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柠檬味阳光
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柠檬味阳光
2025-12-10 10:59:30
新征程,新步伐——2025年12月政治局会议解读
新征程,新步伐——2025年12月政治局会议解读 🎙2025年12月8日,中共中央政治局召开会议(以下简称“会议”),分析研究2026年经济工作。 1)会议对国际形势的判断清醒而连贯,预示应对留有余量,对国内经济则强调质的有效提升和量的合理增长。 2)会议首次提出“提质增效”并纳入工作基调,表明更注重发展的质量,也体现了对高质量、可持续的重视。 3)会议首次提出“坚持内需主导”,也首次提出“优化供给”,意在增强国内大循环的内生动力和可靠性。 4)在防范风险守住底线上,会议重心从“稳住股市楼市”
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中信证券
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柠檬味阳光
2025-12-10 04:32:33
硅料收储平台正式成立,期待2026光伏拐点之年
浙商机械 邱世梁王华君【光伏行业】硅料收储平台正式成立,期待2026光伏拐点之年 #光伏收储平台成立: 据能源一号12月9日微信公众号。多晶硅产能整合收购平台今天正式成立。公司名称为,北京光和谦成科技有限责任公司,注册资本30亿,成立日期为2025年12月9日。公司住所在北京市朝阳区。 平台公司成立后,各方股东将持续增加注册资本,该公司不负责卖多晶硅。未来各方股东将积极开会,确认此后多晶硅销售价的合理范围、收储目标及总量。 #隆基发员工持股计划2026年业绩扭亏为盈。考核年度为2026年-202
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晶盛机电
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柠檬味阳光
2025-12-09 17:45:43
宏景科技重大更新20251209
() 【东吴计算机】宏景科技重大更新20251209 公司和大厂A#已签订# B系列AI芯片算力服务订单,规模100亿+。 这是大厂A今年Q1大规模招标算力服务后的第二次招标,宏景率先确定拿单。 B系列订单相比H系列净利率更高。 详细情况欢迎交流
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宏景科技
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柠檬味阳光
2025-12-09 14:31:51
斯菱股份再推荐:客户拜访顺利结束,全品类谐波对接,量产份额可期!
斯菱股份再推荐:客户拜访顺利结束,全品类谐波对接,量产份额可期! #近期客户拜访顺利结束,公司全品类产品小批量顺利推进。日前北美客户到访公司,针对谐波产品进一步沟通(谐波型号数量可能增加),公司目前全品类谐波与客户顺利对接,有望于年底完成新一代谐波小批量交付,考虑竞对主要为海外厂商,未来量产份额可期! #轴承类产品对接顺利,谐波+轴承集成化趋势提升客户粘性,ASP弹性可观。旋转执行器中谐波与交叉滚子轴承目前有集成化趋势,一方面,客户更希望找寻同时具备谐波+轴承开发能力的供应商,增强供应商粘性,另
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斯菱智驱
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柠檬味阳光
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Wave Life Sciences公布INHBE
()【Wave Life Sciences公布INHBE siRNA药物WVE-007初步数据-20251208】 事件:WVE公布GalNAc递送INHBE siRNA药物WVE-007用于减重的I期INLIGHT试验初步数据,240mg单剂皮下注射后3个月,安慰剂调整后内脏脂肪减少9.2%、总体脂肪减少4.0%、瘦体重增加0.9%,展示出siRNA药物在INHBE-ALK7通路中的优异前景,公司股价盘前上涨40%+。 INLIGHT试验目前已入组超100例参与者(其他健康但超重个体,BMI在
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柠檬味阳光
2025-12-08 22:09:01
Scale up利好光+板级互联,AI材料迎“从0→1”和“量价齐升”大年
【中银电子】Scale up利好光+板级互联,AI材料迎“从0→1”和“量价齐升”大年 [太阳]产业趋势高度确定 #正交背板推动AI超节点柜内互连趋近“距离、功耗、密度”的物理极限。未来正交背板取代DAC铜缆负责<1m互连;AEC铜缆补位1~3m互连;光交换机+光纤接管>3m互连。 #电子布、铜箔、树脂是核心Low-Dk/Df/CTE原材。超高多层+极细线宽线距+mSAP工艺要求AI PCB向Low-Df、Low-Df、Low-CTE升级。 [太阳]放量节点高度确定。 #Nvidia链Q1有望开
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菲利华
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柠檬味阳光
2025-12-08 14:21:26
利元亨与Quintus签署战略合作协议,联合开发量产型固态电池等静压设备
利元亨与Quintus签署战略合作协议,联合开发量产型固态电池等静压设备 #两项重要合作先后落地、打造固态电池等静压设备“整机+核心零部件”完整生态 12月3日,利元亨与#瑞典Quintus签署战略合作协议,双方将组建联合技术团队,致力于开发适配大规模量产需求的下一代固态电池等静压设备。Quintus公司拥有超过七十年的高压技术积淀和世界顶尖的等静压解决方案,其创新的钢丝缠绕技术在全球享有盛誉,Quintus已向全球45个国家交付1900余套设备。 10月30号,利元亨与#河南中原特钢签署战略合
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利元亨
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柠檬味阳光
2025-12-08 14:20:03
美联储降息预期快速回温,金属价格震荡上行
美联储降息预期快速回温,金属价格震荡上行 1⃣ADP就业数据强化美联储降息预期,基本金属和贵金属震荡上行 #观点:我们认为议息会议时间临近,贵金属和基本金属有望受益震荡上行。#黄金受央行持续购金和投资需求强支撑,建议关注【中金黄金】【赤峰黄金】【山金国际】;#白银受供需连续存缺口及低库存价格弹性强,建议关注【兴业银锡】【盛达资源】;#铜:短期库存结构失衡导致的现货紧张拉升铜价,长期供应增速低,需求受Ai驱动,价格有望长期走牛,建议关注【紫金矿业】【金诚信】【西部矿业】【洛阳钼业】【五矿资源】【中
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云铝股份
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2025-12-08 12:46:11
移远通信买入”评级,业绩稳健增长,定增落地加速AI模组和解决方案产业化
【移远通信】“买入”评级,业绩稳健增长,定增落地加速AI模组和解决方案产业化 AIOT景气度提升,盈利能力持续改善。公司发布2025年三季度报告。2025Q1-Q3,公司实现营收178.77亿元,同比+34.96%;实现归母净利润7.33亿元,同比+105.65%。公司单Q3实现营收63.30亿元,同比+26.68%,环比+1.63%;实现归母净利润2.62亿元,同比+78.11%,环比+1.18%。 全球数传模组龙头地位稳固并成功转型为物联网综合解决方案供应商。公司客户资源基础雄厚,目前向下游
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移远通信
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柠檬味阳光
2025-12-08 12:39:44
瑞达期货上涨点评
瑞达期货上涨点评 事件:截至12/8上午收盘,公司涨停。 1)公司Q1-3净利润增速位于上市期货公司中首位,创新能力较强。公司CTA策略产品业绩表现出色,风控能力较强。目前资管规模接近 45 亿,其中 CTA 产品规模约 41.3 亿,较上半年增长约40%。公司场外及做市业务表现稳健,预计今年风险子净利润同比+38%至1.8个亿左右。 2)公司7月已下修转股价格,转股意愿强,12/6收盘公司已达到强赎价格,后续仍需在连续30个交易日中维持至少15个交易日以上。截至12/6,公司尚未转股规模6.4
