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只做资讯逻辑分享,不作为任何买入依据,望周知!
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逻辑交易知行合一
2026-01-13 17:52:48
海目星:固态整线核心+布局AI,建议重点关注
固态电池设备是当前业绩线重要一环,预计板块整体从Q4继续反转向上,而公司25年新签订单超80e,26年有望50%以上增长,订单二阶导仍处在高景气。 公司固态布局整线和关键设备包括干法、叠片、等静压、金属锂等,此前已有配套欣界2gwh的成熟经验,导入其他电池厂将更有竞争力。 公司在AI领域依托硅谷子公司,26年有望看到实质性成果,我们也期待CES展后有突破性进展。 按公司激励目标26年有望6e,锂电与固态设备打包30x对应180e,AI期权对应100e,合计280e空间,此前利空均已出尽,建议重点
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海目星
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逻辑交易知行合一
2026-01-13 17:46:40
重视Ai电力交易Agent朗新集团
#朗新集团深耕电力行业近30年,2025年11月发布朗新Ai电力交易Agent,专为电力交易打造的全AI驱动的新一代“智能操盘手”。 公司打造的不仅是一个Ai工具,更是一位7×24小时在线的电力交易专家。#电力交易智能体通过AI技术实现数据融合、智能预测、策略推荐与实时风控,为售电公司、发电企业、工商用户、电网机构等市场主体提供智能精准、安全可靠的电力交易解决方案。 #朗新九功电力交易Agent实现了电力交易全流程智能化覆盖,关键性能指标表现突出:日前电价预测准确率超90%,价差方向判断准确率超
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朗新科技
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逻辑交易知行合一
2026-01-13 17:45:24
【华创医药】Tempus AI业绩爆发,重视AI医疗投资机会
Tempus AI 2025年的初步业绩:营收约为12.7亿美元,同比增长约83%,其中不计Ambry业务,有机增长约30%。第四季度营收约为 3.67 亿美元,同比增长 83%。其中,诊断业务营收约为 2.66 亿美元(同比增长 121%),主要得益于肿瘤检测业务量增长约 29% 和基因检测业务量增长约 23%。 tempus ai对A股的投资启示:AI行业的发展基本有三大要素,即数据、算力和算法。对于医疗AI来说,最重要的是算法和数据。尤其是医疗行业的数据,很多为医疗机构或企业私有,因此基于
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新赣江
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鹿得医疗
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金域医学
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逻辑交易知行合一
2026-01-13 17:43:07
长源东谷核心受益字节capex,柴发缸体缸盖环节稀缺标的
⭕算力中心柴发:与玉柴成立的合资公司配套玉柴的YC16VC系列发电动力,对应字节需求,今年有望逐月大量提升产能来应对算力中心的需求,大缸径的单位价值量非常可观。此外公司自身大马力线也已投产,配套重庆康明斯连杆,且后续有望进入利勃海尔、中船等大马力发动机产业链。 ⭕在58智能机器狗代工核心卡位,公司的规模、技术和快速响应能力绝对领先,零部件和整装环节主导企业,相关催化落地在即。无人智能平台作为十五五核心方向之一, Q1预计会有明确量价指引。 ⭕汽车车业务:近年来随着下游主机厂轻资产化、专业化分工的
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长源东谷
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逻辑交易知行合一
2026-01-13 17:37:33
为什么我们把芯原+伟测+华丰列为国产算力三剑客打包推荐?
各位领导好,我们自12月底的电子周观点以来旗帜鲜明看好国产算力,并把芯原+伟测+华丰列为国产算力三剑客推荐。核心原因是: 芯原股份 (1)互联网大厂自研ASIC趋势明确,具备一站式ASIC定制服务能力的公司有望受益。 (2)公司芯片定制服务客户覆盖全面,25年四季度订单创历史新高且同环比成长明显,反映ASIC芯片需求进入快速增长期。#当前字节二代芯片产品进展积极,建议重点关注。 伟测科技 (1)公司定位独立第三方测试,受益China for China策略下测试需求回流。 (2)算力芯片业务是公
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华丰科技
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伟测科技
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芯原股份
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2026-01-13 12:21:26
碳酸锂太猛了吧!
@守正出奇!:电池抢出口利好需求,持续看好锂板块春季行情!
事件:1月9日两部门宣布26年4月1日起至年底,将电池产品的增值税出口退税率由9%下调至6%;2027年1月1日起,取消电池产品增值税出口退税。此前在24年11月15日,宣布从12月起将电池产品出口退税率从13%下调至9%,与上次不同,此次改动预留了2-3月出口窗口。从需求角度来看,#电池企业可能在
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逻辑交易知行合一
2026-01-13 11:35:01
迪安诊断20cm三连板!Ai医疗弹性干北交!
@守正出奇!:鹿得医疗:阿里AI诊疗大模型阿福北交所核心股!
鹿得医疗:阿里AI诊疗大模型阿福“类GEO”机制下核心受益公司⭕AI时代下广告行业的价值核心从SEO走向GEO。GEO核心痛点的是“如何让品牌在AI推荐中优先被识别、转化”,用户通过AI直接表达需求,而非主动搜索网页,传统SEO失效,GEO成为品牌抢占AI流量的唯一路径。GEO通过语料优化、信息源确
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逻辑交易知行合一
2026-01-11 19:52:02
司南导航 —— 🚀火箭回收真龙头,实锤供货覆盖全系列火箭
➡主业:商业航天放量拐点已至。深度绑定箭元科技(“元行者一号”“钱塘号” 火箭)、蓝箭航天(朱雀三号)、星河动力(星云一号)等头部企业,火箭🚀核心可回收模块持续配套核心型号发射与回收任务;伴随国内商业火箭发射频次提升,公司主业收入有望进入高速增长通道,业绩弹性显著。 ➡核心产品:技术壁垒高,供货矩阵全覆盖。产品端聚焦箭载高精度北斗测量系统,适配 “液氧甲烷 + 不锈钢 + 海上回收” 等新型火箭技术路线,可提供厘米级位置速度信息,与惯性导航系统组合实现回收精准制导,技术指标行业领先;客户端已实
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司南导航
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2026-01-11 19:51:20
大位科技:字节链头部IDC服务商,有望中标首个GW级订单
🔥业务进展 #张北榕泰: 总计168兆瓦已全部中标ZJ项目。其中,张北数据中心一期60兆瓦已于2025年10月完成竣工验收,正式投入使用。12月新增108兆瓦订单,预计2026Q3交付48兆瓦,全年有望全部交付。 #内蒙太仆寺旗: 公司在内蒙太仆寺旗储备丰富,源网荷储方案领先,或将新增1.2GW能耗,3GW绿电。据悉,头部客户近期新增首个GW级数据中心园区订单,公司有望中标。 #基本面: 张北项目交付奠定2025业绩基础,2026年新项目快速上架,业绩规模有望加速。 🔥观点 张北项目整体落地
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大位科技
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2026-01-11 19:35:57
【航天3D打印】美股航天最靓的分支,最看好航天3D打印!
