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不服就干
2025-06-04 16:26:43
思摩尔国际股价速评[太阳]英美烟草昨晚发布1H25
思摩尔国际股价速评[太阳]英美烟草昨晚发布1H25 pre-close 1、整体:1-2%收入增速,1.5-2.5%调整后经营利润增速2、新型烟草:低个位数收入增长,口含烟Velo表现强劲,但被美国及加拿大非法雾化电子烟部分抵消,整体预计H2收入加速增长,全年实现中个位数增速3、Glo:H1收入低个位数增长,Hilo塞尔维亚表现觉得鼓舞,转化率翻倍,GloHilo于日本市场具备竞争力,带动H2收入增速提升[太阳]思摩尔观点1如此前判断,年中前后市场逐步切换市值理解方式,正逐步从3000亿股权激励
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2025-06-04 14:36:30
红包博通16T交换机超预期算力板块再次提速
[红包]博通1.6T交换机超预期,算力板块再次提速 🌟博通交换事业部负责人接受采访表示,被视为AI网络心脏的tomahawk6交换芯片已于周末启动交付,首批客户包括全球头部云服务是及网络设备商,7月将全面登录数据中心市场。th6芯片理论峰值达到102Tbps,单端口支持1.6T,标志着以太网正式启动1.6T升级之路。 🌟 网络作为AI集群的最重要组成,其升级将进一步提升集群效率,当下海外数据中心正从十万卡集群迈向百万卡,网络能力的提升是集群规模扩大的必须品。以博通主导的以太网阵营,继英伟达之
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2025-06-03 14:20:26
【东方财富新消费】美护板块大涨点评
【东方财富新消费】美护板块大涨点评 🔺截止中午收盘,美容护理(申万)+3.56%,其中,贝泰妮+11.83%、若羽臣+10.01%、毛戈平+7.20%,以上标的我们在昨日发送的周观点中均持续重点推荐: 【❶关注弹性标的,基本面有望超预期,估值具备性价比的#毛戈平 ;建议关注管理层调整后部分渠道增长有所修复,具备盈利能力改善逻辑的#贝泰妮。…❸关注个护品类中依然在高速成长阶段的、逐步以终局角度估值的#润本、若羽臣、登康,勿轻易下车。】 🎶短期抖音数据来看,以上集团品牌均表现优异,5月抖音GMV
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若羽臣
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2025-06-03 14:19:16
【中金食饮】妙可蓝多大涨速评
【中金食饮】妙可蓝多大涨速评20250603 今天早盘妙可蓝多涨停,判断主因妙可被纳入新发上证580指数、新消费板块情绪较高以及奶酪收入企稳、格局优化等。妙可蓝多基本面梳理如下: [玫瑰]奶酪收入恢复较好增长,餐饮及家庭奶酪增量贡献明显。受益于新品及餐饮/家庭奶酪增长,1Q25年公司奶酪收入可比口径下同比增长约17%,分品类看,即食营养同比中高单位数增长,主要得益于公司持续创新升级奶酪棒以及进入新渠道、叠加奶酪小粒、手撕奶酪、奶酪小三角等系列新品贡献;餐饮工业和家庭餐桌奶酪收入实现超30%的较快
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2025-06-03 11:58:44
巨人网络/吉比特大涨点评 板块层面,游戏定档再提速
巨人网络/吉比特大涨点评 板块层面,游戏定档再提速,关注暑期前产品定档/宣传窗口期及新游表现。 我们于周报汇总暑期前后定档产品情况,后续核心关注: 1)市场情绪随新游定档、新活动/赛季节奏回暖 2)已上线新游买量节奏+流水持续性 3)待上线新游预期:《》(7/11,三七互娱)、《》(国际服6/5,心动公司)、《》(6月,腾讯)等 个股层面: 【巨人网络】《》排名跃升速度快,已进入iOS游戏畅销榜前50名,近期最高为33名。 关注产品催化(《》暑期放量+《》研发测试推进)+AI情绪催化(AI原生玩
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2025-06-02 19:52:47
行业盈利中枢有望提升,重视生猪底部布局机会 近期发改委和集团场开会提出要求:
行业盈利中枢有望提升,重视生猪底部布局机会 近期发改委和集团场开会提出要求: 1.不让增母猪;2.降体重到120kg;3.稳猪价;4.禁止卖给二育。并且每月统计一次数据上报。 我们了解到:上周开始部分集团开始陆续降重,并且行业通过严查饲养票/屠宰票的方式限制二育销售,头部集团已经停止开具饲养票。短期来看在二育减少/降重引导下,猪价预计偏弱;同时对头部企业能繁母猪存栏量有所限制,可能会通过环保/资金等方式进行管控,中期来看母猪数量或向下调整,从而利好行业中期盈利中枢。截至4月末能繁母猪存栏4038
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2025-06-02 19:48:58
🛢️高盛:预计OPEC+将在8月连续第四个月增产,放弃此前“暂停增产”预期
🛢️高盛:预计OPEC+将在8月连续第四个月增产,放弃此前“暂停增产”预期🛢️ 高盛集团(Goldman Sachs Group Inc.)表示,预计石油输出国组织及其盟友(OPEC+)将在8月份继续执行连续第四个月的增产安排,这一判断相较于此前预计的“增产暂停”构成了明显转变。 高盛分析师丹·斯特鲁文(Daan Struyven)等人在报告中指出:“现货原油市场基本面相对紧张、全球硬数据超预期以及夏季季节性需求支撑,三方面因素共同构成支撑。”他补充称,“即便全球需求预期放缓,也不足以迫使O
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高盛ACTIVEBETA美国大盘股ETF
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2025-06-02 10:00:15
AI事件-2025年06月01日
AI事件-2025年06月01日 1. 百度AI搜索全面接入深度求索DeepSeek R1最新版,优化推理能力跃升与个性化搜索。 2. 谷歌DeepMind开源SignGemma模型,支持美国手语与英语双向翻译。 3. BFL发布FLUX.1 Kontex生成式模型套件,图像生成与编辑速度较主流模型快10倍。 4. Opera推出全新AI浏览器Neon,内嵌Operator AI模型,可自动化执行网页操作并保障用户隐私。 5. 通义开源VRAG-RL多模态推理框架,通过强化学习实现图像、表格等视
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2025-06-01 18:27:33
【长江宏观于博团队】抢出口脉冲下,为何量增价降?
