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幸运锦鲤
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幸运锦鲤
2026-04-20 13:23:17
华鑫传媒
【🔑+6.7%中信出版300788|华鑫传媒朱珠】 1、影游漫IP图书增长强劲大众图书出版持续领先,2025 年底,公司超百万册销量的图书累计近50种,细分品类中,经济与管理、传记、艺术类排名第一,自然科学类位居第二,优质内容源; 2、数智服务增强产品力 从政企服务到知识服务。中国企业学习市场已超 5000 亿元,中国知识付费市场规模达到2808.8 亿元,企业培训需求从“通用知识技能”向“绩效提升实效”转变; 3、AI赋能仍具潜力, 从夸父AI到图书智能体,推动AI技术成果转化,推进资本运作
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幸运锦鲤
2026-04-20 12:40:09
欧科亿调整更新
欧科亿调整更新 1、今日欧科亿回调幅度较大,根据我们和公司的交流,公司一切经营正常,没有重大变化。 2、量价继续齐升、26Q2业绩环比向上确定性强。价格方面,一季度涨价幅度更大、节奏更快,1、2月份公司刀片累计同比涨幅60%+,3月份继续提价(同比翻倍),2季度出货将反应一季度的价格。销量方面,除了行业进入到旺季的有利因素之外,#我们了解到日系刀具优先保供本国及欧洲市场、欧系品牌一直在涨价,叠加中小刀具持续出清,龙头份额提升幅度将更加明显。 3、产能利用率修复、利润规模&利润率更上一层楼。受限于
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幸运锦鲤
2026-04-10 10:46:26
关于【锂电】板块,我们的核心观点始终未变:3-4月是最佳的配置窗口期!
关于【锂电】板块,我们的核心观点始终未变:3-4月是最佳的配置窗口期! ■基本面 + 业绩释放的双轮驱动 1、基本面复苏强劲:3月终端订单数据饱满,环比2月增长约50%。排产端看,4-5月头部电池厂与材料厂仍在持续向上。 2、业绩释放确定性高:市场对业绩优秀的公司给予高度正反馈。锂电板块年报和一季报表现突出的公司还有很多,后续将陆续落地。 ■坚定看好锂电,把握当前配置窗口! 【宁德】【亿纬锂能】【比亚迪】【裕能】【贝特瑞】【天赐】等。
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幸运锦鲤
2026-04-10 09:58:42
清陶提交IPO材料,强烈关注固态电池进展!
清陶提交IPO材料,强烈关注固态电池进展! [烟花]清陶能源提交港交所 IPO,标志着固态电池赛道从技术验证迈入产业化加速期,成为行业里程碑。作为全球固液混合 + 全固态电池市占率第一(33.6%)的龙头,其率先登陆资本市场,将为产业链融资与产能扩张注入强动力。公司采用有机 - 无机复合固体电解质路线,半固态已规模化量产,全固态中试线投产,与上汽等车企深度绑定,2027 年计划量产,卡位行业关键节点。 [太阳]当升科技(300073)高镍正极龙头,与清陶能源建立紧密战略合作,固态电池专用正极材料
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幸运锦鲤
2026-04-09 22:46:36
商业航天深度:可复用火箭突破在即,卫星太阳翼需求同步爆发(4.9)
🌊GHDX:商业航天深度:可复用火箭突破在即,卫星太阳翼需求同步爆发(4.9) ##13款火箭冲击回收复用、卫星发射成本有望大幅下降 25年末,朱雀三号、长征十二号甲拉开我国可复用火箭发射实验的序幕。进入26年,力箭二号、长征十号乙等13款火箭冲刺可复用,有望成为我国发射降本突破“元年”。 参考SpaceX,在可复用火箭猎鹰9号高频复飞后,其低轨发射成本下降80%以上,降至0.5-1.4万元/kg,发射次数也从2015年的7次提升到了2025年的171次。我们预计,未来3-5年,国内发射成本有
