心宽体富用户主页-韭研公社

异动

登录注册

心宽体富

这个人很懒，什么都没有留下

个人资料

置顶

心宽体富

2025-01-07 14:44:46

置顶

好

@韭菜团子：1月6日公社每日内容精选

公社里海量内容不知从何看起，看每天的公社每日内容精选就够了！我们结合公社热榜及市场盘面走向等综合因素，为你精选出当天最具看点的公社文章，欢迎大家积极参与评论，我们一起把公社内的优质内容呈现出来，让更多人看到。每日复盘必备，每天晚上8点前发送，周末会相应提前！今日具体文章如下，包含了资讯、行业题材、市

66 赞同-27 评论

0

0

1
心宽体富

2025-09-14 08:50:15

ai设备更新：关注开支上修和新方向机遇

【广发机械】#ai设备更新：关注开支上修和新方向机遇 1. 生益电子发布扩产公告、下游开支继续上修。生益宣布自有或自筹资金19亿预计年产70万平投资计划，预计26-27年逐步投产，主要聚焦服务器，高多层，ai算力新需求。此项目单平投资2714元，高于此前东山（2400元）及我们统计的项目均值（2100元）。当前正处于下游pcb扩产加速+技术进步带动单平投资扩张共振阶段，#继续看好pcb设备——芯碁微装、鼎泰高科、大族数控、日联科技等投资机会。 2. #关注新方向1：下游服务器代工capex加速

S
生益电子

0

1

1

0.04
心宽体富

2025-09-13 20:39:49

商务部对原产于美国的模拟芯片启动调查，我们一直强调模拟IC自主可控核心环节

【方正电子丨模拟IC】商务部对原产于美国的模拟芯片启动调查，我们一直强调模拟IC自主可控核心环节事件：商务部于2025年7月23日收到江苏省半导体行业协会代表国内相关模拟芯片产业正式提交的反倾销调查申请，决定自2025年9月13日起对原产于美国的进口相关模拟芯片进行反倾销立案调查。产品主要为相关模拟芯片中使用40nm及以上工艺制程的通用接口芯片和栅极驱动芯片。根据《关税加速“深水区”国产替代，车规模拟IC迎黄金三年》报告，我们重申观点如下： 2024年中国模拟IC市场规模为1953亿元，其中

S
艾为电子

5

3

6

0.20
心宽体富

2025-09-12 13:22:12

国家层面利好政策发布，看好储能需求高景气

国家层面利好政策发布，看好储能需求高景气 ⭕️事件：近日，国家发展改革委、国家能源局印发《新型储能规模化建设专项行动方案（2025—2027年）》。 #国家层面装机目标明确、储能需求增长确定性进一步增强。政策明确总体目标：2027年，全国新型储能装机规模达到180GW以上，带动项目直接投资约2500亿元。根据国家能源局，截至2024年，新型储能累计装机规模为73.8GW，我们测算出2025-2027年装机规模合计将达到106.2GW以上，平均单年为35.4GW，但考虑到电力市场化后储能配置时长的

S
亿纬锂能

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-12 07:08:03

行业跟踪点评：下游扰动不改第三方AI制药平台中长期发展趋势

【行业跟踪点评：下游扰动不改第三方AI制药平台中长期发展趋势】 ⚡️事件：根据《纽约时报》报道，特朗普政府正在讨论一份起草的行政命令，该命令包含对于中国药物的相关限制。根据报道，该行政命令草案主要提出了三条限制：①提高几种关键药物的本土产量；②严格审查跨境药物交易；③限制使用中国临床试验数据。 1️⃣从政策落地的可能性来看、该草案未必会最终成型。当前中国创新药“出海”更多是基于商业利益驱动，而在中美药品交易中，真正受益方是跨国药企和大型制药公司，其需要通过外部引进来补充研发管线和丰富产品储备。近

S
中信证券

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-12 05:52:32

东山精密光模块+AIPCB全面超预期，上修目标市值2500亿+

[红包]上修【东山精密】：光模块+AIPCB全面超预期，上修目标市值2500亿+ [玫瑰]光模块业务有望持续超预期：索尔斯具备从芯片到模块的垂直整合能力，光芯片已经成为光模块供给的核心瓶颈环节，索尔斯EML已经大幅扩产(12KK+/M，全部自供对应光模块300+亿产值)，支撑800G/1.6T产能大幅扩张，需求侧看Oracle指引/N客户VR机柜光模块方案大超预期，北美客户需求全面上修，公司800G光模块已经突破meta亚马逊等大客户，在东山集团AI平台赋能下海内外大客户资源有望加速导入，1.6

S
东山精密

7

3

6

0.18
心宽体富

2025-09-11 17:52:13

奥特维：固态电池设备取得突破，半导体业务快速增长

奥特维：固态电池设备取得突破，半导体业务快速增长 1、公司布局硫化物电解质及电池设备，对应单GW价值量在1.5亿元左右，已获取订单超千万元。公司2024年与屹锂科技签署战略合作协议，集中资源突破硫化物技术路线，屹锂科技在常州设立电解质生产基地一期（年产 30 吨），已于今年6月30日正式投产，2026 年将建设二期电解质生产基地（年产1000吨），拉动对固态电解质设备的需求。 2、半导体设备订单快速增长，上半年新签突破9000万元，接近2024年全年新签订单量。公司已取得应用光电、环球广电、气派

S
奥特维

1

0

0

0.00
心宽体富

2025-09-11 17:51:28

甲骨文签订AI大单数据中心建设加速，国内头部电源厂商率先受益20250911

甲骨文签订AI大单数据中心建设加速，国内头部电源厂商率先受益20250911 #事件： 9月10日甲骨文与Open AI签订3000亿美元云计算合同，被业内称为“史上最大云计算合同”，公司Q3 RPO飙升至4550亿美元，同比+359%，预计大部分来自Open AI，未来四年RPO有望突破5000亿美元；同时7月Open AI曾宣布与甲骨文签订协议，计划建设4.5GW数据中心，合同年价值量约为300亿美元，北美数据中心建设超预期；国内CSP厂商中报上调资本开支，数据中心建设维持高景气，国内头部电

S
科士达

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-11 17:49:27

立华股份——生猪小而美，黄鸡景气向上

🔥继续强call立华股份——生猪小而美，黄鸡景气向上【生猪养殖业务—小而美】1.从出栏角度看，公司历史出栏兑现度好，2025年出栏目标200万头（yoy+50%），2026年计划出栏250万头左右(yoy+25%）。2.从成本角度看，8月立华生猪完全成本12.6元/千克（含费用），其养殖水平稳居国内猪企第一梯队，且仍在不断优化。看好立华生猪养殖业务！【黄羽鸡业务—景气向上】1.黄鸡迎景气向上拐点。今年上半年黄羽鸡行业普遍亏损，且亏损时间持续数月，6～7月鸡价更是创下近年新低；某top10黄

S
立华股份

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-11 14:57:16

金信诺旭创立讯等巨头押宝CPC，金信诺绑定中际旭创卡位CPC核心弹性显著！

‼️重视【金信诺】：旭创立讯等巨头押宝CPC，金信诺绑定中际旭创卡位CPC核心弹性显著！光博会上，两大龙头旭创和立讯均提出了CPC(共封装铜互连)的概念，#核心变化在于从交换机ASIC芯片侧通过铜缆直接连接到交换机的端口，使得内部电信号的传输绕开的PCB环节，功耗上有大幅优化，又解决了CPO不易维修的问题，相比之下更容易落地，我们预计会成为一段时期的主流方案。 #CPC最大的变化在于引入了内部铜线，区别于此前的铜连接。莫氏、泰科、安费诺为全球龙头，#而目前国内这一赛道能做的只有立讯和金信诺两家

