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你的父多
AI应用的信徒在历劫
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你的父多
2026-08-23 11:51:16
信息整理8.22
1. AI ABF 美国银行(美银)最新判断: ABF基板,未来3年会缺货更厉害 2026年:预计短缺7%(之前只估4%) 2027年:短缺14%(之前估10%) 2028年:短缺19%(之前估16%) 一些可以关注的个股 深南电路:高阶ABF载板龙头 兴森科技:ABF进入小批量交付,扩产弹性大 沪电股份:高多层PCB+服务器相关 华正新材:国产CBF积层膜(对标味之素ABF) 生益科技:覆铜板龙头 联瑞新材:球形硅微粉(ABF膜核心填料)龙头 宏昌电子、莲花控股:类ABF膜(GBF/NBF)布
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长飞光纤
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你的父多
2026-08-23 11:49:59
1.6T光模块背后的MSAP缺口
以下内容来自机构调研信息,只分享逻辑,个股走势请自行斟酌 以下内容根据电话会议录音转换而来,错别字难免,时有录音不清晰,时有软件转换错误,请见谅。 MSAP 工艺驱动 PCB 载板化,1.6T光模块放量开启百亿增量空间 Q&A Q1:从 2026 年开始,PCB 行业的技术迭代升级维度发生了怎样的变化?传统的减法工艺(Subtractive Process)存在哪些局限性? 从 2026 年起,PCB 行业的技术迭代升级维度已从单纯提升传输速率(如 CCL 材料从 M7、M8 向 M9 演进)和
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芯碁微装
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鹏鼎控股
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你的父多
2026-08-16 17:50:18
信息整理8.15
1. AI 闪迪 闪迪举办投资者日活动。野村重点梳理其对铠侠控股(285A,买入评级)及NAND市场的指引意义:本次披露信息为权益市场提供了更清晰的NAND长期能见度,闪迪亦反复强调与铠侠的制造协议及联合开发的BiCS系列技术竞争力的重要性。 核心指引与产业信号: 1. 盈利预期极具韧性:闪迪预计2026年6月-2028年6月营收复合增速达15%-19%,非GAAP毛利率约80%、非GAAP营业利润率约75%。即便多年期合约采用底价定价,公司仍有望实现80%的毛利率水平,凸显其盈利韧性。 2.
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中际旭创
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贵州茅台
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顺络电子
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你的父多
2026-07-27 13:37:01
周观点0726:持续看好燃机、液冷,低位板块重视整车出海以及超跌零部件
总体观点:汽车受内需影响板块处于低位,但AI+新动能以及出海带来的高盈利形成结构性机会。同时,商用车景气平稳,低估值红利股有较强吸引力。 AI+主线:下半年液冷已经进入爆发期,重点公司业绩将开始体现。燃机板块有望开启新一轮订单获取,持续重点推荐。 #液冷: Google财报资本开支再上调,下游需求持续增长,当前谷歌V7芯片已开启量产,英伟达Rubin芯片也进入小批量阶段,液冷已驶入放量期。液冷各环节中电子水泵和板式换热器格局较好,重点推荐:飞龙股份、银轮股份 #燃机:GEV、瓦锡兰等订单指引再度
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潍柴动力
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飞龙股份
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比亚迪
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你的父多
2026-07-27 13:12:31
年全国饲料生产形势如何?
