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五彩斑斓的漂流
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五彩斑斓的漂流
2025-09-23 13:56:36
开润股份(300577):拟收购上海嘉乐20%股权
开润股份(300577):拟收购上海嘉乐20%股权,第二成长曲线有望增厚业绩🔥🔥 🌟9/22盘后公告:拟以2.8亿元现金收购上海嘉乐20%股份,上海嘉乐整体估值约14亿元,交易完成后,开润股份对上海嘉乐的持股比例将由51.8%提升至71.8%。此次收购旨在优化资源配置,提升对子公司的管理效率与战略协同。 [玫瑰]嘉乐是印尼目前唯一兼具规模化面料与成衣生产能力的垂直一体化工厂,恰好满足品牌方的成本与战略转移需求、本地化采购需求。25H1嘉乐营收6.8亿元(+6.9%),净利润3475万元(+
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开润股份
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五彩斑斓的漂流
2025-09-23 13:55:54
AI+多下游基本面反转系列推荐 回调带来上车机会
AI+多下游基本面反转系列推荐 回调带来上车机会[礼物][礼物][礼物] #埃科光电(688610.SH)股权激励凝聚合力,PCB + 固态电池 + AI 眼镜 + 半导体下游多点开花。前期费用投入效用已逐步凸显,后续费用投入绝对值增速有望大幅低于营收增长,且伴随公司营收规模快速扩张,费用率有望快速下滑,盈利能力有望快速持续提升。 #矩子科技(300802.SZ):标准化检测设备先驱率先布局AI交互落地,客户用人成本及应用效率大幅提升,叠加半导体行业国产替代加速,公司多下游景气度共振,公司经营情
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五彩斑斓的漂流
2025-09-23 09:39:18
再call关注存储涨价/需求共振,关注企业级SSD缺货/NAND涨价/两存产业链机遇
再call关注存储涨价/需求共振,关注企业级SSD缺货/NAND涨价/两存产业链机遇 1⃣CSP需求强劲,推动企业级SSD缺货及QLC NAND涨价,关注国产SSD下半年上量 👉CSP厂商加大eSSD采购取代HDD,eSSD供需紧张,预期交期拉长涨价。企业级SSD合约价Q3季度涨幅达5%-10%,Q4再增5%-10%。2025年AI服务器企业级SSD需求达2486亿GB(同比+19%),占全球NAND总需求26%。此外,HDD因产能受限交期延长迫使云厂商转向eSSD,加剧NAND供应紧张。我们
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江波龙
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五彩斑斓的漂流
2025-09-23 06:22:52
富信科技TEC持续突破,国产替代爆发前夜
🔥【富信科技】TEC持续突破,国产替代爆发前夜。 [礼物]公司核心技术为半导体制冷技术,具有低功耗、高可靠、微型化的特点,能够实现局部精准控温。#2025年初公司应用于数通400G/800G高速率光模块的Micro TEC 处于验证阶段;5月小批出货验证;#7月应用于400G/800G高速率光模块的MicroTEC产品现已批量供货,明年将迎来爆发。目前已与光模块厂商积极开展应用于1.6T光模块的Micro TEC的项目开发,抢占1.6T市场。 🔥半年多的时间,即完成验证到批量出货,从半导体切
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富信科技
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五彩斑斓的漂流
2025-09-22 21:43:57
人形机器人市场新信息汇总250922
⛽【人形机器人】市场新信息汇总250922 ❗注:以下信息为市场传言汇总,未经二次加工,不代表个人观点,不构成投资建议,请谨慎参考。 🚗1、主流标的 【伟创电气】公司手部电机布局微型无框力矩电机和空心杯电机,关节布局无框电机,均供货T,对接多家Tier 1或准Tier1企业;合资公司伟达利、依智灵巧具备机器人关节和手部总成能力;目前各类关节已全面布局,10月将发布灵巧手工程样机。 【五洲新春】公司已具备周产500台配套产能;目前通过杭州XJ实际供货T,产品涵盖行星滚柱丝杠+灵巧手微型丝杠,将直
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五彩斑斓的漂流
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福达股份大涨4%点评,二季度净利润同比增长93%
福达股份大涨4%点评,二季度净利润同比增长93%,机器人业务进展神速,催化剂3季度业绩预期高增,控股长坂科技35% ,人形机器人技术一流。 🔥核心观点: ✔️产品线持续发力,公司业绩稳定增长。在市场竞争日益激烈的大环境下,福达股份凭借其前瞻性的战略布局和卓越的技术创新能力,在2025年上半年实现营收9.4亿元,同比+30.3%,归母净利润1.46亿元,同比+98.8%;扣非归母净利为1.34亿元,同比+90.3%。从单二季度来看,25Q2营收4.66亿元,同比+16.8%,环比-1.1%,归母
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福达股份
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咸亨国际跟踪点评
` 咸亨国际跟踪点评 公司是工业MRO龙头,受益于2022年以来国央企阳光化采购大趋势,在电网领域市占率第一,并逐步向管网、发电等战略行业复制成功经验。对标海外巨头固安捷,公司还处于起步阶段,远期空间较大。 大涨契机:25H1公司业绩符合预期,但从增速来看远低于25Q1因低基数的高增长。且由于公司属于稳健品种,牛市中弹性相对较小,股价回落较多。本次大涨刚好弥补缺口。 潜在的变化:①员工持股较多,市场隐约担忧离职员工的减持压力。但倘若能妥善解决,则会带来正面催化。②公司深耕电网采购领域,可以通过改
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AI大事纪&智能助手APP数据跟踪_20250921
[红包]AI大事纪&智能助手APP数据跟踪_20250921 [烟花]AI大事纪(9.15~9.21日): 🟥️国内:阿里通义万相全新动作生成模型Wan2.2-Animate正式开源;通义DeepResearch发布;夸克推出国内首个全阶段医师考试大模型测试集;Qoder推出付费订阅服务;字节豆包超能模式测试中;腾讯混元新技术给大模型 “去油”,让AI生成图像更真实;混元3D 3.0模型 建模精度提升3倍。小米开源首个原生端到端语音大模型 Xiaomi-MiMo-Audio;可灵AI发布数字人
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中信证券
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2025-09-21 13:31:42
OpenAI加注硬件,端侧AI有望迎来强催化高频期
[红包]【申万宏源电子】OpenAI加注硬件,端侧AI有望迎来强催化高频期 20250920 #事件: 海外信源报道,OAI 正从 AAPL 招募硬件/设计/供应链人才,目标在 26年底-27年初推出首批设备。 - 立讯精密已获得至少一份 OAI 硬件的组装合同; - 歌尔股份将供应扬声器等零组件; - 此前据万得报道,领益智造因商业保密协议不便披露与OpenAI合作的具体信息。 - 硬件形态:无屏智能音箱、AI眼镜、数字录音笔、可穿戴徽章等。 #iPhone17开启三年周期的叙事初步验证;苹果
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五彩斑斓的漂流
2025-09-20 23:08:08
烽火通信近况交流
🔥烽火通信近况交流🔥 🤝华为超级点服务器技术与生态合作 🌟超级点技术特点解析:超级点技术的起源与大模型的发展紧密相关。大模型并行计算对时延和带宽的要求不断提高,传统标卡或模组网络集群的方式难以满足这些需求。超级点的核心在于卡间高速互联,属于 SkyUp 范畴,它与传统服务器机器间的路由交换不同,采用全连接方式,任意两张卡都可以直接连接。这项技术依靠 UB 协议及交换内容来支撑,交换芯片通过电连接,节点与交换芯片、交换芯片与节点之间则采用光连接,这一点类似于英伟达的 NVLink 技术。它
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烽火通信
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伟创电气点评:主业稳健+机器人强卡位,目标200亿以上!