S
金信诺

2

1

1

0.07
心宽体富

2025-09-11 07:57:32

镁合金电驱专家交流总结-2509

镁合金电驱专家交流总结-2509 #镁合金电驱壳体已实现头部车企批产，#多车企加速布局。上汽智己自2021年起率先在三电壳体中应用镁合金，大众、奥迪的新车型已采用镁合金电驱壳体；吉利目前已实现批产；比亚迪、XM处于试制阶段，XM计划在非赛道车型中加速推广镁合金电驱；小鹏正在招聘镁合金相关人员，汇川等头部总成企业亦在推进相关研究，行业应用从试水向规模化扩张。 #镁合金壳体成本优势显著。铝合金壳体成品单价约36元/公斤（20-25公斤/件），价值720-900，镁合金电驱壳体成品单价约40元/公斤，

S
中信证券

2

0

5

0.06
心宽体富

2025-09-10 13:29:18

益方生物：临床价值重于一切，坚定看好后续BD前景，维持强烈推荐！

【长江医药】益方生物：临床价值重于一切，坚定看好后续BD前景，维持强烈推荐！ [太阳]近期公司股价调整，我们认为可能是由于部分博弈短期BD进展的资金兑现，公司基本面没有任何变化，当前低位仍是布局良机！ [烟花]BIC Tyk2小分子变构抑制剂D-2570，想象空间巨大。1）银屑病适应症疗效优异（II期临床试验剂量组PASI 75达85.0-90.0%，PASI 90达70.7%-77.5% ，PASI 100达39.0%-50.0%；#疗效可媲美大分子注射剂），#2023年美国银屑病市场达300

S
益方生物

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-10 12:45:58

川仪股份（603100.SH）如有调研或反路演需求

川仪股份（603100.SH）如有调研或反路演需求产品及订单：川仪股份智能调节阀、智能执行机构、智能变送器和温度仪表等核心产品产销率表现优异。2025H1，智能调节阀与智能执行机构产销率分别达95.27%/104.27%，智能变送器和温度仪表产销率高达104.44%/101.56% 。高产销率凸显公司产品研发、质量把控与市场推广综合优势，核心产品成为抵御市场波动的坚实力量。2025H1公司新签订单同比略有下滑，但公司在核电、精细化工、有色金属、水利水务、火电等细分市场新签订单均呈现较大增幅。

S
川仪股份

0

0

0

0.01
心宽体富

2025-09-10 08:05:25

阿里巴巴：闪购业务带动主站增长，阿里云需求持续提升

阿里巴巴：闪购业务带动主站增长，阿里云需求持续提升东吴传媒互联网张良卫团队闪购业务突破大超预期，未来内功持续修炼有望稳定：自5月阿里大幅投入淘宝闪购业务以来，整体单量持续提升，单量上已经实现接近美团的水平，达到一定订单量之后UE也将产生变化，未来和美团的差距也将收窄，高AOV订单的占比也将会提升，整体效率都将发生大幅提升。公司未来还将会加大在骑手路径系统、闪电仓和供应链上持续投入，进而巩固维持闪购业务市场份额。闪购业务未来将带动主站用户活跃度以及CMR增长：公司从GMV近期的增长上看到了即

S
阿里巴巴

2

4

7

0.24
心宽体富

2025-09-10 07:38:06

国网启动2交1直+1海风柔直可研

【长江电新】国网启动2交1直+1海风柔直可研，验证特高压景气——2025电网推荐四十二 9月9日晚，国网发布2025年特高压第四次前期招标公告，符合预期时间，其中包括2交1直和1个海风集中送出，外加2个扩建工程，景气持续。 #特高压直流，库布奇-上海启动可研本工程拟新建±800kV/800万kW送端常规直流换流站和受端柔性直流换流站各一座，拟于2026年3月完成可研。 #特高压交流，长治-南阳二回和赣江-赣南启动可研 1、长治-南阳是我国第一条特高压交流工程建成，当前启动第二回建设，工程计划新

S
特变电工

0

2

6

0.13

前往

页

置顶

心宽体富

2025-01-07 14:44:46

置顶

好

@韭菜团子：1月6日公社每日内容精选

公社里海量内容不知从何看起，看每天的公社每日内容精选就够了！我们结合公社热榜及市场盘面走向等综合因素，为你精选出当天最具看点的公社文章，欢迎大家积极参与评论，我们一起把公社内的优质内容呈现出来，让更多人看到。每日复盘必备，每天晚上8点前发送，周末会相应提前！今日具体文章如下，包含了资讯、行业题材、市

66 赞同-27 评论

0

0

1
心宽体富

2025-09-14 08:50:15

ai设备更新：关注开支上修和新方向机遇

【广发机械】#ai设备更新：关注开支上修和新方向机遇 1. 生益电子发布扩产公告、下游开支继续上修。生益宣布自有或自筹资金19亿预计年产70万平投资计划，预计26-27年逐步投产，主要聚焦服务器，高多层，ai算力新需求。此项目单平投资2714元，高于此前东山（2400元）及我们统计的项目均值（2100元）。当前正处于下游pcb扩产加速+技术进步带动单平投资扩张共振阶段，#继续看好pcb设备——芯碁微装、鼎泰高科、大族数控、日联科技等投资机会。 2. #关注新方向1：下游服务器代工capex加速

S
生益电子

0

1

1

0.04
心宽体富

2025-09-13 20:39:49

商务部对原产于美国的模拟芯片启动调查，我们一直强调模拟IC自主可控核心环节

【方正电子丨模拟IC】商务部对原产于美国的模拟芯片启动调查，我们一直强调模拟IC自主可控核心环节事件：商务部于2025年7月23日收到江苏省半导体行业协会代表国内相关模拟芯片产业正式提交的反倾销调查申请，决定自2025年9月13日起对原产于美国的进口相关模拟芯片进行反倾销立案调查。产品主要为相关模拟芯片中使用40nm及以上工艺制程的通用接口芯片和栅极驱动芯片。根据《关税加速“深水区”国产替代，车规模拟IC迎黄金三年》报告，我们重申观点如下： 2024年中国模拟IC市场规模为1953亿元，其中

S
艾为电子

5

3

6

0.20
心宽体富

2025-09-12 13:22:12

国家层面利好政策发布，看好储能需求高景气

国家层面利好政策发布，看好储能需求高景气 ⭕️事件：近日，国家发展改革委、国家能源局印发《新型储能规模化建设专项行动方案（2025—2027年）》。 #国家层面装机目标明确、储能需求增长确定性进一步增强。政策明确总体目标：2027年，全国新型储能装机规模达到180GW以上，带动项目直接投资约2500亿元。根据国家能源局，截至2024年，新型储能累计装机规模为73.8GW，我们测算出2025-2027年装机规模合计将达到106.2GW以上，平均单年为35.4GW，但考虑到电力市场化后储能配置时长的

