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放荡不羁爱自由
公社达人
2025-07-03 08:45:17
托普云农:“AI + 农业” 正重构农业新生态
分析师给予托普云农(301556)“买入”评级,预计公司2025年至2027年的营业收入分别为6.59亿元、8.75亿元和11.36亿元,归母净利润分别为1.65亿元、2.12亿元和2.72亿元,对应2025年市盈率43倍,显著低于可比公司均值96倍,具备较高成长性与估值优势。 托普云农(301556.SZ)投资要点 1. 智慧农业领军企业,业务结构清晰 托普云农是国内领先的智慧农业综合解决方案提供商,业务涵盖智能硬件设备和智慧农业项目。2024年,公司智慧农业项目收入占比60%,毛利率55%;
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托普云农
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公社达人
2025-06-26 08:27:01
维信诺:OLED即将迎来爆发增长
【中信电子】维信诺深度报告:AMOLED细分龙头,高端化战略助力长期成长 当前时点来看,稳价降本下公司OLED业务经营层面持续改善,同时有望受益于H2消费电子传统旺季、大客户新机发布以及潜在产线并表,建议持续关注。 聚焦行业:OLED供需持续改善,LTPO/折叠屏等中高端产品渗透,行业均价趋势稳中向上。需求端,全球OLED手机面板市场规模至2027年预计增长至500亿美元;供给侧,全球无新建手机用OLED产线,产能供给预计保持温和稳定。我们判断未来2-3年小尺寸 OLED供需将持续改善,将为OL
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维信诺
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公社达人
2025-06-23 21:37:34
统联精密:26年主业安全垫+苹果折叠屏潜在最大预期差
统联精密持续推荐:26年主业安全垫+苹果折叠屏潜在最大预期差 产业节奏:预计26年下半年苹果折叠新机有望发布,屏幕、铰链核心工艺方向大致确定,6月底7月初有望确定液态金属/3D打印方案;目前产业链预期26年备货1000w部,后续有望上修。 空间如何拍: 1)主业安全垫:亚马逊卫星业务/眼镜+苹果mac确定性case,2026年合计贡献3e收入;除此之外大疆、影石360、安克、戴森等客户,预计2026年有望做到15e收入。主业1.5e利润×25PE,业绩高增,合计40e市值; 2)折叠屏空间:MI
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公社达人
2025-06-13 08:44:28
德明利:企业级存储快速放量,叠加存储涨价盈利修复
重点推荐德明利:企业级存储快速放量,进入国内大厂供应链进一步打开成长空间 1.业绩拐点出现。受益存储行业景气回升,Q2存储模组价格持续上涨,预计公司Q2毛利率回升,净利润有望扭亏,Q3预计利润进一步改善。 2.国内互联网大厂字节、阿里、腾讯capex大幅增长带动企业级存储需求高增。以阿里巴巴为例,未来三年将投入超过3800亿元用于建设云和AI硬件基础设施,总额超过去十年总和。存储作为AI服务器核心硬件之一迎来结构性升级,为满足高速数据传输以及海量训练数据集、生成数据存储需求,国内企业级存储目前3
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公社达人
2025-06-10 22:26:08
隆利科技:Lipo超窄边框业务今年全面量产
隆利科技:Lipo超窄边框业务今年全面量产 1.Lipo技术进展超预期:主要用在oled屏幕的终端产品(如手机和手表),今年边框可以做到1mm以内,去年小米找别人做的是1.35mm。 2.国内客户今年大规模量产。手表上半年已经量产,手机下半年量产,单机价值量20-30元。 后续可能采用LIPO的新机型包括:小米16系列、OPPO Find X9系列、VIVO X300多款直屏+LIPO,华为P80/Mate80、荣耀Magic 8mini等,趋势性很强。 3.今年Lipo业绩:业务估计7亿收入(
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公社达人
2025-06-09 00:47:23
飞亚达:拟收购陕西长空齿轮,精密科技业务转型升级迈出第一步
飞亚达:拟收购陕西长空齿轮,精密科技业务转型升级迈出第一步 🤖#公司拟收购长空齿轮、持续推进精密科技领域转型升级、加快发展战略新兴产业。长空齿轮主营精密齿轮及相关产品,若本次收购顺利完成,有助于增强公司精密科技业务的技术实力和核心能力,提升公司综合竞争力,符合公司战略发展规划、业务发展需要及全体股东利益。 🤖陕西长空齿轮是中航工业集团#唯一#从事中小模数齿轮及齿轮箱的企业,是国家级专精特新“小巨人”企业;已申请多项#谐波减速器专利;减速器产品多次获得省部级行业科技成果奖项。谐波减速器和行星减
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2025-06-02 20:22:49
绿能慧充!
@金火PhoeniX2077:【国盛军工】无人机集群作战在俄乌战场大放异彩#乌方袭击俄机场画面曝光#
【国盛军工】无人机集群作战在俄乌战场大放异彩#乌方袭击俄机场画面曝光#事件:6月1日,乌方对俄境内4个军用机场发动无人机空袭,击毁或损坏超过40架俄战略飞机,导致俄空军直接损失超过22亿美元。这是低成本无人机集群作战对重大军事装备进行颠覆性打击的典型应用,直接意味着无人化、智能化作战模式已经到来。🔥
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公社达人
2025-05-21 08:50:37
创源股份:谷子经济,打造IP+渠道全产业链
创源股份:最早推荐,主业估值合理,重视文旅资源协同【德邦商社】 创源股份是宁波文旅投旗下唯一的上市公司,22年收了创源股份29%股权后,对业务进行全面管理,当前管理层除了创始人兼董事长任召国为原始团队,其他核心高管基本从宁波国资委派过来任职的领导,包括现任公司总裁的叶晋盛(同时也是第一大股东的法人)。未来核心思路是把创源打造成IP+全产业链运营公司 主业稳健增长,今年为业绩对赌第三年,22-23年业绩均兑现,对赌协议要求今年9000万利润。自有品牌高增长,当前占比接近30%,未来渠道拓展包括国内
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2025-05-21 08:48:18
一心堂:新消费改革,类似胖改逻辑
【一心堂】更新 公司近期表现较好,我们认为主要受到以下几个因素驱动:1)公司基本面变化:推出第三代店型,改造后客流提升明显,展现转型新方向;2)新店型产品符合“谷子经济”主题;3)公司23-24年经历行业和公司自身低谷期,目前业绩拐点显现,估值处于底部位置。我们预计公司25年利润6亿+,对应当前估值15X。此外,药店行业自24年5月来受比价政策影响业绩承压,带来今年低基数,建议积极关注。 门店改造: 1)第三代店型:在传统药品、器械、中药保健品、食品保健品五类基础上,增加药妆、洗护食品,最新增加
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一心堂
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公社达人
2025-05-19 22:23:53
博汇纸业:大股东重组节点临近,基本面有望修复
博汇纸业是国内经营各类卡纸和板纸的龙头企业,白卡纸市场份额18.68%,产能规模仅次于金光APP(32.51%)和晨鸣纸业(19.69%),居国内排行第三。 金光集团APP(中国)作为具有世界领先水平的大型浆纸企业,2020年实控博汇纸业后,以自身全球化视野以及技术、人才、管理等方面的优势,赋能博汇纸业进行资源整合和技改提升,大大增强了公司在白卡纸行业的市场竞争力,也优化了整个行业的竞争格局。 金光纸业同时公告了《关于避免同业竞争的承诺函》,在收购完成后6年内逐步解决与上市公司之间的同业竞争问题
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博汇纸业
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公社达人
2025-05-08 15:28:13
通合科技:充电桩行业重大催化