【长江宏观于博团队】抢出口脉冲下,为何量增价降?—— 5月PMI数据点评 🎙5月制造业PMI回升至49.5%。 🔅从本月PMI数据表现来看: 1⃣5月制造业PMI与彭博一致预期持平,表现好于季节性。 2⃣分项来看,本月PMI回升的主要动力是供需同步改善,生产指数拉动PMI回升0.23pct,新订单指数拉动PMI回升0.18pct。 3⃣5月关税暂缓带动了新一轮出口订单加速下达,推动了生产走强,但新出口订单绝对水平仍在低位,反映需求仍偏弱。 🔅向前看,我们认为: 1⃣当前需求带动生产改善的脉
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2025-05-29 13:58:55
特斯拉或于6月12日在奥斯汀启动robotaxi服务
# 特斯拉或于6月12日在奥斯汀启动robotaxi服务 【财通大制造团队】 # 特斯拉计划于6月12日在奥斯汀启动出租车服务。5月29日,据彭博社援引知情人士的消息称,特斯拉计划于6月12日在奥斯汀启动其机器人出租车服务。报道称,该日期已在公司内部讨论,但仍有可能发生变化。 # 特斯拉robotaxi亮相在即、持续关注产业进展。本月早些时候,埃隆·马斯克表示,特斯拉将按计划于6月底前,在德克萨斯州奥斯汀开始测试其robotaxi,初期部署车辆将从约 10 辆汽车起步,若初期运营顺利且无事故,将
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2025-05-29 13:14:50
【黄仁勋:美国政策基于“中国无法制造AI芯片”假设 “这一假设现在看来显然错误”】
【黄仁勋:美国政策基于“中国无法制造AI芯片”假设 “这一假设现在看来显然错误”】 财联社5月29日电,据美国消费者新闻与商业频道(CNBC)报道,美国英伟达公司首席执行官黄仁勋当地时间5月28日在接受该媒体采访时称,如果美国希望成为人工智能(AI)领域的全球领军者,与中国的贸易至关重要。 CNBC称,黄仁勋在谈及他为何认为有必要向中国出口英伟达的AI技术时,作出上述表态。“这可能是在中国市场开展业务最重要的战略原因。”黄仁勋称,“因为那里(中国)有如此多的开发者。” 报道说,对于美国政府在芯片
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英伟达每日2倍做多
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2025-05-28 22:24:35
海博思创
海博思创:今日大涨,低估值优质储能标的,持续看好布局机会! 今日海博思创涨幅居前,判断主要系Q2发货环比高增、逐季度兑现全年指引,预期SNEC期间催化等。再次强调公司估值较低,随国内独储高增、盈利企稳,海外弹性释放,25年有望迎戴维斯双击,持续看好布局机会! 行业层面,我们判断大储beta已进入修复阶段。此前板块分歧主要在国内取消强制配储,及美国关税及IRA波动下,终端需求存在不确定性;当前时点看,一是美国预期已至底部、市场对IRA退坡反应平淡,实际终端规划保持较好增长;二是国内中标保持高增,5
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合规稳定币与开源支付技术双轮驱动
合规稳定币与开源支付技术双轮驱动,跨境金融迈入高效透明新时代【华西计算机 刘泽晶团队】 1⃣近日,中国香港特区政府表示欢迎立法会通过《稳定币条例草案》,以在中国香港设立法币稳定币发行人的发牌制度,完善对虚拟资产活动在中国香港的监管框架,以保持金融稳定,同时推动金融创新。通过建立清晰的监管框架,不仅能够增强投资者和机构对本地虚拟资产市场的信任度,还将吸引更多合规企业选择中国香港作为业务发展基地,丰富数字金融生态。 2⃣ 2025 年 5 月 27 日,数字资产安全存管解决方案提供商Safehero
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2025-05-28 20:32:30
[拳头]新一轮环保督察启动
[拳头]新一轮环保督察启动,友道化学爆炸,持续关注农药和颜料板块 🌟根据人民网新闻,5月26日,根据《》,经党中央、国务院批准,第三轮第四批中央生态环境保护督察全面启动。组建8个中央生态环境保护督察组(以下简称督察组),分别对山西、内蒙古、山东、陕西、宁夏5省(区)开展督察,统筹开展黄河流域督察和省域督察,同时对中国华能集团有限公司、中国大唐集团有限公司、国家电力投资集团有限公司3家中央企业开展督察,进驻时间约1个月。这是《》发布实施后的第一批督察。 🌟当前农药原药价格已至底部,渠道库存拐点
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2025-05-28 07:35:16
[红包]【东吴食饮】新华都
[红包]【东吴食饮】新华都推荐逻辑重申-20250527 [玫瑰]总结:公司业绩增长驱动清晰,25年达成股权激励目标(利润30%增速)有较强动力,未来亦有望延续较快增长。当前对应25PE仅13.5x,可作为具备安全边际的赔率标的做一定配置。 [烟花]更新:Q2截至目前,公司酒类GMV实现15~20%增长,后续618有望进一步加速(端午后会发618阶段性战报),伴随基数回落,公司收入、利润同比增速修复有望逐步验证。后续催化还可关注古井、汾酒定制酒落地,以及气泡酒、露酒合作开发情况。 [太阳]25年
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思摩尔国际股价速评[太阳]英美烟草昨晚发布1H25
思摩尔国际股价速评[太阳]英美烟草昨晚发布1H25 pre-close 1、整体:1-2%收入增速,1.5-2.5%调整后经营利润增速2、新型烟草:低个位数收入增长,口含烟Velo表现强劲,但被美国及加拿大非法雾化电子烟部分抵消,整体预计H2收入加速增长,全年实现中个位数增速3、Glo:H1收入低个位数增长,Hilo塞尔维亚表现觉得鼓舞,转化率翻倍,GloHilo于日本市场具备竞争力,带动H2收入增速提升[太阳]思摩尔观点1如此前判断,年中前后市场逐步切换市值理解方式,正逐步从3000亿股权激励
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红包博通16T交换机超预期算力板块再次提速
[红包]博通1.6T交换机超预期,算力板块再次提速 🌟博通交换事业部负责人接受采访表示,被视为AI网络心脏的tomahawk6交换芯片已于周末启动交付,首批客户包括全球头部云服务是及网络设备商,7月将全面登录数据中心市场。th6芯片理论峰值达到102Tbps,单端口支持1.6T,标志着以太网正式启动1.6T升级之路。 🌟 网络作为AI集群的最重要组成,其升级将进一步提升集群效率,当下海外数据中心正从十万卡集群迈向百万卡,网络能力的提升是集群规模扩大的必须品。以博通主导的以太网阵营,继英伟达之
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【东方财富新消费】美护板块大涨点评
【东方财富新消费】美护板块大涨点评 🔺截止中午收盘,美容护理(申万)+3.56%,其中,贝泰妮+11.83%、若羽臣+10.01%、毛戈平+7.20%,以上标的我们在昨日发送的周观点中均持续重点推荐: 【❶关注弹性标的,基本面有望超预期,估值具备性价比的#毛戈平 ;建议关注管理层调整后部分渠道增长有所修复,具备盈利能力改善逻辑的#贝泰妮。…❸关注个护品类中依然在高速成长阶段的、逐步以终局角度估值的#润本、若羽臣、登康,勿轻易下车。】 🎶短期抖音数据来看,以上集团品牌均表现优异,5月抖音GMV
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【中金食饮】妙可蓝多大涨速评
【中金食饮】妙可蓝多大涨速评20250603 今天早盘妙可蓝多涨停,判断主因妙可被纳入新发上证580指数、新消费板块情绪较高以及奶酪收入企稳、格局优化等。妙可蓝多基本面梳理如下: [玫瑰]奶酪收入恢复较好增长,餐饮及家庭奶酪增量贡献明显。受益于新品及餐饮/家庭奶酪增长,1Q25年公司奶酪收入可比口径下同比增长约17%,分品类看,即食营养同比中高单位数增长,主要得益于公司持续创新升级奶酪棒以及进入新渠道、叠加奶酪小粒、手撕奶酪、奶酪小三角等系列新品贡献;餐饮工业和家庭餐桌奶酪收入实现超30%的较快
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巨人网络/吉比特大涨点评 板块层面,游戏定档再提速
巨人网络/吉比特大涨点评 板块层面,游戏定档再提速,关注暑期前产品定档/宣传窗口期及新游表现。 我们于周报汇总暑期前后定档产品情况,后续核心关注: 1)市场情绪随新游定档、新活动/赛季节奏回暖 2)已上线新游买量节奏+流水持续性 3)待上线新游预期:《》(7/11,三七互娱)、《》(国际服6/5,心动公司)、《》(6月,腾讯)等 个股层面: 【巨人网络】《》排名跃升速度快,已进入iOS游戏畅销榜前50名,近期最高为33名。 关注产品催化(《》暑期放量+《》研发测试推进)+AI情绪催化(AI原生玩
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行业盈利中枢有望提升,重视生猪底部布局机会 近期发改委和集团场开会提出要求:
行业盈利中枢有望提升,重视生猪底部布局机会 近期发改委和集团场开会提出要求: 1.不让增母猪;2.降体重到120kg;3.稳猪价;4.禁止卖给二育。并且每月统计一次数据上报。 我们了解到:上周开始部分集团开始陆续降重,并且行业通过严查饲养票/屠宰票的方式限制二育销售,头部集团已经停止开具饲养票。短期来看在二育减少/降重引导下,猪价预计偏弱;同时对头部企业能繁母猪存栏量有所限制,可能会通过环保/资金等方式进行管控,中期来看母猪数量或向下调整,从而利好行业中期盈利中枢。截至4月末能繁母猪存栏4038
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🛢️高盛:预计OPEC+将在8月连续第四个月增产,放弃此前“暂停增产”预期
🛢️高盛:预计OPEC+将在8月连续第四个月增产,放弃此前“暂停增产”预期🛢️ 高盛集团(Goldman Sachs Group Inc.)表示,预计石油输出国组织及其盟友(OPEC+)将在8月份继续执行连续第四个月的增产安排,这一判断相较于此前预计的“增产暂停”构成了明显转变。 高盛分析师丹·斯特鲁文(Daan Struyven)等人在报告中指出:“现货原油市场基本面相对紧张、全球硬数据超预期以及夏季季节性需求支撑,三方面因素共同构成支撑。”他补充称,“即便全球需求预期放缓,也不足以迫使O
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AI事件-2025年06月01日
AI事件-2025年06月01日 1. 百度AI搜索全面接入深度求索DeepSeek R1最新版,优化推理能力跃升与个性化搜索。 2. 谷歌DeepMind开源SignGemma模型,支持美国手语与英语双向翻译。 3. BFL发布FLUX.1 Kontex生成式模型套件,图像生成与编辑速度较主流模型快10倍。 4. Opera推出全新AI浏览器Neon,内嵌Operator AI模型,可自动化执行网页操作并保障用户隐私。 5. 通义开源VRAG-RL多模态推理框架,通过强化学习实现图像、表格等视
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【长江宏观于博团队】抢出口脉冲下,为何量增价降?