伟创电气点评:主业稳健+机器人强卡位,目标200亿以上![庆祝] #行业跟踪: 马斯克增持10亿美元特斯拉股票、PharmAGRI下单一万台机器人,后续T链有望迎密集催化(近期T链审厂、Tesla Q3电话会议、第三代机器人发布) #公司跟踪: 公司先后设立合资公司伟达立(与科达利、上海盟立)、灵巧驱动(与科达利、银轮股份、开普勒 )集结多方资源加速机器人业务落地;#目前通过多方渠道送T、后续将发布轴向磁通电机&灵巧手。 [礼物]投资建议:公司是工控板块业绩最稳定的公司之一,我们坚定看200亿以
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五彩斑斓的漂流
2025-09-18 13:57:54
海外算力持续推荐PCB、高速铜箔、AI电力和3D打印液冷
[太阳]海外算力持续推荐PCB、高速铜箔、AI电力和3D打印液冷 [玫瑰]PCB:受益Nvidia新架构设计,新增Midplane中继板、推理场景新增Rubin CPX,单GPU的PCB价值量从400-500美元提升至1000美元+(8颗Rubin CPX),继续重点推荐【沪电股份】,受益高多层板需求加速,Midplane、正交背板、ASIC客户均是高多层设计,以及【鹏鼎控股】,NV进展顺利,以及折叠机FPC高份额! [玫瑰]高速铜箔:Nvidia、AWS、Google、以太网交换机下一代产品高
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三环集团
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2025-09-18 13:57:47
长源东谷反路演更新-0916
长源东谷反路演更新-0916 #主业业绩扎实受益商用车与乘用车客户放量 商用车这边中国重汽发动机产能重回重汽杭州发动机厂,目前单月产量超1万台,公司为杭发配套供应商,有望重回重汽供应链,贡献较大弹性。东风康明斯天然气产品今年有望从去年2万台恢复至7万台。乘用车方面公司在sls、BYD的基础上,突破奇瑞等客户,后续还有望拿下纯电客户电机壳项目。目前公司商用车产能70-80万套/年,乘用车产能超过200万套,今明两年产能利用率大幅提升。仅仅商用车+乘用车业务,公司今年有望实现3.8-4.2e归母净利
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强推华为链,重视超节点与新型磁电存储技术!
🔥【ZXTX】强推华为链,重视超节点与新型磁电存储技术!-20250918-中午更新 [ [礼物]重点关注三个信号: 1⃣华为将以基本每年迭代一次的节奏,持续推进昇腾的演进,有望持续引领国内AI芯片,构建一个持续迭代的国产算力底座,并与英伟达、AMD等海外龙头迭代速度看齐。 2⃣与传统以单卡极致性能为核心的思路不同,华为转向从系统协同层面解决问题,通过高速互联总线将多个节点连接,尽管单卡性能不如英伟达,但集群能力显著提升带宽、降低时延、适配万卡训练场景。 3⃣磁电存储结合SSD与磁带优势,分层
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亨通光电&中天科技:AI空芯光纤+海风十五五规划打开长期广阔成长空间
【天风通信】亨通光电&中天科技:AI空芯光纤+海风十五五规划打开长期广阔成长空间 亨通光电今日涨停,中天科技上涨8%。一方面,亨通&中天均在空芯光纤,多模光纤等领域有领先布局;另一方面,受益于海上风电向上趋势明确,打开成长空间。 空芯光纤确定性产业趋势,亨通&中天布局领先空芯光纤产业进展加速,想象空间广阔。此前微软宣布15000km空芯光纤部署,国内如中国移动等运营商也开始试点、招标。近日,中国移动官网发布《中国移动宁夏公司2025年至2026年空芯光缆采购项目_招标公告》,再发一标空芯光纤,项
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亨通光电
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开润股份(300577):拟收购上海嘉乐20%股权
开润股份(300577):拟收购上海嘉乐20%股权,第二成长曲线有望增厚业绩🔥🔥 🌟9/22盘后公告:拟以2.8亿元现金收购上海嘉乐20%股份,上海嘉乐整体估值约14亿元,交易完成后,开润股份对上海嘉乐的持股比例将由51.8%提升至71.8%。此次收购旨在优化资源配置,提升对子公司的管理效率与战略协同。 [玫瑰]嘉乐是印尼目前唯一兼具规模化面料与成衣生产能力的垂直一体化工厂,恰好满足品牌方的成本与战略转移需求、本地化采购需求。25H1嘉乐营收6.8亿元(+6.9%),净利润3475万元(+
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AI+多下游基本面反转系列推荐 回调带来上车机会
AI+多下游基本面反转系列推荐 回调带来上车机会[礼物][礼物][礼物] #埃科光电(688610.SH)股权激励凝聚合力,PCB + 固态电池 + AI 眼镜 + 半导体下游多点开花。前期费用投入效用已逐步凸显,后续费用投入绝对值增速有望大幅低于营收增长,且伴随公司营收规模快速扩张,费用率有望快速下滑,盈利能力有望快速持续提升。 #矩子科技(300802.SZ):标准化检测设备先驱率先布局AI交互落地,客户用人成本及应用效率大幅提升,叠加半导体行业国产替代加速,公司多下游景气度共振,公司经营情
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五彩斑斓的漂流
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再call关注存储涨价/需求共振,关注企业级SSD缺货/NAND涨价/两存产业链机遇
再call关注存储涨价/需求共振,关注企业级SSD缺货/NAND涨价/两存产业链机遇 1⃣CSP需求强劲,推动企业级SSD缺货及QLC NAND涨价,关注国产SSD下半年上量 👉CSP厂商加大eSSD采购取代HDD,eSSD供需紧张,预期交期拉长涨价。企业级SSD合约价Q3季度涨幅达5%-10%,Q4再增5%-10%。2025年AI服务器企业级SSD需求达2486亿GB(同比+19%),占全球NAND总需求26%。此外,HDD因产能受限交期延长迫使云厂商转向eSSD,加剧NAND供应紧张。我们
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富信科技TEC持续突破,国产替代爆发前夜
🔥【富信科技】TEC持续突破,国产替代爆发前夜。 [礼物]公司核心技术为半导体制冷技术,具有低功耗、高可靠、微型化的特点,能够实现局部精准控温。#2025年初公司应用于数通400G/800G高速率光模块的Micro TEC 处于验证阶段;5月小批出货验证;#7月应用于400G/800G高速率光模块的MicroTEC产品现已批量供货,明年将迎来爆发。目前已与光模块厂商积极开展应用于1.6T光模块的Micro TEC的项目开发,抢占1.6T市场。 🔥半年多的时间,即完成验证到批量出货,从半导体切
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富信科技
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五彩斑斓的漂流
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人形机器人市场新信息汇总250922
⛽【人形机器人】市场新信息汇总250922 ❗注:以下信息为市场传言汇总,未经二次加工,不代表个人观点,不构成投资建议,请谨慎参考。 🚗1、主流标的 【伟创电气】公司手部电机布局微型无框力矩电机和空心杯电机,关节布局无框电机,均供货T,对接多家Tier 1或准Tier1企业;合资公司伟达利、依智灵巧具备机器人关节和手部总成能力;目前各类关节已全面布局,10月将发布灵巧手工程样机。 【五洲新春】公司已具备周产500台配套产能;目前通过杭州XJ实际供货T,产品涵盖行星滚柱丝杠+灵巧手微型丝杠,将直
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福达股份大涨4%点评,二季度净利润同比增长93%
福达股份大涨4%点评,二季度净利润同比增长93%,机器人业务进展神速,催化剂3季度业绩预期高增,控股长坂科技35% ,人形机器人技术一流。 🔥核心观点: ✔️产品线持续发力,公司业绩稳定增长。在市场竞争日益激烈的大环境下,福达股份凭借其前瞻性的战略布局和卓越的技术创新能力,在2025年上半年实现营收9.4亿元,同比+30.3%,归母净利润1.46亿元,同比+98.8%;扣非归母净利为1.34亿元,同比+90.3%。从单二季度来看,25Q2营收4.66亿元,同比+16.8%,环比-1.1%,归母
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福达股份
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咸亨国际跟踪点评
` 咸亨国际跟踪点评 公司是工业MRO龙头,受益于2022年以来国央企阳光化采购大趋势,在电网领域市占率第一,并逐步向管网、发电等战略行业复制成功经验。对标海外巨头固安捷,公司还处于起步阶段,远期空间较大。 大涨契机:25H1公司业绩符合预期,但从增速来看远低于25Q1因低基数的高增长。且由于公司属于稳健品种,牛市中弹性相对较小,股价回落较多。本次大涨刚好弥补缺口。 潜在的变化:①员工持股较多,市场隐约担忧离职员工的减持压力。但倘若能妥善解决,则会带来正面催化。②公司深耕电网采购领域,可以通过改
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AI大事纪&智能助手APP数据跟踪_20250921
[红包]AI大事纪&智能助手APP数据跟踪_20250921 [烟花]AI大事纪(9.15~9.21日): 🟥️国内:阿里通义万相全新动作生成模型Wan2.2-Animate正式开源;通义DeepResearch发布;夸克推出国内首个全阶段医师考试大模型测试集;Qoder推出付费订阅服务;字节豆包超能模式测试中;腾讯混元新技术给大模型 “去油”,让AI生成图像更真实;混元3D 3.0模型 建模精度提升3倍。小米开源首个原生端到端语音大模型 Xiaomi-MiMo-Audio;可灵AI发布数字人
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OpenAI加注硬件,端侧AI有望迎来强催化高频期
[红包]【申万宏源电子】OpenAI加注硬件,端侧AI有望迎来强催化高频期 20250920 #事件: 海外信源报道,OAI 正从 AAPL 招募硬件/设计/供应链人才,目标在 26年底-27年初推出首批设备。 - 立讯精密已获得至少一份 OAI 硬件的组装合同; - 歌尔股份将供应扬声器等零组件; - 此前据万得报道,领益智造因商业保密协议不便披露与OpenAI合作的具体信息。 - 硬件形态:无屏智能音箱、AI眼镜、数字录音笔、可穿戴徽章等。 #iPhone17开启三年周期的叙事初步验证;苹果
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烽火通信近况交流
🔥烽火通信近况交流🔥 🤝华为超级点服务器技术与生态合作 🌟超级点技术特点解析:超级点技术的起源与大模型的发展紧密相关。大模型并行计算对时延和带宽的要求不断提高,传统标卡或模组网络集群的方式难以满足这些需求。超级点的核心在于卡间高速互联,属于 SkyUp 范畴,它与传统服务器机器间的路由交换不同,采用全连接方式,任意两张卡都可以直接连接。这项技术依靠 UB 协议及交换内容来支撑,交换芯片通过电连接,节点与交换芯片、交换芯片与节点之间则采用光连接,这一点类似于英伟达的 NVLink 技术。它
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伟创电气点评:主业稳健+机器人强卡位,目标200亿以上!