🌈通合科技更新: ⭐行业:大厂强化资本开支提振AI景气度 1⃣Meta财报: 上调2025年资本开支到640-720亿美元,主要用于数据中心和AI算力。 2⃣微软财报: 继续投入AI基础设施,其中第三财季公司资本支出为214亿美元(含融资租赁)。 ⭐发力HVDC: 主要应用于各数据中心的直流供配电领域,系列产品包括 240V、336V、750V 三个电压等级,具有 20kW、30kW 等多个功率等级。公司不断丰富产品系列,#并大力开发行业核心大客户。 ⭐航空航天迎来拐点: 公司特种电源产品在国
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公社达人
2025-05-07 18:44:45
长城科技:新进特斯拉机器人
长城科技-18xPE的特斯拉机器人产业链新星,空间140%以上。 1,公司主要产品是电机中的电磁线,在机器人执行器电机中使用量较大。28个执行器电机+34个灵巧手电机,都需要用到漆包线。此前以外资供应商为主,后续有望进入特斯拉机器人。 2,漆包线价值量是铜+加工费,预计净利率5%左右,按照公司漆包线价值量来计算,单个执行器净利润25-30元,28个执行器净利润预计700-850元。公司和特斯拉机器人执行器供应商绑定,假设50万台机器人,可以贡献3.5-4.3亿净利润,20x PE,对应机器人业务
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长城科技
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公社达人
2025-04-06 19:37:49
【绿能慧充】要点更新:低空率先订单落地,应用场景打开
【绿能慧充】要点更新 1、公司于24年中旬收购中创航空57%股权,切入重载工业无人机赛道。重载无人机凭借大载重、长航时、高可靠等特点,逐步得到下游客户认可,目前公司产品已经在物资运输、森林消防、应急救援等领域成功应用。公司有望在今年完成对其余中创航空43%股权收购,加大对重载无人机业务的布局。 2、与海外印尼客户合作:①公司于25年3月3日与印尼客户PT.APD 举行签约仪式就120套无人直升机订单项目正式签署相关协议,较24年整体20套交付6倍增长;②本次订单主要涉及产品为公司ZC500机型(
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公社达人
2025-02-25 12:51:34
信宇人:国产算力新分支,HW磁电存储核心标的
信宇人:国产算力新分支,HW磁电存储核心标的 💥阿里Q4资本开支318亿元,环比+80%,大超预期。存储为算力重要基础设施,磁存储因低成本、大容量、高可靠等在数据中心等有良好应用场景,目前核心技术掌握在美日手里。华为在24年MWC上介绍了用于数据存储的 OceanStor Arctic。他表示与磁带相比总连接成本降低 20%,与硬盘相比可以降低 90% 的功耗,2025年上半年发布。2025年MWC将于3月3日召开,或更新产业进展。目前磁存储市场空间在40亿美金级别,在资本开支超预期×黑科技突
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公社达人
2025-02-20 22:25:08
【华正新材】:H产业链低估的材料平台型公司,新老业务全面开花
【复合材料切入手机后盖渗透空间大】H手机自mate60推出创新的玄武架,其重要创新之一是引入超耐用玻纤复合材料,具有更好抗压强度和抗变形能力,成本较传统玻璃方案更具优势且能减重,P70单机价值约30元,公司份额约6成,后续P80/mate80等有多款机型还要采用玻纤材料后盖,仅考虑mate+P有望贡献4亿+收入,考虑远期空间超20亿,贡献利润约1.3亿,给30x估值,市值约40亿。 【ABF膜率先实现国产替代】ABF载板大量应用于高端GPU/CPU封装,其核心材料ABF膜为日本味之素垄断;公司与
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华正新材
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2025-07-03 08:45:17
托普云农:“AI + 农业” 正重构农业新生态
分析师给予托普云农(301556)“买入”评级,预计公司2025年至2027年的营业收入分别为6.59亿元、8.75亿元和11.36亿元,归母净利润分别为1.65亿元、2.12亿元和2.72亿元,对应2025年市盈率43倍,显著低于可比公司均值96倍,具备较高成长性与估值优势。 托普云农(301556.SZ)投资要点 1. 智慧农业领军企业,业务结构清晰 托普云农是国内领先的智慧农业综合解决方案提供商,业务涵盖智能硬件设备和智慧农业项目。2024年,公司智慧农业项目收入占比60%,毛利率55%;
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2025-06-26 08:27:01
维信诺:OLED即将迎来爆发增长
【中信电子】维信诺深度报告:AMOLED细分龙头,高端化战略助力长期成长 当前时点来看,稳价降本下公司OLED业务经营层面持续改善,同时有望受益于H2消费电子传统旺季、大客户新机发布以及潜在产线并表,建议持续关注。 聚焦行业:OLED供需持续改善,LTPO/折叠屏等中高端产品渗透,行业均价趋势稳中向上。需求端,全球OLED手机面板市场规模至2027年预计增长至500亿美元;供给侧,全球无新建手机用OLED产线,产能供给预计保持温和稳定。我们判断未来2-3年小尺寸 OLED供需将持续改善,将为OL
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2025-06-23 21:37:34
统联精密:26年主业安全垫+苹果折叠屏潜在最大预期差
统联精密持续推荐:26年主业安全垫+苹果折叠屏潜在最大预期差 产业节奏:预计26年下半年苹果折叠新机有望发布,屏幕、铰链核心工艺方向大致确定,6月底7月初有望确定液态金属/3D打印方案;目前产业链预期26年备货1000w部,后续有望上修。 空间如何拍: 1)主业安全垫:亚马逊卫星业务/眼镜+苹果mac确定性case,2026年合计贡献3e收入;除此之外大疆、影石360、安克、戴森等客户,预计2026年有望做到15e收入。主业1.5e利润×25PE,业绩高增,合计40e市值; 2)折叠屏空间:MI
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2025-06-13 08:44:28
德明利:企业级存储快速放量,叠加存储涨价盈利修复
重点推荐德明利:企业级存储快速放量,进入国内大厂供应链进一步打开成长空间 1.业绩拐点出现。受益存储行业景气回升,Q2存储模组价格持续上涨,预计公司Q2毛利率回升,净利润有望扭亏,Q3预计利润进一步改善。 2.国内互联网大厂字节、阿里、腾讯capex大幅增长带动企业级存储需求高增。以阿里巴巴为例,未来三年将投入超过3800亿元用于建设云和AI硬件基础设施,总额超过去十年总和。存储作为AI服务器核心硬件之一迎来结构性升级,为满足高速数据传输以及海量训练数据集、生成数据存储需求,国内企业级存储目前3
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隆利科技:Lipo超窄边框业务今年全面量产
隆利科技:Lipo超窄边框业务今年全面量产 1.Lipo技术进展超预期:主要用在oled屏幕的终端产品(如手机和手表),今年边框可以做到1mm以内,去年小米找别人做的是1.35mm。 2.国内客户今年大规模量产。手表上半年已经量产,手机下半年量产,单机价值量20-30元。 后续可能采用LIPO的新机型包括:小米16系列、OPPO Find X9系列、VIVO X300多款直屏+LIPO,华为P80/Mate80、荣耀Magic 8mini等,趋势性很强。 3.今年Lipo业绩:业务估计7亿收入(
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飞亚达:拟收购陕西长空齿轮,精密科技业务转型升级迈出第一步
飞亚达:拟收购陕西长空齿轮,精密科技业务转型升级迈出第一步 🤖#公司拟收购长空齿轮、持续推进精密科技领域转型升级、加快发展战略新兴产业。长空齿轮主营精密齿轮及相关产品,若本次收购顺利完成,有助于增强公司精密科技业务的技术实力和核心能力,提升公司综合竞争力,符合公司战略发展规划、业务发展需要及全体股东利益。 🤖陕西长空齿轮是中航工业集团#唯一#从事中小模数齿轮及齿轮箱的企业,是国家级专精特新“小巨人”企业;已申请多项#谐波减速器专利;减速器产品多次获得省部级行业科技成果奖项。谐波减速器和行星减
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飞亚达
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2025-06-02 20:22:49
绿能慧充!
