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2026-01-27 11:29:38
字节AI眼镜“悄悄进村”,产业链买哪些?
【华福大科技&海外】字节AI眼镜“悄悄进村”,产业链买哪些? 据媒体报道,字节跳动旗下的AI眼镜敲定了"春节前后"的时间节点。但不同于小米、阿里等大厂的高举高打,字节此次将采取"悄悄滴进村”的策略。 字节量价:预计非显示版生命周期10w台,下半年显示版100w+,预计非显示版1500元左右,下半年显示版2500元左右 行业情况:出货量从1000w(2025年)增至3000w(2026年),远期10亿。 25年10m,其中meta-rayban有7m,显示款里面meta、rokid、雷鸟均卖了差不
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2026-01-27 10:24:46
科创新源:25年业绩同比大幅增长,AI液冷可期
科创新源:25年业绩同比大幅增长,AI液冷可期 公司预计25年归母净利润3000~4000万元,YOY+73.62~131.49%,扣非净利润2850~3850万元,YOY+124.10~202.73%。 其中: 1)麒麟电池、神行电池等新型电池推广应用,带动新能源汽车动力电池液冷板业务快速增长。 2)加大AI服务器液冷板研发和市场投入,固定成本和费用支出较多。 3)预计计提商誉减值准备约1000万元。 4)非经常性损益影响利润约150万元。 #持续看好AI液冷弹性 东莞兆科收购积极进展,收购比
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科创新源
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2026-01-27 10:24:38
亚信科技:携手ABB共建“具身智能实验室”,发力Physical AI新蓝海
亚信科技:携手ABB共建“具身智能实验室”,发力Physical AI新蓝海 [礼物]#与ABB共建“具身智能实验室”,#阿里云、英伟达深度支持 26年1月25日,亚信科技与ABB机器人联合发起的“具身智能实验室”成立仪式举行,标志着双方在Physical AI领域的战略合作迈入实质性落地阶段。#阿里云、英伟达出席仪式,将为实验室建设提供深度技术支撑。 [庆祝]#多方协同推进Physical AI应用场景落地,创造潜在增长机会 多方的深入合作,将整合亚信科技在AI应用、5G-A通信技术及网络安全
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广联达2025年业绩预告整理:全年收入略有下降,利润修复明显-20260126
广联达2025年业绩预告整理:全年收入略有下降,利润修复明显-20260126 事件:公司发布2025年业绩预告,2025年全年实现归母净利润3.76-4.26亿元,同比增长50.15%-70.11%。实现扣非净利润3.18-3.68亿元,同比增长82.62%-111.34%。 [玫瑰]全年收入略有下降,收入结构持续优化。公司2025年总收入同比略有下降。其中数字成本业务收入略有下降,续费率稳中有升。数字施工业务收入同比增长,毛利率提升。国际化稳步推进,海外收入实现较快增长。 [玫瑰]净利润修复
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固态材料更新推荐:厦钨&明冠-0125
❗【天风电新】固态材料更新推荐:厦钨&明冠-0125 ——————————— 除了设备,与头部大厂合作紧密度增加,边际变化较大的材料厂商,可重点关注【厦钨新能】和【明冠新材】。 【厦钨新能】 1、硫化锂有望突破国内大厂:1)给头部大厂测试,产品受认可,#有望于春节前后进入其供应链;2)国内外多家电池厂/电解质厂均有采购意向。 2、10吨级产能落地:近期建成10吨级中试线(没有一次性扩百吨级主要基于当前全自动化产线还有优化的空间)。公司把控多个品质点,保障自动化生产对应的产品一致性/颗粒大小/纯度
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芯原股份:高度确定+极度稀缺,ASIC龙头亮剑
芯原股份:高度确定+极度稀缺,ASIC龙头亮剑 领导好,芯原此前公告Q4业绩,我们认为除了除了亮眼的财务以外,公司正迎来量产业务1-10放量、ASIC客户全面突破的关键时点,在此汇报核心结论并推荐如下: 1️⃣新签订单屡创新高:公司25Q2-4新签订单为11.8、15.9、27.1亿元,其中单Q4环比增长高达70.4%,订单加速增长已然来临,同时根据核心客户指引预计26年将继续爆发式增长#业绩高度确定性 2️⃣量产业务有望迎来1-10全面放量:在25年末订单中,量产占比超60%,高达30亿+,量
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光伏设备有望受益于太空光伏需求
浙商机械【微导纳米】光伏设备有望受益于太空光伏需求;光伏+半导体设备双轮驱动,持续推荐! 事件:马斯克在达沃斯发言,SpaceX和特斯拉正在提升太阳能产能、目标是每年达到100GW。 🚀光伏设备:钙钛矿设备已出货,有望受益于太空光伏需求 公司是光伏ALD设备龙头,覆盖TOPCon、XBC、钙钛矿等技术。钙钛矿电池方面,覆盖电子传输层、空穴传输层、界面层及阻隔封装层等核心工艺环节,钙钛矿板式ALD设备已进入产业化应用。 🚀半导体设备:深度绑定头部存储,先进逻辑和封装持续突破 公司ALD设备全面
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【燃气轮机】核心要点
【燃气轮机】核心要点: 1)目前杰瑞累计燃气轮机订单在300多兆瓦,非数据中心订单相对较少,一年约60-70兆瓦水平。 2)数据中心偏好6-16兆瓦等小兆瓦机型,注重稳定性;工业园区供电偏好100兆瓦以上大机型,关注转化效率。 3)机头主要依赖进口,供应商有西门子、贝克休斯、索拉、川崎等,也在考虑切入国内厂商,但还在开发阶段。
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元宝10亿红包发力春节营销
元宝10亿红包发力春节营销,“元宝派”功能有望助力元宝实现社交裂变,期待C端AI应用春节破圈【东吴传媒互联网张良卫团队】 事件: 1、1月25日,元宝公告将在2月1日开启新春活动,投入10亿现金红包,用户可在元宝App体验AI新玩法、抢红包。 2、元宝同时发布重要更新,添加全新的功能“派”,入口位于元宝首页下方主入口位置,仅次于“问元宝”。1)元宝派当前处于测试阶段,可加群,建群处于测试阶段;2)群内聊天加入元宝AI助手,可以@元宝完成信息类(查新闻、资料、百科等)、娱乐类(生成图片、文字等,暂
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宋城演艺:前三季度承压明显,Q4淡季业绩或优于预期
宋城演艺:前三季度承压明显,Q4淡季业绩或优于预期 [玫瑰]事件:宋城演艺发布业绩预告,公司2025年营业收入预计为21.50-23.65亿元,预计同比下滑2.15%-11.05%; 归母净利润预计为7.11-9.15亿元,预计同比下降12.75%-32.21%;扣非净利润预计为6.80-8.84亿元,预计同比下降14.36%-34.12%。报告期内,非经常性损益对公司净利润影响约为3100万元。 [玫瑰]若取业绩预告预计值的均值计算,公司单四季度营收预计为4.25亿元,同比增加5.1%,归母净
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【凯盛科技】马斯克100GW规划空天光伏催化utg行情,
【凯盛科技】#马斯克100GW规划空天光伏催化utg行情,推荐凯盛科技【国金新材料李阳团队】 1、马斯克达沃斯发言规划100GW光伏部署:马斯克在世界经济论坛宣布,Tesla和SpaceX计划未来3年在美国建设总计200GW光伏产能(太空、地面各100GW),主要用于地面数据中心与太空AI卫星功能。如果按太空100GW、转化率25%测算,对应太阳翼面积需4亿平,如果采用UTG玻璃方案,则有望带来4亿平米需求。 2、推荐凯盛科技 #国内唯一UTG玻璃全产业链国产自主化标的 1)全产业链自主化:公司
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【长电科技】回调就是买入良机,重视封测龙头大机遇!