S
亿纬锂能

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-12 07:08:03

行业跟踪点评：下游扰动不改第三方AI制药平台中长期发展趋势

【行业跟踪点评：下游扰动不改第三方AI制药平台中长期发展趋势】 ⚡️事件：根据《纽约时报》报道，特朗普政府正在讨论一份起草的行政命令，该命令包含对于中国药物的相关限制。根据报道，该行政命令草案主要提出了三条限制：①提高几种关键药物的本土产量；②严格审查跨境药物交易；③限制使用中国临床试验数据。 1️⃣从政策落地的可能性来看、该草案未必会最终成型。当前中国创新药“出海”更多是基于商业利益驱动，而在中美药品交易中，真正受益方是跨国药企和大型制药公司，其需要通过外部引进来补充研发管线和丰富产品储备。近

S
中信证券

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-12 05:52:32

东山精密光模块+AIPCB全面超预期，上修目标市值2500亿+

[红包]上修【东山精密】：光模块+AIPCB全面超预期，上修目标市值2500亿+ [玫瑰]光模块业务有望持续超预期：索尔斯具备从芯片到模块的垂直整合能力，光芯片已经成为光模块供给的核心瓶颈环节，索尔斯EML已经大幅扩产(12KK+/M，全部自供对应光模块300+亿产值)，支撑800G/1.6T产能大幅扩张，需求侧看Oracle指引/N客户VR机柜光模块方案大超预期，北美客户需求全面上修，公司800G光模块已经突破meta亚马逊等大客户，在东山集团AI平台赋能下海内外大客户资源有望加速导入，1.6

S
东山精密

7

3

6

0.18
心宽体富

2025-09-11 17:52:13

奥特维：固态电池设备取得突破，半导体业务快速增长

奥特维：固态电池设备取得突破，半导体业务快速增长 1、公司布局硫化物电解质及电池设备，对应单GW价值量在1.5亿元左右，已获取订单超千万元。公司2024年与屹锂科技签署战略合作协议，集中资源突破硫化物技术路线，屹锂科技在常州设立电解质生产基地一期（年产 30 吨），已于今年6月30日正式投产，2026 年将建设二期电解质生产基地（年产1000吨），拉动对固态电解质设备的需求。 2、半导体设备订单快速增长，上半年新签突破9000万元，接近2024年全年新签订单量。公司已取得应用光电、环球广电、气派

S
奥特维

1

0

0

0.00
心宽体富

2025-09-11 17:51:28

甲骨文签订AI大单数据中心建设加速，国内头部电源厂商率先受益20250911

甲骨文签订AI大单数据中心建设加速，国内头部电源厂商率先受益20250911 #事件： 9月10日甲骨文与Open AI签订3000亿美元云计算合同，被业内称为“史上最大云计算合同”，公司Q3 RPO飙升至4550亿美元，同比+359%，预计大部分来自Open AI，未来四年RPO有望突破5000亿美元；同时7月Open AI曾宣布与甲骨文签订协议，计划建设4.5GW数据中心，合同年价值量约为300亿美元，北美数据中心建设超预期；国内CSP厂商中报上调资本开支，数据中心建设维持高景气，国内头部电

S
科士达

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-11 17:49:27

立华股份——生猪小而美，黄鸡景气向上

🔥继续强call立华股份——生猪小而美，黄鸡景气向上【生猪养殖业务—小而美】1.从出栏角度看，公司历史出栏兑现度好，2025年出栏目标200万头（yoy+50%），2026年计划出栏250万头左右(yoy+25%）。2.从成本角度看，8月立华生猪完全成本12.6元/千克（含费用），其养殖水平稳居国内猪企第一梯队，且仍在不断优化。看好立华生猪养殖业务！【黄羽鸡业务—景气向上】1.黄鸡迎景气向上拐点。今年上半年黄羽鸡行业普遍亏损，且亏损时间持续数月，6～7月鸡价更是创下近年新低；某top10黄

S
立华股份

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-11 14:57:16

金信诺旭创立讯等巨头押宝CPC，金信诺绑定中际旭创卡位CPC核心弹性显著！

‼️重视【金信诺】：旭创立讯等巨头押宝CPC，金信诺绑定中际旭创卡位CPC核心弹性显著！光博会上，两大龙头旭创和立讯均提出了CPC(共封装铜互连)的概念，#核心变化在于从交换机ASIC芯片侧通过铜缆直接连接到交换机的端口，使得内部电信号的传输绕开的PCB环节，功耗上有大幅优化，又解决了CPO不易维修的问题，相比之下更容易落地，我们预计会成为一段时期的主流方案。 #CPC最大的变化在于引入了内部铜线，区别于此前的铜连接。莫氏、泰科、安费诺为全球龙头，#而目前国内这一赛道能做的只有立讯和金信诺两家

S
金信诺

2

1

1

0.07
心宽体富

2025-09-11 07:57:32

镁合金电驱专家交流总结-2509

镁合金电驱专家交流总结-2509 #镁合金电驱壳体已实现头部车企批产，#多车企加速布局。上汽智己自2021年起率先在三电壳体中应用镁合金，大众、奥迪的新车型已采用镁合金电驱壳体；吉利目前已实现批产；比亚迪、XM处于试制阶段，XM计划在非赛道车型中加速推广镁合金电驱；小鹏正在招聘镁合金相关人员，汇川等头部总成企业亦在推进相关研究，行业应用从试水向规模化扩张。 #镁合金壳体成本优势显著。铝合金壳体成品单价约36元/公斤（20-25公斤/件），价值720-900，镁合金电驱壳体成品单价约40元/公斤，

S
中信证券

2

0

5

0.06
心宽体富

2025-09-10 13:29:18

益方生物：临床价值重于一切，坚定看好后续BD前景，维持强烈推荐！

【长江医药】益方生物：临床价值重于一切，坚定看好后续BD前景，维持强烈推荐！ [太阳]近期公司股价调整，我们认为可能是由于部分博弈短期BD进展的资金兑现，公司基本面没有任何变化，当前低位仍是布局良机！ [烟花]BIC Tyk2小分子变构抑制剂D-2570，想象空间巨大。1）银屑病适应症疗效优异（II期临床试验剂量组PASI 75达85.0-90.0%，PASI 90达70.7%-77.5% ，PASI 100达39.0%-50.0%；#疗效可媲美大分子注射剂），#2023年美国银屑病市场达300

S
益方生物

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-10 12:45:58

川仪股份（603100.SH）如有调研或反路演需求

川仪股份（603100.SH）如有调研或反路演需求产品及订单：川仪股份智能调节阀、智能执行机构、智能变送器和温度仪表等核心产品产销率表现优异。2025H1，智能调节阀与智能执行机构产销率分别达95.27%/104.27%，智能变送器和温度仪表产销率高达104.44%/101.56% 。高产销率凸显公司产品研发、质量把控与市场推广综合优势，核心产品成为抵御市场波动的坚实力量。2025H1公司新签订单同比略有下滑，但公司在核电、精细化工、有色金属、水利水务、火电等细分市场新签订单均呈现较大增幅。