伟创电气点评:主业稳健+机器人强卡位,目标200亿以上![庆祝] #行业跟踪: 马斯克增持10亿美元特斯拉股票、PharmAGRI下单一万台机器人,后续T链有望迎密集催化(近期T链审厂、Tesla Q3电话会议、第三代机器人发布) #公司跟踪: 公司先后设立合资公司伟达立(与科达利、上海盟立)、灵巧驱动(与科达利、银轮股份、开普勒 )集结多方资源加速机器人业务落地;#目前通过多方渠道送T、后续将发布轴向磁通电机&灵巧手。 [礼物]投资建议:公司是工控板块业绩最稳定的公司之一,我们坚定看200亿以
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海外算力持续推荐PCB、高速铜箔、AI电力和3D打印液冷
[太阳]海外算力持续推荐PCB、高速铜箔、AI电力和3D打印液冷 [玫瑰]PCB:受益Nvidia新架构设计,新增Midplane中继板、推理场景新增Rubin CPX,单GPU的PCB价值量从400-500美元提升至1000美元+(8颗Rubin CPX),继续重点推荐【沪电股份】,受益高多层板需求加速,Midplane、正交背板、ASIC客户均是高多层设计,以及【鹏鼎控股】,NV进展顺利,以及折叠机FPC高份额! [玫瑰]高速铜箔:Nvidia、AWS、Google、以太网交换机下一代产品高
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长源东谷反路演更新-0916
长源东谷反路演更新-0916 #主业业绩扎实受益商用车与乘用车客户放量 商用车这边中国重汽发动机产能重回重汽杭州发动机厂,目前单月产量超1万台,公司为杭发配套供应商,有望重回重汽供应链,贡献较大弹性。东风康明斯天然气产品今年有望从去年2万台恢复至7万台。乘用车方面公司在sls、BYD的基础上,突破奇瑞等客户,后续还有望拿下纯电客户电机壳项目。目前公司商用车产能70-80万套/年,乘用车产能超过200万套,今明两年产能利用率大幅提升。仅仅商用车+乘用车业务,公司今年有望实现3.8-4.2e归母净利
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强推华为链,重视超节点与新型磁电存储技术!
🔥【ZXTX】强推华为链,重视超节点与新型磁电存储技术!-20250918-中午更新 [ [礼物]重点关注三个信号: 1⃣华为将以基本每年迭代一次的节奏,持续推进昇腾的演进,有望持续引领国内AI芯片,构建一个持续迭代的国产算力底座,并与英伟达、AMD等海外龙头迭代速度看齐。 2⃣与传统以单卡极致性能为核心的思路不同,华为转向从系统协同层面解决问题,通过高速互联总线将多个节点连接,尽管单卡性能不如英伟达,但集群能力显著提升带宽、降低时延、适配万卡训练场景。 3⃣磁电存储结合SSD与磁带优势,分层
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亨通光电&中天科技:AI空芯光纤+海风十五五规划打开长期广阔成长空间
【天风通信】亨通光电&中天科技:AI空芯光纤+海风十五五规划打开长期广阔成长空间 亨通光电今日涨停,中天科技上涨8%。一方面,亨通&中天均在空芯光纤,多模光纤等领域有领先布局;另一方面,受益于海上风电向上趋势明确,打开成长空间。 空芯光纤确定性产业趋势,亨通&中天布局领先空芯光纤产业进展加速,想象空间广阔。此前微软宣布15000km空芯光纤部署,国内如中国移动等运营商也开始试点、招标。近日,中国移动官网发布《中国移动宁夏公司2025年至2026年空芯光缆采购项目_招标公告》,再发一标空芯光纤,项
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开润股份(300577):拟收购上海嘉乐20%股权
开润股份(300577):拟收购上海嘉乐20%股权,第二成长曲线有望增厚业绩🔥🔥 🌟9/22盘后公告:拟以2.8亿元现金收购上海嘉乐20%股份,上海嘉乐整体估值约14亿元,交易完成后,开润股份对上海嘉乐的持股比例将由51.8%提升至71.8%。此次收购旨在优化资源配置,提升对子公司的管理效率与战略协同。 [玫瑰]嘉乐是印尼目前唯一兼具规模化面料与成衣生产能力的垂直一体化工厂,恰好满足品牌方的成本与战略转移需求、本地化采购需求。25H1嘉乐营收6.8亿元(+6.9%),净利润3475万元(+
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AI+多下游基本面反转系列推荐 回调带来上车机会
AI+多下游基本面反转系列推荐 回调带来上车机会[礼物][礼物][礼物] #埃科光电(688610.SH)股权激励凝聚合力,PCB + 固态电池 + AI 眼镜 + 半导体下游多点开花。前期费用投入效用已逐步凸显,后续费用投入绝对值增速有望大幅低于营收增长,且伴随公司营收规模快速扩张,费用率有望快速下滑,盈利能力有望快速持续提升。 #矩子科技(300802.SZ):标准化检测设备先驱率先布局AI交互落地,客户用人成本及应用效率大幅提升,叠加半导体行业国产替代加速,公司多下游景气度共振,公司经营情
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奥比中光
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五彩斑斓的漂流
2025-09-23 09:39:18
再call关注存储涨价/需求共振,关注企业级SSD缺货/NAND涨价/两存产业链机遇
再call关注存储涨价/需求共振,关注企业级SSD缺货/NAND涨价/两存产业链机遇 1⃣CSP需求强劲,推动企业级SSD缺货及QLC NAND涨价,关注国产SSD下半年上量 👉CSP厂商加大eSSD采购取代HDD,eSSD供需紧张,预期交期拉长涨价。企业级SSD合约价Q3季度涨幅达5%-10%,Q4再增5%-10%。2025年AI服务器企业级SSD需求达2486亿GB(同比+19%),占全球NAND总需求26%。此外,HDD因产能受限交期延长迫使云厂商转向eSSD,加剧NAND供应紧张。我们
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江波龙
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五彩斑斓的漂流
2025-09-23 06:22:52
富信科技TEC持续突破,国产替代爆发前夜
🔥【富信科技】TEC持续突破,国产替代爆发前夜。 [礼物]公司核心技术为半导体制冷技术,具有低功耗、高可靠、微型化的特点,能够实现局部精准控温。#2025年初公司应用于数通400G/800G高速率光模块的Micro TEC 处于验证阶段;5月小批出货验证;#7月应用于400G/800G高速率光模块的MicroTEC产品现已批量供货,明年将迎来爆发。目前已与光模块厂商积极开展应用于1.6T光模块的Micro TEC的项目开发,抢占1.6T市场。 🔥半年多的时间,即完成验证到批量出货,从半导体切
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五彩斑斓的漂流
2025-09-22 21:43:57
人形机器人市场新信息汇总250922