【长电科技】回调就是买入良机,重视封测龙头大机遇! #先进封装有望迎来爆发奇点 需求:先进封装为AI芯片必选项,随着26年先进制造端的扩产爬坡放量,封测端有望迎来需求爆发节点。供给:本土封测厂商积极布局2.5D/3D封装,并持续高Capex投入扩产,具备承接需求爆发的基础。 2.5D/3D封装单价有望达5万元/片,假设1万片/月,一年有望带来60亿增量营收,盈利能力强,带来高净利增厚! #HBM国产化带动先进封装需求 海外限制下,HBM国产化进程加速,带动先进封装需求,长电科技深耕存储封装领域,
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苏州规划301505——商业航天应用端+发射端遗珠,低位次新股爆发在即
[庆祝][庆祝]苏州规划301505——商业航天应用端+发射端遗珠,低位次新股爆发在即 [太阳]收购东进航科,当前市值仅28亿,布局低空+火箭低空安全+卫星空天大数据,分别给予传统主业/低空和卫星业务/航天航空低空安全业务20亿+35亿+40亿,合计目标市值95亿,上涨空间239% 1️⃣ #卫星数据应用端、对标中科星图、已在雄安市场抢占先机、将与中国星网/新成立雄安无线电创新研究院等形成战略合作。中国卫星网络申报新增超20万颗,目前卫星数据应用不足,未来重要应用场景是发射适配无人机卫星并将遥感
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马总信息快递1.23
() 【招商电新】马总信息快递1.23 马斯克在2026世界经济论坛发言30多分钟,内容多,主要谈到: [太阳]未来机器人大规模量产,造福人类,特斯拉机器人26年能做更复杂的任务,27年底有望大量售卖机器人 [强][强]光伏是最优能源方案,SpaceX未来会发射太阳能AI卫星,SpaceX与Tesla将在美国建设100GW光伏产能;未来应建设太空光伏基地来部署数据中心; [太阳]全自动驾驶走向应用和普及,特斯拉保险更便宜;美国无人驾驶出租车将很快普及; [太阳]2030年AI可能比全人类加起来更
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【国海电子】面板行业更新 :2月TV面板价格有望加速上涨,涨价持续性具备一定支撑
【国海电子】面板行业更新 :2月TV面板价格有望加速上涨,涨价持续性具备一定支撑 #价格端:2月、32-65寸TV面板价格有望加速上涨 —Omdia:2月,32-65寸LCD TV面板价格环比均上涨2美金,涨价加速。 —Runto:2-3月,32/43/50寸面板价格每月各涨1美金,55/65/75寸每月各涨2美金,85寸每月各涨3美金。 —各三方数据显示,1月,32-65寸TV面板报价均上涨1美金。 —支撑当前面板价格上涨的因素主要有:1)2025Q4价触两年低位,面板厂计划涨价;2)赛事备货
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字节AI眼镜“悄悄进村”,产业链买哪些?
【华福大科技&海外】字节AI眼镜“悄悄进村”,产业链买哪些? 据媒体报道,字节跳动旗下的AI眼镜敲定了"春节前后"的时间节点。但不同于小米、阿里等大厂的高举高打,字节此次将采取"悄悄滴进村”的策略。 字节量价:预计非显示版生命周期10w台,下半年显示版100w+,预计非显示版1500元左右,下半年显示版2500元左右 行业情况:出货量从1000w(2025年)增至3000w(2026年),远期10亿。 25年10m,其中meta-rayban有7m,显示款里面meta、rokid、雷鸟均卖了差不
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科创新源:25年业绩同比大幅增长,AI液冷可期
科创新源:25年业绩同比大幅增长,AI液冷可期 公司预计25年归母净利润3000~4000万元,YOY+73.62~131.49%,扣非净利润2850~3850万元,YOY+124.10~202.73%。 其中: 1)麒麟电池、神行电池等新型电池推广应用,带动新能源汽车动力电池液冷板业务快速增长。 2)加大AI服务器液冷板研发和市场投入,固定成本和费用支出较多。 3)预计计提商誉减值准备约1000万元。 4)非经常性损益影响利润约150万元。 #持续看好AI液冷弹性 东莞兆科收购积极进展,收购比
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亚信科技:携手ABB共建“具身智能实验室”,发力Physical AI新蓝海
亚信科技:携手ABB共建“具身智能实验室”,发力Physical AI新蓝海 [礼物]#与ABB共建“具身智能实验室”,#阿里云、英伟达深度支持 26年1月25日,亚信科技与ABB机器人联合发起的“具身智能实验室”成立仪式举行,标志着双方在Physical AI领域的战略合作迈入实质性落地阶段。#阿里云、英伟达出席仪式,将为实验室建设提供深度技术支撑。 [庆祝]#多方协同推进Physical AI应用场景落地,创造潜在增长机会 多方的深入合作,将整合亚信科技在AI应用、5G-A通信技术及网络安全
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广联达2025年业绩预告整理:全年收入略有下降,利润修复明显-20260126
广联达2025年业绩预告整理:全年收入略有下降,利润修复明显-20260126 事件:公司发布2025年业绩预告,2025年全年实现归母净利润3.76-4.26亿元,同比增长50.15%-70.11%。实现扣非净利润3.18-3.68亿元,同比增长82.62%-111.34%。 [玫瑰]全年收入略有下降,收入结构持续优化。公司2025年总收入同比略有下降。其中数字成本业务收入略有下降,续费率稳中有升。数字施工业务收入同比增长,毛利率提升。国际化稳步推进,海外收入实现较快增长。 [玫瑰]净利润修复
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固态材料更新推荐:厦钨&明冠-0125
❗【天风电新】固态材料更新推荐:厦钨&明冠-0125 ——————————— 除了设备,与头部大厂合作紧密度增加,边际变化较大的材料厂商,可重点关注【厦钨新能】和【明冠新材】。 【厦钨新能】 1、硫化锂有望突破国内大厂:1)给头部大厂测试,产品受认可,#有望于春节前后进入其供应链;2)国内外多家电池厂/电解质厂均有采购意向。 2、10吨级产能落地:近期建成10吨级中试线(没有一次性扩百吨级主要基于当前全自动化产线还有优化的空间)。公司把控多个品质点,保障自动化生产对应的产品一致性/颗粒大小/纯度
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芯原股份:高度确定+极度稀缺,ASIC龙头亮剑
芯原股份:高度确定+极度稀缺,ASIC龙头亮剑 领导好,芯原此前公告Q4业绩,我们认为除了除了亮眼的财务以外,公司正迎来量产业务1-10放量、ASIC客户全面突破的关键时点,在此汇报核心结论并推荐如下: 1️⃣新签订单屡创新高:公司25Q2-4新签订单为11.8、15.9、27.1亿元,其中单Q4环比增长高达70.4%,订单加速增长已然来临,同时根据核心客户指引预计26年将继续爆发式增长#业绩高度确定性 2️⃣量产业务有望迎来1-10全面放量:在25年末订单中,量产占比超60%,高达30亿+,量
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光伏设备有望受益于太空光伏需求
浙商机械【微导纳米】光伏设备有望受益于太空光伏需求;光伏+半导体设备双轮驱动,持续推荐! 事件:马斯克在达沃斯发言,SpaceX和特斯拉正在提升太阳能产能、目标是每年达到100GW。 🚀光伏设备:钙钛矿设备已出货,有望受益于太空光伏需求 公司是光伏ALD设备龙头,覆盖TOPCon、XBC、钙钛矿等技术。钙钛矿电池方面,覆盖电子传输层、空穴传输层、界面层及阻隔封装层等核心工艺环节,钙钛矿板式ALD设备已进入产业化应用。 🚀半导体设备:深度绑定头部存储,先进逻辑和封装持续突破 公司ALD设备全面
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【燃气轮机】核心要点
