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五彩斑斓的漂流
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五彩斑斓的漂流
2025-08-23 21:53:57
弘信电子2025H1核心看点速览
【弘信电子】2025H1核心看点速览:业绩向上弹性大,AI算力生态战略布局深远 1. 核心利润表现强劲: 剔除股份支付影响后,实现净利润约6479.69万元;若进一步考虑审计计提差异(约2000万元),则实际净利润约8500万元,同比增长超73%。 2. 主营业务盈利趋势向好: 二季度软板业务毛利率达8.64%,环比提升1.91个百分点。管理层预期三、四季度量价齐升,盈利上升趋势明确。 3. AI算力资源服务成亮点: Q2算力租赁营收2.35亿元,累计确认收入达8.3亿元(占算力板块营收约16%
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五彩斑斓的漂流
2025-08-21 19:05:07
华测检测中报速览25Q2业绩同比增长8.89%
【华测检测|中报速览】25Q2业绩同比增长8.89%,积极推进战略并购夯实长期成长基础,建议积极关注! [礼物]经营情况 1)25年上半年收入29.60亿元(+6.05%),归母净利润4.67亿元(+7.03%),扣非归母净利润4.39亿元(+9.08%); 2)单季度看,25Q2收入16.73亿元(+4.62%),归母净利润3.31亿元(+8.89%),扣非归母净利润3.14亿元(+8.33%)。 3)经营活动现金流净额约1.75 亿元,去年同期0.22亿元,增长显著,业务质量显著改善。 [礼
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华测检测
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五彩斑斓的漂流
2025-08-21 08:41:59
思摩尔国际中期高分红,欧洲雾化快增/HNB有望在日本放量
【思摩尔国际】中期高分红,欧洲雾化快增/HNB有望在日本放量 #中报业绩落于预告中枢,大比例派息超市场预期。25H1实现营收60.1亿元/+18.3%,经调整净利润7.4亿元/-2.1%,其中股权激励开支2.5亿元/+252.1%,业绩落于预告中枢。中期派息0.2港币/股,派息率225.1%,超市场预期。 #盈利能力方面,毛利率37.3%/-0.5pct,我们认为主要系代工业务中HNB提升;经调整净利率12.3%/-2.5pct,主要系自有品牌的市场开发投入费用增加、法律合规相关费用增加所致。
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思摩尔国际
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五彩斑斓的漂流
2025-08-20 19:09:41
迪安诊断300244核心亮点
【迪安诊断】300244核心亮点 🔥包袱逐步出清,轻装上阵可期:截至目前,剩余渠道商誉3.1亿,新冠业务净值约3.5亿; 🔥强化成本费用管控,现金流持续改善:现金流量净额2.78亿,同比增长199.56%; 🔥AI战略清晰、全栈产品持续推出: A.数据类产品:应用于超过30家三甲医院;与杭州数据交易所达成深度战略合作。 B.AI+CDSS临床辅助决策系统: 推出“专病数据库+CDSS(临床辅助决策)”解决方案;辅助诊断系列AI产品应用于国内160余家三级医院临床。 C.AI+健康管理:推出
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迪安诊断
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五彩斑斓的漂流
2025-08-20 08:19:50
吉比特:中报大超预期,《问道》企稳、《仗剑》贡献超预期
吉比特:中报大超预期,《问道》企稳、《仗剑》贡献超预期 [玫瑰]公司1H25实现收入25.2亿,yoy+28.5%;实现归母净利润6.4亿,yoy+24.5%。其中Q2收入13.8亿,yoy+33.9%;归母净利润3.6亿,yoy+36.6%、qoq+21.7%。Q2净利润大超市场预期(预期qoq持平)。 #Q2超预期核心在《仗剑》的流水和确收较高。 💎公司Q2爆款新品《仗剑传说》(5.29上线)实现流水4.2亿,好于市场预期;Q2末道具摊销余额增量近1亿(Q2末5.67亿 vs. Q1末4.
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吉比特
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五彩斑斓的漂流
2025-08-19 19:50:59
微光股份董事长交流要点0819
【微光股份】董事长交流要点0819 1、业绩指引:25年利润目标3.6亿,上半年已实现1.7亿元,从目前订单情况看全年目标有望超额完成 2、军工:公司产品肯定会出现在9-3阅兵,具体呈现形式保密。水下军品已取得军工三证,与顶尖科研院所紧密合作。水下机器人与设备已放量,水下无线充电装置今年已有约 700 万订单销售,明年高增速 3、AIDC:公司风机产品已批量供货AIDC。公司正接洽#国外第三大数据中心大订单,已进行大批量销售。全球AIDC爆发,这块市场收入贡献潜力很大 4、机器人:工业机器人方面
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微光股份
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五彩斑斓的漂流
2025-08-19 19:07:13
欧林生物:国产破伤风疫苗龙头,开拓金葡菌疫苗蓝海
欧林生物:国产破伤风疫苗龙头,开拓金葡菌疫苗蓝海 [玫瑰]基本盘稳健增长:破伤风疫苗占公司营收90%以上,是公司的基本盘,自上市以来保持市占率第一,2024年公司破伤风疫苗收入约5.4亿元,同比增长16%,学术推广取得成效,院内渠道优势凸显,具备持续竞争优势。 [玫瑰]金葡菌疫苗研发全球领先:目前公司的金葡菌疫苗已完成III期临床入组,也是全球唯一进入III期临床管线,II期数据显示针对五种抗原组分表现出显著的免疫应答水平且安全性良好,后续III期数据读出和海外bd进展值得重点关注。 [玫瑰]其
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欧林生物
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五彩斑斓的漂流
2025-08-19 12:23:54
重视光交换机从1到10的行业机遇
【中航科技电子 | 重视光交换机从1到10的行业机遇】 光交换机(OCS) 通过最大限度地减少电气开关和光电光 (OEO) 转换来优化数据中心网络,从而显著节省成本、降低功耗并改善 GPU 连接的延迟。OCS 正以其一致优越的性能和兼容性,成为 AI 数据中心与高能效网络架构的重要构件。 据Ligtcounting,OCS交换机市场预计2024-2029年的年均复合增长率为28%,在三种网络交换机中增速最高。Coherent在2025 FYQ4说明会上 表示,其OCS 产品已开始出货并预计持续放
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五彩斑斓的漂流
2025-08-18 21:13:13
福立旺 重点推荐
‼®【天风机械】#福立旺 重点推荐 1⃣重视#A大客户创新周期 1.1 新一代的#大客户pro 系列耳机目前已经实锤兼容心率/体温/血氧等生命体征监测功能、Ai语音功能等大升级,结合新款超薄手机的发布,我们认为大客户战略上将重点加强Ai硬件对整个果链生态的拉动,从而扭转其Ai应用开端不佳的局面。目前公司在大客户链应用MIM等技术新增Pro耳机“丝网总成”等超高精密零部件供应,单副耳机新增价值量超过60元。考虑到Ai升级等重大催化,以及大客户专家调研结果,新款耳机有望超过7500万副,公司占比60
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福立旺
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五彩斑斓的漂流
2025-08-18 19:17:00
关注AEC产业链新晋供应商金信诺,已切入海外算力链
[礼物]【中信通信】关注AEC产业链新晋供应商金信诺,已切入海外算力链 [太阳]AEC铜缆海外需求旺盛,Meta持续向各厂商加单,随着ASIC与N卡出货量持续提升,预计明年市场空间将翻倍达50亿美元。 [太阳]国内高速线组件第一梯队,物理发泡机储备充足,其泰国工厂已开始稳定供应海外客户,是Credo 800G AEC新晋线材供应商,并且也是安费诺、莫仕高速线组件供应商,未来有望通过224G高速线进入1.6T AEC供应链,国内客户包括浪潮、中兴曙光。除线材外,公司也有望出货高速线模组产品,价值量
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中兴通讯
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2025-08-18 18:52:04
宗申动力:基本面强劲,军品放量,低空经济空间巨大,继续强烈推荐!
