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亢丫行者
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亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-03-05 12:55:37
光互联最新替代方案:Micro LED CPO功耗降至铜缆5%,英伟达GTC大会在即
根据TrendForce最新调查,传统铜缆方案在传输密度与节能上面临严峻挑战,而Micro LED CPO方案的单位传输能耗较低,可大幅降低整体能耗至铜缆方案的5%,有望凭节能优势成为光互连替代方案: 1⃣以1.6 Tbps光通讯产品为例,现行光收发模组功耗高达约30W;若采用Micro LED CPO架构,因单位传输功耗显著降低,整体功耗有望降低近20倍,至1.6W左右,可大幅改善功效与散热压力。 2⃣目前NVIDIA已提出其硅光子CPO规格目标,包括低能耗(<1.5 pJ/bit)、小型化(
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华灿光电
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聚灿光电
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英维克
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麦格米特
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中富电路
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亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-03-05 08:00:42
AI数据中心加剧电力短缺,各类电源需求大增-260304
◆ AI算力爆发下美国电力供给缺口显著扩大、电源需求大增。我们预测2030年美国累计AI算力将达153GW,对应全社会用电尖峰负荷升至963GW,考虑55%-60%的尖峰负荷率,2030年发电装机需求达1751GW,未来5年年均需新增发电装机100GW。而2026-2030年美国已备案新增装机累计不足200GW,年均仅50GW,仅达需求的50%。叠加美国三大电网互联性差、停电时间长,以及火电持续退役,电力供应的刚性缺口成为行业发展的核心矛盾。 ◆ AI数据中心供电方式首选为燃气轮机、其次为光
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东方电气
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汽轮科技
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上海电气
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阳光电源
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宁德时代
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亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-03-04 15:21:20
中东冲突下大型铝厂计划停产,加剧全球铝紧张
3月3日,卡塔尔能源公司称将暂停卡塔尔境内包括铝部分产品生产,该公司旗下原铝产能64.8万吨。伊朗冲突对全球铝影响逐步显性!我们认为减产是硬约束、能源价格上涨是软约束+长约束,当前铝供给刚性逻辑在不断强化。 中东电解铝产能占全球9%,冲突持续或导致更多铝厂面临减停产。中东六国总产能692万吨,产量685万吨(占全球9%),伊朗产量62万吨,考虑近2年全球铝本身紧平衡,若因军事打击导致铝厂停产或减产将影响全球现货供应! 霍尔木兹海峡封闭限制原料/铝锭贸易,对中东地区生产&全球现货流通双重影响。考虑
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神火股份
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天山铝业
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云铝股份
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南山铝业
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华通线缆
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亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-03-04 15:19:46
首家存储双月盈利创纪录,大存储时代的价值释放进入“快车道”
核心事件:佰维存储1-2月归母净利润预计15-18亿元,营收同比增长约340%-395%,实现扭亏为盈。 一、业绩表现:佰维存储规模与盈利同步回升 营收跨越:1-2月预计实现40-45亿元,验证了公司在景气周期的成长性。 扭亏为盈:利润端表现超预期,主因是存储产品量价齐升及AI算力需求驱动。 逻辑验证:公司前期库存布局及技术卡位,在当前市场环境下转化为实际盈利。 二、现货与合约价格共振向上 节前DRAM现货价格稍有下调,主要因春节前贸易商和小型存储厂商欲回笼资金节后价格逐步回暖,春节后DRAM现
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佰维存储
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兆易创新
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江波龙
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香农芯创
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朗科科技
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亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-03-04 15:17:45
