异动
关注
社群
交易计划
搜公告
产业库
时间轴
通知
全部已读
暂无数据
私信
暂无数据
登录注册
我的主页
退出
Bobo
这个人很懒,什么都没有留下
个人资料
Bobo
已翻车的散户
2025-10-12 20:23:42
天奈科技业务交流及出口管制政策分析交流会
全文摘要 1、出口管制政策影响分析 ·政策内容概述:此次锂电及相关设备出口管制内容分为三类:第一类为300瓦时每公斤以上的锂电及设备,包括卷绕机、叠片机、制片机、压片机等;第二类为2.5以上压实且克容量大于156毫安时每克的锂离子正极、三元前躯体、富锂锰基以及正极设备;第三类为人造石墨及造粒、石墨化、包覆等设备,以及负极工艺技术。 ·对公司的影响:天奈科技主营碳纳米管导电浆料,产品属导电添加剂,非固体人造石墨负极材料,不在此次管制范围。历史上,自2006年起中国对石墨类产品的出口管制主要针对高纯
S
天奈科技
1
0
1
0.21
Bobo
已翻车的散户
2025-10-12 20:17:36
电价:“电量”向左,“容量”向右
全文摘要 1、电力市场三大组成部分定义与现状 ·三大市场分类:电力市场由电量电价市场、容量市场和辅助服务市场三部分组成。电量电价市场是买煤发电或风电光伏发电的电量交易市场,占比超90%,是核电、新能源和水电的主要收入来源。容量市场按每千瓦装机或产能计费,已逐渐形成定价模式,中央及部分地方出台了相关政策。辅助服务市场在调峰市场并入电量电价现货市场后,以调频为主,还包括备用等服务;该市场发展晦涩,产品定价复杂,提供者与市场主体不明,规模低于100亿,但未来发展前景大(如德国终端电价近50%来自调频)
S
光大环境
0
0
0
0.06
Bobo
已翻车的散户
2025-10-12 19:59:50
存储行业更新
全文摘要 1、存储行业需求驱动变化 ·历史需求驱动因素:存储行业过去需求波动主要由消费级应用主导。过去5 10年,消费级应用含手机、PC及其他消费性设备,手机需求不可预测性突出。如苹果或华为某款手机爆火,会使需求大幅波动,存储供给难短时间补足,推动存储价格上涨。PC需求波动也显著,2020年疫情期间,远程办公和在线课程使笔记本、平板电脑等设备需求激增,美国等地因无法出门购买跑步机等娱乐设备,带动存储需求长波段上涨。消费级需求不可预测性是过去存储行业波动核心驱动因素。 ·近年需求新趋势:近年存储需
S
江波龙
3
2
2
0.37
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:29:54
中兴通讯深度 - 深耕AI基础设施,算力+连接齐头并进
全文摘要 1、公司基本面概况 ·业务结构与收入:公司经营超30年,形成端到端通信设备业务布局,覆盖无线基站、数据中心传输网络及端侧手机等,是国内除华为外通信系统到端侧全布局的头部企业。业务按客户分为运营商、政企和消费者三类。2024年,公司整体收入约1210亿,运营商业务约700亿(毛利率近50%,为最赚钱业务),政企业务约120亿,消费者业务约300亿。运营商业务中,无线基站收入约500亿,有线通信(含光纤互联、数据中心互联等)约200亿;消费者业务中,移动终端与智慧家庭(机顶盒、猫、胖终端等
S
中兴通讯
2
0
1
0.09
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:29:28
中兴通讯:超节点时代系统为王,算力龙头或迎系统重估
全文摘要 1、超节点时代的背景与定义 ·超节点的起源与技术特征:AI算力早期,采用一体化系统降本增效是最经济合理的方式。国内参考GB200推进新计算范式——超节点,它融合计算、存储等能力,类似早期大型机或一体机,印证AI算力仍处早期。目前,超节点正成国产算力标配,可实现高速计算互联、打破通信墙并支持规模扩展。 ·英伟达超节点技术路径:英伟达基于GB200,通过NVLink闭环架构推进超节点技术。代表产品NVL72由36个Grace CPU和72个Blackwell GPU组成,用第五代NVLin
S
中兴通讯
2
0
1
0.24
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:28:35
凯德石英
全文摘要 1、公司基本情况与业务结构 ·公司历史与资质:北京凯德石英股份有限公司1997年成立,注册地在北京市通州区,前身为中国半导体器件五厂,是国内最早一批从事石英业务的企业,已有20余年历史。公司主要产品有石英舟、石英管及石英仪器,下游涵盖半导体集成电路芯片和太阳能行业,长期为相关生产线提供配套石英制品。公司是国家级高新技术企业、专精特新小巨人,国内首家通过中芯国际12英寸零部件认证的集成电路工艺用石英零部件生产企业,2022年在北交所上市。2025年半年度,半导体业务收入占比超95%,受光
S
凯德石英
0
0
1
0.08
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:27:29
PTA近期行情情况及后期展望
全文摘要 1、PTA产业链投产与供需现状 ·2019年至今投产阶段特征:2019年至2025年,PTA行业快速投产。截至目前,已投产宏观250万吨、海伦石化320万吨,共570万吨装置。当前PTA产能增长率约7%,聚酯增幅约9%。此外,PX在2024年和2025年均无新产能增量,维持在4000多万吨。 ·供需压力与装置调整:从产业链情况看,PTA存在过剩压力。受此影响,原计划2025年10月投产的独山能源4300万吨装置推迟,目前无明确投产时间。 2、PTA价格表现与成本端影响 ·价格走势与波动
S
三房巷
0
0
0
0.06
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:26:52
厦门象屿 - 重视大宗商贸龙头拐点
全文摘要 1、大宗商贸供应链行业特点与模式 ·行业业务模式:大宗商贸供应链行业的企业可类比日本商社(如三菱商社、三井商社、丸红商社),主要包括厦门象屿、厦门国贸、物产中大、建发股份、浙商中拓等,其中厦门象屿、物产中大、厦门国贸为较纯正的大宗商贸供应链企业。这类企业提供从采购、运输到轻加工的全链条服务,其盈利逻辑为规模化采购的批发差价:采购1万吨时单价95元/吨,采购100吨时单价99元/吨,通过量大价优的采购差异获取差价收益。 ·行业盈利与壁垒:除批发差价外,行业企业还通过运输、轻加工、金融、信
S
厦门象屿
0
2
0
0.14
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:26:33
华新水泥:走向全球的水泥龙头
全文摘要 1、公司基本情况与差异化路径 ·公司基础信息:公司为国内龙头企业,股权结构特殊:大股东为全球水泥龙头拉法基豪瑞(外资背景),二股东为湖北省黄石国资委。当前总产能约1.26亿吨,骨料产能接近3亿吨。海外布局方面,公司在超过10个国家有业务,根据2025年半年报数据,海外产能约3000万吨。 ·差异化发展定位:公司通过开拓海外市场与骨料领域,走出差异化的阿尔法路径,从过去的纯国内水泥周期股逐步向周期成长股转型。转型逻辑在于:国内水泥行业同行多聚焦国内市场内卷,而公司领先布局海外市场及骨料领
S
华新建材
0
0
0
0.09
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:26:08
旗滨集团:旺季是最后的晚餐,供给出清或超预期
全文摘要 1、旗滨集团核心投资逻辑 ·短期股价催化因素:短期股价催化主要源于政策驱动的反内卷行情。9月24日工信部召集玻璃行业龙头开会,提出治理低价竞争目标,倡导提价100元/吨。9月底节后,企业陆续发涨价函上调价格。虽地产需求疲软,但该政策信号能改变市场预期,刺激中下游补库去库,推动浮法玻璃价格1 3个月内修复。今年行业旺季不旺,多数企业处盈亏平衡线,部分天然气企业持续失血。随着政策介入和环保督查加强,今年底到明年春节前,供给端或加速市场化出清,带来价格修复机会。此阶段需跟踪浮法玻璃产线冷修及
S
旗滨集团
0
0
0
0.16
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:25:44
德业股份观点更新
全文摘要 1、近期股价上涨驱动因素 ·储能贝塔行情修复估值:德业股份近期股价上涨与储能行业贝塔行情有关。当前储能贝塔行情强势,此前德业股份估值偏低,2026年估值一度在15倍以下。在储能行业强势贝塔行情推动下,公司估值修复至接近20倍。 ·中期成长催化预期:公司中期成长的核心催化点体现在三方面业务布局:工商储业务拓展、印尼市场布局、SST固态变压器(AIDC业务)布局。这些业务推进为市场提供了公司中期成长空间预期。 2、三季度及四季度业绩预期 ·三季度业绩表现:德业三季度业绩环比增长确定,利润预
S
德业股份
0
0
0
0.08
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:25:22
科士达精讲更新
全文摘要 1、公司发展历程与业务体系概述 ·发展历程梳理:公司发展呈从单一产品向多领域拓展的脉络。如从单一变频器拓展至工控全解决方案,再延伸至电动车、储能等领域;科士达基于UPS完善解决方案能力,补齐大功率UPS,推出模块化UPS。在此基础上,拓展光伏逆变器业务(早年表现良好),2018年布局充电桩及储能业务。目前,已形成完整的电力电子能源系统解决方案平台。 ·当前业务结构:公司业务分数据中心和新能源两类。数据中心早年以UPS、空冷为主,2025年完善液冷布局,产品包括液冷板、CDO、集成方案等