S
川仪股份

0

0

0

0.01
心宽体富

2025-09-10 08:05:25

阿里巴巴：闪购业务带动主站增长，阿里云需求持续提升

阿里巴巴：闪购业务带动主站增长，阿里云需求持续提升东吴传媒互联网张良卫团队闪购业务突破大超预期，未来内功持续修炼有望稳定：自5月阿里大幅投入淘宝闪购业务以来，整体单量持续提升，单量上已经实现接近美团的水平，达到一定订单量之后UE也将产生变化，未来和美团的差距也将收窄，高AOV订单的占比也将会提升，整体效率都将发生大幅提升。公司未来还将会加大在骑手路径系统、闪电仓和供应链上持续投入，进而巩固维持闪购业务市场份额。闪购业务未来将带动主站用户活跃度以及CMR增长：公司从GMV近期的增长上看到了即

S
阿里巴巴

2

4

7

0.24
心宽体富

2025-09-10 07:38:06

国网启动2交1直+1海风柔直可研

【长江电新】国网启动2交1直+1海风柔直可研，验证特高压景气——2025电网推荐四十二 9月9日晚，国网发布2025年特高压第四次前期招标公告，符合预期时间，其中包括2交1直和1个海风集中送出，外加2个扩建工程，景气持续。 #特高压直流，库布奇-上海启动可研本工程拟新建±800kV/800万kW送端常规直流换流站和受端柔性直流换流站各一座，拟于2026年3月完成可研。 #特高压交流，长治-南阳二回和赣江-赣南启动可研 1、长治-南阳是我国第一条特高压交流工程建成，当前启动第二回建设，工程计划新

S
特变电工

0

2

6

0.13

前往

页

置顶

心宽体富

2025-01-07 14:44:46

置顶

好

@韭菜团子：1月6日公社每日内容精选

公社里海量内容不知从何看起，看每天的公社每日内容精选就够了！我们结合公社热榜及市场盘面走向等综合因素，为你精选出当天最具看点的公社文章，欢迎大家积极参与评论，我们一起把公社内的优质内容呈现出来，让更多人看到。每日复盘必备，每天晚上8点前发送，周末会相应提前！今日具体文章如下，包含了资讯、行业题材、市

66 赞同-27 评论

0

0

1
心宽体富

2025-09-14 08:50:15

ai设备更新：关注开支上修和新方向机遇

【广发机械】#ai设备更新：关注开支上修和新方向机遇 1. 生益电子发布扩产公告、下游开支继续上修。生益宣布自有或自筹资金19亿预计年产70万平投资计划，预计26-27年逐步投产，主要聚焦服务器，高多层，ai算力新需求。此项目单平投资2714元，高于此前东山（2400元）及我们统计的项目均值（2100元）。当前正处于下游pcb扩产加速+技术进步带动单平投资扩张共振阶段，#继续看好pcb设备——芯碁微装、鼎泰高科、大族数控、日联科技等投资机会。 2. #关注新方向1：下游服务器代工capex加速

S
生益电子

0

1

1

0.04
心宽体富

2025-09-13 20:39:49

商务部对原产于美国的模拟芯片启动调查，我们一直强调模拟IC自主可控核心环节

【方正电子丨模拟IC】商务部对原产于美国的模拟芯片启动调查，我们一直强调模拟IC自主可控核心环节事件：商务部于2025年7月23日收到江苏省半导体行业协会代表国内相关模拟芯片产业正式提交的反倾销调查申请，决定自2025年9月13日起对原产于美国的进口相关模拟芯片进行反倾销立案调查。产品主要为相关模拟芯片中使用40nm及以上工艺制程的通用接口芯片和栅极驱动芯片。根据《关税加速“深水区”国产替代，车规模拟IC迎黄金三年》报告，我们重申观点如下： 2024年中国模拟IC市场规模为1953亿元，其中

S
艾为电子

5

3

6

0.20
心宽体富

2025-09-12 13:22:12

国家层面利好政策发布，看好储能需求高景气

国家层面利好政策发布，看好储能需求高景气 ⭕️事件：近日，国家发展改革委、国家能源局印发《新型储能规模化建设专项行动方案（2025—2027年）》。 #国家层面装机目标明确、储能需求增长确定性进一步增强。政策明确总体目标：2027年，全国新型储能装机规模达到180GW以上，带动项目直接投资约2500亿元。根据国家能源局，截至2024年，新型储能累计装机规模为73.8GW，我们测算出2025-2027年装机规模合计将达到106.2GW以上，平均单年为35.4GW，但考虑到电力市场化后储能配置时长的

S
亿纬锂能

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-12 07:08:03

行业跟踪点评：下游扰动不改第三方AI制药平台中长期发展趋势

【行业跟踪点评：下游扰动不改第三方AI制药平台中长期发展趋势】 ⚡️事件：根据《纽约时报》报道，特朗普政府正在讨论一份起草的行政命令，该命令包含对于中国药物的相关限制。根据报道，该行政命令草案主要提出了三条限制：①提高几种关键药物的本土产量；②严格审查跨境药物交易；③限制使用中国临床试验数据。 1️⃣从政策落地的可能性来看、该草案未必会最终成型。当前中国创新药“出海”更多是基于商业利益驱动，而在中美药品交易中，真正受益方是跨国药企和大型制药公司，其需要通过外部引进来补充研发管线和丰富产品储备。近

S
中信证券

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-12 05:52:32

东山精密光模块+AIPCB全面超预期，上修目标市值2500亿+

[红包]上修【东山精密】：光模块+AIPCB全面超预期，上修目标市值2500亿+ [玫瑰]光模块业务有望持续超预期：索尔斯具备从芯片到模块的垂直整合能力，光芯片已经成为光模块供给的核心瓶颈环节，索尔斯EML已经大幅扩产(12KK+/M，全部自供对应光模块300+亿产值)，支撑800G/1.6T产能大幅扩张，需求侧看Oracle指引/N客户VR机柜光模块方案大超预期，北美客户需求全面上修，公司800G光模块已经突破meta亚马逊等大客户，在东山集团AI平台赋能下海内外大客户资源有望加速导入，1.6

S
东山精密

7

3

6

0.18
心宽体富

2025-09-11 17:52:13

奥特维：固态电池设备取得突破，半导体业务快速增长

奥特维：固态电池设备取得突破，半导体业务快速增长 1、公司布局硫化物电解质及电池设备，对应单GW价值量在1.5亿元左右，已获取订单超千万元。公司2024年与屹锂科技签署战略合作协议，集中资源突破硫化物技术路线，屹锂科技在常州设立电解质生产基地一期（年产 30 吨），已于今年6月30日正式投产，2026 年将建设二期电解质生产基地（年产1000吨），拉动对固态电解质设备的需求。 2、半导体设备订单快速增长，上半年新签突破9000万元，接近2024年全年新签订单量。公司已取得应用光电、环球广电、气派

S
奥特维

1

0

0

0.00
心宽体富

2025-09-11 17:51:28

甲骨文签订AI大单数据中心建设加速，国内头部电源厂商率先受益20250911

甲骨文签订AI大单数据中心建设加速，国内头部电源厂商率先受益20250911 #事件： 9月10日甲骨文与Open AI签订3000亿美元云计算合同，被业内称为“史上最大云计算合同”，公司Q3 RPO飙升至4550亿美元，同比+359%，预计大部分来自Open AI，未来四年RPO有望突破5000亿美元；同时7月Open AI曾宣布与甲骨文签订协议，计划建设4.5GW数据中心，合同年价值量约为300亿美元，北美数据中心建设超预期；国内CSP厂商中报上调资本开支，数据中心建设维持高景气，国内头部电

