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無名之輩
2024-12-16 23:36:38
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英伟达终结者:ASIC
实际上博通是在帮谷歌这类互联网大厂开发了一款专用AI ASIC即谷歌的TPU。 其中的逻辑是这样的,谷歌自己因为要跑自己的Gemini模型,与ChatGPT对抗。 如果大家都用英伟达的GPU实际上是拉不开差距,到后面变成搞军备竞赛,变成谁拥有的英伟达算力卡多,谁厉害。 但是英伟达的卡巨贵,货还难拿,那谷歌想来想去直接来个釜底抽薪,它决定自己搞,谷歌自己搞芯片的前置逻辑条件变成: 第一、我不用CUDA,自然而然我可以不用英伟达的GPU,可以不给英伟达剥削我的机会; 第二、我自己
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北京君正
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西测测试
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兆易创新
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科德教育
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长芯博创
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無名之輩
2025-08-18 12:47:48
河南召开国企改革项目小组会议
李涛强调,国企改革深化提升行动是习近平总书记亲自谋划、亲自部署推动的重大任务,是必须完成的政治任务。 现在离国企改革深化提升行动全面收官只剩下四个多月时间,国务院国资委明确要求今年9月底前要基本完成主要改革任务,12月底前全面收官。在剩下时间里,要着力强化和解决八方面具体问题,全面提高改革成色,真正让改革体现到高质量发展成果上。一是战略使命问题。企业要坚持功能为本,紧紧围绕功能定位来开展工作;要坚持主业为王,紧紧聚焦主业,把主业做强。二是科技创新问题。要在机制上破题,把科技人员的创新活力全面激发
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荣科科技
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安彩高科
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無名之輩
2025-08-01 20:13:43
【西部化工】TDI观点更新
7月29日,万华福建产能复产,该TDI产能约36万吨/年,根据生意社7月30日及7月31日询盘,价格不跌反涨,或7%幅度,8月1日询盘仍小幅上涨。 7月27日,日本三井化学唯一生产基地的5万吨TDI因氯气泄漏再次瘫痪,具体复产时间未知。 根据市场消息反馈,马上进入9月就是市场旺季,此时中国TDI有效产能占据全球50%左右,有望占据主导地位,欧洲宝思德25万吨产能提价500欧元后马上进入检修阶段,有利于国内价格传导效应。 从近几年整体价格走势来看,目前TDI仍处于历史低位,价格刚刚达到厂家盈亏平衡
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万华化学
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2025-07-31 23:21:36
【东方财富新能源】Figure机器人使用MIM工艺
Figure 采用MIM工艺 CNC: 一周时间 MIM:20秒 关注:海昌新材、东睦股份、统联精密、明阳科技、精研股份。
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無名之輩
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【西菱动力】大涨点评:机器人进展大超预期!
🔥我们4月底开始跟市场交流西菱动力,核心逻辑是小米机器人+军工机器人有望突破,同时主业足够安全,是一个往上有空间、往下有保底的标的。但是不少投资者是质疑的,因为公司没做过机器人项目,不相信西菱能做好。 #没做过就意味着做不好吗? 1️⃣用逻辑说话:我们回顾一下,三花、拓普之前做过总成吗?北特之前做过丝杠吗?震裕之前做过线性总成吗?斯菱之前做过谐波吗?在机器人出来之前,市场有企业做过机器人的零部件吗?都没有,但是他们跑出来了。机器人本身就是一个新行业,而大家基本都是从零开始。因此没做过不代表做不
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西菱动力
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無名之輩
2025-07-31 20:45:40
庆祝近期持续推荐索辰科技,欢迎随时交流
【申万计算机】索辰科技WAIC:物理AI落地加速,具身智能虚拟训练+低空三维物理地图 两大重磅发布! # 具身智能虚拟训练方案! 1)虚拟训练场:实现多物理场(流体、电磁、结构等)实时共演,构建智能体复杂系统场景的先验优化。【直接对标Nvidia Isaac Sim,索辰优势在于复杂物理场的耦合关联】 2)智能体自适应:系统通过真实的物理世界建模+多模态感知,使智能体感知环境,并根据实时反馈调整策略。【一个小场景是基于感知来决定用多大的力量抓起这个鸡蛋或是石头,基于强大的物理求解能力,也是公司长
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索辰科技
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無名之輩
2025-07-31 20:45:11
【建投机械】奥比中光大涨点评:重视AI视觉放量的产业趋势
公司今日股价创新高,我们认为或与8.8世界机器人大会上即将发布机器人视觉升级款新品,以及AMR行业的需求引发关注有关。 #人形机器人传感器核心环节: 公司主营3D视觉传感器,在服务机器人3D视觉领域市占率70%,人形机器人领域服务几乎全部国产本体厂商(宇树,智元,优必选等),为壁垒、价值量俱高,格局最优的传感器方向 #更看好产业趋势为公司带来的业绩放量: 当AI有了物理载体,需借助视觉传感器与外界交互,从小家电装摄像头,到3D打印,到工业机械臂,使用视觉传感器的老场景新需求越来越多。公司此前受制
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奥比中光
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無名之輩
2025-07-31 20:44:35
【华创机械】# 大族数控: PCB设备龙头,深度受益AI
# 最纯&覆盖最广PCB设备龙头。公司所有业务均围绕PCB,设备包括激光钻孔/机械钻孔设备、曝光/检测压合/成型/贴附设备等。24年全球市场空间约700亿元,大族数控市场占有率仅约5%,市占率排名第一,提升空间较大。 # AI对PCB设备带来“量价齐升”: # 1)“量价齐升”。AI PCB层数更高,加工难度更大、精度要求更高、设备需求更多、价格要求更高、利润水平更高。# 2)国产替代: 海外设备厂商产能限制难以满足全球PCB板厂扩产需求,大族数控进步显著,强势切入。 # 机械钻孔设备:胜宏第一
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大族数控
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無名之輩
2025-07-31 20:44:04
❗【天风电新】上海洗霸(3):交易合同已签署,后续发展值得期待-0731
公司今日再次更新进展【已签署竞拍有研硫化锂资产交易合同】。 竞拍圆满落地,我们认为对于洗霸的定价在于两方面: 1、 有研硫化锂产业地位 技术上独一挡优势,采用碳热还原法,核心优势在于#兼顾高纯度和大批量生产。 份额上目前全球占比50%+,25H1预计出货6t,客户囊括海内外大厂,包括宁德、比亚迪、海外丰田等。 2、洗霸入主后续发展? 技术上,洗霸有硫化物处理经验(含硫酸性气田采气废水回主注处理的发明专利+帮中石化脱硫,十几年没出现安全事故)。 客户上,公司和ATL在硅碳负极深度绑定,和EVTOL
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上海洗霸
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無名之輩
2025-07-31 20:43:03
持续推荐AIDC板块的投资机会!