@金火PhoeniX2077:【国盛军工】无人机集群作战在俄乌战场大放异彩#乌方袭击俄机场画面曝光#
【国盛军工】无人机集群作战在俄乌战场大放异彩#乌方袭击俄机场画面曝光#事件:6月1日,乌方对俄境内4个军用机场发动无人机空袭,击毁或损坏超过40架俄战略飞机,导致俄空军直接损失超过22亿美元。这是低成本无人机集群作战对重大军事装备进行颠覆性打击的典型应用,直接意味着无人化、智能化作战模式已经到来。🔥
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公社达人
2025-05-21 08:50:37
创源股份:谷子经济,打造IP+渠道全产业链
创源股份:最早推荐,主业估值合理,重视文旅资源协同【德邦商社】 创源股份是宁波文旅投旗下唯一的上市公司,22年收了创源股份29%股权后,对业务进行全面管理,当前管理层除了创始人兼董事长任召国为原始团队,其他核心高管基本从宁波国资委派过来任职的领导,包括现任公司总裁的叶晋盛(同时也是第一大股东的法人)。未来核心思路是把创源打造成IP+全产业链运营公司 主业稳健增长,今年为业绩对赌第三年,22-23年业绩均兑现,对赌协议要求今年9000万利润。自有品牌高增长,当前占比接近30%,未来渠道拓展包括国内
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2025-05-21 08:48:18
一心堂:新消费改革,类似胖改逻辑
【一心堂】更新 公司近期表现较好,我们认为主要受到以下几个因素驱动:1)公司基本面变化:推出第三代店型,改造后客流提升明显,展现转型新方向;2)新店型产品符合“谷子经济”主题;3)公司23-24年经历行业和公司自身低谷期,目前业绩拐点显现,估值处于底部位置。我们预计公司25年利润6亿+,对应当前估值15X。此外,药店行业自24年5月来受比价政策影响业绩承压,带来今年低基数,建议积极关注。 门店改造: 1)第三代店型:在传统药品、器械、中药保健品、食品保健品五类基础上,增加药妆、洗护食品,最新增加
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公社达人
2025-05-19 22:23:53
博汇纸业:大股东重组节点临近,基本面有望修复
博汇纸业是国内经营各类卡纸和板纸的龙头企业,白卡纸市场份额18.68%,产能规模仅次于金光APP(32.51%)和晨鸣纸业(19.69%),居国内排行第三。 金光集团APP(中国)作为具有世界领先水平的大型浆纸企业,2020年实控博汇纸业后,以自身全球化视野以及技术、人才、管理等方面的优势,赋能博汇纸业进行资源整合和技改提升,大大增强了公司在白卡纸行业的市场竞争力,也优化了整个行业的竞争格局。 金光纸业同时公告了《关于避免同业竞争的承诺函》,在收购完成后6年内逐步解决与上市公司之间的同业竞争问题
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博汇纸业
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2025-05-08 15:28:13
通合科技:充电桩行业重大催化
🌈通合科技更新: ⭐行业:大厂强化资本开支提振AI景气度 1⃣Meta财报: 上调2025年资本开支到640-720亿美元,主要用于数据中心和AI算力。 2⃣微软财报: 继续投入AI基础设施,其中第三财季公司资本支出为214亿美元(含融资租赁)。 ⭐发力HVDC: 主要应用于各数据中心的直流供配电领域,系列产品包括 240V、336V、750V 三个电压等级,具有 20kW、30kW 等多个功率等级。公司不断丰富产品系列,#并大力开发行业核心大客户。 ⭐航空航天迎来拐点: 公司特种电源产品在国
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2025-05-07 18:44:45
长城科技:新进特斯拉机器人
长城科技-18xPE的特斯拉机器人产业链新星,空间140%以上。 1,公司主要产品是电机中的电磁线,在机器人执行器电机中使用量较大。28个执行器电机+34个灵巧手电机,都需要用到漆包线。此前以外资供应商为主,后续有望进入特斯拉机器人。 2,漆包线价值量是铜+加工费,预计净利率5%左右,按照公司漆包线价值量来计算,单个执行器净利润25-30元,28个执行器净利润预计700-850元。公司和特斯拉机器人执行器供应商绑定,假设50万台机器人,可以贡献3.5-4.3亿净利润,20x PE,对应机器人业务
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长城科技
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公社达人
2025-04-06 19:37:49
【绿能慧充】要点更新:低空率先订单落地,应用场景打开
【绿能慧充】要点更新 1、公司于24年中旬收购中创航空57%股权,切入重载工业无人机赛道。重载无人机凭借大载重、长航时、高可靠等特点,逐步得到下游客户认可,目前公司产品已经在物资运输、森林消防、应急救援等领域成功应用。公司有望在今年完成对其余中创航空43%股权收购,加大对重载无人机业务的布局。 2、与海外印尼客户合作:①公司于25年3月3日与印尼客户PT.APD 举行签约仪式就120套无人直升机订单项目正式签署相关协议,较24年整体20套交付6倍增长;②本次订单主要涉及产品为公司ZC500机型(
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绿能慧充
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2025-02-25 12:51:34
信宇人:国产算力新分支,HW磁电存储核心标的
信宇人:国产算力新分支,HW磁电存储核心标的 💥阿里Q4资本开支318亿元,环比+80%,大超预期。存储为算力重要基础设施,磁存储因低成本、大容量、高可靠等在数据中心等有良好应用场景,目前核心技术掌握在美日手里。华为在24年MWC上介绍了用于数据存储的 OceanStor Arctic。他表示与磁带相比总连接成本降低 20%,与硬盘相比可以降低 90% 的功耗,2025年上半年发布。2025年MWC将于3月3日召开,或更新产业进展。目前磁存储市场空间在40亿美金级别,在资本开支超预期×黑科技突
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公社达人
2025-02-20 22:25:08
【华正新材】:H产业链低估的材料平台型公司,新老业务全面开花
【复合材料切入手机后盖渗透空间大】H手机自mate60推出创新的玄武架,其重要创新之一是引入超耐用玻纤复合材料,具有更好抗压强度和抗变形能力,成本较传统玻璃方案更具优势且能减重,P70单机价值约30元,公司份额约6成,后续P80/mate80等有多款机型还要采用玻纤材料后盖,仅考虑mate+P有望贡献4亿+收入,考虑远期空间超20亿,贡献利润约1.3亿,给30x估值,市值约40亿。 【ABF膜率先实现国产替代】ABF载板大量应用于高端GPU/CPU封装,其核心材料ABF膜为日本味之素垄断;公司与
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2025-07-03 08:45:17
托普云农:“AI + 农业” 正重构农业新生态
分析师给予托普云农(301556)“买入”评级,预计公司2025年至2027年的营业收入分别为6.59亿元、8.75亿元和11.36亿元,归母净利润分别为1.65亿元、2.12亿元和2.72亿元,对应2025年市盈率43倍,显著低于可比公司均值96倍,具备较高成长性与估值优势。 托普云农(301556.SZ)投资要点 1. 智慧农业领军企业,业务结构清晰 托普云农是国内领先的智慧农业综合解决方案提供商,业务涵盖智能硬件设备和智慧农业项目。2024年,公司智慧农业项目收入占比60%,毛利率55%;
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2025-06-26 08:27:01
维信诺:OLED即将迎来爆发增长
【中信电子】维信诺深度报告:AMOLED细分龙头,高端化战略助力长期成长 当前时点来看,稳价降本下公司OLED业务经营层面持续改善,同时有望受益于H2消费电子传统旺季、大客户新机发布以及潜在产线并表,建议持续关注。 聚焦行业:OLED供需持续改善,LTPO/折叠屏等中高端产品渗透,行业均价趋势稳中向上。需求端,全球OLED手机面板市场规模至2027年预计增长至500亿美元;供给侧,全球无新建手机用OLED产线,产能供给预计保持温和稳定。我们判断未来2-3年小尺寸 OLED供需将持续改善,将为OL
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2025-06-23 21:37:34
统联精密:26年主业安全垫+苹果折叠屏潜在最大预期差
统联精密持续推荐:26年主业安全垫+苹果折叠屏潜在最大预期差 产业节奏:预计26年下半年苹果折叠新机有望发布,屏幕、铰链核心工艺方向大致确定,6月底7月初有望确定液态金属/3D打印方案;目前产业链预期26年备货1000w部,后续有望上修。 空间如何拍: 1)主业安全垫:亚马逊卫星业务/眼镜+苹果mac确定性case,2026年合计贡献3e收入;除此之外大疆、影石360、安克、戴森等客户,预计2026年有望做到15e收入。主业1.5e利润×25PE,业绩高增,合计40e市值; 2)折叠屏空间:MI
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2025-06-13 08:44:28
德明利:企业级存储快速放量,叠加存储涨价盈利修复
重点推荐德明利:企业级存储快速放量,进入国内大厂供应链进一步打开成长空间 1.业绩拐点出现。受益存储行业景气回升,Q2存储模组价格持续上涨,预计公司Q2毛利率回升,净利润有望扭亏,Q3预计利润进一步改善。 2.国内互联网大厂字节、阿里、腾讯capex大幅增长带动企业级存储需求高增。以阿里巴巴为例,未来三年将投入超过3800亿元用于建设云和AI硬件基础设施,总额超过去十年总和。存储作为AI服务器核心硬件之一迎来结构性升级,为满足高速数据传输以及海量训练数据集、生成数据存储需求,国内企业级存储目前3
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2025-06-10 22:26:08
隆利科技:Lipo超窄边框业务今年全面量产
隆利科技:Lipo超窄边框业务今年全面量产 1.Lipo技术进展超预期:主要用在oled屏幕的终端产品(如手机和手表),今年边框可以做到1mm以内,去年小米找别人做的是1.35mm。 2.国内客户今年大规模量产。手表上半年已经量产,手机下半年量产,单机价值量20-30元。 后续可能采用LIPO的新机型包括:小米16系列、OPPO Find X9系列、VIVO X300多款直屏+LIPO,华为P80/Mate80、荣耀Magic 8mini等,趋势性很强。 3.今年Lipo业绩:业务估计7亿收入(
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2025-06-09 00:47:23
飞亚达:拟收购陕西长空齿轮,精密科技业务转型升级迈出第一步
飞亚达:拟收购陕西长空齿轮,精密科技业务转型升级迈出第一步 🤖#公司拟收购长空齿轮、持续推进精密科技领域转型升级、加快发展战略新兴产业。长空齿轮主营精密齿轮及相关产品,若本次收购顺利完成,有助于增强公司精密科技业务的技术实力和核心能力,提升公司综合竞争力,符合公司战略发展规划、业务发展需要及全体股东利益。 🤖陕西长空齿轮是中航工业集团#唯一#从事中小模数齿轮及齿轮箱的企业,是国家级专精特新“小巨人”企业;已申请多项#谐波减速器专利;减速器产品多次获得省部级行业科技成果奖项。谐波减速器和行星减
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2025-06-02 20:22:49
绿能慧充!
