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五彩斑斓的漂流
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五彩斑斓的漂流
2025-10-16 07:24:21
美国- 港口费用与关税:“平静期” 过后乱象再起
美国- 港口费用与关税:“平静期” 过后乱象再起 ❗ 中国突然出台的反制美国港口费用政策,给市场参与者留下的调整时间极少。这为该行业再添一层效率障碍 —— 此前行业已在为美国针对中国的港口费用政策做准备,如今又要应对美国最新提出的、针对中国的 100% 关税威胁。 🌐 国际海事组织(IMO)本周将召开会议,或就全球排放标准进行投票;美国已威胁称,将对支持该标准的国家采取强硬回应,包括禁止这些国家的船舶进入美国。 🚢 中国针对美国的港口费用框架已产生影响:上周五中国宣布的反制美国航运框架出人意
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中信证券
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五彩斑斓的漂流
2025-10-16 06:48:37
固态电池行业更新20251016
【方正电新】固态电池行业更新20251016 🔥核心技术突破,企业进展加速: 1)清华大学张强团队研发出新型含氟聚醚电解质,显著提升了锂电池的耐高压性能和界面稳定性,能量密度达604Wh/kg;2)中国科学院团队开发出阴离子调控技术,解决全固态电池固-固界面接触难题,提升循环稳定性和低压适应性;3)头部企业中期检测进展顺利,多家企业进入送样准备阶段,预计近期完成中期检测。 🔥设备+材料端,根据我们此前发布的固态系列报告: ①固态电池设备创新密集,干法电极与硫化物路线协同推进产业化,中段等静压
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诺德股份
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五彩斑斓的漂流
2025-10-15 08:54:23
国内海风进展持续超预期-1015
❗【天风电新】国内海风进展持续超预期-1015 ————————— 10月14日,华能启东H4#海上风电项目取得核准。#这是2025年初江苏海风8.05GW竞配后第一个核准的项目,意味着江苏海风全面启动,在今年开工的海风基础上后续推进加速。❗️【总体来说,国内海风进展加速】。 如我们之前汇报,9月份国内海风招标加速。9月份招标量是1-8月份的2x,25年1-8月份国内海风风机招标6.4GW,单9月份海风招标近12GW(风机2.1GW+海缆2.3GW+EPC2GW+5.4GW前期工作)。 ❗️维持
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金风科技
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五彩斑斓的漂流
2025-10-14 09:52:22
华懋科技:拟全资控股富创优越,全面切入算力制造
华懋科技:拟全资控股富创优越,全面切入算力制造 [太阳]华懋科技是汽车被动安全业务龙头,安全气囊产品产能利用率较高,新工厂迎来投产,处于持续爬坡阶段,有望带动汽车板块持续增长。公司对光模块PCBA龙头富创优越收购进度推进,切入半导体及算力制造领域,打造全新成长极,AI将持续带动光模块行业进入增长快车道,富创优越前景广阔,有望带动公司业绩持续向上。
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华懋科技
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五彩斑斓的漂流
2025-10-13 14:26:38
行业进入全面亏损,预计母猪产能去化提速
行业进入全面亏损,预计母猪产能去化提速 #核心结论。假期行业出栏积极,而需求端承接力度仍弱,猪价下破11元/公斤,行业进入全面亏损。同时反内卷背景下,政策端着手调控母猪成效渐现。行业全面亏损 & 政策调控产能双管齐下,预计母猪产能去化提速。 #行业亏损或加速产能去化。假期行业出栏积极性较强,但需求端承接力度偏弱,猪价回落较快,根据博亚和讯数据,截止10月11日,全国生猪均价10.9元/公斤,较节前下跌1.3元/公斤、跌幅11%。受猪价下跌影响,全国自繁自养生猪头均亏损152元,外购仔猪受前期高价
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神农集团
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五彩斑斓的漂流
2025-10-13 11:20:25
CBA+3D WoW:后EUV时代中国DRAM曲线升级的关键机会
【中银电子】CBA+3D WoW:后EUV时代中国DRAM曲线升级的关键机会 [太阳]当前主流DRAM发展技术包括: 1)EUV主导的平面尺寸微缩:1x/1y/1z→1a/1b/1c/1d→/0a/0b/0c;分别对应0~1→1~7→≥8 EUV layers。 2)刻蚀+沉积主导的3D化:6F2→6F2+CBA→4F2+CBA。 [太阳]#CBA技术或释放外围逻辑电路CMOS代工机会。受EUV技术禁运限制,中国厂商积极推动3D DRAM技术发展。CBA(CMOS Bonded Array)将存
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华虹宏力
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五彩斑斓的漂流
2025-10-13 10:05:03
节日期间需求较弱,港口煤价略有上涨
节日期间需求较弱,港口煤价略有上涨 本周(9月26日至10月10日)港口动力煤现货价环比上涨8元/吨,报收709元/吨。 供给端,本周环渤海四港区环渤海四港区日均调入量176.73万吨,环比上周增加0.86万吨,增幅0.46%。本周产地供应较为稳定,港口供应量有所增加。 需求端,本周环渤海四港区日均调出量138.36万吨,环比上周下降9.3万吨,降幅4.7%;日均锚地船舶共78艘,环比上周下降9艘,降幅10.82%。库存端,环渤海四港区库存端2549.50万吨,环比上周增加5.6万吨,增幅0.2
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广汇能源
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五彩斑斓的漂流
2025-10-12 21:13:22
机械周度观点:贸易战极限施压下的产业机会