宗申动力:基本面强劲,军品放量,低空经济空间巨大,继续强烈推荐! [烟花]当前:基本盘优秀,业绩稳健 通机行业龙头,海外需求旺盛,业绩大幅增长。摩托车发动机行业龙头,格局稳定,业绩稳健增长。 [烟花]中期:深度受益海外军事冲突 航空活塞发动机行业龙头,受益于军品无人机,公司12-200马力航空活塞发动机,对应无人机几十公斤到几吨,载重最大可以到1.5吨,是飞行速度300km/h以下无人机的主要动力选择。深度受益于海外军事冲突,未来3-5年将保持高速增长。 [烟花]长期:低空经济核心环节,空间巨大
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2025-08-18 15:23:25
海外特气产能发生不可抗力,国产厂商份额有望提升
[拳头]海外特气产能发生不可抗力,国产厂商份额有望提升【光大石化化工交运团队】 🌟当地时间8月7日,日本关东电化工业株式会社位于日本群马县涩川市的三氟化氮(NF₃)生产设施发生爆炸及严重火灾,火势于当日上午8时45分被完全扑灭。三氟化氮制造设备共有两个产线,其中一条产线部分损坏,已暂停运营,关东电化目前具备三氟化氮产能约3700吨/年。此外,25年5月26日,日本三井化学宣布,决定退出其全资子公司下关三井化学生产的三氟化氮业务,将于26年3月底停止生产,销售将于同年内结束。 🌟价格方面,根据
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2025-08-18 15:10:53
坚定强CALL洪都航空:军工β的核心龙头
【国盛军工】坚定强CALL洪都航空:军工β的核心龙头 🔥没有一轮没有军工牛的牛市 🔥而每一轮军工牛都有洪都牛作为旗帜 🔥现在的调整,应是洪都崛起的最后一蹲,请重视! 🔥洪都航空:军机+无人机+导弹的总装厂,迎来重磅变化。今年营收指引上调到(100亿,100%同比增长)。十五五期间有望达到200亿收入级别。 1、军贸:已是核心标的,2024年军贸收入达到(13亿+,占比25%);今年又获重磅变化,教练机、无人机军贸可期,均是几十亿级别订单。 2、导弹:KD系列化发展,重磅变化是某型战略导弹
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2025-08-18 09:51:37
上海书展热度较高,关注出版板块投资机会
【中泰传媒】上海书展热度较高,关注出版板块投资机会 🔥中国出版传媒商报和上观新闻显示,2025上海书展暨“书香中国”上海周首次推出上海展览中心、上海书城“双主场”,阅读活动数量逾1,200项,同增23.8%,热度较高,8月16号日场、夜场门票前一天就显示售罄。 🔥出版具有显著安全边际。行业内公司商业模式稳定并具有壁垒,考虑到国有出版教材教辅业务运转稳健,需求较刚性,且一般图书在相关展会带动下有望恢复,国有出版2025Q2及2025年归母净利润预期较乐观。同时,地方国有出版行业平均分红比例50
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国防军工与商业航天更新20250817
国防军工与商业航天更新20250817 ———————— 16日夜阅兵举行第二次排练,多型新型号装备首次出场,包括装甲车辆、无人装备等。重点关注: 一、 装甲车辆:主战坦克、步兵战车、遥控武器站 a) 坦克装甲车:#内蒙一机 b) 主动防御:#景嘉微(雷达)、#长城军工(诱饵弹) c) 混动系统:#亿纬锂能(锂电池) d) 周视系统:#光电股份(头显) e) 合成编组:#七一二、#海格通信、#烽火电子 二、 无人装备 a) UUV:#机器人(控制系统)、#西部材料、#宝钛股份 b) 无人艇:#邦
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弘信电子2025H1核心看点速览
【弘信电子】2025H1核心看点速览:业绩向上弹性大,AI算力生态战略布局深远 1. 核心利润表现强劲: 剔除股份支付影响后,实现净利润约6479.69万元;若进一步考虑审计计提差异(约2000万元),则实际净利润约8500万元,同比增长超73%。 2. 主营业务盈利趋势向好: 二季度软板业务毛利率达8.64%,环比提升1.91个百分点。管理层预期三、四季度量价齐升,盈利上升趋势明确。 3. AI算力资源服务成亮点: Q2算力租赁营收2.35亿元,累计确认收入达8.3亿元(占算力板块营收约16%
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华测检测中报速览25Q2业绩同比增长8.89%
【华测检测|中报速览】25Q2业绩同比增长8.89%,积极推进战略并购夯实长期成长基础,建议积极关注! [礼物]经营情况 1)25年上半年收入29.60亿元(+6.05%),归母净利润4.67亿元(+7.03%),扣非归母净利润4.39亿元(+9.08%); 2)单季度看,25Q2收入16.73亿元(+4.62%),归母净利润3.31亿元(+8.89%),扣非归母净利润3.14亿元(+8.33%)。 3)经营活动现金流净额约1.75 亿元,去年同期0.22亿元,增长显著,业务质量显著改善。 [礼
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思摩尔国际中期高分红,欧洲雾化快增/HNB有望在日本放量
【思摩尔国际】中期高分红,欧洲雾化快增/HNB有望在日本放量 #中报业绩落于预告中枢,大比例派息超市场预期。25H1实现营收60.1亿元/+18.3%,经调整净利润7.4亿元/-2.1%,其中股权激励开支2.5亿元/+252.1%,业绩落于预告中枢。中期派息0.2港币/股,派息率225.1%,超市场预期。 #盈利能力方面,毛利率37.3%/-0.5pct,我们认为主要系代工业务中HNB提升;经调整净利率12.3%/-2.5pct,主要系自有品牌的市场开发投入费用增加、法律合规相关费用增加所致。
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迪安诊断300244核心亮点
【迪安诊断】300244核心亮点 🔥包袱逐步出清,轻装上阵可期:截至目前,剩余渠道商誉3.1亿,新冠业务净值约3.5亿; 🔥强化成本费用管控,现金流持续改善:现金流量净额2.78亿,同比增长199.56%; 🔥AI战略清晰、全栈产品持续推出: A.数据类产品:应用于超过30家三甲医院;与杭州数据交易所达成深度战略合作。 B.AI+CDSS临床辅助决策系统: 推出“专病数据库+CDSS(临床辅助决策)”解决方案;辅助诊断系列AI产品应用于国内160余家三级医院临床。 C.AI+健康管理:推出
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吉比特:中报大超预期,《问道》企稳、《仗剑》贡献超预期
吉比特:中报大超预期,《问道》企稳、《仗剑》贡献超预期 [玫瑰]公司1H25实现收入25.2亿,yoy+28.5%;实现归母净利润6.4亿,yoy+24.5%。其中Q2收入13.8亿,yoy+33.9%;归母净利润3.6亿,yoy+36.6%、qoq+21.7%。Q2净利润大超市场预期(预期qoq持平)。 #Q2超预期核心在《仗剑》的流水和确收较高。 💎公司Q2爆款新品《仗剑传说》(5.29上线)实现流水4.2亿,好于市场预期;Q2末道具摊销余额增量近1亿(Q2末5.67亿 vs. Q1末4.