@金火PhoeniX2077:【国盛军工】无人机集群作战在俄乌战场大放异彩#乌方袭击俄机场画面曝光#
【国盛军工】无人机集群作战在俄乌战场大放异彩#乌方袭击俄机场画面曝光#事件:6月1日,乌方对俄境内4个军用机场发动无人机空袭,击毁或损坏超过40架俄战略飞机,导致俄空军直接损失超过22亿美元。这是低成本无人机集群作战对重大军事装备进行颠覆性打击的典型应用,直接意味着无人化、智能化作战模式已经到来。🔥
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2025-05-21 08:50:37
创源股份:谷子经济,打造IP+渠道全产业链
创源股份:最早推荐,主业估值合理,重视文旅资源协同【德邦商社】 创源股份是宁波文旅投旗下唯一的上市公司,22年收了创源股份29%股权后,对业务进行全面管理,当前管理层除了创始人兼董事长任召国为原始团队,其他核心高管基本从宁波国资委派过来任职的领导,包括现任公司总裁的叶晋盛(同时也是第一大股东的法人)。未来核心思路是把创源打造成IP+全产业链运营公司 主业稳健增长,今年为业绩对赌第三年,22-23年业绩均兑现,对赌协议要求今年9000万利润。自有品牌高增长,当前占比接近30%,未来渠道拓展包括国内
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2025-05-21 08:48:18
一心堂:新消费改革,类似胖改逻辑
【一心堂】更新 公司近期表现较好,我们认为主要受到以下几个因素驱动:1)公司基本面变化:推出第三代店型,改造后客流提升明显,展现转型新方向;2)新店型产品符合“谷子经济”主题;3)公司23-24年经历行业和公司自身低谷期,目前业绩拐点显现,估值处于底部位置。我们预计公司25年利润6亿+,对应当前估值15X。此外,药店行业自24年5月来受比价政策影响业绩承压,带来今年低基数,建议积极关注。 门店改造: 1)第三代店型:在传统药品、器械、中药保健品、食品保健品五类基础上,增加药妆、洗护食品,最新增加
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2025-05-19 22:23:53
博汇纸业:大股东重组节点临近,基本面有望修复
博汇纸业是国内经营各类卡纸和板纸的龙头企业,白卡纸市场份额18.68%,产能规模仅次于金光APP(32.51%)和晨鸣纸业(19.69%),居国内排行第三。 金光集团APP(中国)作为具有世界领先水平的大型浆纸企业,2020年实控博汇纸业后,以自身全球化视野以及技术、人才、管理等方面的优势,赋能博汇纸业进行资源整合和技改提升,大大增强了公司在白卡纸行业的市场竞争力,也优化了整个行业的竞争格局。 金光纸业同时公告了《关于避免同业竞争的承诺函》,在收购完成后6年内逐步解决与上市公司之间的同业竞争问题
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博汇纸业
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2025-05-08 15:28:13
通合科技:充电桩行业重大催化
🌈通合科技更新: ⭐行业:大厂强化资本开支提振AI景气度 1⃣Meta财报: 上调2025年资本开支到640-720亿美元,主要用于数据中心和AI算力。 2⃣微软财报: 继续投入AI基础设施,其中第三财季公司资本支出为214亿美元(含融资租赁)。 ⭐发力HVDC: 主要应用于各数据中心的直流供配电领域,系列产品包括 240V、336V、750V 三个电压等级,具有 20kW、30kW 等多个功率等级。公司不断丰富产品系列,#并大力开发行业核心大客户。 ⭐航空航天迎来拐点: 公司特种电源产品在国
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公社达人
2025-05-07 18:44:45
长城科技:新进特斯拉机器人
长城科技-18xPE的特斯拉机器人产业链新星,空间140%以上。 1,公司主要产品是电机中的电磁线,在机器人执行器电机中使用量较大。28个执行器电机+34个灵巧手电机,都需要用到漆包线。此前以外资供应商为主,后续有望进入特斯拉机器人。 2,漆包线价值量是铜+加工费,预计净利率5%左右,按照公司漆包线价值量来计算,单个执行器净利润25-30元,28个执行器净利润预计700-850元。公司和特斯拉机器人执行器供应商绑定,假设50万台机器人,可以贡献3.5-4.3亿净利润,20x PE,对应机器人业务
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长城科技
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2025-04-06 19:37:49
【绿能慧充】要点更新:低空率先订单落地,应用场景打开
【绿能慧充】要点更新 1、公司于24年中旬收购中创航空57%股权,切入重载工业无人机赛道。重载无人机凭借大载重、长航时、高可靠等特点,逐步得到下游客户认可,目前公司产品已经在物资运输、森林消防、应急救援等领域成功应用。公司有望在今年完成对其余中创航空43%股权收购,加大对重载无人机业务的布局。 2、与海外印尼客户合作:①公司于25年3月3日与印尼客户PT.APD 举行签约仪式就120套无人直升机订单项目正式签署相关协议,较24年整体20套交付6倍增长;②本次订单主要涉及产品为公司ZC500机型(
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2025-02-25 12:51:34
信宇人:国产算力新分支,HW磁电存储核心标的
信宇人:国产算力新分支,HW磁电存储核心标的 💥阿里Q4资本开支318亿元,环比+80%,大超预期。存储为算力重要基础设施,磁存储因低成本、大容量、高可靠等在数据中心等有良好应用场景,目前核心技术掌握在美日手里。华为在24年MWC上介绍了用于数据存储的 OceanStor Arctic。他表示与磁带相比总连接成本降低 20%,与硬盘相比可以降低 90% 的功耗,2025年上半年发布。2025年MWC将于3月3日召开,或更新产业进展。目前磁存储市场空间在40亿美金级别,在资本开支超预期×黑科技突
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2025-02-20 22:25:08
【华正新材】:H产业链低估的材料平台型公司,新老业务全面开花
【复合材料切入手机后盖渗透空间大】H手机自mate60推出创新的玄武架,其重要创新之一是引入超耐用玻纤复合材料,具有更好抗压强度和抗变形能力,成本较传统玻璃方案更具优势且能减重,P70单机价值约30元,公司份额约6成,后续P80/mate80等有多款机型还要采用玻纤材料后盖,仅考虑mate+P有望贡献4亿+收入,考虑远期空间超20亿,贡献利润约1.3亿,给30x估值,市值约40亿。 【ABF膜率先实现国产替代】ABF载板大量应用于高端GPU/CPU封装,其核心材料ABF膜为日本味之素垄断;公司与
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2025-07-03 08:45:17
托普云农:“AI + 农业” 正重构农业新生态
分析师给予托普云农(301556)“买入”评级,预计公司2025年至2027年的营业收入分别为6.59亿元、8.75亿元和11.36亿元,归母净利润分别为1.65亿元、2.12亿元和2.72亿元,对应2025年市盈率43倍,显著低于可比公司均值96倍,具备较高成长性与估值优势。 托普云农(301556.SZ)投资要点 1. 智慧农业领军企业,业务结构清晰 托普云农是国内领先的智慧农业综合解决方案提供商,业务涵盖智能硬件设备和智慧农业项目。2024年,公司智慧农业项目收入占比60%,毛利率55%;