【广发机械】机械周度观点:贸易战极限施压下的产业机会-20251012 1.#船舶。中国对美国301法案进行反制,宣布对船东由美国个人或机构持有25%及以上权益的旗下船舶征收特别港务费,根据Tradewinds统计,绝大多数公开上市的船东公司,美国投资者占比超过25%。我们统计下来,散货船、集装箱船挂靠中国港口比例较高,分别为31%、20%。 2.#出口链。美国威胁自11月起对中国企业进一步征收100%关税。经过前轮关税战,我们认为巨星、泉峰、创科等对美敞口较高的企业海外产能覆盖度达到80%,二
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晶华新材
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五彩斑斓的漂流
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6F价格跳涨,再Call本轮最强涨价品种251012
【锂电】6F价格跳涨,再Call本轮最强涨价品种251012 ■6F价格跳涨,向上趋势明确。10月11日,6F最新报价如下:鑫椤6.6-7.3万/吨,CBC 6.4-7.0万/吨,百川盈孚6.5-7.5万/吨。 ➠6F散单价格跳跃式增长,从节前6万/吨涨至节后7+万/吨,长单陆续开启新一轮谈价,预计月底长单价格落地。 ➠趋势上看,头部6F厂商产能扩张有限,26年H1前无新增产能,供需紧张关系或将延续,后续6F价格有望涨至8-10万/吨。 ■最强涨价品种,重点推荐。我们认为6F是此轮锂电材料的最强
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ST天际
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五彩斑斓的漂流
2025-10-10 16:17:47
兆丰股份——关键零部件研发与产业投资双轮驱动,加速布局具身智能
【中信汽车】兆丰股份——关键零部件研发与产业投资双轮驱动,加速布局具身智能 [玫瑰]轮毂轴承单元小巨人,全面发力具身智能。公司以轮毂轴承单元为主业,乘用车售后、前装市场同步推进,并致力于布局高端工业轴承,业绩企稳向上。公司积极推进轴承产品在具身智能领域的应用,并依托轴承与丝杠在生产工艺方面的相通性,加速布局丝杠产品。公司目前已完成了多个型号丝杠的设计工作,并与下游企业开展产品测试。此外,公司正加速推进省级重点项目“杭州兆丰智能年产100万只人形机器人滚珠丝杠建设”项目的相关工作,完善产能布局。
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兆丰股份
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五彩斑斓的漂流
2025-10-10 09:07:51
中国出口管制解读
中国出口管制解读 事件:10月9日,中国商务部、海关总署连发4则公告,对部分稀土设备和原辅料相关物项实施出口管制,对超硬材料相关物项实施出口管制;对锂电池和人造石墨负极材料相关物项实施出口管制;对部分中重稀土相关物项实施出口管制。另外将反无人机技术公司等外国实体列入不可靠实体清单。 原因:(1)在第五轮经贸会谈与中美领导人APEC会谈前,中国主动对美国施压,提高对美谈判筹码。(2)回应美国10月14日对中国船舶征收港口费;回应美国扩大对中国的出口管制行为。当地时间10月8日,美国将16家中国大陆
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中信证券
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五彩斑斓的漂流
2025-10-09 12:10:48
远东股份午间更新推荐1009
远东股份午间更新推荐1009 重申公司目前NV微通道液冷板方案国内唯一且进展最快,仿生歧管微通道+液体喷射,且内部测试参数已达要求;(从去年拿到NV code后,公司先后从检测环节挺进bom,基本面已经发生重大变化,可以参考我们例次段子更新) 除海外进展外,公司近期已经拿到国内HWJ code,开展高速铜缆对接工作; 整体坚定看到400e 坚定国内外AI共振趋势,把握核心!!
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远东股份
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五彩斑斓的漂流
2025-10-09 11:35:37
核聚变取得关键突破
【华西中小盘】核聚变取得关键突破 根据上证报,10月1日,位于安徽合肥的紧凑型聚变能实验装置BEST项目建设取得关键突破,其装置主机关键部件——杜瓦底座研制成功并于1日上午完成吊装,#标志着项目主体工程建设步入新阶段。 🚀进度加快,中国核聚变引关注 根据上证报、观察者网: - 紧凑型聚变能实验装置BEST,总投资85亿元。2025年5月初,BEST的总装工作正式启动,#比原计划提前了2个月,预计将在2027年完成建设并首次演示聚变发电,到2030年,有望通过核聚变点亮第一盏灯。 - 在近日举行
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中船科技
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2025-10-09 09:01:57
德福科技:铜箔全能手
德福科技:铜箔全能手(1009) #锂电铜箔: 目前主要收入锂电铜箔(液态&固态铜箔),其中固态铜箔3um已稳定出货。锂电铜箔反内卷之下迎来拐点。 #存储铜箔: 主要是载体铜箔(可剥铜),由于布局早+技术好,其载体铜箔(本部非LSB)是国内目前惟一通过两长之一和韩国某存储大厂公司,市场规模100亿左右。 #PCB铜箔: HVLP1-3已经出货,4-5验证中。全球仅HVLP铜箔市场在150亿左右。四季度涨价消息将此起彼伏。 收购:大概本月#收购LSB落地,已经开始交割。LSB无论是存储还是PCB铜
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2025-10-09 09:00:49
徐工机械迈向工程机械全球龙头!持续推荐!
🧧浙商机械 邱世梁|王华君 10月金股【徐工机械】:迈向工程机械全球龙头!持续推荐! [福]一句话逻辑 迈向工程机械全球龙头:混改效益凸显,矿机构建新增长极。 [福]行业β:工程机械行业筑底向上 1)8月挖机内销同比增长15%、出口同比增长11%。 2)雅下水电、青藏铁路等大型基建项目开工,有望持续拉动工程机械内需。 [福]公司α:矿机版图日益完善、混改效益凸显,迈向全球龙头 1)国内工程机械龙头,产品品类齐全、深度参与川藏线、雅下水电等大型项目。 25H1,公司#矿挖(90吨级及以上)国内市
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