[庆祝]我们最早于12.10提示Velo 3D投资机会,今晚Velo 3D(自推荐以来涨幅约72%)、3D系统、SSYS均大涨!!#3D打印在SpaceX中的应用多元,一定阶段来看,国内3D打印的使用仍然是通胀的环节。据SpaceX 提供的数据,先进金属3D打印工艺的使用使得Raptor 3减重7%,推力相较于Raptor 2 高出了 21% ,更是比初代Raptor提高了51%。 [庆祝]我们假设3D打印在火箭发动机占比从15%提升至70%,对应100发火箭的市场空间将从26亿元增加道120亿
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铂力特
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银邦股份
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逻辑交易知行合一
2026-01-11 19:33:28
【鲁阳节能】被忽视的SpaceX核心材料“影子股”
【鲁阳节能】被忽视的SpaceX核心材料“影子股”,全球巨头Alkegen的A股唯一映射 🌞 核心判断 鲁阳节能的控股股东为全球高端材料集团 Alkegen(原 Unifrax)。Alkegen 长期深耕航天热防护与极端温控材料领域,其航天级陶瓷纤维、低温绝热及热管理材料体系被应用于 SpaceX 等头部商业航天项目,属于相关航天材料的供应商体系成员。鲁阳节能作为 Alkegen 在 A 股的核心制造与产业化平台,具备明确的航天材料产业映射属性。 🌹核心逻辑一:控股股东产业地位明确,航天材料
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鲁阳节能
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逻辑交易知行合一
2026-01-11 19:32:39
明阳智能:商业航天版图更新
公司前瞻卡位卫星能源系统,技术路线全覆盖:砷化镓+异质结+钙钛矿,具体汇报如下: 1、砷化镓 主体是中山德华芯片,明阳系持股51%,是国内唯一一家具备“外延材料-芯片-空间能源系统”全产业链研制能力的非国有控股企业,CEO是蓝箭航天联合创始人。 价值量:砷化镓单平米价格20万元左右,目前单科星太阳翼面积15-25平米,单星价值量300-500万元,且具备通胀逻辑,国内当前最大面积近70平米,而星链v3.0的太阳翼面积较v2.0翻倍达400平米。 市占率:单看外延和芯片,德华市占率达35%,位居第
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明阳智能
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逻辑交易知行合一
2026-01-11 19:30:22
中国一重商业航天火箭发射领域不可或缺的 #"卖水人”
中国一重:火箭发射台与起竖架 #商业航天火箭发射领域不可或缺的 #"卖水人” #中国一重 作为中国重型装备制造领域的龙头企业,在#火箭发射项目中主要提供地面发射系统核心装备与火箭关键结构锻件; #核心优势:极限制造能力+航天级工程经验+智能测发技术+全产业链适配四大维度; #技术门槛与资质壁垒:发射台、活动塔架等属于涉及火箭安全的关键非标重型装备,技术壁垒极高; #中国一重凭借70年重型装备制造经验形成了难以复制的竞争优势,成为商业航天领域不可或缺的 “卖水人”。 #中国一重研发的火箭发射台与起
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中国一重
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2026-01-11 19:29:18
西测测试:不止航天测试,航天代工业务暗藏预期差
🚩商业航天赛道扩容浪潮下,西测测试的核心价值不止于航天检测,#更在于商业航天代工这一被市场忽视的预期差机会。 🚀公司凭借军工检测积淀与AS9100、NADCAP等顶级资质,#坐稳商业航天全流程检测龙头地位,热真空试验产能国内第一,服务星网、长光卫星等头部客户。在此基础上,公司依托与航天五院504所的十年合作壁垒,#成功切入卫星载荷代工领域,打造“元器件筛选-生产制造-检测整改”一站式服务闭环。 🚀目前,西测测试已建成16条核心产线,对应20亿元产值产能,#是星网载荷代工核心供应商、G60星
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西测测试
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2026-01-11 19:28:23
ZJ算力资本开支超预期,关注800V HVDC
🌼 国产算力近况更新: 1)ZJ算力资本开支或超预期:此前市场预期26年算力规划1.7GW已属乐观,据产业链采购端最新调研,实际规划26-27年合计有望达数大几GW,超市场乐观预期。 2)ZJ技术路线重大切换:国内三大CSP(阿里、腾讯、ZJ)中,ZJ此前长期采用UPS供电,#最新技术路演有意向明确转向800V# HVDC架构、且考虑一步到位采用行业前沿方案,叠加其规划中的采购规模,或为国产800V HVDC产业链规模化应用带来积极推动作用。 3)政策端持续加码:国家算力互联网服务平台跨域体系
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海目星:固态整线核心+布局AI,建议重点关注
固态电池设备是当前业绩线重要一环,预计板块整体从Q4继续反转向上,而公司25年新签订单超80e,26年有望50%以上增长,订单二阶导仍处在高景气。 公司固态布局整线和关键设备包括干法、叠片、等静压、金属锂等,此前已有配套欣界2gwh的成熟经验,导入其他电池厂将更有竞争力。 公司在AI领域依托硅谷子公司,26年有望看到实质性成果,我们也期待CES展后有突破性进展。 按公司激励目标26年有望6e,锂电与固态设备打包30x对应180e,AI期权对应100e,合计280e空间,此前利空均已出尽,建议重点
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2026-01-13 17:46:40
重视Ai电力交易Agent朗新集团
#朗新集团深耕电力行业近30年,2025年11月发布朗新Ai电力交易Agent,专为电力交易打造的全AI驱动的新一代“智能操盘手”。 公司打造的不仅是一个Ai工具,更是一位7×24小时在线的电力交易专家。#电力交易智能体通过AI技术实现数据融合、智能预测、策略推荐与实时风控,为售电公司、发电企业、工商用户、电网机构等市场主体提供智能精准、安全可靠的电力交易解决方案。 #朗新九功电力交易Agent实现了电力交易全流程智能化覆盖,关键性能指标表现突出:日前电价预测准确率超90%,价差方向判断准确率超
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2026-01-13 17:45:24
【华创医药】Tempus AI业绩爆发,重视AI医疗投资机会
Tempus AI 2025年的初步业绩:营收约为12.7亿美元,同比增长约83%,其中不计Ambry业务,有机增长约30%。第四季度营收约为 3.67 亿美元,同比增长 83%。其中,诊断业务营收约为 2.66 亿美元(同比增长 121%),主要得益于肿瘤检测业务量增长约 29% 和基因检测业务量增长约 23%。 tempus ai对A股的投资启示:AI行业的发展基本有三大要素,即数据、算力和算法。对于医疗AI来说,最重要的是算法和数据。尤其是医疗行业的数据,很多为医疗机构或企业私有,因此基于
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2026-01-13 17:43:07
长源东谷核心受益字节capex,柴发缸体缸盖环节稀缺标的
⭕算力中心柴发:与玉柴成立的合资公司配套玉柴的YC16VC系列发电动力,对应字节需求,今年有望逐月大量提升产能来应对算力中心的需求,大缸径的单位价值量非常可观。此外公司自身大马力线也已投产,配套重庆康明斯连杆,且后续有望进入利勃海尔、中船等大马力发动机产业链。 ⭕在58智能机器狗代工核心卡位,公司的规模、技术和快速响应能力绝对领先,零部件和整装环节主导企业,相关催化落地在即。无人智能平台作为十五五核心方向之一, Q1预计会有明确量价指引。 ⭕汽车车业务:近年来随着下游主机厂轻资产化、专业化分工的
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长源东谷
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逻辑交易知行合一
2026-01-13 17:37:33
为什么我们把芯原+伟测+华丰列为国产算力三剑客打包推荐?
各位领导好,我们自12月底的电子周观点以来旗帜鲜明看好国产算力,并把芯原+伟测+华丰列为国产算力三剑客推荐。核心原因是: 芯原股份 (1)互联网大厂自研ASIC趋势明确,具备一站式ASIC定制服务能力的公司有望受益。 (2)公司芯片定制服务客户覆盖全面,25年四季度订单创历史新高且同环比成长明显,反映ASIC芯片需求进入快速增长期。#当前字节二代芯片产品进展积极,建议重点关注。 伟测科技 (1)公司定位独立第三方测试,受益China for China策略下测试需求回流。 (2)算力芯片业务是公
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碳酸锂太猛了吧!
@守正出奇!:电池抢出口利好需求,持续看好锂板块春季行情!
事件:1月9日两部门宣布26年4月1日起至年底,将电池产品的增值税出口退税率由9%下调至6%;2027年1月1日起,取消电池产品增值税出口退税。此前在24年11月15日,宣布从12月起将电池产品出口退税率从13%下调至9%,与上次不同,此次改动预留了2-3月出口窗口。从需求角度来看,#电池企业可能在
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迪安诊断20cm三连板!Ai医疗弹性干北交!
@守正出奇!:鹿得医疗:阿里AI诊疗大模型阿福北交所核心股!