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幸运锦鲤
2026-04-09 13:35:45
【申万传媒】巨人网络0409:经营稳健,长青游戏价值被低估
【申万传媒】巨人网络0409:经营稳健,长青游戏价值被低估 ☀《超自然行动》IP潜力未被充分预期。(1)过去10年中国游戏用户结构发生巨变,2025年中国90/00/10后用户占比65% VS 2015年37%。搜打撤、女性向的火爆本质是代际迁移带来的结构化红利。(2)从IP衍生价值角度,年轻女性画像的《恋与深空》《第五人格》2025谷圈IP销量位居TOP1、2。(3)核心产品《超自然行动组》春节表现强劲,IOS畅销榜维持6-9名,表现强劲,不负市场期待;DAU春节持续向上,超此前1000W预期
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幸运锦鲤
2026-04-09 12:26:38
中国动力继续推荐:燃机业务仍存在预期差,主业景气支撑高安全垫【建投机械】
中国动力继续推荐:燃机业务仍存在预期差,主业景气支撑高安全垫【建投机械】 #燃气轮机实力仍有较大预期差 1️⃣业务模式:燃机业务由全资子公司广瀚动力经营,机头来自于集团内龙江广瀚(703所燃机产业化平台,归中国动力托管,已公告后续会注入) 2️⃣技术实力:广瀚在中小型燃机(5-50MW)拥有数十年的技术积累,25MW级燃机具备国际先进水平,具有完全自主化能力。 3️⃣供应链:对接国内主流热端部件供应商,江苏永瀚作为少数国内能生产合格叶片的公司之一,其第一大股东为广瀚动力产业发展(中国动力关联方)
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幸运锦鲤
2026-04-09 11:05:13
【和胜股份】低估值高增速液冷标的,液冷产品多点开花
[红包]【和胜股份】低估值高增速液冷标的,液冷产品多点开花 #液冷:公司深度绑定NV代工龙头,独家供货AI服务器的液冷集成BUSBAR产品,单根价值量过万。今年1月已经完成产品认证和审厂,目前该产品已开始试生产,5-6月开始大规模爬产; 此外,近期公司积极对接台厂,Manifold等多种液冷新产品进展积极,价值量有望数倍增长。 #主业:收入有望稳定增长+利润修复。新能源业务深度绑定电池龙头,3月以来需求排单加速,有望受益新能源产业扩张周期。消费电子深度绑定H,受益于高端机占比的提升加速。公司铝合
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幸运锦鲤
2026-04-08 09:35:45
重磅,首个省份落地收费新规,再次强call手术机器人行业!
(三友医疗)重磅,首个省份落地收费新规,再次强call手术机器人行业! [玫瑰]国家医保局《手术和治疗辅助操作类医疗服务价格项目立项指南(试行)》在湖南实现率先落地,手术机器人收费新规首次明确金额标准。简要来看,骨科机器人封顶12,000 元,保底5,000元,超预期;腔镜机器人封顶26,000 元,保底16,000元,符合预期。收费细则解读如下: [玫瑰]骨科机器人手术收费,通常参考“手术机械臂辅助操作费(参与执行)” 1)不与“手术路径导航辅助操作费”同时收取。 2)单台设备同时具备导航、部
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2026-04-08 07:45:49
景津装备:短期成本+需求驱动有望涨价,长期成套+耗材+出海8倍空间❗️【东吴环保】
景津装备:短期成本+需求驱动有望涨价,长期成套+耗材+出海8倍空间❗️【东吴环保】 观点重申 #短期:景气度和治理双底已现、成本+需求驱动涨价、期待盈利能力修复、高股息存安全边际❗️ ①下游景气度回升,期待龙头盈利能力回归:25H1收入占比:矿加(33%)、环保(30%)、新能源(13%)、化工(9%)等,前期拖累景气度的锂电正体现出β修复,而矿山随金属价格上涨资本开支提升,启动涨价期待利润率修复;②实控人解除留置公司治理底部出现!;③公司现金流充裕,23-24年派息均为6.1亿元,25Q1-3