⛽【人形机器人】市场新信息汇总250922 ❗注:以下信息为市场传言汇总,未经二次加工,不代表个人观点,不构成投资建议,请谨慎参考。 🚗1、主流标的 【伟创电气】公司手部电机布局微型无框力矩电机和空心杯电机,关节布局无框电机,均供货T,对接多家Tier 1或准Tier1企业;合资公司伟达利、依智灵巧具备机器人关节和手部总成能力;目前各类关节已全面布局,10月将发布灵巧手工程样机。 【五洲新春】公司已具备周产500台配套产能;目前通过杭州XJ实际供货T,产品涵盖行星滚柱丝杠+灵巧手微型丝杠,将直
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五彩斑斓的漂流
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福达股份大涨4%点评,二季度净利润同比增长93%
福达股份大涨4%点评,二季度净利润同比增长93%,机器人业务进展神速,催化剂3季度业绩预期高增,控股长坂科技35% ,人形机器人技术一流。 🔥核心观点: ✔️产品线持续发力,公司业绩稳定增长。在市场竞争日益激烈的大环境下,福达股份凭借其前瞻性的战略布局和卓越的技术创新能力,在2025年上半年实现营收9.4亿元,同比+30.3%,归母净利润1.46亿元,同比+98.8%;扣非归母净利为1.34亿元,同比+90.3%。从单二季度来看,25Q2营收4.66亿元,同比+16.8%,环比-1.1%,归母
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咸亨国际跟踪点评
` 咸亨国际跟踪点评 公司是工业MRO龙头,受益于2022年以来国央企阳光化采购大趋势,在电网领域市占率第一,并逐步向管网、发电等战略行业复制成功经验。对标海外巨头固安捷,公司还处于起步阶段,远期空间较大。 大涨契机:25H1公司业绩符合预期,但从增速来看远低于25Q1因低基数的高增长。且由于公司属于稳健品种,牛市中弹性相对较小,股价回落较多。本次大涨刚好弥补缺口。 潜在的变化:①员工持股较多,市场隐约担忧离职员工的减持压力。但倘若能妥善解决,则会带来正面催化。②公司深耕电网采购领域,可以通过改
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AI大事纪&智能助手APP数据跟踪_20250921
[红包]AI大事纪&智能助手APP数据跟踪_20250921 [烟花]AI大事纪(9.15~9.21日): 🟥️国内:阿里通义万相全新动作生成模型Wan2.2-Animate正式开源;通义DeepResearch发布;夸克推出国内首个全阶段医师考试大模型测试集;Qoder推出付费订阅服务;字节豆包超能模式测试中;腾讯混元新技术给大模型 “去油”,让AI生成图像更真实;混元3D 3.0模型 建模精度提升3倍。小米开源首个原生端到端语音大模型 Xiaomi-MiMo-Audio;可灵AI发布数字人
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中信证券
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OpenAI加注硬件,端侧AI有望迎来强催化高频期
[红包]【申万宏源电子】OpenAI加注硬件,端侧AI有望迎来强催化高频期 20250920 #事件: 海外信源报道,OAI 正从 AAPL 招募硬件/设计/供应链人才,目标在 26年底-27年初推出首批设备。 - 立讯精密已获得至少一份 OAI 硬件的组装合同; - 歌尔股份将供应扬声器等零组件; - 此前据万得报道,领益智造因商业保密协议不便披露与OpenAI合作的具体信息。 - 硬件形态:无屏智能音箱、AI眼镜、数字录音笔、可穿戴徽章等。 #iPhone17开启三年周期的叙事初步验证;苹果
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2025-09-20 23:08:08
烽火通信近况交流
🔥烽火通信近况交流🔥 🤝华为超级点服务器技术与生态合作 🌟超级点技术特点解析:超级点技术的起源与大模型的发展紧密相关。大模型并行计算对时延和带宽的要求不断提高,传统标卡或模组网络集群的方式难以满足这些需求。超级点的核心在于卡间高速互联,属于 SkyUp 范畴,它与传统服务器机器间的路由交换不同,采用全连接方式,任意两张卡都可以直接连接。这项技术依靠 UB 协议及交换内容来支撑,交换芯片通过电连接,节点与交换芯片、交换芯片与节点之间则采用光连接,这一点类似于英伟达的 NVLink 技术。它
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伟创电气点评:主业稳健+机器人强卡位,目标200亿以上!
伟创电气点评:主业稳健+机器人强卡位,目标200亿以上![庆祝] #行业跟踪: 马斯克增持10亿美元特斯拉股票、PharmAGRI下单一万台机器人,后续T链有望迎密集催化(近期T链审厂、Tesla Q3电话会议、第三代机器人发布) #公司跟踪: 公司先后设立合资公司伟达立(与科达利、上海盟立)、灵巧驱动(与科达利、银轮股份、开普勒 )集结多方资源加速机器人业务落地;#目前通过多方渠道送T、后续将发布轴向磁通电机&灵巧手。 [礼物]投资建议:公司是工控板块业绩最稳定的公司之一,我们坚定看200亿以
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2025-09-18 13:57:54
海外算力持续推荐PCB、高速铜箔、AI电力和3D打印液冷
[太阳]海外算力持续推荐PCB、高速铜箔、AI电力和3D打印液冷 [玫瑰]PCB:受益Nvidia新架构设计,新增Midplane中继板、推理场景新增Rubin CPX,单GPU的PCB价值量从400-500美元提升至1000美元+(8颗Rubin CPX),继续重点推荐【沪电股份】,受益高多层板需求加速,Midplane、正交背板、ASIC客户均是高多层设计,以及【鹏鼎控股】,NV进展顺利,以及折叠机FPC高份额! [玫瑰]高速铜箔:Nvidia、AWS、Google、以太网交换机下一代产品高
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三环集团
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2025-09-18 13:57:47
长源东谷反路演更新-0916
长源东谷反路演更新-0916 #主业业绩扎实受益商用车与乘用车客户放量 商用车这边中国重汽发动机产能重回重汽杭州发动机厂,目前单月产量超1万台,公司为杭发配套供应商,有望重回重汽供应链,贡献较大弹性。东风康明斯天然气产品今年有望从去年2万台恢复至7万台。乘用车方面公司在sls、BYD的基础上,突破奇瑞等客户,后续还有望拿下纯电客户电机壳项目。目前公司商用车产能70-80万套/年,乘用车产能超过200万套,今明两年产能利用率大幅提升。仅仅商用车+乘用车业务,公司今年有望实现3.8-4.2e归母净利
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2025-09-18 12:58:40
强推华为链,重视超节点与新型磁电存储技术!