S
科士达
0
1
1
0.14
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:25:00
富士达
全文摘要 1、公司基本业务概况 ·业务板块划分:公司业务分为军工和民用两大板块,内部细化为军用、宇航、民用通信三大业务。 ·核心产品类型:公司核心产品以射频连接器及组件为主,衍生产品包括先进陶瓷、线缆、射频电路。 ·应用场景与新布局:应用场景方面,防务领域应用于战术弹、战略弹、雷达;宇航领域配套传统及商业卫星;民用领域聚焦华为5G基站。新业务领域布局方面,公司针对高端工业装备、半导体设备、精密仪器(数网分析仪、示波器)、智能网联及量子低空等领域开展产品布局。 2、军工业务核心情况 ·产品矩阵与优
S
富士达
0
0
2
0.09
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:24:32
逆风而行,柳暗花明,自强者胜 - 关税应对三部曲
全文摘要 1、中美关系变化事件脉络梳理 ·事件时间线梳理:上周,造船等行业出现反制措施,稀土方向管制显著升级,商务部对稀土的管制从出口环节扩展至环节监管。据外媒报道,特朗普在Twitter上发表关于中美关系的言论,导致中美贸易关系裂痕升级,其恐吓称关税额外增加100%,这构成当前事件脉络。 ·市场反应描述:事件发生后,市场在过去几天反应明显:周三至周四小幅反应,周五A股和港股明显回调。隔夜市场中,除A股、港股外,美股回调2 3个点;A股期货指数、港股期货指数及中概股显著下跌,A50期货跌近4个点
S
中芯国际
1
0
2
0.27
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:24:03
东方雨虹:站在新一轮变革的起点上
全文摘要 1、消费建材板块见底顺序与雨虹定位 ·板块下行周期概述:消费建材行业周期下行始于2021年四季度,持续至2025年第四季度,已延续4年。期间,行业内各企业利润下滑和面临困境的时间点存在差异。 ·三棵树修复启示:三棵树是消费建材中首个利润走出低谷的企业。其修复路径为:2021年计提大额信用减值;2021 2025年持续向C端转型;依托低线级城市定位,推进渠道下沉,并探索‘马上住’产品加服务模式。这些举措推动公司基本面率先修复,叠加减值风险趋缓,实现了利润的率先回升。 ·雨虹的第二见底判断
S
东方雨虹
0
0
0
0.06
编辑交易计划
上一页
1
79
80
81
82
83
291
下一页
前往
页
Bobo
已翻车的散户
2025-10-12 20:23:42
天奈科技业务交流及出口管制政策分析交流会
全文摘要 1、出口管制政策影响分析 ·政策内容概述:此次锂电及相关设备出口管制内容分为三类:第一类为300瓦时每公斤以上的锂电及设备,包括卷绕机、叠片机、制片机、压片机等;第二类为2.5以上压实且克容量大于156毫安时每克的锂离子正极、三元前躯体、富锂锰基以及正极设备;第三类为人造石墨及造粒、石墨化、包覆等设备,以及负极工艺技术。 ·对公司的影响:天奈科技主营碳纳米管导电浆料,产品属导电添加剂,非固体人造石墨负极材料,不在此次管制范围。历史上,自2006年起中国对石墨类产品的出口管制主要针对高纯
S
天奈科技
1
0
1
0.21
Bobo
已翻车的散户
2025-10-12 20:17:36
电价:“电量”向左,“容量”向右
全文摘要 1、电力市场三大组成部分定义与现状 ·三大市场分类:电力市场由电量电价市场、容量市场和辅助服务市场三部分组成。电量电价市场是买煤发电或风电光伏发电的电量交易市场,占比超90%,是核电、新能源和水电的主要收入来源。容量市场按每千瓦装机或产能计费,已逐渐形成定价模式,中央及部分地方出台了相关政策。辅助服务市场在调峰市场并入电量电价现货市场后,以调频为主,还包括备用等服务;该市场发展晦涩,产品定价复杂,提供者与市场主体不明,规模低于100亿,但未来发展前景大(如德国终端电价近50%来自调频)
S
光大环境
0
0
0
0.06
Bobo
已翻车的散户
2025-10-12 19:59:50
存储行业更新
全文摘要 1、存储行业需求驱动变化 ·历史需求驱动因素:存储行业过去需求波动主要由消费级应用主导。过去5 10年,消费级应用含手机、PC及其他消费性设备,手机需求不可预测性突出。如苹果或华为某款手机爆火,会使需求大幅波动,存储供给难短时间补足,推动存储价格上涨。PC需求波动也显著,2020年疫情期间,远程办公和在线课程使笔记本、平板电脑等设备需求激增,美国等地因无法出门购买跑步机等娱乐设备,带动存储需求长波段上涨。消费级需求不可预测性是过去存储行业波动核心驱动因素。 ·近年需求新趋势:近年存储需
S
江波龙
3
2
2
0.37
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:29:54
中兴通讯深度 - 深耕AI基础设施,算力+连接齐头并进
全文摘要 1、公司基本面概况 ·业务结构与收入:公司经营超30年,形成端到端通信设备业务布局,覆盖无线基站、数据中心传输网络及端侧手机等,是国内除华为外通信系统到端侧全布局的头部企业。业务按客户分为运营商、政企和消费者三类。2024年,公司整体收入约1210亿,运营商业务约700亿(毛利率近50%,为最赚钱业务),政企业务约120亿,消费者业务约300亿。运营商业务中,无线基站收入约500亿,有线通信(含光纤互联、数据中心互联等)约200亿;消费者业务中,移动终端与智慧家庭(机顶盒、猫、胖终端等
S
中兴通讯
2
0
1
0.09
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:29:28
中兴通讯:超节点时代系统为王,算力龙头或迎系统重估
全文摘要 1、超节点时代的背景与定义 ·超节点的起源与技术特征:AI算力早期,采用一体化系统降本增效是最经济合理的方式。国内参考GB200推进新计算范式——超节点,它融合计算、存储等能力,类似早期大型机或一体机,印证AI算力仍处早期。目前,超节点正成国产算力标配,可实现高速计算互联、打破通信墙并支持规模扩展。 ·英伟达超节点技术路径:英伟达基于GB200,通过NVLink闭环架构推进超节点技术。代表产品NVL72由36个Grace CPU和72个Blackwell GPU组成,用第五代NVLin
S
中兴通讯
2
0
1
0.24
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:28:35
凯德石英
全文摘要 1、公司基本情况与业务结构 ·公司历史与资质:北京凯德石英股份有限公司1997年成立,注册地在北京市通州区,前身为中国半导体器件五厂,是国内最早一批从事石英业务的企业,已有20余年历史。公司主要产品有石英舟、石英管及石英仪器,下游涵盖半导体集成电路芯片和太阳能行业,长期为相关生产线提供配套石英制品。公司是国家级高新技术企业、专精特新小巨人,国内首家通过中芯国际12英寸零部件认证的集成电路工艺用石英零部件生产企业,2022年在北交所上市。2025年半年度,半导体业务收入占比超95%,受光
S
凯德石英
0
0
1
0.08
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:27:29
PTA近期行情情况及后期展望
全文摘要 1、PTA产业链投产与供需现状 ·2019年至今投产阶段特征:2019年至2025年,PTA行业快速投产。截至目前,已投产宏观250万吨、海伦石化320万吨,共570万吨装置。当前PTA产能增长率约7%,聚酯增幅约9%。此外,PX在2024年和2025年均无新产能增量,维持在4000多万吨。 ·供需压力与装置调整:从产业链情况看,PTA存在过剩压力。受此影响,原计划2025年10月投产的独山能源4300万吨装置推迟,目前无明确投产时间。 2、PTA价格表现与成本端影响 ·价格走势与波动
S
三房巷
0
0
0
0.06
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:26:52
厦门象屿 - 重视大宗商贸龙头拐点
全文摘要 1、大宗商贸供应链行业特点与模式 ·行业业务模式:大宗商贸供应链行业的企业可类比日本商社(如三菱商社、三井商社、丸红商社),主要包括厦门象屿、厦门国贸、物产中大、建发股份、浙商中拓等,其中厦门象屿、物产中大、厦门国贸为较纯正的大宗商贸供应链企业。这类企业提供从采购、运输到轻加工的全链条服务,其盈利逻辑为规模化采购的批发差价:采购1万吨时单价95元/吨,采购100吨时单价99元/吨,通过量大价优的采购差异获取差价收益。 ·行业盈利与壁垒:除批发差价外,行业企业还通过运输、轻加工、金融、信
S
厦门象屿
0
2
0
0.14
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:26:33
华新水泥:走向全球的水泥龙头
