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及时有效,深度全面研判产业发展方向
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价值前沿yu
2025-12-18 12:58:30
750MHz巅峰算力!国产MCU“天花板”如何引爆端侧AI新基建?
一、性能跨越,国产MCU进入“超频”时代 在半导体产业的宏大叙事中,微控制器(MCU)常被比作电子设备的“大脑”。长期以来,国产MCU在消费电子、中低端工控领域表现出色,但在高性能、高可靠性的“无人区”,依然面临着海外巨头的重压。兆易创新正式发布GD32H78D/77D系列高性能MCU,这不仅是一款新品的落地,更标志着国产通用微控制器正式进入了一个全新的性能维度。 此次发布的GD32H7系列基于Cortex-M7内核,其主频高达750MHz。在MCU领域,主频突破500MHz通常被视为进入“超高
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存储“大象”起舞:长江存储跳涨40%,谁将成为本轮价格周期的最大赢家?
在全球半导体周期波动的背景下,中国存储产业正迎来一场史无前例的深层变革。长江存储(YMTC)作为国产3D NAND闪存的领军企业,其产品价格的全线跳涨,不仅是企业经营策略的调整,更是全球存储供需格局失衡的真实缩影。 根据最新市场数据,Wafer(晶圆)端价格已报出40%的惊人涨幅,而传导至下游模组端,报价甚至直接翻倍。这种“跳跃式”上涨释放了一个明确信号:存储行业的底部已经彻底过去,一个由供应缺口驱动的“超级周期”正在降临。 一、 现状剖析:为何是“史上最高”供应缺口? 1. 价格端的极端表现
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特斯拉机器人“临门一脚”:浙江荣泰定点在即,国产供应链开启量产元年!
根据图片核心信息,特斯拉(北美客户)的审厂工作已进入关键期。预计在2025年12月底至2026年1月初,人形机器人手部及身体的丝杠定点将正式落地。这不仅是一个单一订单的授予,更标志着中国人形机器人供应链从长达数年的“技术送样”阶段,正式步入“量产元年”。 一、 核心事件分析:浙江荣泰的“破局”意义 浙江荣泰(603119) 被列为此次事件的主体。其核心突破点在于丝杠产品的定点。 0到1的跨越: 在机器人精密制造中,丝杠是实现线性执行器推力的核心精密零部件。此前,该领域主要被海外巨头垄断。浙江荣泰
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我国首例全3D打印涡扇发动机试车成功!
一、破茧成蝶——我国首例全3D打印涡扇发动机的诞生背景 1.1 航空发动机:制造业“皇冠上的明珠” 航空发动机被公认为世界上最复杂的机械系统,需要在高温、高压、高转速和高负荷的极端环境下长时间稳定工作。传统发动机制造依赖于复杂的铸造、锻造、焊接和机加工工艺,一个喷油嘴或叶片往往需要数月甚至更长的生产周期,且材料利用率极低。 1.2 3D打印(增材制造)的革命性意义 12月17日,由中科院与西安交通大学联合研发的全3D打印涡扇发动机成功通过试车。这一成果的核心价值在于“部件一体化成型”。通过3D打
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匈牙利爆撒3亿美元!户储赛道迎“泼天富贵”,这8只龙头要起飞?
在经历了长达一年的“去库存”寒冬后,欧洲户用储能(户储)市场终于迎来了确定的政策暖风。匈牙利政府近日宣布启动一项总额高达3亿美元(约合21亿人民币)的家庭储能补贴计划,旨在鼓励家庭安装“光伏+储能”系统。这一政策不仅是匈牙利能源转型的里程碑,更是整个欧洲户储市场需求触底反弹的强烈信号。本文将从政策细节、行业周期逻辑以及核心受益标的三个维度,为您深度剖析这一事件背后的投资机会。 一、政策拆解——3亿美元背后的市场增量 1.1 政策力度的“超预期” 匈牙利此次推出的补贴计划,其核心亮点在于“高比例”
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OpenAI与亚马逊世纪联手:百亿美金重塑算力版图,谁是最大赢家?