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瑞达期货
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柠檬味阳光
2025-12-07 21:54:06
固态电池:利元亨等静压设备合作海外龙头,或将加速解决核心界面问题
🍁🍁🍁固态电池:利元亨等静压设备合作海外龙头,或将加速解决核心界面问题 🍁利元亨今日公众号,与Quintus签署战略合作,Quintus拥有超过七十年的高压技术积淀和世界顶尖的等静压解决方案,其创新的钢丝缠绕技术在全球享有盛誉。双方将组建联合技术团队,#共同开发下一代固态电池等静压设备。 🍁Quintus目前是头部电池厂全固态电池的核心供应商,但是海外公司从实验室走向产业化一般来说速度都较慢,此次合作预计会加速更大容积gwh级等静压设备落地。此前利元亨于11月也与等静压特种钢中原特钢达
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紫江企业
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柠檬味阳光
2025-12-07 14:46:32
周报第42期:飞天批价波动,饮料龙头估值吸引力提升
()【国泰海通食饮】周报第42期:飞天批价波动,饮料龙头估值吸引力提升 [玫瑰] 投资建议:成长为主线、继续重视供需出清下的拐点机会。 1)白酒推荐成长及先出清标的:山西汾酒、古井贡酒、迎驾贡酒、今世缘、珍酒李渡、舍得酒业、金徽酒以及稳健标的:贵州茅台、五粮液、泸州老窖;2)饮料结构性高增,推荐东鹏饮料、农夫山泉(港股),重视低估值高股息,推荐承德露露、中国食品(港股)、康师傅控股(港股)、统一企业中国(港股)、中国旺旺(港股);3)零食及食品原料成长标的:推荐百龙创园、盐津铺子、卫龙美味(港股
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2025-12-05 14:54:44
福赛科技(301529):汽车轻量化PEEK龙头
福赛科技(301529):汽车轻量化PEEK龙头,北美机器人业务突破在即,开启第二增长曲线 核心逻辑: 公司是国内领先的汽车内饰件供应商,凭借扎实的注塑工艺与北美工厂布局,正加速从传统汽车内饰向高附加值PEEK材料轻量化部件升级。近期将直接拜访北美大客户,其PEEK产品有望切入全球人形机器人头部供应链,有望实现从汽车到机器人赛道的跨越式发展,成长空间全面打开。 核心看点: 1. 北美突破在即,机器人业务从0到1 · 公司近期受客户邀请直接拜访北美,目标推进PEEK材料注塑产品合作,是切入特斯拉O
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福赛科技
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2025-12-05 13:33:54
甘源食品近况更新20251205
(甘源食品)近况更新20251205: 1️⃣公司豆类第二曲线健康豆产品潜力充足,目前线上月销约200w。后续在26年春节期间会导入线下渠道,在传统老三样的基础上进一步拓展豆类产品矩阵。 2️⃣公司正在积极和海外Costco进行接洽,目前正处于准备材料阶段,明年有望持续推进项目落地。 [红包]我们认为公司短期虽然受到棕榈油价格高位运行和越南市场政策影响,但公司强口味研发和创新能力核心护城河不变。棕榈油价格近期有所回落,明年有望凭借健康豆、坚果类新品和海外、会员制商超新渠道贡献业绩增量。
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甘源食品
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柠檬味阳光
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套利交易回归,降息预期回升,铜价开始上涨行情
【华西有色晏溶团队】套利交易回归,降息预期回升,铜价开始上涨行情 目前美国对铜消费需求逐年增长,COMEX铜价逼近新高。为套取价差利润,交易员正将大量金属运至报价更高的美国市场,从而改变了市场动态。这种溢价在很大程度上受到对未来关税政策持续不确定性的推动。尽管特朗普在今年早些时候暂时豁免了对精炼铜的征税,但他表示将在2026年下半年重新审视这一决定,这促使市场再次加速囤货。 宏观方面,伴随美联储释放鸽派信号以及下任美联储主席偏鸽派,美国政府开门后市场流动性压力有所缓解,同时降息预期的回暖也在一定
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紫金矿业
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2025-12-10 10:59:30
新征程,新步伐——2025年12月政治局会议解读
新征程,新步伐——2025年12月政治局会议解读 🎙2025年12月8日,中共中央政治局召开会议(以下简称“会议”),分析研究2026年经济工作。 1)会议对国际形势的判断清醒而连贯,预示应对留有余量,对国内经济则强调质的有效提升和量的合理增长。 2)会议首次提出“提质增效”并纳入工作基调,表明更注重发展的质量,也体现了对高质量、可持续的重视。 3)会议首次提出“坚持内需主导”,也首次提出“优化供给”,意在增强国内大循环的内生动力和可靠性。 4)在防范风险守住底线上,会议重心从“稳住股市楼市”
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2025-12-10 04:32:33
硅料收储平台正式成立,期待2026光伏拐点之年
浙商机械 邱世梁王华君【光伏行业】硅料收储平台正式成立,期待2026光伏拐点之年 #光伏收储平台成立: 据能源一号12月9日微信公众号。多晶硅产能整合收购平台今天正式成立。公司名称为,北京光和谦成科技有限责任公司,注册资本30亿,成立日期为2025年12月9日。公司住所在北京市朝阳区。 平台公司成立后,各方股东将持续增加注册资本,该公司不负责卖多晶硅。未来各方股东将积极开会,确认此后多晶硅销售价的合理范围、收储目标及总量。 #隆基发员工持股计划2026年业绩扭亏为盈。考核年度为2026年-202
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宏景科技重大更新20251209
() 【东吴计算机】宏景科技重大更新20251209 公司和大厂A#已签订# B系列AI芯片算力服务订单,规模100亿+。 这是大厂A今年Q1大规模招标算力服务后的第二次招标,宏景率先确定拿单。 B系列订单相比H系列净利率更高。 详细情况欢迎交流
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宏景科技
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斯菱股份再推荐:客户拜访顺利结束,全品类谐波对接,量产份额可期!
斯菱股份再推荐:客户拜访顺利结束,全品类谐波对接,量产份额可期! #近期客户拜访顺利结束,公司全品类产品小批量顺利推进。日前北美客户到访公司,针对谐波产品进一步沟通(谐波型号数量可能增加),公司目前全品类谐波与客户顺利对接,有望于年底完成新一代谐波小批量交付,考虑竞对主要为海外厂商,未来量产份额可期! #轴承类产品对接顺利,谐波+轴承集成化趋势提升客户粘性,ASP弹性可观。旋转执行器中谐波与交叉滚子轴承目前有集成化趋势,一方面,客户更希望找寻同时具备谐波+轴承开发能力的供应商,增强供应商粘性,另
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Wave Life Sciences公布INHBE
()【Wave Life Sciences公布INHBE siRNA药物WVE-007初步数据-20251208】 事件:WVE公布GalNAc递送INHBE siRNA药物WVE-007用于减重的I期INLIGHT试验初步数据,240mg单剂皮下注射后3个月,安慰剂调整后内脏脂肪减少9.2%、总体脂肪减少4.0%、瘦体重增加0.9%,展示出siRNA药物在INHBE-ALK7通路中的优异前景,公司股价盘前上涨40%+。 INLIGHT试验目前已入组超100例参与者(其他健康但超重个体,BMI在
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Scale up利好光+板级互联,AI材料迎“从0→1”和“量价齐升”大年
【中银电子】Scale up利好光+板级互联,AI材料迎“从0→1”和“量价齐升”大年 [太阳]产业趋势高度确定 #正交背板推动AI超节点柜内互连趋近“距离、功耗、密度”的物理极限。未来正交背板取代DAC铜缆负责<1m互连;AEC铜缆补位1~3m互连;光交换机+光纤接管>3m互连。 #电子布、铜箔、树脂是核心Low-Dk/Df/CTE原材。超高多层+极细线宽线距+mSAP工艺要求AI PCB向Low-Df、Low-Df、Low-CTE升级。 [太阳]放量节点高度确定。 #Nvidia链Q1有望开