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微光股份董事长交流要点0819
【微光股份】董事长交流要点0819 1、业绩指引:25年利润目标3.6亿,上半年已实现1.7亿元,从目前订单情况看全年目标有望超额完成 2、军工:公司产品肯定会出现在9-3阅兵,具体呈现形式保密。水下军品已取得军工三证,与顶尖科研院所紧密合作。水下机器人与设备已放量,水下无线充电装置今年已有约 700 万订单销售,明年高增速 3、AIDC:公司风机产品已批量供货AIDC。公司正接洽#国外第三大数据中心大订单,已进行大批量销售。全球AIDC爆发,这块市场收入贡献潜力很大 4、机器人:工业机器人方面
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欧林生物:国产破伤风疫苗龙头,开拓金葡菌疫苗蓝海
欧林生物:国产破伤风疫苗龙头,开拓金葡菌疫苗蓝海 [玫瑰]基本盘稳健增长:破伤风疫苗占公司营收90%以上,是公司的基本盘,自上市以来保持市占率第一,2024年公司破伤风疫苗收入约5.4亿元,同比增长16%,学术推广取得成效,院内渠道优势凸显,具备持续竞争优势。 [玫瑰]金葡菌疫苗研发全球领先:目前公司的金葡菌疫苗已完成III期临床入组,也是全球唯一进入III期临床管线,II期数据显示针对五种抗原组分表现出显著的免疫应答水平且安全性良好,后续III期数据读出和海外bd进展值得重点关注。 [玫瑰]其
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重视光交换机从1到10的行业机遇
【中航科技电子 | 重视光交换机从1到10的行业机遇】 光交换机(OCS) 通过最大限度地减少电气开关和光电光 (OEO) 转换来优化数据中心网络,从而显著节省成本、降低功耗并改善 GPU 连接的延迟。OCS 正以其一致优越的性能和兼容性,成为 AI 数据中心与高能效网络架构的重要构件。 据Ligtcounting,OCS交换机市场预计2024-2029年的年均复合增长率为28%,在三种网络交换机中增速最高。Coherent在2025 FYQ4说明会上 表示,其OCS 产品已开始出货并预计持续放
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福立旺 重点推荐
‼®【天风机械】#福立旺 重点推荐 1⃣重视#A大客户创新周期 1.1 新一代的#大客户pro 系列耳机目前已经实锤兼容心率/体温/血氧等生命体征监测功能、Ai语音功能等大升级,结合新款超薄手机的发布,我们认为大客户战略上将重点加强Ai硬件对整个果链生态的拉动,从而扭转其Ai应用开端不佳的局面。目前公司在大客户链应用MIM等技术新增Pro耳机“丝网总成”等超高精密零部件供应,单副耳机新增价值量超过60元。考虑到Ai升级等重大催化,以及大客户专家调研结果,新款耳机有望超过7500万副,公司占比60
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福立旺
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关注AEC产业链新晋供应商金信诺,已切入海外算力链
[礼物]【中信通信】关注AEC产业链新晋供应商金信诺,已切入海外算力链 [太阳]AEC铜缆海外需求旺盛,Meta持续向各厂商加单,随着ASIC与N卡出货量持续提升,预计明年市场空间将翻倍达50亿美元。 [太阳]国内高速线组件第一梯队,物理发泡机储备充足,其泰国工厂已开始稳定供应海外客户,是Credo 800G AEC新晋线材供应商,并且也是安费诺、莫仕高速线组件供应商,未来有望通过224G高速线进入1.6T AEC供应链,国内客户包括浪潮、中兴曙光。除线材外,公司也有望出货高速线模组产品,价值量
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宗申动力:基本面强劲,军品放量,低空经济空间巨大,继续强烈推荐!