鹿得医疗:阿里AI诊疗大模型阿福“类GEO”机制下核心受益公司⭕AI时代下广告行业的价值核心从SEO走向GEO。GEO核心痛点的是“如何让品牌在AI推荐中优先被识别、转化”,用户通过AI直接表达需求,而非主动搜索网页,传统SEO失效,GEO成为品牌抢占AI流量的唯一路径。GEO通过语料优化、信息源确
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司南导航 —— 🚀火箭回收真龙头,实锤供货覆盖全系列火箭
➡主业:商业航天放量拐点已至。深度绑定箭元科技(“元行者一号”“钱塘号” 火箭)、蓝箭航天(朱雀三号)、星河动力(星云一号)等头部企业,火箭🚀核心可回收模块持续配套核心型号发射与回收任务;伴随国内商业火箭发射频次提升,公司主业收入有望进入高速增长通道,业绩弹性显著。 ➡核心产品:技术壁垒高,供货矩阵全覆盖。产品端聚焦箭载高精度北斗测量系统,适配 “液氧甲烷 + 不锈钢 + 海上回收” 等新型火箭技术路线,可提供厘米级位置速度信息,与惯性导航系统组合实现回收精准制导,技术指标行业领先;客户端已实
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司南导航
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大位科技:字节链头部IDC服务商,有望中标首个GW级订单
🔥业务进展 #张北榕泰: 总计168兆瓦已全部中标ZJ项目。其中,张北数据中心一期60兆瓦已于2025年10月完成竣工验收,正式投入使用。12月新增108兆瓦订单,预计2026Q3交付48兆瓦,全年有望全部交付。 #内蒙太仆寺旗: 公司在内蒙太仆寺旗储备丰富,源网荷储方案领先,或将新增1.2GW能耗,3GW绿电。据悉,头部客户近期新增首个GW级数据中心园区订单,公司有望中标。 #基本面: 张北项目交付奠定2025业绩基础,2026年新项目快速上架,业绩规模有望加速。 🔥观点 张北项目整体落地
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2026-01-11 19:35:57
【航天3D打印】美股航天最靓的分支,最看好航天3D打印!
[庆祝]我们最早于12.10提示Velo 3D投资机会,今晚Velo 3D(自推荐以来涨幅约72%)、3D系统、SSYS均大涨!!#3D打印在SpaceX中的应用多元,一定阶段来看,国内3D打印的使用仍然是通胀的环节。据SpaceX 提供的数据,先进金属3D打印工艺的使用使得Raptor 3减重7%,推力相较于Raptor 2 高出了 21% ,更是比初代Raptor提高了51%。 [庆祝]我们假设3D打印在火箭发动机占比从15%提升至70%,对应100发火箭的市场空间将从26亿元增加道120亿
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铂力特
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逻辑交易知行合一
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【鲁阳节能】被忽视的SpaceX核心材料“影子股”
【鲁阳节能】被忽视的SpaceX核心材料“影子股”,全球巨头Alkegen的A股唯一映射 🌞 核心判断 鲁阳节能的控股股东为全球高端材料集团 Alkegen(原 Unifrax)。Alkegen 长期深耕航天热防护与极端温控材料领域,其航天级陶瓷纤维、低温绝热及热管理材料体系被应用于 SpaceX 等头部商业航天项目,属于相关航天材料的供应商体系成员。鲁阳节能作为 Alkegen 在 A 股的核心制造与产业化平台,具备明确的航天材料产业映射属性。 🌹核心逻辑一:控股股东产业地位明确,航天材料
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鲁阳节能
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明阳智能:商业航天版图更新
公司前瞻卡位卫星能源系统,技术路线全覆盖:砷化镓+异质结+钙钛矿,具体汇报如下: 1、砷化镓 主体是中山德华芯片,明阳系持股51%,是国内唯一一家具备“外延材料-芯片-空间能源系统”全产业链研制能力的非国有控股企业,CEO是蓝箭航天联合创始人。 价值量:砷化镓单平米价格20万元左右,目前单科星太阳翼面积15-25平米,单星价值量300-500万元,且具备通胀逻辑,国内当前最大面积近70平米,而星链v3.0的太阳翼面积较v2.0翻倍达400平米。 市占率:单看外延和芯片,德华市占率达35%,位居第
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明阳智能
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中国一重商业航天火箭发射领域不可或缺的 #"卖水人”
中国一重:火箭发射台与起竖架 #商业航天火箭发射领域不可或缺的 #"卖水人” #中国一重 作为中国重型装备制造领域的龙头企业,在#火箭发射项目中主要提供地面发射系统核心装备与火箭关键结构锻件; #核心优势:极限制造能力+航天级工程经验+智能测发技术+全产业链适配四大维度; #技术门槛与资质壁垒:发射台、活动塔架等属于涉及火箭安全的关键非标重型装备,技术壁垒极高; #中国一重凭借70年重型装备制造经验形成了难以复制的竞争优势,成为商业航天领域不可或缺的 “卖水人”。 #中国一重研发的火箭发射台与起
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中国一重
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西测测试:不止航天测试,航天代工业务暗藏预期差
🚩商业航天赛道扩容浪潮下,西测测试的核心价值不止于航天检测,#更在于商业航天代工这一被市场忽视的预期差机会。 🚀公司凭借军工检测积淀与AS9100、NADCAP等顶级资质,#坐稳商业航天全流程检测龙头地位,热真空试验产能国内第一,服务星网、长光卫星等头部客户。在此基础上,公司依托与航天五院504所的十年合作壁垒,#成功切入卫星载荷代工领域,打造“元器件筛选-生产制造-检测整改”一站式服务闭环。 🚀目前,西测测试已建成16条核心产线,对应20亿元产值产能,#是星网载荷代工核心供应商、G60星
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西测测试
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ZJ算力资本开支超预期,关注800V HVDC
🌼 国产算力近况更新: 1)ZJ算力资本开支或超预期:此前市场预期26年算力规划1.7GW已属乐观,据产业链采购端最新调研,实际规划26-27年合计有望达数大几GW,超市场乐观预期。 2)ZJ技术路线重大切换:国内三大CSP(阿里、腾讯、ZJ)中,ZJ此前长期采用UPS供电,#最新技术路演有意向明确转向800V# HVDC架构、且考虑一步到位采用行业前沿方案,叠加其规划中的采购规模,或为国产800V HVDC产业链规模化应用带来积极推动作用。 3)政策端持续加码:国家算力互联网服务平台跨域体系
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海目星:固态整线核心+布局AI,建议重点关注
固态电池设备是当前业绩线重要一环,预计板块整体从Q4继续反转向上,而公司25年新签订单超80e,26年有望50%以上增长,订单二阶导仍处在高景气。 公司固态布局整线和关键设备包括干法、叠片、等静压、金属锂等,此前已有配套欣界2gwh的成熟经验,导入其他电池厂将更有竞争力。 公司在AI领域依托硅谷子公司,26年有望看到实质性成果,我们也期待CES展后有突破性进展。 按公司激励目标26年有望6e,锂电与固态设备打包30x对应180e,AI期权对应100e,合计280e空间,此前利空均已出尽,建议重点
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重视Ai电力交易Agent朗新集团
#朗新集团深耕电力行业近30年,2025年11月发布朗新Ai电力交易Agent,专为电力交易打造的全AI驱动的新一代“智能操盘手”。 公司打造的不仅是一个Ai工具,更是一位7×24小时在线的电力交易专家。#电力交易智能体通过AI技术实现数据融合、智能预测、策略推荐与实时风控,为售电公司、发电企业、工商用户、电网机构等市场主体提供智能精准、安全可靠的电力交易解决方案。 #朗新九功电力交易Agent实现了电力交易全流程智能化覆盖,关键性能指标表现突出:日前电价预测准确率超90%,价差方向判断准确率超
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2026-01-13 17:45:24
【华创医药】Tempus AI业绩爆发,重视AI医疗投资机会
Tempus AI 2025年的初步业绩:营收约为12.7亿美元,同比增长约83%,其中不计Ambry业务,有机增长约30%。第四季度营收约为 3.67 亿美元,同比增长 83%。其中,诊断业务营收约为 2.66 亿美元(同比增长 121%),主要得益于肿瘤检测业务量增长约 29% 和基因检测业务量增长约 23%。 tempus ai对A股的投资启示:AI行业的发展基本有三大要素,即数据、算力和算法。对于医疗AI来说,最重要的是算法和数据。尤其是医疗行业的数据,很多为医疗机构或企业私有,因此基于
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2026-01-13 17:43:07
长源东谷核心受益字节capex,柴发缸体缸盖环节稀缺标的
⭕算力中心柴发:与玉柴成立的合资公司配套玉柴的YC16VC系列发电动力,对应字节需求,今年有望逐月大量提升产能来应对算力中心的需求,大缸径的单位价值量非常可观。此外公司自身大马力线也已投产,配套重庆康明斯连杆,且后续有望进入利勃海尔、中船等大马力发动机产业链。 ⭕在58智能机器狗代工核心卡位,公司的规模、技术和快速响应能力绝对领先,零部件和整装环节主导企业,相关催化落地在即。无人智能平台作为十五五核心方向之一, Q1预计会有明确量价指引。 ⭕汽车车业务:近年来随着下游主机厂轻资产化、专业化分工的
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长源东谷
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2026-01-13 17:37:33
为什么我们把芯原+伟测+华丰列为国产算力三剑客打包推荐?
