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每日盘前最全,最及时的盘前纪要
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一手调研
航行五百年的机构
2026-06-22 07:40:17
A股,6月22日盘前重要纪要
今日盘前重要纪要(时效性) 部分重要纪要更新在《A股,周末重要纪要》 【光纤】 光纤0620——北美AI涨价逻辑终于来临 1、藤仓5月业绩会给了一个巨烂的指引(3年收入CAGR10%),核心原因是公司产能要到29年才能扩出来,市场用脚投票,股价5天跌了50%;公司花了一个月终于想明白,# 扩不出产能还可以涨价,公司将DCI互联光缆(主要为200um的A1)涨价30%,同时于本周四盘后上调了业绩指引——对27FY(26年4月1日至27年3月31日)归母净利润由1560亿日元上调至2290亿日元,上
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烽火通信
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兴业科技
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蓝思科技
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云南锗业
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爱迪特
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一手调研
航行五百年的机构
2026-06-18 09:04:05
A股,6月18日盘前重要纪要
今日盘前重要纪要(时效性) 【半导体设备】 【HYDZ HL】集成电路高端装备出海出师表:广阔天地,大有可为!【建议阅读】 为什么会出现本轮大陆集成电路高端装备出海浪潮? 产业逻辑上:【最好的时点遇到最好的她】 🔥天时:海外Fab疯狂扩产,需求爆发增长,每年的CAGR都是25%+ 🔥地利:海外设备厂供给极度刚性【情况可类似某些织布机,从全产业复杂度来看,有过之而无不及】,无论是核心零部件、设备厂房、组装人员和线下维保人员都是巨大的挑战和瓶颈 🔥人和:大陆一些企业在CXCC的三年魔鬼式训练下
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安德利
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长信科技
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京东方A
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盛美上海
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旭光电子
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一手调研
航行五百年的机构
2026-06-17 07:46:34
A股,6月17日盘前重要纪要
今日盘前重要纪要(时效性) 【东山精密大扩产】 【国盛电子】东山精密: 投资12亿美元扩建索尔思产能,继续强call 事件:审议通过子公司索尔思及其子公司在常州等地实施光芯片及光模块扩建项目,总投资额为12亿美元(自筹资金),提升索尔思光电高端光芯片、光模块产能规模,满足下游客户中长期采购需求。 光芯片持续缺货,目前eml芯片为整个光通信领域最稀缺的产量,供需缺口超过30%,lumentum 2028年产能已经全部锁定。公司通过此次产能扩建,将有效填补产能缺口: 【光芯片产能规划】英伟达反馈20
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东山精密
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罗博特科
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金安国纪
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中化国际
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合盛硅业
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一手调研
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2026-06-15 08:10:28
A股,6月15日盘前重要纪要
一部分纪要更新在《A股,周末重要纪要》 今日盘前重要纪要(时效性) 【六氟化钨】 【DBZQ】六氟化钨最新交流更新0614 1、核实了那个所谓台积电低价长协是谣言; 2、有关以钼代钨的解释,通过韩方求证,是测试,而且是极小量的字线,也就几十吨的量,大部分是无法替代的,长远也就5%-10几%的替代预期。 3、关于出口韩国的钨粉,专家预期是要下降30%,今年以来的出口韩国钨粉情况尤其是近2个月已经断崖式下降,后续可以看进出口数据进一步跟踪。如进一步下降,那么韩国厂商开工率会下滑,导致全球缺口进一步增
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蓝思科技
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鼎捷数智
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光华科技
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立昂微
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联瑞新材
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一手调研
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2026-06-12 07:52:51
A股,6月12日盘前重要纪要
今日盘前纪要(时效性) 【美银上调中际旭创50%】 美银:中际旭创(300308.SZ)——1.6T 与 NPO/CL 新技术驱动强劲增长,上调目标价至 1650 元 评级与目标价调整 维持中际旭创 “买入” 评级,同时将目标价从 1100 元大幅上调至1650 元。 本次目标价按照2027 年 25 倍预期市盈率计算得出,此前估值依据为 2026 年下半年至 2027 年上半年 30 倍市盈率。 估值倍数下调,是因为交货周期有所延长,叠加市场对于 CPO 技术存在争议,市场提前对盈利预期做出调
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中际旭创
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烽火通信
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聚光科技