近期北美CSP厂商持续上调资本开支规划,AIDC的beta环境持续改善。谷歌(750亿美金→850亿美金)、META(640~720亿美金→660~720亿美金)、微软(620亿美金→660~720亿美金)等陆续上修2025年资本开支,后续8月1日 AWS召开二季报业绩交流会。比较视角来看其他AI硬件PCB\光模块等都已创新高,我们仍然看好AIDC板块的机会! # PSU电源: 电源本身有双重通胀逻辑,在接下来的2-3年内都可以看到比较清晰的通胀路径。一方面品类扩张(PSU+BBU+超容→pow
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胜宏科技
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無名之輩
2025-07-31 20:42:31
持续看好AI主线,应用围绕Agent配置
近日AI主线领跑市场,从算力到应用持续上涨突破,呈现逼空态势。在后续较多催化的预期下,我们认为应用的强Beta仍将延续,目前很多标的距离前高也仍有空间 1️⃣ GPT与DeepSeek新模型预期都将有较为明显的能力提升,其中Agent必然为核心方向之一,因此应用端交易仍以Agent为主线。我们先前主推的高辨识度结合扎实业绩的中小市值组合 #鼎捷数智、#赛意信息、#焦点科技、#光云科技 延续推荐;大市值#金蝶国际、#用友网络 随机构配置提升也持续看好 2️⃣ GPT-5多模态能力也将提升,Figm
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金山办公
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無名之輩
2025-07-31 20:42:01
【华源交运 孙延】快递回调观点:
1)昨天会议对“反内卷”的表述用词细微调整,造成市场对反内卷的整体回调,大宗商品和相关板块调整,整体今天市场氛围也较差。我们对于自上而下的“反内卷”态度仍较为坚定,静待更多政策出台。 2)“快递反内卷”的节奏:周二国家邮政局座谈会结束,各快递企业落实反内卷仍需要时间。同时“广东省大幅度提价”仍未充分扩散,仍有投资人存疑,预计下周中获得更多确认和实际落实。行业持续的提价将打破一切质疑! 3)当前快递板块估值没有泡沫,以行业回到2024年盈利水平来看,不打入提价业绩弹性的情况下,当前圆通PE 12.
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申通快递
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無名之輩
2025-07-31 20:41:25
【招商电子】国产算力产业链点评:国家互联网信息办约谈英伟达H20
根据网信中国信息,近日,英伟达算力芯片被曝出存在严重安全问题。此前,美议员呼吁要求美出口的先进芯片必须配备“追踪定位”功能。美人工智能领域专家透露,英伟达算力芯片“追踪定位”“远程关闭”技术已成熟。为维护中国用户网络安全、数据安全,依据《查找图书网络安全法》《查找图书数据安全法》《查找图书个人信息保护法》有关规定,国家互联网信息办公室于2025年7月31日约谈了英伟达公司,要求英伟达公司就对华销售的H20算力芯片漏洞后门安全风险问题进行说明并提交相关证明材料。 市场长期关注国内先进制程产线的建设
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中芯国际
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無名之輩
2025-07-30 22:55:33
重点关注蓝箭航天IPO叠加商业航天方向
证监会官网显示,蓝箭航天空间科技股份有限公司、东莞优邦材料科技股份有限公司、北京艺妙神州生物医药股份有限公司正式开启上市辅导。蓝箭航天由中金公司担任辅导机构,东莞优邦材料科技股份有限公司由申万宏源证券担任辅导机构,北京艺妙神州生物医药股份有限公司由中信证券担任辅导机构。 一、直接参股企业:股权价值重估 金风科技(002202.SZ) 截至2022年末持有蓝箭航天4.9953%股权,为其公开披露的重要股东。 若蓝箭航天成功上市,金风科技所持股权有望通过二级市场退出或账面增值实现投资收益。参考胡润
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中国卫星
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無名之輩
2025-07-30 22:49:49
【华西军工】低轨卫星加快发射组网
事件一:据央视新闻,7月27日和30日,我国分别在太原和海南发射卫星互联网低轨05组和06组卫星。 事件二:据新浪财经,7月25日,商业火箭公司蓝箭航天和中金公司签署辅导协议,启动科创板IPO进程。 事件三:据网易,Starlink 7月15日称,将在2026年上半年启动第三代星链卫星发射。三代星的数据下传速度可超过1太比特每秒,比现有主力二代星的下行速度快10倍,上行快24倍。这些卫星将使用SpaceX 下一代电脑、调制解调器、波束成型和交换技术,并在更低轨道运行,进一步减延迟。 点评: 发射
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中国卫通
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英伟达终结者:ASIC
实际上博通是在帮谷歌这类互联网大厂开发了一款专用AI ASIC即谷歌的TPU。 其中的逻辑是这样的,谷歌自己因为要跑自己的Gemini模型,与ChatGPT对抗。 如果大家都用英伟达的GPU实际上是拉不开差距,到后面变成搞军备竞赛,变成谁拥有的英伟达算力卡多,谁厉害。 但是英伟达的卡巨贵,货还难拿,那谷歌想来想去直接来个釜底抽薪,它决定自己搞,谷歌自己搞芯片的前置逻辑条件变成: 第一、我不用CUDA,自然而然我可以不用英伟达的GPU,可以不给英伟达剥削我的机会; 第二、我自己
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7月29日,万华福建产能复产,该TDI产能约36万吨/年,根据生意社7月30日及7月31日询盘,价格不跌反涨,或7%幅度,8月1日询盘仍小幅上涨。 7月27日,日本三井化学唯一生产基地的5万吨TDI因氯气泄漏再次瘫痪,具体复产时间未知。 根据市场消息反馈,马上进入9月就是市场旺季,此时中国TDI有效产能占据全球50%左右,有望占据主导地位,欧洲宝思德25万吨产能提价500欧元后马上进入检修阶段,有利于国内价格传导效应。 从近几年整体价格走势来看,目前TDI仍处于历史低位,价格刚刚达到厂家盈亏平衡
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【东方财富新能源】Figure机器人使用MIM工艺
Figure 采用MIM工艺 CNC: 一周时间 MIM:20秒 关注:海昌新材、东睦股份、统联精密、明阳科技、精研股份。
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【西菱动力】大涨点评:机器人进展大超预期!