【燃气轮机】核心要点: 1)目前杰瑞累计燃气轮机订单在300多兆瓦,非数据中心订单相对较少,一年约60-70兆瓦水平。 2)数据中心偏好6-16兆瓦等小兆瓦机型,注重稳定性;工业园区供电偏好100兆瓦以上大机型,关注转化效率。 3)机头主要依赖进口,供应商有西门子、贝克休斯、索拉、川崎等,也在考虑切入国内厂商,但还在开发阶段。
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元宝10亿红包发力春节营销
元宝10亿红包发力春节营销,“元宝派”功能有望助力元宝实现社交裂变,期待C端AI应用春节破圈【东吴传媒互联网张良卫团队】 事件: 1、1月25日,元宝公告将在2月1日开启新春活动,投入10亿现金红包,用户可在元宝App体验AI新玩法、抢红包。 2、元宝同时发布重要更新,添加全新的功能“派”,入口位于元宝首页下方主入口位置,仅次于“问元宝”。1)元宝派当前处于测试阶段,可加群,建群处于测试阶段;2)群内聊天加入元宝AI助手,可以@元宝完成信息类(查新闻、资料、百科等)、娱乐类(生成图片、文字等,暂
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宋城演艺:前三季度承压明显,Q4淡季业绩或优于预期
宋城演艺:前三季度承压明显,Q4淡季业绩或优于预期 [玫瑰]事件:宋城演艺发布业绩预告,公司2025年营业收入预计为21.50-23.65亿元,预计同比下滑2.15%-11.05%; 归母净利润预计为7.11-9.15亿元,预计同比下降12.75%-32.21%;扣非净利润预计为6.80-8.84亿元,预计同比下降14.36%-34.12%。报告期内,非经常性损益对公司净利润影响约为3100万元。 [玫瑰]若取业绩预告预计值的均值计算,公司单四季度营收预计为4.25亿元,同比增加5.1%,归母净
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【凯盛科技】马斯克100GW规划空天光伏催化utg行情,
【凯盛科技】#马斯克100GW规划空天光伏催化utg行情,推荐凯盛科技【国金新材料李阳团队】 1、马斯克达沃斯发言规划100GW光伏部署:马斯克在世界经济论坛宣布,Tesla和SpaceX计划未来3年在美国建设总计200GW光伏产能(太空、地面各100GW),主要用于地面数据中心与太空AI卫星功能。如果按太空100GW、转化率25%测算,对应太阳翼面积需4亿平,如果采用UTG玻璃方案,则有望带来4亿平米需求。 2、推荐凯盛科技 #国内唯一UTG玻璃全产业链国产自主化标的 1)全产业链自主化:公司
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【长电科技】回调就是买入良机,重视封测龙头大机遇!
【长电科技】回调就是买入良机,重视封测龙头大机遇! #先进封装有望迎来爆发奇点 需求:先进封装为AI芯片必选项,随着26年先进制造端的扩产爬坡放量,封测端有望迎来需求爆发节点。供给:本土封测厂商积极布局2.5D/3D封装,并持续高Capex投入扩产,具备承接需求爆发的基础。 2.5D/3D封装单价有望达5万元/片,假设1万片/月,一年有望带来60亿增量营收,盈利能力强,带来高净利增厚! #HBM国产化带动先进封装需求 海外限制下,HBM国产化进程加速,带动先进封装需求,长电科技深耕存储封装领域,
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苏州规划301505——商业航天应用端+发射端遗珠,低位次新股爆发在即
[庆祝][庆祝]苏州规划301505——商业航天应用端+发射端遗珠,低位次新股爆发在即 [太阳]收购东进航科,当前市值仅28亿,布局低空+火箭低空安全+卫星空天大数据,分别给予传统主业/低空和卫星业务/航天航空低空安全业务20亿+35亿+40亿,合计目标市值95亿,上涨空间239% 1️⃣ #卫星数据应用端、对标中科星图、已在雄安市场抢占先机、将与中国星网/新成立雄安无线电创新研究院等形成战略合作。中国卫星网络申报新增超20万颗,目前卫星数据应用不足,未来重要应用场景是发射适配无人机卫星并将遥感
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马总信息快递1.23
() 【招商电新】马总信息快递1.23 马斯克在2026世界经济论坛发言30多分钟,内容多,主要谈到: [太阳]未来机器人大规模量产,造福人类,特斯拉机器人26年能做更复杂的任务,27年底有望大量售卖机器人 [强][强]光伏是最优能源方案,SpaceX未来会发射太阳能AI卫星,SpaceX与Tesla将在美国建设100GW光伏产能;未来应建设太空光伏基地来部署数据中心; [太阳]全自动驾驶走向应用和普及,特斯拉保险更便宜;美国无人驾驶出租车将很快普及; [太阳]2030年AI可能比全人类加起来更
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【国海电子】面板行业更新 :2月TV面板价格有望加速上涨,涨价持续性具备一定支撑
【国海电子】面板行业更新 :2月TV面板价格有望加速上涨,涨价持续性具备一定支撑 #价格端:2月、32-65寸TV面板价格有望加速上涨 —Omdia:2月,32-65寸LCD TV面板价格环比均上涨2美金,涨价加速。 —Runto:2-3月,32/43/50寸面板价格每月各涨1美金,55/65/75寸每月各涨2美金,85寸每月各涨3美金。 —各三方数据显示,1月,32-65寸TV面板报价均上涨1美金。 —支撑当前面板价格上涨的因素主要有:1)2025Q4价触两年低位,面板厂计划涨价;2)赛事备货
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字节AI眼镜“悄悄进村”,产业链买哪些?
【华福大科技&海外】字节AI眼镜“悄悄进村”,产业链买哪些? 据媒体报道,字节跳动旗下的AI眼镜敲定了"春节前后"的时间节点。但不同于小米、阿里等大厂的高举高打,字节此次将采取"悄悄滴进村”的策略。 字节量价:预计非显示版生命周期10w台,下半年显示版100w+,预计非显示版1500元左右,下半年显示版2500元左右 行业情况:出货量从1000w(2025年)增至3000w(2026年),远期10亿。 25年10m,其中meta-rayban有7m,显示款里面meta、rokid、雷鸟均卖了差不
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科创新源:25年业绩同比大幅增长,AI液冷可期
科创新源:25年业绩同比大幅增长,AI液冷可期 公司预计25年归母净利润3000~4000万元,YOY+73.62~131.49%,扣非净利润2850~3850万元,YOY+124.10~202.73%。 其中: 1)麒麟电池、神行电池等新型电池推广应用,带动新能源汽车动力电池液冷板业务快速增长。 2)加大AI服务器液冷板研发和市场投入,固定成本和费用支出较多。 3)预计计提商誉减值准备约1000万元。 4)非经常性损益影响利润约150万元。 #持续看好AI液冷弹性 东莞兆科收购积极进展,收购比
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亚信科技:携手ABB共建“具身智能实验室”,发力Physical AI新蓝海
亚信科技:携手ABB共建“具身智能实验室”,发力Physical AI新蓝海 [礼物]#与ABB共建“具身智能实验室”,#阿里云、英伟达深度支持 26年1月25日,亚信科技与ABB机器人联合发起的“具身智能实验室”成立仪式举行,标志着双方在Physical AI领域的战略合作迈入实质性落地阶段。#阿里云、英伟达出席仪式,将为实验室建设提供深度技术支撑。 [庆祝]#多方协同推进Physical AI应用场景落地,创造潜在增长机会 多方的深入合作,将整合亚信科技在AI应用、5G-A通信技术及网络安全
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广联达2025年业绩预告整理:全年收入略有下降,利润修复明显-20260126
广联达2025年业绩预告整理:全年收入略有下降,利润修复明显-20260126 事件:公司发布2025年业绩预告,2025年全年实现归母净利润3.76-4.26亿元,同比增长50.15%-70.11%。实现扣非净利润3.18-3.68亿元,同比增长82.62%-111.34%。 [玫瑰]全年收入略有下降,收入结构持续优化。公司2025年总收入同比略有下降。其中数字成本业务收入略有下降,续费率稳中有升。数字施工业务收入同比增长,毛利率提升。国际化稳步推进,海外收入实现较快增长。 [玫瑰]净利润修复