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托普云农
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2025-06-26 08:27:01
维信诺:OLED即将迎来爆发增长
【中信电子】维信诺深度报告:AMOLED细分龙头,高端化战略助力长期成长 当前时点来看,稳价降本下公司OLED业务经营层面持续改善,同时有望受益于H2消费电子传统旺季、大客户新机发布以及潜在产线并表,建议持续关注。 聚焦行业:OLED供需持续改善,LTPO/折叠屏等中高端产品渗透,行业均价趋势稳中向上。需求端,全球OLED手机面板市场规模至2027年预计增长至500亿美元;供给侧,全球无新建手机用OLED产线,产能供给预计保持温和稳定。我们判断未来2-3年小尺寸 OLED供需将持续改善,将为OL
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2025-06-23 21:37:34
统联精密:26年主业安全垫+苹果折叠屏潜在最大预期差
统联精密持续推荐:26年主业安全垫+苹果折叠屏潜在最大预期差 产业节奏:预计26年下半年苹果折叠新机有望发布,屏幕、铰链核心工艺方向大致确定,6月底7月初有望确定液态金属/3D打印方案;目前产业链预期26年备货1000w部,后续有望上修。 空间如何拍: 1)主业安全垫:亚马逊卫星业务/眼镜+苹果mac确定性case,2026年合计贡献3e收入;除此之外大疆、影石360、安克、戴森等客户,预计2026年有望做到15e收入。主业1.5e利润×25PE,业绩高增,合计40e市值; 2)折叠屏空间:MI
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2025-06-13 08:44:28
德明利:企业级存储快速放量,叠加存储涨价盈利修复
重点推荐德明利:企业级存储快速放量,进入国内大厂供应链进一步打开成长空间 1.业绩拐点出现。受益存储行业景气回升,Q2存储模组价格持续上涨,预计公司Q2毛利率回升,净利润有望扭亏,Q3预计利润进一步改善。 2.国内互联网大厂字节、阿里、腾讯capex大幅增长带动企业级存储需求高增。以阿里巴巴为例,未来三年将投入超过3800亿元用于建设云和AI硬件基础设施,总额超过去十年总和。存储作为AI服务器核心硬件之一迎来结构性升级,为满足高速数据传输以及海量训练数据集、生成数据存储需求,国内企业级存储目前3
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2025-06-10 22:26:08
隆利科技:Lipo超窄边框业务今年全面量产
隆利科技:Lipo超窄边框业务今年全面量产 1.Lipo技术进展超预期:主要用在oled屏幕的终端产品(如手机和手表),今年边框可以做到1mm以内,去年小米找别人做的是1.35mm。 2.国内客户今年大规模量产。手表上半年已经量产,手机下半年量产,单机价值量20-30元。 后续可能采用LIPO的新机型包括:小米16系列、OPPO Find X9系列、VIVO X300多款直屏+LIPO,华为P80/Mate80、荣耀Magic 8mini等,趋势性很强。 3.今年Lipo业绩:业务估计7亿收入(
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2025-06-09 00:47:23
飞亚达:拟收购陕西长空齿轮,精密科技业务转型升级迈出第一步
飞亚达:拟收购陕西长空齿轮,精密科技业务转型升级迈出第一步 🤖#公司拟收购长空齿轮、持续推进精密科技领域转型升级、加快发展战略新兴产业。长空齿轮主营精密齿轮及相关产品,若本次收购顺利完成,有助于增强公司精密科技业务的技术实力和核心能力,提升公司综合竞争力,符合公司战略发展规划、业务发展需要及全体股东利益。 🤖陕西长空齿轮是中航工业集团#唯一#从事中小模数齿轮及齿轮箱的企业,是国家级专精特新“小巨人”企业;已申请多项#谐波减速器专利;减速器产品多次获得省部级行业科技成果奖项。谐波减速器和行星减
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2025-06-02 20:22:49
绿能慧充!
@金火PhoeniX2077:【国盛军工】无人机集群作战在俄乌战场大放异彩#乌方袭击俄机场画面曝光#
【国盛军工】无人机集群作战在俄乌战场大放异彩#乌方袭击俄机场画面曝光#事件:6月1日,乌方对俄境内4个军用机场发动无人机空袭,击毁或损坏超过40架俄战略飞机,导致俄空军直接损失超过22亿美元。这是低成本无人机集群作战对重大军事装备进行颠覆性打击的典型应用,直接意味着无人化、智能化作战模式已经到来。🔥
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2025-05-21 08:50:37
创源股份:谷子经济,打造IP+渠道全产业链
创源股份:最早推荐,主业估值合理,重视文旅资源协同【德邦商社】 创源股份是宁波文旅投旗下唯一的上市公司,22年收了创源股份29%股权后,对业务进行全面管理,当前管理层除了创始人兼董事长任召国为原始团队,其他核心高管基本从宁波国资委派过来任职的领导,包括现任公司总裁的叶晋盛(同时也是第一大股东的法人)。未来核心思路是把创源打造成IP+全产业链运营公司 主业稳健增长,今年为业绩对赌第三年,22-23年业绩均兑现,对赌协议要求今年9000万利润。自有品牌高增长,当前占比接近30%,未来渠道拓展包括国内
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一心堂:新消费改革,类似胖改逻辑
【一心堂】更新 公司近期表现较好,我们认为主要受到以下几个因素驱动:1)公司基本面变化:推出第三代店型,改造后客流提升明显,展现转型新方向;2)新店型产品符合“谷子经济”主题;3)公司23-24年经历行业和公司自身低谷期,目前业绩拐点显现,估值处于底部位置。我们预计公司25年利润6亿+,对应当前估值15X。此外,药店行业自24年5月来受比价政策影响业绩承压,带来今年低基数,建议积极关注。 门店改造: 1)第三代店型:在传统药品、器械、中药保健品、食品保健品五类基础上,增加药妆、洗护食品,最新增加
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2025-05-19 22:23:53
博汇纸业:大股东重组节点临近,基本面有望修复
博汇纸业是国内经营各类卡纸和板纸的龙头企业,白卡纸市场份额18.68%,产能规模仅次于金光APP(32.51%)和晨鸣纸业(19.69%),居国内排行第三。 金光集团APP(中国)作为具有世界领先水平的大型浆纸企业,2020年实控博汇纸业后,以自身全球化视野以及技术、人才、管理等方面的优势,赋能博汇纸业进行资源整合和技改提升,大大增强了公司在白卡纸行业的市场竞争力,也优化了整个行业的竞争格局。 金光纸业同时公告了《关于避免同业竞争的承诺函》,在收购完成后6年内逐步解决与上市公司之间的同业竞争问题
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通合科技:充电桩行业重大催化
🌈通合科技更新: ⭐行业:大厂强化资本开支提振AI景气度 1⃣Meta财报: 上调2025年资本开支到640-720亿美元,主要用于数据中心和AI算力。 2⃣微软财报: 继续投入AI基础设施,其中第三财季公司资本支出为214亿美元(含融资租赁)。 ⭐发力HVDC: 主要应用于各数据中心的直流供配电领域,系列产品包括 240V、336V、750V 三个电压等级,具有 20kW、30kW 等多个功率等级。公司不断丰富产品系列,#并大力开发行业核心大客户。 ⭐航空航天迎来拐点: 公司特种电源产品在国
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长城科技:新进特斯拉机器人