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庆祝近期持续推荐索辰科技,欢迎随时交流
【申万计算机】索辰科技WAIC:物理AI落地加速,具身智能虚拟训练+低空三维物理地图 两大重磅发布! # 具身智能虚拟训练方案! 1)虚拟训练场:实现多物理场(流体、电磁、结构等)实时共演,构建智能体复杂系统场景的先验优化。【直接对标Nvidia Isaac Sim,索辰优势在于复杂物理场的耦合关联】 2)智能体自适应:系统通过真实的物理世界建模+多模态感知,使智能体感知环境,并根据实时反馈调整策略。【一个小场景是基于感知来决定用多大的力量抓起这个鸡蛋或是石头,基于强大的物理求解能力,也是公司长
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公司今日股价创新高,我们认为或与8.8世界机器人大会上即将发布机器人视觉升级款新品,以及AMR行业的需求引发关注有关。 #人形机器人传感器核心环节: 公司主营3D视觉传感器,在服务机器人3D视觉领域市占率70%,人形机器人领域服务几乎全部国产本体厂商(宇树,智元,优必选等),为壁垒、价值量俱高,格局最优的传感器方向 #更看好产业趋势为公司带来的业绩放量: 当AI有了物理载体,需借助视觉传感器与外界交互,从小家电装摄像头,到3D打印,到工业机械臂,使用视觉传感器的老场景新需求越来越多。公司此前受制
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【华创机械】# 大族数控: PCB设备龙头,深度受益AI
# 最纯&覆盖最广PCB设备龙头。公司所有业务均围绕PCB,设备包括激光钻孔/机械钻孔设备、曝光/检测压合/成型/贴附设备等。24年全球市场空间约700亿元,大族数控市场占有率仅约5%,市占率排名第一,提升空间较大。 # AI对PCB设备带来“量价齐升”: # 1)“量价齐升”。AI PCB层数更高,加工难度更大、精度要求更高、设备需求更多、价格要求更高、利润水平更高。# 2)国产替代: 海外设备厂商产能限制难以满足全球PCB板厂扩产需求,大族数控进步显著,强势切入。 # 机械钻孔设备:胜宏第一
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❗【天风电新】上海洗霸(3):交易合同已签署,后续发展值得期待-0731
公司今日再次更新进展【已签署竞拍有研硫化锂资产交易合同】。 竞拍圆满落地,我们认为对于洗霸的定价在于两方面: 1、 有研硫化锂产业地位 技术上独一挡优势,采用碳热还原法,核心优势在于#兼顾高纯度和大批量生产。 份额上目前全球占比50%+,25H1预计出货6t,客户囊括海内外大厂,包括宁德、比亚迪、海外丰田等。 2、洗霸入主后续发展? 技术上,洗霸有硫化物处理经验(含硫酸性气田采气废水回主注处理的发明专利+帮中石化脱硫,十几年没出现安全事故)。 客户上,公司和ATL在硅碳负极深度绑定,和EVTOL
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持续推荐AIDC板块的投资机会!
近期北美CSP厂商持续上调资本开支规划,AIDC的beta环境持续改善。谷歌(750亿美金→850亿美金)、META(640~720亿美金→660~720亿美金)、微软(620亿美金→660~720亿美金)等陆续上修2025年资本开支,后续8月1日 AWS召开二季报业绩交流会。比较视角来看其他AI硬件PCB\光模块等都已创新高,我们仍然看好AIDC板块的机会! # PSU电源: 电源本身有双重通胀逻辑,在接下来的2-3年内都可以看到比较清晰的通胀路径。一方面品类扩张(PSU+BBU+超容→pow
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持续看好AI主线,应用围绕Agent配置
近日AI主线领跑市场,从算力到应用持续上涨突破,呈现逼空态势。在后续较多催化的预期下,我们认为应用的强Beta仍将延续,目前很多标的距离前高也仍有空间 1️⃣ GPT与DeepSeek新模型预期都将有较为明显的能力提升,其中Agent必然为核心方向之一,因此应用端交易仍以Agent为主线。我们先前主推的高辨识度结合扎实业绩的中小市值组合 #鼎捷数智、#赛意信息、#焦点科技、#光云科技 延续推荐;大市值#金蝶国际、#用友网络 随机构配置提升也持续看好 2️⃣ GPT-5多模态能力也将提升,Figm
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【华源交运 孙延】快递回调观点:
1)昨天会议对“反内卷”的表述用词细微调整,造成市场对反内卷的整体回调,大宗商品和相关板块调整,整体今天市场氛围也较差。我们对于自上而下的“反内卷”态度仍较为坚定,静待更多政策出台。 2)“快递反内卷”的节奏:周二国家邮政局座谈会结束,各快递企业落实反内卷仍需要时间。同时“广东省大幅度提价”仍未充分扩散,仍有投资人存疑,预计下周中获得更多确认和实际落实。行业持续的提价将打破一切质疑! 3)当前快递板块估值没有泡沫,以行业回到2024年盈利水平来看,不打入提价业绩弹性的情况下,当前圆通PE 12.
