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五彩斑斓的漂流
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五彩斑斓的漂流
2026-04-24 09:25:26
联讯仪器上市首日大涨
联讯仪器上市首日大涨 【国金机械】联讯仪器Q1业绩同比5倍增长!光模块设备龙头业绩初现! [庆祝]#联讯仪器Q1业绩炸裂,旭创资本开支翻倍后的龙头公司业绩第一次验证! [礼物]联讯仪器公告称,预计2026Q1归母净利1.1-1.2e,yoy+469%-546%;预计2026Q1收入4.8-5.0e,yoy+138%-148%。扣非后规模净利1.05-1.20e,yoy+500%-585%! [玫瑰]再次强调光模块测试的三重通胀: 1?? 国产化率提升:10→50% 2?? 价格:速率提升→设备单
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五彩斑斓的漂流
2026-04-23 10:45:00
强烈推荐算力租赁核心标的-华策影视
【DB传媒互联网】强烈推荐算力租赁核心标的-华策影视 [太阳][太阳]截至 25 年底,公司已有智算规模8000P,算力业务同比收入增长602%。根据公开数据,算力租赁规模目前a股前十。 [太阳][太阳]公司25年间接投资智谱1亿元,随着智谱股价屡创新高,目前推测账面浮盈近20亿。 [太阳][太阳]公司目前账面总现金41亿(未计入智谱投资收益),随着对ai上下游业务进一步拓展,算力及相关业务有望迎来突破。
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2026-04-23 09:59:49
石头科技2025年年报&2026年一季报业绩速递
2025年年报&2026年一季报业绩速递 #经营整体:2026Q1收入符合、净利润略超预期 2025年公司实现营收186.9亿元(+56.5%),归母净利润13.6亿元(-31.0%),扣非净利润10.9亿元(-32.6%)。 2026Q1公司实现营收42.3亿元(+23.3%),归母净利润3.2亿元(+20.8%),扣非净利润2.6亿元(+7.1%)。 #盈利能力:2025&2026Q1毛利率下滑净利率承压、2026Q1费用优化持续 2025年公司毛利率42.4%(-7.8pct),销售/管理
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2026-04-22 20:54:51
周大福业绩说明会要点
周大福业绩说明会要点 维持1月给出的FY2026全年指引(收入增长中低个位数、毛利率31.5%–32.5%、经营利润率接近20%)。 #4月前20天内地、港澳、海外自营销售均正增长、加盟店增长不到1%,内地客流稳定,港澳客流同比表现强劲。综合消费者需求、金价、毛利与成本,决定4月不提价。 FY2027净关店幅度将小于FY2026;将重启优质新店开设,以一线/新一线核心商场为主,超半数为自营店。 FY26Q4香港同店+36.8%、澳门同店+50.1%,港澳市场FY2027有望保持高增长,#费用偏固
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2026-04-22 17:07:16
捷佳伟创:业绩受光伏设备验收减少影响,钙钛矿和半导体设备快速发展
捷佳伟创:业绩受光伏设备验收减少影响,钙钛矿和半导体设备快速发展 事件:公司发布2025年业绩快报及2026年一季度业绩预告,预计2025年收入154.72亿元,同比下降18%,归母净利润26.17亿元,同比下降5%。分季度看,预计2025Q4收入23.66亿元,同比下降64%,环比下降50%,归母净利润-0.71亿元,同环比转亏;预计2026Q1归母净利润2.45-3.20亿元,同比下降55%-65%。 1、2025年及2026Q1归母净利润承压,主要是受光伏行业阶段性调整影响,订单量下滑,设
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2026-04-22 14:47:30
矽电股份业绩点评:业绩受确认周期影响,Q2预计将明显恢复
广发机械】矽电股份业绩点评:业绩受确认周期影响,Q2预计将明显恢复 #收入持续高增。根据公司年报,25年实现营收4.19亿元,同比-17.52%,归母净利润0.53亿元,同比-42.50%,扣非归母0.49亿元,同比-44.08%,其中计提资产减值0.13亿元。 单看25Q4,实现营收1.30亿元,同比-9.91%,环比+21.22%,实现归母净利润0.28亿元,同比+2.41%,环比+649.20%,扣非归母0.27亿元,同比+3.95%,环比+989.03%。 单看26Q1,实现营收0.32
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2026-04-22 10:51:35
恒为科技
恒为科技涨停 昆仑芯:国内GPU芯片厂商第一梯队,与HWJ、昇腾并列,性能对标英伟达B200! Token用量激增,算力缺口达200万张卡,字节GPU采购预算增至2300亿元,正采购国产芯片补缺。字节对昆仑芯的测试评价超出预期,目前正在持续跟进相关测试工作。市场预期昆仑芯M300在2027年初设计完成并回片,性能有望对标英伟达B200,这是一个值得期待的突破。 恒为科技603496:公司助力百度旗下的AI昆仑芯建立类IB架构,使其AI服务器性能提升了30-50%。昆仑芯是国产GPU芯片的头部厂商
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2026-04-22 10:48:12
环旭电子