宗申动力:基本面强劲,军品放量,低空经济空间巨大,继续强烈推荐! [烟花]当前:基本盘优秀,业绩稳健 通机行业龙头,海外需求旺盛,业绩大幅增长。摩托车发动机行业龙头,格局稳定,业绩稳健增长。 [烟花]中期:深度受益海外军事冲突 航空活塞发动机行业龙头,受益于军品无人机,公司12-200马力航空活塞发动机,对应无人机几十公斤到几吨,载重最大可以到1.5吨,是飞行速度300km/h以下无人机的主要动力选择。深度受益于海外军事冲突,未来3-5年将保持高速增长。 [烟花]长期:低空经济核心环节,空间巨大
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海外特气产能发生不可抗力,国产厂商份额有望提升
[拳头]海外特气产能发生不可抗力,国产厂商份额有望提升【光大石化化工交运团队】 🌟当地时间8月7日,日本关东电化工业株式会社位于日本群马县涩川市的三氟化氮(NF₃)生产设施发生爆炸及严重火灾,火势于当日上午8时45分被完全扑灭。三氟化氮制造设备共有两个产线,其中一条产线部分损坏,已暂停运营,关东电化目前具备三氟化氮产能约3700吨/年。此外,25年5月26日,日本三井化学宣布,决定退出其全资子公司下关三井化学生产的三氟化氮业务,将于26年3月底停止生产,销售将于同年内结束。 🌟价格方面,根据
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坚定强CALL洪都航空:军工β的核心龙头
【国盛军工】坚定强CALL洪都航空:军工β的核心龙头 🔥没有一轮没有军工牛的牛市 🔥而每一轮军工牛都有洪都牛作为旗帜 🔥现在的调整,应是洪都崛起的最后一蹲,请重视! 🔥洪都航空:军机+无人机+导弹的总装厂,迎来重磅变化。今年营收指引上调到(100亿,100%同比增长)。十五五期间有望达到200亿收入级别。 1、军贸:已是核心标的,2024年军贸收入达到(13亿+,占比25%);今年又获重磅变化,教练机、无人机军贸可期,均是几十亿级别订单。 2、导弹:KD系列化发展,重磅变化是某型战略导弹
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上海书展热度较高,关注出版板块投资机会
【中泰传媒】上海书展热度较高,关注出版板块投资机会 🔥中国出版传媒商报和上观新闻显示,2025上海书展暨“书香中国”上海周首次推出上海展览中心、上海书城“双主场”,阅读活动数量逾1,200项,同增23.8%,热度较高,8月16号日场、夜场门票前一天就显示售罄。 🔥出版具有显著安全边际。行业内公司商业模式稳定并具有壁垒,考虑到国有出版教材教辅业务运转稳健,需求较刚性,且一般图书在相关展会带动下有望恢复,国有出版2025Q2及2025年归母净利润预期较乐观。同时,地方国有出版行业平均分红比例50
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国防军工与商业航天更新20250817
国防军工与商业航天更新20250817 ———————— 16日夜阅兵举行第二次排练,多型新型号装备首次出场,包括装甲车辆、无人装备等。重点关注: 一、 装甲车辆:主战坦克、步兵战车、遥控武器站 a) 坦克装甲车:#内蒙一机 b) 主动防御:#景嘉微(雷达)、#长城军工(诱饵弹) c) 混动系统:#亿纬锂能(锂电池) d) 周视系统:#光电股份(头显) e) 合成编组:#七一二、#海格通信、#烽火电子 二、 无人装备 a) UUV:#机器人(控制系统)、#西部材料、#宝钛股份 b) 无人艇:#邦
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弘信电子2025H1核心看点速览
【弘信电子】2025H1核心看点速览:业绩向上弹性大,AI算力生态战略布局深远 1. 核心利润表现强劲: 剔除股份支付影响后,实现净利润约6479.69万元;若进一步考虑审计计提差异(约2000万元),则实际净利润约8500万元,同比增长超73%。 2. 主营业务盈利趋势向好: 二季度软板业务毛利率达8.64%,环比提升1.91个百分点。管理层预期三、四季度量价齐升,盈利上升趋势明确。 3. AI算力资源服务成亮点: Q2算力租赁营收2.35亿元,累计确认收入达8.3亿元(占算力板块营收约16%
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2025-08-21 19:05:07
华测检测中报速览25Q2业绩同比增长8.89%
【华测检测|中报速览】25Q2业绩同比增长8.89%,积极推进战略并购夯实长期成长基础,建议积极关注! [礼物]经营情况 1)25年上半年收入29.60亿元(+6.05%),归母净利润4.67亿元(+7.03%),扣非归母净利润4.39亿元(+9.08%); 2)单季度看,25Q2收入16.73亿元(+4.62%),归母净利润3.31亿元(+8.89%),扣非归母净利润3.14亿元(+8.33%)。 3)经营活动现金流净额约1.75 亿元,去年同期0.22亿元,增长显著,业务质量显著改善。 [礼
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思摩尔国际中期高分红,欧洲雾化快增/HNB有望在日本放量
【思摩尔国际】中期高分红,欧洲雾化快增/HNB有望在日本放量 #中报业绩落于预告中枢,大比例派息超市场预期。25H1实现营收60.1亿元/+18.3%,经调整净利润7.4亿元/-2.1%,其中股权激励开支2.5亿元/+252.1%,业绩落于预告中枢。中期派息0.2港币/股,派息率225.1%,超市场预期。 #盈利能力方面,毛利率37.3%/-0.5pct,我们认为主要系代工业务中HNB提升;经调整净利率12.3%/-2.5pct,主要系自有品牌的市场开发投入费用增加、法律合规相关费用增加所致。
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2025-08-20 19:09:41
迪安诊断300244核心亮点
【迪安诊断】300244核心亮点 🔥包袱逐步出清,轻装上阵可期:截至目前,剩余渠道商誉3.1亿,新冠业务净值约3.5亿; 🔥强化成本费用管控,现金流持续改善:现金流量净额2.78亿,同比增长199.56%; 🔥AI战略清晰、全栈产品持续推出: A.数据类产品:应用于超过30家三甲医院;与杭州数据交易所达成深度战略合作。 B.AI+CDSS临床辅助决策系统: 推出“专病数据库+CDSS(临床辅助决策)”解决方案;辅助诊断系列AI产品应用于国内160余家三级医院临床。 C.AI+健康管理:推出
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吉比特:中报大超预期,《问道》企稳、《仗剑》贡献超预期
吉比特:中报大超预期,《问道》企稳、《仗剑》贡献超预期 [玫瑰]公司1H25实现收入25.2亿,yoy+28.5%;实现归母净利润6.4亿,yoy+24.5%。其中Q2收入13.8亿,yoy+33.9%;归母净利润3.6亿,yoy+36.6%、qoq+21.7%。Q2净利润大超市场预期(预期qoq持平)。 #Q2超预期核心在《仗剑》的流水和确收较高。 💎公司Q2爆款新品《仗剑传说》(5.29上线)实现流水4.2亿,好于市场预期;Q2末道具摊销余额增量近1亿(Q2末5.67亿 vs. Q1末4.