美国输电网现750亿美元扩建计划,缺电景气持续上行
根据财联社,AI爆发加剧了美国的“电荒”,为应对数据中心激增的耗电需求与老旧电网的矛盾,美国其中三个区域电网近期获批总计750亿美元的输电扩容项目,核心聚焦765千伏特高压线路建设。 本次美国因AI“电荒”而开启的750亿美元扩建超高压电网的标志性事件,加速了全球高压变压器行业的超级景气周期。从需求端看,AI+老旧改造+电网扩容,正催生出一轮电力设备超级周期;而供给端,高压变压器作为高度定制化设备,欧美本土产能早已严重空心化且短期产量极缺弹性,导致海外变压器交期与价格屡创新高。为中国变压器及核心
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安靠智电
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神马电力
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东方电气
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汽轮科技
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博盈特焊
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亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-03-03 22:13:29
中东局势持续发酵,能源安全需求+油价上行驱动煤化工景气度提升,附原油行业交流及展望
主线一:传统能源保供、上游资源品量价双升 (1)油气勘探开发:油价上行直接利好上游,''三桶油''为保障能源安全维持高资本开支,油服企业持续受益。关注中国海油、中国石油、中海油服。 (2)煤炭与煤化工:煤炭是能源安全''压舱石'',需求预期向好;国际甲醇进口若受阻,将推升国内煤化工需求。关注中国神华、兰石重装。 (3)天然气产业链:国际气价上涨改善上游盈利,管网建设带动设备需求,覆盖气源至分销全链条。关注新奥股份、大众公用。 主线二:能源转型替代、自主可控构筑新护城河 (1)核电:稳定可靠的基荷
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中国石油
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三维化学
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亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-03-02 17:04:11
美伊地缘冲突加剧,避险与通胀,金属迎全面重估
事件:伊朗最高领袖哈梅内伊在美国与以色列联合打击行动中遇袭身亡,伊朗与美伊的地缘冲突加剧。市场传以色列导弹击中伊朗发电站,阿尔马赫迪铝业因瞬间停电出现电解槽爆炸。 点评:哈梅内伊被刺不代表战争的停止:革命卫队掌控军事和经济资源,最有可能掌权,而以色列不会允许伊有独立意识的军政府,更希望扶持彻底的买办政权,市场预期2-3周美军弹药打完后撤开始谈判,但可能低估这是一次结构性的巨变,伊朗最高领袖去世后已无中间派道路选择,长期不然是更加强硬的军政府(革命卫队)&更极端的宗教政权,不然是彻底的买办政权(需
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翔鹭钨业
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锡业股份
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湖南白银
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亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-03-02 17:01:03
3月GTC大会热点展望-AIDC系列电话会议
1、电源板块GTC前瞻及投资机会 高功率芯片电源挑战与方案:GTC大会上英伟达将展示Rubin、Feynman等新一代芯片,其中Rubin单芯片功率达2000瓦,Feynman单芯片功率超5000瓦,在电压等级未明显变化的情况下,功率大幅提升导致电流剧增,如三次电源输出电压为0.8伏,电流可达千安级别,给三次电源带来极大挑战。针对此,业内提出多类解决方案:一是HVC方案,将一次电源电压从48伏提升至800伏,以降低电流减少损耗,该方案2025年已被市场多次关注;二是垂直供电方案,谷歌、AMD等已
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沃尔德金刚石
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中石科技
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亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-03-02 15:58:34
美以对伊开战,从伊朗局势看“HALO资产”,附伊朗相关化学品情况梳理
事件:2月28日,以色列和美国对伊朗发动军事打击,对伊朗境内至少30个目标进行了精确打击,重创伊朗关键政治与军事设施,随后伊朗对美、以色列展开反击,伊朗最高领袖哈梅内伊开战首日被斩首。 相较2025.6的伊以冲突,我们认为此次战事有以下特征: 强度&烈度显著升级: 相较去年美军压轴入场,此次可谓是“全面出击”,战前集结2个航母战斗群并在开战伊始加入作战,从空中、海上对伊朗展开攻击,并在24小时内实现对首脑斩首,强度烈度显著升级。 太空军首次独立实战: 美军宣布首次将太空部队投入伊朗实战,或从侦查
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晓程科技
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金瑞矿业
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亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-03-02 15:52:01
27年光模块需求渐明确,英伟达GTC大会临近,市场究竟在期待什么?