长城科技-18xPE的特斯拉机器人产业链新星,空间140%以上。 1,公司主要产品是电机中的电磁线,在机器人执行器电机中使用量较大。28个执行器电机+34个灵巧手电机,都需要用到漆包线。此前以外资供应商为主,后续有望进入特斯拉机器人。 2,漆包线价值量是铜+加工费,预计净利率5%左右,按照公司漆包线价值量来计算,单个执行器净利润25-30元,28个执行器净利润预计700-850元。公司和特斯拉机器人执行器供应商绑定,假设50万台机器人,可以贡献3.5-4.3亿净利润,20x PE,对应机器人业务
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【绿能慧充】要点更新:低空率先订单落地,应用场景打开
【绿能慧充】要点更新 1、公司于24年中旬收购中创航空57%股权,切入重载工业无人机赛道。重载无人机凭借大载重、长航时、高可靠等特点,逐步得到下游客户认可,目前公司产品已经在物资运输、森林消防、应急救援等领域成功应用。公司有望在今年完成对其余中创航空43%股权收购,加大对重载无人机业务的布局。 2、与海外印尼客户合作:①公司于25年3月3日与印尼客户PT.APD 举行签约仪式就120套无人直升机订单项目正式签署相关协议,较24年整体20套交付6倍增长;②本次订单主要涉及产品为公司ZC500机型(
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2025-02-25 12:51:34
信宇人:国产算力新分支,HW磁电存储核心标的
信宇人:国产算力新分支,HW磁电存储核心标的 💥阿里Q4资本开支318亿元,环比+80%,大超预期。存储为算力重要基础设施,磁存储因低成本、大容量、高可靠等在数据中心等有良好应用场景,目前核心技术掌握在美日手里。华为在24年MWC上介绍了用于数据存储的 OceanStor Arctic。他表示与磁带相比总连接成本降低 20%,与硬盘相比可以降低 90% 的功耗,2025年上半年发布。2025年MWC将于3月3日召开,或更新产业进展。目前磁存储市场空间在40亿美金级别,在资本开支超预期×黑科技突
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2025-02-20 22:25:08
【华正新材】:H产业链低估的材料平台型公司,新老业务全面开花
【复合材料切入手机后盖渗透空间大】H手机自mate60推出创新的玄武架,其重要创新之一是引入超耐用玻纤复合材料,具有更好抗压强度和抗变形能力,成本较传统玻璃方案更具优势且能减重,P70单机价值约30元,公司份额约6成,后续P80/mate80等有多款机型还要采用玻纤材料后盖,仅考虑mate+P有望贡献4亿+收入,考虑远期空间超20亿,贡献利润约1.3亿,给30x估值,市值约40亿。 【ABF膜率先实现国产替代】ABF载板大量应用于高端GPU/CPU封装,其核心材料ABF膜为日本味之素垄断;公司与
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2025-07-03 08:45:17
托普云农:“AI + 农业” 正重构农业新生态
分析师给予托普云农(301556)“买入”评级,预计公司2025年至2027年的营业收入分别为6.59亿元、8.75亿元和11.36亿元,归母净利润分别为1.65亿元、2.12亿元和2.72亿元,对应2025年市盈率43倍,显著低于可比公司均值96倍,具备较高成长性与估值优势。 托普云农(301556.SZ)投资要点 1. 智慧农业领军企业,业务结构清晰 托普云农是国内领先的智慧农业综合解决方案提供商,业务涵盖智能硬件设备和智慧农业项目。2024年,公司智慧农业项目收入占比60%,毛利率55%;
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2025-06-26 08:27:01
维信诺:OLED即将迎来爆发增长
【中信电子】维信诺深度报告:AMOLED细分龙头,高端化战略助力长期成长 当前时点来看,稳价降本下公司OLED业务经营层面持续改善,同时有望受益于H2消费电子传统旺季、大客户新机发布以及潜在产线并表,建议持续关注。 聚焦行业:OLED供需持续改善,LTPO/折叠屏等中高端产品渗透,行业均价趋势稳中向上。需求端,全球OLED手机面板市场规模至2027年预计增长至500亿美元;供给侧,全球无新建手机用OLED产线,产能供给预计保持温和稳定。我们判断未来2-3年小尺寸 OLED供需将持续改善,将为OL
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2025-06-23 21:37:34
统联精密:26年主业安全垫+苹果折叠屏潜在最大预期差
统联精密持续推荐:26年主业安全垫+苹果折叠屏潜在最大预期差 产业节奏:预计26年下半年苹果折叠新机有望发布,屏幕、铰链核心工艺方向大致确定,6月底7月初有望确定液态金属/3D打印方案;目前产业链预期26年备货1000w部,后续有望上修。 空间如何拍: 1)主业安全垫:亚马逊卫星业务/眼镜+苹果mac确定性case,2026年合计贡献3e收入;除此之外大疆、影石360、安克、戴森等客户,预计2026年有望做到15e收入。主业1.5e利润×25PE,业绩高增,合计40e市值; 2)折叠屏空间:MI
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2025-06-13 08:44:28
德明利:企业级存储快速放量,叠加存储涨价盈利修复
重点推荐德明利:企业级存储快速放量,进入国内大厂供应链进一步打开成长空间 1.业绩拐点出现。受益存储行业景气回升,Q2存储模组价格持续上涨,预计公司Q2毛利率回升,净利润有望扭亏,Q3预计利润进一步改善。 2.国内互联网大厂字节、阿里、腾讯capex大幅增长带动企业级存储需求高增。以阿里巴巴为例,未来三年将投入超过3800亿元用于建设云和AI硬件基础设施,总额超过去十年总和。存储作为AI服务器核心硬件之一迎来结构性升级,为满足高速数据传输以及海量训练数据集、生成数据存储需求,国内企业级存储目前3
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2025-06-10 22:26:08
隆利科技:Lipo超窄边框业务今年全面量产
隆利科技:Lipo超窄边框业务今年全面量产 1.Lipo技术进展超预期:主要用在oled屏幕的终端产品(如手机和手表),今年边框可以做到1mm以内,去年小米找别人做的是1.35mm。 2.国内客户今年大规模量产。手表上半年已经量产,手机下半年量产,单机价值量20-30元。 后续可能采用LIPO的新机型包括:小米16系列、OPPO Find X9系列、VIVO X300多款直屏+LIPO,华为P80/Mate80、荣耀Magic 8mini等,趋势性很强。 3.今年Lipo业绩:业务估计7亿收入(
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2025-06-09 00:47:23
飞亚达:拟收购陕西长空齿轮,精密科技业务转型升级迈出第一步
飞亚达:拟收购陕西长空齿轮,精密科技业务转型升级迈出第一步 🤖#公司拟收购长空齿轮、持续推进精密科技领域转型升级、加快发展战略新兴产业。长空齿轮主营精密齿轮及相关产品,若本次收购顺利完成,有助于增强公司精密科技业务的技术实力和核心能力,提升公司综合竞争力,符合公司战略发展规划、业务发展需要及全体股东利益。 🤖陕西长空齿轮是中航工业集团#唯一#从事中小模数齿轮及齿轮箱的企业,是国家级专精特新“小巨人”企业;已申请多项#谐波减速器专利;减速器产品多次获得省部级行业科技成果奖项。谐波减速器和行星减
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2025-06-02 20:22:49
绿能慧充!