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【招商电子】国产算力产业链点评:国家互联网信息办约谈英伟达H20
根据网信中国信息,近日,英伟达算力芯片被曝出存在严重安全问题。此前,美议员呼吁要求美出口的先进芯片必须配备“追踪定位”功能。美人工智能领域专家透露,英伟达算力芯片“追踪定位”“远程关闭”技术已成熟。为维护中国用户网络安全、数据安全,依据《查找图书网络安全法》《查找图书数据安全法》《查找图书个人信息保护法》有关规定,国家互联网信息办公室于2025年7月31日约谈了英伟达公司,要求英伟达公司就对华销售的H20算力芯片漏洞后门安全风险问题进行说明并提交相关证明材料。 市场长期关注国内先进制程产线的建设
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重点关注蓝箭航天IPO叠加商业航天方向
证监会官网显示,蓝箭航天空间科技股份有限公司、东莞优邦材料科技股份有限公司、北京艺妙神州生物医药股份有限公司正式开启上市辅导。蓝箭航天由中金公司担任辅导机构,东莞优邦材料科技股份有限公司由申万宏源证券担任辅导机构,北京艺妙神州生物医药股份有限公司由中信证券担任辅导机构。 一、直接参股企业:股权价值重估 金风科技(002202.SZ) 截至2022年末持有蓝箭航天4.9953%股权,为其公开披露的重要股东。 若蓝箭航天成功上市,金风科技所持股权有望通过二级市场退出或账面增值实现投资收益。参考胡润
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【华西军工】低轨卫星加快发射组网
事件一:据央视新闻,7月27日和30日,我国分别在太原和海南发射卫星互联网低轨05组和06组卫星。 事件二:据新浪财经,7月25日,商业火箭公司蓝箭航天和中金公司签署辅导协议,启动科创板IPO进程。 事件三:据网易,Starlink 7月15日称,将在2026年上半年启动第三代星链卫星发射。三代星的数据下传速度可超过1太比特每秒,比现有主力二代星的下行速度快10倍,上行快24倍。这些卫星将使用SpaceX 下一代电脑、调制解调器、波束成型和交换技术,并在更低轨道运行,进一步减延迟。 点评: 发射
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河南召开国企改革项目小组会议
李涛强调,国企改革深化提升行动是习近平总书记亲自谋划、亲自部署推动的重大任务,是必须完成的政治任务。 现在离国企改革深化提升行动全面收官只剩下四个多月时间,国务院国资委明确要求今年9月底前要基本完成主要改革任务,12月底前全面收官。在剩下时间里,要着力强化和解决八方面具体问题,全面提高改革成色,真正让改革体现到高质量发展成果上。一是战略使命问题。企业要坚持功能为本,紧紧围绕功能定位来开展工作;要坚持主业为王,紧紧聚焦主业,把主业做强。二是科技创新问题。要在机制上破题,把科技人员的创新活力全面激发
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【西部化工】TDI观点更新
7月29日,万华福建产能复产,该TDI产能约36万吨/年,根据生意社7月30日及7月31日询盘,价格不跌反涨,或7%幅度,8月1日询盘仍小幅上涨。 7月27日,日本三井化学唯一生产基地的5万吨TDI因氯气泄漏再次瘫痪,具体复产时间未知。 根据市场消息反馈,马上进入9月就是市场旺季,此时中国TDI有效产能占据全球50%左右,有望占据主导地位,欧洲宝思德25万吨产能提价500欧元后马上进入检修阶段,有利于国内价格传导效应。 从近几年整体价格走势来看,目前TDI仍处于历史低位,价格刚刚达到厂家盈亏平衡
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【东方财富新能源】Figure机器人使用MIM工艺
Figure 采用MIM工艺 CNC: 一周时间 MIM:20秒 关注:海昌新材、东睦股份、统联精密、明阳科技、精研股份。
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無名之輩
2025-07-31 20:49:44
【西菱动力】大涨点评:机器人进展大超预期!
🔥我们4月底开始跟市场交流西菱动力,核心逻辑是小米机器人+军工机器人有望突破,同时主业足够安全,是一个往上有空间、往下有保底的标的。但是不少投资者是质疑的,因为公司没做过机器人项目,不相信西菱能做好。 #没做过就意味着做不好吗? 1️⃣用逻辑说话:我们回顾一下,三花、拓普之前做过总成吗?北特之前做过丝杠吗?震裕之前做过线性总成吗?斯菱之前做过谐波吗?在机器人出来之前,市场有企业做过机器人的零部件吗?都没有,但是他们跑出来了。机器人本身就是一个新行业,而大家基本都是从零开始。因此没做过不代表做不
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西菱动力
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無名之輩
2025-07-31 20:45:40
庆祝近期持续推荐索辰科技,欢迎随时交流
【申万计算机】索辰科技WAIC:物理AI落地加速,具身智能虚拟训练+低空三维物理地图 两大重磅发布! # 具身智能虚拟训练方案! 1)虚拟训练场:实现多物理场(流体、电磁、结构等)实时共演,构建智能体复杂系统场景的先验优化。【直接对标Nvidia Isaac Sim,索辰优势在于复杂物理场的耦合关联】 2)智能体自适应:系统通过真实的物理世界建模+多模态感知,使智能体感知环境,并根据实时反馈调整策略。【一个小场景是基于感知来决定用多大的力量抓起这个鸡蛋或是石头,基于强大的物理求解能力,也是公司长
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索辰科技
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無名之輩
2025-07-31 20:45:11
【建投机械】奥比中光大涨点评:重视AI视觉放量的产业趋势
公司今日股价创新高,我们认为或与8.8世界机器人大会上即将发布机器人视觉升级款新品,以及AMR行业的需求引发关注有关。 #人形机器人传感器核心环节: 公司主营3D视觉传感器,在服务机器人3D视觉领域市占率70%,人形机器人领域服务几乎全部国产本体厂商(宇树,智元,优必选等),为壁垒、价值量俱高,格局最优的传感器方向 #更看好产业趋势为公司带来的业绩放量: 当AI有了物理载体,需借助视觉传感器与外界交互,从小家电装摄像头,到3D打印,到工业机械臂,使用视觉传感器的老场景新需求越来越多。公司此前受制
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【华创机械】# 大族数控: PCB设备龙头,深度受益AI
# 最纯&覆盖最广PCB设备龙头。公司所有业务均围绕PCB,设备包括激光钻孔/机械钻孔设备、曝光/检测压合/成型/贴附设备等。24年全球市场空间约700亿元,大族数控市场占有率仅约5%,市占率排名第一,提升空间较大。 # AI对PCB设备带来“量价齐升”: # 1)“量价齐升”。AI PCB层数更高,加工难度更大、精度要求更高、设备需求更多、价格要求更高、利润水平更高。# 2)国产替代: 海外设备厂商产能限制难以满足全球PCB板厂扩产需求,大族数控进步显著,强势切入。 # 机械钻孔设备:胜宏第一
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大族数控
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無名之輩
2025-07-31 20:44:04
❗【天风电新】上海洗霸(3):交易合同已签署,后续发展值得期待-0731
公司今日再次更新进展【已签署竞拍有研硫化锂资产交易合同】。 竞拍圆满落地,我们认为对于洗霸的定价在于两方面: 1、 有研硫化锂产业地位 技术上独一挡优势,采用碳热还原法,核心优势在于#兼顾高纯度和大批量生产。 份额上目前全球占比50%+,25H1预计出货6t,客户囊括海内外大厂,包括宁德、比亚迪、海外丰田等。 2、洗霸入主后续发展? 技术上,洗霸有硫化物处理经验(含硫酸性气田采气废水回主注处理的发明专利+帮中石化脱硫,十几年没出现安全事故)。 客户上,公司和ATL在硅碳负极深度绑定,和EVTOL
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上海洗霸
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無名之輩
2025-07-31 20:43:03
持续推荐AIDC板块的投资机会!