在人工智能发展的奇点时刻,一张足以改变全球科技版图的牌被重新洗切。OpenAI拟向亚马逊(Amazon)寻求超100亿美元融资,并计划采用亚马逊自研AI芯片Trainium。这一动作不仅标志着OpenAI试图摆脱对单一算力源(英伟达/微软)的过度依赖,更意味着亚马逊AWS在错失大模型先发优势后的绝地反击。当“最强大脑”遇上“最强云端与自研芯”,一场针对算力成本、效率与供应链主导权的战争全面爆发。本文将深度拆解这一事件背后的商业逻辑,并详细梳理图片中提及的13家核心受益上市公司及其在产业链中的关键
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银价狂飙65美元见证历史!这11只“家里有矿”与“技术革命”龙头彻底藏不住了
在金融市场的长河中,没有什么比价格突破历史极值更令人血脉喷张。当现货白银价格悍然突破65.1美元/盎司,日内涨幅超过2%的那一刻,我们见证的不仅仅是一个数字的跳动,而是一场席卷全球资本市场与工业产业链的“银色风暴” 这张名为《现货白银:再创历史新高》的图表,以一种极具未来感的液态金属视觉语言,向我们展示了“流动性转化为固体财富”的震撼过程。然而,对于敏锐的投资者而言,视觉的震撼只是表象,隐藏在银光闪闪背后的,是**“资源重估”与“技术倒逼”**这两条逻辑清晰、互为因果的投资主线。 本文将基于该核
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特斯拉柏林工厂产能“大跃进”:中国锂电产业链的欧洲突围战!
在新能源汽车的全球版图中,特斯拉的一举一动皆是风向标。近日,市场焦点再次聚焦于德国——特斯拉柏林超级工厂(Giga Berlin)。根据最新披露的规划,特斯拉计划从2027年起,在柏林工厂实现年产8GWh的电池产能,并投入数亿欧元进行设备与产线的升级。 这一消息并非孤立的产能数字,它释放了一个强烈的信号:特斯拉正在加速构建“欧洲造、欧洲卖”的闭环供应链,而这背后,离不开中国锂电军团的强力支撑。 从设备到材料,从结构件到电芯技术,一张围绕特斯拉柏林工厂的“寻宝图”正在徐徐展开。 本文将深入剖析这一
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比亚迪开启L3量产内测——智能驾驶产业链的“诺曼底登陆”
近期,一则重磅消息引爆了智能驾驶与新能源汽车圈:比亚迪联合深圳交通局,正式开启L3级自动驾驶量产全面内测。 这不仅仅是一家车企的测试动作,更是一个标志性的行业里程碑。它意味着中国智能驾驶行业正在完成从“L2级辅助驾驶”向“L3级有条件自动驾驶”的关键跨越,从“技术验证”走向“商业闭环”。本次内测已完成15万公里实测,覆盖高快速路、雨夜及施工场景,直接验证了技术落地的可行性。 随着比亚迪这一行业巨头的入局与推进,智能驾驶产业链上下游——从感知层的摄像头、雷达,到决策层的域控制器、高精地图,再到执行
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从通信到算力:震有科技切入沐曦核心生态,亿级增量引爆第二增长曲线
在国产替代加速与AI大模型军备竞赛的双重背景下,算力即国力。近日,震有科技(688418)成立全资子公司“震石联算”的消息在资本市场引发强烈关注。通过对公开信息的抽丝剥茧,我们发现这并非一次简单的工商注册,而是一场精心布局的战略卡位。注册地与国产GPU领军企业沐曦(MetaX)的高度重合,以及市场预期的“50%算力份额”,标志着震有科技正式从传统通信领域跨界切入AI核心算力赛道。本文将从事件核心逻辑、合作方价值、产业链影响及估值重塑四个维度,对这一重磅事件进行深度剖析。 一、事件核心:地缘与资本
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硬核突破!中国拿下全球首张“大脑通行证”,8家先锋公司抢滩登陆