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利元亨与Quintus签署战略合作协议,联合开发量产型固态电池等静压设备
利元亨与Quintus签署战略合作协议,联合开发量产型固态电池等静压设备 #两项重要合作先后落地、打造固态电池等静压设备“整机+核心零部件”完整生态 12月3日,利元亨与#瑞典Quintus签署战略合作协议,双方将组建联合技术团队,致力于开发适配大规模量产需求的下一代固态电池等静压设备。Quintus公司拥有超过七十年的高压技术积淀和世界顶尖的等静压解决方案,其创新的钢丝缠绕技术在全球享有盛誉,Quintus已向全球45个国家交付1900余套设备。 10月30号,利元亨与#河南中原特钢签署战略合
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美联储降息预期快速回温,金属价格震荡上行
美联储降息预期快速回温,金属价格震荡上行 1⃣ADP就业数据强化美联储降息预期,基本金属和贵金属震荡上行 #观点:我们认为议息会议时间临近,贵金属和基本金属有望受益震荡上行。#黄金受央行持续购金和投资需求强支撑,建议关注【中金黄金】【赤峰黄金】【山金国际】;#白银受供需连续存缺口及低库存价格弹性强,建议关注【兴业银锡】【盛达资源】;#铜:短期库存结构失衡导致的现货紧张拉升铜价,长期供应增速低,需求受Ai驱动,价格有望长期走牛,建议关注【紫金矿业】【金诚信】【西部矿业】【洛阳钼业】【五矿资源】【中
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移远通信买入”评级,业绩稳健增长,定增落地加速AI模组和解决方案产业化
【移远通信】“买入”评级,业绩稳健增长,定增落地加速AI模组和解决方案产业化 AIOT景气度提升,盈利能力持续改善。公司发布2025年三季度报告。2025Q1-Q3,公司实现营收178.77亿元,同比+34.96%;实现归母净利润7.33亿元,同比+105.65%。公司单Q3实现营收63.30亿元,同比+26.68%,环比+1.63%;实现归母净利润2.62亿元,同比+78.11%,环比+1.18%。 全球数传模组龙头地位稳固并成功转型为物联网综合解决方案供应商。公司客户资源基础雄厚,目前向下游
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瑞达期货上涨点评
瑞达期货上涨点评 事件:截至12/8上午收盘,公司涨停。 1)公司Q1-3净利润增速位于上市期货公司中首位,创新能力较强。公司CTA策略产品业绩表现出色,风控能力较强。目前资管规模接近 45 亿,其中 CTA 产品规模约 41.3 亿,较上半年增长约40%。公司场外及做市业务表现稳健,预计今年风险子净利润同比+38%至1.8个亿左右。 2)公司7月已下修转股价格,转股意愿强,12/6收盘公司已达到强赎价格,后续仍需在连续30个交易日中维持至少15个交易日以上。截至12/6,公司尚未转股规模6.4
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固态电池:利元亨等静压设备合作海外龙头,或将加速解决核心界面问题
🍁🍁🍁固态电池:利元亨等静压设备合作海外龙头,或将加速解决核心界面问题 🍁利元亨今日公众号,与Quintus签署战略合作,Quintus拥有超过七十年的高压技术积淀和世界顶尖的等静压解决方案,其创新的钢丝缠绕技术在全球享有盛誉。双方将组建联合技术团队,#共同开发下一代固态电池等静压设备。 🍁Quintus目前是头部电池厂全固态电池的核心供应商,但是海外公司从实验室走向产业化一般来说速度都较慢,此次合作预计会加速更大容积gwh级等静压设备落地。此前利元亨于11月也与等静压特种钢中原特钢达
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周报第42期:飞天批价波动,饮料龙头估值吸引力提升
()【国泰海通食饮】周报第42期:飞天批价波动,饮料龙头估值吸引力提升 [玫瑰] 投资建议:成长为主线、继续重视供需出清下的拐点机会。 1)白酒推荐成长及先出清标的:山西汾酒、古井贡酒、迎驾贡酒、今世缘、珍酒李渡、舍得酒业、金徽酒以及稳健标的:贵州茅台、五粮液、泸州老窖;2)饮料结构性高增,推荐东鹏饮料、农夫山泉(港股),重视低估值高股息,推荐承德露露、中国食品(港股)、康师傅控股(港股)、统一企业中国(港股)、中国旺旺(港股);3)零食及食品原料成长标的:推荐百龙创园、盐津铺子、卫龙美味(港股
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福赛科技(301529):汽车轻量化PEEK龙头
福赛科技(301529):汽车轻量化PEEK龙头,北美机器人业务突破在即,开启第二增长曲线 核心逻辑: 公司是国内领先的汽车内饰件供应商,凭借扎实的注塑工艺与北美工厂布局,正加速从传统汽车内饰向高附加值PEEK材料轻量化部件升级。近期将直接拜访北美大客户,其PEEK产品有望切入全球人形机器人头部供应链,有望实现从汽车到机器人赛道的跨越式发展,成长空间全面打开。 核心看点: 1. 北美突破在即,机器人业务从0到1 · 公司近期受客户邀请直接拜访北美,目标推进PEEK材料注塑产品合作,是切入特斯拉O
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甘源食品近况更新20251205
(甘源食品)近况更新20251205: 1️⃣公司豆类第二曲线健康豆产品潜力充足,目前线上月销约200w。后续在26年春节期间会导入线下渠道,在传统老三样的基础上进一步拓展豆类产品矩阵。 2️⃣公司正在积极和海外Costco进行接洽,目前正处于准备材料阶段,明年有望持续推进项目落地。 [红包]我们认为公司短期虽然受到棕榈油价格高位运行和越南市场政策影响,但公司强口味研发和创新能力核心护城河不变。棕榈油价格近期有所回落,明年有望凭借健康豆、坚果类新品和海外、会员制商超新渠道贡献业绩增量。
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套利交易回归,降息预期回升,铜价开始上涨行情
【华西有色晏溶团队】套利交易回归,降息预期回升,铜价开始上涨行情 目前美国对铜消费需求逐年增长,COMEX铜价逼近新高。为套取价差利润,交易员正将大量金属运至报价更高的美国市场,从而改变了市场动态。这种溢价在很大程度上受到对未来关税政策持续不确定性的推动。尽管特朗普在今年早些时候暂时豁免了对精炼铜的征税,但他表示将在2026年下半年重新审视这一决定,这促使市场再次加速囤货。 宏观方面,伴随美联储释放鸽派信号以及下任美联储主席偏鸽派,美国政府开门后市场流动性压力有所缓解,同时降息预期的回暖也在一定
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新征程,新步伐——2025年12月政治局会议解读
新征程,新步伐——2025年12月政治局会议解读 🎙2025年12月8日,中共中央政治局召开会议(以下简称“会议”),分析研究2026年经济工作。 1)会议对国际形势的判断清醒而连贯,预示应对留有余量,对国内经济则强调质的有效提升和量的合理增长。 2)会议首次提出“提质增效”并纳入工作基调,表明更注重发展的质量,也体现了对高质量、可持续的重视。 3)会议首次提出“坚持内需主导”,也首次提出“优化供给”,意在增强国内大循环的内生动力和可靠性。 4)在防范风险守住底线上,会议重心从“稳住股市楼市”
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硅料收储平台正式成立,期待2026光伏拐点之年
浙商机械 邱世梁王华君【光伏行业】硅料收储平台正式成立,期待2026光伏拐点之年 #光伏收储平台成立: 据能源一号12月9日微信公众号。多晶硅产能整合收购平台今天正式成立。公司名称为,北京光和谦成科技有限责任公司,注册资本30亿,成立日期为2025年12月9日。公司住所在北京市朝阳区。 平台公司成立后,各方股东将持续增加注册资本,该公司不负责卖多晶硅。未来各方股东将积极开会,确认此后多晶硅销售价的合理范围、收储目标及总量。 #隆基发员工持股计划2026年业绩扭亏为盈。考核年度为2026年-202
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宏景科技重大更新20251209
() 【东吴计算机】宏景科技重大更新20251209 公司和大厂A#已签订# B系列AI芯片算力服务订单,规模100亿+。 这是大厂A今年Q1大规模招标算力服务后的第二次招标,宏景率先确定拿单。 B系列订单相比H系列净利率更高。 详细情况欢迎交流
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斯菱股份再推荐:客户拜访顺利结束,全品类谐波对接,量产份额可期!