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固态材料更新推荐:厦钨&明冠-0125
❗【天风电新】固态材料更新推荐:厦钨&明冠-0125 ——————————— 除了设备,与头部大厂合作紧密度增加,边际变化较大的材料厂商,可重点关注【厦钨新能】和【明冠新材】。 【厦钨新能】 1、硫化锂有望突破国内大厂:1)给头部大厂测试,产品受认可,#有望于春节前后进入其供应链;2)国内外多家电池厂/电解质厂均有采购意向。 2、10吨级产能落地:近期建成10吨级中试线(没有一次性扩百吨级主要基于当前全自动化产线还有优化的空间)。公司把控多个品质点,保障自动化生产对应的产品一致性/颗粒大小/纯度
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芯原股份:高度确定+极度稀缺,ASIC龙头亮剑
芯原股份:高度确定+极度稀缺,ASIC龙头亮剑 领导好,芯原此前公告Q4业绩,我们认为除了除了亮眼的财务以外,公司正迎来量产业务1-10放量、ASIC客户全面突破的关键时点,在此汇报核心结论并推荐如下: 1️⃣新签订单屡创新高:公司25Q2-4新签订单为11.8、15.9、27.1亿元,其中单Q4环比增长高达70.4%,订单加速增长已然来临,同时根据核心客户指引预计26年将继续爆发式增长#业绩高度确定性 2️⃣量产业务有望迎来1-10全面放量:在25年末订单中,量产占比超60%,高达30亿+,量
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光伏设备有望受益于太空光伏需求
浙商机械【微导纳米】光伏设备有望受益于太空光伏需求;光伏+半导体设备双轮驱动,持续推荐! 事件:马斯克在达沃斯发言,SpaceX和特斯拉正在提升太阳能产能、目标是每年达到100GW。 🚀光伏设备:钙钛矿设备已出货,有望受益于太空光伏需求 公司是光伏ALD设备龙头,覆盖TOPCon、XBC、钙钛矿等技术。钙钛矿电池方面,覆盖电子传输层、空穴传输层、界面层及阻隔封装层等核心工艺环节,钙钛矿板式ALD设备已进入产业化应用。 🚀半导体设备:深度绑定头部存储,先进逻辑和封装持续突破 公司ALD设备全面
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【燃气轮机】核心要点
【燃气轮机】核心要点: 1)目前杰瑞累计燃气轮机订单在300多兆瓦,非数据中心订单相对较少,一年约60-70兆瓦水平。 2)数据中心偏好6-16兆瓦等小兆瓦机型,注重稳定性;工业园区供电偏好100兆瓦以上大机型,关注转化效率。 3)机头主要依赖进口,供应商有西门子、贝克休斯、索拉、川崎等,也在考虑切入国内厂商,但还在开发阶段。
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元宝10亿红包发力春节营销
元宝10亿红包发力春节营销,“元宝派”功能有望助力元宝实现社交裂变,期待C端AI应用春节破圈【东吴传媒互联网张良卫团队】 事件: 1、1月25日,元宝公告将在2月1日开启新春活动,投入10亿现金红包,用户可在元宝App体验AI新玩法、抢红包。 2、元宝同时发布重要更新,添加全新的功能“派”,入口位于元宝首页下方主入口位置,仅次于“问元宝”。1)元宝派当前处于测试阶段,可加群,建群处于测试阶段;2)群内聊天加入元宝AI助手,可以@元宝完成信息类(查新闻、资料、百科等)、娱乐类(生成图片、文字等,暂
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宋城演艺:前三季度承压明显,Q4淡季业绩或优于预期
宋城演艺:前三季度承压明显,Q4淡季业绩或优于预期 [玫瑰]事件:宋城演艺发布业绩预告,公司2025年营业收入预计为21.50-23.65亿元,预计同比下滑2.15%-11.05%; 归母净利润预计为7.11-9.15亿元,预计同比下降12.75%-32.21%;扣非净利润预计为6.80-8.84亿元,预计同比下降14.36%-34.12%。报告期内,非经常性损益对公司净利润影响约为3100万元。 [玫瑰]若取业绩预告预计值的均值计算,公司单四季度营收预计为4.25亿元,同比增加5.1%,归母净
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【凯盛科技】马斯克100GW规划空天光伏催化utg行情,
【凯盛科技】#马斯克100GW规划空天光伏催化utg行情,推荐凯盛科技【国金新材料李阳团队】 1、马斯克达沃斯发言规划100GW光伏部署:马斯克在世界经济论坛宣布,Tesla和SpaceX计划未来3年在美国建设总计200GW光伏产能(太空、地面各100GW),主要用于地面数据中心与太空AI卫星功能。如果按太空100GW、转化率25%测算,对应太阳翼面积需4亿平,如果采用UTG玻璃方案,则有望带来4亿平米需求。 2、推荐凯盛科技 #国内唯一UTG玻璃全产业链国产自主化标的 1)全产业链自主化:公司
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【长电科技】回调就是买入良机,重视封测龙头大机遇!
【长电科技】回调就是买入良机,重视封测龙头大机遇! #先进封装有望迎来爆发奇点 需求:先进封装为AI芯片必选项,随着26年先进制造端的扩产爬坡放量,封测端有望迎来需求爆发节点。供给:本土封测厂商积极布局2.5D/3D封装,并持续高Capex投入扩产,具备承接需求爆发的基础。 2.5D/3D封装单价有望达5万元/片,假设1万片/月,一年有望带来60亿增量营收,盈利能力强,带来高净利增厚! #HBM国产化带动先进封装需求 海外限制下,HBM国产化进程加速,带动先进封装需求,长电科技深耕存储封装领域,
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苏州规划301505——商业航天应用端+发射端遗珠,低位次新股爆发在即
[庆祝][庆祝]苏州规划301505——商业航天应用端+发射端遗珠,低位次新股爆发在即 [太阳]收购东进航科,当前市值仅28亿,布局低空+火箭低空安全+卫星空天大数据,分别给予传统主业/低空和卫星业务/航天航空低空安全业务20亿+35亿+40亿,合计目标市值95亿,上涨空间239% 1️⃣ #卫星数据应用端、对标中科星图、已在雄安市场抢占先机、将与中国星网/新成立雄安无线电创新研究院等形成战略合作。中国卫星网络申报新增超20万颗,目前卫星数据应用不足,未来重要应用场景是发射适配无人机卫星并将遥感
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马总信息快递1.23
() 【招商电新】马总信息快递1.23 马斯克在2026世界经济论坛发言30多分钟,内容多,主要谈到: [太阳]未来机器人大规模量产,造福人类,特斯拉机器人26年能做更复杂的任务,27年底有望大量售卖机器人 [强][强]光伏是最优能源方案,SpaceX未来会发射太阳能AI卫星,SpaceX与Tesla将在美国建设100GW光伏产能;未来应建设太空光伏基地来部署数据中心; [太阳]全自动驾驶走向应用和普及,特斯拉保险更便宜;美国无人驾驶出租车将很快普及; [太阳]2030年AI可能比全人类加起来更
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【国海电子】面板行业更新 :2月TV面板价格有望加速上涨,涨价持续性具备一定支撑
【国海电子】面板行业更新 :2月TV面板价格有望加速上涨,涨价持续性具备一定支撑 #价格端:2月、32-65寸TV面板价格有望加速上涨 —Omdia:2月,32-65寸LCD TV面板价格环比均上涨2美金,涨价加速。 —Runto:2-3月,32/43/50寸面板价格每月各涨1美金,55/65/75寸每月各涨2美金,85寸每月各涨3美金。 —各三方数据显示,1月,32-65寸TV面板报价均上涨1美金。 —支撑当前面板价格上涨的因素主要有:1)2025Q4价触两年低位,面板厂计划涨价;2)赛事备货
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字节AI眼镜“悄悄进村”,产业链买哪些?