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中化国际
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昊华科技
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2026-06-11 07:55:25
A股,6月11日盘前重要纪要
今日盘前纪要(时效性) 【炬光科技】 【国盛电子】炬光科技:与全球头部半导体代工厂AH公司签署技术许可协议,CPO产业卡位显著领先 ⚡️#事件:炬光科技全资子公司瑞士炬光拟与全球头部半导体代工厂AH公司签署技术许可协议,对外授权自研存量境外基础工艺技术(微棱镜透镜阵列、垂直光学耦合器),授予对方全球范围内非排他性技术使用权限并配套全套技术转移落地服务;本次交易一次性许可费 1300 万美元按项目里程碑分期收取,后续另按客户产品阶梯销量计提特许权使用费。#我们认为公司与全球头部半导体代工厂AH公司
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有研新材
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合锻智能
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汇顶科技
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中芯国际
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华丰科技
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2026-06-10 08:47:47
A股,6月10日盘前重要纪要
今日盘前纪要(时效性) 【2万亿AI建设】 【华泰科技-黄乐平团队】中国拟2万亿建全国算力网国产foundry是最硬的产能卡口,关注中芯华虹价值重估 **今日报道,中国正酝酿一项约2万亿元(2,950亿美元),为期五年的全国数据中心/AI算力建设计划,作为"六张网"工程的一部分:发改委牵头绘制蓝图,由国企(中国移动,中国电信等)运营主体数据中心,并要求 AI芯片等核心技术的本土供应商占比不低于80%,实质上将英伟达,AMD排除在外。我们认为国产算力放量的最终瓶颈在先进逻辑制程的晶圆产能,Foun
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佰维存储
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生益科技
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金安国纪
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风华高科
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泰和新材
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一手调研
航行五百年的机构
2026-06-09 07:44:44
A股,6月9日盘前纪要
今日盘前纪要(时效性) 【光纤:亚马逊与康宁签署长协】 【国泰海通通信】亚马逊与康宁签署长协。 1⃣美国本土的康宁已经与meta和aws 签订长达数年的订单,金额均在60亿美金左右; 康宁预计已与甲骨文也签署相同量级订单,只是尚未官宣。 目前康宁在手订单180亿美金。 2⃣AI数据中心需求旺盛、后续北美光纤会越发紧缺。 康宁自身产能已经难以满足本土,美国本土缺口有望逐步拉大到50%,康宁此前也与英伟达签署长期协议,产能基本被锁定,因此北美客户都在与中国厂商对接并有望达成长期合作。 数据中心主要运
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东材科技
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新雷能
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特发信息
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金安国纪
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华正新材
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2026-06-08 08:03:42
A股,6月8日盘前重要纪要
今日盘前纪要(时效性) 【三环集团涨价】 【特锐德】 【长江电新】特锐德 发布“算电岛”--全球首创数据中心整体电力解决方案 #算电岛,一座供电站,实际上是公司内部示范性项目,输入为110kV或220kV外部电源 ,网电或新能源都可以,输出是800V直流,直接为特来电零碳大楼内部算力负荷供电。 #因为它为数据中心业主提供了极致简单的电力方案,未来数据中心不再有灰区供电,只由三部分组成:外部电源、算电岛(高压交直流预制舱供电站)、纯算力,每部分均可直接采购成熟产品(如杰瑞股份、特锐德、英伟达)。
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顺络电子
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维信诺
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三环集团
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京东方A
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特锐德
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航行五百年的机构
2026-06-05 07:58:57
A股,6月5日盘前重要纪要
今日盘前纪要(时效性) 【CPO和NPO之争】 今晚关于NV NPO&CPO讨论度较高,作为全市场最早提醒大家关注NVNPO的卖方,也将看见的情况和领导同步一下: 1)NVNPO需求很明确,上游已看见明确的变化,均为scale up的需求; 2)CPO方面,权威口径指引是NV今年1w台左右,明年10w台以上,后年50-80w台,大后年几百万台,这个增长斜率极其陡峭,CPO产业链投资是重点需要关注的方向; 3)在此 CPO的指引之上,NPO的需求是纯增量; 4)从价值量角度看,光通信龙头在NPO可
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日联科技
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芯碁微装
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晶方科技
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京东方A
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ST京机