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幸运锦鲤
2026-04-08 07:41:01
【西部计算机】海光信息26Q1存货增加,展现供给端积极信号
【西部计算机】海光信息26Q1存货增加,展现供给端积极信号 [太阳]公司2026年第一季度实现营业收入40.34亿元(YOY+68%),归母净利润6.87亿元(YoY+36%)。公司26Q1研发费用为11.49亿元,同比增长63%。 [太阳]截至26Q1末,公司存货为73.33亿元,环比增加9.27亿元。同时,公司26Q1其他收益为1.04亿元,同比增加17%。 [太阳]我们认为:公司26Q1末存货积极增加,结合利润表,或说明供给端持续获得增量。在下游需求高确定性增长的背景下,公司作为行业头部企
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2026-04-07 13:56:37
【西子洁能】燃气轮机配套业务出现重要进展突破更新
【西子洁能】燃气轮机配套业务出现重要进展突破更新:燃机SCR+催化剂跟随国内企业实现北美出海突破【中信建投电新/机械】 →事件:公司中标国内某集团公司燃气轮机配套SCR装置及催化剂采购项目,具体情况我们预计如下: 1、量:SCR装置金额3,591万人民币,催化剂金额398.99万美元(未含税),合计约6345万人民币。 2、交付:预计26Q4开始交付 3、此次合作包括SCR装置和催化剂两块 1)SCR装置:由于环保要求,SCR是配套燃机尾气进行脱销,此前一般会作为公司余热锅炉的配套模块打包销售,
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幸运锦鲤
2026-04-07 09:29:49
光模块设备:光模块自动化线回本周期快性价比高
光模块设备:光模块自动化线回本周期快性价比高,良率远超人工光模块自动化线市场年化需求10亿。目前凯格精机生产的光模块自动化线设计产能为100万支/年,实际效率达80%。考虑26-28年以4000-5000万支/年的速度增长,则光模块自动化线年需求量为10亿。光模块自动化线回本周期短,且良率远高于人工。目前凯格精机生产的光模块自动化线可实现单线平替80个员工,假设国内工人年薪10万元,则回本周期为1.1年,考虑海外扩产人效更低成本更高,则回本周期可缩短至0.7甚至0.3年。另外考虑到机器标准化生产
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幸运锦鲤
2026-04-03 14:40:06
江丰电子
(江丰电子) 开源段子首席 陈蓉芳 今天江丰电子大涨也有日本六氟化钨厂商断供事件催化 日本部分六氟化钨厂商拟断供,或累及下游半导体公司日本六氟化钨(WF6)供应商,如关东电化和中央硝子株式会社,上周已开始通知包括三星电子和DBHiTek在内的韩国半导体公司,称其原材料供应出现中断。据悉,这些六氟化钨供应商将利用现有钨库存维持供应至5月或6月,但无法保证下半年的供应。 pvd钨靶材和cvd六氟化钨是搭配用在先进存储的。 钨靶材25年市场空间15亿人民币,今年钨靶材价格涨了5倍,变成一个超50亿市场
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幸运锦鲤
2026-04-03 09:04:17
华创食饮欧阳予20260403
华创食饮欧阳予20260403:i茅台收紧投放,再释放控量信号,淡季批价上行 #1、i茅台4月2日起收紧投放规则:一人每天只能抢一次。单次可购1-6瓶,完成1次下单后当日无法再抢购。 数次规则调整:1月1日飞天上线i茅台,每日限购12瓶,可分多单,1月4日紧急下调至每日限购6瓶;春节前整箱申购成功率高,春节后转为散瓶为主;昨日继续收紧。 2、提价+控量组合拳。提价当天3.31,飞天散瓶和整箱分别从1550和1650跳涨。随后几天波动,#昨天i茅台控量信号释放后、又涨至1585/1715元、淡季批
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