各位领导好,我们自12月底的电子周观点以来旗帜鲜明看好国产算力,并把芯原+伟测+华丰列为国产算力三剑客推荐。核心原因是: 芯原股份 (1)互联网大厂自研ASIC趋势明确,具备一站式ASIC定制服务能力的公司有望受益。 (2)公司芯片定制服务客户覆盖全面,25年四季度订单创历史新高且同环比成长明显,反映ASIC芯片需求进入快速增长期。#当前字节二代芯片产品进展积极,建议重点关注。 伟测科技 (1)公司定位独立第三方测试,受益China for China策略下测试需求回流。 (2)算力芯片业务是公
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华丰科技
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伟测科技
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芯原股份
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2026-01-13 12:21:26
碳酸锂太猛了吧!
@守正出奇!:电池抢出口利好需求,持续看好锂板块春季行情!
事件:1月9日两部门宣布26年4月1日起至年底,将电池产品的增值税出口退税率由9%下调至6%;2027年1月1日起,取消电池产品增值税出口退税。此前在24年11月15日,宣布从12月起将电池产品出口退税率从13%下调至9%,与上次不同,此次改动预留了2-3月出口窗口。从需求角度来看,#电池企业可能在
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逻辑交易知行合一
2026-01-13 11:35:01
迪安诊断20cm三连板!Ai医疗弹性干北交!
@守正出奇!:鹿得医疗:阿里AI诊疗大模型阿福北交所核心股!
鹿得医疗:阿里AI诊疗大模型阿福“类GEO”机制下核心受益公司⭕AI时代下广告行业的价值核心从SEO走向GEO。GEO核心痛点的是“如何让品牌在AI推荐中优先被识别、转化”,用户通过AI直接表达需求,而非主动搜索网页,传统SEO失效,GEO成为品牌抢占AI流量的唯一路径。GEO通过语料优化、信息源确
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逻辑交易知行合一
2026-01-11 19:52:02
司南导航 —— 🚀火箭回收真龙头,实锤供货覆盖全系列火箭
➡主业:商业航天放量拐点已至。深度绑定箭元科技(“元行者一号”“钱塘号” 火箭)、蓝箭航天(朱雀三号)、星河动力(星云一号)等头部企业,火箭🚀核心可回收模块持续配套核心型号发射与回收任务;伴随国内商业火箭发射频次提升,公司主业收入有望进入高速增长通道,业绩弹性显著。 ➡核心产品:技术壁垒高,供货矩阵全覆盖。产品端聚焦箭载高精度北斗测量系统,适配 “液氧甲烷 + 不锈钢 + 海上回收” 等新型火箭技术路线,可提供厘米级位置速度信息,与惯性导航系统组合实现回收精准制导,技术指标行业领先;客户端已实
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司南导航
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2026-01-11 19:51:20
大位科技:字节链头部IDC服务商,有望中标首个GW级订单
🔥业务进展 #张北榕泰: 总计168兆瓦已全部中标ZJ项目。其中,张北数据中心一期60兆瓦已于2025年10月完成竣工验收,正式投入使用。12月新增108兆瓦订单,预计2026Q3交付48兆瓦,全年有望全部交付。 #内蒙太仆寺旗: 公司在内蒙太仆寺旗储备丰富,源网荷储方案领先,或将新增1.2GW能耗,3GW绿电。据悉,头部客户近期新增首个GW级数据中心园区订单,公司有望中标。 #基本面: 张北项目交付奠定2025业绩基础,2026年新项目快速上架,业绩规模有望加速。 🔥观点 张北项目整体落地
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大位科技
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2026-01-11 19:35:57
【航天3D打印】美股航天最靓的分支,最看好航天3D打印!
[庆祝]我们最早于12.10提示Velo 3D投资机会,今晚Velo 3D(自推荐以来涨幅约72%)、3D系统、SSYS均大涨!!#3D打印在SpaceX中的应用多元,一定阶段来看,国内3D打印的使用仍然是通胀的环节。据SpaceX 提供的数据,先进金属3D打印工艺的使用使得Raptor 3减重7%,推力相较于Raptor 2 高出了 21% ,更是比初代Raptor提高了51%。 [庆祝]我们假设3D打印在火箭发动机占比从15%提升至70%,对应100发火箭的市场空间将从26亿元增加道120亿
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铂力特
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2026-01-11 19:33:28
【鲁阳节能】被忽视的SpaceX核心材料“影子股”
【鲁阳节能】被忽视的SpaceX核心材料“影子股”,全球巨头Alkegen的A股唯一映射 🌞 核心判断 鲁阳节能的控股股东为全球高端材料集团 Alkegen(原 Unifrax)。Alkegen 长期深耕航天热防护与极端温控材料领域,其航天级陶瓷纤维、低温绝热及热管理材料体系被应用于 SpaceX 等头部商业航天项目,属于相关航天材料的供应商体系成员。鲁阳节能作为 Alkegen 在 A 股的核心制造与产业化平台,具备明确的航天材料产业映射属性。 🌹核心逻辑一:控股股东产业地位明确,航天材料
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2026-01-11 19:32:39
明阳智能:商业航天版图更新
公司前瞻卡位卫星能源系统,技术路线全覆盖:砷化镓+异质结+钙钛矿,具体汇报如下: 1、砷化镓 主体是中山德华芯片,明阳系持股51%,是国内唯一一家具备“外延材料-芯片-空间能源系统”全产业链研制能力的非国有控股企业,CEO是蓝箭航天联合创始人。 价值量:砷化镓单平米价格20万元左右,目前单科星太阳翼面积15-25平米,单星价值量300-500万元,且具备通胀逻辑,国内当前最大面积近70平米,而星链v3.0的太阳翼面积较v2.0翻倍达400平米。 市占率:单看外延和芯片,德华市占率达35%,位居第
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明阳智能
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2026-01-11 19:30:22
中国一重商业航天火箭发射领域不可或缺的 #"卖水人”
中国一重:火箭发射台与起竖架 #商业航天火箭发射领域不可或缺的 #"卖水人” #中国一重 作为中国重型装备制造领域的龙头企业,在#火箭发射项目中主要提供地面发射系统核心装备与火箭关键结构锻件; #核心优势:极限制造能力+航天级工程经验+智能测发技术+全产业链适配四大维度; #技术门槛与资质壁垒:发射台、活动塔架等属于涉及火箭安全的关键非标重型装备,技术壁垒极高; #中国一重凭借70年重型装备制造经验形成了难以复制的竞争优势,成为商业航天领域不可或缺的 “卖水人”。 #中国一重研发的火箭发射台与起
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2026-01-11 19:29:18
西测测试:不止航天测试,航天代工业务暗藏预期差
🚩商业航天赛道扩容浪潮下,西测测试的核心价值不止于航天检测,#更在于商业航天代工这一被市场忽视的预期差机会。 🚀公司凭借军工检测积淀与AS9100、NADCAP等顶级资质,#坐稳商业航天全流程检测龙头地位,热真空试验产能国内第一,服务星网、长光卫星等头部客户。在此基础上,公司依托与航天五院504所的十年合作壁垒,#成功切入卫星载荷代工领域,打造“元器件筛选-生产制造-检测整改”一站式服务闭环。 🚀目前,西测测试已建成16条核心产线,对应20亿元产值产能,#是星网载荷代工核心供应商、G60星