斯菱股份再推荐:客户拜访顺利结束,全品类谐波对接,量产份额可期! #近期客户拜访顺利结束,公司全品类产品小批量顺利推进。日前北美客户到访公司,针对谐波产品进一步沟通(谐波型号数量可能增加),公司目前全品类谐波与客户顺利对接,有望于年底完成新一代谐波小批量交付,考虑竞对主要为海外厂商,未来量产份额可期! #轴承类产品对接顺利,谐波+轴承集成化趋势提升客户粘性,ASP弹性可观。旋转执行器中谐波与交叉滚子轴承目前有集成化趋势,一方面,客户更希望找寻同时具备谐波+轴承开发能力的供应商,增强供应商粘性,另
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Wave Life Sciences公布INHBE
()【Wave Life Sciences公布INHBE siRNA药物WVE-007初步数据-20251208】 事件:WVE公布GalNAc递送INHBE siRNA药物WVE-007用于减重的I期INLIGHT试验初步数据,240mg单剂皮下注射后3个月,安慰剂调整后内脏脂肪减少9.2%、总体脂肪减少4.0%、瘦体重增加0.9%,展示出siRNA药物在INHBE-ALK7通路中的优异前景,公司股价盘前上涨40%+。 INLIGHT试验目前已入组超100例参与者(其他健康但超重个体,BMI在
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Scale up利好光+板级互联,AI材料迎“从0→1”和“量价齐升”大年
【中银电子】Scale up利好光+板级互联,AI材料迎“从0→1”和“量价齐升”大年 [太阳]产业趋势高度确定 #正交背板推动AI超节点柜内互连趋近“距离、功耗、密度”的物理极限。未来正交背板取代DAC铜缆负责<1m互连;AEC铜缆补位1~3m互连;光交换机+光纤接管>3m互连。 #电子布、铜箔、树脂是核心Low-Dk/Df/CTE原材。超高多层+极细线宽线距+mSAP工艺要求AI PCB向Low-Df、Low-Df、Low-CTE升级。 [太阳]放量节点高度确定。 #Nvidia链Q1有望开
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利元亨与Quintus签署战略合作协议,联合开发量产型固态电池等静压设备
利元亨与Quintus签署战略合作协议,联合开发量产型固态电池等静压设备 #两项重要合作先后落地、打造固态电池等静压设备“整机+核心零部件”完整生态 12月3日,利元亨与#瑞典Quintus签署战略合作协议,双方将组建联合技术团队,致力于开发适配大规模量产需求的下一代固态电池等静压设备。Quintus公司拥有超过七十年的高压技术积淀和世界顶尖的等静压解决方案,其创新的钢丝缠绕技术在全球享有盛誉,Quintus已向全球45个国家交付1900余套设备。 10月30号,利元亨与#河南中原特钢签署战略合
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美联储降息预期快速回温,金属价格震荡上行
美联储降息预期快速回温,金属价格震荡上行 1⃣ADP就业数据强化美联储降息预期,基本金属和贵金属震荡上行 #观点:我们认为议息会议时间临近,贵金属和基本金属有望受益震荡上行。#黄金受央行持续购金和投资需求强支撑,建议关注【中金黄金】【赤峰黄金】【山金国际】;#白银受供需连续存缺口及低库存价格弹性强,建议关注【兴业银锡】【盛达资源】;#铜:短期库存结构失衡导致的现货紧张拉升铜价,长期供应增速低,需求受Ai驱动,价格有望长期走牛,建议关注【紫金矿业】【金诚信】【西部矿业】【洛阳钼业】【五矿资源】【中
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移远通信买入”评级,业绩稳健增长,定增落地加速AI模组和解决方案产业化
【移远通信】“买入”评级,业绩稳健增长,定增落地加速AI模组和解决方案产业化 AIOT景气度提升,盈利能力持续改善。公司发布2025年三季度报告。2025Q1-Q3,公司实现营收178.77亿元,同比+34.96%;实现归母净利润7.33亿元,同比+105.65%。公司单Q3实现营收63.30亿元,同比+26.68%,环比+1.63%;实现归母净利润2.62亿元,同比+78.11%,环比+1.18%。 全球数传模组龙头地位稳固并成功转型为物联网综合解决方案供应商。公司客户资源基础雄厚,目前向下游
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瑞达期货上涨点评
瑞达期货上涨点评 事件:截至12/8上午收盘,公司涨停。 1)公司Q1-3净利润增速位于上市期货公司中首位,创新能力较强。公司CTA策略产品业绩表现出色,风控能力较强。目前资管规模接近 45 亿,其中 CTA 产品规模约 41.3 亿,较上半年增长约40%。公司场外及做市业务表现稳健,预计今年风险子净利润同比+38%至1.8个亿左右。 2)公司7月已下修转股价格,转股意愿强,12/6收盘公司已达到强赎价格,后续仍需在连续30个交易日中维持至少15个交易日以上。截至12/6,公司尚未转股规模6.4
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固态电池:利元亨等静压设备合作海外龙头,或将加速解决核心界面问题
🍁🍁🍁固态电池:利元亨等静压设备合作海外龙头,或将加速解决核心界面问题 🍁利元亨今日公众号,与Quintus签署战略合作,Quintus拥有超过七十年的高压技术积淀和世界顶尖的等静压解决方案,其创新的钢丝缠绕技术在全球享有盛誉。双方将组建联合技术团队,#共同开发下一代固态电池等静压设备。 🍁Quintus目前是头部电池厂全固态电池的核心供应商,但是海外公司从实验室走向产业化一般来说速度都较慢,此次合作预计会加速更大容积gwh级等静压设备落地。此前利元亨于11月也与等静压特种钢中原特钢达
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周报第42期:飞天批价波动,饮料龙头估值吸引力提升
()【国泰海通食饮】周报第42期:飞天批价波动,饮料龙头估值吸引力提升 [玫瑰] 投资建议:成长为主线、继续重视供需出清下的拐点机会。 1)白酒推荐成长及先出清标的:山西汾酒、古井贡酒、迎驾贡酒、今世缘、珍酒李渡、舍得酒业、金徽酒以及稳健标的:贵州茅台、五粮液、泸州老窖;2)饮料结构性高增,推荐东鹏饮料、农夫山泉(港股),重视低估值高股息,推荐承德露露、中国食品(港股)、康师傅控股(港股)、统一企业中国(港股)、中国旺旺(港股);3)零食及食品原料成长标的:推荐百龙创园、盐津铺子、卫龙美味(港股
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福赛科技(301529):汽车轻量化PEEK龙头
福赛科技(301529):汽车轻量化PEEK龙头,北美机器人业务突破在即,开启第二增长曲线 核心逻辑: 公司是国内领先的汽车内饰件供应商,凭借扎实的注塑工艺与北美工厂布局,正加速从传统汽车内饰向高附加值PEEK材料轻量化部件升级。近期将直接拜访北美大客户,其PEEK产品有望切入全球人形机器人头部供应链,有望实现从汽车到机器人赛道的跨越式发展,成长空间全面打开。 核心看点: 1. 北美突破在即,机器人业务从0到1 · 公司近期受客户邀请直接拜访北美,目标推进PEEK材料注塑产品合作,是切入特斯拉O
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甘源食品近况更新20251205
(甘源食品)近况更新20251205: 1️⃣公司豆类第二曲线健康豆产品潜力充足,目前线上月销约200w。后续在26年春节期间会导入线下渠道,在传统老三样的基础上进一步拓展豆类产品矩阵。 2️⃣公司正在积极和海外Costco进行接洽,目前正处于准备材料阶段,明年有望持续推进项目落地。 [红包]我们认为公司短期虽然受到棕榈油价格高位运行和越南市场政策影响,但公司强口味研发和创新能力核心护城河不变。棕榈油价格近期有所回落,明年有望凭借健康豆、坚果类新品和海外、会员制商超新渠道贡献业绩增量。
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套利交易回归,降息预期回升,铜价开始上涨行情
【华西有色晏溶团队】套利交易回归,降息预期回升,铜价开始上涨行情 目前美国对铜消费需求逐年增长,COMEX铜价逼近新高。为套取价差利润,交易员正将大量金属运至报价更高的美国市场,从而改变了市场动态。这种溢价在很大程度上受到对未来关税政策持续不确定性的推动。尽管特朗普在今年早些时候暂时豁免了对精炼铜的征税,但他表示将在2026年下半年重新审视这一决定,这促使市场再次加速囤货。 宏观方面,伴随美联储释放鸽派信号以及下任美联储主席偏鸽派,美国政府开门后市场流动性压力有所缓解,同时降息预期的回暖也在一定
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柠檬味阳光
2025-12-10 10:59:30
新征程,新步伐——2025年12月政治局会议解读
新征程,新步伐——2025年12月政治局会议解读 🎙2025年12月8日,中共中央政治局召开会议(以下简称“会议”),分析研究2026年经济工作。 1)会议对国际形势的判断清醒而连贯,预示应对留有余量,对国内经济则强调质的有效提升和量的合理增长。 2)会议首次提出“提质增效”并纳入工作基调,表明更注重发展的质量,也体现了对高质量、可持续的重视。 3)会议首次提出“坚持内需主导”,也首次提出“优化供给”,意在增强国内大循环的内生动力和可靠性。 4)在防范风险守住底线上,会议重心从“稳住股市楼市”
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2025-12-10 04:32:33
硅料收储平台正式成立,期待2026光伏拐点之年
浙商机械 邱世梁王华君【光伏行业】硅料收储平台正式成立,期待2026光伏拐点之年 #光伏收储平台成立: 据能源一号12月9日微信公众号。多晶硅产能整合收购平台今天正式成立。公司名称为,北京光和谦成科技有限责任公司,注册资本30亿,成立日期为2025年12月9日。公司住所在北京市朝阳区。 平台公司成立后,各方股东将持续增加注册资本,该公司不负责卖多晶硅。未来各方股东将积极开会,确认此后多晶硅销售价的合理范围、收储目标及总量。 #隆基发员工持股计划2026年业绩扭亏为盈。考核年度为2026年-202
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宏景科技重大更新20251209
() 【东吴计算机】宏景科技重大更新20251209 公司和大厂A#已签订# B系列AI芯片算力服务订单,规模100亿+。 这是大厂A今年Q1大规模招标算力服务后的第二次招标,宏景率先确定拿单。 B系列订单相比H系列净利率更高。 详细情况欢迎交流
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斯菱股份再推荐:客户拜访顺利结束,全品类谐波对接,量产份额可期!
