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幸运锦鲤
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幸运锦鲤
2025-12-22 13:50:32
构建数据库的“CUDA”,关注#星环科技
【东吴计算机】构建数据库的“CUDA”,关注#星环科技 #AI推理带来新的GPU存储架构。AI推理需要小数据块,高并发,大存储容量。英伟达规划把控制路径和数据路径都放在GPU里,硬件GPU直连SSD增加存储量和传输速率,SCADA软件架构控制存储IO。 #底层硬件变革带动软件重构GPU-Native数据库呼之欲出。架构层面发生变化。从“以CPU为中心”到“以GPU为中心”,数据库软件需要围绕 GPU的数据获取和处理能力重新设计,核心组件层面升级改造。 #产业进展逐步加快: 硬件方面:8月,闪迪与
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星环科技
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幸运锦鲤
2025-12-22 13:45:23
看好大飞机商业化&国产替代进程加速趋势
() 看好大飞机商业化&国产替代进程加速趋势——【长江军工】 11月中国商飞获国资委等大幅增资,国产大飞机商业化进程有望加速。此前张彦仲院士表示C919实际交付状态比论证时期的要求还好,因为采用了新的空气动力等设计技术,复合材料、铝锂合金、钛合金等新材料占比达到26.2%,高于国外同类飞机。2025年以来,大飞机C919交付量11架,2024年全年交付约13架,国产大飞机批产交付仍处于爬坡期。 未来几年是大飞机产能爬坡关键阶段,且随着产能逐步释放,规模效应或牵引生产成本进一步降低,从而提升C91
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中航西飞
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幸运锦鲤
2025-12-22 13:40:34
Rubin明年量产,关注正交背板M9及CCL产业链
() 【山证电子】Rubin明年量产,关注正交背板M9及CCL产业链 [红包]2026年Rubin开始量产,核心关注M9材料产业链。英伟达每年迭代AI服务器芯片和架构,新一代Rubin系列将于2026年推出量产,Q布+hvlp4铜箔+M9树脂成为潜在选择,M9材料由M9树脂决定,其次CTE作为PCB关键指标,玻布的CTE值对PCB的CTE值影响最明显,为保证PCB稳定不翘曲,石英布是M9材料的最佳选择,同时为减少信号损耗和提高导电性,可搭配RZ值较低的hvlp4铜箔。此外,填料(球形二氧化硅)用
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德福科技
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幸运锦鲤
2025-12-22 10:53:27
华利集团FY26Q2 Nike收入+1%、利润-32%
()FY26Q2 Nike收入+1%、利润-32%,复苏前景担忧引发相关产业链股价周五小幅下跌,期待Nike业绩修复带动投资机会 [玫瑰]12/19发布FY26Q2业绩:Nike公司整体营收124亿美元,同比+1%,净利润7.9亿美元,同比-32%,利润端低于预期。分品牌看,Nike品牌收入121亿美元,同比+1%,Converse品牌营收3亿美元,同比-30%。分地区看,北美/EMEA/大中华区/APLA地区+9%/+3%/-17%/-4%,北美地区已重回增长轨道,大中华区连续第六个季度下滑,
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华利集团
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幸运锦鲤
2025-12-22 10:51:22
高频数据全追踪
高频数据全追踪 一、成交 网签: 新房网签(39城):12月以来(12月1-18日)新房网签面积同比降幅较11月全月收窄5 PCT至-30%。结构上,12月以来一/二/三四线城市同比分别为-37%/-25%/-34%。#新房市场热度或仍较弱。 二手房网签(16城):12月以来二手房网签面积同比降幅较11月全月扩大17 PCT至-32%。结构上,12月以来一/二/三四线城市同比分别为-31%/-39%/-28%。#二手房市场热度仍延续10月以来走弱趋势。 “贸易五省”(广东、江苏、浙江、上海、北京
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中信证券
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幸运锦鲤
2025-12-22 09:18:19
国家医保局:人工智能辅助诊断应用可作为病理诊断收费
🌞【AI医疗收费政策落地】国家医保局:人工智能辅助诊断应用可作为病理诊断收费 🌹 事件概述:国家医保局日前发布《病理类医疗服务价格项目立项指南(试行)》,明确将“人工智能辅助诊断”列为病理诊断的扩展项,将人工智能辅助诊断纳入病理诊断价格项目的价格构成。 🌹核心逻辑一:为人工智能辅助诊断技术应用理顺收费路径。医疗机构可自行决定是否选用人工智能辅助诊断技术、自行决定选用哪家企业的产品,具体收益分配由医疗机构与企业自行协商确定。 🌹核心逻辑二:国家医保局将指导各省医保局参考此次立项指南,制定全
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美年健康
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幸运锦鲤
2025-12-21 20:04:40
豪迈科技:燃机 + 轮胎模具 + 机床三重增长引擎,周期与成长共振
() 豪迈科技:燃机 + 轮胎模具 + 机床三重增长引擎,周期与成长共振 📈 (一)燃机业务:全球客户扩产 + 产能扩张,收入增速确定性高 🌍 客户与订单:核心客户包括 GE、西门子、三菱等全球龙头,2025-2026 年订单排满,收入增速预计超 20%。 📦 产能支撑:现有 30 万吨铸铁 + 4 万吨铸钢通用产能,6.5 万吨铸件生产项目持续爬坡,可灵活满足下游需求。 💹 (二)轮胎模具:全球龙头地位稳固,现金流贡献核心支柱 🏆 行业地位:全球市占率超 30%,客户覆盖普利司通、米