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西测测试
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2026-01-11 19:28:23
ZJ算力资本开支超预期,关注800V HVDC
🌼 国产算力近况更新: 1)ZJ算力资本开支或超预期:此前市场预期26年算力规划1.7GW已属乐观,据产业链采购端最新调研,实际规划26-27年合计有望达数大几GW,超市场乐观预期。 2)ZJ技术路线重大切换:国内三大CSP(阿里、腾讯、ZJ)中,ZJ此前长期采用UPS供电,#最新技术路演有意向明确转向800V# HVDC架构、且考虑一步到位采用行业前沿方案,叠加其规划中的采购规模,或为国产800V HVDC产业链规模化应用带来积极推动作用。 3)政策端持续加码:国家算力互联网服务平台跨域体系
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2026-01-13 17:52:48
海目星:固态整线核心+布局AI,建议重点关注
固态电池设备是当前业绩线重要一环,预计板块整体从Q4继续反转向上,而公司25年新签订单超80e,26年有望50%以上增长,订单二阶导仍处在高景气。 公司固态布局整线和关键设备包括干法、叠片、等静压、金属锂等,此前已有配套欣界2gwh的成熟经验,导入其他电池厂将更有竞争力。 公司在AI领域依托硅谷子公司,26年有望看到实质性成果,我们也期待CES展后有突破性进展。 按公司激励目标26年有望6e,锂电与固态设备打包30x对应180e,AI期权对应100e,合计280e空间,此前利空均已出尽,建议重点
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2026-01-13 17:46:40
重视Ai电力交易Agent朗新集团
#朗新集团深耕电力行业近30年,2025年11月发布朗新Ai电力交易Agent,专为电力交易打造的全AI驱动的新一代“智能操盘手”。 公司打造的不仅是一个Ai工具,更是一位7×24小时在线的电力交易专家。#电力交易智能体通过AI技术实现数据融合、智能预测、策略推荐与实时风控,为售电公司、发电企业、工商用户、电网机构等市场主体提供智能精准、安全可靠的电力交易解决方案。 #朗新九功电力交易Agent实现了电力交易全流程智能化覆盖,关键性能指标表现突出:日前电价预测准确率超90%,价差方向判断准确率超
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2026-01-13 17:45:24
【华创医药】Tempus AI业绩爆发,重视AI医疗投资机会
Tempus AI 2025年的初步业绩:营收约为12.7亿美元,同比增长约83%,其中不计Ambry业务,有机增长约30%。第四季度营收约为 3.67 亿美元,同比增长 83%。其中,诊断业务营收约为 2.66 亿美元(同比增长 121%),主要得益于肿瘤检测业务量增长约 29% 和基因检测业务量增长约 23%。 tempus ai对A股的投资启示:AI行业的发展基本有三大要素,即数据、算力和算法。对于医疗AI来说,最重要的是算法和数据。尤其是医疗行业的数据,很多为医疗机构或企业私有,因此基于
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金域医学
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逻辑交易知行合一
2026-01-13 17:43:07
长源东谷核心受益字节capex,柴发缸体缸盖环节稀缺标的
⭕算力中心柴发:与玉柴成立的合资公司配套玉柴的YC16VC系列发电动力,对应字节需求,今年有望逐月大量提升产能来应对算力中心的需求,大缸径的单位价值量非常可观。此外公司自身大马力线也已投产,配套重庆康明斯连杆,且后续有望进入利勃海尔、中船等大马力发动机产业链。 ⭕在58智能机器狗代工核心卡位,公司的规模、技术和快速响应能力绝对领先,零部件和整装环节主导企业,相关催化落地在即。无人智能平台作为十五五核心方向之一, Q1预计会有明确量价指引。 ⭕汽车车业务:近年来随着下游主机厂轻资产化、专业化分工的
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长源东谷
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2026-01-13 17:37:33
为什么我们把芯原+伟测+华丰列为国产算力三剑客打包推荐?
各位领导好,我们自12月底的电子周观点以来旗帜鲜明看好国产算力,并把芯原+伟测+华丰列为国产算力三剑客推荐。核心原因是: 芯原股份 (1)互联网大厂自研ASIC趋势明确,具备一站式ASIC定制服务能力的公司有望受益。 (2)公司芯片定制服务客户覆盖全面,25年四季度订单创历史新高且同环比成长明显,反映ASIC芯片需求进入快速增长期。#当前字节二代芯片产品进展积极,建议重点关注。 伟测科技 (1)公司定位独立第三方测试,受益China for China策略下测试需求回流。 (2)算力芯片业务是公
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碳酸锂太猛了吧!
@守正出奇!:电池抢出口利好需求,持续看好锂板块春季行情!
事件:1月9日两部门宣布26年4月1日起至年底,将电池产品的增值税出口退税率由9%下调至6%;2027年1月1日起,取消电池产品增值税出口退税。此前在24年11月15日,宣布从12月起将电池产品出口退税率从13%下调至9%,与上次不同,此次改动预留了2-3月出口窗口。从需求角度来看,#电池企业可能在
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2026-01-13 11:35:01
迪安诊断20cm三连板!Ai医疗弹性干北交!
@守正出奇!:鹿得医疗:阿里AI诊疗大模型阿福北交所核心股!
鹿得医疗:阿里AI诊疗大模型阿福“类GEO”机制下核心受益公司⭕AI时代下广告行业的价值核心从SEO走向GEO。GEO核心痛点的是“如何让品牌在AI推荐中优先被识别、转化”,用户通过AI直接表达需求,而非主动搜索网页,传统SEO失效,GEO成为品牌抢占AI流量的唯一路径。GEO通过语料优化、信息源确
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2026-01-11 19:52:02
司南导航 —— 🚀火箭回收真龙头,实锤供货覆盖全系列火箭
➡主业:商业航天放量拐点已至。深度绑定箭元科技(“元行者一号”“钱塘号” 火箭)、蓝箭航天(朱雀三号)、星河动力(星云一号)等头部企业,火箭🚀核心可回收模块持续配套核心型号发射与回收任务;伴随国内商业火箭发射频次提升,公司主业收入有望进入高速增长通道,业绩弹性显著。 ➡核心产品:技术壁垒高,供货矩阵全覆盖。产品端聚焦箭载高精度北斗测量系统,适配 “液氧甲烷 + 不锈钢 + 海上回收” 等新型火箭技术路线,可提供厘米级位置速度信息,与惯性导航系统组合实现回收精准制导,技术指标行业领先;客户端已实
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司南导航
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2026-01-11 19:51:20
大位科技:字节链头部IDC服务商,有望中标首个GW级订单
🔥业务进展 #张北榕泰: 总计168兆瓦已全部中标ZJ项目。其中,张北数据中心一期60兆瓦已于2025年10月完成竣工验收,正式投入使用。12月新增108兆瓦订单,预计2026Q3交付48兆瓦,全年有望全部交付。 #内蒙太仆寺旗: 公司在内蒙太仆寺旗储备丰富,源网荷储方案领先,或将新增1.2GW能耗,3GW绿电。据悉,头部客户近期新增首个GW级数据中心园区订单,公司有望中标。 #基本面: 张北项目交付奠定2025业绩基础,2026年新项目快速上架,业绩规模有望加速。 🔥观点 张北项目整体落地
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【航天3D打印】美股航天最靓的分支,最看好航天3D打印!