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2025-08-19 19:50:59
微光股份董事长交流要点0819
【微光股份】董事长交流要点0819 1、业绩指引:25年利润目标3.6亿,上半年已实现1.7亿元,从目前订单情况看全年目标有望超额完成 2、军工:公司产品肯定会出现在9-3阅兵,具体呈现形式保密。水下军品已取得军工三证,与顶尖科研院所紧密合作。水下机器人与设备已放量,水下无线充电装置今年已有约 700 万订单销售,明年高增速 3、AIDC:公司风机产品已批量供货AIDC。公司正接洽#国外第三大数据中心大订单,已进行大批量销售。全球AIDC爆发,这块市场收入贡献潜力很大 4、机器人:工业机器人方面
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五彩斑斓的漂流
2025-08-19 19:07:13
欧林生物:国产破伤风疫苗龙头,开拓金葡菌疫苗蓝海
欧林生物:国产破伤风疫苗龙头,开拓金葡菌疫苗蓝海 [玫瑰]基本盘稳健增长:破伤风疫苗占公司营收90%以上,是公司的基本盘,自上市以来保持市占率第一,2024年公司破伤风疫苗收入约5.4亿元,同比增长16%,学术推广取得成效,院内渠道优势凸显,具备持续竞争优势。 [玫瑰]金葡菌疫苗研发全球领先:目前公司的金葡菌疫苗已完成III期临床入组,也是全球唯一进入III期临床管线,II期数据显示针对五种抗原组分表现出显著的免疫应答水平且安全性良好,后续III期数据读出和海外bd进展值得重点关注。 [玫瑰]其
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2025-08-19 12:23:54
重视光交换机从1到10的行业机遇
【中航科技电子 | 重视光交换机从1到10的行业机遇】 光交换机(OCS) 通过最大限度地减少电气开关和光电光 (OEO) 转换来优化数据中心网络,从而显著节省成本、降低功耗并改善 GPU 连接的延迟。OCS 正以其一致优越的性能和兼容性,成为 AI 数据中心与高能效网络架构的重要构件。 据Ligtcounting,OCS交换机市场预计2024-2029年的年均复合增长率为28%,在三种网络交换机中增速最高。Coherent在2025 FYQ4说明会上 表示,其OCS 产品已开始出货并预计持续放
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2025-08-18 21:13:13
福立旺 重点推荐
‼®【天风机械】#福立旺 重点推荐 1⃣重视#A大客户创新周期 1.1 新一代的#大客户pro 系列耳机目前已经实锤兼容心率/体温/血氧等生命体征监测功能、Ai语音功能等大升级,结合新款超薄手机的发布,我们认为大客户战略上将重点加强Ai硬件对整个果链生态的拉动,从而扭转其Ai应用开端不佳的局面。目前公司在大客户链应用MIM等技术新增Pro耳机“丝网总成”等超高精密零部件供应,单副耳机新增价值量超过60元。考虑到Ai升级等重大催化,以及大客户专家调研结果,新款耳机有望超过7500万副,公司占比60
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福立旺
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2025-08-18 19:17:00
关注AEC产业链新晋供应商金信诺,已切入海外算力链
[礼物]【中信通信】关注AEC产业链新晋供应商金信诺,已切入海外算力链 [太阳]AEC铜缆海外需求旺盛,Meta持续向各厂商加单,随着ASIC与N卡出货量持续提升,预计明年市场空间将翻倍达50亿美元。 [太阳]国内高速线组件第一梯队,物理发泡机储备充足,其泰国工厂已开始稳定供应海外客户,是Credo 800G AEC新晋线材供应商,并且也是安费诺、莫仕高速线组件供应商,未来有望通过224G高速线进入1.6T AEC供应链,国内客户包括浪潮、中兴曙光。除线材外,公司也有望出货高速线模组产品,价值量
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2025-08-18 18:52:04
宗申动力:基本面强劲,军品放量,低空经济空间巨大,继续强烈推荐!
宗申动力:基本面强劲,军品放量,低空经济空间巨大,继续强烈推荐! [烟花]当前:基本盘优秀,业绩稳健 通机行业龙头,海外需求旺盛,业绩大幅增长。摩托车发动机行业龙头,格局稳定,业绩稳健增长。 [烟花]中期:深度受益海外军事冲突 航空活塞发动机行业龙头,受益于军品无人机,公司12-200马力航空活塞发动机,对应无人机几十公斤到几吨,载重最大可以到1.5吨,是飞行速度300km/h以下无人机的主要动力选择。深度受益于海外军事冲突,未来3-5年将保持高速增长。 [烟花]长期:低空经济核心环节,空间巨大
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2025-08-18 15:23:25
海外特气产能发生不可抗力,国产厂商份额有望提升
[拳头]海外特气产能发生不可抗力,国产厂商份额有望提升【光大石化化工交运团队】 🌟当地时间8月7日,日本关东电化工业株式会社位于日本群马县涩川市的三氟化氮(NF₃)生产设施发生爆炸及严重火灾,火势于当日上午8时45分被完全扑灭。三氟化氮制造设备共有两个产线,其中一条产线部分损坏,已暂停运营,关东电化目前具备三氟化氮产能约3700吨/年。此外,25年5月26日,日本三井化学宣布,决定退出其全资子公司下关三井化学生产的三氟化氮业务,将于26年3月底停止生产,销售将于同年内结束。 🌟价格方面,根据
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坚定强CALL洪都航空:军工β的核心龙头
【国盛军工】坚定强CALL洪都航空:军工β的核心龙头 🔥没有一轮没有军工牛的牛市 🔥而每一轮军工牛都有洪都牛作为旗帜 🔥现在的调整,应是洪都崛起的最后一蹲,请重视! 🔥洪都航空:军机+无人机+导弹的总装厂,迎来重磅变化。今年营收指引上调到(100亿,100%同比增长)。十五五期间有望达到200亿收入级别。 1、军贸:已是核心标的,2024年军贸收入达到(13亿+,占比25%);今年又获重磅变化,教练机、无人机军贸可期,均是几十亿级别订单。 2、导弹:KD系列化发展,重磅变化是某型战略导弹
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2025-08-18 09:51:37
上海书展热度较高,关注出版板块投资机会
【中泰传媒】上海书展热度较高,关注出版板块投资机会 🔥中国出版传媒商报和上观新闻显示,2025上海书展暨“书香中国”上海周首次推出上海展览中心、上海书城“双主场”,阅读活动数量逾1,200项,同增23.8%,热度较高,8月16号日场、夜场门票前一天就显示售罄。 🔥出版具有显著安全边际。行业内公司商业模式稳定并具有壁垒,考虑到国有出版教材教辅业务运转稳健,需求较刚性,且一般图书在相关展会带动下有望恢复,国有出版2025Q2及2025年归母净利润预期较乐观。同时,地方国有出版行业平均分红比例50
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国防军工与商业航天更新20250817
国防军工与商业航天更新20250817 ———————— 16日夜阅兵举行第二次排练,多型新型号装备首次出场,包括装甲车辆、无人装备等。重点关注: 一、 装甲车辆:主战坦克、步兵战车、遥控武器站 a) 坦克装甲车:#内蒙一机 b) 主动防御:#景嘉微(雷达)、#长城军工(诱饵弹) c) 混动系统:#亿纬锂能(锂电池) d) 周视系统:#光电股份(头显) e) 合成编组:#七一二、#海格通信、#烽火电子 二、 无人装备 a) UUV:#机器人(控制系统)、#西部材料、#宝钛股份 b) 无人艇:#邦