近期北美CSP厂商持续上调资本开支规划,AIDC的beta环境持续改善。谷歌(750亿美金→850亿美金)、META(640~720亿美金→660~720亿美金)、微软(620亿美金→660~720亿美金)等陆续上修2025年资本开支,后续8月1日 AWS召开二季报业绩交流会。比较视角来看其他AI硬件PCB\光模块等都已创新高,我们仍然看好AIDC板块的机会! # PSU电源: 电源本身有双重通胀逻辑,在接下来的2-3年内都可以看到比较清晰的通胀路径。一方面品类扩张(PSU+BBU+超容→pow
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胜宏科技
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無名之輩
2025-07-31 20:42:31
持续看好AI主线,应用围绕Agent配置
近日AI主线领跑市场,从算力到应用持续上涨突破,呈现逼空态势。在后续较多催化的预期下,我们认为应用的强Beta仍将延续,目前很多标的距离前高也仍有空间 1️⃣ GPT与DeepSeek新模型预期都将有较为明显的能力提升,其中Agent必然为核心方向之一,因此应用端交易仍以Agent为主线。我们先前主推的高辨识度结合扎实业绩的中小市值组合 #鼎捷数智、#赛意信息、#焦点科技、#光云科技 延续推荐;大市值#金蝶国际、#用友网络 随机构配置提升也持续看好 2️⃣ GPT-5多模态能力也将提升,Figm
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金山办公
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無名之輩
2025-07-31 20:42:01
【华源交运 孙延】快递回调观点:
1)昨天会议对“反内卷”的表述用词细微调整,造成市场对反内卷的整体回调,大宗商品和相关板块调整,整体今天市场氛围也较差。我们对于自上而下的“反内卷”态度仍较为坚定,静待更多政策出台。 2)“快递反内卷”的节奏:周二国家邮政局座谈会结束,各快递企业落实反内卷仍需要时间。同时“广东省大幅度提价”仍未充分扩散,仍有投资人存疑,预计下周中获得更多确认和实际落实。行业持续的提价将打破一切质疑! 3)当前快递板块估值没有泡沫,以行业回到2024年盈利水平来看,不打入提价业绩弹性的情况下,当前圆通PE 12.
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申通快递
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無名之輩
2025-07-31 20:41:25
【招商电子】国产算力产业链点评:国家互联网信息办约谈英伟达H20
根据网信中国信息,近日,英伟达算力芯片被曝出存在严重安全问题。此前,美议员呼吁要求美出口的先进芯片必须配备“追踪定位”功能。美人工智能领域专家透露,英伟达算力芯片“追踪定位”“远程关闭”技术已成熟。为维护中国用户网络安全、数据安全,依据《查找图书网络安全法》《查找图书数据安全法》《查找图书个人信息保护法》有关规定,国家互联网信息办公室于2025年7月31日约谈了英伟达公司,要求英伟达公司就对华销售的H20算力芯片漏洞后门安全风险问题进行说明并提交相关证明材料。 市场长期关注国内先进制程产线的建设
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中芯国际
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無名之輩
2025-07-30 22:55:33
重点关注蓝箭航天IPO叠加商业航天方向
证监会官网显示,蓝箭航天空间科技股份有限公司、东莞优邦材料科技股份有限公司、北京艺妙神州生物医药股份有限公司正式开启上市辅导。蓝箭航天由中金公司担任辅导机构,东莞优邦材料科技股份有限公司由申万宏源证券担任辅导机构,北京艺妙神州生物医药股份有限公司由中信证券担任辅导机构。 一、直接参股企业:股权价值重估 金风科技(002202.SZ) 截至2022年末持有蓝箭航天4.9953%股权,为其公开披露的重要股东。 若蓝箭航天成功上市,金风科技所持股权有望通过二级市场退出或账面增值实现投资收益。参考胡润
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中国卫星
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無名之輩
2025-07-30 22:49:49
【华西军工】低轨卫星加快发射组网
事件一:据央视新闻,7月27日和30日,我国分别在太原和海南发射卫星互联网低轨05组和06组卫星。 事件二:据新浪财经,7月25日,商业火箭公司蓝箭航天和中金公司签署辅导协议,启动科创板IPO进程。 事件三:据网易,Starlink 7月15日称,将在2026年上半年启动第三代星链卫星发射。三代星的数据下传速度可超过1太比特每秒,比现有主力二代星的下行速度快10倍,上行快24倍。这些卫星将使用SpaceX 下一代电脑、调制解调器、波束成型和交换技术,并在更低轨道运行,进一步减延迟。 点评: 发射
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中国卫通
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無名之輩
2024-12-16 23:36:38
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英伟达终结者:ASIC
实际上博通是在帮谷歌这类互联网大厂开发了一款专用AI ASIC即谷歌的TPU。 其中的逻辑是这样的,谷歌自己因为要跑自己的Gemini模型,与ChatGPT对抗。 如果大家都用英伟达的GPU实际上是拉不开差距,到后面变成搞军备竞赛,变成谁拥有的英伟达算力卡多,谁厉害。 但是英伟达的卡巨贵,货还难拿,那谷歌想来想去直接来个釜底抽薪,它决定自己搞,谷歌自己搞芯片的前置逻辑条件变成: 第一、我不用CUDA,自然而然我可以不用英伟达的GPU,可以不给英伟达剥削我的机会; 第二、我自己
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北京君正
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兆易创新
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科德教育
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长芯博创
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無名之輩
2025-08-18 12:47:48
河南召开国企改革项目小组会议
李涛强调,国企改革深化提升行动是习近平总书记亲自谋划、亲自部署推动的重大任务,是必须完成的政治任务。 现在离国企改革深化提升行动全面收官只剩下四个多月时间,国务院国资委明确要求今年9月底前要基本完成主要改革任务,12月底前全面收官。在剩下时间里,要着力强化和解决八方面具体问题,全面提高改革成色,真正让改革体现到高质量发展成果上。一是战略使命问题。企业要坚持功能为本,紧紧围绕功能定位来开展工作;要坚持主业为王,紧紧聚焦主业,把主业做强。二是科技创新问题。要在机制上破题,把科技人员的创新活力全面激发
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荣科科技
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安彩高科
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無名之輩
2025-08-01 20:13:43
【西部化工】TDI观点更新
7月29日,万华福建产能复产,该TDI产能约36万吨/年,根据生意社7月30日及7月31日询盘,价格不跌反涨,或7%幅度,8月1日询盘仍小幅上涨。 7月27日,日本三井化学唯一生产基地的5万吨TDI因氯气泄漏再次瘫痪,具体复产时间未知。 根据市场消息反馈,马上进入9月就是市场旺季,此时中国TDI有效产能占据全球50%左右,有望占据主导地位,欧洲宝思德25万吨产能提价500欧元后马上进入检修阶段,有利于国内价格传导效应。 从近几年整体价格走势来看,目前TDI仍处于历史低位,价格刚刚达到厂家盈亏平衡
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万华化学
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【东方财富新能源】Figure机器人使用MIM工艺
Figure 采用MIM工艺 CNC: 一周时间 MIM:20秒 关注:海昌新材、东睦股份、统联精密、明阳科技、精研股份。
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【西菱动力】大涨点评:机器人进展大超预期!