日月光为AMD的CPO提供封装方案,配套日月光深度卡位CPO赛道(看2000亿) 🚀环旭电子依托日月光,#CPO的hybridbonding之后端到端工艺链与模块组成工艺链全流程贯通: Chiplet OE 测试 → Bump + Flip-Chip 倒装 → 基板贴装 → Underfill + IHS 盖板 → d-FAU 光纤耦合 → 整体 OE 光电测试。模块由三部分组成:EIC+PIC 基板组件(电芯片与光芯片倒装于共封装基板)、IHS 盖板 + Underfill(散热与结构一体化
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2026-04-22 09:39:08
稳健医疗
25年报及26年一季报速递:25年减值影响业绩,26Q1高基数下维持正增长 #2025年全年收入:109.5亿(+22%),其中医疗板块收入51.1亿(+31%),消费品板块收入57.5亿(+15%),归母净利7.68亿(+10.44%)。26Q1收入:26.8亿(+2.84%),归母净利2.51亿(+1.18%)。26Q1医疗板块收入13.2亿(+5.4%),消费品板块收入13.4亿,持平略增。 #25Q4归母净利润下滑较大主要系医疗板块计提商誉减值1.79亿所致,剔除减值影响医疗板块利润率持
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2026-04-21 14:05:54
仕佳光子三条产业链级核心信号
‼️#仕佳光子三条产业链级核心信号(比净利润更重要) 1. 盈利结构质变:毛利率跳升5%的秘密 现象:毛利率从2025Q4的 29% 跃升至2026Q1的 34% 本质:非涨价所致,而是产品结构重构。高毛利的AWG衍生单股线产品占比大幅提升,取代了相对低毛利的跳线/光缆业务。这标志着公司正从“规模扩张”转向“高价值产出”,盈利质量具备长效性 2. 第二增长极:CW激光器产能“被锁定” 技术突破:300-400mW高功率CW激光器(硅光模块关键外挂光源)通过2000小时可靠性验证,已送样约10家海
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2026-04-21 14:02:55
健信超导
无液氦超导磁体破局者,全球渗透有望加速 [玫瑰]公司不仅是全球重要的MRI超导磁体独立供应商,更凭借“全固态传导冷技术”在无液氦赛道建立起领先优势,正迎来“技术突破+行业趋势+龙头合作”三重逻辑共振的历史性机遇,增长路径清晰。 [玫瑰]短期看,业绩高增已兑现。2025年营收与归母净利润同比增速分别达36.2%、34.7%,无液氦产品放量加速。公司1.5T无液氦产品凭借成本与性能优势,助力GE打造性价比更高的整机产品参与招投标,形成爆款,2026年起有望向全球推广,成长路径清晰。 [玫瑰]中长期看
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2026-04-21 06:35:37
金富科技涨停:饮料包材头部企业,打造液冷业务新引擎
金富科技涨停:饮料包材头部企业,打造液冷业务新引擎 机构调研公司对卓晖金属、联益热能各51%股权完成收购,进入液冷领域,产品有冷板、管路、水冷头等,进入液冷领域,大客户为Avc、宝德,双鸿等。 #柜内液冷设备市场规模约510~610亿元。预计GB300、Rubin、TPU v7机柜26年出货超16万个,单机柜内液冷成本约34-40万元(不含光模块、Busbar、电源液冷)。 收购完成后金富将加快液冷领域的产能建设,加大客户拓展和产品开发,有望实现超预期成长。考虑未来成长空间,#目标市值给予200
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2026-04-09 22:58:54
德明利今天董事长交流再次大超预期
德明利今天董事长交流再次大超预期 1、涨价幅度&持续性:目前原厂实际扩产意愿很低,原厂库存仅2-3周,远低于正常水平,26-27年基本没有新增供给,需求增速30%+的背景下,供需缺口达20-30%,2016年供需缺口10%带来大级别的存储大周期,#这次存储周期比上次会更猛烈更持久。 2、公司Q1利润35亿左右,年内业绩逐季度环比提升,预计26年收入350e,27年收入500e+,28年收入700e+,#未来3年每年利润都有望维持在150e的稳态,3-5年内会成为1000e收入的公司,未来稳态下毛
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2026-04-09 15:32:14
机器人量产前夕,强烈推荐进攻核心组合
机器人量产前夕,强烈推荐进攻核心组合 1、V3发布在即,T持续视频预热。3月底Tesla官方发布机器人预热视频,视频中展示部分V3版本灵巧手谍照,员工采访展现出对该产品的强大信心,且团队规模有望进一步扩大,此外马斯克亲自回复Optimus3仅剩些许收尾工作,由此判断V3版本基本定型,4月极大可能发布,且从预热视频来看展示效果较好。 2、厂房土地平整,ModelS/X停产,26H1底弗里蒙特工厂将开启正式量产。外媒报道,特斯拉年产1000万台机器人项目已完成土地平整,同时4月1日马斯克发文Mode
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2026-04-09 13:04:57
【中泰电子】汇成股份布局DRAM领域,先进封装未来可期
【中泰电子】汇成股份布局DRAM领域,先进封装未来可期 #投资鑫丰科技、布局DRAM封测 ——公司战略投资鑫丰科技(将持股27.5%),与华东科技建立合作关系,布局DRAM封测业务,并拓展3D DRAM封装。 ——鑫丰为长鑫提供LPDDR封装,少数具备LPDDR5量产封装能力的供应商,目前约2万片/月产能,27年有望扩至6万片/月。 #主业有望跟随景气度复苏、先进封装未来可期 ——公司深耕显示驱动芯片封测,终端为手机等消费电子领域,后续有望随行业景气度复苏、需求回暖而增长。同时,公司积极扩产Bu
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