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2025-08-23 21:53:57
弘信电子2025H1核心看点速览
【弘信电子】2025H1核心看点速览:业绩向上弹性大,AI算力生态战略布局深远 1. 核心利润表现强劲: 剔除股份支付影响后,实现净利润约6479.69万元;若进一步考虑审计计提差异(约2000万元),则实际净利润约8500万元,同比增长超73%。 2. 主营业务盈利趋势向好: 二季度软板业务毛利率达8.64%,环比提升1.91个百分点。管理层预期三、四季度量价齐升,盈利上升趋势明确。 3. AI算力资源服务成亮点: Q2算力租赁营收2.35亿元,累计确认收入达8.3亿元(占算力板块营收约16%
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华测检测中报速览25Q2业绩同比增长8.89%
【华测检测|中报速览】25Q2业绩同比增长8.89%,积极推进战略并购夯实长期成长基础,建议积极关注! [礼物]经营情况 1)25年上半年收入29.60亿元(+6.05%),归母净利润4.67亿元(+7.03%),扣非归母净利润4.39亿元(+9.08%); 2)单季度看,25Q2收入16.73亿元(+4.62%),归母净利润3.31亿元(+8.89%),扣非归母净利润3.14亿元(+8.33%)。 3)经营活动现金流净额约1.75 亿元,去年同期0.22亿元,增长显著,业务质量显著改善。 [礼
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思摩尔国际中期高分红,欧洲雾化快增/HNB有望在日本放量
【思摩尔国际】中期高分红,欧洲雾化快增/HNB有望在日本放量 #中报业绩落于预告中枢,大比例派息超市场预期。25H1实现营收60.1亿元/+18.3%,经调整净利润7.4亿元/-2.1%,其中股权激励开支2.5亿元/+252.1%,业绩落于预告中枢。中期派息0.2港币/股,派息率225.1%,超市场预期。 #盈利能力方面,毛利率37.3%/-0.5pct,我们认为主要系代工业务中HNB提升;经调整净利率12.3%/-2.5pct,主要系自有品牌的市场开发投入费用增加、法律合规相关费用增加所致。
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迪安诊断300244核心亮点
【迪安诊断】300244核心亮点 🔥包袱逐步出清,轻装上阵可期:截至目前,剩余渠道商誉3.1亿,新冠业务净值约3.5亿; 🔥强化成本费用管控,现金流持续改善:现金流量净额2.78亿,同比增长199.56%; 🔥AI战略清晰、全栈产品持续推出: A.数据类产品:应用于超过30家三甲医院;与杭州数据交易所达成深度战略合作。 B.AI+CDSS临床辅助决策系统: 推出“专病数据库+CDSS(临床辅助决策)”解决方案;辅助诊断系列AI产品应用于国内160余家三级医院临床。 C.AI+健康管理:推出
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吉比特:中报大超预期,《问道》企稳、《仗剑》贡献超预期
吉比特:中报大超预期,《问道》企稳、《仗剑》贡献超预期 [玫瑰]公司1H25实现收入25.2亿,yoy+28.5%;实现归母净利润6.4亿,yoy+24.5%。其中Q2收入13.8亿,yoy+33.9%;归母净利润3.6亿,yoy+36.6%、qoq+21.7%。Q2净利润大超市场预期(预期qoq持平)。 #Q2超预期核心在《仗剑》的流水和确收较高。 💎公司Q2爆款新品《仗剑传说》(5.29上线)实现流水4.2亿,好于市场预期;Q2末道具摊销余额增量近1亿(Q2末5.67亿 vs. Q1末4.
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微光股份董事长交流要点0819
【微光股份】董事长交流要点0819 1、业绩指引:25年利润目标3.6亿,上半年已实现1.7亿元,从目前订单情况看全年目标有望超额完成 2、军工:公司产品肯定会出现在9-3阅兵,具体呈现形式保密。水下军品已取得军工三证,与顶尖科研院所紧密合作。水下机器人与设备已放量,水下无线充电装置今年已有约 700 万订单销售,明年高增速 3、AIDC:公司风机产品已批量供货AIDC。公司正接洽#国外第三大数据中心大订单,已进行大批量销售。全球AIDC爆发,这块市场收入贡献潜力很大 4、机器人:工业机器人方面
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欧林生物:国产破伤风疫苗龙头,开拓金葡菌疫苗蓝海
欧林生物:国产破伤风疫苗龙头,开拓金葡菌疫苗蓝海 [玫瑰]基本盘稳健增长:破伤风疫苗占公司营收90%以上,是公司的基本盘,自上市以来保持市占率第一,2024年公司破伤风疫苗收入约5.4亿元,同比增长16%,学术推广取得成效,院内渠道优势凸显,具备持续竞争优势。 [玫瑰]金葡菌疫苗研发全球领先:目前公司的金葡菌疫苗已完成III期临床入组,也是全球唯一进入III期临床管线,II期数据显示针对五种抗原组分表现出显著的免疫应答水平且安全性良好,后续III期数据读出和海外bd进展值得重点关注。 [玫瑰]其
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重视光交换机从1到10的行业机遇
【中航科技电子 | 重视光交换机从1到10的行业机遇】 光交换机(OCS) 通过最大限度地减少电气开关和光电光 (OEO) 转换来优化数据中心网络,从而显著节省成本、降低功耗并改善 GPU 连接的延迟。OCS 正以其一致优越的性能和兼容性,成为 AI 数据中心与高能效网络架构的重要构件。 据Ligtcounting,OCS交换机市场预计2024-2029年的年均复合增长率为28%,在三种网络交换机中增速最高。Coherent在2025 FYQ4说明会上 表示,其OCS 产品已开始出货并预计持续放
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福立旺 重点推荐
‼®【天风机械】#福立旺 重点推荐 1⃣重视#A大客户创新周期 1.1 新一代的#大客户pro 系列耳机目前已经实锤兼容心率/体温/血氧等生命体征监测功能、Ai语音功能等大升级,结合新款超薄手机的发布,我们认为大客户战略上将重点加强Ai硬件对整个果链生态的拉动,从而扭转其Ai应用开端不佳的局面。目前公司在大客户链应用MIM等技术新增Pro耳机“丝网总成”等超高精密零部件供应,单副耳机新增价值量超过60元。考虑到Ai升级等重大催化,以及大客户专家调研结果,新款耳机有望超过7500万副,公司占比60
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关注AEC产业链新晋供应商金信诺,已切入海外算力链
[礼物]【中信通信】关注AEC产业链新晋供应商金信诺,已切入海外算力链 [太阳]AEC铜缆海外需求旺盛,Meta持续向各厂商加单,随着ASIC与N卡出货量持续提升,预计明年市场空间将翻倍达50亿美元。 [太阳]国内高速线组件第一梯队,物理发泡机储备充足,其泰国工厂已开始稳定供应海外客户,是Credo 800G AEC新晋线材供应商,并且也是安费诺、莫仕高速线组件供应商,未来有望通过224G高速线进入1.6T AEC供应链,国内客户包括浪潮、中兴曙光。除线材外,公司也有望出货高速线模组产品,价值量
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宗申动力:基本面强劲,军品放量,低空经济空间巨大,继续强烈推荐!