【长江宏观于博团队】抢出口脉冲下,为何量增价降?—— 5月PMI数据点评 🎙5月制造业PMI回升至49.5%。 🔅从本月PMI数据表现来看: 1⃣5月制造业PMI与彭博一致预期持平,表现好于季节性。 2⃣分项来看,本月PMI回升的主要动力是供需同步改善,生产指数拉动PMI回升0.23pct,新订单指数拉动PMI回升0.18pct。 3⃣5月关税暂缓带动了新一轮出口订单加速下达,推动了生产走强,但新出口订单绝对水平仍在低位,反映需求仍偏弱。 🔅向前看,我们认为: 1⃣当前需求带动生产改善的脉
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2025-05-29 13:58:55
特斯拉或于6月12日在奥斯汀启动robotaxi服务
# 特斯拉或于6月12日在奥斯汀启动robotaxi服务 【财通大制造团队】 # 特斯拉计划于6月12日在奥斯汀启动出租车服务。5月29日,据彭博社援引知情人士的消息称,特斯拉计划于6月12日在奥斯汀启动其机器人出租车服务。报道称,该日期已在公司内部讨论,但仍有可能发生变化。 # 特斯拉robotaxi亮相在即、持续关注产业进展。本月早些时候,埃隆·马斯克表示,特斯拉将按计划于6月底前,在德克萨斯州奥斯汀开始测试其robotaxi,初期部署车辆将从约 10 辆汽车起步,若初期运营顺利且无事故,将
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【黄仁勋:美国政策基于“中国无法制造AI芯片”假设 “这一假设现在看来显然错误”】
【黄仁勋:美国政策基于“中国无法制造AI芯片”假设 “这一假设现在看来显然错误”】 财联社5月29日电,据美国消费者新闻与商业频道(CNBC)报道,美国英伟达公司首席执行官黄仁勋当地时间5月28日在接受该媒体采访时称,如果美国希望成为人工智能(AI)领域的全球领军者,与中国的贸易至关重要。 CNBC称,黄仁勋在谈及他为何认为有必要向中国出口英伟达的AI技术时,作出上述表态。“这可能是在中国市场开展业务最重要的战略原因。”黄仁勋称,“因为那里(中国)有如此多的开发者。” 报道说,对于美国政府在芯片
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海博思创
海博思创:今日大涨,低估值优质储能标的,持续看好布局机会! 今日海博思创涨幅居前,判断主要系Q2发货环比高增、逐季度兑现全年指引,预期SNEC期间催化等。再次强调公司估值较低,随国内独储高增、盈利企稳,海外弹性释放,25年有望迎戴维斯双击,持续看好布局机会! 行业层面,我们判断大储beta已进入修复阶段。此前板块分歧主要在国内取消强制配储,及美国关税及IRA波动下,终端需求存在不确定性;当前时点看,一是美国预期已至底部、市场对IRA退坡反应平淡,实际终端规划保持较好增长;二是国内中标保持高增,5
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合规稳定币与开源支付技术双轮驱动
合规稳定币与开源支付技术双轮驱动,跨境金融迈入高效透明新时代【华西计算机 刘泽晶团队】 1⃣近日,中国香港特区政府表示欢迎立法会通过《稳定币条例草案》,以在中国香港设立法币稳定币发行人的发牌制度,完善对虚拟资产活动在中国香港的监管框架,以保持金融稳定,同时推动金融创新。通过建立清晰的监管框架,不仅能够增强投资者和机构对本地虚拟资产市场的信任度,还将吸引更多合规企业选择中国香港作为业务发展基地,丰富数字金融生态。 2⃣ 2025 年 5 月 27 日,数字资产安全存管解决方案提供商Safehero
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[拳头]新一轮环保督察启动
[拳头]新一轮环保督察启动,友道化学爆炸,持续关注农药和颜料板块 🌟根据人民网新闻,5月26日,根据《》,经党中央、国务院批准,第三轮第四批中央生态环境保护督察全面启动。组建8个中央生态环境保护督察组(以下简称督察组),分别对山西、内蒙古、山东、陕西、宁夏5省(区)开展督察,统筹开展黄河流域督察和省域督察,同时对中国华能集团有限公司、中国大唐集团有限公司、国家电力投资集团有限公司3家中央企业开展督察,进驻时间约1个月。这是《》发布实施后的第一批督察。 🌟当前农药原药价格已至底部,渠道库存拐点
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[红包]【东吴食饮】新华都
[红包]【东吴食饮】新华都推荐逻辑重申-20250527 [玫瑰]总结:公司业绩增长驱动清晰,25年达成股权激励目标(利润30%增速)有较强动力,未来亦有望延续较快增长。当前对应25PE仅13.5x,可作为具备安全边际的赔率标的做一定配置。 [烟花]更新:Q2截至目前,公司酒类GMV实现15~20%增长,后续618有望进一步加速(端午后会发618阶段性战报),伴随基数回落,公司收入、利润同比增速修复有望逐步验证。后续催化还可关注古井、汾酒定制酒落地,以及气泡酒、露酒合作开发情况。 [太阳]25年
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思摩尔国际股价速评[太阳]英美烟草昨晚发布1H25
思摩尔国际股价速评[太阳]英美烟草昨晚发布1H25 pre-close 1、整体:1-2%收入增速,1.5-2.5%调整后经营利润增速2、新型烟草:低个位数收入增长,口含烟Velo表现强劲,但被美国及加拿大非法雾化电子烟部分抵消,整体预计H2收入加速增长,全年实现中个位数增速3、Glo:H1收入低个位数增长,Hilo塞尔维亚表现觉得鼓舞,转化率翻倍,GloHilo于日本市场具备竞争力,带动H2收入增速提升[太阳]思摩尔观点1如此前判断,年中前后市场逐步切换市值理解方式,正逐步从3000亿股权激励
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红包博通16T交换机超预期算力板块再次提速
[红包]博通1.6T交换机超预期,算力板块再次提速 🌟博通交换事业部负责人接受采访表示,被视为AI网络心脏的tomahawk6交换芯片已于周末启动交付,首批客户包括全球头部云服务是及网络设备商,7月将全面登录数据中心市场。th6芯片理论峰值达到102Tbps,单端口支持1.6T,标志着以太网正式启动1.6T升级之路。 🌟 网络作为AI集群的最重要组成,其升级将进一步提升集群效率,当下海外数据中心正从十万卡集群迈向百万卡,网络能力的提升是集群规模扩大的必须品。以博通主导的以太网阵营,继英伟达之
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2025-06-03 14:20:26
【东方财富新消费】美护板块大涨点评
【东方财富新消费】美护板块大涨点评 🔺截止中午收盘,美容护理(申万)+3.56%,其中,贝泰妮+11.83%、若羽臣+10.01%、毛戈平+7.20%,以上标的我们在昨日发送的周观点中均持续重点推荐: 【❶关注弹性标的,基本面有望超预期,估值具备性价比的#毛戈平 ;建议关注管理层调整后部分渠道增长有所修复,具备盈利能力改善逻辑的#贝泰妮。…❸关注个护品类中依然在高速成长阶段的、逐步以终局角度估值的#润本、若羽臣、登康,勿轻易下车。】 🎶短期抖音数据来看,以上集团品牌均表现优异,5月抖音GMV
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2025-06-03 14:19:16
【中金食饮】妙可蓝多大涨速评