【华福大科技&海外】字节AI眼镜“悄悄进村”,产业链买哪些? 据媒体报道,字节跳动旗下的AI眼镜敲定了"春节前后"的时间节点。但不同于小米、阿里等大厂的高举高打,字节此次将采取"悄悄滴进村”的策略。 字节量价:预计非显示版生命周期10w台,下半年显示版100w+,预计非显示版1500元左右,下半年显示版2500元左右 行业情况:出货量从1000w(2025年)增至3000w(2026年),远期10亿。 25年10m,其中meta-rayban有7m,显示款里面meta、rokid、雷鸟均卖了差不
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科创新源:25年业绩同比大幅增长,AI液冷可期
科创新源:25年业绩同比大幅增长,AI液冷可期 公司预计25年归母净利润3000~4000万元,YOY+73.62~131.49%,扣非净利润2850~3850万元,YOY+124.10~202.73%。 其中: 1)麒麟电池、神行电池等新型电池推广应用,带动新能源汽车动力电池液冷板业务快速增长。 2)加大AI服务器液冷板研发和市场投入,固定成本和费用支出较多。 3)预计计提商誉减值准备约1000万元。 4)非经常性损益影响利润约150万元。 #持续看好AI液冷弹性 东莞兆科收购积极进展,收购比
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亚信科技:携手ABB共建“具身智能实验室”,发力Physical AI新蓝海
亚信科技:携手ABB共建“具身智能实验室”,发力Physical AI新蓝海 [礼物]#与ABB共建“具身智能实验室”,#阿里云、英伟达深度支持 26年1月25日,亚信科技与ABB机器人联合发起的“具身智能实验室”成立仪式举行,标志着双方在Physical AI领域的战略合作迈入实质性落地阶段。#阿里云、英伟达出席仪式,将为实验室建设提供深度技术支撑。 [庆祝]#多方协同推进Physical AI应用场景落地,创造潜在增长机会 多方的深入合作,将整合亚信科技在AI应用、5G-A通信技术及网络安全
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广联达2025年业绩预告整理:全年收入略有下降,利润修复明显-20260126
广联达2025年业绩预告整理:全年收入略有下降,利润修复明显-20260126 事件:公司发布2025年业绩预告,2025年全年实现归母净利润3.76-4.26亿元,同比增长50.15%-70.11%。实现扣非净利润3.18-3.68亿元,同比增长82.62%-111.34%。 [玫瑰]全年收入略有下降,收入结构持续优化。公司2025年总收入同比略有下降。其中数字成本业务收入略有下降,续费率稳中有升。数字施工业务收入同比增长,毛利率提升。国际化稳步推进,海外收入实现较快增长。 [玫瑰]净利润修复
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固态材料更新推荐:厦钨&明冠-0125
❗【天风电新】固态材料更新推荐:厦钨&明冠-0125 ——————————— 除了设备,与头部大厂合作紧密度增加,边际变化较大的材料厂商,可重点关注【厦钨新能】和【明冠新材】。 【厦钨新能】 1、硫化锂有望突破国内大厂:1)给头部大厂测试,产品受认可,#有望于春节前后进入其供应链;2)国内外多家电池厂/电解质厂均有采购意向。 2、10吨级产能落地:近期建成10吨级中试线(没有一次性扩百吨级主要基于当前全自动化产线还有优化的空间)。公司把控多个品质点,保障自动化生产对应的产品一致性/颗粒大小/纯度
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芯原股份:高度确定+极度稀缺,ASIC龙头亮剑
芯原股份:高度确定+极度稀缺,ASIC龙头亮剑 领导好,芯原此前公告Q4业绩,我们认为除了除了亮眼的财务以外,公司正迎来量产业务1-10放量、ASIC客户全面突破的关键时点,在此汇报核心结论并推荐如下: 1️⃣新签订单屡创新高:公司25Q2-4新签订单为11.8、15.9、27.1亿元,其中单Q4环比增长高达70.4%,订单加速增长已然来临,同时根据核心客户指引预计26年将继续爆发式增长#业绩高度确定性 2️⃣量产业务有望迎来1-10全面放量:在25年末订单中,量产占比超60%,高达30亿+,量
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光伏设备有望受益于太空光伏需求
浙商机械【微导纳米】光伏设备有望受益于太空光伏需求;光伏+半导体设备双轮驱动,持续推荐! 事件:马斯克在达沃斯发言,SpaceX和特斯拉正在提升太阳能产能、目标是每年达到100GW。 🚀光伏设备:钙钛矿设备已出货,有望受益于太空光伏需求 公司是光伏ALD设备龙头,覆盖TOPCon、XBC、钙钛矿等技术。钙钛矿电池方面,覆盖电子传输层、空穴传输层、界面层及阻隔封装层等核心工艺环节,钙钛矿板式ALD设备已进入产业化应用。 🚀半导体设备:深度绑定头部存储,先进逻辑和封装持续突破 公司ALD设备全面
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【燃气轮机】核心要点
【燃气轮机】核心要点: 1)目前杰瑞累计燃气轮机订单在300多兆瓦,非数据中心订单相对较少,一年约60-70兆瓦水平。 2)数据中心偏好6-16兆瓦等小兆瓦机型,注重稳定性;工业园区供电偏好100兆瓦以上大机型,关注转化效率。 3)机头主要依赖进口,供应商有西门子、贝克休斯、索拉、川崎等,也在考虑切入国内厂商,但还在开发阶段。
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元宝10亿红包发力春节营销
元宝10亿红包发力春节营销,“元宝派”功能有望助力元宝实现社交裂变,期待C端AI应用春节破圈【东吴传媒互联网张良卫团队】 事件: 1、1月25日,元宝公告将在2月1日开启新春活动,投入10亿现金红包,用户可在元宝App体验AI新玩法、抢红包。 2、元宝同时发布重要更新,添加全新的功能“派”,入口位于元宝首页下方主入口位置,仅次于“问元宝”。1)元宝派当前处于测试阶段,可加群,建群处于测试阶段;2)群内聊天加入元宝AI助手,可以@元宝完成信息类(查新闻、资料、百科等)、娱乐类(生成图片、文字等,暂
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宋城演艺:前三季度承压明显,Q4淡季业绩或优于预期
宋城演艺:前三季度承压明显,Q4淡季业绩或优于预期 [玫瑰]事件:宋城演艺发布业绩预告,公司2025年营业收入预计为21.50-23.65亿元,预计同比下滑2.15%-11.05%; 归母净利润预计为7.11-9.15亿元,预计同比下降12.75%-32.21%;扣非净利润预计为6.80-8.84亿元,预计同比下降14.36%-34.12%。报告期内,非经常性损益对公司净利润影响约为3100万元。 [玫瑰]若取业绩预告预计值的均值计算,公司单四季度营收预计为4.25亿元,同比增加5.1%,归母净
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【凯盛科技】马斯克100GW规划空天光伏催化utg行情,
【凯盛科技】#马斯克100GW规划空天光伏催化utg行情,推荐凯盛科技【国金新材料李阳团队】 1、马斯克达沃斯发言规划100GW光伏部署:马斯克在世界经济论坛宣布,Tesla和SpaceX计划未来3年在美国建设总计200GW光伏产能(太空、地面各100GW),主要用于地面数据中心与太空AI卫星功能。如果按太空100GW、转化率25%测算,对应太阳翼面积需4亿平,如果采用UTG玻璃方案,则有望带来4亿平米需求。 2、推荐凯盛科技 #国内唯一UTG玻璃全产业链国产自主化标的 1)全产业链自主化:公司
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【长电科技】回调就是买入良机,重视封测龙头大机遇!