宗申动力:基本面强劲,军品放量,低空经济空间巨大,继续强烈推荐! [烟花]当前:基本盘优秀,业绩稳健 通机行业龙头,海外需求旺盛,业绩大幅增长。摩托车发动机行业龙头,格局稳定,业绩稳健增长。 [烟花]中期:深度受益海外军事冲突 航空活塞发动机行业龙头,受益于军品无人机,公司12-200马力航空活塞发动机,对应无人机几十公斤到几吨,载重最大可以到1.5吨,是飞行速度300km/h以下无人机的主要动力选择。深度受益于海外军事冲突,未来3-5年将保持高速增长。 [烟花]长期:低空经济核心环节,空间巨大
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海外特气产能发生不可抗力,国产厂商份额有望提升
[拳头]海外特气产能发生不可抗力,国产厂商份额有望提升【光大石化化工交运团队】 🌟当地时间8月7日,日本关东电化工业株式会社位于日本群马县涩川市的三氟化氮(NF₃)生产设施发生爆炸及严重火灾,火势于当日上午8时45分被完全扑灭。三氟化氮制造设备共有两个产线,其中一条产线部分损坏,已暂停运营,关东电化目前具备三氟化氮产能约3700吨/年。此外,25年5月26日,日本三井化学宣布,决定退出其全资子公司下关三井化学生产的三氟化氮业务,将于26年3月底停止生产,销售将于同年内结束。 🌟价格方面,根据
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坚定强CALL洪都航空:军工β的核心龙头
【国盛军工】坚定强CALL洪都航空:军工β的核心龙头 🔥没有一轮没有军工牛的牛市 🔥而每一轮军工牛都有洪都牛作为旗帜 🔥现在的调整,应是洪都崛起的最后一蹲,请重视! 🔥洪都航空:军机+无人机+导弹的总装厂,迎来重磅变化。今年营收指引上调到(100亿,100%同比增长)。十五五期间有望达到200亿收入级别。 1、军贸:已是核心标的,2024年军贸收入达到(13亿+,占比25%);今年又获重磅变化,教练机、无人机军贸可期,均是几十亿级别订单。 2、导弹:KD系列化发展,重磅变化是某型战略导弹
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上海书展热度较高,关注出版板块投资机会
【中泰传媒】上海书展热度较高,关注出版板块投资机会 🔥中国出版传媒商报和上观新闻显示,2025上海书展暨“书香中国”上海周首次推出上海展览中心、上海书城“双主场”,阅读活动数量逾1,200项,同增23.8%,热度较高,8月16号日场、夜场门票前一天就显示售罄。 🔥出版具有显著安全边际。行业内公司商业模式稳定并具有壁垒,考虑到国有出版教材教辅业务运转稳健,需求较刚性,且一般图书在相关展会带动下有望恢复,国有出版2025Q2及2025年归母净利润预期较乐观。同时,地方国有出版行业平均分红比例50
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国防军工与商业航天更新20250817
国防军工与商业航天更新20250817 ———————— 16日夜阅兵举行第二次排练,多型新型号装备首次出场,包括装甲车辆、无人装备等。重点关注: 一、 装甲车辆:主战坦克、步兵战车、遥控武器站 a) 坦克装甲车:#内蒙一机 b) 主动防御:#景嘉微(雷达)、#长城军工(诱饵弹) c) 混动系统:#亿纬锂能(锂电池) d) 周视系统:#光电股份(头显) e) 合成编组:#七一二、#海格通信、#烽火电子 二、 无人装备 a) UUV:#机器人(控制系统)、#西部材料、#宝钛股份 b) 无人艇:#邦
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弘信电子2025H1核心看点速览
【弘信电子】2025H1核心看点速览:业绩向上弹性大,AI算力生态战略布局深远 1. 核心利润表现强劲: 剔除股份支付影响后,实现净利润约6479.69万元;若进一步考虑审计计提差异(约2000万元),则实际净利润约8500万元,同比增长超73%。 2. 主营业务盈利趋势向好: 二季度软板业务毛利率达8.64%,环比提升1.91个百分点。管理层预期三、四季度量价齐升,盈利上升趋势明确。 3. AI算力资源服务成亮点: Q2算力租赁营收2.35亿元,累计确认收入达8.3亿元(占算力板块营收约16%
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华测检测中报速览25Q2业绩同比增长8.89%
【华测检测|中报速览】25Q2业绩同比增长8.89%,积极推进战略并购夯实长期成长基础,建议积极关注! [礼物]经营情况 1)25年上半年收入29.60亿元(+6.05%),归母净利润4.67亿元(+7.03%),扣非归母净利润4.39亿元(+9.08%); 2)单季度看,25Q2收入16.73亿元(+4.62%),归母净利润3.31亿元(+8.89%),扣非归母净利润3.14亿元(+8.33%)。 3)经营活动现金流净额约1.75 亿元,去年同期0.22亿元,增长显著,业务质量显著改善。 [礼
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思摩尔国际中期高分红,欧洲雾化快增/HNB有望在日本放量
【思摩尔国际】中期高分红,欧洲雾化快增/HNB有望在日本放量 #中报业绩落于预告中枢,大比例派息超市场预期。25H1实现营收60.1亿元/+18.3%,经调整净利润7.4亿元/-2.1%,其中股权激励开支2.5亿元/+252.1%,业绩落于预告中枢。中期派息0.2港币/股,派息率225.1%,超市场预期。 #盈利能力方面,毛利率37.3%/-0.5pct,我们认为主要系代工业务中HNB提升;经调整净利率12.3%/-2.5pct,主要系自有品牌的市场开发投入费用增加、法律合规相关费用增加所致。
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思摩尔国际
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五彩斑斓的漂流
2025-08-20 19:09:41
迪安诊断300244核心亮点
【迪安诊断】300244核心亮点 🔥包袱逐步出清,轻装上阵可期:截至目前,剩余渠道商誉3.1亿,新冠业务净值约3.5亿; 🔥强化成本费用管控,现金流持续改善:现金流量净额2.78亿,同比增长199.56%; 🔥AI战略清晰、全栈产品持续推出: A.数据类产品:应用于超过30家三甲医院;与杭州数据交易所达成深度战略合作。 B.AI+CDSS临床辅助决策系统: 推出“专病数据库+CDSS(临床辅助决策)”解决方案;辅助诊断系列AI产品应用于国内160余家三级医院临床。 C.AI+健康管理:推出
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迪安诊断
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五彩斑斓的漂流
2025-08-20 08:19:50
吉比特:中报大超预期,《问道》企稳、《仗剑》贡献超预期
吉比特:中报大超预期,《问道》企稳、《仗剑》贡献超预期 [玫瑰]公司1H25实现收入25.2亿,yoy+28.5%;实现归母净利润6.4亿,yoy+24.5%。其中Q2收入13.8亿,yoy+33.9%;归母净利润3.6亿,yoy+36.6%、qoq+21.7%。Q2净利润大超市场预期(预期qoq持平)。 #Q2超预期核心在《仗剑》的流水和确收较高。 💎公司Q2爆款新品《仗剑传说》(5.29上线)实现流水4.2亿,好于市场预期;Q2末道具摊销余额增量近1亿(Q2末5.67亿 vs. Q1末4.