【中金食饮】妙可蓝多大涨速评20250603 今天早盘妙可蓝多涨停,判断主因妙可被纳入新发上证580指数、新消费板块情绪较高以及奶酪收入企稳、格局优化等。妙可蓝多基本面梳理如下: [玫瑰]奶酪收入恢复较好增长,餐饮及家庭奶酪增量贡献明显。受益于新品及餐饮/家庭奶酪增长,1Q25年公司奶酪收入可比口径下同比增长约17%,分品类看,即食营养同比中高单位数增长,主要得益于公司持续创新升级奶酪棒以及进入新渠道、叠加奶酪小粒、手撕奶酪、奶酪小三角等系列新品贡献;餐饮工业和家庭餐桌奶酪收入实现超30%的较快
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2025-06-03 11:58:44
巨人网络/吉比特大涨点评 板块层面,游戏定档再提速
巨人网络/吉比特大涨点评 板块层面,游戏定档再提速,关注暑期前产品定档/宣传窗口期及新游表现。 我们于周报汇总暑期前后定档产品情况,后续核心关注: 1)市场情绪随新游定档、新活动/赛季节奏回暖 2)已上线新游买量节奏+流水持续性 3)待上线新游预期:《》(7/11,三七互娱)、《》(国际服6/5,心动公司)、《》(6月,腾讯)等 个股层面: 【巨人网络】《》排名跃升速度快,已进入iOS游戏畅销榜前50名,近期最高为33名。 关注产品催化(《》暑期放量+《》研发测试推进)+AI情绪催化(AI原生玩
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2025-06-02 19:52:47
行业盈利中枢有望提升,重视生猪底部布局机会 近期发改委和集团场开会提出要求:
行业盈利中枢有望提升,重视生猪底部布局机会 近期发改委和集团场开会提出要求: 1.不让增母猪;2.降体重到120kg;3.稳猪价;4.禁止卖给二育。并且每月统计一次数据上报。 我们了解到:上周开始部分集团开始陆续降重,并且行业通过严查饲养票/屠宰票的方式限制二育销售,头部集团已经停止开具饲养票。短期来看在二育减少/降重引导下,猪价预计偏弱;同时对头部企业能繁母猪存栏量有所限制,可能会通过环保/资金等方式进行管控,中期来看母猪数量或向下调整,从而利好行业中期盈利中枢。截至4月末能繁母猪存栏4038
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2025-06-02 19:48:58
🛢️高盛:预计OPEC+将在8月连续第四个月增产,放弃此前“暂停增产”预期
🛢️高盛:预计OPEC+将在8月连续第四个月增产,放弃此前“暂停增产”预期🛢️ 高盛集团(Goldman Sachs Group Inc.)表示,预计石油输出国组织及其盟友(OPEC+)将在8月份继续执行连续第四个月的增产安排,这一判断相较于此前预计的“增产暂停”构成了明显转变。 高盛分析师丹·斯特鲁文(Daan Struyven)等人在报告中指出:“现货原油市场基本面相对紧张、全球硬数据超预期以及夏季季节性需求支撑,三方面因素共同构成支撑。”他补充称,“即便全球需求预期放缓,也不足以迫使O
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2025-06-02 10:00:15
AI事件-2025年06月01日
AI事件-2025年06月01日 1. 百度AI搜索全面接入深度求索DeepSeek R1最新版,优化推理能力跃升与个性化搜索。 2. 谷歌DeepMind开源SignGemma模型,支持美国手语与英语双向翻译。 3. BFL发布FLUX.1 Kontex生成式模型套件,图像生成与编辑速度较主流模型快10倍。 4. Opera推出全新AI浏览器Neon,内嵌Operator AI模型,可自动化执行网页操作并保障用户隐私。 5. 通义开源VRAG-RL多模态推理框架,通过强化学习实现图像、表格等视
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【长江宏观于博团队】抢出口脉冲下,为何量增价降?
【长江宏观于博团队】抢出口脉冲下,为何量增价降?—— 5月PMI数据点评 🎙5月制造业PMI回升至49.5%。 🔅从本月PMI数据表现来看: 1⃣5月制造业PMI与彭博一致预期持平,表现好于季节性。 2⃣分项来看,本月PMI回升的主要动力是供需同步改善,生产指数拉动PMI回升0.23pct,新订单指数拉动PMI回升0.18pct。 3⃣5月关税暂缓带动了新一轮出口订单加速下达,推动了生产走强,但新出口订单绝对水平仍在低位,反映需求仍偏弱。 🔅向前看,我们认为: 1⃣当前需求带动生产改善的脉
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2025-05-29 13:58:55
特斯拉或于6月12日在奥斯汀启动robotaxi服务
# 特斯拉或于6月12日在奥斯汀启动robotaxi服务 【财通大制造团队】 # 特斯拉计划于6月12日在奥斯汀启动出租车服务。5月29日,据彭博社援引知情人士的消息称,特斯拉计划于6月12日在奥斯汀启动其机器人出租车服务。报道称,该日期已在公司内部讨论,但仍有可能发生变化。 # 特斯拉robotaxi亮相在即、持续关注产业进展。本月早些时候,埃隆·马斯克表示,特斯拉将按计划于6月底前,在德克萨斯州奥斯汀开始测试其robotaxi,初期部署车辆将从约 10 辆汽车起步,若初期运营顺利且无事故,将
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【黄仁勋:美国政策基于“中国无法制造AI芯片”假设 “这一假设现在看来显然错误”】
【黄仁勋:美国政策基于“中国无法制造AI芯片”假设 “这一假设现在看来显然错误”】 财联社5月29日电,据美国消费者新闻与商业频道(CNBC)报道,美国英伟达公司首席执行官黄仁勋当地时间5月28日在接受该媒体采访时称,如果美国希望成为人工智能(AI)领域的全球领军者,与中国的贸易至关重要。 CNBC称,黄仁勋在谈及他为何认为有必要向中国出口英伟达的AI技术时,作出上述表态。“这可能是在中国市场开展业务最重要的战略原因。”黄仁勋称,“因为那里(中国)有如此多的开发者。” 报道说,对于美国政府在芯片
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2025-05-28 22:24:35
海博思创
海博思创:今日大涨,低估值优质储能标的,持续看好布局机会! 今日海博思创涨幅居前,判断主要系Q2发货环比高增、逐季度兑现全年指引,预期SNEC期间催化等。再次强调公司估值较低,随国内独储高增、盈利企稳,海外弹性释放,25年有望迎戴维斯双击,持续看好布局机会! 行业层面,我们判断大储beta已进入修复阶段。此前板块分歧主要在国内取消强制配储,及美国关税及IRA波动下,终端需求存在不确定性;当前时点看,一是美国预期已至底部、市场对IRA退坡反应平淡,实际终端规划保持较好增长;二是国内中标保持高增,5
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海博思创
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合规稳定币与开源支付技术双轮驱动
合规稳定币与开源支付技术双轮驱动,跨境金融迈入高效透明新时代【华西计算机 刘泽晶团队】 1⃣近日,中国香港特区政府表示欢迎立法会通过《稳定币条例草案》,以在中国香港设立法币稳定币发行人的发牌制度,完善对虚拟资产活动在中国香港的监管框架,以保持金融稳定,同时推动金融创新。通过建立清晰的监管框架,不仅能够增强投资者和机构对本地虚拟资产市场的信任度,还将吸引更多合规企业选择中国香港作为业务发展基地,丰富数字金融生态。 2⃣ 2025 年 5 月 27 日,数字资产安全存管解决方案提供商Safehero
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2025-05-28 20:32:30