🔥【ZXTX】强推华为链,重视超节点与新型磁电存储技术!-20250918-中午更新 [ [礼物]重点关注三个信号: 1⃣华为将以基本每年迭代一次的节奏,持续推进昇腾的演进,有望持续引领国内AI芯片,构建一个持续迭代的国产算力底座,并与英伟达、AMD等海外龙头迭代速度看齐。 2⃣与传统以单卡极致性能为核心的思路不同,华为转向从系统协同层面解决问题,通过高速互联总线将多个节点连接,尽管单卡性能不如英伟达,但集群能力显著提升带宽、降低时延、适配万卡训练场景。 3⃣磁电存储结合SSD与磁带优势,分层
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亨通光电&中天科技:AI空芯光纤+海风十五五规划打开长期广阔成长空间
【天风通信】亨通光电&中天科技:AI空芯光纤+海风十五五规划打开长期广阔成长空间 亨通光电今日涨停,中天科技上涨8%。一方面,亨通&中天均在空芯光纤,多模光纤等领域有领先布局;另一方面,受益于海上风电向上趋势明确,打开成长空间。 空芯光纤确定性产业趋势,亨通&中天布局领先空芯光纤产业进展加速,想象空间广阔。此前微软宣布15000km空芯光纤部署,国内如中国移动等运营商也开始试点、招标。近日,中国移动官网发布《中国移动宁夏公司2025年至2026年空芯光缆采购项目_招标公告》,再发一标空芯光纤,项
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亨通光电
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开润股份(300577):拟收购上海嘉乐20%股权
开润股份(300577):拟收购上海嘉乐20%股权,第二成长曲线有望增厚业绩🔥🔥 🌟9/22盘后公告:拟以2.8亿元现金收购上海嘉乐20%股份,上海嘉乐整体估值约14亿元,交易完成后,开润股份对上海嘉乐的持股比例将由51.8%提升至71.8%。此次收购旨在优化资源配置,提升对子公司的管理效率与战略协同。 [玫瑰]嘉乐是印尼目前唯一兼具规模化面料与成衣生产能力的垂直一体化工厂,恰好满足品牌方的成本与战略转移需求、本地化采购需求。25H1嘉乐营收6.8亿元(+6.9%),净利润3475万元(+
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AI+多下游基本面反转系列推荐 回调带来上车机会
AI+多下游基本面反转系列推荐 回调带来上车机会[礼物][礼物][礼物] #埃科光电(688610.SH)股权激励凝聚合力,PCB + 固态电池 + AI 眼镜 + 半导体下游多点开花。前期费用投入效用已逐步凸显,后续费用投入绝对值增速有望大幅低于营收增长,且伴随公司营收规模快速扩张,费用率有望快速下滑,盈利能力有望快速持续提升。 #矩子科技(300802.SZ):标准化检测设备先驱率先布局AI交互落地,客户用人成本及应用效率大幅提升,叠加半导体行业国产替代加速,公司多下游景气度共振,公司经营情
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再call关注存储涨价/需求共振,关注企业级SSD缺货/NAND涨价/两存产业链机遇
再call关注存储涨价/需求共振,关注企业级SSD缺货/NAND涨价/两存产业链机遇 1⃣CSP需求强劲,推动企业级SSD缺货及QLC NAND涨价,关注国产SSD下半年上量 👉CSP厂商加大eSSD采购取代HDD,eSSD供需紧张,预期交期拉长涨价。企业级SSD合约价Q3季度涨幅达5%-10%,Q4再增5%-10%。2025年AI服务器企业级SSD需求达2486亿GB(同比+19%),占全球NAND总需求26%。此外,HDD因产能受限交期延长迫使云厂商转向eSSD,加剧NAND供应紧张。我们
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富信科技TEC持续突破,国产替代爆发前夜
🔥【富信科技】TEC持续突破,国产替代爆发前夜。 [礼物]公司核心技术为半导体制冷技术,具有低功耗、高可靠、微型化的特点,能够实现局部精准控温。#2025年初公司应用于数通400G/800G高速率光模块的Micro TEC 处于验证阶段;5月小批出货验证;#7月应用于400G/800G高速率光模块的MicroTEC产品现已批量供货,明年将迎来爆发。目前已与光模块厂商积极开展应用于1.6T光模块的Micro TEC的项目开发,抢占1.6T市场。 🔥半年多的时间,即完成验证到批量出货,从半导体切
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2025-09-22 21:43:57
人形机器人市场新信息汇总250922
⛽【人形机器人】市场新信息汇总250922 ❗注:以下信息为市场传言汇总,未经二次加工,不代表个人观点,不构成投资建议,请谨慎参考。 🚗1、主流标的 【伟创电气】公司手部电机布局微型无框力矩电机和空心杯电机,关节布局无框电机,均供货T,对接多家Tier 1或准Tier1企业;合资公司伟达利、依智灵巧具备机器人关节和手部总成能力;目前各类关节已全面布局,10月将发布灵巧手工程样机。 【五洲新春】公司已具备周产500台配套产能;目前通过杭州XJ实际供货T,产品涵盖行星滚柱丝杠+灵巧手微型丝杠,将直
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福达股份大涨4%点评,二季度净利润同比增长93%
福达股份大涨4%点评,二季度净利润同比增长93%,机器人业务进展神速,催化剂3季度业绩预期高增,控股长坂科技35% ,人形机器人技术一流。 🔥核心观点: ✔️产品线持续发力,公司业绩稳定增长。在市场竞争日益激烈的大环境下,福达股份凭借其前瞻性的战略布局和卓越的技术创新能力,在2025年上半年实现营收9.4亿元,同比+30.3%,归母净利润1.46亿元,同比+98.8%;扣非归母净利为1.34亿元,同比+90.3%。从单二季度来看,25Q2营收4.66亿元,同比+16.8%,环比-1.1%,归母
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咸亨国际跟踪点评
` 咸亨国际跟踪点评 公司是工业MRO龙头,受益于2022年以来国央企阳光化采购大趋势,在电网领域市占率第一,并逐步向管网、发电等战略行业复制成功经验。对标海外巨头固安捷,公司还处于起步阶段,远期空间较大。 大涨契机:25H1公司业绩符合预期,但从增速来看远低于25Q1因低基数的高增长。且由于公司属于稳健品种,牛市中弹性相对较小,股价回落较多。本次大涨刚好弥补缺口。 潜在的变化:①员工持股较多,市场隐约担忧离职员工的减持压力。但倘若能妥善解决,则会带来正面催化。②公司深耕电网采购领域,可以通过改
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AI大事纪&智能助手APP数据跟踪_20250921
[红包]AI大事纪&智能助手APP数据跟踪_20250921 [烟花]AI大事纪(9.15~9.21日): 🟥️国内:阿里通义万相全新动作生成模型Wan2.2-Animate正式开源;通义DeepResearch发布;夸克推出国内首个全阶段医师考试大模型测试集;Qoder推出付费订阅服务;字节豆包超能模式测试中;腾讯混元新技术给大模型 “去油”,让AI生成图像更真实;混元3D 3.0模型 建模精度提升3倍。小米开源首个原生端到端语音大模型 Xiaomi-MiMo-Audio;可灵AI发布数字人
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OpenAI加注硬件,端侧AI有望迎来强催化高频期
[红包]【申万宏源电子】OpenAI加注硬件,端侧AI有望迎来强催化高频期 20250920 #事件: 海外信源报道,OAI 正从 AAPL 招募硬件/设计/供应链人才,目标在 26年底-27年初推出首批设备。 - 立讯精密已获得至少一份 OAI 硬件的组装合同; - 歌尔股份将供应扬声器等零组件; - 此前据万得报道,领益智造因商业保密协议不便披露与OpenAI合作的具体信息。 - 硬件形态:无屏智能音箱、AI眼镜、数字录音笔、可穿戴徽章等。 #iPhone17开启三年周期的叙事初步验证;苹果
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烽火通信近况交流
🔥烽火通信近况交流🔥 🤝华为超级点服务器技术与生态合作 🌟超级点技术特点解析:超级点技术的起源与大模型的发展紧密相关。大模型并行计算对时延和带宽的要求不断提高,传统标卡或模组网络集群的方式难以满足这些需求。超级点的核心在于卡间高速互联,属于 SkyUp 范畴,它与传统服务器机器间的路由交换不同,采用全连接方式,任意两张卡都可以直接连接。这项技术依靠 UB 协议及交换内容来支撑,交换芯片通过电连接,节点与交换芯片、交换芯片与节点之间则采用光连接,这一点类似于英伟达的 NVLink 技术。它
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伟创电气点评:主业稳健+机器人强卡位,目标200亿以上!