#生猪数据: 本周(7.17-7.23)商品猪出栏价10.88元/公斤(环比-0.38元/公斤);15公斤仔猪价379元/头(环比+9元/头);50kg二元母猪价1332元/头(环比持平); 商品猪出栏均重128.15公斤(环比+0.05公斤)。 #上半年全国饲料生产稳中有进,但品种间冷热不均。2026年上半年全国工业饲料总产量16850万吨,同比+3.9%。其中猪饲料8353万吨,同比+7.9%,创历史新高;肉禽饲料约4962万吨,-0.4%,受肉鸭养殖效益不佳影响;蛋禽饲料约1490万吨,-
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牧原股份
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你的父多
2026-07-27 11:34:36
造纸:浆价已至底部,箱瓦旺季渐进,持续重点推荐
#亚太森博阔叶浆提涨, 为覆盖木片及运费成本、保障长协订单供应,8月接单价格上调100元/吨。 #浆价底部逐步确立, 本轮提价属“以涨促销”,5月以来阔叶浆内/外盘已累计回落187/339元,而木片进口吨价年内上涨130元,预计浆价已至底部区间;#下游文化、白卡企稳, 头部纸企8月提价函齐发,进一步夯实底部。 #箱瓦高景气持续, 旺季前夕中小纸厂去库致使纸价略有松动,头部纸企维持价格,旺季渐近下,短期震荡后涨势预计较快恢复;#废纸供应端持续改善, 预计下半年吨盈提升。 #当前处行业周期底部左侧逐
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太阳纸业
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你的父多
2026-07-27 11:33:38
【天风汽车】中原内配:激励落地,再谈基本面-0726
激励落地诉求理清 + 基本面低估值高增速,我们认为中原的股价空间可观。 本周五盘后,中原内配发布激励草案,授予价格5.65元(前20日均价50%),且共覆盖207人,包括主要核心管理、技术人员(79%分配给非高管)。 #限制性股票由公司直接向激励对象定向增发得到,这说明高管和员工们对公司业务前景十分看好。 再谈基本面,回答市场关心的几个问题: 1、缺电卡位如何? 产品覆盖柴发、气发,#客户绑定卡特康明斯,缸套独供,活塞待量产;国内潍柴等X柴,缸套50%+份额,活塞在潍柴率先实现供应。预计26年1
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中原内配
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你的父多
2026-07-27 11:31:44
【天风电新】胜蓝股份:AIDC国产链连接器+液冷弹性标的-0726
国内大模型加速+海外GPU供给有限,调研口径DS当前80%推理任务由国产芯片承载,提升性能需求预计26H2开始国内超节点将加速上量。 当前国内224G连接器被莫仕、安费诺等垄断专利,而BAT等为保供应链安全、引入了授权二供,我们看好公司作为莫仕国内唯一224G连接器授权公司的稀缺性,充分受益国产AIDC高增。 超节点连接器进展 公司核心竞争力来自连接器制造的先发优势,国内云厂商224G必须购买莫仕、安费诺等,且必须有授权二供情况下,我们看好公司卡位国产超节点连接器二供的高确定性。 以阿里27年1
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胜蓝股份
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你的父多
2026-07-27 11:30:07
【天风汽车】冰轮环境推荐:北美品牌+北美产能,稀缺的高确定性液冷明珠-0726
bei美品牌+北美产能,卡位液冷一次侧核心玩家 #液冷水冷机组产能紧缺、头部厂商交期拉长。多家水冷机组北美头部厂商积压订单规模各约大几十亿美元,现阶段无闲置产能,北美厂商扩产周期平均1.5年。行业供不应求下特灵、开利等头部厂商已启动涨价。 #北美品牌+北美产能+UL认证打造核心优势。冰轮环境控股顿汉布什99%股权,顿汉布什拥有北美百年品牌+UL认证+北美产能。北美EPC总包商对中国品牌接受度低,#顿汉布什1-6月已签单大几十亿,后续有望承接更多北美订单。 #26年底/27年产能预计100亿/15
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冰轮环境
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你的父多
2026-07-27 11:29:19
【天风电新】宁德时代26中报点评0724
财务数据 26H1收入2769亿元,同比+55%,归母净利润433亿元, 同比+42%,扣非净利润390亿元,同比+43%。 26Q2归母225亿,同比+36%,环比+9%,扣非209亿,同比+36%,环比+15%。毛利率23.15%,同比-2.4pct,环比-1.7pct。扣非和归母环比增速差异大主要系其他收益26Q1/2分别在33、13亿。 业绩分析 公司26H1电池销量约435G,同比+60%。其中: 1) 动力:销量326G,同比+46%,单价0.59元/wh,同比持平,毛利率20.6%