[拳头]新一轮环保督察启动
[拳头]新一轮环保督察启动,友道化学爆炸,持续关注农药和颜料板块 🌟根据人民网新闻,5月26日,根据《》,经党中央、国务院批准,第三轮第四批中央生态环境保护督察全面启动。组建8个中央生态环境保护督察组(以下简称督察组),分别对山西、内蒙古、山东、陕西、宁夏5省(区)开展督察,统筹开展黄河流域督察和省域督察,同时对中国华能集团有限公司、中国大唐集团有限公司、国家电力投资集团有限公司3家中央企业开展督察,进驻时间约1个月。这是《》发布实施后的第一批督察。 🌟当前农药原药价格已至底部,渠道库存拐点
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2025-05-28 07:35:16
[红包]【东吴食饮】新华都
[红包]【东吴食饮】新华都推荐逻辑重申-20250527 [玫瑰]总结:公司业绩增长驱动清晰,25年达成股权激励目标(利润30%增速)有较强动力,未来亦有望延续较快增长。当前对应25PE仅13.5x,可作为具备安全边际的赔率标的做一定配置。 [烟花]更新:Q2截至目前,公司酒类GMV实现15~20%增长,后续618有望进一步加速(端午后会发618阶段性战报),伴随基数回落,公司收入、利润同比增速修复有望逐步验证。后续催化还可关注古井、汾酒定制酒落地,以及气泡酒、露酒合作开发情况。 [太阳]25年
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2025-06-04 16:26:43
思摩尔国际股价速评[太阳]英美烟草昨晚发布1H25
思摩尔国际股价速评[太阳]英美烟草昨晚发布1H25 pre-close 1、整体:1-2%收入增速,1.5-2.5%调整后经营利润增速2、新型烟草:低个位数收入增长,口含烟Velo表现强劲,但被美国及加拿大非法雾化电子烟部分抵消,整体预计H2收入加速增长,全年实现中个位数增速3、Glo:H1收入低个位数增长,Hilo塞尔维亚表现觉得鼓舞,转化率翻倍,GloHilo于日本市场具备竞争力,带动H2收入增速提升[太阳]思摩尔观点1如此前判断,年中前后市场逐步切换市值理解方式,正逐步从3000亿股权激励
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2025-06-04 14:36:30
红包博通16T交换机超预期算力板块再次提速
[红包]博通1.6T交换机超预期,算力板块再次提速 🌟博通交换事业部负责人接受采访表示,被视为AI网络心脏的tomahawk6交换芯片已于周末启动交付,首批客户包括全球头部云服务是及网络设备商,7月将全面登录数据中心市场。th6芯片理论峰值达到102Tbps,单端口支持1.6T,标志着以太网正式启动1.6T升级之路。 🌟 网络作为AI集群的最重要组成,其升级将进一步提升集群效率,当下海外数据中心正从十万卡集群迈向百万卡,网络能力的提升是集群规模扩大的必须品。以博通主导的以太网阵营,继英伟达之
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2025-06-03 14:20:26
【东方财富新消费】美护板块大涨点评
【东方财富新消费】美护板块大涨点评 🔺截止中午收盘,美容护理(申万)+3.56%,其中,贝泰妮+11.83%、若羽臣+10.01%、毛戈平+7.20%,以上标的我们在昨日发送的周观点中均持续重点推荐: 【❶关注弹性标的,基本面有望超预期,估值具备性价比的#毛戈平 ;建议关注管理层调整后部分渠道增长有所修复,具备盈利能力改善逻辑的#贝泰妮。…❸关注个护品类中依然在高速成长阶段的、逐步以终局角度估值的#润本、若羽臣、登康,勿轻易下车。】 🎶短期抖音数据来看,以上集团品牌均表现优异,5月抖音GMV
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2025-06-03 14:19:16
【中金食饮】妙可蓝多大涨速评
【中金食饮】妙可蓝多大涨速评20250603 今天早盘妙可蓝多涨停,判断主因妙可被纳入新发上证580指数、新消费板块情绪较高以及奶酪收入企稳、格局优化等。妙可蓝多基本面梳理如下: [玫瑰]奶酪收入恢复较好增长,餐饮及家庭奶酪增量贡献明显。受益于新品及餐饮/家庭奶酪增长,1Q25年公司奶酪收入可比口径下同比增长约17%,分品类看,即食营养同比中高单位数增长,主要得益于公司持续创新升级奶酪棒以及进入新渠道、叠加奶酪小粒、手撕奶酪、奶酪小三角等系列新品贡献;餐饮工业和家庭餐桌奶酪收入实现超30%的较快
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巨人网络/吉比特大涨点评 板块层面,游戏定档再提速
巨人网络/吉比特大涨点评 板块层面,游戏定档再提速,关注暑期前产品定档/宣传窗口期及新游表现。 我们于周报汇总暑期前后定档产品情况,后续核心关注: 1)市场情绪随新游定档、新活动/赛季节奏回暖 2)已上线新游买量节奏+流水持续性 3)待上线新游预期:《》(7/11,三七互娱)、《》(国际服6/5,心动公司)、《》(6月,腾讯)等 个股层面: 【巨人网络】《》排名跃升速度快,已进入iOS游戏畅销榜前50名,近期最高为33名。 关注产品催化(《》暑期放量+《》研发测试推进)+AI情绪催化(AI原生玩
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行业盈利中枢有望提升,重视生猪底部布局机会 近期发改委和集团场开会提出要求:
行业盈利中枢有望提升,重视生猪底部布局机会 近期发改委和集团场开会提出要求: 1.不让增母猪;2.降体重到120kg;3.稳猪价;4.禁止卖给二育。并且每月统计一次数据上报。 我们了解到:上周开始部分集团开始陆续降重,并且行业通过严查饲养票/屠宰票的方式限制二育销售,头部集团已经停止开具饲养票。短期来看在二育减少/降重引导下,猪价预计偏弱;同时对头部企业能繁母猪存栏量有所限制,可能会通过环保/资金等方式进行管控,中期来看母猪数量或向下调整,从而利好行业中期盈利中枢。截至4月末能繁母猪存栏4038
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🛢️高盛:预计OPEC+将在8月连续第四个月增产,放弃此前“暂停增产”预期
🛢️高盛:预计OPEC+将在8月连续第四个月增产,放弃此前“暂停增产”预期🛢️ 高盛集团(Goldman Sachs Group Inc.)表示,预计石油输出国组织及其盟友(OPEC+)将在8月份继续执行连续第四个月的增产安排,这一判断相较于此前预计的“增产暂停”构成了明显转变。 高盛分析师丹·斯特鲁文(Daan Struyven)等人在报告中指出:“现货原油市场基本面相对紧张、全球硬数据超预期以及夏季季节性需求支撑,三方面因素共同构成支撑。”他补充称,“即便全球需求预期放缓,也不足以迫使O
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AI事件-2025年06月01日
AI事件-2025年06月01日 1. 百度AI搜索全面接入深度求索DeepSeek R1最新版,优化推理能力跃升与个性化搜索。 2. 谷歌DeepMind开源SignGemma模型,支持美国手语与英语双向翻译。 3. BFL发布FLUX.1 Kontex生成式模型套件,图像生成与编辑速度较主流模型快10倍。 4. Opera推出全新AI浏览器Neon,内嵌Operator AI模型,可自动化执行网页操作并保障用户隐私。 5. 通义开源VRAG-RL多模态推理框架,通过强化学习实现图像、表格等视
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【长江宏观于博团队】抢出口脉冲下,为何量增价降?