[庆祝]我们最早于12.10提示Velo 3D投资机会,今晚Velo 3D(自推荐以来涨幅约72%)、3D系统、SSYS均大涨!!#3D打印在SpaceX中的应用多元,一定阶段来看,国内3D打印的使用仍然是通胀的环节。据SpaceX 提供的数据,先进金属3D打印工艺的使用使得Raptor 3减重7%,推力相较于Raptor 2 高出了 21% ,更是比初代Raptor提高了51%。 [庆祝]我们假设3D打印在火箭发动机占比从15%提升至70%,对应100发火箭的市场空间将从26亿元增加道120亿
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【鲁阳节能】被忽视的SpaceX核心材料“影子股”
【鲁阳节能】被忽视的SpaceX核心材料“影子股”,全球巨头Alkegen的A股唯一映射 🌞 核心判断 鲁阳节能的控股股东为全球高端材料集团 Alkegen(原 Unifrax)。Alkegen 长期深耕航天热防护与极端温控材料领域,其航天级陶瓷纤维、低温绝热及热管理材料体系被应用于 SpaceX 等头部商业航天项目,属于相关航天材料的供应商体系成员。鲁阳节能作为 Alkegen 在 A 股的核心制造与产业化平台,具备明确的航天材料产业映射属性。 🌹核心逻辑一:控股股东产业地位明确,航天材料
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鲁阳节能
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明阳智能:商业航天版图更新
公司前瞻卡位卫星能源系统,技术路线全覆盖:砷化镓+异质结+钙钛矿,具体汇报如下: 1、砷化镓 主体是中山德华芯片,明阳系持股51%,是国内唯一一家具备“外延材料-芯片-空间能源系统”全产业链研制能力的非国有控股企业,CEO是蓝箭航天联合创始人。 价值量:砷化镓单平米价格20万元左右,目前单科星太阳翼面积15-25平米,单星价值量300-500万元,且具备通胀逻辑,国内当前最大面积近70平米,而星链v3.0的太阳翼面积较v2.0翻倍达400平米。 市占率:单看外延和芯片,德华市占率达35%,位居第
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中国一重商业航天火箭发射领域不可或缺的 #"卖水人”
中国一重:火箭发射台与起竖架 #商业航天火箭发射领域不可或缺的 #"卖水人” #中国一重 作为中国重型装备制造领域的龙头企业,在#火箭发射项目中主要提供地面发射系统核心装备与火箭关键结构锻件; #核心优势:极限制造能力+航天级工程经验+智能测发技术+全产业链适配四大维度; #技术门槛与资质壁垒:发射台、活动塔架等属于涉及火箭安全的关键非标重型装备,技术壁垒极高; #中国一重凭借70年重型装备制造经验形成了难以复制的竞争优势,成为商业航天领域不可或缺的 “卖水人”。 #中国一重研发的火箭发射台与起
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西测测试:不止航天测试,航天代工业务暗藏预期差
🚩商业航天赛道扩容浪潮下,西测测试的核心价值不止于航天检测,#更在于商业航天代工这一被市场忽视的预期差机会。 🚀公司凭借军工检测积淀与AS9100、NADCAP等顶级资质,#坐稳商业航天全流程检测龙头地位,热真空试验产能国内第一,服务星网、长光卫星等头部客户。在此基础上,公司依托与航天五院504所的十年合作壁垒,#成功切入卫星载荷代工领域,打造“元器件筛选-生产制造-检测整改”一站式服务闭环。 🚀目前,西测测试已建成16条核心产线,对应20亿元产值产能,#是星网载荷代工核心供应商、G60星
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ZJ算力资本开支超预期,关注800V HVDC
🌼 国产算力近况更新: 1)ZJ算力资本开支或超预期:此前市场预期26年算力规划1.7GW已属乐观,据产业链采购端最新调研,实际规划26-27年合计有望达数大几GW,超市场乐观预期。 2)ZJ技术路线重大切换:国内三大CSP(阿里、腾讯、ZJ)中,ZJ此前长期采用UPS供电,#最新技术路演有意向明确转向800V# HVDC架构、且考虑一步到位采用行业前沿方案,叠加其规划中的采购规模,或为国产800V HVDC产业链规模化应用带来积极推动作用。 3)政策端持续加码:国家算力互联网服务平台跨域体系
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海目星:固态整线核心+布局AI,建议重点关注
固态电池设备是当前业绩线重要一环,预计板块整体从Q4继续反转向上,而公司25年新签订单超80e,26年有望50%以上增长,订单二阶导仍处在高景气。 公司固态布局整线和关键设备包括干法、叠片、等静压、金属锂等,此前已有配套欣界2gwh的成熟经验,导入其他电池厂将更有竞争力。 公司在AI领域依托硅谷子公司,26年有望看到实质性成果,我们也期待CES展后有突破性进展。 按公司激励目标26年有望6e,锂电与固态设备打包30x对应180e,AI期权对应100e,合计280e空间,此前利空均已出尽,建议重点
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重视Ai电力交易Agent朗新集团
#朗新集团深耕电力行业近30年,2025年11月发布朗新Ai电力交易Agent,专为电力交易打造的全AI驱动的新一代“智能操盘手”。 公司打造的不仅是一个Ai工具,更是一位7×24小时在线的电力交易专家。#电力交易智能体通过AI技术实现数据融合、智能预测、策略推荐与实时风控,为售电公司、发电企业、工商用户、电网机构等市场主体提供智能精准、安全可靠的电力交易解决方案。 #朗新九功电力交易Agent实现了电力交易全流程智能化覆盖,关键性能指标表现突出:日前电价预测准确率超90%,价差方向判断准确率超
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【华创医药】Tempus AI业绩爆发,重视AI医疗投资机会
Tempus AI 2025年的初步业绩:营收约为12.7亿美元,同比增长约83%,其中不计Ambry业务,有机增长约30%。第四季度营收约为 3.67 亿美元,同比增长 83%。其中,诊断业务营收约为 2.66 亿美元(同比增长 121%),主要得益于肿瘤检测业务量增长约 29% 和基因检测业务量增长约 23%。 tempus ai对A股的投资启示:AI行业的发展基本有三大要素,即数据、算力和算法。对于医疗AI来说,最重要的是算法和数据。尤其是医疗行业的数据,很多为医疗机构或企业私有,因此基于
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长源东谷核心受益字节capex,柴发缸体缸盖环节稀缺标的
⭕算力中心柴发:与玉柴成立的合资公司配套玉柴的YC16VC系列发电动力,对应字节需求,今年有望逐月大量提升产能来应对算力中心的需求,大缸径的单位价值量非常可观。此外公司自身大马力线也已投产,配套重庆康明斯连杆,且后续有望进入利勃海尔、中船等大马力发动机产业链。 ⭕在58智能机器狗代工核心卡位,公司的规模、技术和快速响应能力绝对领先,零部件和整装环节主导企业,相关催化落地在即。无人智能平台作为十五五核心方向之一, Q1预计会有明确量价指引。 ⭕汽车车业务:近年来随着下游主机厂轻资产化、专业化分工的
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为什么我们把芯原+伟测+华丰列为国产算力三剑客打包推荐?
各位领导好,我们自12月底的电子周观点以来旗帜鲜明看好国产算力,并把芯原+伟测+华丰列为国产算力三剑客推荐。核心原因是: 芯原股份 (1)互联网大厂自研ASIC趋势明确,具备一站式ASIC定制服务能力的公司有望受益。 (2)公司芯片定制服务客户覆盖全面,25年四季度订单创历史新高且同环比成长明显,反映ASIC芯片需求进入快速增长期。#当前字节二代芯片产品进展积极,建议重点关注。 伟测科技 (1)公司定位独立第三方测试,受益China for China策略下测试需求回流。 (2)算力芯片业务是公
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华丰科技
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伟测科技
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芯原股份
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2026-01-13 12:21:26
碳酸锂太猛了吧!
@守正出奇!:电池抢出口利好需求,持续看好锂板块春季行情!
事件:1月9日两部门宣布26年4月1日起至年底,将电池产品的增值税出口退税率由9%下调至6%;2027年1月1日起,取消电池产品增值税出口退税。此前在24年11月15日,宣布从12月起将电池产品出口退税率从13%下调至9%,与上次不同,此次改动预留了2-3月出口窗口。从需求角度来看,#电池企业可能在
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2026-01-13 11:35:01
迪安诊断20cm三连板!Ai医疗弹性干北交!
@守正出奇!:鹿得医疗:阿里AI诊疗大模型阿福北交所核心股!