S
科士达

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-11 17:49:27

立华股份——生猪小而美，黄鸡景气向上

🔥继续强call立华股份——生猪小而美，黄鸡景气向上【生猪养殖业务—小而美】1.从出栏角度看，公司历史出栏兑现度好，2025年出栏目标200万头（yoy+50%），2026年计划出栏250万头左右(yoy+25%）。2.从成本角度看，8月立华生猪完全成本12.6元/千克（含费用），其养殖水平稳居国内猪企第一梯队，且仍在不断优化。看好立华生猪养殖业务！【黄羽鸡业务—景气向上】1.黄鸡迎景气向上拐点。今年上半年黄羽鸡行业普遍亏损，且亏损时间持续数月，6～7月鸡价更是创下近年新低；某top10黄

S
立华股份

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-11 14:57:16

金信诺旭创立讯等巨头押宝CPC，金信诺绑定中际旭创卡位CPC核心弹性显著！

‼️重视【金信诺】：旭创立讯等巨头押宝CPC，金信诺绑定中际旭创卡位CPC核心弹性显著！光博会上，两大龙头旭创和立讯均提出了CPC(共封装铜互连)的概念，#核心变化在于从交换机ASIC芯片侧通过铜缆直接连接到交换机的端口，使得内部电信号的传输绕开的PCB环节，功耗上有大幅优化，又解决了CPO不易维修的问题，相比之下更容易落地，我们预计会成为一段时期的主流方案。 #CPC最大的变化在于引入了内部铜线，区别于此前的铜连接。莫氏、泰科、安费诺为全球龙头，#而目前国内这一赛道能做的只有立讯和金信诺两家

S
金信诺

2

1

1

0.07
心宽体富

2025-09-11 07:57:32

镁合金电驱专家交流总结-2509

镁合金电驱专家交流总结-2509 #镁合金电驱壳体已实现头部车企批产，#多车企加速布局。上汽智己自2021年起率先在三电壳体中应用镁合金，大众、奥迪的新车型已采用镁合金电驱壳体；吉利目前已实现批产；比亚迪、XM处于试制阶段，XM计划在非赛道车型中加速推广镁合金电驱；小鹏正在招聘镁合金相关人员，汇川等头部总成企业亦在推进相关研究，行业应用从试水向规模化扩张。 #镁合金壳体成本优势显著。铝合金壳体成品单价约36元/公斤（20-25公斤/件），价值720-900，镁合金电驱壳体成品单价约40元/公斤，

S
中信证券

2

0

5

0.06
心宽体富

2025-09-10 13:29:18

益方生物：临床价值重于一切，坚定看好后续BD前景，维持强烈推荐！

【长江医药】益方生物：临床价值重于一切，坚定看好后续BD前景，维持强烈推荐！ [太阳]近期公司股价调整，我们认为可能是由于部分博弈短期BD进展的资金兑现，公司基本面没有任何变化，当前低位仍是布局良机！ [烟花]BIC Tyk2小分子变构抑制剂D-2570，想象空间巨大。1）银屑病适应症疗效优异（II期临床试验剂量组PASI 75达85.0-90.0%，PASI 90达70.7%-77.5% ，PASI 100达39.0%-50.0%；#疗效可媲美大分子注射剂），#2023年美国银屑病市场达300

S
益方生物

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-10 12:45:58

川仪股份（603100.SH）如有调研或反路演需求

川仪股份（603100.SH）如有调研或反路演需求产品及订单：川仪股份智能调节阀、智能执行机构、智能变送器和温度仪表等核心产品产销率表现优异。2025H1，智能调节阀与智能执行机构产销率分别达95.27%/104.27%，智能变送器和温度仪表产销率高达104.44%/101.56% 。高产销率凸显公司产品研发、质量把控与市场推广综合优势，核心产品成为抵御市场波动的坚实力量。2025H1公司新签订单同比略有下滑，但公司在核电、精细化工、有色金属、水利水务、火电等细分市场新签订单均呈现较大增幅。

S
川仪股份

0

0

0

0.01
心宽体富

2025-09-10 08:05:25

阿里巴巴：闪购业务带动主站增长，阿里云需求持续提升

阿里巴巴：闪购业务带动主站增长，阿里云需求持续提升东吴传媒互联网张良卫团队闪购业务突破大超预期，未来内功持续修炼有望稳定：自5月阿里大幅投入淘宝闪购业务以来，整体单量持续提升，单量上已经实现接近美团的水平，达到一定订单量之后UE也将产生变化，未来和美团的差距也将收窄，高AOV订单的占比也将会提升，整体效率都将发生大幅提升。公司未来还将会加大在骑手路径系统、闪电仓和供应链上持续投入，进而巩固维持闪购业务市场份额。闪购业务未来将带动主站用户活跃度以及CMR增长：公司从GMV近期的增长上看到了即

S
阿里巴巴

2

4

7

0.24
心宽体富

2025-09-10 07:38:06

国网启动2交1直+1海风柔直可研

【长江电新】国网启动2交1直+1海风柔直可研，验证特高压景气——2025电网推荐四十二 9月9日晚，国网发布2025年特高压第四次前期招标公告，符合预期时间，其中包括2交1直和1个海风集中送出，外加2个扩建工程，景气持续。 #特高压直流，库布奇-上海启动可研本工程拟新建±800kV/800万kW送端常规直流换流站和受端柔性直流换流站各一座，拟于2026年3月完成可研。 #特高压交流，长治-南阳二回和赣江-赣南启动可研 1、长治-南阳是我国第一条特高压交流工程建成，当前启动第二回建设，工程计划新

S
特变电工

0

2

6

0.13

前往

页

置顶

心宽体富

2025-01-07 14:44:46

置顶

好

@韭菜团子：1月6日公社每日内容精选

公社里海量内容不知从何看起，看每天的公社每日内容精选就够了！我们结合公社热榜及市场盘面走向等综合因素，为你精选出当天最具看点的公社文章，欢迎大家积极参与评论，我们一起把公社内的优质内容呈现出来，让更多人看到。每日复盘必备，每天晚上8点前发送，周末会相应提前！今日具体文章如下，包含了资讯、行业题材、市

66 赞同-27 评论

0

0

1
心宽体富

2025-09-14 08:50:15

ai设备更新：关注开支上修和新方向机遇

【广发机械】#ai设备更新：关注开支上修和新方向机遇 1. 生益电子发布扩产公告、下游开支继续上修。生益宣布自有或自筹资金19亿预计年产70万平投资计划，预计26-27年逐步投产，主要聚焦服务器，高多层，ai算力新需求。此项目单平投资2714元，高于此前东山（2400元）及我们统计的项目均值（2100元）。当前正处于下游pcb扩产加速+技术进步带动单平投资扩张共振阶段，#继续看好pcb设备——芯碁微装、鼎泰高科、大族数控、日联科技等投资机会。 2. #关注新方向1：下游服务器代工capex加速

S
生益电子

0

1

1

0.04
心宽体富

2025-09-13 20:39:49

商务部对原产于美国的模拟芯片启动调查，我们一直强调模拟IC自主可控核心环节

【方正电子丨模拟IC】商务部对原产于美国的模拟芯片启动调查，我们一直强调模拟IC自主可控核心环节事件：商务部于2025年7月23日收到江苏省半导体行业协会代表国内相关模拟芯片产业正式提交的反倾销调查申请，决定自2025年9月13日起对原产于美国的进口相关模拟芯片进行反倾销立案调查。产品主要为相关模拟芯片中使用40nm及以上工艺制程的通用接口芯片和栅极驱动芯片。根据《关税加速“深水区”国产替代，车规模拟IC迎黄金三年》报告，我们重申观点如下： 2024年中国模拟IC市场规模为1953亿元，其中