根据近期csp调研,27年可插拔光模块需求渐明确,800G+1.6T预计1.6亿只,加上npo预计近1.7亿只,后续还有加单可能。价值量上,由于1.6T和NPO价值量较大,总市场规模预计较26年增长130%左右。 我们调研+推算: 1⃣27年800G需求约6500万,较26年的6000万微增;1.6T 约9000万左右,较26年的3000w增长200%。考虑到小幅的价格年降,可插拔光模块市场规模27年较26年翻倍增长,主流供应商份额格局基本保持26年情况。需要强调,旭创/新易盛1.6T占比高。
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中际旭创
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亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-03-02 07:00:14
哈梅内伊遇袭身亡,如何看美以袭击伊朗事件2.0版的影响?相关影响板块再梳理
事件:据央视新闻报道,当地时间3月1日,伊朗最高领袖哈梅内伊遇袭身亡。据伊朗媒体3月1日报道,伊朗最高国家安全委员会秘书拉里贾尼说,临时领导委员会将很快成立,并将选举新的最高领袖。 我们可以从以下几个核心维度来拆解这个局势 1.继任者与权力真空 哈梅内伊不仅是最高领袖,更是维持伊朗内部强硬派、革命卫队(IRGC)和温和派之间平衡的“定海神针”。 强硬派掌权:如果继任者(如他的儿子莫塔巴或目前的宗教高层)为了稳固地位,极有可能对内采取更高压的政策,对外表现得更加强硬,以向国内外的对手展示军队依然受
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中国船舶
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潜能恒信
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耐普矿机
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红星发展
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亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-28 16:13:40
美伊局势突变下的三月A股主线——涨价+硬科技+政策新词的博弈与布局
——二月收官涨价主线贯穿,三月避险与成长双轮驱动 2026年2月A股以沪指月涨1.09%、深成指涨2.04%收官,节后成交额连续4日破2.2万亿,增量资金入场明确。但周末美伊局势升级、美股科技股承压,全球资本大挪移下,三月A股将呈现“避险情绪升温+政策主线博弈”的双重特征。 一、二月盘面复盘:涨价主线成核心,资源与科技共舞 2月27日(二月收官日),沪指收4162.88点(+0.39%),深成指微跌0.06%,创业板指跌1.04%,全市场3200+个股上涨、91股涨停[¹]。核心特征: - 资源
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中曼石油
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亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-28 08:56:31
最新纪要 | 海联讯-0226
问题 1:公司与杭州汽轮动力集团股份有限公司(以下简称杭汽轮)的换股吸收合并进展如何?合并后的业务及治理安排是怎样的? 答: 公司换股吸收合并杭州汽轮动力集团股份有限公司(以下简称杭汽轮)暨关联交易事项涉及的换股已完成,新增股份已于 2026 年 2 月 11 日上市流通。为充分体现公司吸并后的战略规划及经营情况,公司拟变更公司名称、证券简称、经营范围、注册资本及公司住所。为保证公司董事会的正常运转,公司已启动改选第六届董事会董事的事项。相关议案已获公司第六届董事会 2026年第一次临时会议审议
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汽轮科技
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亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-28 08:32:44
光伏公司陆续赴美,北美光伏节奏有望超预期
近期上市公司反馈多家企业赴美洽谈,北美光伏新增产能量级约为当前全球光伏需求的30-40%,增量需求可观,此外还有太空光伏带来的技术迭代和合作增量,市场空间较大。 从价值量来看,北美属于高价值市场,深耕北美光伏企业等在北美已兑现可观业绩。我们近期交流下来北美产能投放节奏超预期,10/40/50GW的节奏有望加快,二期40GW目前已在洽谈供应方案,交付节奏预计比原先预期要更快。 重点关注: 1)钧达股份:从太空光伏转向卫星制造,具备PI膜、散热膜、钙钛矿及叠层技术,价值量从光伏百万量级/颗星提升至千
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钧达股份
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晶科能源
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奥特维科技
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亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-28 08:31:29
算力租赁行业再迎涨价潮?中国模型API调用首超美国,国产算力高歌猛进
事件1:算力租赁行业涨价潮持续发酵,英伟达高端GPU租赁价格较上月再涨15%-30%,成为开年以来涨幅最集中的时段。H200时租涨至7.5-8.0元,月租金达6.0-6.6万元,涨幅高达25%-30%,订单排期已到2027年第二季度;H100月租金涨至5.5-6.0万元,涨幅15%-20%。 事件2:中国模型API调用首超美国。OpenRouter数据显示:2月9~15日当周中国模型以4.12万亿Token的调用量首超美国模型的2.94万亿。MiniMax M2.5、Kimi K2.5、GLM-
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华工科技
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