鹿得医疗:阿里AI诊疗大模型阿福“类GEO”机制下核心受益公司⭕AI时代下广告行业的价值核心从SEO走向GEO。GEO核心痛点的是“如何让品牌在AI推荐中优先被识别、转化”,用户通过AI直接表达需求,而非主动搜索网页,传统SEO失效,GEO成为品牌抢占AI流量的唯一路径。GEO通过语料优化、信息源确
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2026-01-11 19:52:02
司南导航 —— 🚀火箭回收真龙头,实锤供货覆盖全系列火箭
➡主业:商业航天放量拐点已至。深度绑定箭元科技(“元行者一号”“钱塘号” 火箭)、蓝箭航天(朱雀三号)、星河动力(星云一号)等头部企业,火箭🚀核心可回收模块持续配套核心型号发射与回收任务;伴随国内商业火箭发射频次提升,公司主业收入有望进入高速增长通道,业绩弹性显著。 ➡核心产品:技术壁垒高,供货矩阵全覆盖。产品端聚焦箭载高精度北斗测量系统,适配 “液氧甲烷 + 不锈钢 + 海上回收” 等新型火箭技术路线,可提供厘米级位置速度信息,与惯性导航系统组合实现回收精准制导,技术指标行业领先;客户端已实
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司南导航
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2026-01-11 19:51:20
大位科技:字节链头部IDC服务商,有望中标首个GW级订单
🔥业务进展 #张北榕泰: 总计168兆瓦已全部中标ZJ项目。其中,张北数据中心一期60兆瓦已于2025年10月完成竣工验收,正式投入使用。12月新增108兆瓦订单,预计2026Q3交付48兆瓦,全年有望全部交付。 #内蒙太仆寺旗: 公司在内蒙太仆寺旗储备丰富,源网荷储方案领先,或将新增1.2GW能耗,3GW绿电。据悉,头部客户近期新增首个GW级数据中心园区订单,公司有望中标。 #基本面: 张北项目交付奠定2025业绩基础,2026年新项目快速上架,业绩规模有望加速。 🔥观点 张北项目整体落地
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大位科技
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2026-01-11 19:35:57
【航天3D打印】美股航天最靓的分支,最看好航天3D打印!
[庆祝]我们最早于12.10提示Velo 3D投资机会,今晚Velo 3D(自推荐以来涨幅约72%)、3D系统、SSYS均大涨!!#3D打印在SpaceX中的应用多元,一定阶段来看,国内3D打印的使用仍然是通胀的环节。据SpaceX 提供的数据,先进金属3D打印工艺的使用使得Raptor 3减重7%,推力相较于Raptor 2 高出了 21% ,更是比初代Raptor提高了51%。 [庆祝]我们假设3D打印在火箭发动机占比从15%提升至70%,对应100发火箭的市场空间将从26亿元增加道120亿
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2026-01-11 19:33:28
【鲁阳节能】被忽视的SpaceX核心材料“影子股”
【鲁阳节能】被忽视的SpaceX核心材料“影子股”,全球巨头Alkegen的A股唯一映射 🌞 核心判断 鲁阳节能的控股股东为全球高端材料集团 Alkegen(原 Unifrax)。Alkegen 长期深耕航天热防护与极端温控材料领域,其航天级陶瓷纤维、低温绝热及热管理材料体系被应用于 SpaceX 等头部商业航天项目,属于相关航天材料的供应商体系成员。鲁阳节能作为 Alkegen 在 A 股的核心制造与产业化平台,具备明确的航天材料产业映射属性。 🌹核心逻辑一:控股股东产业地位明确,航天材料
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2026-01-11 19:32:39
明阳智能:商业航天版图更新
公司前瞻卡位卫星能源系统,技术路线全覆盖:砷化镓+异质结+钙钛矿,具体汇报如下: 1、砷化镓 主体是中山德华芯片,明阳系持股51%,是国内唯一一家具备“外延材料-芯片-空间能源系统”全产业链研制能力的非国有控股企业,CEO是蓝箭航天联合创始人。 价值量:砷化镓单平米价格20万元左右,目前单科星太阳翼面积15-25平米,单星价值量300-500万元,且具备通胀逻辑,国内当前最大面积近70平米,而星链v3.0的太阳翼面积较v2.0翻倍达400平米。 市占率:单看外延和芯片,德华市占率达35%,位居第
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明阳智能
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2026-01-11 19:30:22
中国一重商业航天火箭发射领域不可或缺的 #"卖水人”
中国一重:火箭发射台与起竖架 #商业航天火箭发射领域不可或缺的 #"卖水人” #中国一重 作为中国重型装备制造领域的龙头企业,在#火箭发射项目中主要提供地面发射系统核心装备与火箭关键结构锻件; #核心优势:极限制造能力+航天级工程经验+智能测发技术+全产业链适配四大维度; #技术门槛与资质壁垒:发射台、活动塔架等属于涉及火箭安全的关键非标重型装备,技术壁垒极高; #中国一重凭借70年重型装备制造经验形成了难以复制的竞争优势,成为商业航天领域不可或缺的 “卖水人”。 #中国一重研发的火箭发射台与起
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2026-01-11 19:29:18
西测测试:不止航天测试,航天代工业务暗藏预期差
🚩商业航天赛道扩容浪潮下,西测测试的核心价值不止于航天检测,#更在于商业航天代工这一被市场忽视的预期差机会。 🚀公司凭借军工检测积淀与AS9100、NADCAP等顶级资质,#坐稳商业航天全流程检测龙头地位,热真空试验产能国内第一,服务星网、长光卫星等头部客户。在此基础上,公司依托与航天五院504所的十年合作壁垒,#成功切入卫星载荷代工领域,打造“元器件筛选-生产制造-检测整改”一站式服务闭环。 🚀目前,西测测试已建成16条核心产线,对应20亿元产值产能,#是星网载荷代工核心供应商、G60星
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西测测试
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2026-01-11 19:28:23
ZJ算力资本开支超预期,关注800V HVDC
🌼 国产算力近况更新: 1)ZJ算力资本开支或超预期:此前市场预期26年算力规划1.7GW已属乐观,据产业链采购端最新调研,实际规划26-27年合计有望达数大几GW,超市场乐观预期。 2)ZJ技术路线重大切换:国内三大CSP(阿里、腾讯、ZJ)中,ZJ此前长期采用UPS供电,#最新技术路演有意向明确转向800V# HVDC架构、且考虑一步到位采用行业前沿方案,叠加其规划中的采购规模,或为国产800V HVDC产业链规模化应用带来积极推动作用。 3)政策端持续加码:国家算力互联网服务平台跨域体系
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2026-01-13 17:52:48
海目星:固态整线核心+布局AI,建议重点关注
固态电池设备是当前业绩线重要一环,预计板块整体从Q4继续反转向上,而公司25年新签订单超80e,26年有望50%以上增长,订单二阶导仍处在高景气。 公司固态布局整线和关键设备包括干法、叠片、等静压、金属锂等,此前已有配套欣界2gwh的成熟经验,导入其他电池厂将更有竞争力。 公司在AI领域依托硅谷子公司,26年有望看到实质性成果,我们也期待CES展后有突破性进展。 按公司激励目标26年有望6e,锂电与固态设备打包30x对应180e,AI期权对应100e,合计280e空间,此前利空均已出尽,建议重点
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2026-01-13 17:46:40
重视Ai电力交易Agent朗新集团
#朗新集团深耕电力行业近30年,2025年11月发布朗新Ai电力交易Agent,专为电力交易打造的全AI驱动的新一代“智能操盘手”。 公司打造的不仅是一个Ai工具,更是一位7×24小时在线的电力交易专家。#电力交易智能体通过AI技术实现数据融合、智能预测、策略推荐与实时风控,为售电公司、发电企业、工商用户、电网机构等市场主体提供智能精准、安全可靠的电力交易解决方案。 #朗新九功电力交易Agent实现了电力交易全流程智能化覆盖,关键性能指标表现突出:日前电价预测准确率超90%,价差方向判断准确率超
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朗新科技
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2026-01-13 17:45:24
【华创医药】Tempus AI业绩爆发,重视AI医疗投资机会
Tempus AI 2025年的初步业绩:营收约为12.7亿美元,同比增长约83%,其中不计Ambry业务,有机增长约30%。第四季度营收约为 3.67 亿美元,同比增长 83%。其中,诊断业务营收约为 2.66 亿美元(同比增长 121%),主要得益于肿瘤检测业务量增长约 29% 和基因检测业务量增长约 23%。 tempus ai对A股的投资启示:AI行业的发展基本有三大要素,即数据、算力和算法。对于医疗AI来说,最重要的是算法和数据。尤其是医疗行业的数据,很多为医疗机构或企业私有,因此基于
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金域医学
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2026-01-13 17:43:07
长源东谷核心受益字节capex,柴发缸体缸盖环节稀缺标的
⭕算力中心柴发:与玉柴成立的合资公司配套玉柴的YC16VC系列发电动力,对应字节需求,今年有望逐月大量提升产能来应对算力中心的需求,大缸径的单位价值量非常可观。此外公司自身大马力线也已投产,配套重庆康明斯连杆,且后续有望进入利勃海尔、中船等大马力发动机产业链。 ⭕在58智能机器狗代工核心卡位,公司的规模、技术和快速响应能力绝对领先,零部件和整装环节主导企业,相关催化落地在即。无人智能平台作为十五五核心方向之一, Q1预计会有明确量价指引。 ⭕汽车车业务:近年来随着下游主机厂轻资产化、专业化分工的
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长源东谷
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2026-01-13 17:37:33
为什么我们把芯原+伟测+华丰列为国产算力三剑客打包推荐?