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豪迈科技
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2025-12-21 14:52:27
中科曙光万卡超集群首次真机亮相、国产AI芯片企业推进上市
中科曙光万卡超集群首次真机亮相、国产AI芯片企业推进上市、美光表示HBM产能供需缺口约33%-50%、ChatGPT APP端收入突破30亿美元 🔥计算 #国产芯片加速推进上市进程 ▪12月16日讯,#昆仑芯 即将完成股改,加速推进冲刺上市;#壁仞科技 12月17日正式通过港交所上市聆讯,预计2026年1月完成挂牌,募资规模或达3亿美元;通用GPU企业#天数智芯 亦于12月19日通过港交所聆讯,计划融资3-4亿美元。(华尔街见闻,财联社) #中科曙光万卡超集群首次真机亮相 ▪12月18日讯,中
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2025-12-19 16:50:34
均胜电子 智驾加速,机器人有望月底落地,持续重点推荐
[玫瑰]【长江汽车高伊楠团队】#均胜电子 智驾加速,机器人有望月底落地,持续重点推荐 [太阳]智能化方面,智驾板块近期利好不断,催动板块高景气。L3方面,国家首批L3级有条件自动驾驶车型公布,随着L3自驾的技术、政策、监管等方面逐渐成熟,智驾有望进入加速发展阶段,智驾迈入L3时代。Robotaxi方面,国内外Robotaxi有望加速落地,无人驾驶商业化进程持续推进。 [太阳]公司今年智驾大订单持续落地,今年已获3家全球头部车企的汽车智能化项目定点,在全球范围内开发和提供包括集成智能驾驶、智能网联
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2025-12-19 13:25:13
机器人&液冷加工设备—创世纪20251218
【创世纪】🌈【中金机械】机器人&液冷加工设备—创世纪20251218 我们昨日组织公司交流,2025年公司营收及机床出货量创历史新高,AI液冷、人形机器人业务为核心增长引擎。 2. Optimus+宇树结构件设备商。2025年设备销量近2000台,小五轴应用于结构件加工;与国内外Top10人形机器人tier1结构件企业深度合作,显著受益果链龙头企业全面转型机器人加工。 3. 液冷业务乘势算力爆发:CPU冷板/接头支架均需金属切削机床。创世纪推出专用机型适配液冷机柜大型化,ASP均价较传统机型高
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幸运锦鲤
2025-12-19 13:24:54
敏华控股:收购美国本土沙发品牌和产能
敏华控股:收购美国本土沙发品牌和产能,全球供应链深化,持续提升外销核心竞争力 [礼物]公司公告收购美国本土品牌及制造商Gainline,收购对价3200万美元,对应1.3X PB。继越南、墨西哥基地,公司再次领先布局美国本土,#持续深化全球供应链,提升外销核心竞争力,有利中长期发展。 [爱心]收购标的拥有1000名美国家具零售商客户,包括Southern Motion、Fusion Furniture两大#自有品牌,分别经营功能、固定沙发,于美国密西西比州北部拥有8个基地、总面积超过200万平方
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2025-12-19 13:19:11
TYK2抑制剂行业重大更新
TYK2抑制剂行业重大更新 [玫瑰]事件:今天,武田制药宣布Zasocitinib 用于银屑病适应症的III期临床试验成功。 [太阳]结论:该项三期数据几乎维持了二代TYK2抑制剂在PASI100等多个指标上的优异疗效(PASI100 II期 33%,III期 30%)。 国内企业同靶点中,益方生物的二代TYK2抑制剂在II期临床中PASI100为50%,展现出更强的潜在竞争优势,建议重点关注。 具体数据: Zasocitinib耐受性良好。在3期研究中,Zasocitinib的安全性和耐受性特
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2025-12-19 13:09:54
中集集团H股回购显信心、海工/数据中心业务齐向上
【中集集团】:H股回购显信心、海工/数据中心业务齐向上 [烟花][烟花]#公司公告第二批H股回购方案 12月18日公司公告,拟继续使用H股回购一般性授权,新增港币3亿元(含)用于第二批H股回购。 #海工制造+租赁强确定性 1️⃣FPSO制造:总包大单落地在即,预计在手订单达~60亿美元。降息周期下FPSO市场加速修复,公司多个跟踪订单有望落地,未来制造收入有望达300亿量级(27/28年),净利率达10%+。2️⃣钻井平台租赁:需求面转好—中东/拉美钻井活动恢复,叠加供给面改善—钻机退役逐渐增加
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同宇新材:高端特种树脂领军者,受益于AI算力与国产替代双轮驱动
同宇新材:高端特种树脂领军者,受益于AI算力与国产替代双轮驱动 核心观点: 同宇新材作为主营高性能特种树脂的国产细分龙头,其产品深度绑定PCB产业链核心环节。在当前 “AI算力基建”浪潮澎湃与 “新材料国产替代”迫切的双重历史机遇下,公司凭借深厚的技术积淀与快速的客户响应能力,已进入成长快车道。首次覆盖,给予“买入”评级。 一、 核心逻辑:立于两大时代风口交汇处 1. AI算力驱动核心材料需求,高端树脂量价齐升。 · 热点关联: 全球AI军备竞赛白热化,从训练到推理,算力需求呈指数级增长。这不仅
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2025-12-19 08:13:30
中国中免:封关首日销售额增长90%!
中国中免:封关首日销售额增长90%! 🔥12月18日封关首日中免海南销售额同比增长90%达2.5亿元!继今年9~11月提速增长、24年12月旺季降幅收窄基础上,再创销售佳绩! #离岛免税销售向好趋势持续验证 9月/10月/11月全岛离岛免税销售额分别为+3.4%/+13.1%/+27.1%,我们认为核心受益于——消费力恢复(预计精品恢复更明显)+3C及黄金珠宝等新品类亮眼增长+离岛新政中离境与岛民消费新增量,向好趋势可延续且中免份额持续提升。 #上机项目打开共赢增长空间 上机项目中标T2+S2
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