随着国家药监局(NMPA)签发全球首个侵入式脑机接口治疗药物成瘾注册证,中国脑机接口行业正式跨越了从“科研探索”到“临床应用”的鸿沟。这一里程碑事件不仅标志着中国在高端医疗器械领域的弯道超车,更意味着“大脑经济”的大门正式开启。本文将从政策背景、技术突破、产业链图谱及核心标的四个维度,深度剖析这一万亿级赛道的投资逻辑。 一、 破冰时刻:为何这一张“注册证”价值连城? 1. 全球首个的含金量 图片核心信息显示,景昱医疗获得的这张NMPA三类注册证,针对的是“治疗药物成瘾”。这在世界范围内具有极强的
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600亿豪赌新基建:罗曼股份“借光”转型,开启绿电算力新纪元
在人工智能(AI)大模型参数量呈指数级增长的当下,算力已成为全球科技竞争的焦点。然而,算力背后的能源消耗与散热问题正成为新的瓶颈。罗曼股份(605289)近日宣布的600亿元级投资计划,不仅仅是一次跨界转型,更是“绿电+算力”这一终极商业模式的具象化落地。本项目规划建设10万卡算力集群并配套1GW新能源装机,标志着中国算力基础设施建设进入了“源网荷储一体化”的2.0时代。本文将从核心事件、商业逻辑、产业链受益环节及未来展望四个维度,深度剖析这一里程碑事件。 一、事件核心:罗曼股份的“华丽转身”与
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千亿估值风暴:Waymo引爆Robotaxi,这8大核心龙头谁是下一个赢家?
近日,Alphabet旗下自动驾驶部门Waymo洽谈新一轮融资的消息震惊全球资本市场。计划融资逾150亿美元,估值直指1100亿美元大关。这一里程碑式的事件不仅确立了Robotaxi(自动驾驶出租车)的商业价值,更像一颗深水炸弹,激活了整个L4级自动驾驶产业链。本文将基于最新的市场动态,深度拆解Waymo估值暴涨背后的核心逻辑,并详细剖析激光雷达、线控底盘、域控制器、高精地图及运营端等8大核心环节的投资机会。 一、 事件核心:千亿估值的信号意义 图片中央那颗散发着蓝色与紫色光芒的“Energy
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ALPHABET每日两倍做多ETF
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算力尽头是电力:阳光电源领衔,揭秘AIDC高价订单背后的“液冷黄金坑”
在英伟达Blackwell等高算力芯片引发全球“缺电焦虑”的背景下,AIDC(人工智能数据中心)正在成为储能行业增速最快、利润最厚的新细分赛道。不同于传统的电网侧储能,AIDC配储对稳定性、响应速度和温控提出了“核电级”要求,导致其订单单价显著高于独立储能。阳光电源作为全球光储龙头,凭借液冷技术与海外渠道优势,正站在这一新风口的中心,有望在2026年迎来业绩与估值的双重重估。 一、 宏观背景:AI的尽头是能源,AIDC储能的“爆发前夜” 随着ChatGPT、Sora等生成式AI应用的爆发,全球数
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英伟达公司
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半导体新风口:从FAB业务大突破看“中国芯”的千亿新增量逻辑
在国产半导体从“从无到有”向“从有到优”跨越的关键节点,华润微(CR Micro)近日传出的FAB业务大突破信号震动了市场。40nm工艺的量产不仅是技术的迭代,更是商业模式的质变。本文将深度拆解这张“千亿市值作战图”,从核心逻辑、估值重构到产业链联动,为您全方位解读这一标志性事件背后的投资密码。 一、核心事件:打破天花板的40nm突围 1.1 技术突破的含金量 在半导体制造领域,40nm工艺节点被称为“黄金节点(Golden Node)”。虽然相较于消费电子顶端的3nm、5nm制程,40nm似乎
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750MHz巅峰算力!国产MCU“天花板”如何引爆端侧AI新基建?