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航行五百年的机构
2026-06-04 07:49:36
A股,6月4日盘前重要纪要
今日盘前纪要(时效性) 【光纤】 【ZS通信】光纤订单排至2027年,AI 正推动光棒进入新一轮扩产周期 6月3日央视财经报道,受 AI 算力建设驱动,国内光纤光缆企业订单已排至 2027 年,行业整体维持高景气。与此同时,当前限制行业进一步扩产的核心瓶颈,正逐步转向更上游的“光棒(预制棒)”。 我们认为,这意味着 AI 光互联产业链景气正在从“光模块—交换机”进一步向“光纤—光棒—石英材料”传导。 1️⃣AI 数据中心大规模建设推动光纤需求爆发。随着英伟达 Rubin、Spectrum-X、C
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亨通光电
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中船特气
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合锻智能
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中国动力
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通富微电
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航行五百年的机构
2026-06-03 08:13:29
A股,6月3日盘前重要纪要
今日盘前纪要(时效性) 【CPO量产】 【ZS电子】英伟达正式推进CPO量产,重视硅光底层平台价值 6月2日,NVIDIA宣布Spectrum-X Ethernet Photonics全面量产,新一代交换机基于硅光+CPO(光电共封装)架构打造,支持Vera Rubin AI Factory大规模横向扩展与跨区域互联。 官方数据显示,相较传统可插拔光模块方案: ✅ 能效提升5倍 ✅ AI系统运行时间提升5倍 ✅ 部署效率提升1.3倍 英伟达此次并非单纯发布交换机,而是正式推动:#AI数据中心进入
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天孚通信
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亨通光电
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风华高科
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光库科技
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东山精密
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2026-06-02 07:50:31
A股,6月2日盘前重要纪要
今日盘前纪要(时效性) 【MLCC涨价】 【国海电子】被动行业更新6.1:三星消费级MLCC涨价落地,超高景气度推动行业供需紧张 三星电机消费级MLCC涨价落地、主流规格MLCC价格环增 三星电机高层在数周观察供需态势及主流AI相关OEM/ODM订单增长后,已决定对代理商实施涨价,自6/1起、核心消费级产品均价上调20%~30%。 【国泰海通电新徐强团队】MLCC专家观点速递0601 1️⃣涨价动态: 渠道端2月下旬开始涨价,第一波涨价15-20%,到现在现货价格基本上涨50%,高端料号开始日度
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巨化股份
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风华高科
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东阳光
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合锻智能
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罗博特科
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2026-06-01 07:46:57
A股,6月1日盘前重要纪要
今日盘前纪要(时效性) 部分重要纪要更新在《周末,重要纪要!!》 【NVIDIA AI PC】 【天风海外科技】NVIDIA AI PC 或成为 Windows on Arm 的关键拐点 周末有个事情值得重点关注,这次NV的computex大概率重点会在PC,NV、微软、Arm 的官方账号同步预热 “A new era of PC”, 会推出面向 Windows PC 的 Arm SoC 平台 N1 / N1X。这个产品的核心意义,不只是 NV 进入 PC CPU 市场,而是 Windows P
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联瑞新材
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精测电子
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中船特气
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康方生物
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亨通光电
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航行五百年的机构
2026-05-29 08:10:01
A股,5月29日盘前重要纪要
今日盘前纪要(时效性) 【重回“光”】 【兴证策略】为什么我们5.26明确提示重回“光”? 4月下旬以来,算力行情向半导体产业链为代表的国产算力链扩散,而“光”为代表的北美算力链相对“滞胀”。经历了近一个月的扩散演绎之后,从我们跟踪的各个指标看,北美算力链又到了可以再度提升关注的时候: 1️⃣拥挤度:北美算力与国产算力拥挤度已出现“易位”,光模块、光纤光缆拥挤度已回落至偏低水平。 2️⃣龙头比价:我们构造的“北美算力链龙头”指数与“国产算力龙头”指数的比价已回落至年内低位。 3️⃣日历效应:6月
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中际旭创
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立讯精密
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风华高科
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长光华芯
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云南锗业
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