全文摘要 1、公司基本情况与差异化路径 ·公司基础信息:公司为国内龙头企业,股权结构特殊:大股东为全球水泥龙头拉法基豪瑞(外资背景),二股东为湖北省黄石国资委。当前总产能约1.26亿吨,骨料产能接近3亿吨。海外布局方面,公司在超过10个国家有业务,根据2025年半年报数据,海外产能约3000万吨。 ·差异化发展定位:公司通过开拓海外市场与骨料领域,走出差异化的阿尔法路径,从过去的纯国内水泥周期股逐步向周期成长股转型。转型逻辑在于:国内水泥行业同行多聚焦国内市场内卷,而公司领先布局海外市场及骨料领
S
华新建材
0
0
0
0.09
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:26:08
旗滨集团:旺季是最后的晚餐,供给出清或超预期
全文摘要 1、旗滨集团核心投资逻辑 ·短期股价催化因素:短期股价催化主要源于政策驱动的反内卷行情。9月24日工信部召集玻璃行业龙头开会,提出治理低价竞争目标,倡导提价100元/吨。9月底节后,企业陆续发涨价函上调价格。虽地产需求疲软,但该政策信号能改变市场预期,刺激中下游补库去库,推动浮法玻璃价格1 3个月内修复。今年行业旺季不旺,多数企业处盈亏平衡线,部分天然气企业持续失血。随着政策介入和环保督查加强,今年底到明年春节前,供给端或加速市场化出清,带来价格修复机会。此阶段需跟踪浮法玻璃产线冷修及
S
旗滨集团
0
0
0
0.16
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:25:44
德业股份观点更新
全文摘要 1、近期股价上涨驱动因素 ·储能贝塔行情修复估值:德业股份近期股价上涨与储能行业贝塔行情有关。当前储能贝塔行情强势,此前德业股份估值偏低,2026年估值一度在15倍以下。在储能行业强势贝塔行情推动下,公司估值修复至接近20倍。 ·中期成长催化预期:公司中期成长的核心催化点体现在三方面业务布局:工商储业务拓展、印尼市场布局、SST固态变压器(AIDC业务)布局。这些业务推进为市场提供了公司中期成长空间预期。 2、三季度及四季度业绩预期 ·三季度业绩表现:德业三季度业绩环比增长确定,利润预
S
德业股份
0
0
0
0.08
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:25:22
科士达精讲更新
全文摘要 1、公司发展历程与业务体系概述 ·发展历程梳理:公司发展呈从单一产品向多领域拓展的脉络。如从单一变频器拓展至工控全解决方案,再延伸至电动车、储能等领域;科士达基于UPS完善解决方案能力,补齐大功率UPS,推出模块化UPS。在此基础上,拓展光伏逆变器业务(早年表现良好),2018年布局充电桩及储能业务。目前,已形成完整的电力电子能源系统解决方案平台。 ·当前业务结构:公司业务分数据中心和新能源两类。数据中心早年以UPS、空冷为主,2025年完善液冷布局,产品包括液冷板、CDO、集成方案等
S
科士达
0
1
1
0.14
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:25:00
富士达
全文摘要 1、公司基本业务概况 ·业务板块划分:公司业务分为军工和民用两大板块,内部细化为军用、宇航、民用通信三大业务。 ·核心产品类型:公司核心产品以射频连接器及组件为主,衍生产品包括先进陶瓷、线缆、射频电路。 ·应用场景与新布局:应用场景方面,防务领域应用于战术弹、战略弹、雷达;宇航领域配套传统及商业卫星;民用领域聚焦华为5G基站。新业务领域布局方面,公司针对高端工业装备、半导体设备、精密仪器(数网分析仪、示波器)、智能网联及量子低空等领域开展产品布局。 2、军工业务核心情况 ·产品矩阵与优
S
富士达
0
0
2
0.09
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:24:32
逆风而行,柳暗花明,自强者胜 - 关税应对三部曲
全文摘要 1、中美关系变化事件脉络梳理 ·事件时间线梳理:上周,造船等行业出现反制措施,稀土方向管制显著升级,商务部对稀土的管制从出口环节扩展至环节监管。据外媒报道,特朗普在Twitter上发表关于中美关系的言论,导致中美贸易关系裂痕升级,其恐吓称关税额外增加100%,这构成当前事件脉络。 ·市场反应描述:事件发生后,市场在过去几天反应明显:周三至周四小幅反应,周五A股和港股明显回调。隔夜市场中,除A股、港股外,美股回调2 3个点;A股期货指数、港股期货指数及中概股显著下跌,A50期货跌近4个点
S
中芯国际
1
0
2
0.27
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:24:03
东方雨虹:站在新一轮变革的起点上
全文摘要 1、消费建材板块见底顺序与雨虹定位 ·板块下行周期概述:消费建材行业周期下行始于2021年四季度,持续至2025年第四季度,已延续4年。期间,行业内各企业利润下滑和面临困境的时间点存在差异。 ·三棵树修复启示:三棵树是消费建材中首个利润走出低谷的企业。其修复路径为:2021年计提大额信用减值;2021 2025年持续向C端转型;依托低线级城市定位,推进渠道下沉,并探索‘马上住’产品加服务模式。这些举措推动公司基本面率先修复,叠加减值风险趋缓,实现了利润的率先回升。 ·雨虹的第二见底判断
S
东方雨虹
0
0
0
0.06
编辑交易计划
上一页
1
79
80
81
82
83
291
下一页
前往
页
Bobo
已翻车的散户
2025-10-12 20:23:42
天奈科技业务交流及出口管制政策分析交流会
全文摘要 1、出口管制政策影响分析 ·政策内容概述:此次锂电及相关设备出口管制内容分为三类:第一类为300瓦时每公斤以上的锂电及设备,包括卷绕机、叠片机、制片机、压片机等;第二类为2.5以上压实且克容量大于156毫安时每克的锂离子正极、三元前躯体、富锂锰基以及正极设备;第三类为人造石墨及造粒、石墨化、包覆等设备,以及负极工艺技术。 ·对公司的影响:天奈科技主营碳纳米管导电浆料,产品属导电添加剂,非固体人造石墨负极材料,不在此次管制范围。历史上,自2006年起中国对石墨类产品的出口管制主要针对高纯
S
天奈科技
1
0
1
0.21
Bobo
已翻车的散户
2025-10-12 20:17:36
电价:“电量”向左,“容量”向右
全文摘要 1、电力市场三大组成部分定义与现状 ·三大市场分类:电力市场由电量电价市场、容量市场和辅助服务市场三部分组成。电量电价市场是买煤发电或风电光伏发电的电量交易市场,占比超90%,是核电、新能源和水电的主要收入来源。容量市场按每千瓦装机或产能计费,已逐渐形成定价模式,中央及部分地方出台了相关政策。辅助服务市场在调峰市场并入电量电价现货市场后,以调频为主,还包括备用等服务;该市场发展晦涩,产品定价复杂,提供者与市场主体不明,规模低于100亿,但未来发展前景大(如德国终端电价近50%来自调频)
S
光大环境
0
0
0
0.06
Bobo
已翻车的散户
2025-10-12 19:59:50
存储行业更新
全文摘要 1、存储行业需求驱动变化 ·历史需求驱动因素:存储行业过去需求波动主要由消费级应用主导。过去5 10年,消费级应用含手机、PC及其他消费性设备,手机需求不可预测性突出。如苹果或华为某款手机爆火,会使需求大幅波动,存储供给难短时间补足,推动存储价格上涨。PC需求波动也显著,2020年疫情期间,远程办公和在线课程使笔记本、平板电脑等设备需求激增,美国等地因无法出门购买跑步机等娱乐设备,带动存储需求长波段上涨。消费级需求不可预测性是过去存储行业波动核心驱动因素。 ·近年需求新趋势:近年存储需
S
江波龙
3
2
2
0.37
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:29:54
中兴通讯深度 - 深耕AI基础设施,算力+连接齐头并进
全文摘要 1、公司基本面概况 ·业务结构与收入:公司经营超30年,形成端到端通信设备业务布局,覆盖无线基站、数据中心传输网络及端侧手机等,是国内除华为外通信系统到端侧全布局的头部企业。业务按客户分为运营商、政企和消费者三类。2024年,公司整体收入约1210亿,运营商业务约700亿(毛利率近50%,为最赚钱业务),政企业务约120亿,消费者业务约300亿。运营商业务中,无线基站收入约500亿,有线通信(含光纤互联、数据中心互联等)约200亿;消费者业务中,移动终端与智慧家庭(机顶盒、猫、胖终端等
S
中兴通讯
2
0
1
0.09
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:29:28
中兴通讯:超节点时代系统为王,算力龙头或迎系统重估
全文摘要 1、超节点时代的背景与定义 ·超节点的起源与技术特征:AI算力早期,采用一体化系统降本增效是最经济合理的方式。国内参考GB200推进新计算范式——超节点,它融合计算、存储等能力,类似早期大型机或一体机,印证AI算力仍处早期。目前,超节点正成国产算力标配,可实现高速计算互联、打破通信墙并支持规模扩展。 ·英伟达超节点技术路径:英伟达基于GB200,通过NVLink闭环架构推进超节点技术。代表产品NVL72由36个Grace CPU和72个Blackwell GPU组成,用第五代NVLin
S
中兴通讯
2
0
1
0.24
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:28:35