一、性能跨越,国产MCU进入“超频”时代 在半导体产业的宏大叙事中,微控制器(MCU)常被比作电子设备的“大脑”。长期以来,国产MCU在消费电子、中低端工控领域表现出色,但在高性能、高可靠性的“无人区”,依然面临着海外巨头的重压。兆易创新正式发布GD32H78D/77D系列高性能MCU,这不仅是一款新品的落地,更标志着国产通用微控制器正式进入了一个全新的性能维度。 此次发布的GD32H7系列基于Cortex-M7内核,其主频高达750MHz。在MCU领域,主频突破500MHz通常被视为进入“超高
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存储“大象”起舞:长江存储跳涨40%,谁将成为本轮价格周期的最大赢家?
在全球半导体周期波动的背景下,中国存储产业正迎来一场史无前例的深层变革。长江存储(YMTC)作为国产3D NAND闪存的领军企业,其产品价格的全线跳涨,不仅是企业经营策略的调整,更是全球存储供需格局失衡的真实缩影。 根据最新市场数据,Wafer(晶圆)端价格已报出40%的惊人涨幅,而传导至下游模组端,报价甚至直接翻倍。这种“跳跃式”上涨释放了一个明确信号:存储行业的底部已经彻底过去,一个由供应缺口驱动的“超级周期”正在降临。 一、 现状剖析:为何是“史上最高”供应缺口? 1. 价格端的极端表现
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特斯拉机器人“临门一脚”:浙江荣泰定点在即,国产供应链开启量产元年!
根据图片核心信息,特斯拉(北美客户)的审厂工作已进入关键期。预计在2025年12月底至2026年1月初,人形机器人手部及身体的丝杠定点将正式落地。这不仅是一个单一订单的授予,更标志着中国人形机器人供应链从长达数年的“技术送样”阶段,正式步入“量产元年”。 一、 核心事件分析:浙江荣泰的“破局”意义 浙江荣泰(603119) 被列为此次事件的主体。其核心突破点在于丝杠产品的定点。 0到1的跨越: 在机器人精密制造中,丝杠是实现线性执行器推力的核心精密零部件。此前,该领域主要被海外巨头垄断。浙江荣泰
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我国首例全3D打印涡扇发动机试车成功!
一、破茧成蝶——我国首例全3D打印涡扇发动机的诞生背景 1.1 航空发动机:制造业“皇冠上的明珠” 航空发动机被公认为世界上最复杂的机械系统,需要在高温、高压、高转速和高负荷的极端环境下长时间稳定工作。传统发动机制造依赖于复杂的铸造、锻造、焊接和机加工工艺,一个喷油嘴或叶片往往需要数月甚至更长的生产周期,且材料利用率极低。 1.2 3D打印(增材制造)的革命性意义 12月17日,由中科院与西安交通大学联合研发的全3D打印涡扇发动机成功通过试车。这一成果的核心价值在于“部件一体化成型”。通过3D打
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在经历了长达一年的“去库存”寒冬后,欧洲户用储能(户储)市场终于迎来了确定的政策暖风。匈牙利政府近日宣布启动一项总额高达3亿美元(约合21亿人民币)的家庭储能补贴计划,旨在鼓励家庭安装“光伏+储能”系统。这一政策不仅是匈牙利能源转型的里程碑,更是整个欧洲户储市场需求触底反弹的强烈信号。本文将从政策细节、行业周期逻辑以及核心受益标的三个维度,为您深度剖析这一事件背后的投资机会。 一、政策拆解——3亿美元背后的市场增量 1.1 政策力度的“超预期” 匈牙利此次推出的补贴计划,其核心亮点在于“高比例”
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OpenAI与亚马逊世纪联手:百亿美金重塑算力版图,谁是最大赢家?
