【中信通信】薄膜铌酸锂：单波400G的必选项！电光调制器升级决定下一代光互联！ 材料体系升级是光通信突破单波400G的关键！ 当前业界对CPO与可插拔光模块的讨论多聚焦于功耗、成本与部署灵活性的权衡，我们认为这仅是光通信演进的议题之一。真正的技术分水岭在于单波长通道带宽的代际跃升

一、开篇：一个关于"蜕变"的故事三年前，它还是一家默默无闻的汽车安全气囊材料厂；三年后，它正在成为全球AI算力产业链最不可或缺的"卖铲人"。这不是神话，这是S华懋科技(sh603306）S 正在书写的现实。当你还在纠结英伟达股价太高、中际旭创涨太多的时候，一只真正的"十倍股种子选手"正在悄

一、核心催化：DeepSeek V4官宣适配HW950平台，国产AI算力再迎强催化据行业快科技消息，DeepSeek V4预计于2026年4月下旬发布，其发布时间晚于市场预期的核心原因，是为了全面支持国产AI平台，尤其是华为HW950平台。作为国内头部大模型厂商，DeepSeek与HW950的适配落

华胜天成：昇腾智算中心最大的承包商+云计算华胜天成是华为昇腾生态最高级别 战略伙伴，手握核心资源与项目优势。全国 21 个在建昇腾智算中心中，公司主导 15 个总集成，市场占有率超 70%，堪称昇腾智算中心 “头号总包商”。华胜天成云计算业务已进入高速增长期，2025 年云计算业务营收同比增长 48

笔者多次发帖谈到美国缺电，中国缺算！面对短缺的算力，谁拥有算力谁就能扼住Token的输水管，除了涨价之外，未来算力租赁可不仅仅要收租金，还要与大模型厂家谈Token的分成！最近英伟达算力租金涨价的消息不断，这个想必大家都知道了。所以，现在谁拥有的英伟达GPU多，谁就将执算力之牛耳！同时，英伟达H20

未来在光通信逐步向硅光以及LPO/NPO/ CPO多形态发展背景下，光通信逐步从从"光电分离"走向"光电融合". 在当前供不应求状况下缺货，硅光有望快速渗透，国内厂商在PIC设计及上游器件环节深度布局，产业链价值有望加速向国内集中。 TIA/Driver/CDR等电芯片不只是光模块配套，而是从"模块

转折点❗️【天风电新】特斯拉AI5芯片流片成功，加速人形机器人大脑进化0416$世运电路(SH603920)$$浙江荣泰(SH603119)$$涛涛车业(SZ301345)$ ——————————— #事件：马斯克今日在X上官宣特斯拉最新一代AI5芯片成功流片，会用于人形机器人。 该芯片为何能大幅助

NCP是英伟达（NVIDIA）官方授予的顶级认证资质，全称是 NVIDIA Cloud Partner（英伟达云合作伙伴）。资质属性：这是英伟达面向云服务商与 IDC（互联网数据中心）厂商的专属顶级认证，全球仅数十家，国内目前仅 5 家企业获得此资质。核心价值：具备 NCP 资质的企业，可优先获得高

        算力租赁与基础设施三大核心事件与逻辑分析：事件一：全球云端GPU现货租赁价格全线暴涨‌        核心事件‌：纽约数据提供商Orn指出，英伟达全系列GPU在云端数据中心的现货租赁价大幅上行，其中Bla

【光芯片——卖产人】 光模块生产主要包括五大环节：贴片（固晶/共晶）、键合、光耦合、自动化组装/封装、老化测试。其中，耦合、贴片和测试是技术壁垒最高、价值量最集中的环节 贴片、键合、光耦合、自动化组装/封装、老化测试 五大环节，整理A股核心受益设备/材料/制造公司（截至2026年4月）： 一、贴

🔥全网最纯！长十乙网系回收的隐形材料王者，002427 尤夫股份！#尤夫股份 #长征十号乙 #商业航天 #火箭回收 #网系回收 #超高分子量聚乙烯纤维今天长征十号乙全球首次网系回收刷屏，全网都在找核心受益标的，而真正的底层材料王者，就是尤夫股份（002427）！ 一、核心逻辑：网系回收的

🌹🌹 中泰机械 | 商业航天：重点关注长 10 乙可回收火箭，国家队有望实现技术突破 🌍 今年 2 月 11 日长征十号甲完成海上溅落试验，验证了海上网系回收的关键技术。 🚀 预计 4 月 28 日长征十号乙将迎来首飞，本次任务将尝试实际入网捕获，进一步验证网系回收的可行性与可靠性。 🌊

       AI算力的爆发正将数据中心互联从低密度向高密度快速演进，MPO（多芯光纤连接器）作为光模块并行传输与数据中心高速组网的核心无源器件，正迎来量价齐升的超级周期。由于海外巨头康宁（Corning）近期斩获Meta百亿美元级别的光纤及布线大单，其股价屡

❗站在光里:重视光模块设备起量1⃣️光模块设备为何在今年加速释放？国内链早期采用手工或半自动生产光模块，未来随着1.6T/硅光化/CPO等趋势的演进，自动化需求开始放量。海外链过去重心在光器件与光芯片，逐渐开始重视光模块，海外人工成本较高，自动化设备需求斜率高于国内。2⃣️光模块设备演进方向光模块生

谷歌接下来有两场重要会议。4月22日-24日美国拉斯维加斯，Google Cloud Next '26会议，该会议是企业级AI与云计算的旗舰大会，是谷歌展示最新AI算力基础设施的主舞台。该会议的三个焦点：1. 新一代TPU架构，预期将发布TPU v7甚至预览v8的相关信息。TPU作为谷歌自研的AI芯