@金火PhoeniX2077:【国盛军工】无人机集群作战在俄乌战场大放异彩#乌方袭击俄机场画面曝光#
【国盛军工】无人机集群作战在俄乌战场大放异彩#乌方袭击俄机场画面曝光#事件:6月1日,乌方对俄境内4个军用机场发动无人机空袭,击毁或损坏超过40架俄战略飞机,导致俄空军直接损失超过22亿美元。这是低成本无人机集群作战对重大军事装备进行颠覆性打击的典型应用,直接意味着无人化、智能化作战模式已经到来。🔥
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2025-05-21 08:50:37
创源股份:谷子经济,打造IP+渠道全产业链
创源股份:最早推荐,主业估值合理,重视文旅资源协同【德邦商社】 创源股份是宁波文旅投旗下唯一的上市公司,22年收了创源股份29%股权后,对业务进行全面管理,当前管理层除了创始人兼董事长任召国为原始团队,其他核心高管基本从宁波国资委派过来任职的领导,包括现任公司总裁的叶晋盛(同时也是第一大股东的法人)。未来核心思路是把创源打造成IP+全产业链运营公司 主业稳健增长,今年为业绩对赌第三年,22-23年业绩均兑现,对赌协议要求今年9000万利润。自有品牌高增长,当前占比接近30%,未来渠道拓展包括国内
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2025-05-21 08:48:18
一心堂:新消费改革,类似胖改逻辑
【一心堂】更新 公司近期表现较好,我们认为主要受到以下几个因素驱动:1)公司基本面变化:推出第三代店型,改造后客流提升明显,展现转型新方向;2)新店型产品符合“谷子经济”主题;3)公司23-24年经历行业和公司自身低谷期,目前业绩拐点显现,估值处于底部位置。我们预计公司25年利润6亿+,对应当前估值15X。此外,药店行业自24年5月来受比价政策影响业绩承压,带来今年低基数,建议积极关注。 门店改造: 1)第三代店型:在传统药品、器械、中药保健品、食品保健品五类基础上,增加药妆、洗护食品,最新增加
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2025-05-19 22:23:53
博汇纸业:大股东重组节点临近,基本面有望修复
博汇纸业是国内经营各类卡纸和板纸的龙头企业,白卡纸市场份额18.68%,产能规模仅次于金光APP(32.51%)和晨鸣纸业(19.69%),居国内排行第三。 金光集团APP(中国)作为具有世界领先水平的大型浆纸企业,2020年实控博汇纸业后,以自身全球化视野以及技术、人才、管理等方面的优势,赋能博汇纸业进行资源整合和技改提升,大大增强了公司在白卡纸行业的市场竞争力,也优化了整个行业的竞争格局。 金光纸业同时公告了《关于避免同业竞争的承诺函》,在收购完成后6年内逐步解决与上市公司之间的同业竞争问题
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2025-05-08 15:28:13
通合科技:充电桩行业重大催化
🌈通合科技更新: ⭐行业:大厂强化资本开支提振AI景气度 1⃣Meta财报: 上调2025年资本开支到640-720亿美元,主要用于数据中心和AI算力。 2⃣微软财报: 继续投入AI基础设施,其中第三财季公司资本支出为214亿美元(含融资租赁)。 ⭐发力HVDC: 主要应用于各数据中心的直流供配电领域,系列产品包括 240V、336V、750V 三个电压等级,具有 20kW、30kW 等多个功率等级。公司不断丰富产品系列,#并大力开发行业核心大客户。 ⭐航空航天迎来拐点: 公司特种电源产品在国
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公社达人
2025-05-07 18:44:45
长城科技:新进特斯拉机器人
长城科技-18xPE的特斯拉机器人产业链新星,空间140%以上。 1,公司主要产品是电机中的电磁线,在机器人执行器电机中使用量较大。28个执行器电机+34个灵巧手电机,都需要用到漆包线。此前以外资供应商为主,后续有望进入特斯拉机器人。 2,漆包线价值量是铜+加工费,预计净利率5%左右,按照公司漆包线价值量来计算,单个执行器净利润25-30元,28个执行器净利润预计700-850元。公司和特斯拉机器人执行器供应商绑定,假设50万台机器人,可以贡献3.5-4.3亿净利润,20x PE,对应机器人业务
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长城科技
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公社达人
2025-04-06 19:37:49
【绿能慧充】要点更新:低空率先订单落地,应用场景打开
【绿能慧充】要点更新 1、公司于24年中旬收购中创航空57%股权,切入重载工业无人机赛道。重载无人机凭借大载重、长航时、高可靠等特点,逐步得到下游客户认可,目前公司产品已经在物资运输、森林消防、应急救援等领域成功应用。公司有望在今年完成对其余中创航空43%股权收购,加大对重载无人机业务的布局。 2、与海外印尼客户合作:①公司于25年3月3日与印尼客户PT.APD 举行签约仪式就120套无人直升机订单项目正式签署相关协议,较24年整体20套交付6倍增长;②本次订单主要涉及产品为公司ZC500机型(
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2025-02-25 12:51:34
信宇人:国产算力新分支,HW磁电存储核心标的
信宇人:国产算力新分支,HW磁电存储核心标的 💥阿里Q4资本开支318亿元,环比+80%,大超预期。存储为算力重要基础设施,磁存储因低成本、大容量、高可靠等在数据中心等有良好应用场景,目前核心技术掌握在美日手里。华为在24年MWC上介绍了用于数据存储的 OceanStor Arctic。他表示与磁带相比总连接成本降低 20%,与硬盘相比可以降低 90% 的功耗,2025年上半年发布。2025年MWC将于3月3日召开,或更新产业进展。目前磁存储市场空间在40亿美金级别,在资本开支超预期×黑科技突
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2025-02-20 22:25:08
【华正新材】:H产业链低估的材料平台型公司,新老业务全面开花
【复合材料切入手机后盖渗透空间大】H手机自mate60推出创新的玄武架,其重要创新之一是引入超耐用玻纤复合材料,具有更好抗压强度和抗变形能力,成本较传统玻璃方案更具优势且能减重,P70单机价值约30元,公司份额约6成,后续P80/mate80等有多款机型还要采用玻纤材料后盖,仅考虑mate+P有望贡献4亿+收入,考虑远期空间超20亿,贡献利润约1.3亿,给30x估值,市值约40亿。 【ABF膜率先实现国产替代】ABF载板大量应用于高端GPU/CPU封装,其核心材料ABF膜为日本味之素垄断;公司与
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2025-07-03 08:45:17
托普云农:“AI + 农业” 正重构农业新生态
分析师给予托普云农(301556)“买入”评级,预计公司2025年至2027年的营业收入分别为6.59亿元、8.75亿元和11.36亿元,归母净利润分别为1.65亿元、2.12亿元和2.72亿元,对应2025年市盈率43倍,显著低于可比公司均值96倍,具备较高成长性与估值优势。 托普云农(301556.SZ)投资要点 1. 智慧农业领军企业,业务结构清晰 托普云农是国内领先的智慧农业综合解决方案提供商,业务涵盖智能硬件设备和智慧农业项目。2024年,公司智慧农业项目收入占比60%,毛利率55%;
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2025-06-26 08:27:01
维信诺:OLED即将迎来爆发增长
【中信电子】维信诺深度报告:AMOLED细分龙头,高端化战略助力长期成长 当前时点来看,稳价降本下公司OLED业务经营层面持续改善,同时有望受益于H2消费电子传统旺季、大客户新机发布以及潜在产线并表,建议持续关注。 聚焦行业:OLED供需持续改善,LTPO/折叠屏等中高端产品渗透,行业均价趋势稳中向上。需求端,全球OLED手机面板市场规模至2027年预计增长至500亿美元;供给侧,全球无新建手机用OLED产线,产能供给预计保持温和稳定。我们判断未来2-3年小尺寸 OLED供需将持续改善,将为OL
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统联精密:26年主业安全垫+苹果折叠屏潜在最大预期差
统联精密持续推荐:26年主业安全垫+苹果折叠屏潜在最大预期差 产业节奏:预计26年下半年苹果折叠新机有望发布,屏幕、铰链核心工艺方向大致确定,6月底7月初有望确定液态金属/3D打印方案;目前产业链预期26年备货1000w部,后续有望上修。 空间如何拍: 1)主业安全垫:亚马逊卫星业务/眼镜+苹果mac确定性case,2026年合计贡献3e收入;除此之外大疆、影石360、安克、戴森等客户,预计2026年有望做到15e收入。主业1.5e利润×25PE,业绩高增,合计40e市值; 2)折叠屏空间:MI