🔥我们4月底开始跟市场交流西菱动力,核心逻辑是小米机器人+军工机器人有望突破,同时主业足够安全,是一个往上有空间、往下有保底的标的。但是不少投资者是质疑的,因为公司没做过机器人项目,不相信西菱能做好。 #没做过就意味着做不好吗? 1️⃣用逻辑说话:我们回顾一下,三花、拓普之前做过总成吗?北特之前做过丝杠吗?震裕之前做过线性总成吗?斯菱之前做过谐波吗?在机器人出来之前,市场有企业做过机器人的零部件吗?都没有,但是他们跑出来了。机器人本身就是一个新行业,而大家基本都是从零开始。因此没做过不代表做不
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西菱动力
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庆祝近期持续推荐索辰科技,欢迎随时交流
【申万计算机】索辰科技WAIC:物理AI落地加速,具身智能虚拟训练+低空三维物理地图 两大重磅发布! # 具身智能虚拟训练方案! 1)虚拟训练场:实现多物理场(流体、电磁、结构等)实时共演,构建智能体复杂系统场景的先验优化。【直接对标Nvidia Isaac Sim,索辰优势在于复杂物理场的耦合关联】 2)智能体自适应:系统通过真实的物理世界建模+多模态感知,使智能体感知环境,并根据实时反馈调整策略。【一个小场景是基于感知来决定用多大的力量抓起这个鸡蛋或是石头,基于强大的物理求解能力,也是公司长
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【建投机械】奥比中光大涨点评:重视AI视觉放量的产业趋势
公司今日股价创新高,我们认为或与8.8世界机器人大会上即将发布机器人视觉升级款新品,以及AMR行业的需求引发关注有关。 #人形机器人传感器核心环节: 公司主营3D视觉传感器,在服务机器人3D视觉领域市占率70%,人形机器人领域服务几乎全部国产本体厂商(宇树,智元,优必选等),为壁垒、价值量俱高,格局最优的传感器方向 #更看好产业趋势为公司带来的业绩放量: 当AI有了物理载体,需借助视觉传感器与外界交互,从小家电装摄像头,到3D打印,到工业机械臂,使用视觉传感器的老场景新需求越来越多。公司此前受制
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【华创机械】# 大族数控: PCB设备龙头,深度受益AI
# 最纯&覆盖最广PCB设备龙头。公司所有业务均围绕PCB,设备包括激光钻孔/机械钻孔设备、曝光/检测压合/成型/贴附设备等。24年全球市场空间约700亿元,大族数控市场占有率仅约5%,市占率排名第一,提升空间较大。 # AI对PCB设备带来“量价齐升”: # 1)“量价齐升”。AI PCB层数更高,加工难度更大、精度要求更高、设备需求更多、价格要求更高、利润水平更高。# 2)国产替代: 海外设备厂商产能限制难以满足全球PCB板厂扩产需求,大族数控进步显著,强势切入。 # 机械钻孔设备:胜宏第一
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❗【天风电新】上海洗霸(3):交易合同已签署,后续发展值得期待-0731
公司今日再次更新进展【已签署竞拍有研硫化锂资产交易合同】。 竞拍圆满落地,我们认为对于洗霸的定价在于两方面: 1、 有研硫化锂产业地位 技术上独一挡优势,采用碳热还原法,核心优势在于#兼顾高纯度和大批量生产。 份额上目前全球占比50%+,25H1预计出货6t,客户囊括海内外大厂,包括宁德、比亚迪、海外丰田等。 2、洗霸入主后续发展? 技术上,洗霸有硫化物处理经验(含硫酸性气田采气废水回主注处理的发明专利+帮中石化脱硫,十几年没出现安全事故)。 客户上,公司和ATL在硅碳负极深度绑定,和EVTOL
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上海洗霸
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持续推荐AIDC板块的投资机会!