凯德石英
全文摘要 1、公司基本情况与业务结构 ·公司历史与资质:北京凯德石英股份有限公司1997年成立,注册地在北京市通州区,前身为中国半导体器件五厂,是国内最早一批从事石英业务的企业,已有20余年历史。公司主要产品有石英舟、石英管及石英仪器,下游涵盖半导体集成电路芯片和太阳能行业,长期为相关生产线提供配套石英制品。公司是国家级高新技术企业、专精特新小巨人,国内首家通过中芯国际12英寸零部件认证的集成电路工艺用石英零部件生产企业,2022年在北交所上市。2025年半年度,半导体业务收入占比超95%,受光
S
凯德石英
0
0
1
0.08
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:27:29
PTA近期行情情况及后期展望
全文摘要 1、PTA产业链投产与供需现状 ·2019年至今投产阶段特征:2019年至2025年,PTA行业快速投产。截至目前,已投产宏观250万吨、海伦石化320万吨,共570万吨装置。当前PTA产能增长率约7%,聚酯增幅约9%。此外,PX在2024年和2025年均无新产能增量,维持在4000多万吨。 ·供需压力与装置调整:从产业链情况看,PTA存在过剩压力。受此影响,原计划2025年10月投产的独山能源4300万吨装置推迟,目前无明确投产时间。 2、PTA价格表现与成本端影响 ·价格走势与波动
S
三房巷
0
0
0
0.06
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:26:52
厦门象屿 - 重视大宗商贸龙头拐点
全文摘要 1、大宗商贸供应链行业特点与模式 ·行业业务模式:大宗商贸供应链行业的企业可类比日本商社(如三菱商社、三井商社、丸红商社),主要包括厦门象屿、厦门国贸、物产中大、建发股份、浙商中拓等,其中厦门象屿、物产中大、厦门国贸为较纯正的大宗商贸供应链企业。这类企业提供从采购、运输到轻加工的全链条服务,其盈利逻辑为规模化采购的批发差价:采购1万吨时单价95元/吨,采购100吨时单价99元/吨,通过量大价优的采购差异获取差价收益。 ·行业盈利与壁垒:除批发差价外,行业企业还通过运输、轻加工、金融、信
S
厦门象屿
0
2
0
0.14
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:26:33
华新水泥:走向全球的水泥龙头
全文摘要 1、公司基本情况与差异化路径 ·公司基础信息:公司为国内龙头企业,股权结构特殊:大股东为全球水泥龙头拉法基豪瑞(外资背景),二股东为湖北省黄石国资委。当前总产能约1.26亿吨,骨料产能接近3亿吨。海外布局方面,公司在超过10个国家有业务,根据2025年半年报数据,海外产能约3000万吨。 ·差异化发展定位:公司通过开拓海外市场与骨料领域,走出差异化的阿尔法路径,从过去的纯国内水泥周期股逐步向周期成长股转型。转型逻辑在于:国内水泥行业同行多聚焦国内市场内卷,而公司领先布局海外市场及骨料领
S
华新建材
0
0
0
0.09
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:26:08
旗滨集团:旺季是最后的晚餐,供给出清或超预期
全文摘要 1、旗滨集团核心投资逻辑 ·短期股价催化因素:短期股价催化主要源于政策驱动的反内卷行情。9月24日工信部召集玻璃行业龙头开会,提出治理低价竞争目标,倡导提价100元/吨。9月底节后,企业陆续发涨价函上调价格。虽地产需求疲软,但该政策信号能改变市场预期,刺激中下游补库去库,推动浮法玻璃价格1 3个月内修复。今年行业旺季不旺,多数企业处盈亏平衡线,部分天然气企业持续失血。随着政策介入和环保督查加强,今年底到明年春节前,供给端或加速市场化出清,带来价格修复机会。此阶段需跟踪浮法玻璃产线冷修及
S
旗滨集团
0
0
0
0.16
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:25:44
德业股份观点更新
全文摘要 1、近期股价上涨驱动因素 ·储能贝塔行情修复估值:德业股份近期股价上涨与储能行业贝塔行情有关。当前储能贝塔行情强势,此前德业股份估值偏低,2026年估值一度在15倍以下。在储能行业强势贝塔行情推动下,公司估值修复至接近20倍。 ·中期成长催化预期:公司中期成长的核心催化点体现在三方面业务布局:工商储业务拓展、印尼市场布局、SST固态变压器(AIDC业务)布局。这些业务推进为市场提供了公司中期成长空间预期。 2、三季度及四季度业绩预期 ·三季度业绩表现:德业三季度业绩环比增长确定,利润预
S
德业股份
0
0
0
0.08
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:25:22
科士达精讲更新
全文摘要 1、公司发展历程与业务体系概述 ·发展历程梳理:公司发展呈从单一产品向多领域拓展的脉络。如从单一变频器拓展至工控全解决方案,再延伸至电动车、储能等领域;科士达基于UPS完善解决方案能力,补齐大功率UPS,推出模块化UPS。在此基础上,拓展光伏逆变器业务(早年表现良好),2018年布局充电桩及储能业务。目前,已形成完整的电力电子能源系统解决方案平台。 ·当前业务结构:公司业务分数据中心和新能源两类。数据中心早年以UPS、空冷为主,2025年完善液冷布局,产品包括液冷板、CDO、集成方案等
S
科士达
0
1
1
0.14
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:25:00
富士达
全文摘要 1、公司基本业务概况 ·业务板块划分:公司业务分为军工和民用两大板块,内部细化为军用、宇航、民用通信三大业务。 ·核心产品类型:公司核心产品以射频连接器及组件为主,衍生产品包括先进陶瓷、线缆、射频电路。 ·应用场景与新布局:应用场景方面,防务领域应用于战术弹、战略弹、雷达;宇航领域配套传统及商业卫星;民用领域聚焦华为5G基站。新业务领域布局方面,公司针对高端工业装备、半导体设备、精密仪器(数网分析仪、示波器)、智能网联及量子低空等领域开展产品布局。 2、军工业务核心情况 ·产品矩阵与优
S
富士达
0
0
2
0.09
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:24:32
逆风而行,柳暗花明,自强者胜 - 关税应对三部曲
全文摘要 1、中美关系变化事件脉络梳理 ·事件时间线梳理:上周,造船等行业出现反制措施,稀土方向管制显著升级,商务部对稀土的管制从出口环节扩展至环节监管。据外媒报道,特朗普在Twitter上发表关于中美关系的言论,导致中美贸易关系裂痕升级,其恐吓称关税额外增加100%,这构成当前事件脉络。 ·市场反应描述:事件发生后,市场在过去几天反应明显:周三至周四小幅反应,周五A股和港股明显回调。隔夜市场中,除A股、港股外,美股回调2 3个点;A股期货指数、港股期货指数及中概股显著下跌,A50期货跌近4个点
S
中芯国际
1
0
2
0.27
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:24:03
东方雨虹:站在新一轮变革的起点上
全文摘要 1、消费建材板块见底顺序与雨虹定位 ·板块下行周期概述:消费建材行业周期下行始于2021年四季度,持续至2025年第四季度,已延续4年。期间,行业内各企业利润下滑和面临困境的时间点存在差异。 ·三棵树修复启示:三棵树是消费建材中首个利润走出低谷的企业。其修复路径为:2021年计提大额信用减值;2021 2025年持续向C端转型;依托低线级城市定位,推进渠道下沉,并探索‘马上住’产品加服务模式。这些举措推动公司基本面率先修复,叠加减值风险趋缓,实现了利润的率先回升。 ·雨虹的第二见底判断
S
东方雨虹
0
0
0
0.06
编辑交易计划
上一页
1
79
80
81
82
83
291
下一页
前往
页
Bobo
已翻车的散户
2025-10-12 20:23:42
天奈科技业务交流及出口管制政策分析交流会
全文摘要 1、出口管制政策影响分析 ·政策内容概述:此次锂电及相关设备出口管制内容分为三类:第一类为300瓦时每公斤以上的锂电及设备,包括卷绕机、叠片机、制片机、压片机等;第二类为2.5以上压实且克容量大于156毫安时每克的锂离子正极、三元前躯体、富锂锰基以及正极设备;第三类为人造石墨及造粒、石墨化、包覆等设备,以及负极工艺技术。 ·对公司的影响:天奈科技主营碳纳米管导电浆料,产品属导电添加剂,非固体人造石墨负极材料,不在此次管制范围。历史上,自2006年起中国对石墨类产品的出口管制主要针对高纯
S
天奈科技
1
0
1
0.21
Bobo
已翻车的散户
2025-10-12 20:17:36
电价:“电量”向左,“容量”向右
全文摘要 1、电力市场三大组成部分定义与现状 ·三大市场分类:电力市场由电量电价市场、容量市场和辅助服务市场三部分组成。电量电价市场是买煤发电或风电光伏发电的电量交易市场,占比超90%,是核电、新能源和水电的主要收入来源。容量市场按每千瓦装机或产能计费,已逐渐形成定价模式,中央及部分地方出台了相关政策。辅助服务市场在调峰市场并入电量电价现货市场后,以调频为主,还包括备用等服务;该市场发展晦涩,产品定价复杂,提供者与市场主体不明,规模低于100亿,但未来发展前景大(如德国终端电价近50%来自调频)