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2025-06-13 08:44:28
德明利:企业级存储快速放量,叠加存储涨价盈利修复
重点推荐德明利:企业级存储快速放量,进入国内大厂供应链进一步打开成长空间 1.业绩拐点出现。受益存储行业景气回升,Q2存储模组价格持续上涨,预计公司Q2毛利率回升,净利润有望扭亏,Q3预计利润进一步改善。 2.国内互联网大厂字节、阿里、腾讯capex大幅增长带动企业级存储需求高增。以阿里巴巴为例,未来三年将投入超过3800亿元用于建设云和AI硬件基础设施,总额超过去十年总和。存储作为AI服务器核心硬件之一迎来结构性升级,为满足高速数据传输以及海量训练数据集、生成数据存储需求,国内企业级存储目前3
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隆利科技:Lipo超窄边框业务今年全面量产
隆利科技:Lipo超窄边框业务今年全面量产 1.Lipo技术进展超预期:主要用在oled屏幕的终端产品(如手机和手表),今年边框可以做到1mm以内,去年小米找别人做的是1.35mm。 2.国内客户今年大规模量产。手表上半年已经量产,手机下半年量产,单机价值量20-30元。 后续可能采用LIPO的新机型包括:小米16系列、OPPO Find X9系列、VIVO X300多款直屏+LIPO,华为P80/Mate80、荣耀Magic 8mini等,趋势性很强。 3.今年Lipo业绩:业务估计7亿收入(
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飞亚达:拟收购陕西长空齿轮,精密科技业务转型升级迈出第一步
飞亚达:拟收购陕西长空齿轮,精密科技业务转型升级迈出第一步 🤖#公司拟收购长空齿轮、持续推进精密科技领域转型升级、加快发展战略新兴产业。长空齿轮主营精密齿轮及相关产品,若本次收购顺利完成,有助于增强公司精密科技业务的技术实力和核心能力,提升公司综合竞争力,符合公司战略发展规划、业务发展需要及全体股东利益。 🤖陕西长空齿轮是中航工业集团#唯一#从事中小模数齿轮及齿轮箱的企业,是国家级专精特新“小巨人”企业;已申请多项#谐波减速器专利;减速器产品多次获得省部级行业科技成果奖项。谐波减速器和行星减
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2025-06-02 20:22:49
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@金火PhoeniX2077:【国盛军工】无人机集群作战在俄乌战场大放异彩#乌方袭击俄机场画面曝光#
【国盛军工】无人机集群作战在俄乌战场大放异彩#乌方袭击俄机场画面曝光#事件:6月1日,乌方对俄境内4个军用机场发动无人机空袭,击毁或损坏超过40架俄战略飞机,导致俄空军直接损失超过22亿美元。这是低成本无人机集群作战对重大军事装备进行颠覆性打击的典型应用,直接意味着无人化、智能化作战模式已经到来。🔥
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2025-05-21 08:50:37
创源股份:谷子经济,打造IP+渠道全产业链
创源股份:最早推荐,主业估值合理,重视文旅资源协同【德邦商社】 创源股份是宁波文旅投旗下唯一的上市公司,22年收了创源股份29%股权后,对业务进行全面管理,当前管理层除了创始人兼董事长任召国为原始团队,其他核心高管基本从宁波国资委派过来任职的领导,包括现任公司总裁的叶晋盛(同时也是第一大股东的法人)。未来核心思路是把创源打造成IP+全产业链运营公司 主业稳健增长,今年为业绩对赌第三年,22-23年业绩均兑现,对赌协议要求今年9000万利润。自有品牌高增长,当前占比接近30%,未来渠道拓展包括国内
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2025-05-21 08:48:18
一心堂:新消费改革,类似胖改逻辑
【一心堂】更新 公司近期表现较好,我们认为主要受到以下几个因素驱动:1)公司基本面变化:推出第三代店型,改造后客流提升明显,展现转型新方向;2)新店型产品符合“谷子经济”主题;3)公司23-24年经历行业和公司自身低谷期,目前业绩拐点显现,估值处于底部位置。我们预计公司25年利润6亿+,对应当前估值15X。此外,药店行业自24年5月来受比价政策影响业绩承压,带来今年低基数,建议积极关注。 门店改造: 1)第三代店型:在传统药品、器械、中药保健品、食品保健品五类基础上,增加药妆、洗护食品,最新增加
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博汇纸业:大股东重组节点临近,基本面有望修复
博汇纸业是国内经营各类卡纸和板纸的龙头企业,白卡纸市场份额18.68%,产能规模仅次于金光APP(32.51%)和晨鸣纸业(19.69%),居国内排行第三。 金光集团APP(中国)作为具有世界领先水平的大型浆纸企业,2020年实控博汇纸业后,以自身全球化视野以及技术、人才、管理等方面的优势,赋能博汇纸业进行资源整合和技改提升,大大增强了公司在白卡纸行业的市场竞争力,也优化了整个行业的竞争格局。 金光纸业同时公告了《关于避免同业竞争的承诺函》,在收购完成后6年内逐步解决与上市公司之间的同业竞争问题
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通合科技:充电桩行业重大催化
🌈通合科技更新: ⭐行业:大厂强化资本开支提振AI景气度 1⃣Meta财报: 上调2025年资本开支到640-720亿美元,主要用于数据中心和AI算力。 2⃣微软财报: 继续投入AI基础设施,其中第三财季公司资本支出为214亿美元(含融资租赁)。 ⭐发力HVDC: 主要应用于各数据中心的直流供配电领域,系列产品包括 240V、336V、750V 三个电压等级,具有 20kW、30kW 等多个功率等级。公司不断丰富产品系列,#并大力开发行业核心大客户。 ⭐航空航天迎来拐点: 公司特种电源产品在国
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长城科技:新进特斯拉机器人
长城科技-18xPE的特斯拉机器人产业链新星,空间140%以上。 1,公司主要产品是电机中的电磁线,在机器人执行器电机中使用量较大。28个执行器电机+34个灵巧手电机,都需要用到漆包线。此前以外资供应商为主,后续有望进入特斯拉机器人。 2,漆包线价值量是铜+加工费,预计净利率5%左右,按照公司漆包线价值量来计算,单个执行器净利润25-30元,28个执行器净利润预计700-850元。公司和特斯拉机器人执行器供应商绑定,假设50万台机器人,可以贡献3.5-4.3亿净利润,20x PE,对应机器人业务
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2025-04-06 19:37:49
【绿能慧充】要点更新:低空率先订单落地,应用场景打开
【绿能慧充】要点更新 1、公司于24年中旬收购中创航空57%股权,切入重载工业无人机赛道。重载无人机凭借大载重、长航时、高可靠等特点,逐步得到下游客户认可,目前公司产品已经在物资运输、森林消防、应急救援等领域成功应用。公司有望在今年完成对其余中创航空43%股权收购,加大对重载无人机业务的布局。 2、与海外印尼客户合作:①公司于25年3月3日与印尼客户PT.APD 举行签约仪式就120套无人直升机订单项目正式签署相关协议,较24年整体20套交付6倍增长;②本次订单主要涉及产品为公司ZC500机型(
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公社达人
2025-02-25 12:51:34
信宇人:国产算力新分支,HW磁电存储核心标的
信宇人:国产算力新分支,HW磁电存储核心标的 💥阿里Q4资本开支318亿元,环比+80%,大超预期。存储为算力重要基础设施,磁存储因低成本、大容量、高可靠等在数据中心等有良好应用场景,目前核心技术掌握在美日手里。华为在24年MWC上介绍了用于数据存储的 OceanStor Arctic。他表示与磁带相比总连接成本降低 20%,与硬盘相比可以降低 90% 的功耗,2025年上半年发布。2025年MWC将于3月3日召开,或更新产业进展。目前磁存储市场空间在40亿美金级别,在资本开支超预期×黑科技突
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公社达人
2025-02-20 22:25:08
【华正新材】:H产业链低估的材料平台型公司,新老业务全面开花
【复合材料切入手机后盖渗透空间大】H手机自mate60推出创新的玄武架,其重要创新之一是引入超耐用玻纤复合材料,具有更好抗压强度和抗变形能力,成本较传统玻璃方案更具优势且能减重,P70单机价值约30元,公司份额约6成,后续P80/mate80等有多款机型还要采用玻纤材料后盖,仅考虑mate+P有望贡献4亿+收入,考虑远期空间超20亿,贡献利润约1.3亿,给30x估值,市值约40亿。 【ABF膜率先实现国产替代】ABF载板大量应用于高端GPU/CPU封装,其核心材料ABF膜为日本味之素垄断;公司与
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