斯菱股份再推荐:客户拜访顺利结束,全品类谐波对接,量产份额可期! #近期客户拜访顺利结束,公司全品类产品小批量顺利推进。日前北美客户到访公司,针对谐波产品进一步沟通(谐波型号数量可能增加),公司目前全品类谐波与客户顺利对接,有望于年底完成新一代谐波小批量交付,考虑竞对主要为海外厂商,未来量产份额可期! #轴承类产品对接顺利,谐波+轴承集成化趋势提升客户粘性,ASP弹性可观。旋转执行器中谐波与交叉滚子轴承目前有集成化趋势,一方面,客户更希望找寻同时具备谐波+轴承开发能力的供应商,增强供应商粘性,另
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Wave Life Sciences公布INHBE
()【Wave Life Sciences公布INHBE siRNA药物WVE-007初步数据-20251208】 事件:WVE公布GalNAc递送INHBE siRNA药物WVE-007用于减重的I期INLIGHT试验初步数据,240mg单剂皮下注射后3个月,安慰剂调整后内脏脂肪减少9.2%、总体脂肪减少4.0%、瘦体重增加0.9%,展示出siRNA药物在INHBE-ALK7通路中的优异前景,公司股价盘前上涨40%+。 INLIGHT试验目前已入组超100例参与者(其他健康但超重个体,BMI在
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Scale up利好光+板级互联,AI材料迎“从0→1”和“量价齐升”大年
【中银电子】Scale up利好光+板级互联,AI材料迎“从0→1”和“量价齐升”大年 [太阳]产业趋势高度确定 #正交背板推动AI超节点柜内互连趋近“距离、功耗、密度”的物理极限。未来正交背板取代DAC铜缆负责<1m互连;AEC铜缆补位1~3m互连;光交换机+光纤接管>3m互连。 #电子布、铜箔、树脂是核心Low-Dk/Df/CTE原材。超高多层+极细线宽线距+mSAP工艺要求AI PCB向Low-Df、Low-Df、Low-CTE升级。 [太阳]放量节点高度确定。 #Nvidia链Q1有望开
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利元亨与Quintus签署战略合作协议,联合开发量产型固态电池等静压设备
利元亨与Quintus签署战略合作协议,联合开发量产型固态电池等静压设备 #两项重要合作先后落地、打造固态电池等静压设备“整机+核心零部件”完整生态 12月3日,利元亨与#瑞典Quintus签署战略合作协议,双方将组建联合技术团队,致力于开发适配大规模量产需求的下一代固态电池等静压设备。Quintus公司拥有超过七十年的高压技术积淀和世界顶尖的等静压解决方案,其创新的钢丝缠绕技术在全球享有盛誉,Quintus已向全球45个国家交付1900余套设备。 10月30号,利元亨与#河南中原特钢签署战略合
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美联储降息预期快速回温,金属价格震荡上行
美联储降息预期快速回温,金属价格震荡上行 1⃣ADP就业数据强化美联储降息预期,基本金属和贵金属震荡上行 #观点:我们认为议息会议时间临近,贵金属和基本金属有望受益震荡上行。#黄金受央行持续购金和投资需求强支撑,建议关注【中金黄金】【赤峰黄金】【山金国际】;#白银受供需连续存缺口及低库存价格弹性强,建议关注【兴业银锡】【盛达资源】;#铜:短期库存结构失衡导致的现货紧张拉升铜价,长期供应增速低,需求受Ai驱动,价格有望长期走牛,建议关注【紫金矿业】【金诚信】【西部矿业】【洛阳钼业】【五矿资源】【中
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移远通信买入”评级,业绩稳健增长,定增落地加速AI模组和解决方案产业化
【移远通信】“买入”评级,业绩稳健增长,定增落地加速AI模组和解决方案产业化 AIOT景气度提升,盈利能力持续改善。公司发布2025年三季度报告。2025Q1-Q3,公司实现营收178.77亿元,同比+34.96%;实现归母净利润7.33亿元,同比+105.65%。公司单Q3实现营收63.30亿元,同比+26.68%,环比+1.63%;实现归母净利润2.62亿元,同比+78.11%,环比+1.18%。 全球数传模组龙头地位稳固并成功转型为物联网综合解决方案供应商。公司客户资源基础雄厚,目前向下游
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瑞达期货上涨点评
瑞达期货上涨点评 事件:截至12/8上午收盘,公司涨停。 1)公司Q1-3净利润增速位于上市期货公司中首位,创新能力较强。公司CTA策略产品业绩表现出色,风控能力较强。目前资管规模接近 45 亿,其中 CTA 产品规模约 41.3 亿,较上半年增长约40%。公司场外及做市业务表现稳健,预计今年风险子净利润同比+38%至1.8个亿左右。 2)公司7月已下修转股价格,转股意愿强,12/6收盘公司已达到强赎价格,后续仍需在连续30个交易日中维持至少15个交易日以上。截至12/6,公司尚未转股规模6.4
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固态电池:利元亨等静压设备合作海外龙头,或将加速解决核心界面问题
🍁🍁🍁固态电池:利元亨等静压设备合作海外龙头,或将加速解决核心界面问题 🍁利元亨今日公众号,与Quintus签署战略合作,Quintus拥有超过七十年的高压技术积淀和世界顶尖的等静压解决方案,其创新的钢丝缠绕技术在全球享有盛誉。双方将组建联合技术团队,#共同开发下一代固态电池等静压设备。 🍁Quintus目前是头部电池厂全固态电池的核心供应商,但是海外公司从实验室走向产业化一般来说速度都较慢,此次合作预计会加速更大容积gwh级等静压设备落地。此前利元亨于11月也与等静压特种钢中原特钢达
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周报第42期:飞天批价波动,饮料龙头估值吸引力提升
()【国泰海通食饮】周报第42期:飞天批价波动,饮料龙头估值吸引力提升 [玫瑰] 投资建议:成长为主线、继续重视供需出清下的拐点机会。 1)白酒推荐成长及先出清标的:山西汾酒、古井贡酒、迎驾贡酒、今世缘、珍酒李渡、舍得酒业、金徽酒以及稳健标的:贵州茅台、五粮液、泸州老窖;2)饮料结构性高增,推荐东鹏饮料、农夫山泉(港股),重视低估值高股息,推荐承德露露、中国食品(港股)、康师傅控股(港股)、统一企业中国(港股)、中国旺旺(港股);3)零食及食品原料成长标的:推荐百龙创园、盐津铺子、卫龙美味(港股
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福赛科技(301529):汽车轻量化PEEK龙头
福赛科技(301529):汽车轻量化PEEK龙头,北美机器人业务突破在即,开启第二增长曲线 核心逻辑: 公司是国内领先的汽车内饰件供应商,凭借扎实的注塑工艺与北美工厂布局,正加速从传统汽车内饰向高附加值PEEK材料轻量化部件升级。近期将直接拜访北美大客户,其PEEK产品有望切入全球人形机器人头部供应链,有望实现从汽车到机器人赛道的跨越式发展,成长空间全面打开。 核心看点: 1. 北美突破在即,机器人业务从0到1 · 公司近期受客户邀请直接拜访北美,目标推进PEEK材料注塑产品合作,是切入特斯拉O
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甘源食品近况更新20251205
(甘源食品)近况更新20251205: 1️⃣公司豆类第二曲线健康豆产品潜力充足,目前线上月销约200w。后续在26年春节期间会导入线下渠道,在传统老三样的基础上进一步拓展豆类产品矩阵。 2️⃣公司正在积极和海外Costco进行接洽,目前正处于准备材料阶段,明年有望持续推进项目落地。 [红包]我们认为公司短期虽然受到棕榈油价格高位运行和越南市场政策影响,但公司强口味研发和创新能力核心护城河不变。棕榈油价格近期有所回落,明年有望凭借健康豆、坚果类新品和海外、会员制商超新渠道贡献业绩增量。