S
艾为电子

5

3

6

0.20
心宽体富

2025-09-12 13:22:12

国家层面利好政策发布，看好储能需求高景气

国家层面利好政策发布，看好储能需求高景气 ⭕️事件：近日，国家发展改革委、国家能源局印发《新型储能规模化建设专项行动方案（2025—2027年）》。 #国家层面装机目标明确、储能需求增长确定性进一步增强。政策明确总体目标：2027年，全国新型储能装机规模达到180GW以上，带动项目直接投资约2500亿元。根据国家能源局，截至2024年，新型储能累计装机规模为73.8GW，我们测算出2025-2027年装机规模合计将达到106.2GW以上，平均单年为35.4GW，但考虑到电力市场化后储能配置时长的

S
亿纬锂能

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-12 07:08:03

行业跟踪点评：下游扰动不改第三方AI制药平台中长期发展趋势

【行业跟踪点评：下游扰动不改第三方AI制药平台中长期发展趋势】 ⚡️事件：根据《纽约时报》报道，特朗普政府正在讨论一份起草的行政命令，该命令包含对于中国药物的相关限制。根据报道，该行政命令草案主要提出了三条限制：①提高几种关键药物的本土产量；②严格审查跨境药物交易；③限制使用中国临床试验数据。 1️⃣从政策落地的可能性来看、该草案未必会最终成型。当前中国创新药“出海”更多是基于商业利益驱动，而在中美药品交易中，真正受益方是跨国药企和大型制药公司，其需要通过外部引进来补充研发管线和丰富产品储备。近

S
中信证券

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-12 05:52:32

东山精密光模块+AIPCB全面超预期，上修目标市值2500亿+

[红包]上修【东山精密】：光模块+AIPCB全面超预期，上修目标市值2500亿+ [玫瑰]光模块业务有望持续超预期：索尔斯具备从芯片到模块的垂直整合能力，光芯片已经成为光模块供给的核心瓶颈环节，索尔斯EML已经大幅扩产(12KK+/M，全部自供对应光模块300+亿产值)，支撑800G/1.6T产能大幅扩张，需求侧看Oracle指引/N客户VR机柜光模块方案大超预期，北美客户需求全面上修，公司800G光模块已经突破meta亚马逊等大客户，在东山集团AI平台赋能下海内外大客户资源有望加速导入，1.6

S
东山精密

7

3

6

0.18
心宽体富

2025-09-11 17:52:13

奥特维：固态电池设备取得突破，半导体业务快速增长

奥特维：固态电池设备取得突破，半导体业务快速增长 1、公司布局硫化物电解质及电池设备，对应单GW价值量在1.5亿元左右，已获取订单超千万元。公司2024年与屹锂科技签署战略合作协议，集中资源突破硫化物技术路线，屹锂科技在常州设立电解质生产基地一期（年产 30 吨），已于今年6月30日正式投产，2026 年将建设二期电解质生产基地（年产1000吨），拉动对固态电解质设备的需求。 2、半导体设备订单快速增长，上半年新签突破9000万元，接近2024年全年新签订单量。公司已取得应用光电、环球广电、气派

S
奥特维

1

0

0

0.00
心宽体富

2025-09-11 17:51:28

甲骨文签订AI大单数据中心建设加速，国内头部电源厂商率先受益20250911

甲骨文签订AI大单数据中心建设加速，国内头部电源厂商率先受益20250911 #事件： 9月10日甲骨文与Open AI签订3000亿美元云计算合同，被业内称为“史上最大云计算合同”，公司Q3 RPO飙升至4550亿美元，同比+359%，预计大部分来自Open AI，未来四年RPO有望突破5000亿美元；同时7月Open AI曾宣布与甲骨文签订协议，计划建设4.5GW数据中心，合同年价值量约为300亿美元，北美数据中心建设超预期；国内CSP厂商中报上调资本开支，数据中心建设维持高景气，国内头部电

S
科士达

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-11 17:49:27

立华股份——生猪小而美，黄鸡景气向上

🔥继续强call立华股份——生猪小而美，黄鸡景气向上【生猪养殖业务—小而美】1.从出栏角度看，公司历史出栏兑现度好，2025年出栏目标200万头（yoy+50%），2026年计划出栏250万头左右(yoy+25%）。2.从成本角度看，8月立华生猪完全成本12.6元/千克（含费用），其养殖水平稳居国内猪企第一梯队，且仍在不断优化。看好立华生猪养殖业务！【黄羽鸡业务—景气向上】1.黄鸡迎景气向上拐点。今年上半年黄羽鸡行业普遍亏损，且亏损时间持续数月，6～7月鸡价更是创下近年新低；某top10黄

S
立华股份

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-11 14:57:16

金信诺旭创立讯等巨头押宝CPC，金信诺绑定中际旭创卡位CPC核心弹性显著！

‼️重视【金信诺】：旭创立讯等巨头押宝CPC，金信诺绑定中际旭创卡位CPC核心弹性显著！光博会上，两大龙头旭创和立讯均提出了CPC(共封装铜互连)的概念，#核心变化在于从交换机ASIC芯片侧通过铜缆直接连接到交换机的端口，使得内部电信号的传输绕开的PCB环节，功耗上有大幅优化，又解决了CPO不易维修的问题，相比之下更容易落地，我们预计会成为一段时期的主流方案。 #CPC最大的变化在于引入了内部铜线，区别于此前的铜连接。莫氏、泰科、安费诺为全球龙头，#而目前国内这一赛道能做的只有立讯和金信诺两家

S
金信诺

2

1

1

0.07
心宽体富

2025-09-11 07:57:32

镁合金电驱专家交流总结-2509

镁合金电驱专家交流总结-2509 #镁合金电驱壳体已实现头部车企批产，#多车企加速布局。上汽智己自2021年起率先在三电壳体中应用镁合金，大众、奥迪的新车型已采用镁合金电驱壳体；吉利目前已实现批产；比亚迪、XM处于试制阶段，XM计划在非赛道车型中加速推广镁合金电驱；小鹏正在招聘镁合金相关人员，汇川等头部总成企业亦在推进相关研究，行业应用从试水向规模化扩张。 #镁合金壳体成本优势显著。铝合金壳体成品单价约36元/公斤（20-25公斤/件），价值720-900，镁合金电驱壳体成品单价约40元/公斤，

S
中信证券

2

0

5

0.06
心宽体富

2025-09-10 13:29:18

益方生物：临床价值重于一切，坚定看好后续BD前景，维持强烈推荐！

【长江医药】益方生物：临床价值重于一切，坚定看好后续BD前景，维持强烈推荐！ [太阳]近期公司股价调整，我们认为可能是由于部分博弈短期BD进展的资金兑现，公司基本面没有任何变化，当前低位仍是布局良机！ [烟花]BIC Tyk2小分子变构抑制剂D-2570，想象空间巨大。1）银屑病适应症疗效优异（II期临床试验剂量组PASI 75达85.0-90.0%，PASI 90达70.7%-77.5% ，PASI 100达39.0%-50.0%；#疗效可媲美大分子注射剂），#2023年美国银屑病市场达300