S
光大环境
0
0
0
0.06
Bobo
已翻车的散户
2025-10-12 19:59:50
存储行业更新
全文摘要 1、存储行业需求驱动变化 ·历史需求驱动因素:存储行业过去需求波动主要由消费级应用主导。过去5 10年,消费级应用含手机、PC及其他消费性设备,手机需求不可预测性突出。如苹果或华为某款手机爆火,会使需求大幅波动,存储供给难短时间补足,推动存储价格上涨。PC需求波动也显著,2020年疫情期间,远程办公和在线课程使笔记本、平板电脑等设备需求激增,美国等地因无法出门购买跑步机等娱乐设备,带动存储需求长波段上涨。消费级需求不可预测性是过去存储行业波动核心驱动因素。 ·近年需求新趋势:近年存储需
S
江波龙
3
2
2
0.37
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:29:54
中兴通讯深度 - 深耕AI基础设施,算力+连接齐头并进
全文摘要 1、公司基本面概况 ·业务结构与收入:公司经营超30年,形成端到端通信设备业务布局,覆盖无线基站、数据中心传输网络及端侧手机等,是国内除华为外通信系统到端侧全布局的头部企业。业务按客户分为运营商、政企和消费者三类。2024年,公司整体收入约1210亿,运营商业务约700亿(毛利率近50%,为最赚钱业务),政企业务约120亿,消费者业务约300亿。运营商业务中,无线基站收入约500亿,有线通信(含光纤互联、数据中心互联等)约200亿;消费者业务中,移动终端与智慧家庭(机顶盒、猫、胖终端等
S
中兴通讯
2
0
1
0.09
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:29:28
中兴通讯:超节点时代系统为王,算力龙头或迎系统重估
全文摘要 1、超节点时代的背景与定义 ·超节点的起源与技术特征:AI算力早期,采用一体化系统降本增效是最经济合理的方式。国内参考GB200推进新计算范式——超节点,它融合计算、存储等能力,类似早期大型机或一体机,印证AI算力仍处早期。目前,超节点正成国产算力标配,可实现高速计算互联、打破通信墙并支持规模扩展。 ·英伟达超节点技术路径:英伟达基于GB200,通过NVLink闭环架构推进超节点技术。代表产品NVL72由36个Grace CPU和72个Blackwell GPU组成,用第五代NVLin
S
中兴通讯
2
0
1
0.24
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:28:35
凯德石英
全文摘要 1、公司基本情况与业务结构 ·公司历史与资质:北京凯德石英股份有限公司1997年成立,注册地在北京市通州区,前身为中国半导体器件五厂,是国内最早一批从事石英业务的企业,已有20余年历史。公司主要产品有石英舟、石英管及石英仪器,下游涵盖半导体集成电路芯片和太阳能行业,长期为相关生产线提供配套石英制品。公司是国家级高新技术企业、专精特新小巨人,国内首家通过中芯国际12英寸零部件认证的集成电路工艺用石英零部件生产企业,2022年在北交所上市。2025年半年度,半导体业务收入占比超95%,受光
S
凯德石英
0
0
1
0.08
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:27:29
PTA近期行情情况及后期展望
全文摘要 1、PTA产业链投产与供需现状 ·2019年至今投产阶段特征:2019年至2025年,PTA行业快速投产。截至目前,已投产宏观250万吨、海伦石化320万吨,共570万吨装置。当前PTA产能增长率约7%,聚酯增幅约9%。此外,PX在2024年和2025年均无新产能增量,维持在4000多万吨。 ·供需压力与装置调整:从产业链情况看,PTA存在过剩压力。受此影响,原计划2025年10月投产的独山能源4300万吨装置推迟,目前无明确投产时间。 2、PTA价格表现与成本端影响 ·价格走势与波动
S
三房巷
0
0
0
0.06
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:26:52
厦门象屿 - 重视大宗商贸龙头拐点
全文摘要 1、大宗商贸供应链行业特点与模式 ·行业业务模式:大宗商贸供应链行业的企业可类比日本商社(如三菱商社、三井商社、丸红商社),主要包括厦门象屿、厦门国贸、物产中大、建发股份、浙商中拓等,其中厦门象屿、物产中大、厦门国贸为较纯正的大宗商贸供应链企业。这类企业提供从采购、运输到轻加工的全链条服务,其盈利逻辑为规模化采购的批发差价:采购1万吨时单价95元/吨,采购100吨时单价99元/吨,通过量大价优的采购差异获取差价收益。 ·行业盈利与壁垒:除批发差价外,行业企业还通过运输、轻加工、金融、信
S
厦门象屿
0
2
0
0.14
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:26:33
华新水泥:走向全球的水泥龙头
全文摘要 1、公司基本情况与差异化路径 ·公司基础信息:公司为国内龙头企业,股权结构特殊:大股东为全球水泥龙头拉法基豪瑞(外资背景),二股东为湖北省黄石国资委。当前总产能约1.26亿吨,骨料产能接近3亿吨。海外布局方面,公司在超过10个国家有业务,根据2025年半年报数据,海外产能约3000万吨。 ·差异化发展定位:公司通过开拓海外市场与骨料领域,走出差异化的阿尔法路径,从过去的纯国内水泥周期股逐步向周期成长股转型。转型逻辑在于:国内水泥行业同行多聚焦国内市场内卷,而公司领先布局海外市场及骨料领
S
华新建材
0
0
0
0.09
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:26:08
旗滨集团:旺季是最后的晚餐,供给出清或超预期
全文摘要 1、旗滨集团核心投资逻辑 ·短期股价催化因素:短期股价催化主要源于政策驱动的反内卷行情。9月24日工信部召集玻璃行业龙头开会,提出治理低价竞争目标,倡导提价100元/吨。9月底节后,企业陆续发涨价函上调价格。虽地产需求疲软,但该政策信号能改变市场预期,刺激中下游补库去库,推动浮法玻璃价格1 3个月内修复。今年行业旺季不旺,多数企业处盈亏平衡线,部分天然气企业持续失血。随着政策介入和环保督查加强,今年底到明年春节前,供给端或加速市场化出清,带来价格修复机会。此阶段需跟踪浮法玻璃产线冷修及
S
旗滨集团
0
0
0
0.16
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:25:44
德业股份观点更新
全文摘要 1、近期股价上涨驱动因素 ·储能贝塔行情修复估值:德业股份近期股价上涨与储能行业贝塔行情有关。当前储能贝塔行情强势,此前德业股份估值偏低,2026年估值一度在15倍以下。在储能行业强势贝塔行情推动下,公司估值修复至接近20倍。 ·中期成长催化预期:公司中期成长的核心催化点体现在三方面业务布局:工商储业务拓展、印尼市场布局、SST固态变压器(AIDC业务)布局。这些业务推进为市场提供了公司中期成长空间预期。 2、三季度及四季度业绩预期 ·三季度业绩表现:德业三季度业绩环比增长确定,利润预
S
德业股份
0
0
0
0.08
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:25:22
科士达精讲更新
全文摘要 1、公司发展历程与业务体系概述 ·发展历程梳理:公司发展呈从单一产品向多领域拓展的脉络。如从单一变频器拓展至工控全解决方案,再延伸至电动车、储能等领域;科士达基于UPS完善解决方案能力,补齐大功率UPS,推出模块化UPS。在此基础上,拓展光伏逆变器业务(早年表现良好),2018年布局充电桩及储能业务。目前,已形成完整的电力电子能源系统解决方案平台。 ·当前业务结构:公司业务分数据中心和新能源两类。数据中心早年以UPS、空冷为主,2025年完善液冷布局,产品包括液冷板、CDO、集成方案等
S
科士达
0
1
1
0.14
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:25:00
富士达
全文摘要 1、公司基本业务概况 ·业务板块划分:公司业务分为军工和民用两大板块,内部细化为军用、宇航、民用通信三大业务。 ·核心产品类型:公司核心产品以射频连接器及组件为主,衍生产品包括先进陶瓷、线缆、射频电路。 ·应用场景与新布局:应用场景方面,防务领域应用于战术弹、战略弹、雷达;宇航领域配套传统及商业卫星;民用领域聚焦华为5G基站。新业务领域布局方面,公司针对高端工业装备、半导体设备、精密仪器(数网分析仪、示波器)、智能网联及量子低空等领域开展产品布局。 2、军工业务核心情况 ·产品矩阵与优
S
富士达
0
0
2
0.09
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:24:32
逆风而行,柳暗花明,自强者胜 - 关税应对三部曲