【长江宏观于博团队】抢出口脉冲下,为何量增价降?—— 5月PMI数据点评 🎙5月制造业PMI回升至49.5%。 🔅从本月PMI数据表现来看: 1⃣5月制造业PMI与彭博一致预期持平,表现好于季节性。 2⃣分项来看,本月PMI回升的主要动力是供需同步改善,生产指数拉动PMI回升0.23pct,新订单指数拉动PMI回升0.18pct。 3⃣5月关税暂缓带动了新一轮出口订单加速下达,推动了生产走强,但新出口订单绝对水平仍在低位,反映需求仍偏弱。 🔅向前看,我们认为: 1⃣当前需求带动生产改善的脉
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特斯拉或于6月12日在奥斯汀启动robotaxi服务
# 特斯拉或于6月12日在奥斯汀启动robotaxi服务 【财通大制造团队】 # 特斯拉计划于6月12日在奥斯汀启动出租车服务。5月29日,据彭博社援引知情人士的消息称,特斯拉计划于6月12日在奥斯汀启动其机器人出租车服务。报道称,该日期已在公司内部讨论,但仍有可能发生变化。 # 特斯拉robotaxi亮相在即、持续关注产业进展。本月早些时候,埃隆·马斯克表示,特斯拉将按计划于6月底前,在德克萨斯州奥斯汀开始测试其robotaxi,初期部署车辆将从约 10 辆汽车起步,若初期运营顺利且无事故,将
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2025-05-29 13:14:50
【黄仁勋:美国政策基于“中国无法制造AI芯片”假设 “这一假设现在看来显然错误”】
【黄仁勋:美国政策基于“中国无法制造AI芯片”假设 “这一假设现在看来显然错误”】 财联社5月29日电,据美国消费者新闻与商业频道(CNBC)报道,美国英伟达公司首席执行官黄仁勋当地时间5月28日在接受该媒体采访时称,如果美国希望成为人工智能(AI)领域的全球领军者,与中国的贸易至关重要。 CNBC称,黄仁勋在谈及他为何认为有必要向中国出口英伟达的AI技术时,作出上述表态。“这可能是在中国市场开展业务最重要的战略原因。”黄仁勋称,“因为那里(中国)有如此多的开发者。” 报道说,对于美国政府在芯片
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海博思创
海博思创:今日大涨,低估值优质储能标的,持续看好布局机会! 今日海博思创涨幅居前,判断主要系Q2发货环比高增、逐季度兑现全年指引,预期SNEC期间催化等。再次强调公司估值较低,随国内独储高增、盈利企稳,海外弹性释放,25年有望迎戴维斯双击,持续看好布局机会! 行业层面,我们判断大储beta已进入修复阶段。此前板块分歧主要在国内取消强制配储,及美国关税及IRA波动下,终端需求存在不确定性;当前时点看,一是美国预期已至底部、市场对IRA退坡反应平淡,实际终端规划保持较好增长;二是国内中标保持高增,5
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合规稳定币与开源支付技术双轮驱动
合规稳定币与开源支付技术双轮驱动,跨境金融迈入高效透明新时代【华西计算机 刘泽晶团队】 1⃣近日,中国香港特区政府表示欢迎立法会通过《稳定币条例草案》,以在中国香港设立法币稳定币发行人的发牌制度,完善对虚拟资产活动在中国香港的监管框架,以保持金融稳定,同时推动金融创新。通过建立清晰的监管框架,不仅能够增强投资者和机构对本地虚拟资产市场的信任度,还将吸引更多合规企业选择中国香港作为业务发展基地,丰富数字金融生态。 2⃣ 2025 年 5 月 27 日,数字资产安全存管解决方案提供商Safehero
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[拳头]新一轮环保督察启动
[拳头]新一轮环保督察启动,友道化学爆炸,持续关注农药和颜料板块 🌟根据人民网新闻,5月26日,根据《》,经党中央、国务院批准,第三轮第四批中央生态环境保护督察全面启动。组建8个中央生态环境保护督察组(以下简称督察组),分别对山西、内蒙古、山东、陕西、宁夏5省(区)开展督察,统筹开展黄河流域督察和省域督察,同时对中国华能集团有限公司、中国大唐集团有限公司、国家电力投资集团有限公司3家中央企业开展督察,进驻时间约1个月。这是《》发布实施后的第一批督察。 🌟当前农药原药价格已至底部,渠道库存拐点
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[红包]【东吴食饮】新华都
[红包]【东吴食饮】新华都推荐逻辑重申-20250527 [玫瑰]总结:公司业绩增长驱动清晰,25年达成股权激励目标(利润30%增速)有较强动力,未来亦有望延续较快增长。当前对应25PE仅13.5x,可作为具备安全边际的赔率标的做一定配置。 [烟花]更新:Q2截至目前,公司酒类GMV实现15~20%增长,后续618有望进一步加速(端午后会发618阶段性战报),伴随基数回落,公司收入、利润同比增速修复有望逐步验证。后续催化还可关注古井、汾酒定制酒落地,以及气泡酒、露酒合作开发情况。 [太阳]25年
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思摩尔国际股价速评[太阳]英美烟草昨晚发布1H25
思摩尔国际股价速评[太阳]英美烟草昨晚发布1H25 pre-close 1、整体:1-2%收入增速,1.5-2.5%调整后经营利润增速2、新型烟草:低个位数收入增长,口含烟Velo表现强劲,但被美国及加拿大非法雾化电子烟部分抵消,整体预计H2收入加速增长,全年实现中个位数增速3、Glo:H1收入低个位数增长,Hilo塞尔维亚表现觉得鼓舞,转化率翻倍,GloHilo于日本市场具备竞争力,带动H2收入增速提升[太阳]思摩尔观点1如此前判断,年中前后市场逐步切换市值理解方式,正逐步从3000亿股权激励
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红包博通16T交换机超预期算力板块再次提速
[红包]博通1.6T交换机超预期,算力板块再次提速 🌟博通交换事业部负责人接受采访表示,被视为AI网络心脏的tomahawk6交换芯片已于周末启动交付,首批客户包括全球头部云服务是及网络设备商,7月将全面登录数据中心市场。th6芯片理论峰值达到102Tbps,单端口支持1.6T,标志着以太网正式启动1.6T升级之路。 🌟 网络作为AI集群的最重要组成,其升级将进一步提升集群效率,当下海外数据中心正从十万卡集群迈向百万卡,网络能力的提升是集群规模扩大的必须品。以博通主导的以太网阵营,继英伟达之
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【东方财富新消费】美护板块大涨点评
【东方财富新消费】美护板块大涨点评 🔺截止中午收盘,美容护理(申万)+3.56%,其中,贝泰妮+11.83%、若羽臣+10.01%、毛戈平+7.20%,以上标的我们在昨日发送的周观点中均持续重点推荐: 【❶关注弹性标的,基本面有望超预期,估值具备性价比的#毛戈平 ;建议关注管理层调整后部分渠道增长有所修复,具备盈利能力改善逻辑的#贝泰妮。…❸关注个护品类中依然在高速成长阶段的、逐步以终局角度估值的#润本、若羽臣、登康,勿轻易下车。】 🎶短期抖音数据来看,以上集团品牌均表现优异,5月抖音GMV
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【中金食饮】妙可蓝多大涨速评
【中金食饮】妙可蓝多大涨速评20250603 今天早盘妙可蓝多涨停,判断主因妙可被纳入新发上证580指数、新消费板块情绪较高以及奶酪收入企稳、格局优化等。妙可蓝多基本面梳理如下: [玫瑰]奶酪收入恢复较好增长,餐饮及家庭奶酪增量贡献明显。受益于新品及餐饮/家庭奶酪增长,1Q25年公司奶酪收入可比口径下同比增长约17%,分品类看,即食营养同比中高单位数增长,主要得益于公司持续创新升级奶酪棒以及进入新渠道、叠加奶酪小粒、手撕奶酪、奶酪小三角等系列新品贡献;餐饮工业和家庭餐桌奶酪收入实现超30%的较快
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巨人网络/吉比特大涨点评 板块层面,游戏定档再提速
巨人网络/吉比特大涨点评 板块层面,游戏定档再提速,关注暑期前产品定档/宣传窗口期及新游表现。 我们于周报汇总暑期前后定档产品情况,后续核心关注: 1)市场情绪随新游定档、新活动/赛季节奏回暖 2)已上线新游买量节奏+流水持续性 3)待上线新游预期:《》(7/11,三七互娱)、《》(国际服6/5,心动公司)、《》(6月,腾讯)等 个股层面: 【巨人网络】《》排名跃升速度快,已进入iOS游戏畅销榜前50名,近期最高为33名。 关注产品催化(《》暑期放量+《》研发测试推进)+AI情绪催化(AI原生玩
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不服就干
2025-06-02 19:52:47
行业盈利中枢有望提升,重视生猪底部布局机会 近期发改委和集团场开会提出要求:
行业盈利中枢有望提升,重视生猪底部布局机会 近期发改委和集团场开会提出要求: 1.不让增母猪;2.降体重到120kg;3.稳猪价;4.禁止卖给二育。并且每月统计一次数据上报。 我们了解到:上周开始部分集团开始陆续降重,并且行业通过严查饲养票/屠宰票的方式限制二育销售,头部集团已经停止开具饲养票。短期来看在二育减少/降重引导下,猪价预计偏弱;同时对头部企业能繁母猪存栏量有所限制,可能会通过环保/资金等方式进行管控,中期来看母猪数量或向下调整,从而利好行业中期盈利中枢。截至4月末能繁母猪存栏4038
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2025-06-02 19:48:58
🛢️高盛:预计OPEC+将在8月连续第四个月增产,放弃此前“暂停增产”预期
🛢️高盛:预计OPEC+将在8月连续第四个月增产,放弃此前“暂停增产”预期🛢️ 高盛集团(Goldman Sachs Group Inc.)表示,预计石油输出国组织及其盟友(OPEC+)将在8月份继续执行连续第四个月的增产安排,这一判断相较于此前预计的“增产暂停”构成了明显转变。 高盛分析师丹·斯特鲁文(Daan Struyven)等人在报告中指出:“现货原油市场基本面相对紧张、全球硬数据超预期以及夏季季节性需求支撑,三方面因素共同构成支撑。”他补充称,“即便全球需求预期放缓,也不足以迫使O
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高盛ACTIVEBETA美国大盘股ETF
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2025-06-02 10:00:15
AI事件-2025年06月01日
AI事件-2025年06月01日 1. 百度AI搜索全面接入深度求索DeepSeek R1最新版,优化推理能力跃升与个性化搜索。 2. 谷歌DeepMind开源SignGemma模型,支持美国手语与英语双向翻译。 3. BFL发布FLUX.1 Kontex生成式模型套件,图像生成与编辑速度较主流模型快10倍。 4. Opera推出全新AI浏览器Neon,内嵌Operator AI模型,可自动化执行网页操作并保障用户隐私。 5. 通义开源VRAG-RL多模态推理框架,通过强化学习实现图像、表格等视
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2025-06-01 18:27:33
【长江宏观于博团队】抢出口脉冲下,为何量增价降?