近期北美CSP厂商持续上调资本开支规划,AIDC的beta环境持续改善。谷歌(750亿美金→850亿美金)、META(640~720亿美金→660~720亿美金)、微软(620亿美金→660~720亿美金)等陆续上修2025年资本开支,后续8月1日 AWS召开二季报业绩交流会。比较视角来看其他AI硬件PCB\光模块等都已创新高,我们仍然看好AIDC板块的机会! # PSU电源: 电源本身有双重通胀逻辑,在接下来的2-3年内都可以看到比较清晰的通胀路径。一方面品类扩张(PSU+BBU+超容→pow
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持续看好AI主线,应用围绕Agent配置
近日AI主线领跑市场,从算力到应用持续上涨突破,呈现逼空态势。在后续较多催化的预期下,我们认为应用的强Beta仍将延续,目前很多标的距离前高也仍有空间 1️⃣ GPT与DeepSeek新模型预期都将有较为明显的能力提升,其中Agent必然为核心方向之一,因此应用端交易仍以Agent为主线。我们先前主推的高辨识度结合扎实业绩的中小市值组合 #鼎捷数智、#赛意信息、#焦点科技、#光云科技 延续推荐;大市值#金蝶国际、#用友网络 随机构配置提升也持续看好 2️⃣ GPT-5多模态能力也将提升,Figm
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【华源交运 孙延】快递回调观点:
1)昨天会议对“反内卷”的表述用词细微调整,造成市场对反内卷的整体回调,大宗商品和相关板块调整,整体今天市场氛围也较差。我们对于自上而下的“反内卷”态度仍较为坚定,静待更多政策出台。 2)“快递反内卷”的节奏:周二国家邮政局座谈会结束,各快递企业落实反内卷仍需要时间。同时“广东省大幅度提价”仍未充分扩散,仍有投资人存疑,预计下周中获得更多确认和实际落实。行业持续的提价将打破一切质疑! 3)当前快递板块估值没有泡沫,以行业回到2024年盈利水平来看,不打入提价业绩弹性的情况下,当前圆通PE 12.
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申通快递
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【招商电子】国产算力产业链点评:国家互联网信息办约谈英伟达H20
根据网信中国信息,近日,英伟达算力芯片被曝出存在严重安全问题。此前,美议员呼吁要求美出口的先进芯片必须配备“追踪定位”功能。美人工智能领域专家透露,英伟达算力芯片“追踪定位”“远程关闭”技术已成熟。为维护中国用户网络安全、数据安全,依据《查找图书网络安全法》《查找图书数据安全法》《查找图书个人信息保护法》有关规定,国家互联网信息办公室于2025年7月31日约谈了英伟达公司,要求英伟达公司就对华销售的H20算力芯片漏洞后门安全风险问题进行说明并提交相关证明材料。 市场长期关注国内先进制程产线的建设
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重点关注蓝箭航天IPO叠加商业航天方向
证监会官网显示,蓝箭航天空间科技股份有限公司、东莞优邦材料科技股份有限公司、北京艺妙神州生物医药股份有限公司正式开启上市辅导。蓝箭航天由中金公司担任辅导机构,东莞优邦材料科技股份有限公司由申万宏源证券担任辅导机构,北京艺妙神州生物医药股份有限公司由中信证券担任辅导机构。 一、直接参股企业:股权价值重估 金风科技(002202.SZ) 截至2022年末持有蓝箭航天4.9953%股权,为其公开披露的重要股东。 若蓝箭航天成功上市,金风科技所持股权有望通过二级市场退出或账面增值实现投资收益。参考胡润
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中国卫星
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【华西军工】低轨卫星加快发射组网
事件一:据央视新闻,7月27日和30日,我国分别在太原和海南发射卫星互联网低轨05组和06组卫星。 事件二:据新浪财经,7月25日,商业火箭公司蓝箭航天和中金公司签署辅导协议,启动科创板IPO进程。 事件三:据网易,Starlink 7月15日称,将在2026年上半年启动第三代星链卫星发射。三代星的数据下传速度可超过1太比特每秒,比现有主力二代星的下行速度快10倍,上行快24倍。这些卫星将使用SpaceX 下一代电脑、调制解调器、波束成型和交换技术,并在更低轨道运行,进一步减延迟。 点评: 发射
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英伟达终结者:ASIC
实际上博通是在帮谷歌这类互联网大厂开发了一款专用AI ASIC即谷歌的TPU。 其中的逻辑是这样的,谷歌自己因为要跑自己的Gemini模型,与ChatGPT对抗。 如果大家都用英伟达的GPU实际上是拉不开差距,到后面变成搞军备竞赛,变成谁拥有的英伟达算力卡多,谁厉害。 但是英伟达的卡巨贵,货还难拿,那谷歌想来想去直接来个釜底抽薪,它决定自己搞,谷歌自己搞芯片的前置逻辑条件变成: 第一、我不用CUDA,自然而然我可以不用英伟达的GPU,可以不给英伟达剥削我的机会; 第二、我自己
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河南召开国企改革项目小组会议
李涛强调,国企改革深化提升行动是习近平总书记亲自谋划、亲自部署推动的重大任务,是必须完成的政治任务。 现在离国企改革深化提升行动全面收官只剩下四个多月时间,国务院国资委明确要求今年9月底前要基本完成主要改革任务,12月底前全面收官。在剩下时间里,要着力强化和解决八方面具体问题,全面提高改革成色,真正让改革体现到高质量发展成果上。一是战略使命问题。企业要坚持功能为本,紧紧围绕功能定位来开展工作;要坚持主业为王,紧紧聚焦主业,把主业做强。二是科技创新问题。要在机制上破题,把科技人员的创新活力全面激发
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【西部化工】TDI观点更新
7月29日,万华福建产能复产,该TDI产能约36万吨/年,根据生意社7月30日及7月31日询盘,价格不跌反涨,或7%幅度,8月1日询盘仍小幅上涨。 7月27日,日本三井化学唯一生产基地的5万吨TDI因氯气泄漏再次瘫痪,具体复产时间未知。 根据市场消息反馈,马上进入9月就是市场旺季,此时中国TDI有效产能占据全球50%左右,有望占据主导地位,欧洲宝思德25万吨产能提价500欧元后马上进入检修阶段,有利于国内价格传导效应。 从近几年整体价格走势来看,目前TDI仍处于历史低位,价格刚刚达到厂家盈亏平衡
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【建投机械】奥比中光大涨点评:重视AI视觉放量的产业趋势
公司今日股价创新高,我们认为或与8.8世界机器人大会上即将发布机器人视觉升级款新品,以及AMR行业的需求引发关注有关。 #人形机器人传感器核心环节: 公司主营3D视觉传感器,在服务机器人3D视觉领域市占率70%,人形机器人领域服务几乎全部国产本体厂商(宇树,智元,优必选等),为壁垒、价值量俱高,格局最优的传感器方向 #更看好产业趋势为公司带来的业绩放量: 当AI有了物理载体,需借助视觉传感器与外界交互,从小家电装摄像头,到3D打印,到工业机械臂,使用视觉传感器的老场景新需求越来越多。公司此前受制
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【华创机械】# 大族数控: PCB设备龙头,深度受益AI
# 最纯&覆盖最广PCB设备龙头。公司所有业务均围绕PCB,设备包括激光钻孔/机械钻孔设备、曝光/检测压合/成型/贴附设备等。24年全球市场空间约700亿元,大族数控市场占有率仅约5%,市占率排名第一,提升空间较大。 # AI对PCB设备带来“量价齐升”: # 1)“量价齐升”。AI PCB层数更高,加工难度更大、精度要求更高、设备需求更多、价格要求更高、利润水平更高。# 2)国产替代: 海外设备厂商产能限制难以满足全球PCB板厂扩产需求,大族数控进步显著,强势切入。 # 机械钻孔设备:胜宏第一
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大族数控
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無名之輩
2025-07-31 20:44:04
❗【天风电新】上海洗霸(3):交易合同已签署,后续发展值得期待-0731
公司今日再次更新进展【已签署竞拍有研硫化锂资产交易合同】。 竞拍圆满落地,我们认为对于洗霸的定价在于两方面: 1、 有研硫化锂产业地位 技术上独一挡优势,采用碳热还原法,核心优势在于#兼顾高纯度和大批量生产。 份额上目前全球占比50%+,25H1预计出货6t,客户囊括海内外大厂,包括宁德、比亚迪、海外丰田等。 2、洗霸入主后续发展? 技术上,洗霸有硫化物处理经验(含硫酸性气田采气废水回主注处理的发明专利+帮中石化脱硫,十几年没出现安全事故)。 客户上,公司和ATL在硅碳负极深度绑定,和EVTOL
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上海洗霸
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無名之輩
2025-07-31 20:43:03
持续推荐AIDC板块的投资机会!
