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亢丫行者
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亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 08:44:16
美股存储继续强势创新高,铠侠表示存储紧缺将继续,关注半导体设备
美股存储继续强势创新高,以存代算大趋势 推理时代存储是核心瓶颈存力之争的时代已经到来 以存代算、深度参与AI推理 海外各家投资存储的信心和决心写在脸上,应用商业化落地时代,推理时代,存储直接决定效率和结果;Kv cache随着推理端上下文数据量呈线性增长趋势,Agent商业化落地阶段,需要更强的上下文记忆。而在GPU+HBM下,能够处理的任务和效率有限,结构化内存&内存池化(CXL)成为必要选择,在此背景下,AI等效于对算力、长记忆和强推理的需求。 关注: 原厂:美光、海力士、三星、两存 模组:
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德明利
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香农芯创
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海光信息
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佰维存储
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长川科技
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亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:28:02
AI数据中心2026年将消耗七成以上高端存储芯片?存储高景气传导至封测
根据TrendForce,2026年数据中心(包括传统数据中心和人工智能数据中心)将消耗全球所有存储制造商2026年生产的高端存储芯片的70%以上。CounterpointResearch表示AI巨头们已经买光了未来3年的DRAM产能,并且他们对于DRAM的支出没有限制。 12月台股存储业绩不断提升,其中南亚科因DDR4涨价迅猛表现尤为亮眼,佰维存储业绩超预期,各家公司业绩层面进一步确认景气度,台积电经过过去三个月密集研究认为AI需求是真实的,指引未来三年capex显著增加。业绩线再度加强,AI
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香农芯创
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江波龙
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佰维存储
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长电科技
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通富微电
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亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:24:09
南网加大十五五资本开支,北美AI缺电趋势明确,关注美国缺电带来的虹吸全球产能
事件:19日,据新闻联播报导,南方电网公司2026年固定资产投资安排1800亿元、连续五年创新高、年均增速达9.5%,将重点投向新型电力系统建设、战略性新兴产业发展、优质供电服务提升等领域,为实现“十五五”良好开局提供坚实支撑。 结合前期国网十五五投资4万亿元,较十四五提高40%。我们认为十五五电网投资增长确定性高、投资增速提升。十五五前期将加快特高压等主干网建设,中后期有望逐步加快配电网、微电网、数字化建设。电力设备迎来系统性机会。 继续关注:①电网+AIDC双β:【四方股份】【特锐德】等;②
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思源电气
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麦格米特
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亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:19:20
25年部分化工品的出口量增长超过30%,关注近期草铵膦涨价
25年很多化工品的出口量增长超过了30%,也有越来越多的化工品海外出口占比超过了20%。我们认为20%是非常重要的分界线,意味着海外的需求拉动足以抵消国内地产链的下滑,逆势拉动开工率拐点。从分国别的情况来看,大部分产品的主要去向是亚非拉国家,比如印度、印尼、尼日利亚等,反映了当地城镇化带来的需求拉动。而国内地产的拖累未来逐渐收敛,化工品的开工率拐点就走出来了。 草铵膦涨价:普草缺口难补 近日,草铵膦(D/L-手性构型)价格上涨2100元/吨至4.6万元/度,精草铵膦(纯L-构型)价格上涨2500
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利尔化学
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全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:17:16