【长电科技】回调就是买入良机,重视封测龙头大机遇! #先进封装有望迎来爆发奇点 需求:先进封装为AI芯片必选项,随着26年先进制造端的扩产爬坡放量,封测端有望迎来需求爆发节点。供给:本土封测厂商积极布局2.5D/3D封装,并持续高Capex投入扩产,具备承接需求爆发的基础。 2.5D/3D封装单价有望达5万元/片,假设1万片/月,一年有望带来60亿增量营收,盈利能力强,带来高净利增厚! #HBM国产化带动先进封装需求 海外限制下,HBM国产化进程加速,带动先进封装需求,长电科技深耕存储封装领域,
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苏州规划301505——商业航天应用端+发射端遗珠,低位次新股爆发在即
[庆祝][庆祝]苏州规划301505——商业航天应用端+发射端遗珠,低位次新股爆发在即 [太阳]收购东进航科,当前市值仅28亿,布局低空+火箭低空安全+卫星空天大数据,分别给予传统主业/低空和卫星业务/航天航空低空安全业务20亿+35亿+40亿,合计目标市值95亿,上涨空间239% 1️⃣ #卫星数据应用端、对标中科星图、已在雄安市场抢占先机、将与中国星网/新成立雄安无线电创新研究院等形成战略合作。中国卫星网络申报新增超20万颗,目前卫星数据应用不足,未来重要应用场景是发射适配无人机卫星并将遥感
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马总信息快递1.23
() 【招商电新】马总信息快递1.23 马斯克在2026世界经济论坛发言30多分钟,内容多,主要谈到: [太阳]未来机器人大规模量产,造福人类,特斯拉机器人26年能做更复杂的任务,27年底有望大量售卖机器人 [强][强]光伏是最优能源方案,SpaceX未来会发射太阳能AI卫星,SpaceX与Tesla将在美国建设100GW光伏产能;未来应建设太空光伏基地来部署数据中心; [太阳]全自动驾驶走向应用和普及,特斯拉保险更便宜;美国无人驾驶出租车将很快普及; [太阳]2030年AI可能比全人类加起来更
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【国海电子】面板行业更新 :2月TV面板价格有望加速上涨,涨价持续性具备一定支撑
【国海电子】面板行业更新 :2月TV面板价格有望加速上涨,涨价持续性具备一定支撑 #价格端:2月、32-65寸TV面板价格有望加速上涨 —Omdia:2月,32-65寸LCD TV面板价格环比均上涨2美金,涨价加速。 —Runto:2-3月,32/43/50寸面板价格每月各涨1美金,55/65/75寸每月各涨2美金,85寸每月各涨3美金。 —各三方数据显示,1月,32-65寸TV面板报价均上涨1美金。 —支撑当前面板价格上涨的因素主要有:1)2025Q4价触两年低位,面板厂计划涨价;2)赛事备货
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字节AI眼镜“悄悄进村”,产业链买哪些?
【华福大科技&海外】字节AI眼镜“悄悄进村”,产业链买哪些? 据媒体报道,字节跳动旗下的AI眼镜敲定了"春节前后"的时间节点。但不同于小米、阿里等大厂的高举高打,字节此次将采取"悄悄滴进村”的策略。 字节量价:预计非显示版生命周期10w台,下半年显示版100w+,预计非显示版1500元左右,下半年显示版2500元左右 行业情况:出货量从1000w(2025年)增至3000w(2026年),远期10亿。 25年10m,其中meta-rayban有7m,显示款里面meta、rokid、雷鸟均卖了差不
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科创新源:25年业绩同比大幅增长,AI液冷可期
科创新源:25年业绩同比大幅增长,AI液冷可期 公司预计25年归母净利润3000~4000万元,YOY+73.62~131.49%,扣非净利润2850~3850万元,YOY+124.10~202.73%。 其中: 1)麒麟电池、神行电池等新型电池推广应用,带动新能源汽车动力电池液冷板业务快速增长。 2)加大AI服务器液冷板研发和市场投入,固定成本和费用支出较多。 3)预计计提商誉减值准备约1000万元。 4)非经常性损益影响利润约150万元。 #持续看好AI液冷弹性 东莞兆科收购积极进展,收购比
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亚信科技:携手ABB共建“具身智能实验室”,发力Physical AI新蓝海
亚信科技:携手ABB共建“具身智能实验室”,发力Physical AI新蓝海 [礼物]#与ABB共建“具身智能实验室”,#阿里云、英伟达深度支持 26年1月25日,亚信科技与ABB机器人联合发起的“具身智能实验室”成立仪式举行,标志着双方在Physical AI领域的战略合作迈入实质性落地阶段。#阿里云、英伟达出席仪式,将为实验室建设提供深度技术支撑。 [庆祝]#多方协同推进Physical AI应用场景落地,创造潜在增长机会 多方的深入合作,将整合亚信科技在AI应用、5G-A通信技术及网络安全
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广联达2025年业绩预告整理:全年收入略有下降,利润修复明显-20260126
广联达2025年业绩预告整理:全年收入略有下降,利润修复明显-20260126 事件:公司发布2025年业绩预告,2025年全年实现归母净利润3.76-4.26亿元,同比增长50.15%-70.11%。实现扣非净利润3.18-3.68亿元,同比增长82.62%-111.34%。 [玫瑰]全年收入略有下降,收入结构持续优化。公司2025年总收入同比略有下降。其中数字成本业务收入略有下降,续费率稳中有升。数字施工业务收入同比增长,毛利率提升。国际化稳步推进,海外收入实现较快增长。 [玫瑰]净利润修复
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固态材料更新推荐:厦钨&明冠-0125
❗【天风电新】固态材料更新推荐:厦钨&明冠-0125 ——————————— 除了设备,与头部大厂合作紧密度增加,边际变化较大的材料厂商,可重点关注【厦钨新能】和【明冠新材】。 【厦钨新能】 1、硫化锂有望突破国内大厂:1)给头部大厂测试,产品受认可,#有望于春节前后进入其供应链;2)国内外多家电池厂/电解质厂均有采购意向。 2、10吨级产能落地:近期建成10吨级中试线(没有一次性扩百吨级主要基于当前全自动化产线还有优化的空间)。公司把控多个品质点,保障自动化生产对应的产品一致性/颗粒大小/纯度
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芯原股份:高度确定+极度稀缺,ASIC龙头亮剑
芯原股份:高度确定+极度稀缺,ASIC龙头亮剑 领导好,芯原此前公告Q4业绩,我们认为除了除了亮眼的财务以外,公司正迎来量产业务1-10放量、ASIC客户全面突破的关键时点,在此汇报核心结论并推荐如下: 1️⃣新签订单屡创新高:公司25Q2-4新签订单为11.8、15.9、27.1亿元,其中单Q4环比增长高达70.4%,订单加速增长已然来临,同时根据核心客户指引预计26年将继续爆发式增长#业绩高度确定性 2️⃣量产业务有望迎来1-10全面放量:在25年末订单中,量产占比超60%,高达30亿+,量
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光伏设备有望受益于太空光伏需求
浙商机械【微导纳米】光伏设备有望受益于太空光伏需求;光伏+半导体设备双轮驱动,持续推荐! 事件:马斯克在达沃斯发言,SpaceX和特斯拉正在提升太阳能产能、目标是每年达到100GW。 🚀光伏设备:钙钛矿设备已出货,有望受益于太空光伏需求 公司是光伏ALD设备龙头,覆盖TOPCon、XBC、钙钛矿等技术。钙钛矿电池方面,覆盖电子传输层、空穴传输层、界面层及阻隔封装层等核心工艺环节,钙钛矿板式ALD设备已进入产业化应用。 🚀半导体设备:深度绑定头部存储,先进逻辑和封装持续突破 公司ALD设备全面
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【燃气轮机】核心要点