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五彩斑斓的漂流
2025-08-19 19:50:59
微光股份董事长交流要点0819
【微光股份】董事长交流要点0819 1、业绩指引:25年利润目标3.6亿,上半年已实现1.7亿元,从目前订单情况看全年目标有望超额完成 2、军工:公司产品肯定会出现在9-3阅兵,具体呈现形式保密。水下军品已取得军工三证,与顶尖科研院所紧密合作。水下机器人与设备已放量,水下无线充电装置今年已有约 700 万订单销售,明年高增速 3、AIDC:公司风机产品已批量供货AIDC。公司正接洽#国外第三大数据中心大订单,已进行大批量销售。全球AIDC爆发,这块市场收入贡献潜力很大 4、机器人:工业机器人方面
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微光股份
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五彩斑斓的漂流
2025-08-19 19:07:13
欧林生物:国产破伤风疫苗龙头,开拓金葡菌疫苗蓝海
欧林生物:国产破伤风疫苗龙头,开拓金葡菌疫苗蓝海 [玫瑰]基本盘稳健增长:破伤风疫苗占公司营收90%以上,是公司的基本盘,自上市以来保持市占率第一,2024年公司破伤风疫苗收入约5.4亿元,同比增长16%,学术推广取得成效,院内渠道优势凸显,具备持续竞争优势。 [玫瑰]金葡菌疫苗研发全球领先:目前公司的金葡菌疫苗已完成III期临床入组,也是全球唯一进入III期临床管线,II期数据显示针对五种抗原组分表现出显著的免疫应答水平且安全性良好,后续III期数据读出和海外bd进展值得重点关注。 [玫瑰]其
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欧林生物
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五彩斑斓的漂流
2025-08-19 12:23:54
重视光交换机从1到10的行业机遇
【中航科技电子 | 重视光交换机从1到10的行业机遇】 光交换机(OCS) 通过最大限度地减少电气开关和光电光 (OEO) 转换来优化数据中心网络,从而显著节省成本、降低功耗并改善 GPU 连接的延迟。OCS 正以其一致优越的性能和兼容性,成为 AI 数据中心与高能效网络架构的重要构件。 据Ligtcounting,OCS交换机市场预计2024-2029年的年均复合增长率为28%,在三种网络交换机中增速最高。Coherent在2025 FYQ4说明会上 表示,其OCS 产品已开始出货并预计持续放
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腾景科技
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五彩斑斓的漂流
2025-08-18 21:13:13
福立旺 重点推荐
‼®【天风机械】#福立旺 重点推荐 1⃣重视#A大客户创新周期 1.1 新一代的#大客户pro 系列耳机目前已经实锤兼容心率/体温/血氧等生命体征监测功能、Ai语音功能等大升级,结合新款超薄手机的发布,我们认为大客户战略上将重点加强Ai硬件对整个果链生态的拉动,从而扭转其Ai应用开端不佳的局面。目前公司在大客户链应用MIM等技术新增Pro耳机“丝网总成”等超高精密零部件供应,单副耳机新增价值量超过60元。考虑到Ai升级等重大催化,以及大客户专家调研结果,新款耳机有望超过7500万副,公司占比60
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五彩斑斓的漂流
2025-08-18 19:17:00
关注AEC产业链新晋供应商金信诺,已切入海外算力链
[礼物]【中信通信】关注AEC产业链新晋供应商金信诺,已切入海外算力链 [太阳]AEC铜缆海外需求旺盛,Meta持续向各厂商加单,随着ASIC与N卡出货量持续提升,预计明年市场空间将翻倍达50亿美元。 [太阳]国内高速线组件第一梯队,物理发泡机储备充足,其泰国工厂已开始稳定供应海外客户,是Credo 800G AEC新晋线材供应商,并且也是安费诺、莫仕高速线组件供应商,未来有望通过224G高速线进入1.6T AEC供应链,国内客户包括浪潮、中兴曙光。除线材外,公司也有望出货高速线模组产品,价值量
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中兴通讯
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五彩斑斓的漂流
2025-08-18 18:52:04
宗申动力:基本面强劲,军品放量,低空经济空间巨大,继续强烈推荐!
宗申动力:基本面强劲,军品放量,低空经济空间巨大,继续强烈推荐! [烟花]当前:基本盘优秀,业绩稳健 通机行业龙头,海外需求旺盛,业绩大幅增长。摩托车发动机行业龙头,格局稳定,业绩稳健增长。 [烟花]中期:深度受益海外军事冲突 航空活塞发动机行业龙头,受益于军品无人机,公司12-200马力航空活塞发动机,对应无人机几十公斤到几吨,载重最大可以到1.5吨,是飞行速度300km/h以下无人机的主要动力选择。深度受益于海外军事冲突,未来3-5年将保持高速增长。 [烟花]长期:低空经济核心环节,空间巨大
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宗申动力
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2025-08-18 15:23:25
海外特气产能发生不可抗力,国产厂商份额有望提升
[拳头]海外特气产能发生不可抗力,国产厂商份额有望提升【光大石化化工交运团队】 🌟当地时间8月7日,日本关东电化工业株式会社位于日本群马县涩川市的三氟化氮(NF₃)生产设施发生爆炸及严重火灾,火势于当日上午8时45分被完全扑灭。三氟化氮制造设备共有两个产线,其中一条产线部分损坏,已暂停运营,关东电化目前具备三氟化氮产能约3700吨/年。此外,25年5月26日,日本三井化学宣布,决定退出其全资子公司下关三井化学生产的三氟化氮业务,将于26年3月底停止生产,销售将于同年内结束。 🌟价格方面,根据
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南大光电
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2025-08-18 15:10:53
坚定强CALL洪都航空:军工β的核心龙头
【国盛军工】坚定强CALL洪都航空:军工β的核心龙头 🔥没有一轮没有军工牛的牛市 🔥而每一轮军工牛都有洪都牛作为旗帜 🔥现在的调整,应是洪都崛起的最后一蹲,请重视! 🔥洪都航空:军机+无人机+导弹的总装厂,迎来重磅变化。今年营收指引上调到(100亿,100%同比增长)。十五五期间有望达到200亿收入级别。 1、军贸:已是核心标的,2024年军贸收入达到(13亿+,占比25%);今年又获重磅变化,教练机、无人机军贸可期,均是几十亿级别订单。 2、导弹:KD系列化发展,重磅变化是某型战略导弹
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洪都航空
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五彩斑斓的漂流
2025-08-18 09:51:37
上海书展热度较高,关注出版板块投资机会
【中泰传媒】上海书展热度较高,关注出版板块投资机会 🔥中国出版传媒商报和上观新闻显示,2025上海书展暨“书香中国”上海周首次推出上海展览中心、上海书城“双主场”,阅读活动数量逾1,200项,同增23.8%,热度较高,8月16号日场、夜场门票前一天就显示售罄。 🔥出版具有显著安全边际。行业内公司商业模式稳定并具有壁垒,考虑到国有出版教材教辅业务运转稳健,需求较刚性,且一般图书在相关展会带动下有望恢复,国有出版2025Q2及2025年归母净利润预期较乐观。同时,地方国有出版行业平均分红比例50
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国防军工与商业航天更新20250817
国防军工与商业航天更新20250817 ———————— 16日夜阅兵举行第二次排练,多型新型号装备首次出场,包括装甲车辆、无人装备等。重点关注: 一、 装甲车辆:主战坦克、步兵战车、遥控武器站 a) 坦克装甲车:#内蒙一机 b) 主动防御:#景嘉微(雷达)、#长城军工(诱饵弹) c) 混动系统:#亿纬锂能(锂电池) d) 周视系统:#光电股份(头显) e) 合成编组:#七一二、#海格通信、#烽火电子 二、 无人装备 a) UUV:#机器人(控制系统)、#西部材料、#宝钛股份 b) 无人艇:#邦
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