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宁德时代
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你的父多
2026-07-27 11:27:30
【海康威视】中报简评-电话会议后更新版20260726
#26Q2业绩都强劲,尤其利润端 上半年公司实现营收468.23亿元,同比增长11.97%;归母净利润达78.96亿元, 同比增长39.57%,扣非净利润77.12亿元,同比增长40.50%。整体毛利率提升4.78个百分点至49.97%。 单二季度实现营业总收入261.07亿元,同比增长12.11%;净利润51.15亿元,同比增长41.34%。 #PBG转正,SMBG如期两位数增长 PBG实现营业收入58.33亿元,同比增长4.67%。之前几年年报PBG一直下滑,目前看趋势是稳住了,全年有希望冲
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海康威视
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你的父多
2026-07-01 22:16:25
天风机械|晶盛机电:半导体扩产最沉默的大硅片设备,以及值得挖掘的碳化硅+MOCVD+零部件
有些公司是因为相信所以看见,#有些公司是因为看见所以相信。晶盛机电就属于后者,多领域均能够做到行业头部,显著低于板块平均涨幅, 值得深度挖掘! #半导体设备 【大硅片设备】国内外硅片大厂均已基本达到满产状态,目前海外仍无扩产规划。2026-28年国产硅片产能有望翻倍至700万片,累计设备开支300-400亿元。#公司单晶炉客户沪硅份额60%/中环100%/ysw/law、25年订单约30e。 【硅光MOCVD】海外光芯片MOCVD设备对华管制,单台价值量6000万元。公司12寸减压外延生长设备#
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晶盛机电
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你的父多
2026-07-01 22:08:15
连续2个季度业绩拐点的GKJ+商业航天低位标的【奥普光电】
(1)26Q1公司收入2.26亿元、同比+36%,归母净利0.31亿元、同比+125%。 25Q4收入2.9亿元、同比+30%,归母净利0.42亿元、同比+102%。 #Q4是公司历史单季度最佳业绩,叠加连续2个季度业绩高增,长光系控股平台将迎来“奇点”时刻。#目标市值400E、仍有200%空间。 (2)第一层预期差,国产半导体设备GKJ的“金字塔”材料 长光辰芯/奥普光电是GKJ核心零部件国产替代,链条为“辰芯/CMOS-->奥普/光栅编码器-->中科飞测/量测设备”,25年5月公告签订2.9
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奥普光电
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你的父多
2026-07-01 22:05:48
聚和材料:直接受益SK海力士扩产标的
事件:6月29日,SK海力士宣布1100万亿韩元半导体投资计划,将原定2045年完成的龙仁半导体集群建设提前12年推进。 公司此前收购SK Enpluse旗下空白掩模版版,已有产能1万片/年,海外计划扩至2万片/年,国内计划扩至4万片/年,28-90nm已#全部通过韩国及无锡海力士认证并实现批量送货,25年营收基本均来自SK海力士;国内fab客户接触顺利,年内有望通过验证。 #公司将充分受益于晶圆扩产 + 国产替代双重共振。空白掩膜版25年市场规模约40亿元,Arf、krf国产化为0;#兼备设备
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聚和材料
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你的父多
2026-07-01 22:02:16
龙头富乔涨价远超预期、重视国产电子布织机龙头泰坦股份!
事件:6月30日,全球玻纤布龙头台湾富乔工业官宣,7月1日全系涨价:常规E-glass电子布暴涨30%,AI专用FLD2低介电布上调15%,远超市场5%-10%的预判, 行业涨价周期正式确立。 #7-9月PCB传统备货旺季、下游集中锁单、AI电子布供需缺口会进一步放大! 高端FLD2低介电布专供英伟达算力板材,富乔订单已排至2026年底,年内累计涨价42%,是板块核心高毛利资产,算力刚需持续托底价格,旺季叠加新算力平台量产,高端布需求再上台阶。 2025年同类涨价消息落地后,宏和科技、巨石集团3
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泰坦股份
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