【燃气轮机】核心要点: 1)目前杰瑞累计燃气轮机订单在300多兆瓦,非数据中心订单相对较少,一年约60-70兆瓦水平。 2)数据中心偏好6-16兆瓦等小兆瓦机型,注重稳定性;工业园区供电偏好100兆瓦以上大机型,关注转化效率。 3)机头主要依赖进口,供应商有西门子、贝克休斯、索拉、川崎等,也在考虑切入国内厂商,但还在开发阶段。
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元宝10亿红包发力春节营销
元宝10亿红包发力春节营销,“元宝派”功能有望助力元宝实现社交裂变,期待C端AI应用春节破圈【东吴传媒互联网张良卫团队】 事件: 1、1月25日,元宝公告将在2月1日开启新春活动,投入10亿现金红包,用户可在元宝App体验AI新玩法、抢红包。 2、元宝同时发布重要更新,添加全新的功能“派”,入口位于元宝首页下方主入口位置,仅次于“问元宝”。1)元宝派当前处于测试阶段,可加群,建群处于测试阶段;2)群内聊天加入元宝AI助手,可以@元宝完成信息类(查新闻、资料、百科等)、娱乐类(生成图片、文字等,暂
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宋城演艺:前三季度承压明显,Q4淡季业绩或优于预期
宋城演艺:前三季度承压明显,Q4淡季业绩或优于预期 [玫瑰]事件:宋城演艺发布业绩预告,公司2025年营业收入预计为21.50-23.65亿元,预计同比下滑2.15%-11.05%; 归母净利润预计为7.11-9.15亿元,预计同比下降12.75%-32.21%;扣非净利润预计为6.80-8.84亿元,预计同比下降14.36%-34.12%。报告期内,非经常性损益对公司净利润影响约为3100万元。 [玫瑰]若取业绩预告预计值的均值计算,公司单四季度营收预计为4.25亿元,同比增加5.1%,归母净
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【凯盛科技】马斯克100GW规划空天光伏催化utg行情,
【凯盛科技】#马斯克100GW规划空天光伏催化utg行情,推荐凯盛科技【国金新材料李阳团队】 1、马斯克达沃斯发言规划100GW光伏部署:马斯克在世界经济论坛宣布,Tesla和SpaceX计划未来3年在美国建设总计200GW光伏产能(太空、地面各100GW),主要用于地面数据中心与太空AI卫星功能。如果按太空100GW、转化率25%测算,对应太阳翼面积需4亿平,如果采用UTG玻璃方案,则有望带来4亿平米需求。 2、推荐凯盛科技 #国内唯一UTG玻璃全产业链国产自主化标的 1)全产业链自主化:公司
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【长电科技】回调就是买入良机,重视封测龙头大机遇!
【长电科技】回调就是买入良机,重视封测龙头大机遇! #先进封装有望迎来爆发奇点 需求:先进封装为AI芯片必选项,随着26年先进制造端的扩产爬坡放量,封测端有望迎来需求爆发节点。供给:本土封测厂商积极布局2.5D/3D封装,并持续高Capex投入扩产,具备承接需求爆发的基础。 2.5D/3D封装单价有望达5万元/片,假设1万片/月,一年有望带来60亿增量营收,盈利能力强,带来高净利增厚! #HBM国产化带动先进封装需求 海外限制下,HBM国产化进程加速,带动先进封装需求,长电科技深耕存储封装领域,
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苏州规划301505——商业航天应用端+发射端遗珠,低位次新股爆发在即
[庆祝][庆祝]苏州规划301505——商业航天应用端+发射端遗珠,低位次新股爆发在即 [太阳]收购东进航科,当前市值仅28亿,布局低空+火箭低空安全+卫星空天大数据,分别给予传统主业/低空和卫星业务/航天航空低空安全业务20亿+35亿+40亿,合计目标市值95亿,上涨空间239% 1️⃣ #卫星数据应用端、对标中科星图、已在雄安市场抢占先机、将与中国星网/新成立雄安无线电创新研究院等形成战略合作。中国卫星网络申报新增超20万颗,目前卫星数据应用不足,未来重要应用场景是发射适配无人机卫星并将遥感
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马总信息快递1.23
() 【招商电新】马总信息快递1.23 马斯克在2026世界经济论坛发言30多分钟,内容多,主要谈到: [太阳]未来机器人大规模量产,造福人类,特斯拉机器人26年能做更复杂的任务,27年底有望大量售卖机器人 [强][强]光伏是最优能源方案,SpaceX未来会发射太阳能AI卫星,SpaceX与Tesla将在美国建设100GW光伏产能;未来应建设太空光伏基地来部署数据中心; [太阳]全自动驾驶走向应用和普及,特斯拉保险更便宜;美国无人驾驶出租车将很快普及; [太阳]2030年AI可能比全人类加起来更
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【国海电子】面板行业更新 :2月TV面板价格有望加速上涨,涨价持续性具备一定支撑
【国海电子】面板行业更新 :2月TV面板价格有望加速上涨,涨价持续性具备一定支撑 #价格端:2月、32-65寸TV面板价格有望加速上涨 —Omdia:2月,32-65寸LCD TV面板价格环比均上涨2美金,涨价加速。 —Runto:2-3月,32/43/50寸面板价格每月各涨1美金,55/65/75寸每月各涨2美金,85寸每月各涨3美金。 —各三方数据显示,1月,32-65寸TV面板报价均上涨1美金。 —支撑当前面板价格上涨的因素主要有:1)2025Q4价触两年低位,面板厂计划涨价;2)赛事备货
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2026-01-27 11:29:38
字节AI眼镜“悄悄进村”,产业链买哪些?
【华福大科技&海外】字节AI眼镜“悄悄进村”,产业链买哪些? 据媒体报道,字节跳动旗下的AI眼镜敲定了"春节前后"的时间节点。但不同于小米、阿里等大厂的高举高打,字节此次将采取"悄悄滴进村”的策略。 字节量价:预计非显示版生命周期10w台,下半年显示版100w+,预计非显示版1500元左右,下半年显示版2500元左右 行业情况:出货量从1000w(2025年)增至3000w(2026年),远期10亿。 25年10m,其中meta-rayban有7m,显示款里面meta、rokid、雷鸟均卖了差不
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科创新源:25年业绩同比大幅增长,AI液冷可期
科创新源:25年业绩同比大幅增长,AI液冷可期 公司预计25年归母净利润3000~4000万元,YOY+73.62~131.49%,扣非净利润2850~3850万元,YOY+124.10~202.73%。 其中: 1)麒麟电池、神行电池等新型电池推广应用,带动新能源汽车动力电池液冷板业务快速增长。 2)加大AI服务器液冷板研发和市场投入,固定成本和费用支出较多。 3)预计计提商誉减值准备约1000万元。 4)非经常性损益影响利润约150万元。 #持续看好AI液冷弹性 东莞兆科收购积极进展,收购比
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亚信科技:携手ABB共建“具身智能实验室”,发力Physical AI新蓝海
亚信科技:携手ABB共建“具身智能实验室”,发力Physical AI新蓝海 [礼物]#与ABB共建“具身智能实验室”,#阿里云、英伟达深度支持 26年1月25日,亚信科技与ABB机器人联合发起的“具身智能实验室”成立仪式举行,标志着双方在Physical AI领域的战略合作迈入实质性落地阶段。#阿里云、英伟达出席仪式,将为实验室建设提供深度技术支撑。 [庆祝]#多方协同推进Physical AI应用场景落地,创造潜在增长机会 多方的深入合作,将整合亚信科技在AI应用、5G-A通信技术及网络安全
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广联达2025年业绩预告整理:全年收入略有下降,利润修复明显-20260126
广联达2025年业绩预告整理:全年收入略有下降,利润修复明显-20260126 事件:公司发布2025年业绩预告,2025年全年实现归母净利润3.76-4.26亿元,同比增长50.15%-70.11%。实现扣非净利润3.18-3.68亿元,同比增长82.62%-111.34%。 [玫瑰]全年收入略有下降,收入结构持续优化。公司2025年总收入同比略有下降。其中数字成本业务收入略有下降,续费率稳中有升。数字施工业务收入同比增长,毛利率提升。国际化稳步推进,海外收入实现较快增长。 [玫瑰]净利润修复