全文摘要 1、中美关系变化事件脉络梳理 ·事件时间线梳理:上周,造船等行业出现反制措施,稀土方向管制显著升级,商务部对稀土的管制从出口环节扩展至环节监管。据外媒报道,特朗普在Twitter上发表关于中美关系的言论,导致中美贸易关系裂痕升级,其恐吓称关税额外增加100%,这构成当前事件脉络。 ·市场反应描述:事件发生后,市场在过去几天反应明显:周三至周四小幅反应,周五A股和港股明显回调。隔夜市场中,除A股、港股外,美股回调2 3个点;A股期货指数、港股期货指数及中概股显著下跌,A50期货跌近4个点
S
中芯国际
1
0
2
0.27
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:24:03
东方雨虹:站在新一轮变革的起点上
全文摘要 1、消费建材板块见底顺序与雨虹定位 ·板块下行周期概述:消费建材行业周期下行始于2021年四季度,持续至2025年第四季度,已延续4年。期间,行业内各企业利润下滑和面临困境的时间点存在差异。 ·三棵树修复启示:三棵树是消费建材中首个利润走出低谷的企业。其修复路径为:2021年计提大额信用减值;2021 2025年持续向C端转型;依托低线级城市定位,推进渠道下沉,并探索‘马上住’产品加服务模式。这些举措推动公司基本面率先修复,叠加减值风险趋缓,实现了利润的率先回升。 ·雨虹的第二见底判断
S
东方雨虹
0
0
0
0.06
编辑交易计划
上一页
1
79
80
81
82
83
291
下一页
前往
页
Bobo
已翻车的散户
2025-10-12 20:23:42
天奈科技业务交流及出口管制政策分析交流会
全文摘要 1、出口管制政策影响分析 ·政策内容概述:此次锂电及相关设备出口管制内容分为三类:第一类为300瓦时每公斤以上的锂电及设备,包括卷绕机、叠片机、制片机、压片机等;第二类为2.5以上压实且克容量大于156毫安时每克的锂离子正极、三元前躯体、富锂锰基以及正极设备;第三类为人造石墨及造粒、石墨化、包覆等设备,以及负极工艺技术。 ·对公司的影响:天奈科技主营碳纳米管导电浆料,产品属导电添加剂,非固体人造石墨负极材料,不在此次管制范围。历史上,自2006年起中国对石墨类产品的出口管制主要针对高纯
S
天奈科技
1
0
1
0.21
Bobo
已翻车的散户
2025-10-12 20:17:36
电价:“电量”向左,“容量”向右
全文摘要 1、电力市场三大组成部分定义与现状 ·三大市场分类:电力市场由电量电价市场、容量市场和辅助服务市场三部分组成。电量电价市场是买煤发电或风电光伏发电的电量交易市场,占比超90%,是核电、新能源和水电的主要收入来源。容量市场按每千瓦装机或产能计费,已逐渐形成定价模式,中央及部分地方出台了相关政策。辅助服务市场在调峰市场并入电量电价现货市场后,以调频为主,还包括备用等服务;该市场发展晦涩,产品定价复杂,提供者与市场主体不明,规模低于100亿,但未来发展前景大(如德国终端电价近50%来自调频)
S
光大环境
0
0
0
0.06
Bobo
已翻车的散户
2025-10-12 19:59:50
存储行业更新
全文摘要 1、存储行业需求驱动变化 ·历史需求驱动因素:存储行业过去需求波动主要由消费级应用主导。过去5 10年,消费级应用含手机、PC及其他消费性设备,手机需求不可预测性突出。如苹果或华为某款手机爆火,会使需求大幅波动,存储供给难短时间补足,推动存储价格上涨。PC需求波动也显著,2020年疫情期间,远程办公和在线课程使笔记本、平板电脑等设备需求激增,美国等地因无法出门购买跑步机等娱乐设备,带动存储需求长波段上涨。消费级需求不可预测性是过去存储行业波动核心驱动因素。 ·近年需求新趋势:近年存储需
S
江波龙
3
2
2
0.37
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:29:54
中兴通讯深度 - 深耕AI基础设施,算力+连接齐头并进
全文摘要 1、公司基本面概况 ·业务结构与收入:公司经营超30年,形成端到端通信设备业务布局,覆盖无线基站、数据中心传输网络及端侧手机等,是国内除华为外通信系统到端侧全布局的头部企业。业务按客户分为运营商、政企和消费者三类。2024年,公司整体收入约1210亿,运营商业务约700亿(毛利率近50%,为最赚钱业务),政企业务约120亿,消费者业务约300亿。运营商业务中,无线基站收入约500亿,有线通信(含光纤互联、数据中心互联等)约200亿;消费者业务中,移动终端与智慧家庭(机顶盒、猫、胖终端等
S
中兴通讯
2
0
1
0.09
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:29:28
中兴通讯:超节点时代系统为王,算力龙头或迎系统重估
全文摘要 1、超节点时代的背景与定义 ·超节点的起源与技术特征:AI算力早期,采用一体化系统降本增效是最经济合理的方式。国内参考GB200推进新计算范式——超节点,它融合计算、存储等能力,类似早期大型机或一体机,印证AI算力仍处早期。目前,超节点正成国产算力标配,可实现高速计算互联、打破通信墙并支持规模扩展。 ·英伟达超节点技术路径:英伟达基于GB200,通过NVLink闭环架构推进超节点技术。代表产品NVL72由36个Grace CPU和72个Blackwell GPU组成,用第五代NVLin
S
中兴通讯
2
0
1
0.24
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:28:35
凯德石英
全文摘要 1、公司基本情况与业务结构 ·公司历史与资质:北京凯德石英股份有限公司1997年成立,注册地在北京市通州区,前身为中国半导体器件五厂,是国内最早一批从事石英业务的企业,已有20余年历史。公司主要产品有石英舟、石英管及石英仪器,下游涵盖半导体集成电路芯片和太阳能行业,长期为相关生产线提供配套石英制品。公司是国家级高新技术企业、专精特新小巨人,国内首家通过中芯国际12英寸零部件认证的集成电路工艺用石英零部件生产企业,2022年在北交所上市。2025年半年度,半导体业务收入占比超95%,受光
S
凯德石英
0
0
1
0.08
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:27:29
PTA近期行情情况及后期展望
全文摘要 1、PTA产业链投产与供需现状 ·2019年至今投产阶段特征:2019年至2025年,PTA行业快速投产。截至目前,已投产宏观250万吨、海伦石化320万吨,共570万吨装置。当前PTA产能增长率约7%,聚酯增幅约9%。此外,PX在2024年和2025年均无新产能增量,维持在4000多万吨。 ·供需压力与装置调整:从产业链情况看,PTA存在过剩压力。受此影响,原计划2025年10月投产的独山能源4300万吨装置推迟,目前无明确投产时间。 2、PTA价格表现与成本端影响 ·价格走势与波动
S
三房巷
0
0
0
0.06
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:26:52
厦门象屿 - 重视大宗商贸龙头拐点
全文摘要 1、大宗商贸供应链行业特点与模式 ·行业业务模式:大宗商贸供应链行业的企业可类比日本商社(如三菱商社、三井商社、丸红商社),主要包括厦门象屿、厦门国贸、物产中大、建发股份、浙商中拓等,其中厦门象屿、物产中大、厦门国贸为较纯正的大宗商贸供应链企业。这类企业提供从采购、运输到轻加工的全链条服务,其盈利逻辑为规模化采购的批发差价:采购1万吨时单价95元/吨,采购100吨时单价99元/吨,通过量大价优的采购差异获取差价收益。 ·行业盈利与壁垒:除批发差价外,行业企业还通过运输、轻加工、金融、信
S
厦门象屿
0
2
0
0.14
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:26:33
华新水泥:走向全球的水泥龙头
全文摘要 1、公司基本情况与差异化路径 ·公司基础信息:公司为国内龙头企业,股权结构特殊:大股东为全球水泥龙头拉法基豪瑞(外资背景),二股东为湖北省黄石国资委。当前总产能约1.26亿吨,骨料产能接近3亿吨。海外布局方面,公司在超过10个国家有业务,根据2025年半年报数据,海外产能约3000万吨。 ·差异化发展定位:公司通过开拓海外市场与骨料领域,走出差异化的阿尔法路径,从过去的纯国内水泥周期股逐步向周期成长股转型。转型逻辑在于:国内水泥行业同行多聚焦国内市场内卷,而公司领先布局海外市场及骨料领
S
华新建材
0
0
0
0.09
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:26:08
旗滨集团:旺季是最后的晚餐,供给出清或超预期
全文摘要 1、旗滨集团核心投资逻辑 ·短期股价催化因素:短期股价催化主要源于政策驱动的反内卷行情。9月24日工信部召集玻璃行业龙头开会,提出治理低价竞争目标,倡导提价100元/吨。9月底节后,企业陆续发涨价函上调价格。虽地产需求疲软,但该政策信号能改变市场预期,刺激中下游补库去库,推动浮法玻璃价格1 3个月内修复。今年行业旺季不旺,多数企业处盈亏平衡线,部分天然气企业持续失血。随着政策介入和环保督查加强,今年底到明年春节前,供给端或加速市场化出清,带来价格修复机会。此阶段需跟踪浮法玻璃产线冷修及
S
旗滨集团
0
0
0
0.16
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:25:44
德业股份观点更新