伟创电气点评:主业稳健+机器人强卡位,目标200亿以上![庆祝] #行业跟踪: 马斯克增持10亿美元特斯拉股票、PharmAGRI下单一万台机器人,后续T链有望迎密集催化(近期T链审厂、Tesla Q3电话会议、第三代机器人发布) #公司跟踪: 公司先后设立合资公司伟达立(与科达利、上海盟立)、灵巧驱动(与科达利、银轮股份、开普勒 )集结多方资源加速机器人业务落地;#目前通过多方渠道送T、后续将发布轴向磁通电机&灵巧手。 [礼物]投资建议:公司是工控板块业绩最稳定的公司之一,我们坚定看200亿以
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海外算力持续推荐PCB、高速铜箔、AI电力和3D打印液冷
[太阳]海外算力持续推荐PCB、高速铜箔、AI电力和3D打印液冷 [玫瑰]PCB:受益Nvidia新架构设计,新增Midplane中继板、推理场景新增Rubin CPX,单GPU的PCB价值量从400-500美元提升至1000美元+(8颗Rubin CPX),继续重点推荐【沪电股份】,受益高多层板需求加速,Midplane、正交背板、ASIC客户均是高多层设计,以及【鹏鼎控股】,NV进展顺利,以及折叠机FPC高份额! [玫瑰]高速铜箔:Nvidia、AWS、Google、以太网交换机下一代产品高
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长源东谷反路演更新-0916
长源东谷反路演更新-0916 #主业业绩扎实受益商用车与乘用车客户放量 商用车这边中国重汽发动机产能重回重汽杭州发动机厂,目前单月产量超1万台,公司为杭发配套供应商,有望重回重汽供应链,贡献较大弹性。东风康明斯天然气产品今年有望从去年2万台恢复至7万台。乘用车方面公司在sls、BYD的基础上,突破奇瑞等客户,后续还有望拿下纯电客户电机壳项目。目前公司商用车产能70-80万套/年,乘用车产能超过200万套,今明两年产能利用率大幅提升。仅仅商用车+乘用车业务,公司今年有望实现3.8-4.2e归母净利
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强推华为链,重视超节点与新型磁电存储技术!
🔥【ZXTX】强推华为链,重视超节点与新型磁电存储技术!-20250918-中午更新 [ [礼物]重点关注三个信号: 1⃣华为将以基本每年迭代一次的节奏,持续推进昇腾的演进,有望持续引领国内AI芯片,构建一个持续迭代的国产算力底座,并与英伟达、AMD等海外龙头迭代速度看齐。 2⃣与传统以单卡极致性能为核心的思路不同,华为转向从系统协同层面解决问题,通过高速互联总线将多个节点连接,尽管单卡性能不如英伟达,但集群能力显著提升带宽、降低时延、适配万卡训练场景。 3⃣磁电存储结合SSD与磁带优势,分层
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亨通光电&中天科技:AI空芯光纤+海风十五五规划打开长期广阔成长空间
【天风通信】亨通光电&中天科技:AI空芯光纤+海风十五五规划打开长期广阔成长空间 亨通光电今日涨停,中天科技上涨8%。一方面,亨通&中天均在空芯光纤,多模光纤等领域有领先布局;另一方面,受益于海上风电向上趋势明确,打开成长空间。 空芯光纤确定性产业趋势,亨通&中天布局领先空芯光纤产业进展加速,想象空间广阔。此前微软宣布15000km空芯光纤部署,国内如中国移动等运营商也开始试点、招标。近日,中国移动官网发布《中国移动宁夏公司2025年至2026年空芯光缆采购项目_招标公告》,再发一标空芯光纤,项
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开润股份(300577):拟收购上海嘉乐20%股权
开润股份(300577):拟收购上海嘉乐20%股权,第二成长曲线有望增厚业绩🔥🔥 🌟9/22盘后公告:拟以2.8亿元现金收购上海嘉乐20%股份,上海嘉乐整体估值约14亿元,交易完成后,开润股份对上海嘉乐的持股比例将由51.8%提升至71.8%。此次收购旨在优化资源配置,提升对子公司的管理效率与战略协同。 [玫瑰]嘉乐是印尼目前唯一兼具规模化面料与成衣生产能力的垂直一体化工厂,恰好满足品牌方的成本与战略转移需求、本地化采购需求。25H1嘉乐营收6.8亿元(+6.9%),净利润3475万元(+
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AI+多下游基本面反转系列推荐 回调带来上车机会
AI+多下游基本面反转系列推荐 回调带来上车机会[礼物][礼物][礼物] #埃科光电(688610.SH)股权激励凝聚合力,PCB + 固态电池 + AI 眼镜 + 半导体下游多点开花。前期费用投入效用已逐步凸显,后续费用投入绝对值增速有望大幅低于营收增长,且伴随公司营收规模快速扩张,费用率有望快速下滑,盈利能力有望快速持续提升。 #矩子科技(300802.SZ):标准化检测设备先驱率先布局AI交互落地,客户用人成本及应用效率大幅提升,叠加半导体行业国产替代加速,公司多下游景气度共振,公司经营情
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再call关注存储涨价/需求共振,关注企业级SSD缺货/NAND涨价/两存产业链机遇
再call关注存储涨价/需求共振,关注企业级SSD缺货/NAND涨价/两存产业链机遇 1⃣CSP需求强劲,推动企业级SSD缺货及QLC NAND涨价,关注国产SSD下半年上量 👉CSP厂商加大eSSD采购取代HDD,eSSD供需紧张,预期交期拉长涨价。企业级SSD合约价Q3季度涨幅达5%-10%,Q4再增5%-10%。2025年AI服务器企业级SSD需求达2486亿GB(同比+19%),占全球NAND总需求26%。此外,HDD因产能受限交期延长迫使云厂商转向eSSD,加剧NAND供应紧张。我们
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江波龙
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五彩斑斓的漂流
2025-09-23 06:22:52
富信科技TEC持续突破,国产替代爆发前夜
🔥【富信科技】TEC持续突破,国产替代爆发前夜。 [礼物]公司核心技术为半导体制冷技术,具有低功耗、高可靠、微型化的特点,能够实现局部精准控温。#2025年初公司应用于数通400G/800G高速率光模块的Micro TEC 处于验证阶段;5月小批出货验证;#7月应用于400G/800G高速率光模块的MicroTEC产品现已批量供货,明年将迎来爆发。目前已与光模块厂商积极开展应用于1.6T光模块的Micro TEC的项目开发,抢占1.6T市场。 🔥半年多的时间,即完成验证到批量出货,从半导体切
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五彩斑斓的漂流
2025-09-22 21:43:57
人形机器人市场新信息汇总250922
⛽【人形机器人】市场新信息汇总250922 ❗注:以下信息为市场传言汇总,未经二次加工,不代表个人观点,不构成投资建议,请谨慎参考。 🚗1、主流标的 【伟创电气】公司手部电机布局微型无框力矩电机和空心杯电机,关节布局无框电机,均供货T,对接多家Tier 1或准Tier1企业;合资公司伟达利、依智灵巧具备机器人关节和手部总成能力;目前各类关节已全面布局,10月将发布灵巧手工程样机。 【五洲新春】公司已具备周产500台配套产能;目前通过杭州XJ实际供货T,产品涵盖行星滚柱丝杠+灵巧手微型丝杠,将直
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五彩斑斓的漂流
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福达股份大涨4%点评,二季度净利润同比增长93%
福达股份大涨4%点评,二季度净利润同比增长93%,机器人业务进展神速,催化剂3季度业绩预期高增,控股长坂科技35% ,人形机器人技术一流。 🔥核心观点: ✔️产品线持续发力,公司业绩稳定增长。在市场竞争日益激烈的大环境下,福达股份凭借其前瞻性的战略布局和卓越的技术创新能力,在2025年上半年实现营收9.4亿元,同比+30.3%,归母净利润1.46亿元,同比+98.8%;扣非归母净利为1.34亿元,同比+90.3%。从单二季度来看,25Q2营收4.66亿元,同比+16.8%,环比-1.1%,归母
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福达股份
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咸亨国际跟踪点评
` 咸亨国际跟踪点评 公司是工业MRO龙头,受益于2022年以来国央企阳光化采购大趋势,在电网领域市占率第一,并逐步向管网、发电等战略行业复制成功经验。对标海外巨头固安捷,公司还处于起步阶段,远期空间较大。 大涨契机:25H1公司业绩符合预期,但从增速来看远低于25Q1因低基数的高增长。且由于公司属于稳健品种,牛市中弹性相对较小,股价回落较多。本次大涨刚好弥补缺口。 潜在的变化:①员工持股较多,市场隐约担忧离职员工的减持压力。但倘若能妥善解决,则会带来正面催化。②公司深耕电网采购领域,可以通过改
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AI大事纪&智能助手APP数据跟踪_20250921
[红包]AI大事纪&智能助手APP数据跟踪_20250921 [烟花]AI大事纪(9.15~9.21日): 🟥️国内:阿里通义万相全新动作生成模型Wan2.2-Animate正式开源;通义DeepResearch发布;夸克推出国内首个全阶段医师考试大模型测试集;Qoder推出付费订阅服务;字节豆包超能模式测试中;腾讯混元新技术给大模型 “去油”,让AI生成图像更真实;混元3D 3.0模型 建模精度提升3倍。小米开源首个原生端到端语音大模型 Xiaomi-MiMo-Audio;可灵AI发布数字人
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中信证券
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2025-09-21 13:31:42
OpenAI加注硬件,端侧AI有望迎来强催化高频期
[红包]【申万宏源电子】OpenAI加注硬件,端侧AI有望迎来强催化高频期 20250920 #事件: 海外信源报道,OAI 正从 AAPL 招募硬件/设计/供应链人才,目标在 26年底-27年初推出首批设备。 - 立讯精密已获得至少一份 OAI 硬件的组装合同; - 歌尔股份将供应扬声器等零组件; - 此前据万得报道,领益智造因商业保密协议不便披露与OpenAI合作的具体信息。 - 硬件形态:无屏智能音箱、AI眼镜、数字录音笔、可穿戴徽章等。 #iPhone17开启三年周期的叙事初步验证;苹果
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2025-09-20 23:08:08
烽火通信近况交流
🔥烽火通信近况交流🔥 🤝华为超级点服务器技术与生态合作 🌟超级点技术特点解析:超级点技术的起源与大模型的发展紧密相关。大模型并行计算对时延和带宽的要求不断提高,传统标卡或模组网络集群的方式难以满足这些需求。超级点的核心在于卡间高速互联,属于 SkyUp 范畴,它与传统服务器机器间的路由交换不同,采用全连接方式,任意两张卡都可以直接连接。这项技术依靠 UB 协议及交换内容来支撑,交换芯片通过电连接,节点与交换芯片、交换芯片与节点之间则采用光连接,这一点类似于英伟达的 NVLink 技术。它
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烽火通信
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伟创电气点评:主业稳健+机器人强卡位,目标200亿以上!