S
益方生物

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-10 12:45:58

川仪股份（603100.SH）如有调研或反路演需求

川仪股份（603100.SH）如有调研或反路演需求产品及订单：川仪股份智能调节阀、智能执行机构、智能变送器和温度仪表等核心产品产销率表现优异。2025H1，智能调节阀与智能执行机构产销率分别达95.27%/104.27%，智能变送器和温度仪表产销率高达104.44%/101.56% 。高产销率凸显公司产品研发、质量把控与市场推广综合优势，核心产品成为抵御市场波动的坚实力量。2025H1公司新签订单同比略有下滑，但公司在核电、精细化工、有色金属、水利水务、火电等细分市场新签订单均呈现较大增幅。

S
川仪股份

0

0

0

0.01
心宽体富

2025-09-10 08:05:25

阿里巴巴：闪购业务带动主站增长，阿里云需求持续提升

阿里巴巴：闪购业务带动主站增长，阿里云需求持续提升东吴传媒互联网张良卫团队闪购业务突破大超预期，未来内功持续修炼有望稳定：自5月阿里大幅投入淘宝闪购业务以来，整体单量持续提升，单量上已经实现接近美团的水平，达到一定订单量之后UE也将产生变化，未来和美团的差距也将收窄，高AOV订单的占比也将会提升，整体效率都将发生大幅提升。公司未来还将会加大在骑手路径系统、闪电仓和供应链上持续投入，进而巩固维持闪购业务市场份额。闪购业务未来将带动主站用户活跃度以及CMR增长：公司从GMV近期的增长上看到了即

S
阿里巴巴

2

4

7

0.24
心宽体富

2025-09-10 07:38:06

国网启动2交1直+1海风柔直可研

【长江电新】国网启动2交1直+1海风柔直可研，验证特高压景气——2025电网推荐四十二 9月9日晚，国网发布2025年特高压第四次前期招标公告，符合预期时间，其中包括2交1直和1个海风集中送出，外加2个扩建工程，景气持续。 #特高压直流，库布奇-上海启动可研本工程拟新建±800kV/800万kW送端常规直流换流站和受端柔性直流换流站各一座，拟于2026年3月完成可研。 #特高压交流，长治-南阳二回和赣江-赣南启动可研 1、长治-南阳是我国第一条特高压交流工程建成，当前启动第二回建设，工程计划新

S
特变电工

0

2

6

0.13

前往

页

置顶

心宽体富

2025-01-07 14:44:46

置顶

好

@韭菜团子：1月6日公社每日内容精选

公社里海量内容不知从何看起，看每天的公社每日内容精选就够了！我们结合公社热榜及市场盘面走向等综合因素，为你精选出当天最具看点的公社文章，欢迎大家积极参与评论，我们一起把公社内的优质内容呈现出来，让更多人看到。每日复盘必备，每天晚上8点前发送，周末会相应提前！今日具体文章如下，包含了资讯、行业题材、市

66 赞同-27 评论

0

0

1
心宽体富

2025-09-14 08:50:15

ai设备更新：关注开支上修和新方向机遇

【广发机械】#ai设备更新：关注开支上修和新方向机遇 1. 生益电子发布扩产公告、下游开支继续上修。生益宣布自有或自筹资金19亿预计年产70万平投资计划，预计26-27年逐步投产，主要聚焦服务器，高多层，ai算力新需求。此项目单平投资2714元，高于此前东山（2400元）及我们统计的项目均值（2100元）。当前正处于下游pcb扩产加速+技术进步带动单平投资扩张共振阶段，#继续看好pcb设备——芯碁微装、鼎泰高科、大族数控、日联科技等投资机会。 2. #关注新方向1：下游服务器代工capex加速

S
生益电子

0

1

1

0.04
心宽体富

2025-09-13 20:39:49

商务部对原产于美国的模拟芯片启动调查，我们一直强调模拟IC自主可控核心环节

【方正电子丨模拟IC】商务部对原产于美国的模拟芯片启动调查，我们一直强调模拟IC自主可控核心环节事件：商务部于2025年7月23日收到江苏省半导体行业协会代表国内相关模拟芯片产业正式提交的反倾销调查申请，决定自2025年9月13日起对原产于美国的进口相关模拟芯片进行反倾销立案调查。产品主要为相关模拟芯片中使用40nm及以上工艺制程的通用接口芯片和栅极驱动芯片。根据《关税加速“深水区”国产替代，车规模拟IC迎黄金三年》报告，我们重申观点如下： 2024年中国模拟IC市场规模为1953亿元，其中

S
艾为电子

5

3

6

0.20
心宽体富

2025-09-12 13:22:12

国家层面利好政策发布，看好储能需求高景气

国家层面利好政策发布，看好储能需求高景气 ⭕️事件：近日，国家发展改革委、国家能源局印发《新型储能规模化建设专项行动方案（2025—2027年）》。 #国家层面装机目标明确、储能需求增长确定性进一步增强。政策明确总体目标：2027年，全国新型储能装机规模达到180GW以上，带动项目直接投资约2500亿元。根据国家能源局，截至2024年，新型储能累计装机规模为73.8GW，我们测算出2025-2027年装机规模合计将达到106.2GW以上，平均单年为35.4GW，但考虑到电力市场化后储能配置时长的

S
亿纬锂能

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-12 07:08:03

行业跟踪点评：下游扰动不改第三方AI制药平台中长期发展趋势

【行业跟踪点评：下游扰动不改第三方AI制药平台中长期发展趋势】 ⚡️事件：根据《纽约时报》报道，特朗普政府正在讨论一份起草的行政命令，该命令包含对于中国药物的相关限制。根据报道，该行政命令草案主要提出了三条限制：①提高几种关键药物的本土产量；②严格审查跨境药物交易；③限制使用中国临床试验数据。 1️⃣从政策落地的可能性来看、该草案未必会最终成型。当前中国创新药“出海”更多是基于商业利益驱动，而在中美药品交易中，真正受益方是跨国药企和大型制药公司，其需要通过外部引进来补充研发管线和丰富产品储备。近

S
中信证券

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-12 05:52:32

东山精密光模块+AIPCB全面超预期，上修目标市值2500亿+

[红包]上修【东山精密】：光模块+AIPCB全面超预期，上修目标市值2500亿+ [玫瑰]光模块业务有望持续超预期：索尔斯具备从芯片到模块的垂直整合能力，光芯片已经成为光模块供给的核心瓶颈环节，索尔斯EML已经大幅扩产(12KK+/M，全部自供对应光模块300+亿产值)，支撑800G/1.6T产能大幅扩张，需求侧看Oracle指引/N客户VR机柜光模块方案大超预期，北美客户需求全面上修，公司800G光模块已经突破meta亚马逊等大客户，在东山集团AI平台赋能下海内外大客户资源有望加速导入，1.6

S
东山精密

7

3

6

0.18
心宽体富

2025-09-11 17:52:13

奥特维：固态电池设备取得突破，半导体业务快速增长

奥特维：固态电池设备取得突破，半导体业务快速增长 1、公司布局硫化物电解质及电池设备，对应单GW价值量在1.5亿元左右，已获取订单超千万元。公司2024年与屹锂科技签署战略合作协议，集中资源突破硫化物技术路线，屹锂科技在常州设立电解质生产基地一期（年产 30 吨），已于今年6月30日正式投产，2026 年将建设二期电解质生产基地（年产1000吨），拉动对固态电解质设备的需求。 2、半导体设备订单快速增长，上半年新签突破9000万元，接近2024年全年新签订单量。公司已取得应用光电、环球广电、气派