古典AI设备的文艺复兴?从PJM看北美电网的电力供需压力
周末北美AI电力、台积电上修固定资产投资额等利好频发,此外,我们统计了机械25Q4-26Q1业绩前瞻,AI设备为主要超预期方向。 事件1:1月16日,美国国家能源主导委员会敦促PJM电网运营商进行紧急容量采购拍卖,以激励建设超过150亿美元的新增可靠发电厂。 事件2:近日,储能开发与运营商Elevate Renewables收购Prospect Power Storage 项目(150MW/600MWh),将成为PJM互联系统中规模最大的独立储能资产,已与当地电力公司签署了15年的购电协议,计划
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全梭哈的公社达人
2026-01-19 07:22:33
台积电点燃A股SiC行情:AI封装材料革命的核心逻辑梳理
导火索——台积电Q4业绩超预期 台积电公布2023年第四季度财报,业绩表现优于市场预期。 强劲的业绩印证了全球对先进半导体工艺,尤其是AI芯片及其核心制造技术——CoWoS先进封装的旺盛需求。市场预期台积电将持续扩大资本开支,以解决CoWoS产能不足的问题。 A股映射——为什么核心是SiC?(逻辑起点) AI芯片的功率急剧上升,导致热量激增。 热量堆积在芯片内部难以散发,引发翘曲和裂纹。 这导致台积电的CoWoS先进封装良率低下,进而造成产能严重不足,成为制约整个AI产业发展的瓶颈。 为了解决瓶
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全梭哈的公社达人
2026-01-18 12:52:51
华为鸿蒙信创突围,政策生态双驱开启国产操作系统新格局
华为鸿蒙获信创入场券,桌面操作系统格局生变。据中国信息安全测评中心2026年1月16日发布的《安全可靠测评结果公告(2026年第1号)》,华为HarmonyOS V1.0(内核版本HongMeng Kernel 1.11)以II级安全可靠等级入围桌面操作系统榜单,成为此次唯一入围的非Linux内核系统。此举标志着鸿蒙在代码自主可控、安全机制等核心维度满足信创领域高标准要求,正式打破麒麟、统信“双雄”格局。 政策层加速:开源鸿蒙纳入工业互联网行动计划。工信部发布《推动工业互联网平台高质量发展行动方
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全梭哈的公社达人
2026-01-18 12:50:33
行业调研|核聚变电源专家:电源环节梳理与核聚变前景展望
一、电源系统构成与技术路线 托卡马克装置中,电源系统是核心组成部分,主要服务于等离子体能量供给、磁场生成及辅助系统供电三大目的。其技术路线可分为以下三类: 磁体电源:需将外部电网的交流电(如500kV或220kV)通过整流电源转换为直流电,核心构成包括高压变电站(含变压器、互感器等)、变流器、无功补偿装置(需承受200兆伏安最大无功功率)及泄放系统。例如,国际热核聚变实验堆(ITER)的磁体储能达40吉焦,需配套大功率脉冲供电系统以维持等离子体约束。 加热电源:通过电子回旋共振、离子回旋、低杂波
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全梭哈的公社达人
2026-01-18 12:45:43
英伟达新一代GPU有望采用碳化硅中介层,关注碳化硅在AI大beta下的新增量
碳化硅行业:AI带来增量需求,行业迎来新催化 COWOS先进封装:碳化硅热导率比硅高出2-3倍,应用于中阶层能提高芯片散热效率,有望成为COWOS中的关键材料。 AIDC电源:柜内功率持续提高,柜外电源英伟达逐步采用sst+800hvdc供电架构,碳化硅在高压环境下能显著提高效率。 AR眼镜:碳化硅具有良好的折射率,能制作出更轻薄的镜片,产业内正积极推动光波导技术+碳化硅基材作为AR眼镜的下一代显示解决方案。 台积电将2026年capex上调至520-560亿美元,AI产业趋势明确,技术不断迭代
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全梭哈的公社达人
2026-01-18 12:36:13
【十大题材】燃气轮机拐点期+ 关注出海主线
目前,燃气轮机行业正迎来供需错配格局下的关键转型节点期。AIDC(人工智能数据中心)驱动的电力需求激增与全球能源转型形成双重支撑,北美数据中心自2025年起密集下单,单年度新增订单规模预计突破80GW,接近历史峰值水平,标志着行业正式从周期底部转向高速增长通道。全球三大巨头GE、西门子、三菱订单排至2028-2029年,而国内供应链企业正加速切入核心配套环节,叠加高温合金、涡轮叶片等技术升级,燃气轮机行业正从传统发电装备向算力基础设施全面迈进,产业链各环节迎来价值重估机遇。 一、行业阶段:需求拐
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全梭哈的公社达人
2026-01-17 12:20:12
北美缺电逻辑持续演绎,关注燃气轮机产业链
昨天,川普政府正式向美国最大的电网运营商 PJM Interconnection 发出“最后通牒”。白宫要求 Big Tech 公司通过紧急拍卖直接资助价值 150 亿美元 的新基建,以对冲 AI 数据中心引发的电价暴涨。 这一政策并非简单的行政干预,而是将 AI 的“虚拟算力”强制锚定在“物理能源”上的主权回归。 PJM 电网独立监督机构监测分析公司总裁乔・鲍林在接受电话采访时表示:“这听上去是一项重大改进,也是‘自备新增发电容量’模式的合理延伸。” 该计划还可通过保障收益与利润,加速天然气发
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全梭哈的公社达人
2026-01-16 14:58:53
如何看待电网投资增速?