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固态材料更新推荐:厦钨&明冠-0125
❗【天风电新】固态材料更新推荐:厦钨&明冠-0125 ——————————— 除了设备,与头部大厂合作紧密度增加,边际变化较大的材料厂商,可重点关注【厦钨新能】和【明冠新材】。 【厦钨新能】 1、硫化锂有望突破国内大厂:1)给头部大厂测试,产品受认可,#有望于春节前后进入其供应链;2)国内外多家电池厂/电解质厂均有采购意向。 2、10吨级产能落地:近期建成10吨级中试线(没有一次性扩百吨级主要基于当前全自动化产线还有优化的空间)。公司把控多个品质点,保障自动化生产对应的产品一致性/颗粒大小/纯度
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芯原股份:高度确定+极度稀缺,ASIC龙头亮剑
芯原股份:高度确定+极度稀缺,ASIC龙头亮剑 领导好,芯原此前公告Q4业绩,我们认为除了除了亮眼的财务以外,公司正迎来量产业务1-10放量、ASIC客户全面突破的关键时点,在此汇报核心结论并推荐如下: 1️⃣新签订单屡创新高:公司25Q2-4新签订单为11.8、15.9、27.1亿元,其中单Q4环比增长高达70.4%,订单加速增长已然来临,同时根据核心客户指引预计26年将继续爆发式增长#业绩高度确定性 2️⃣量产业务有望迎来1-10全面放量:在25年末订单中,量产占比超60%,高达30亿+,量
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光伏设备有望受益于太空光伏需求
浙商机械【微导纳米】光伏设备有望受益于太空光伏需求;光伏+半导体设备双轮驱动,持续推荐! 事件:马斯克在达沃斯发言,SpaceX和特斯拉正在提升太阳能产能、目标是每年达到100GW。 🚀光伏设备:钙钛矿设备已出货,有望受益于太空光伏需求 公司是光伏ALD设备龙头,覆盖TOPCon、XBC、钙钛矿等技术。钙钛矿电池方面,覆盖电子传输层、空穴传输层、界面层及阻隔封装层等核心工艺环节,钙钛矿板式ALD设备已进入产业化应用。 🚀半导体设备:深度绑定头部存储,先进逻辑和封装持续突破 公司ALD设备全面
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【燃气轮机】核心要点
【燃气轮机】核心要点: 1)目前杰瑞累计燃气轮机订单在300多兆瓦,非数据中心订单相对较少,一年约60-70兆瓦水平。 2)数据中心偏好6-16兆瓦等小兆瓦机型,注重稳定性;工业园区供电偏好100兆瓦以上大机型,关注转化效率。 3)机头主要依赖进口,供应商有西门子、贝克休斯、索拉、川崎等,也在考虑切入国内厂商,但还在开发阶段。
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元宝10亿红包发力春节营销
元宝10亿红包发力春节营销,“元宝派”功能有望助力元宝实现社交裂变,期待C端AI应用春节破圈【东吴传媒互联网张良卫团队】 事件: 1、1月25日,元宝公告将在2月1日开启新春活动,投入10亿现金红包,用户可在元宝App体验AI新玩法、抢红包。 2、元宝同时发布重要更新,添加全新的功能“派”,入口位于元宝首页下方主入口位置,仅次于“问元宝”。1)元宝派当前处于测试阶段,可加群,建群处于测试阶段;2)群内聊天加入元宝AI助手,可以@元宝完成信息类(查新闻、资料、百科等)、娱乐类(生成图片、文字等,暂
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宋城演艺:前三季度承压明显,Q4淡季业绩或优于预期
宋城演艺:前三季度承压明显,Q4淡季业绩或优于预期 [玫瑰]事件:宋城演艺发布业绩预告,公司2025年营业收入预计为21.50-23.65亿元,预计同比下滑2.15%-11.05%; 归母净利润预计为7.11-9.15亿元,预计同比下降12.75%-32.21%;扣非净利润预计为6.80-8.84亿元,预计同比下降14.36%-34.12%。报告期内,非经常性损益对公司净利润影响约为3100万元。 [玫瑰]若取业绩预告预计值的均值计算,公司单四季度营收预计为4.25亿元,同比增加5.1%,归母净
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【凯盛科技】马斯克100GW规划空天光伏催化utg行情,
【凯盛科技】#马斯克100GW规划空天光伏催化utg行情,推荐凯盛科技【国金新材料李阳团队】 1、马斯克达沃斯发言规划100GW光伏部署:马斯克在世界经济论坛宣布,Tesla和SpaceX计划未来3年在美国建设总计200GW光伏产能(太空、地面各100GW),主要用于地面数据中心与太空AI卫星功能。如果按太空100GW、转化率25%测算,对应太阳翼面积需4亿平,如果采用UTG玻璃方案,则有望带来4亿平米需求。 2、推荐凯盛科技 #国内唯一UTG玻璃全产业链国产自主化标的 1)全产业链自主化:公司
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【长电科技】回调就是买入良机,重视封测龙头大机遇!
【长电科技】回调就是买入良机,重视封测龙头大机遇! #先进封装有望迎来爆发奇点 需求:先进封装为AI芯片必选项,随着26年先进制造端的扩产爬坡放量,封测端有望迎来需求爆发节点。供给:本土封测厂商积极布局2.5D/3D封装,并持续高Capex投入扩产,具备承接需求爆发的基础。 2.5D/3D封装单价有望达5万元/片,假设1万片/月,一年有望带来60亿增量营收,盈利能力强,带来高净利增厚! #HBM国产化带动先进封装需求 海外限制下,HBM国产化进程加速,带动先进封装需求,长电科技深耕存储封装领域,
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苏州规划301505——商业航天应用端+发射端遗珠,低位次新股爆发在即
[庆祝][庆祝]苏州规划301505——商业航天应用端+发射端遗珠,低位次新股爆发在即 [太阳]收购东进航科,当前市值仅28亿,布局低空+火箭低空安全+卫星空天大数据,分别给予传统主业/低空和卫星业务/航天航空低空安全业务20亿+35亿+40亿,合计目标市值95亿,上涨空间239% 1️⃣ #卫星数据应用端、对标中科星图、已在雄安市场抢占先机、将与中国星网/新成立雄安无线电创新研究院等形成战略合作。中国卫星网络申报新增超20万颗,目前卫星数据应用不足,未来重要应用场景是发射适配无人机卫星并将遥感
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马总信息快递1.23
() 【招商电新】马总信息快递1.23 马斯克在2026世界经济论坛发言30多分钟,内容多,主要谈到: [太阳]未来机器人大规模量产,造福人类,特斯拉机器人26年能做更复杂的任务,27年底有望大量售卖机器人 [强][强]光伏是最优能源方案,SpaceX未来会发射太阳能AI卫星,SpaceX与Tesla将在美国建设100GW光伏产能;未来应建设太空光伏基地来部署数据中心; [太阳]全自动驾驶走向应用和普及,特斯拉保险更便宜;美国无人驾驶出租车将很快普及; [太阳]2030年AI可能比全人类加起来更
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【国海电子】面板行业更新 :2月TV面板价格有望加速上涨,涨价持续性具备一定支撑
【国海电子】面板行业更新 :2月TV面板价格有望加速上涨,涨价持续性具备一定支撑 #价格端:2月、32-65寸TV面板价格有望加速上涨 —Omdia:2月,32-65寸LCD TV面板价格环比均上涨2美金,涨价加速。 —Runto:2-3月,32/43/50寸面板价格每月各涨1美金,55/65/75寸每月各涨2美金,85寸每月各涨3美金。 —各三方数据显示,1月,32-65寸TV面板报价均上涨1美金。 —支撑当前面板价格上涨的因素主要有:1)2025Q4价触两年低位,面板厂计划涨价;2)赛事备货
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