全文摘要 1、近期股价上涨驱动因素 ·储能贝塔行情修复估值:德业股份近期股价上涨与储能行业贝塔行情有关。当前储能贝塔行情强势,此前德业股份估值偏低,2026年估值一度在15倍以下。在储能行业强势贝塔行情推动下,公司估值修复至接近20倍。 ·中期成长催化预期:公司中期成长的核心催化点体现在三方面业务布局:工商储业务拓展、印尼市场布局、SST固态变压器(AIDC业务)布局。这些业务推进为市场提供了公司中期成长空间预期。 2、三季度及四季度业绩预期 ·三季度业绩表现:德业三季度业绩环比增长确定,利润预
S
德业股份
0
0
0
0.08
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:25:22
科士达精讲更新
全文摘要 1、公司发展历程与业务体系概述 ·发展历程梳理:公司发展呈从单一产品向多领域拓展的脉络。如从单一变频器拓展至工控全解决方案,再延伸至电动车、储能等领域;科士达基于UPS完善解决方案能力,补齐大功率UPS,推出模块化UPS。在此基础上,拓展光伏逆变器业务(早年表现良好),2018年布局充电桩及储能业务。目前,已形成完整的电力电子能源系统解决方案平台。 ·当前业务结构:公司业务分数据中心和新能源两类。数据中心早年以UPS、空冷为主,2025年完善液冷布局,产品包括液冷板、CDO、集成方案等
S
科士达
0
1
1
0.14
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:25:00
富士达
全文摘要 1、公司基本业务概况 ·业务板块划分:公司业务分为军工和民用两大板块,内部细化为军用、宇航、民用通信三大业务。 ·核心产品类型:公司核心产品以射频连接器及组件为主,衍生产品包括先进陶瓷、线缆、射频电路。 ·应用场景与新布局:应用场景方面,防务领域应用于战术弹、战略弹、雷达;宇航领域配套传统及商业卫星;民用领域聚焦华为5G基站。新业务领域布局方面,公司针对高端工业装备、半导体设备、精密仪器(数网分析仪、示波器)、智能网联及量子低空等领域开展产品布局。 2、军工业务核心情况 ·产品矩阵与优
S
富士达
0
0
2
0.09
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:24:32
逆风而行,柳暗花明,自强者胜 - 关税应对三部曲
全文摘要 1、中美关系变化事件脉络梳理 ·事件时间线梳理:上周,造船等行业出现反制措施,稀土方向管制显著升级,商务部对稀土的管制从出口环节扩展至环节监管。据外媒报道,特朗普在Twitter上发表关于中美关系的言论,导致中美贸易关系裂痕升级,其恐吓称关税额外增加100%,这构成当前事件脉络。 ·市场反应描述:事件发生后,市场在过去几天反应明显:周三至周四小幅反应,周五A股和港股明显回调。隔夜市场中,除A股、港股外,美股回调2 3个点;A股期货指数、港股期货指数及中概股显著下跌,A50期货跌近4个点
S
中芯国际
1
0
2
0.27
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:24:03
东方雨虹:站在新一轮变革的起点上
全文摘要 1、消费建材板块见底顺序与雨虹定位 ·板块下行周期概述:消费建材行业周期下行始于2021年四季度,持续至2025年第四季度,已延续4年。期间,行业内各企业利润下滑和面临困境的时间点存在差异。 ·三棵树修复启示:三棵树是消费建材中首个利润走出低谷的企业。其修复路径为:2021年计提大额信用减值;2021 2025年持续向C端转型;依托低线级城市定位,推进渠道下沉,并探索‘马上住’产品加服务模式。这些举措推动公司基本面率先修复,叠加减值风险趋缓,实现了利润的率先回升。 ·雨虹的第二见底判断
S
东方雨虹
0
0
0
0.06
编辑交易计划
上一页
1
79
80
81
82
83
291
下一页
前往
页
Bobo
已翻车的散户
2025-10-12 20:23:42
天奈科技业务交流及出口管制政策分析交流会
全文摘要 1、出口管制政策影响分析 ·政策内容概述:此次锂电及相关设备出口管制内容分为三类:第一类为300瓦时每公斤以上的锂电及设备,包括卷绕机、叠片机、制片机、压片机等;第二类为2.5以上压实且克容量大于156毫安时每克的锂离子正极、三元前躯体、富锂锰基以及正极设备;第三类为人造石墨及造粒、石墨化、包覆等设备,以及负极工艺技术。 ·对公司的影响:天奈科技主营碳纳米管导电浆料,产品属导电添加剂,非固体人造石墨负极材料,不在此次管制范围。历史上,自2006年起中国对石墨类产品的出口管制主要针对高纯
S
天奈科技
1
0
1
0.21
Bobo
已翻车的散户
2025-10-12 20:17:36
电价:“电量”向左,“容量”向右
全文摘要 1、电力市场三大组成部分定义与现状 ·三大市场分类:电力市场由电量电价市场、容量市场和辅助服务市场三部分组成。电量电价市场是买煤发电或风电光伏发电的电量交易市场,占比超90%,是核电、新能源和水电的主要收入来源。容量市场按每千瓦装机或产能计费,已逐渐形成定价模式,中央及部分地方出台了相关政策。辅助服务市场在调峰市场并入电量电价现货市场后,以调频为主,还包括备用等服务;该市场发展晦涩,产品定价复杂,提供者与市场主体不明,规模低于100亿,但未来发展前景大(如德国终端电价近50%来自调频)
S
光大环境
0
0
0
0.06
Bobo
已翻车的散户
2025-10-12 19:59:50
存储行业更新
全文摘要 1、存储行业需求驱动变化 ·历史需求驱动因素:存储行业过去需求波动主要由消费级应用主导。过去5 10年,消费级应用含手机、PC及其他消费性设备,手机需求不可预测性突出。如苹果或华为某款手机爆火,会使需求大幅波动,存储供给难短时间补足,推动存储价格上涨。PC需求波动也显著,2020年疫情期间,远程办公和在线课程使笔记本、平板电脑等设备需求激增,美国等地因无法出门购买跑步机等娱乐设备,带动存储需求长波段上涨。消费级需求不可预测性是过去存储行业波动核心驱动因素。 ·近年需求新趋势:近年存储需
S
江波龙
3
2
2
0.37
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:29:54
中兴通讯深度 - 深耕AI基础设施,算力+连接齐头并进
全文摘要 1、公司基本面概况 ·业务结构与收入:公司经营超30年,形成端到端通信设备业务布局,覆盖无线基站、数据中心传输网络及端侧手机等,是国内除华为外通信系统到端侧全布局的头部企业。业务按客户分为运营商、政企和消费者三类。2024年,公司整体收入约1210亿,运营商业务约700亿(毛利率近50%,为最赚钱业务),政企业务约120亿,消费者业务约300亿。运营商业务中,无线基站收入约500亿,有线通信(含光纤互联、数据中心互联等)约200亿;消费者业务中,移动终端与智慧家庭(机顶盒、猫、胖终端等
S
中兴通讯
2
0
1
0.09
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:29:28
中兴通讯:超节点时代系统为王,算力龙头或迎系统重估
全文摘要 1、超节点时代的背景与定义 ·超节点的起源与技术特征:AI算力早期,采用一体化系统降本增效是最经济合理的方式。国内参考GB200推进新计算范式——超节点,它融合计算、存储等能力,类似早期大型机或一体机,印证AI算力仍处早期。目前,超节点正成国产算力标配,可实现高速计算互联、打破通信墙并支持规模扩展。 ·英伟达超节点技术路径:英伟达基于GB200,通过NVLink闭环架构推进超节点技术。代表产品NVL72由36个Grace CPU和72个Blackwell GPU组成,用第五代NVLin
S
中兴通讯
2
0
1
0.24
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:28:35
凯德石英
全文摘要 1、公司基本情况与业务结构 ·公司历史与资质:北京凯德石英股份有限公司1997年成立,注册地在北京市通州区,前身为中国半导体器件五厂,是国内最早一批从事石英业务的企业,已有20余年历史。公司主要产品有石英舟、石英管及石英仪器,下游涵盖半导体集成电路芯片和太阳能行业,长期为相关生产线提供配套石英制品。公司是国家级高新技术企业、专精特新小巨人,国内首家通过中芯国际12英寸零部件认证的集成电路工艺用石英零部件生产企业,2022年在北交所上市。2025年半年度,半导体业务收入占比超95%,受光
S
凯德石英
0
0
1
0.08
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:27:29
PTA近期行情情况及后期展望
全文摘要 1、PTA产业链投产与供需现状 ·2019年至今投产阶段特征:2019年至2025年,PTA行业快速投产。截至目前,已投产宏观250万吨、海伦石化320万吨,共570万吨装置。当前PTA产能增长率约7%,聚酯增幅约9%。此外,PX在2024年和2025年均无新产能增量,维持在4000多万吨。 ·供需压力与装置调整:从产业链情况看,PTA存在过剩压力。受此影响,原计划2025年10月投产的独山能源4300万吨装置推迟,目前无明确投产时间。 2、PTA价格表现与成本端影响 ·价格走势与波动
S
三房巷
0
0
0
0.06