近期北美CSP厂商持续上调资本开支规划,AIDC的beta环境持续改善。谷歌(750亿美金→850亿美金)、META(640~720亿美金→660~720亿美金)、微软(620亿美金→660~720亿美金)等陆续上修2025年资本开支,后续8月1日 AWS召开二季报业绩交流会。比较视角来看其他AI硬件PCB\光模块等都已创新高,我们仍然看好AIDC板块的机会! # PSU电源: 电源本身有双重通胀逻辑,在接下来的2-3年内都可以看到比较清晰的通胀路径。一方面品类扩张(PSU+BBU+超容→pow
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胜宏科技
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無名之輩
2025-07-31 20:42:31
持续看好AI主线,应用围绕Agent配置
近日AI主线领跑市场,从算力到应用持续上涨突破,呈现逼空态势。在后续较多催化的预期下,我们认为应用的强Beta仍将延续,目前很多标的距离前高也仍有空间 1️⃣ GPT与DeepSeek新模型预期都将有较为明显的能力提升,其中Agent必然为核心方向之一,因此应用端交易仍以Agent为主线。我们先前主推的高辨识度结合扎实业绩的中小市值组合 #鼎捷数智、#赛意信息、#焦点科技、#光云科技 延续推荐;大市值#金蝶国际、#用友网络 随机构配置提升也持续看好 2️⃣ GPT-5多模态能力也将提升,Figm
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金山办公
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無名之輩
2025-07-31 20:42:01
【华源交运 孙延】快递回调观点:
1)昨天会议对“反内卷”的表述用词细微调整,造成市场对反内卷的整体回调,大宗商品和相关板块调整,整体今天市场氛围也较差。我们对于自上而下的“反内卷”态度仍较为坚定,静待更多政策出台。 2)“快递反内卷”的节奏:周二国家邮政局座谈会结束,各快递企业落实反内卷仍需要时间。同时“广东省大幅度提价”仍未充分扩散,仍有投资人存疑,预计下周中获得更多确认和实际落实。行业持续的提价将打破一切质疑! 3)当前快递板块估值没有泡沫,以行业回到2024年盈利水平来看,不打入提价业绩弹性的情况下,当前圆通PE 12.
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申通快递
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無名之輩
2025-07-31 20:41:25
【招商电子】国产算力产业链点评:国家互联网信息办约谈英伟达H20
根据网信中国信息,近日,英伟达算力芯片被曝出存在严重安全问题。此前,美议员呼吁要求美出口的先进芯片必须配备“追踪定位”功能。美人工智能领域专家透露,英伟达算力芯片“追踪定位”“远程关闭”技术已成熟。为维护中国用户网络安全、数据安全,依据《查找图书网络安全法》《查找图书数据安全法》《查找图书个人信息保护法》有关规定,国家互联网信息办公室于2025年7月31日约谈了英伟达公司,要求英伟达公司就对华销售的H20算力芯片漏洞后门安全风险问题进行说明并提交相关证明材料。 市场长期关注国内先进制程产线的建设
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中芯国际
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無名之輩
2025-07-30 22:55:33
重点关注蓝箭航天IPO叠加商业航天方向
证监会官网显示,蓝箭航天空间科技股份有限公司、东莞优邦材料科技股份有限公司、北京艺妙神州生物医药股份有限公司正式开启上市辅导。蓝箭航天由中金公司担任辅导机构,东莞优邦材料科技股份有限公司由申万宏源证券担任辅导机构,北京艺妙神州生物医药股份有限公司由中信证券担任辅导机构。 一、直接参股企业:股权价值重估 金风科技(002202.SZ) 截至2022年末持有蓝箭航天4.9953%股权,为其公开披露的重要股东。 若蓝箭航天成功上市,金风科技所持股权有望通过二级市场退出或账面增值实现投资收益。参考胡润
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中国卫星
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無名之輩
2025-07-30 22:49:49
【华西军工】低轨卫星加快发射组网
事件一:据央视新闻,7月27日和30日,我国分别在太原和海南发射卫星互联网低轨05组和06组卫星。 事件二:据新浪财经,7月25日,商业火箭公司蓝箭航天和中金公司签署辅导协议,启动科创板IPO进程。 事件三:据网易,Starlink 7月15日称,将在2026年上半年启动第三代星链卫星发射。三代星的数据下传速度可超过1太比特每秒,比现有主力二代星的下行速度快10倍,上行快24倍。这些卫星将使用SpaceX 下一代电脑、调制解调器、波束成型和交换技术,并在更低轨道运行,进一步减延迟。 点评: 发射
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中国卫通
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