S
奥特维

1

0

0

0.00
心宽体富

2025-09-11 17:51:28

甲骨文签订AI大单数据中心建设加速，国内头部电源厂商率先受益20250911

甲骨文签订AI大单数据中心建设加速，国内头部电源厂商率先受益20250911 #事件： 9月10日甲骨文与Open AI签订3000亿美元云计算合同，被业内称为“史上最大云计算合同”，公司Q3 RPO飙升至4550亿美元，同比+359%，预计大部分来自Open AI，未来四年RPO有望突破5000亿美元；同时7月Open AI曾宣布与甲骨文签订协议，计划建设4.5GW数据中心，合同年价值量约为300亿美元，北美数据中心建设超预期；国内CSP厂商中报上调资本开支，数据中心建设维持高景气，国内头部电

S
科士达

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-11 17:49:27

立华股份——生猪小而美，黄鸡景气向上

🔥继续强call立华股份——生猪小而美，黄鸡景气向上【生猪养殖业务—小而美】1.从出栏角度看，公司历史出栏兑现度好，2025年出栏目标200万头（yoy+50%），2026年计划出栏250万头左右(yoy+25%）。2.从成本角度看，8月立华生猪完全成本12.6元/千克（含费用），其养殖水平稳居国内猪企第一梯队，且仍在不断优化。看好立华生猪养殖业务！【黄羽鸡业务—景气向上】1.黄鸡迎景气向上拐点。今年上半年黄羽鸡行业普遍亏损，且亏损时间持续数月，6～7月鸡价更是创下近年新低；某top10黄

S
立华股份

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-11 14:57:16

金信诺旭创立讯等巨头押宝CPC，金信诺绑定中际旭创卡位CPC核心弹性显著！

‼️重视【金信诺】：旭创立讯等巨头押宝CPC，金信诺绑定中际旭创卡位CPC核心弹性显著！光博会上，两大龙头旭创和立讯均提出了CPC(共封装铜互连)的概念，#核心变化在于从交换机ASIC芯片侧通过铜缆直接连接到交换机的端口，使得内部电信号的传输绕开的PCB环节，功耗上有大幅优化，又解决了CPO不易维修的问题，相比之下更容易落地，我们预计会成为一段时期的主流方案。 #CPC最大的变化在于引入了内部铜线，区别于此前的铜连接。莫氏、泰科、安费诺为全球龙头，#而目前国内这一赛道能做的只有立讯和金信诺两家

S
金信诺

2

1

1

0.07
心宽体富

2025-09-11 07:57:32

镁合金电驱专家交流总结-2509

镁合金电驱专家交流总结-2509 #镁合金电驱壳体已实现头部车企批产，#多车企加速布局。上汽智己自2021年起率先在三电壳体中应用镁合金，大众、奥迪的新车型已采用镁合金电驱壳体；吉利目前已实现批产；比亚迪、XM处于试制阶段，XM计划在非赛道车型中加速推广镁合金电驱；小鹏正在招聘镁合金相关人员，汇川等头部总成企业亦在推进相关研究，行业应用从试水向规模化扩张。 #镁合金壳体成本优势显著。铝合金壳体成品单价约36元/公斤（20-25公斤/件），价值720-900，镁合金电驱壳体成品单价约40元/公斤，

S
中信证券

2

0

5

0.06
心宽体富

2025-09-10 13:29:18

益方生物：临床价值重于一切，坚定看好后续BD前景，维持强烈推荐！

【长江医药】益方生物：临床价值重于一切，坚定看好后续BD前景，维持强烈推荐！ [太阳]近期公司股价调整，我们认为可能是由于部分博弈短期BD进展的资金兑现，公司基本面没有任何变化，当前低位仍是布局良机！ [烟花]BIC Tyk2小分子变构抑制剂D-2570，想象空间巨大。1）银屑病适应症疗效优异（II期临床试验剂量组PASI 75达85.0-90.0%，PASI 90达70.7%-77.5% ，PASI 100达39.0%-50.0%；#疗效可媲美大分子注射剂），#2023年美国银屑病市场达300

S
益方生物

0

0

0

0
心宽体富

2025-09-10 12:45:58

川仪股份（603100.SH）如有调研或反路演需求

川仪股份（603100.SH）如有调研或反路演需求产品及订单：川仪股份智能调节阀、智能执行机构、智能变送器和温度仪表等核心产品产销率表现优异。2025H1，智能调节阀与智能执行机构产销率分别达95.27%/104.27%，智能变送器和温度仪表产销率高达104.44%/101.56% 。高产销率凸显公司产品研发、质量把控与市场推广综合优势，核心产品成为抵御市场波动的坚实力量。2025H1公司新签订单同比略有下滑，但公司在核电、精细化工、有色金属、水利水务、火电等细分市场新签订单均呈现较大增幅。

S
川仪股份

0

0

0

0.01
心宽体富

2025-09-10 08:05:25

阿里巴巴：闪购业务带动主站增长，阿里云需求持续提升

阿里巴巴：闪购业务带动主站增长，阿里云需求持续提升东吴传媒互联网张良卫团队闪购业务突破大超预期，未来内功持续修炼有望稳定：自5月阿里大幅投入淘宝闪购业务以来，整体单量持续提升，单量上已经实现接近美团的水平，达到一定订单量之后UE也将产生变化，未来和美团的差距也将收窄，高AOV订单的占比也将会提升，整体效率都将发生大幅提升。公司未来还将会加大在骑手路径系统、闪电仓和供应链上持续投入，进而巩固维持闪购业务市场份额。闪购业务未来将带动主站用户活跃度以及CMR增长：公司从GMV近期的增长上看到了即

S
阿里巴巴

2

4

7

0.24
心宽体富

2025-09-10 07:38:06

国网启动2交1直+1海风柔直可研

【长江电新】国网启动2交1直+1海风柔直可研，验证特高压景气——2025电网推荐四十二 9月9日晚，国网发布2025年特高压第四次前期招标公告，符合预期时间，其中包括2交1直和1个海风集中送出，外加2个扩建工程，景气持续。 #特高压直流，库布奇-上海启动可研本工程拟新建±800kV/800万kW送端常规直流换流站和受端柔性直流换流站各一座，拟于2026年3月完成可研。 #特高压交流，长治-南阳二回和赣江-赣南启动可研 1、长治-南阳是我国第一条特高压交流工程建成，当前启动第二回建设，工程计划新

S
特变电工

0

2

6

0.13

前往

页

9

关注

619

粉丝

42.03

工分

社区规则服务协议隐私政策

沪ICP备20009443号

© 2020 上海韭研信息科技有限公司

关于韭研公社

问题反馈

有问题请联系@韭菜团子

公社愿景：韭研公社，原韭菜公社，投资干货最多的共享社群，汇聚全网最深度的基本面研究，消弭个人滞后机构的逻辑鸿沟。

风险提示：韭研公社里任何网友的发言，都有其特定立场，均不构成投资建议，请投资者独立审慎决策。

2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21