伟创电气点评:主业稳健+机器人强卡位,目标200亿以上![庆祝] #行业跟踪: 马斯克增持10亿美元特斯拉股票、PharmAGRI下单一万台机器人,后续T链有望迎密集催化(近期T链审厂、Tesla Q3电话会议、第三代机器人发布) #公司跟踪: 公司先后设立合资公司伟达立(与科达利、上海盟立)、灵巧驱动(与科达利、银轮股份、开普勒 )集结多方资源加速机器人业务落地;#目前通过多方渠道送T、后续将发布轴向磁通电机&灵巧手。 [礼物]投资建议:公司是工控板块业绩最稳定的公司之一,我们坚定看200亿以
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2025-09-18 13:57:54
海外算力持续推荐PCB、高速铜箔、AI电力和3D打印液冷
[太阳]海外算力持续推荐PCB、高速铜箔、AI电力和3D打印液冷 [玫瑰]PCB:受益Nvidia新架构设计,新增Midplane中继板、推理场景新增Rubin CPX,单GPU的PCB价值量从400-500美元提升至1000美元+(8颗Rubin CPX),继续重点推荐【沪电股份】,受益高多层板需求加速,Midplane、正交背板、ASIC客户均是高多层设计,以及【鹏鼎控股】,NV进展顺利,以及折叠机FPC高份额! [玫瑰]高速铜箔:Nvidia、AWS、Google、以太网交换机下一代产品高
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三环集团
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长源东谷反路演更新-0916
长源东谷反路演更新-0916 #主业业绩扎实受益商用车与乘用车客户放量 商用车这边中国重汽发动机产能重回重汽杭州发动机厂,目前单月产量超1万台,公司为杭发配套供应商,有望重回重汽供应链,贡献较大弹性。东风康明斯天然气产品今年有望从去年2万台恢复至7万台。乘用车方面公司在sls、BYD的基础上,突破奇瑞等客户,后续还有望拿下纯电客户电机壳项目。目前公司商用车产能70-80万套/年,乘用车产能超过200万套,今明两年产能利用率大幅提升。仅仅商用车+乘用车业务,公司今年有望实现3.8-4.2e归母净利
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2025-09-18 12:58:40
强推华为链,重视超节点与新型磁电存储技术!
🔥【ZXTX】强推华为链,重视超节点与新型磁电存储技术!-20250918-中午更新 [ [礼物]重点关注三个信号: 1⃣华为将以基本每年迭代一次的节奏,持续推进昇腾的演进,有望持续引领国内AI芯片,构建一个持续迭代的国产算力底座,并与英伟达、AMD等海外龙头迭代速度看齐。 2⃣与传统以单卡极致性能为核心的思路不同,华为转向从系统协同层面解决问题,通过高速互联总线将多个节点连接,尽管单卡性能不如英伟达,但集群能力显著提升带宽、降低时延、适配万卡训练场景。 3⃣磁电存储结合SSD与磁带优势,分层
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亨通光电&中天科技:AI空芯光纤+海风十五五规划打开长期广阔成长空间
【天风通信】亨通光电&中天科技:AI空芯光纤+海风十五五规划打开长期广阔成长空间 亨通光电今日涨停,中天科技上涨8%。一方面,亨通&中天均在空芯光纤,多模光纤等领域有领先布局;另一方面,受益于海上风电向上趋势明确,打开成长空间。 空芯光纤确定性产业趋势,亨通&中天布局领先空芯光纤产业进展加速,想象空间广阔。此前微软宣布15000km空芯光纤部署,国内如中国移动等运营商也开始试点、招标。近日,中国移动官网发布《中国移动宁夏公司2025年至2026年空芯光缆采购项目_招标公告》,再发一标空芯光纤,项
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开润股份(300577):拟收购上海嘉乐20%股权
开润股份(300577):拟收购上海嘉乐20%股权,第二成长曲线有望增厚业绩🔥🔥 🌟9/22盘后公告:拟以2.8亿元现金收购上海嘉乐20%股份,上海嘉乐整体估值约14亿元,交易完成后,开润股份对上海嘉乐的持股比例将由51.8%提升至71.8%。此次收购旨在优化资源配置,提升对子公司的管理效率与战略协同。 [玫瑰]嘉乐是印尼目前唯一兼具规模化面料与成衣生产能力的垂直一体化工厂,恰好满足品牌方的成本与战略转移需求、本地化采购需求。25H1嘉乐营收6.8亿元(+6.9%),净利润3475万元(+
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AI+多下游基本面反转系列推荐 回调带来上车机会
AI+多下游基本面反转系列推荐 回调带来上车机会[礼物][礼物][礼物] #埃科光电(688610.SH)股权激励凝聚合力,PCB + 固态电池 + AI 眼镜 + 半导体下游多点开花。前期费用投入效用已逐步凸显,后续费用投入绝对值增速有望大幅低于营收增长,且伴随公司营收规模快速扩张,费用率有望快速下滑,盈利能力有望快速持续提升。 #矩子科技(300802.SZ):标准化检测设备先驱率先布局AI交互落地,客户用人成本及应用效率大幅提升,叠加半导体行业国产替代加速,公司多下游景气度共振,公司经营情
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奥比中光
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五彩斑斓的漂流
2025-09-23 09:39:18
再call关注存储涨价/需求共振,关注企业级SSD缺货/NAND涨价/两存产业链机遇
再call关注存储涨价/需求共振,关注企业级SSD缺货/NAND涨价/两存产业链机遇 1⃣CSP需求强劲,推动企业级SSD缺货及QLC NAND涨价,关注国产SSD下半年上量 👉CSP厂商加大eSSD采购取代HDD,eSSD供需紧张,预期交期拉长涨价。企业级SSD合约价Q3季度涨幅达5%-10%,Q4再增5%-10%。2025年AI服务器企业级SSD需求达2486亿GB(同比+19%),占全球NAND总需求26%。此外,HDD因产能受限交期延长迫使云厂商转向eSSD,加剧NAND供应紧张。我们
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富信科技TEC持续突破,国产替代爆发前夜
🔥【富信科技】TEC持续突破,国产替代爆发前夜。 [礼物]公司核心技术为半导体制冷技术,具有低功耗、高可靠、微型化的特点,能够实现局部精准控温。#2025年初公司应用于数通400G/800G高速率光模块的Micro TEC 处于验证阶段;5月小批出货验证;#7月应用于400G/800G高速率光模块的MicroTEC产品现已批量供货,明年将迎来爆发。目前已与光模块厂商积极开展应用于1.6T光模块的Micro TEC的项目开发,抢占1.6T市场。 🔥半年多的时间,即完成验证到批量出货,从半导体切
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人形机器人市场新信息汇总250922
⛽【人形机器人】市场新信息汇总250922 ❗注:以下信息为市场传言汇总,未经二次加工,不代表个人观点,不构成投资建议,请谨慎参考。 🚗1、主流标的 【伟创电气】公司手部电机布局微型无框力矩电机和空心杯电机,关节布局无框电机,均供货T,对接多家Tier 1或准Tier1企业;合资公司伟达利、依智灵巧具备机器人关节和手部总成能力;目前各类关节已全面布局,10月将发布灵巧手工程样机。 【五洲新春】公司已具备周产500台配套产能;目前通过杭州XJ实际供货T,产品涵盖行星滚柱丝杠+灵巧手微型丝杠,将直