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:26:52
厦门象屿 - 重视大宗商贸龙头拐点
全文摘要 1、大宗商贸供应链行业特点与模式 ·行业业务模式:大宗商贸供应链行业的企业可类比日本商社(如三菱商社、三井商社、丸红商社),主要包括厦门象屿、厦门国贸、物产中大、建发股份、浙商中拓等,其中厦门象屿、物产中大、厦门国贸为较纯正的大宗商贸供应链企业。这类企业提供从采购、运输到轻加工的全链条服务,其盈利逻辑为规模化采购的批发差价:采购1万吨时单价95元/吨,采购100吨时单价99元/吨,通过量大价优的采购差异获取差价收益。 ·行业盈利与壁垒:除批发差价外,行业企业还通过运输、轻加工、金融、信
S
厦门象屿
0
2
0
0.14
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:26:33
华新水泥:走向全球的水泥龙头
全文摘要 1、公司基本情况与差异化路径 ·公司基础信息:公司为国内龙头企业,股权结构特殊:大股东为全球水泥龙头拉法基豪瑞(外资背景),二股东为湖北省黄石国资委。当前总产能约1.26亿吨,骨料产能接近3亿吨。海外布局方面,公司在超过10个国家有业务,根据2025年半年报数据,海外产能约3000万吨。 ·差异化发展定位:公司通过开拓海外市场与骨料领域,走出差异化的阿尔法路径,从过去的纯国内水泥周期股逐步向周期成长股转型。转型逻辑在于:国内水泥行业同行多聚焦国内市场内卷,而公司领先布局海外市场及骨料领
S
华新建材
0
0
0
0.09
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:26:08
旗滨集团:旺季是最后的晚餐,供给出清或超预期
全文摘要 1、旗滨集团核心投资逻辑 ·短期股价催化因素:短期股价催化主要源于政策驱动的反内卷行情。9月24日工信部召集玻璃行业龙头开会,提出治理低价竞争目标,倡导提价100元/吨。9月底节后,企业陆续发涨价函上调价格。虽地产需求疲软,但该政策信号能改变市场预期,刺激中下游补库去库,推动浮法玻璃价格1 3个月内修复。今年行业旺季不旺,多数企业处盈亏平衡线,部分天然气企业持续失血。随着政策介入和环保督查加强,今年底到明年春节前,供给端或加速市场化出清,带来价格修复机会。此阶段需跟踪浮法玻璃产线冷修及
S
旗滨集团
0
0
0
0.16
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:25:44
德业股份观点更新
全文摘要 1、近期股价上涨驱动因素 ·储能贝塔行情修复估值:德业股份近期股价上涨与储能行业贝塔行情有关。当前储能贝塔行情强势,此前德业股份估值偏低,2026年估值一度在15倍以下。在储能行业强势贝塔行情推动下,公司估值修复至接近20倍。 ·中期成长催化预期:公司中期成长的核心催化点体现在三方面业务布局:工商储业务拓展、印尼市场布局、SST固态变压器(AIDC业务)布局。这些业务推进为市场提供了公司中期成长空间预期。 2、三季度及四季度业绩预期 ·三季度业绩表现:德业三季度业绩环比增长确定,利润预
S
德业股份
0
0
0
0.08
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:25:22
科士达精讲更新
全文摘要 1、公司发展历程与业务体系概述 ·发展历程梳理:公司发展呈从单一产品向多领域拓展的脉络。如从单一变频器拓展至工控全解决方案,再延伸至电动车、储能等领域;科士达基于UPS完善解决方案能力,补齐大功率UPS,推出模块化UPS。在此基础上,拓展光伏逆变器业务(早年表现良好),2018年布局充电桩及储能业务。目前,已形成完整的电力电子能源系统解决方案平台。 ·当前业务结构:公司业务分数据中心和新能源两类。数据中心早年以UPS、空冷为主,2025年完善液冷布局,产品包括液冷板、CDO、集成方案等
S
科士达
0
1
1
0.14
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:25:00
富士达
全文摘要 1、公司基本业务概况 ·业务板块划分:公司业务分为军工和民用两大板块,内部细化为军用、宇航、民用通信三大业务。 ·核心产品类型:公司核心产品以射频连接器及组件为主,衍生产品包括先进陶瓷、线缆、射频电路。 ·应用场景与新布局:应用场景方面,防务领域应用于战术弹、战略弹、雷达;宇航领域配套传统及商业卫星;民用领域聚焦华为5G基站。新业务领域布局方面,公司针对高端工业装备、半导体设备、精密仪器(数网分析仪、示波器)、智能网联及量子低空等领域开展产品布局。 2、军工业务核心情况 ·产品矩阵与优
S
富士达
0
0
2
0.09
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:24:32
逆风而行,柳暗花明,自强者胜 - 关税应对三部曲
全文摘要 1、中美关系变化事件脉络梳理 ·事件时间线梳理:上周,造船等行业出现反制措施,稀土方向管制显著升级,商务部对稀土的管制从出口环节扩展至环节监管。据外媒报道,特朗普在Twitter上发表关于中美关系的言论,导致中美贸易关系裂痕升级,其恐吓称关税额外增加100%,这构成当前事件脉络。 ·市场反应描述:事件发生后,市场在过去几天反应明显:周三至周四小幅反应,周五A股和港股明显回调。隔夜市场中,除A股、港股外,美股回调2 3个点;A股期货指数、港股期货指数及中概股显著下跌,A50期货跌近4个点
S
中芯国际
1
0
2
0.27
Bobo
已翻车的散户
2025-10-11 22:24:03
东方雨虹:站在新一轮变革的起点上
全文摘要 1、消费建材板块见底顺序与雨虹定位 ·板块下行周期概述:消费建材行业周期下行始于2021年四季度,持续至2025年第四季度,已延续4年。期间,行业内各企业利润下滑和面临困境的时间点存在差异。 ·三棵树修复启示:三棵树是消费建材中首个利润走出低谷的企业。其修复路径为:2021年计提大额信用减值;2021 2025年持续向C端转型;依托低线级城市定位,推进渠道下沉,并探索‘马上住’产品加服务模式。这些举措推动公司基本面率先修复,叠加减值风险趋缓,实现了利润的率先回升。 ·雨虹的第二见底判断
S
东方雨虹
0
0
0
0.06
编辑交易计划
上一页
1
79
80
81
82
83
291
下一页
前往
页
6
关注
12130
粉丝
5061.26
工分
社区规则
服务协议
隐私政策
沪ICP备20009443号
© 2020 上海韭研信息科技有限公司
关于韭研公社
问题反馈
有问题请联系
@韭菜团子
公社愿景:韭研公社,原韭菜公社,投资干货最多的共享社群,汇聚全网最深度的基本面研究,消弭个人滞后机构的逻辑鸿沟。
风险提示:韭研公社里任何网友的发言,都有其特定立场,均不构成投资建议,请投资者独立审慎决策。
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
21
22
23
24
25
26
27
28
29
30
31
32
33
34
35
36
37
38
39
40
41
42
43
44
45
46
47
48
49
50
51
52
53
54
55
56
57
58
59
60
61
62
63
64
65
66
67
68
69
70
71
72
73
74
75
76
77
78
79
80
81
82
83
84
85
86
87
88
89
90
91
92
93
94
95
96
97
98
99
100
101
102
103
104
105
106
107
108
109
110
111
112
113
114
115
116
117
118
119
120
121
122
123
124
125
126
127
128
129
130
131
132
133
134
135
136
137
138
139
140
141
142
143
144
145
146
147
148
149
150
151
152
153
154
155
156
157
158
159
160
161
162
163
164
165
166
167
168
169
170
171
172
173
174
175
176
177
178
179
180
181
182
183
184
185
186
187
188
189
190
191
192
193
194
195
196
197
198
199
200
201
202
203
204
205
206
207
208
209
210
211
212
213
214
215
216
217
218
219
220
221
222
223
224
225
226
227
228
229
230
231
232
233
234
235
236
237
238
239
240
241
242
243
244
245
246
247
248
249
250
251
252
253
254
255
256
257
258
259
260
261
262
263
264
265
266
267
268
269
270
271
272
273
274
275
276
277
278
279
280
281
282
283
284
285
286
287
288
289
290
291
292
293