在人工智能发展的奇点时刻,一张足以改变全球科技版图的牌被重新洗切。OpenAI拟向亚马逊(Amazon)寻求超100亿美元融资,并计划采用亚马逊自研AI芯片Trainium。这一动作不仅标志着OpenAI试图摆脱对单一算力源(英伟达/微软)的过度依赖,更意味着亚马逊AWS在错失大模型先发优势后的绝地反击。当“最强大脑”遇上“最强云端与自研芯”,一场针对算力成本、效率与供应链主导权的战争全面爆发。本文将深度拆解这一事件背后的商业逻辑,并详细梳理图片中提及的13家核心受益上市公司及其在产业链中的关键
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银价狂飙65美元见证历史!这11只“家里有矿”与“技术革命”龙头彻底藏不住了
在金融市场的长河中,没有什么比价格突破历史极值更令人血脉喷张。当现货白银价格悍然突破65.1美元/盎司,日内涨幅超过2%的那一刻,我们见证的不仅仅是一个数字的跳动,而是一场席卷全球资本市场与工业产业链的“银色风暴” 这张名为《现货白银:再创历史新高》的图表,以一种极具未来感的液态金属视觉语言,向我们展示了“流动性转化为固体财富”的震撼过程。然而,对于敏锐的投资者而言,视觉的震撼只是表象,隐藏在银光闪闪背后的,是**“资源重估”与“技术倒逼”**这两条逻辑清晰、互为因果的投资主线。 本文将基于该核
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特斯拉柏林工厂产能“大跃进”:中国锂电产业链的欧洲突围战!
在新能源汽车的全球版图中,特斯拉的一举一动皆是风向标。近日,市场焦点再次聚焦于德国——特斯拉柏林超级工厂(Giga Berlin)。根据最新披露的规划,特斯拉计划从2027年起,在柏林工厂实现年产8GWh的电池产能,并投入数亿欧元进行设备与产线的升级。 这一消息并非孤立的产能数字,它释放了一个强烈的信号:特斯拉正在加速构建“欧洲造、欧洲卖”的闭环供应链,而这背后,离不开中国锂电军团的强力支撑。 从设备到材料,从结构件到电芯技术,一张围绕特斯拉柏林工厂的“寻宝图”正在徐徐展开。 本文将深入剖析这一
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比亚迪开启L3量产内测——智能驾驶产业链的“诺曼底登陆”
近期,一则重磅消息引爆了智能驾驶与新能源汽车圈:比亚迪联合深圳交通局,正式开启L3级自动驾驶量产全面内测。 这不仅仅是一家车企的测试动作,更是一个标志性的行业里程碑。它意味着中国智能驾驶行业正在完成从“L2级辅助驾驶”向“L3级有条件自动驾驶”的关键跨越,从“技术验证”走向“商业闭环”。本次内测已完成15万公里实测,覆盖高快速路、雨夜及施工场景,直接验证了技术落地的可行性。 随着比亚迪这一行业巨头的入局与推进,智能驾驶产业链上下游——从感知层的摄像头、雷达,到决策层的域控制器、高精地图,再到执行
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在国产替代加速与AI大模型军备竞赛的双重背景下,算力即国力。近日,震有科技(688418)成立全资子公司“震石联算”的消息在资本市场引发强烈关注。通过对公开信息的抽丝剥茧,我们发现这并非一次简单的工商注册,而是一场精心布局的战略卡位。注册地与国产GPU领军企业沐曦(MetaX)的高度重合,以及市场预期的“50%算力份额”,标志着震有科技正式从传统通信领域跨界切入AI核心算力赛道。本文将从事件核心逻辑、合作方价值、产业链影响及估值重塑四个维度,对这一重磅事件进行深度剖析。 一、事件核心:地缘与资本
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随着国家药监局(NMPA)签发全球首个侵入式脑机接口治疗药物成瘾注册证,中国脑机接口行业正式跨越了从“科研探索”到“临床应用”的鸿沟。这一里程碑事件不仅标志着中国在高端医疗器械领域的弯道超车,更意味着“大脑经济”的大门正式开启。本文将从政策背景、技术突破、产业链图谱及核心标的四个维度,深度剖析这一万亿级赛道的投资逻辑。 一、 破冰时刻:为何这一张“注册证”价值连城? 1. 全球首个的含金量 图片核心信息显示,景昱医疗获得的这张NMPA三类注册证,针对的是“治疗药物成瘾”。这在世界范围内具有极强的
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600亿豪赌新基建:罗曼股份“借光”转型,开启绿电算力新纪元
在人工智能(AI)大模型参数量呈指数级增长的当下,算力已成为全球科技竞争的焦点。然而,算力背后的能源消耗与散热问题正成为新的瓶颈。罗曼股份(605289)近日宣布的600亿元级投资计划,不仅仅是一次跨界转型,更是“绿电+算力”这一终极商业模式的具象化落地。本项目规划建设10万卡算力集群并配套1GW新能源装机,标志着中国算力基础设施建设进入了“源网荷储一体化”的2.0时代。本文将从核心事件、商业逻辑、产业链受益环节及未来展望四个维度,深度剖析这一里程碑事件。 一、事件核心:罗曼股份的“华丽转身”与
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千亿估值风暴:Waymo引爆Robotaxi,这8大核心龙头谁是下一个赢家?