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套利交易回归,降息预期回升,铜价开始上涨行情
【华西有色晏溶团队】套利交易回归,降息预期回升,铜价开始上涨行情 目前美国对铜消费需求逐年增长,COMEX铜价逼近新高。为套取价差利润,交易员正将大量金属运至报价更高的美国市场,从而改变了市场动态。这种溢价在很大程度上受到对未来关税政策持续不确定性的推动。尽管特朗普在今年早些时候暂时豁免了对精炼铜的征税,但他表示将在2026年下半年重新审视这一决定,这促使市场再次加速囤货。 宏观方面,伴随美联储释放鸽派信号以及下任美联储主席偏鸽派,美国政府开门后市场流动性压力有所缓解,同时降息预期的回暖也在一定
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新征程,新步伐——2025年12月政治局会议解读
新征程,新步伐——2025年12月政治局会议解读 🎙2025年12月8日,中共中央政治局召开会议(以下简称“会议”),分析研究2026年经济工作。 1)会议对国际形势的判断清醒而连贯,预示应对留有余量,对国内经济则强调质的有效提升和量的合理增长。 2)会议首次提出“提质增效”并纳入工作基调,表明更注重发展的质量,也体现了对高质量、可持续的重视。 3)会议首次提出“坚持内需主导”,也首次提出“优化供给”,意在增强国内大循环的内生动力和可靠性。 4)在防范风险守住底线上,会议重心从“稳住股市楼市”
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硅料收储平台正式成立,期待2026光伏拐点之年
浙商机械 邱世梁王华君【光伏行业】硅料收储平台正式成立,期待2026光伏拐点之年 #光伏收储平台成立: 据能源一号12月9日微信公众号。多晶硅产能整合收购平台今天正式成立。公司名称为,北京光和谦成科技有限责任公司,注册资本30亿,成立日期为2025年12月9日。公司住所在北京市朝阳区。 平台公司成立后,各方股东将持续增加注册资本,该公司不负责卖多晶硅。未来各方股东将积极开会,确认此后多晶硅销售价的合理范围、收储目标及总量。 #隆基发员工持股计划2026年业绩扭亏为盈。考核年度为2026年-202
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宏景科技重大更新20251209
() 【东吴计算机】宏景科技重大更新20251209 公司和大厂A#已签订# B系列AI芯片算力服务订单,规模100亿+。 这是大厂A今年Q1大规模招标算力服务后的第二次招标,宏景率先确定拿单。 B系列订单相比H系列净利率更高。 详细情况欢迎交流
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斯菱股份再推荐:客户拜访顺利结束,全品类谐波对接,量产份额可期!
斯菱股份再推荐:客户拜访顺利结束,全品类谐波对接,量产份额可期! #近期客户拜访顺利结束,公司全品类产品小批量顺利推进。日前北美客户到访公司,针对谐波产品进一步沟通(谐波型号数量可能增加),公司目前全品类谐波与客户顺利对接,有望于年底完成新一代谐波小批量交付,考虑竞对主要为海外厂商,未来量产份额可期! #轴承类产品对接顺利,谐波+轴承集成化趋势提升客户粘性,ASP弹性可观。旋转执行器中谐波与交叉滚子轴承目前有集成化趋势,一方面,客户更希望找寻同时具备谐波+轴承开发能力的供应商,增强供应商粘性,另
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柠檬味阳光
2025-12-09 10:26:53
Wave Life Sciences公布INHBE
()【Wave Life Sciences公布INHBE siRNA药物WVE-007初步数据-20251208】 事件:WVE公布GalNAc递送INHBE siRNA药物WVE-007用于减重的I期INLIGHT试验初步数据,240mg单剂皮下注射后3个月,安慰剂调整后内脏脂肪减少9.2%、总体脂肪减少4.0%、瘦体重增加0.9%,展示出siRNA药物在INHBE-ALK7通路中的优异前景,公司股价盘前上涨40%+。 INLIGHT试验目前已入组超100例参与者(其他健康但超重个体,BMI在
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柠檬味阳光
2025-12-08 22:09:01
Scale up利好光+板级互联,AI材料迎“从0→1”和“量价齐升”大年
【中银电子】Scale up利好光+板级互联,AI材料迎“从0→1”和“量价齐升”大年 [太阳]产业趋势高度确定 #正交背板推动AI超节点柜内互连趋近“距离、功耗、密度”的物理极限。未来正交背板取代DAC铜缆负责<1m互连;AEC铜缆补位1~3m互连;光交换机+光纤接管>3m互连。 #电子布、铜箔、树脂是核心Low-Dk/Df/CTE原材。超高多层+极细线宽线距+mSAP工艺要求AI PCB向Low-Df、Low-Df、Low-CTE升级。 [太阳]放量节点高度确定。 #Nvidia链Q1有望开
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柠檬味阳光
2025-12-08 14:21:26
利元亨与Quintus签署战略合作协议,联合开发量产型固态电池等静压设备
利元亨与Quintus签署战略合作协议,联合开发量产型固态电池等静压设备 #两项重要合作先后落地、打造固态电池等静压设备“整机+核心零部件”完整生态 12月3日,利元亨与#瑞典Quintus签署战略合作协议,双方将组建联合技术团队,致力于开发适配大规模量产需求的下一代固态电池等静压设备。Quintus公司拥有超过七十年的高压技术积淀和世界顶尖的等静压解决方案,其创新的钢丝缠绕技术在全球享有盛誉,Quintus已向全球45个国家交付1900余套设备。 10月30号,利元亨与#河南中原特钢签署战略合
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美联储降息预期快速回温,金属价格震荡上行
美联储降息预期快速回温,金属价格震荡上行 1⃣ADP就业数据强化美联储降息预期,基本金属和贵金属震荡上行 #观点:我们认为议息会议时间临近,贵金属和基本金属有望受益震荡上行。#黄金受央行持续购金和投资需求强支撑,建议关注【中金黄金】【赤峰黄金】【山金国际】;#白银受供需连续存缺口及低库存价格弹性强,建议关注【兴业银锡】【盛达资源】;#铜:短期库存结构失衡导致的现货紧张拉升铜价,长期供应增速低,需求受Ai驱动,价格有望长期走牛,建议关注【紫金矿业】【金诚信】【西部矿业】【洛阳钼业】【五矿资源】【中
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云铝股份
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2025-12-08 12:46:11
移远通信买入”评级,业绩稳健增长,定增落地加速AI模组和解决方案产业化
【移远通信】“买入”评级,业绩稳健增长,定增落地加速AI模组和解决方案产业化 AIOT景气度提升,盈利能力持续改善。公司发布2025年三季度报告。2025Q1-Q3,公司实现营收178.77亿元,同比+34.96%;实现归母净利润7.33亿元,同比+105.65%。公司单Q3实现营收63.30亿元,同比+26.68%,环比+1.63%;实现归母净利润2.62亿元,同比+78.11%,环比+1.18%。 全球数传模组龙头地位稳固并成功转型为物联网综合解决方案供应商。公司客户资源基础雄厚,目前向下游
