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无名小韭39980624
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无名小韭39980624
2026-07-08 10:17:18
🇨🇳【广发化工/军工|深度】 重视服务器滑轨市场,高密度机柜发
🇨🇳【广发化工/军工|深度】 重视服务器滑轨市场,高密度机柜发展带来的柜级基础设施价值重估,强通胀市场,重点关注#海达尔,立足国产,快速拓展海外 🔥#先来看一组显性数据,川湖(2059)服务滑轨收入占比90%,过去3年股价上涨20倍,市值1600亿人民币,服务器滑轨业务净利率70%。另外两个小玩家,南郡国际(6584)和富世达(6508),过去1年股价上涨也超过5倍,背后反映的是服务器滑轨赛道的大爆发。 🔥#服务器滑轨是服务器基础结构件中拥有极佳商业模式且未来量价齐升市场的环节。#伴随更
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无名小韭39980624
2026-07-02 13:09:14
【重点推荐骄成超声】晶圆超扫持续突破,cx核心供应商,强ca
【重点推荐骄成超声】晶圆超扫持续突破,cx核心供应商,强call!回调就是买入机会 [玫瑰]半导体业务:晶圆超扫25年从0-1,进入头部两家存储厂,有望持续突破客户。中期HBM+COWOS假设行业空间40-50e,公司市占率40%-50%,对应20e收入,40%净利率,8e业绩。 [玫瑰]主业营收规模上升后利润弹性巨大。26年锂电焊接设备订单有望翻倍(25年订单2.5e,收入2.2e),IGBT和线束高速增长(24-25年新签订单分别为2/4e,26年有望达到5-6e,收入端25年仅2e),耗材
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无名小韭39980624
2026-07-02 08:32:51
❗【天风电新】方邦&泰金更新&再推荐:mSAP材料、设备绝
❗【天风电新】方邦&泰金更新&再推荐:mSAP材料、设备绝佳卡位-0701 —————————— 🌟方邦股份 作为载体铜箔核心卡位玩家,产业反馈胜宏拟在MSAP 和CoWoP工艺导入公司,客户端有望再度迎来大突破。 往期客户进展回顾:H、长鑫25年通过验证,当下处于小批量供货状态,预计9月开启大批量。光模块客户通过鹏鼎、深南验证。即进入新增PCB大客户【胜宏】。 产能:当前月产能100万平,预计27年再新增100万平/年,即28年有效产能达2000万平+。 #空间:按照公司28年出货2000万
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无名小韭39980624
2026-06-30 12:55:10
🔥海晨股份:玻璃基板核心通胀环节,国产替代百亿空间 1️⃣半导
🔥海晨股份:玻璃基板核心通胀环节,国产替代百亿空间 1️⃣半导体材料从硅转向玻璃基板,物料重量明显增加,从过去的10-15公斤上升到40甚至60公斤,物料搬运环节AMHS(OHT、EFEM等)环节迎来巨大增量。台湾AMHS龙头盟立深度绑定台积电玻璃晶圆产线,年内最大涨幅超3倍。 2️⃣国内AMHS市场规模超百亿,日本厂商村田和大福双寡头垄断了全球90%以上的市场份额。近日,日企针对EFEM设备向国内厂商提出涨价20%要求,且存在断供风险,国产设备迎来巨大机遇。 3️⃣海晨股份与台湾盟立合资成立
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2026-06-28 23:21:25
【东财建筑建材】玻璃基板专家交流要点20260628 [太
【东财建筑建材】玻璃基板专家交流要点20260628 [太阳]旗滨集团定增的UTG与玻璃基板制造平台可兼容生产UTG(超薄玻璃)和半导体玻璃基板,UTG生产难度低于玻璃基板,在玻璃基板需求释放之前可以生产UTG玻璃,UTG需求充足(与国内头部手机厂保持良好合作),仅保护贴市场即可消化产能,满产产能为117万平米/年,可作为6G射频需求释放前的产能填充方向,保障产线利用率。 [太阳]目前公司玻璃基板产品在6G基站射频芯片和先进封装领域均有送样验证,验证顺利,其中6G射频芯片的玻璃基板介质损耗和介电
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2026-06-28 20:55:55
[庆祝]持续重点推荐:旗滨集团-中国康宁! [爱心]从红到
[庆祝]持续重点推荐:旗滨集团-中国康宁! [爱心]从红到蓝,从建材到建材新材料:12 年滨滨坚守陪伴,从老登到小登蜕变,从株洲旗滨到中国康宁,玻璃原片唯一推荐[爱心] 旗滨集团:拟定增14.27亿元加码高端玻璃,开启高端化转型新阶段 [庆祝]26日公司宣布定增不超过14.27亿元,重点投向UTG玻璃、射频玻璃基板、FTO导电玻璃及新能源汽车玻璃基板等高附加值产品。 [庆祝]产业化进度来看,1)#UTG玻璃:公司已攻克核心技术,目前已进入原片工厂相关自研设备设计阶段。2)#射频玻璃基板:公司已突
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2026-06-25 05:58:51
【GFDX】泰金新能推荐:高端设备&材料国产替代先锋,铜箔设
【GFDX】泰金新能推荐:高端设备&材料国产替代先锋,铜箔设备+光模块封装+电镀铜设备多点开花20260624 [發]#公司深耕材料领域研究二十余载、推动高端装备材料国产替代。公司是西北有色金属研究院控股子公司,技术实力雄厚。泰金新能的核心能力在于对金属钛的研究,20年实现阴极辊的国产替代,满足锂电铜箔扩产需求,目前积极推进表面处理机的国产替代。赛尔电子的核心能力在于对玻璃和陶瓷的研究,逐步将军工领域高端技术应用于光模块封装中。 [發]#我们认为、公司短期增长来自电解成套装备、中期增长来自光模块