近日,Alphabet旗下自动驾驶部门Waymo洽谈新一轮融资的消息震惊全球资本市场。计划融资逾150亿美元,估值直指1100亿美元大关。这一里程碑式的事件不仅确立了Robotaxi(自动驾驶出租车)的商业价值,更像一颗深水炸弹,激活了整个L4级自动驾驶产业链。本文将基于最新的市场动态,深度拆解Waymo估值暴涨背后的核心逻辑,并详细剖析激光雷达、线控底盘、域控制器、高精地图及运营端等8大核心环节的投资机会。 一、 事件核心:千亿估值的信号意义 图片中央那颗散发着蓝色与紫色光芒的“Energy
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2025-12-16 18:18:50
算力尽头是电力:阳光电源领衔,揭秘AIDC高价订单背后的“液冷黄金坑”
在英伟达Blackwell等高算力芯片引发全球“缺电焦虑”的背景下,AIDC(人工智能数据中心)正在成为储能行业增速最快、利润最厚的新细分赛道。不同于传统的电网侧储能,AIDC配储对稳定性、响应速度和温控提出了“核电级”要求,导致其订单单价显著高于独立储能。阳光电源作为全球光储龙头,凭借液冷技术与海外渠道优势,正站在这一新风口的中心,有望在2026年迎来业绩与估值的双重重估。 一、 宏观背景:AI的尽头是能源,AIDC储能的“爆发前夜” 随着ChatGPT、Sora等生成式AI应用的爆发,全球数
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半导体新风口:从FAB业务大突破看“中国芯”的千亿新增量逻辑
在国产半导体从“从无到有”向“从有到优”跨越的关键节点,华润微(CR Micro)近日传出的FAB业务大突破信号震动了市场。40nm工艺的量产不仅是技术的迭代,更是商业模式的质变。本文将深度拆解这张“千亿市值作战图”,从核心逻辑、估值重构到产业链联动,为您全方位解读这一标志性事件背后的投资密码。 一、核心事件:打破天花板的40nm突围 1.1 技术突破的含金量 在半导体制造领域,40nm工艺节点被称为“黄金节点(Golden Node)”。虽然相较于消费电子顶端的3nm、5nm制程,40nm似乎
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2025-12-18 12:58:30
750MHz巅峰算力!国产MCU“天花板”如何引爆端侧AI新基建?
一、性能跨越,国产MCU进入“超频”时代 在半导体产业的宏大叙事中,微控制器(MCU)常被比作电子设备的“大脑”。长期以来,国产MCU在消费电子、中低端工控领域表现出色,但在高性能、高可靠性的“无人区”,依然面临着海外巨头的重压。兆易创新正式发布GD32H78D/77D系列高性能MCU,这不仅是一款新品的落地,更标志着国产通用微控制器正式进入了一个全新的性能维度。 此次发布的GD32H7系列基于Cortex-M7内核,其主频高达750MHz。在MCU领域,主频突破500MHz通常被视为进入“超高
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存储“大象”起舞:长江存储跳涨40%,谁将成为本轮价格周期的最大赢家?