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福达股份大涨4%点评,二季度净利润同比增长93%
福达股份大涨4%点评,二季度净利润同比增长93%,机器人业务进展神速,催化剂3季度业绩预期高增,控股长坂科技35% ,人形机器人技术一流。 🔥核心观点: ✔️产品线持续发力,公司业绩稳定增长。在市场竞争日益激烈的大环境下,福达股份凭借其前瞻性的战略布局和卓越的技术创新能力,在2025年上半年实现营收9.4亿元,同比+30.3%,归母净利润1.46亿元,同比+98.8%;扣非归母净利为1.34亿元,同比+90.3%。从单二季度来看,25Q2营收4.66亿元,同比+16.8%,环比-1.1%,归母
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咸亨国际跟踪点评
` 咸亨国际跟踪点评 公司是工业MRO龙头,受益于2022年以来国央企阳光化采购大趋势,在电网领域市占率第一,并逐步向管网、发电等战略行业复制成功经验。对标海外巨头固安捷,公司还处于起步阶段,远期空间较大。 大涨契机:25H1公司业绩符合预期,但从增速来看远低于25Q1因低基数的高增长。且由于公司属于稳健品种,牛市中弹性相对较小,股价回落较多。本次大涨刚好弥补缺口。 潜在的变化:①员工持股较多,市场隐约担忧离职员工的减持压力。但倘若能妥善解决,则会带来正面催化。②公司深耕电网采购领域,可以通过改
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AI大事纪&智能助手APP数据跟踪_20250921
[红包]AI大事纪&智能助手APP数据跟踪_20250921 [烟花]AI大事纪(9.15~9.21日): 🟥️国内:阿里通义万相全新动作生成模型Wan2.2-Animate正式开源;通义DeepResearch发布;夸克推出国内首个全阶段医师考试大模型测试集;Qoder推出付费订阅服务;字节豆包超能模式测试中;腾讯混元新技术给大模型 “去油”,让AI生成图像更真实;混元3D 3.0模型 建模精度提升3倍。小米开源首个原生端到端语音大模型 Xiaomi-MiMo-Audio;可灵AI发布数字人
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OpenAI加注硬件,端侧AI有望迎来强催化高频期
[红包]【申万宏源电子】OpenAI加注硬件,端侧AI有望迎来强催化高频期 20250920 #事件: 海外信源报道,OAI 正从 AAPL 招募硬件/设计/供应链人才,目标在 26年底-27年初推出首批设备。 - 立讯精密已获得至少一份 OAI 硬件的组装合同; - 歌尔股份将供应扬声器等零组件; - 此前据万得报道,领益智造因商业保密协议不便披露与OpenAI合作的具体信息。 - 硬件形态:无屏智能音箱、AI眼镜、数字录音笔、可穿戴徽章等。 #iPhone17开启三年周期的叙事初步验证;苹果
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烽火通信近况交流
🔥烽火通信近况交流🔥 🤝华为超级点服务器技术与生态合作 🌟超级点技术特点解析:超级点技术的起源与大模型的发展紧密相关。大模型并行计算对时延和带宽的要求不断提高,传统标卡或模组网络集群的方式难以满足这些需求。超级点的核心在于卡间高速互联,属于 SkyUp 范畴,它与传统服务器机器间的路由交换不同,采用全连接方式,任意两张卡都可以直接连接。这项技术依靠 UB 协议及交换内容来支撑,交换芯片通过电连接,节点与交换芯片、交换芯片与节点之间则采用光连接,这一点类似于英伟达的 NVLink 技术。它
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伟创电气点评:主业稳健+机器人强卡位,目标200亿以上!
伟创电气点评:主业稳健+机器人强卡位,目标200亿以上![庆祝] #行业跟踪: 马斯克增持10亿美元特斯拉股票、PharmAGRI下单一万台机器人,后续T链有望迎密集催化(近期T链审厂、Tesla Q3电话会议、第三代机器人发布) #公司跟踪: 公司先后设立合资公司伟达立(与科达利、上海盟立)、灵巧驱动(与科达利、银轮股份、开普勒 )集结多方资源加速机器人业务落地;#目前通过多方渠道送T、后续将发布轴向磁通电机&灵巧手。 [礼物]投资建议:公司是工控板块业绩最稳定的公司之一,我们坚定看200亿以
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海外算力持续推荐PCB、高速铜箔、AI电力和3D打印液冷
[太阳]海外算力持续推荐PCB、高速铜箔、AI电力和3D打印液冷 [玫瑰]PCB:受益Nvidia新架构设计,新增Midplane中继板、推理场景新增Rubin CPX,单GPU的PCB价值量从400-500美元提升至1000美元+(8颗Rubin CPX),继续重点推荐【沪电股份】,受益高多层板需求加速,Midplane、正交背板、ASIC客户均是高多层设计,以及【鹏鼎控股】,NV进展顺利,以及折叠机FPC高份额! [玫瑰]高速铜箔:Nvidia、AWS、Google、以太网交换机下一代产品高
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长源东谷反路演更新-0916
长源东谷反路演更新-0916 #主业业绩扎实受益商用车与乘用车客户放量 商用车这边中国重汽发动机产能重回重汽杭州发动机厂,目前单月产量超1万台,公司为杭发配套供应商,有望重回重汽供应链,贡献较大弹性。东风康明斯天然气产品今年有望从去年2万台恢复至7万台。乘用车方面公司在sls、BYD的基础上,突破奇瑞等客户,后续还有望拿下纯电客户电机壳项目。目前公司商用车产能70-80万套/年,乘用车产能超过200万套,今明两年产能利用率大幅提升。仅仅商用车+乘用车业务,公司今年有望实现3.8-4.2e归母净利
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强推华为链,重视超节点与新型磁电存储技术!
🔥【ZXTX】强推华为链,重视超节点与新型磁电存储技术!-20250918-中午更新 [ [礼物]重点关注三个信号: 1⃣华为将以基本每年迭代一次的节奏,持续推进昇腾的演进,有望持续引领国内AI芯片,构建一个持续迭代的国产算力底座,并与英伟达、AMD等海外龙头迭代速度看齐。 2⃣与传统以单卡极致性能为核心的思路不同,华为转向从系统协同层面解决问题,通过高速互联总线将多个节点连接,尽管单卡性能不如英伟达,但集群能力显著提升带宽、降低时延、适配万卡训练场景。 3⃣磁电存储结合SSD与磁带优势,分层
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亨通光电&中天科技:AI空芯光纤+海风十五五规划打开长期广阔成长空间
【天风通信】亨通光电&中天科技:AI空芯光纤+海风十五五规划打开长期广阔成长空间 亨通光电今日涨停,中天科技上涨8%。一方面,亨通&中天均在空芯光纤,多模光纤等领域有领先布局;另一方面,受益于海上风电向上趋势明确,打开成长空间。 空芯光纤确定性产业趋势,亨通&中天布局领先空芯光纤产业进展加速,想象空间广阔。此前微软宣布15000km空芯光纤部署,国内如中国移动等运营商也开始试点、招标。近日,中国移动官网发布《中国移动宁夏公司2025年至2026年空芯光缆采购项目_招标公告》,再发一标空芯光纤,项
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