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2026-06-24 14:25:52
臻宝科技
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2026-06-24 10:24:10
❗【天风电新】陶瓷制品更新:日企粉体制备、基板烧结多环节受阻
❗【天风电新】陶瓷制品更新:日企粉体制备、基板烧结多环节受阻,看好国产替代加速 ———————————— 当前为何看好陶瓷基板? 供应端,头部日企严重受限于稀土管控;需求端,电子级与车规级均有增量需求。国产替代成为唯一选,往后看空间广阔。 ⭐稀土管控下,日企供应加速短缺 氮化铝粉体制备后烧结为基板,再加工为最终制品。目前,德山、京瓷等日企遭遇多重生产限制: -陶瓷基板:必须添加氧化钇稀土作为烧结助剂。中国氧化钇产能占全球90%+,出口管控下,海外价格暴涨十倍以上。日企生产严重受限,以德山为例,库
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2026-06-23 08:38:52
【中泰电子丨中芯&华虹】量满价涨,重视核心战略资产! #台
【中泰电子丨中芯&华虹】量满价涨,重视核心战略资产! #台积电已削减Fab15A超25%(5万片)的28纳米产能并用于支援Interposer、联电美股涨超14%! #先进制程是国产AI核心卡点 当前国产实现了AI初步闭环:大模型快速发展→国算设计公司订单上修→先进制程产能紧缺,中芯国际是全球少数的先进制程标的,随着产能持续建设释放,有望上下游供需共振! #周期上行、表现好于海外厂商 Q1淡季不淡,当前稼动率中芯93.1%,华虹99.7%;价格持续提升,中芯协商涨价;华虹预计26年ASP涨10%
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2026-06-22 21:11:03
中芯国际的最近变化汇总 #第一是capex未来几年应该有比
中芯国际的最近变化汇总 #第一是capex未来几年应该有比较明确的下滑、毛利率拐点将至 后续先进制程预计在体外扩,表内扩成熟,预计每年4-5万片,大约50-60亿美金。测算capex今年见顶,在建工程还有不少设备,预计转固会在27-28年见顶,折旧在28-29年见顶,折旧占收入比例今年就已经见顶,毛利率边际见底。未来2-3年的收入成本剪刀差会导致利润增速非常快。 #第二是韬定律落地带来较明确的市场空间提升 一是芯片折叠和电路折叠的几道高价值键合工艺将由Fab承担。另外堆叠层数方面,GPU预计堆叠
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无名小韭39980624
2026-06-18 05:31:53
[太阳]【每日一图0617】半导体设备:存储测试机不同环节专
[太阳]【每日一图0617】半导体设备:存储测试机不同环节专用属性强,设备存在超额配置需求【东吴机械】 👉SoC测试机的CP与FT差异小,同一平台可灵活切换。 SoC芯片的CP与FT均聚焦于逻辑功能正确性的筛选,测试目的高度一致,差异主要体现在测试深度(CP做基础连接与DC参数扫描,FT做全面功能验证),而非测试逻辑本身。因此,SoC测试机一般可在同一平台架构下,通过更换探针卡/负载板及测试程序,简单切换CP与FT模式,硬件配置差异较小。 👉存储测试机的CP与FT差异大,通常配置为专用机型。
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无名小韭39980624
2026-06-18 05:27:41
【招商电子鄢凡团队】景旺电子:1.6T光模块新进弹性厂商,值
【招商电子鄢凡团队】景旺电子:1.6T光模块新进弹性厂商,值得重视它的锐度!强烈推荐!! 目前光模块上游物料供给紧张已是不争的事实,PCB环节亦是如此,这受制于产能扩张周期长、良率爬坡慢、原料供给紧张等多个因素。从800G到1.6T,PCB从5阶HDI升级为6阶SLP,需要采用大量mSAP产线工艺,这也造成SLP报价逐季上调,Q1涨价了20%,Q2-Q3预计随着1.6T持续上量还会继续上涨。据测算,1.6T光模块PCB的26/27年市场规模80e/200-250e,且后续涨价趋势下亦有上修空间。
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无名小韭39980624
2026-06-16 13:55:26
【中泰机械】继续强call#联讯仪器!! 真正有实力,真正
【中泰机械】继续强call#联讯仪器!! 真正有实力,真正能在有限的时间窗口内推出1.6T采样示波器(#已有多个公司宣布要推出1.6T示波器),无法辨别,我们认为要从几个维度判断: #1️⃣芯片。采样示波器核心壁垒之一是前道的采保芯片,属于定制化芯片,需要示波器厂商与芯片厂商合作开发,且周期较长。 #2️⃣Keysight的1.6T样机。底层逻辑在于,美国的终端客户只认Keysight的测试指标,因此必须拿到Keysight的样机做反向拆解,研发要向是德的指标看齐,最好是完全一致的测试效果。 #
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无名小韭39980624
2026-06-14 21:00:05
铜箔空间大测算
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