在全球半导体周期波动的背景下,中国存储产业正迎来一场史无前例的深层变革。长江存储(YMTC)作为国产3D NAND闪存的领军企业,其产品价格的全线跳涨,不仅是企业经营策略的调整,更是全球存储供需格局失衡的真实缩影。 根据最新市场数据,Wafer(晶圆)端价格已报出40%的惊人涨幅,而传导至下游模组端,报价甚至直接翻倍。这种“跳跃式”上涨释放了一个明确信号:存储行业的底部已经彻底过去,一个由供应缺口驱动的“超级周期”正在降临。 一、 现状剖析:为何是“史上最高”供应缺口? 1. 价格端的极端表现
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特斯拉机器人“临门一脚”:浙江荣泰定点在即,国产供应链开启量产元年!
根据图片核心信息,特斯拉(北美客户)的审厂工作已进入关键期。预计在2025年12月底至2026年1月初,人形机器人手部及身体的丝杠定点将正式落地。这不仅是一个单一订单的授予,更标志着中国人形机器人供应链从长达数年的“技术送样”阶段,正式步入“量产元年”。 一、 核心事件分析:浙江荣泰的“破局”意义 浙江荣泰(603119) 被列为此次事件的主体。其核心突破点在于丝杠产品的定点。 0到1的跨越: 在机器人精密制造中,丝杠是实现线性执行器推力的核心精密零部件。此前,该领域主要被海外巨头垄断。浙江荣泰
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我国首例全3D打印涡扇发动机试车成功!
一、破茧成蝶——我国首例全3D打印涡扇发动机的诞生背景 1.1 航空发动机:制造业“皇冠上的明珠” 航空发动机被公认为世界上最复杂的机械系统,需要在高温、高压、高转速和高负荷的极端环境下长时间稳定工作。传统发动机制造依赖于复杂的铸造、锻造、焊接和机加工工艺,一个喷油嘴或叶片往往需要数月甚至更长的生产周期,且材料利用率极低。 1.2 3D打印(增材制造)的革命性意义 12月17日,由中科院与西安交通大学联合研发的全3D打印涡扇发动机成功通过试车。这一成果的核心价值在于“部件一体化成型”。通过3D打
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匈牙利爆撒3亿美元!户储赛道迎“泼天富贵”,这8只龙头要起飞?
在经历了长达一年的“去库存”寒冬后,欧洲户用储能(户储)市场终于迎来了确定的政策暖风。匈牙利政府近日宣布启动一项总额高达3亿美元(约合21亿人民币)的家庭储能补贴计划,旨在鼓励家庭安装“光伏+储能”系统。这一政策不仅是匈牙利能源转型的里程碑,更是整个欧洲户储市场需求触底反弹的强烈信号。本文将从政策细节、行业周期逻辑以及核心受益标的三个维度,为您深度剖析这一事件背后的投资机会。 一、政策拆解——3亿美元背后的市场增量 1.1 政策力度的“超预期” 匈牙利此次推出的补贴计划,其核心亮点在于“高比例”
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OpenAI与亚马逊世纪联手:百亿美金重塑算力版图,谁是最大赢家?
在人工智能发展的奇点时刻,一张足以改变全球科技版图的牌被重新洗切。OpenAI拟向亚马逊(Amazon)寻求超100亿美元融资,并计划采用亚马逊自研AI芯片Trainium。这一动作不仅标志着OpenAI试图摆脱对单一算力源(英伟达/微软)的过度依赖,更意味着亚马逊AWS在错失大模型先发优势后的绝地反击。当“最强大脑”遇上“最强云端与自研芯”,一场针对算力成本、效率与供应链主导权的战争全面爆发。本文将深度拆解这一事件背后的商业逻辑,并详细梳理图片中提及的13家核心受益上市公司及其在产业链中的关键
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银价狂飙65美元见证历史!这11只“家里有矿”与“技术革命”龙头彻底藏不住了
在金融市场的长河中,没有什么比价格突破历史极值更令人血脉喷张。当现货白银价格悍然突破65.1美元/盎司,日内涨幅超过2%的那一刻,我们见证的不仅仅是一个数字的跳动,而是一场席卷全球资本市场与工业产业链的“银色风暴” 这张名为《现货白银:再创历史新高》的图表,以一种极具未来感的液态金属视觉语言,向我们展示了“流动性转化为固体财富”的震撼过程。然而,对于敏锐的投资者而言,视觉的震撼只是表象,隐藏在银光闪闪背后的,是**“资源重估”与“技术倒逼”**这两条逻辑清晰、互为因果的投资主线。 本文将基于该核
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特斯拉柏林工厂产能“大跃进”:中国锂电产业链的欧洲突围战!