【长江宏观于博团队】抢出口脉冲下,为何量增价降?—— 5月PMI数据点评 🎙5月制造业PMI回升至49.5%。 🔅从本月PMI数据表现来看: 1⃣5月制造业PMI与彭博一致预期持平,表现好于季节性。 2⃣分项来看,本月PMI回升的主要动力是供需同步改善,生产指数拉动PMI回升0.23pct,新订单指数拉动PMI回升0.18pct。 3⃣5月关税暂缓带动了新一轮出口订单加速下达,推动了生产走强,但新出口订单绝对水平仍在低位,反映需求仍偏弱。 🔅向前看,我们认为: 1⃣当前需求带动生产改善的脉
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2025-05-29 13:58:55
特斯拉或于6月12日在奥斯汀启动robotaxi服务
# 特斯拉或于6月12日在奥斯汀启动robotaxi服务 【财通大制造团队】 # 特斯拉计划于6月12日在奥斯汀启动出租车服务。5月29日,据彭博社援引知情人士的消息称,特斯拉计划于6月12日在奥斯汀启动其机器人出租车服务。报道称,该日期已在公司内部讨论,但仍有可能发生变化。 # 特斯拉robotaxi亮相在即、持续关注产业进展。本月早些时候,埃隆·马斯克表示,特斯拉将按计划于6月底前,在德克萨斯州奥斯汀开始测试其robotaxi,初期部署车辆将从约 10 辆汽车起步,若初期运营顺利且无事故,将
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2025-05-29 13:14:50
【黄仁勋:美国政策基于“中国无法制造AI芯片”假设 “这一假设现在看来显然错误”】
【黄仁勋:美国政策基于“中国无法制造AI芯片”假设 “这一假设现在看来显然错误”】 财联社5月29日电,据美国消费者新闻与商业频道(CNBC)报道,美国英伟达公司首席执行官黄仁勋当地时间5月28日在接受该媒体采访时称,如果美国希望成为人工智能(AI)领域的全球领军者,与中国的贸易至关重要。 CNBC称,黄仁勋在谈及他为何认为有必要向中国出口英伟达的AI技术时,作出上述表态。“这可能是在中国市场开展业务最重要的战略原因。”黄仁勋称,“因为那里(中国)有如此多的开发者。” 报道说,对于美国政府在芯片
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英伟达每日2倍做多
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2025-05-28 22:24:35
海博思创
海博思创:今日大涨,低估值优质储能标的,持续看好布局机会! 今日海博思创涨幅居前,判断主要系Q2发货环比高增、逐季度兑现全年指引,预期SNEC期间催化等。再次强调公司估值较低,随国内独储高增、盈利企稳,海外弹性释放,25年有望迎戴维斯双击,持续看好布局机会! 行业层面,我们判断大储beta已进入修复阶段。此前板块分歧主要在国内取消强制配储,及美国关税及IRA波动下,终端需求存在不确定性;当前时点看,一是美国预期已至底部、市场对IRA退坡反应平淡,实际终端规划保持较好增长;二是国内中标保持高增,5
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海博思创
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合规稳定币与开源支付技术双轮驱动
合规稳定币与开源支付技术双轮驱动,跨境金融迈入高效透明新时代【华西计算机 刘泽晶团队】 1⃣近日,中国香港特区政府表示欢迎立法会通过《稳定币条例草案》,以在中国香港设立法币稳定币发行人的发牌制度,完善对虚拟资产活动在中国香港的监管框架,以保持金融稳定,同时推动金融创新。通过建立清晰的监管框架,不仅能够增强投资者和机构对本地虚拟资产市场的信任度,还将吸引更多合规企业选择中国香港作为业务发展基地,丰富数字金融生态。 2⃣ 2025 年 5 月 27 日,数字资产安全存管解决方案提供商Safehero
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2025-05-28 20:32:30
[拳头]新一轮环保督察启动
[拳头]新一轮环保督察启动,友道化学爆炸,持续关注农药和颜料板块 🌟根据人民网新闻,5月26日,根据《》,经党中央、国务院批准,第三轮第四批中央生态环境保护督察全面启动。组建8个中央生态环境保护督察组(以下简称督察组),分别对山西、内蒙古、山东、陕西、宁夏5省(区)开展督察,统筹开展黄河流域督察和省域督察,同时对中国华能集团有限公司、中国大唐集团有限公司、国家电力投资集团有限公司3家中央企业开展督察,进驻时间约1个月。这是《》发布实施后的第一批督察。 🌟当前农药原药价格已至底部,渠道库存拐点
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百合花
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2025-05-28 07:35:16
[红包]【东吴食饮】新华都
[红包]【东吴食饮】新华都推荐逻辑重申-20250527 [玫瑰]总结:公司业绩增长驱动清晰,25年达成股权激励目标(利润30%增速)有较强动力,未来亦有望延续较快增长。当前对应25PE仅13.5x,可作为具备安全边际的赔率标的做一定配置。 [烟花]更新:Q2截至目前,公司酒类GMV实现15~20%增长,后续618有望进一步加速(端午后会发618阶段性战报),伴随基数回落,公司收入、利润同比增速修复有望逐步验证。后续催化还可关注古井、汾酒定制酒落地,以及气泡酒、露酒合作开发情况。 [太阳]25年
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2025-06-04 16:26:43
思摩尔国际股价速评[太阳]英美烟草昨晚发布1H25
思摩尔国际股价速评[太阳]英美烟草昨晚发布1H25 pre-close 1、整体:1-2%收入增速,1.5-2.5%调整后经营利润增速2、新型烟草:低个位数收入增长,口含烟Velo表现强劲,但被美国及加拿大非法雾化电子烟部分抵消,整体预计H2收入加速增长,全年实现中个位数增速3、Glo:H1收入低个位数增长,Hilo塞尔维亚表现觉得鼓舞,转化率翻倍,GloHilo于日本市场具备竞争力,带动H2收入增速提升[太阳]思摩尔观点1如此前判断,年中前后市场逐步切换市值理解方式,正逐步从3000亿股权激励
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思摩尔国际
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2025-06-04 14:36:30
红包博通16T交换机超预期算力板块再次提速
[红包]博通1.6T交换机超预期,算力板块再次提速 🌟博通交换事业部负责人接受采访表示,被视为AI网络心脏的tomahawk6交换芯片已于周末启动交付,首批客户包括全球头部云服务是及网络设备商,7月将全面登录数据中心市场。th6芯片理论峰值达到102Tbps,单端口支持1.6T,标志着以太网正式启动1.6T升级之路。 🌟 网络作为AI集群的最重要组成,其升级将进一步提升集群效率,当下海外数据中心正从十万卡集群迈向百万卡,网络能力的提升是集群规模扩大的必须品。以博通主导的以太网阵营,继英伟达之
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新易盛
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2025-06-03 14:20:26
【东方财富新消费】美护板块大涨点评
【东方财富新消费】美护板块大涨点评 🔺截止中午收盘,美容护理(申万)+3.56%,其中,贝泰妮+11.83%、若羽臣+10.01%、毛戈平+7.20%,以上标的我们在昨日发送的周观点中均持续重点推荐: 【❶关注弹性标的,基本面有望超预期,估值具备性价比的#毛戈平 ;建议关注管理层调整后部分渠道增长有所修复,具备盈利能力改善逻辑的#贝泰妮。…❸关注个护品类中依然在高速成长阶段的、逐步以终局角度估值的#润本、若羽臣、登康,勿轻易下车。】 🎶短期抖音数据来看,以上集团品牌均表现优异,5月抖音GMV
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若羽臣
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2025-06-03 14:19:16
【中金食饮】妙可蓝多大涨速评
【中金食饮】妙可蓝多大涨速评20250603 今天早盘妙可蓝多涨停,判断主因妙可被纳入新发上证580指数、新消费板块情绪较高以及奶酪收入企稳、格局优化等。妙可蓝多基本面梳理如下: [玫瑰]奶酪收入恢复较好增长,餐饮及家庭奶酪增量贡献明显。受益于新品及餐饮/家庭奶酪增长,1Q25年公司奶酪收入可比口径下同比增长约17%,分品类看,即食营养同比中高单位数增长,主要得益于公司持续创新升级奶酪棒以及进入新渠道、叠加奶酪小粒、手撕奶酪、奶酪小三角等系列新品贡献;餐饮工业和家庭餐桌奶酪收入实现超30%的较快