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移远通信
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柠檬味阳光
2025-12-08 12:39:44
瑞达期货上涨点评
瑞达期货上涨点评 事件:截至12/8上午收盘,公司涨停。 1)公司Q1-3净利润增速位于上市期货公司中首位,创新能力较强。公司CTA策略产品业绩表现出色,风控能力较强。目前资管规模接近 45 亿,其中 CTA 产品规模约 41.3 亿,较上半年增长约40%。公司场外及做市业务表现稳健,预计今年风险子净利润同比+38%至1.8个亿左右。 2)公司7月已下修转股价格,转股意愿强,12/6收盘公司已达到强赎价格,后续仍需在连续30个交易日中维持至少15个交易日以上。截至12/6,公司尚未转股规模6.4
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瑞达期货
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固态电池:利元亨等静压设备合作海外龙头,或将加速解决核心界面问题
🍁🍁🍁固态电池:利元亨等静压设备合作海外龙头,或将加速解决核心界面问题 🍁利元亨今日公众号,与Quintus签署战略合作,Quintus拥有超过七十年的高压技术积淀和世界顶尖的等静压解决方案,其创新的钢丝缠绕技术在全球享有盛誉。双方将组建联合技术团队,#共同开发下一代固态电池等静压设备。 🍁Quintus目前是头部电池厂全固态电池的核心供应商,但是海外公司从实验室走向产业化一般来说速度都较慢,此次合作预计会加速更大容积gwh级等静压设备落地。此前利元亨于11月也与等静压特种钢中原特钢达
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周报第42期:飞天批价波动,饮料龙头估值吸引力提升
()【国泰海通食饮】周报第42期:飞天批价波动,饮料龙头估值吸引力提升 [玫瑰] 投资建议:成长为主线、继续重视供需出清下的拐点机会。 1)白酒推荐成长及先出清标的:山西汾酒、古井贡酒、迎驾贡酒、今世缘、珍酒李渡、舍得酒业、金徽酒以及稳健标的:贵州茅台、五粮液、泸州老窖;2)饮料结构性高增,推荐东鹏饮料、农夫山泉(港股),重视低估值高股息,推荐承德露露、中国食品(港股)、康师傅控股(港股)、统一企业中国(港股)、中国旺旺(港股);3)零食及食品原料成长标的:推荐百龙创园、盐津铺子、卫龙美味(港股
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福赛科技(301529):汽车轻量化PEEK龙头
福赛科技(301529):汽车轻量化PEEK龙头,北美机器人业务突破在即,开启第二增长曲线 核心逻辑: 公司是国内领先的汽车内饰件供应商,凭借扎实的注塑工艺与北美工厂布局,正加速从传统汽车内饰向高附加值PEEK材料轻量化部件升级。近期将直接拜访北美大客户,其PEEK产品有望切入全球人形机器人头部供应链,有望实现从汽车到机器人赛道的跨越式发展,成长空间全面打开。 核心看点: 1. 北美突破在即,机器人业务从0到1 · 公司近期受客户邀请直接拜访北美,目标推进PEEK材料注塑产品合作,是切入特斯拉O
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福赛科技
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甘源食品近况更新20251205
(甘源食品)近况更新20251205: 1️⃣公司豆类第二曲线健康豆产品潜力充足,目前线上月销约200w。后续在26年春节期间会导入线下渠道,在传统老三样的基础上进一步拓展豆类产品矩阵。 2️⃣公司正在积极和海外Costco进行接洽,目前正处于准备材料阶段,明年有望持续推进项目落地。 [红包]我们认为公司短期虽然受到棕榈油价格高位运行和越南市场政策影响,但公司强口味研发和创新能力核心护城河不变。棕榈油价格近期有所回落,明年有望凭借健康豆、坚果类新品和海外、会员制商超新渠道贡献业绩增量。
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柠檬味阳光
2025-12-05 11:37:24
套利交易回归,降息预期回升,铜价开始上涨行情
【华西有色晏溶团队】套利交易回归,降息预期回升,铜价开始上涨行情 目前美国对铜消费需求逐年增长,COMEX铜价逼近新高。为套取价差利润,交易员正将大量金属运至报价更高的美国市场,从而改变了市场动态。这种溢价在很大程度上受到对未来关税政策持续不确定性的推动。尽管特朗普在今年早些时候暂时豁免了对精炼铜的征税,但他表示将在2026年下半年重新审视这一决定,这促使市场再次加速囤货。 宏观方面,伴随美联储释放鸽派信号以及下任美联储主席偏鸽派,美国政府开门后市场流动性压力有所缓解,同时降息预期的回暖也在一定
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紫金矿业
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柠檬味阳光
2025-12-10 10:59:30
新征程,新步伐——2025年12月政治局会议解读
新征程,新步伐——2025年12月政治局会议解读 🎙2025年12月8日,中共中央政治局召开会议(以下简称“会议”),分析研究2026年经济工作。 1)会议对国际形势的判断清醒而连贯,预示应对留有余量,对国内经济则强调质的有效提升和量的合理增长。 2)会议首次提出“提质增效”并纳入工作基调,表明更注重发展的质量,也体现了对高质量、可持续的重视。 3)会议首次提出“坚持内需主导”,也首次提出“优化供给”,意在增强国内大循环的内生动力和可靠性。 4)在防范风险守住底线上,会议重心从“稳住股市楼市”
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中信证券
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柠檬味阳光
2025-12-10 04:32:33
硅料收储平台正式成立,期待2026光伏拐点之年
浙商机械 邱世梁王华君【光伏行业】硅料收储平台正式成立,期待2026光伏拐点之年 #光伏收储平台成立: 据能源一号12月9日微信公众号。多晶硅产能整合收购平台今天正式成立。公司名称为,北京光和谦成科技有限责任公司,注册资本30亿,成立日期为2025年12月9日。公司住所在北京市朝阳区。 平台公司成立后,各方股东将持续增加注册资本,该公司不负责卖多晶硅。未来各方股东将积极开会,确认此后多晶硅销售价的合理范围、收储目标及总量。 #隆基发员工持股计划2026年业绩扭亏为盈。考核年度为2026年-202
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晶盛机电
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柠檬味阳光
2025-12-09 17:45:43
宏景科技重大更新20251209
() 【东吴计算机】宏景科技重大更新20251209 公司和大厂A#已签订# B系列AI芯片算力服务订单,规模100亿+。 这是大厂A今年Q1大规模招标算力服务后的第二次招标,宏景率先确定拿单。 B系列订单相比H系列净利率更高。 详细情况欢迎交流
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宏景科技
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柠檬味阳光
2025-12-09 14:31:51
斯菱股份再推荐:客户拜访顺利结束,全品类谐波对接,量产份额可期!