各位领导好,我们自12月底的电子周观点以来旗帜鲜明看好国产算力,并把芯原+伟测+华丰列为国产算力三剑客推荐。核心原因是: 芯原股份 (1)互联网大厂自研ASIC趋势明确,具备一站式ASIC定制服务能力的公司有望受益。 (2)公司芯片定制服务客户覆盖全面,25年四季度订单创历史新高且同环比成长明显,反映ASIC芯片需求进入快速增长期。#当前字节二代芯片产品进展积极,建议重点关注。 伟测科技 (1)公司定位独立第三方测试,受益China for China策略下测试需求回流。 (2)算力芯片业务是公
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2026-01-13 12:21:26
碳酸锂太猛了吧!
@守正出奇!:电池抢出口利好需求,持续看好锂板块春季行情!
事件:1月9日两部门宣布26年4月1日起至年底,将电池产品的增值税出口退税率由9%下调至6%;2027年1月1日起,取消电池产品增值税出口退税。此前在24年11月15日,宣布从12月起将电池产品出口退税率从13%下调至9%,与上次不同,此次改动预留了2-3月出口窗口。从需求角度来看,#电池企业可能在
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迪安诊断20cm三连板!Ai医疗弹性干北交!
@守正出奇!:鹿得医疗:阿里AI诊疗大模型阿福北交所核心股!
鹿得医疗:阿里AI诊疗大模型阿福“类GEO”机制下核心受益公司⭕AI时代下广告行业的价值核心从SEO走向GEO。GEO核心痛点的是“如何让品牌在AI推荐中优先被识别、转化”,用户通过AI直接表达需求,而非主动搜索网页,传统SEO失效,GEO成为品牌抢占AI流量的唯一路径。GEO通过语料优化、信息源确
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司南导航 —— 🚀火箭回收真龙头,实锤供货覆盖全系列火箭
➡主业:商业航天放量拐点已至。深度绑定箭元科技(“元行者一号”“钱塘号” 火箭)、蓝箭航天(朱雀三号)、星河动力(星云一号)等头部企业,火箭🚀核心可回收模块持续配套核心型号发射与回收任务;伴随国内商业火箭发射频次提升,公司主业收入有望进入高速增长通道,业绩弹性显著。 ➡核心产品:技术壁垒高,供货矩阵全覆盖。产品端聚焦箭载高精度北斗测量系统,适配 “液氧甲烷 + 不锈钢 + 海上回收” 等新型火箭技术路线,可提供厘米级位置速度信息,与惯性导航系统组合实现回收精准制导,技术指标行业领先;客户端已实
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大位科技:字节链头部IDC服务商,有望中标首个GW级订单
🔥业务进展 #张北榕泰: 总计168兆瓦已全部中标ZJ项目。其中,张北数据中心一期60兆瓦已于2025年10月完成竣工验收,正式投入使用。12月新增108兆瓦订单,预计2026Q3交付48兆瓦,全年有望全部交付。 #内蒙太仆寺旗: 公司在内蒙太仆寺旗储备丰富,源网荷储方案领先,或将新增1.2GW能耗,3GW绿电。据悉,头部客户近期新增首个GW级数据中心园区订单,公司有望中标。 #基本面: 张北项目交付奠定2025业绩基础,2026年新项目快速上架,业绩规模有望加速。 🔥观点 张北项目整体落地
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【航天3D打印】美股航天最靓的分支,最看好航天3D打印!
[庆祝]我们最早于12.10提示Velo 3D投资机会,今晚Velo 3D(自推荐以来涨幅约72%)、3D系统、SSYS均大涨!!#3D打印在SpaceX中的应用多元,一定阶段来看,国内3D打印的使用仍然是通胀的环节。据SpaceX 提供的数据,先进金属3D打印工艺的使用使得Raptor 3减重7%,推力相较于Raptor 2 高出了 21% ,更是比初代Raptor提高了51%。 [庆祝]我们假设3D打印在火箭发动机占比从15%提升至70%,对应100发火箭的市场空间将从26亿元增加道120亿
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【鲁阳节能】被忽视的SpaceX核心材料“影子股”
【鲁阳节能】被忽视的SpaceX核心材料“影子股”,全球巨头Alkegen的A股唯一映射 🌞 核心判断 鲁阳节能的控股股东为全球高端材料集团 Alkegen(原 Unifrax)。Alkegen 长期深耕航天热防护与极端温控材料领域,其航天级陶瓷纤维、低温绝热及热管理材料体系被应用于 SpaceX 等头部商业航天项目,属于相关航天材料的供应商体系成员。鲁阳节能作为 Alkegen 在 A 股的核心制造与产业化平台,具备明确的航天材料产业映射属性。 🌹核心逻辑一:控股股东产业地位明确,航天材料
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明阳智能:商业航天版图更新
公司前瞻卡位卫星能源系统,技术路线全覆盖:砷化镓+异质结+钙钛矿,具体汇报如下: 1、砷化镓 主体是中山德华芯片,明阳系持股51%,是国内唯一一家具备“外延材料-芯片-空间能源系统”全产业链研制能力的非国有控股企业,CEO是蓝箭航天联合创始人。 价值量:砷化镓单平米价格20万元左右,目前单科星太阳翼面积15-25平米,单星价值量300-500万元,且具备通胀逻辑,国内当前最大面积近70平米,而星链v3.0的太阳翼面积较v2.0翻倍达400平米。 市占率:单看外延和芯片,德华市占率达35%,位居第
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中国一重商业航天火箭发射领域不可或缺的 #"卖水人”
中国一重:火箭发射台与起竖架 #商业航天火箭发射领域不可或缺的 #"卖水人” #中国一重 作为中国重型装备制造领域的龙头企业,在#火箭发射项目中主要提供地面发射系统核心装备与火箭关键结构锻件; #核心优势:极限制造能力+航天级工程经验+智能测发技术+全产业链适配四大维度; #技术门槛与资质壁垒:发射台、活动塔架等属于涉及火箭安全的关键非标重型装备,技术壁垒极高; #中国一重凭借70年重型装备制造经验形成了难以复制的竞争优势,成为商业航天领域不可或缺的 “卖水人”。 #中国一重研发的火箭发射台与起
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西测测试:不止航天测试,航天代工业务暗藏预期差
🚩商业航天赛道扩容浪潮下,西测测试的核心价值不止于航天检测,#更在于商业航天代工这一被市场忽视的预期差机会。 🚀公司凭借军工检测积淀与AS9100、NADCAP等顶级资质,#坐稳商业航天全流程检测龙头地位,热真空试验产能国内第一,服务星网、长光卫星等头部客户。在此基础上,公司依托与航天五院504所的十年合作壁垒,#成功切入卫星载荷代工领域,打造“元器件筛选-生产制造-检测整改”一站式服务闭环。 🚀目前,西测测试已建成16条核心产线,对应20亿元产值产能,#是星网载荷代工核心供应商、G60星
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ZJ算力资本开支超预期,关注800V HVDC
🌼 国产算力近况更新: 1)ZJ算力资本开支或超预期:此前市场预期26年算力规划1.7GW已属乐观,据产业链采购端最新调研,实际规划26-27年合计有望达数大几GW,超市场乐观预期。 2)ZJ技术路线重大切换:国内三大CSP(阿里、腾讯、ZJ)中,ZJ此前长期采用UPS供电,#最新技术路演有意向明确转向800V# HVDC架构、且考虑一步到位采用行业前沿方案,叠加其规划中的采购规模,或为国产800V HVDC产业链规模化应用带来积极推动作用。 3)政策端持续加码:国家算力互联网服务平台跨域体系
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