如何看待电网投资增速: ①25年初,国网计划固定资产投资6770亿,电网投资6660亿;据我们跟踪,受部分项目推进偏慢等原因,实际完成投资可能低于年初计划,预计25年电网投资约6500亿、固定资产投资约6600亿。 ②国网宣布:“十五五”期间,固定资产投资预计达到4万亿元,较“十四五”投资增长40%。测算5年复合增速约6-7%。考虑到25H2特高压等重点工程明显加快推进,我们预计“十五五”前2-3年增速有望更高、有望达前期与大家交流时强调的10%。 ③回顾“十四五”,初期国网固定资产投资计划2.
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全梭哈的公社达人
2026-01-16 14:57:25
半导体产业催化频频,台积电资本开支超预期
台积电1月15日法说会资本开支指引超预期,预计2026年资本支出最高560亿美元,同比增长37%,其中70%-80%投向先进制程,支撑AI需求。受此影响,美股阿斯麦、应用材料、拉姆研究盘中上涨6.9%、8.5%、6.5%,创历史新高。 台积电capex超预期印证AI驱动下半导体设备需求韧性,带动全球半导体前道设备及后道封测设备高景气。 国内政策、资本、需求合力,国产设备订单有望加速 近期半导体设备行业催化不断,国内先进制程扩产与供应链本土化加速,国产前道半导体设备迎替代与订单双重红利。 先进封测
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华康洁净
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全梭哈的公社达人
2026-01-16 14:51:17
台积电业绩会:客户真实的AI的需求已经看到了29年,附光模块电话会更新
台积电Capex超预期,对AI展望乐观:2026 Capex 指引直接拉升到 520-560 亿美元,市场预期在500亿美元,对比25年 409 亿,且预计未来三年资本支出有望显著增加,台积电扩产信心来源过去 3-4 个月与客户深度沟通,确认需求真实性,AI供给侧叙事强化,CoWoS供给预期上行,这是最大的边际变化!公司还上调了AI加速器的营收预测:24-29年间的CAGR将接近55%左右。 capex投入到产能需要2-3年,公司是看到了2、3年后的需求,未来3年还会大幅提升,以应对更长期的需求
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亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-16 14:49:04
马斯克发布与机器人的共舞视频,动作极尽丝滑,V3预热开始
1、硅谷知名投资人Jason Calacanis在看过V3版本后给出极高评价,昨晚发表评论:没人会记得特斯拉曾经早过车,人们只会记得Optimes以及未来量产的10亿台Optimus 2、马斯克凌晨发布与机器人的共舞视频,动作极尽丝滑 尽管有人认为是AI生成的视频,但是不重要,我们看到的是V3的预热已经开始 3、标的: 旋转模组/减速器(最大边际变化):新泉股份/凯迪股份/斯菱股份 头部(边际变化):蓝思科技/均胜股份 直线模组/丝杠(确定性):恒立液压/浙江荣泰/五洲新春/金沃股份 PEEK(
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