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妙可蓝多
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2025-06-03 11:58:44
巨人网络/吉比特大涨点评 板块层面,游戏定档再提速
巨人网络/吉比特大涨点评 板块层面,游戏定档再提速,关注暑期前产品定档/宣传窗口期及新游表现。 我们于周报汇总暑期前后定档产品情况,后续核心关注: 1)市场情绪随新游定档、新活动/赛季节奏回暖 2)已上线新游买量节奏+流水持续性 3)待上线新游预期:《》(7/11,三七互娱)、《》(国际服6/5,心动公司)、《》(6月,腾讯)等 个股层面: 【巨人网络】《》排名跃升速度快,已进入iOS游戏畅销榜前50名,近期最高为33名。 关注产品催化(《》暑期放量+《》研发测试推进)+AI情绪催化(AI原生玩
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2025-06-02 19:52:47
行业盈利中枢有望提升,重视生猪底部布局机会 近期发改委和集团场开会提出要求:
行业盈利中枢有望提升,重视生猪底部布局机会 近期发改委和集团场开会提出要求: 1.不让增母猪;2.降体重到120kg;3.稳猪价;4.禁止卖给二育。并且每月统计一次数据上报。 我们了解到:上周开始部分集团开始陆续降重,并且行业通过严查饲养票/屠宰票的方式限制二育销售,头部集团已经停止开具饲养票。短期来看在二育减少/降重引导下,猪价预计偏弱;同时对头部企业能繁母猪存栏量有所限制,可能会通过环保/资金等方式进行管控,中期来看母猪数量或向下调整,从而利好行业中期盈利中枢。截至4月末能繁母猪存栏4038
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🛢️高盛:预计OPEC+将在8月连续第四个月增产,放弃此前“暂停增产”预期
🛢️高盛:预计OPEC+将在8月连续第四个月增产,放弃此前“暂停增产”预期🛢️ 高盛集团(Goldman Sachs Group Inc.)表示,预计石油输出国组织及其盟友(OPEC+)将在8月份继续执行连续第四个月的增产安排,这一判断相较于此前预计的“增产暂停”构成了明显转变。 高盛分析师丹·斯特鲁文(Daan Struyven)等人在报告中指出:“现货原油市场基本面相对紧张、全球硬数据超预期以及夏季季节性需求支撑,三方面因素共同构成支撑。”他补充称,“即便全球需求预期放缓,也不足以迫使O
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AI事件-2025年06月01日
AI事件-2025年06月01日 1. 百度AI搜索全面接入深度求索DeepSeek R1最新版,优化推理能力跃升与个性化搜索。 2. 谷歌DeepMind开源SignGemma模型,支持美国手语与英语双向翻译。 3. BFL发布FLUX.1 Kontex生成式模型套件,图像生成与编辑速度较主流模型快10倍。 4. Opera推出全新AI浏览器Neon,内嵌Operator AI模型,可自动化执行网页操作并保障用户隐私。 5. 通义开源VRAG-RL多模态推理框架,通过强化学习实现图像、表格等视
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【长江宏观于博团队】抢出口脉冲下,为何量增价降?
【长江宏观于博团队】抢出口脉冲下,为何量增价降?—— 5月PMI数据点评 🎙5月制造业PMI回升至49.5%。 🔅从本月PMI数据表现来看: 1⃣5月制造业PMI与彭博一致预期持平,表现好于季节性。 2⃣分项来看,本月PMI回升的主要动力是供需同步改善,生产指数拉动PMI回升0.23pct,新订单指数拉动PMI回升0.18pct。 3⃣5月关税暂缓带动了新一轮出口订单加速下达,推动了生产走强,但新出口订单绝对水平仍在低位,反映需求仍偏弱。 🔅向前看,我们认为: 1⃣当前需求带动生产改善的脉
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特斯拉或于6月12日在奥斯汀启动robotaxi服务
# 特斯拉或于6月12日在奥斯汀启动robotaxi服务 【财通大制造团队】 # 特斯拉计划于6月12日在奥斯汀启动出租车服务。5月29日,据彭博社援引知情人士的消息称,特斯拉计划于6月12日在奥斯汀启动其机器人出租车服务。报道称,该日期已在公司内部讨论,但仍有可能发生变化。 # 特斯拉robotaxi亮相在即、持续关注产业进展。本月早些时候,埃隆·马斯克表示,特斯拉将按计划于6月底前,在德克萨斯州奥斯汀开始测试其robotaxi,初期部署车辆将从约 10 辆汽车起步,若初期运营顺利且无事故,将
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2025-05-29 13:14:50
【黄仁勋:美国政策基于“中国无法制造AI芯片”假设 “这一假设现在看来显然错误”】
【黄仁勋:美国政策基于“中国无法制造AI芯片”假设 “这一假设现在看来显然错误”】 财联社5月29日电,据美国消费者新闻与商业频道(CNBC)报道,美国英伟达公司首席执行官黄仁勋当地时间5月28日在接受该媒体采访时称,如果美国希望成为人工智能(AI)领域的全球领军者,与中国的贸易至关重要。 CNBC称,黄仁勋在谈及他为何认为有必要向中国出口英伟达的AI技术时,作出上述表态。“这可能是在中国市场开展业务最重要的战略原因。”黄仁勋称,“因为那里(中国)有如此多的开发者。” 报道说,对于美国政府在芯片
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海博思创
海博思创:今日大涨,低估值优质储能标的,持续看好布局机会! 今日海博思创涨幅居前,判断主要系Q2发货环比高增、逐季度兑现全年指引,预期SNEC期间催化等。再次强调公司估值较低,随国内独储高增、盈利企稳,海外弹性释放,25年有望迎戴维斯双击,持续看好布局机会! 行业层面,我们判断大储beta已进入修复阶段。此前板块分歧主要在国内取消强制配储,及美国关税及IRA波动下,终端需求存在不确定性;当前时点看,一是美国预期已至底部、市场对IRA退坡反应平淡,实际终端规划保持较好增长;二是国内中标保持高增,5
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合规稳定币与开源支付技术双轮驱动
合规稳定币与开源支付技术双轮驱动,跨境金融迈入高效透明新时代【华西计算机 刘泽晶团队】 1⃣近日,中国香港特区政府表示欢迎立法会通过《稳定币条例草案》,以在中国香港设立法币稳定币发行人的发牌制度,完善对虚拟资产活动在中国香港的监管框架,以保持金融稳定,同时推动金融创新。通过建立清晰的监管框架,不仅能够增强投资者和机构对本地虚拟资产市场的信任度,还将吸引更多合规企业选择中国香港作为业务发展基地,丰富数字金融生态。 2⃣ 2025 年 5 月 27 日,数字资产安全存管解决方案提供商Safehero
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2025-05-28 20:32:30
[拳头]新一轮环保督察启动
[拳头]新一轮环保督察启动,友道化学爆炸,持续关注农药和颜料板块 🌟根据人民网新闻,5月26日,根据《》,经党中央、国务院批准,第三轮第四批中央生态环境保护督察全面启动。组建8个中央生态环境保护督察组(以下简称督察组),分别对山西、内蒙古、山东、陕西、宁夏5省(区)开展督察,统筹开展黄河流域督察和省域督察,同时对中国华能集团有限公司、中国大唐集团有限公司、国家电力投资集团有限公司3家中央企业开展督察,进驻时间约1个月。这是《》发布实施后的第一批督察。 🌟当前农药原药价格已至底部,渠道库存拐点
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2025-05-28 07:35:16
[红包]【东吴食饮】新华都
[红包]【东吴食饮】新华都推荐逻辑重申-20250527 [玫瑰]总结:公司业绩增长驱动清晰,25年达成股权激励目标(利润30%增速)有较强动力,未来亦有望延续较快增长。当前对应25PE仅13.5x,可作为具备安全边际的赔率标的做一定配置。 [烟花]更新:Q2截至目前,公司酒类GMV实现15~20%增长,后续618有望进一步加速(端午后会发618阶段性战报),伴随基数回落,公司收入、利润同比增速修复有望逐步验证。后续催化还可关注古井、汾酒定制酒落地,以及气泡酒、露酒合作开发情况。 [太阳]25年
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