斯菱股份再推荐:客户拜访顺利结束,全品类谐波对接,量产份额可期! #近期客户拜访顺利结束,公司全品类产品小批量顺利推进。日前北美客户到访公司,针对谐波产品进一步沟通(谐波型号数量可能增加),公司目前全品类谐波与客户顺利对接,有望于年底完成新一代谐波小批量交付,考虑竞对主要为海外厂商,未来量产份额可期! #轴承类产品对接顺利,谐波+轴承集成化趋势提升客户粘性,ASP弹性可观。旋转执行器中谐波与交叉滚子轴承目前有集成化趋势,一方面,客户更希望找寻同时具备谐波+轴承开发能力的供应商,增强供应商粘性,另
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2025-12-09 10:26:53
Wave Life Sciences公布INHBE
()【Wave Life Sciences公布INHBE siRNA药物WVE-007初步数据-20251208】 事件:WVE公布GalNAc递送INHBE siRNA药物WVE-007用于减重的I期INLIGHT试验初步数据,240mg单剂皮下注射后3个月,安慰剂调整后内脏脂肪减少9.2%、总体脂肪减少4.0%、瘦体重增加0.9%,展示出siRNA药物在INHBE-ALK7通路中的优异前景,公司股价盘前上涨40%+。 INLIGHT试验目前已入组超100例参与者(其他健康但超重个体,BMI在
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Scale up利好光+板级互联,AI材料迎“从0→1”和“量价齐升”大年
【中银电子】Scale up利好光+板级互联,AI材料迎“从0→1”和“量价齐升”大年 [太阳]产业趋势高度确定 #正交背板推动AI超节点柜内互连趋近“距离、功耗、密度”的物理极限。未来正交背板取代DAC铜缆负责<1m互连;AEC铜缆补位1~3m互连;光交换机+光纤接管>3m互连。 #电子布、铜箔、树脂是核心Low-Dk/Df/CTE原材。超高多层+极细线宽线距+mSAP工艺要求AI PCB向Low-Df、Low-Df、Low-CTE升级。 [太阳]放量节点高度确定。 #Nvidia链Q1有望开
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利元亨与Quintus签署战略合作协议,联合开发量产型固态电池等静压设备
利元亨与Quintus签署战略合作协议,联合开发量产型固态电池等静压设备 #两项重要合作先后落地、打造固态电池等静压设备“整机+核心零部件”完整生态 12月3日,利元亨与#瑞典Quintus签署战略合作协议,双方将组建联合技术团队,致力于开发适配大规模量产需求的下一代固态电池等静压设备。Quintus公司拥有超过七十年的高压技术积淀和世界顶尖的等静压解决方案,其创新的钢丝缠绕技术在全球享有盛誉,Quintus已向全球45个国家交付1900余套设备。 10月30号,利元亨与#河南中原特钢签署战略合
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美联储降息预期快速回温,金属价格震荡上行
美联储降息预期快速回温,金属价格震荡上行 1⃣ADP就业数据强化美联储降息预期,基本金属和贵金属震荡上行 #观点:我们认为议息会议时间临近,贵金属和基本金属有望受益震荡上行。#黄金受央行持续购金和投资需求强支撑,建议关注【中金黄金】【赤峰黄金】【山金国际】;#白银受供需连续存缺口及低库存价格弹性强,建议关注【兴业银锡】【盛达资源】;#铜:短期库存结构失衡导致的现货紧张拉升铜价,长期供应增速低,需求受Ai驱动,价格有望长期走牛,建议关注【紫金矿业】【金诚信】【西部矿业】【洛阳钼业】【五矿资源】【中
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移远通信买入”评级,业绩稳健增长,定增落地加速AI模组和解决方案产业化
【移远通信】“买入”评级,业绩稳健增长,定增落地加速AI模组和解决方案产业化 AIOT景气度提升,盈利能力持续改善。公司发布2025年三季度报告。2025Q1-Q3,公司实现营收178.77亿元,同比+34.96%;实现归母净利润7.33亿元,同比+105.65%。公司单Q3实现营收63.30亿元,同比+26.68%,环比+1.63%;实现归母净利润2.62亿元,同比+78.11%,环比+1.18%。 全球数传模组龙头地位稳固并成功转型为物联网综合解决方案供应商。公司客户资源基础雄厚,目前向下游
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瑞达期货上涨点评
瑞达期货上涨点评 事件:截至12/8上午收盘,公司涨停。 1)公司Q1-3净利润增速位于上市期货公司中首位,创新能力较强。公司CTA策略产品业绩表现出色,风控能力较强。目前资管规模接近 45 亿,其中 CTA 产品规模约 41.3 亿,较上半年增长约40%。公司场外及做市业务表现稳健,预计今年风险子净利润同比+38%至1.8个亿左右。 2)公司7月已下修转股价格,转股意愿强,12/6收盘公司已达到强赎价格,后续仍需在连续30个交易日中维持至少15个交易日以上。截至12/6,公司尚未转股规模6.4
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固态电池:利元亨等静压设备合作海外龙头,或将加速解决核心界面问题
🍁🍁🍁固态电池:利元亨等静压设备合作海外龙头,或将加速解决核心界面问题 🍁利元亨今日公众号,与Quintus签署战略合作,Quintus拥有超过七十年的高压技术积淀和世界顶尖的等静压解决方案,其创新的钢丝缠绕技术在全球享有盛誉。双方将组建联合技术团队,#共同开发下一代固态电池等静压设备。 🍁Quintus目前是头部电池厂全固态电池的核心供应商,但是海外公司从实验室走向产业化一般来说速度都较慢,此次合作预计会加速更大容积gwh级等静压设备落地。此前利元亨于11月也与等静压特种钢中原特钢达
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周报第42期:飞天批价波动,饮料龙头估值吸引力提升
()【国泰海通食饮】周报第42期:飞天批价波动,饮料龙头估值吸引力提升 [玫瑰] 投资建议:成长为主线、继续重视供需出清下的拐点机会。 1)白酒推荐成长及先出清标的:山西汾酒、古井贡酒、迎驾贡酒、今世缘、珍酒李渡、舍得酒业、金徽酒以及稳健标的:贵州茅台、五粮液、泸州老窖;2)饮料结构性高增,推荐东鹏饮料、农夫山泉(港股),重视低估值高股息,推荐承德露露、中国食品(港股)、康师傅控股(港股)、统一企业中国(港股)、中国旺旺(港股);3)零食及食品原料成长标的:推荐百龙创园、盐津铺子、卫龙美味(港股
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福赛科技(301529):汽车轻量化PEEK龙头
福赛科技(301529):汽车轻量化PEEK龙头,北美机器人业务突破在即,开启第二增长曲线 核心逻辑: 公司是国内领先的汽车内饰件供应商,凭借扎实的注塑工艺与北美工厂布局,正加速从传统汽车内饰向高附加值PEEK材料轻量化部件升级。近期将直接拜访北美大客户,其PEEK产品有望切入全球人形机器人头部供应链,有望实现从汽车到机器人赛道的跨越式发展,成长空间全面打开。 核心看点: 1. 北美突破在即,机器人业务从0到1 · 公司近期受客户邀请直接拜访北美,目标推进PEEK材料注塑产品合作,是切入特斯拉O
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甘源食品近况更新20251205
(甘源食品)近况更新20251205: 1️⃣公司豆类第二曲线健康豆产品潜力充足,目前线上月销约200w。后续在26年春节期间会导入线下渠道,在传统老三样的基础上进一步拓展豆类产品矩阵。 2️⃣公司正在积极和海外Costco进行接洽,目前正处于准备材料阶段,明年有望持续推进项目落地。 [红包]我们认为公司短期虽然受到棕榈油价格高位运行和越南市场政策影响,但公司强口味研发和创新能力核心护城河不变。棕榈油价格近期有所回落,明年有望凭借健康豆、坚果类新品和海外、会员制商超新渠道贡献业绩增量。
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套利交易回归,降息预期回升,铜价开始上涨行情
【华西有色晏溶团队】套利交易回归,降息预期回升,铜价开始上涨行情 目前美国对铜消费需求逐年增长,COMEX铜价逼近新高。为套取价差利润,交易员正将大量金属运至报价更高的美国市场,从而改变了市场动态。这种溢价在很大程度上受到对未来关税政策持续不确定性的推动。尽管特朗普在今年早些时候暂时豁免了对精炼铜的征税,但他表示将在2026年下半年重新审视这一决定,这促使市场再次加速囤货。 宏观方面,伴随美联储释放鸽派信号以及下任美联储主席偏鸽派,美国政府开门后市场流动性压力有所缓解,同时降息预期的回暖也在一定
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