在新能源汽车的全球版图中,特斯拉的一举一动皆是风向标。近日,市场焦点再次聚焦于德国——特斯拉柏林超级工厂(Giga Berlin)。根据最新披露的规划,特斯拉计划从2027年起,在柏林工厂实现年产8GWh的电池产能,并投入数亿欧元进行设备与产线的升级。 这一消息并非孤立的产能数字,它释放了一个强烈的信号:特斯拉正在加速构建“欧洲造、欧洲卖”的闭环供应链,而这背后,离不开中国锂电军团的强力支撑。 从设备到材料,从结构件到电芯技术,一张围绕特斯拉柏林工厂的“寻宝图”正在徐徐展开。 本文将深入剖析这一
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比亚迪开启L3量产内测——智能驾驶产业链的“诺曼底登陆”
近期,一则重磅消息引爆了智能驾驶与新能源汽车圈:比亚迪联合深圳交通局,正式开启L3级自动驾驶量产全面内测。 这不仅仅是一家车企的测试动作,更是一个标志性的行业里程碑。它意味着中国智能驾驶行业正在完成从“L2级辅助驾驶”向“L3级有条件自动驾驶”的关键跨越,从“技术验证”走向“商业闭环”。本次内测已完成15万公里实测,覆盖高快速路、雨夜及施工场景,直接验证了技术落地的可行性。 随着比亚迪这一行业巨头的入局与推进,智能驾驶产业链上下游——从感知层的摄像头、雷达,到决策层的域控制器、高精地图,再到执行
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从通信到算力:震有科技切入沐曦核心生态,亿级增量引爆第二增长曲线
在国产替代加速与AI大模型军备竞赛的双重背景下,算力即国力。近日,震有科技(688418)成立全资子公司“震石联算”的消息在资本市场引发强烈关注。通过对公开信息的抽丝剥茧,我们发现这并非一次简单的工商注册,而是一场精心布局的战略卡位。注册地与国产GPU领军企业沐曦(MetaX)的高度重合,以及市场预期的“50%算力份额”,标志着震有科技正式从传统通信领域跨界切入AI核心算力赛道。本文将从事件核心逻辑、合作方价值、产业链影响及估值重塑四个维度,对这一重磅事件进行深度剖析。 一、事件核心:地缘与资本
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硬核突破!中国拿下全球首张“大脑通行证”,8家先锋公司抢滩登陆
随着国家药监局(NMPA)签发全球首个侵入式脑机接口治疗药物成瘾注册证,中国脑机接口行业正式跨越了从“科研探索”到“临床应用”的鸿沟。这一里程碑事件不仅标志着中国在高端医疗器械领域的弯道超车,更意味着“大脑经济”的大门正式开启。本文将从政策背景、技术突破、产业链图谱及核心标的四个维度,深度剖析这一万亿级赛道的投资逻辑。 一、 破冰时刻:为何这一张“注册证”价值连城? 1. 全球首个的含金量 图片核心信息显示,景昱医疗获得的这张NMPA三类注册证,针对的是“治疗药物成瘾”。这在世界范围内具有极强的
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600亿豪赌新基建:罗曼股份“借光”转型,开启绿电算力新纪元
在人工智能(AI)大模型参数量呈指数级增长的当下,算力已成为全球科技竞争的焦点。然而,算力背后的能源消耗与散热问题正成为新的瓶颈。罗曼股份(605289)近日宣布的600亿元级投资计划,不仅仅是一次跨界转型,更是“绿电+算力”这一终极商业模式的具象化落地。本项目规划建设10万卡算力集群并配套1GW新能源装机,标志着中国算力基础设施建设进入了“源网荷储一体化”的2.0时代。本文将从核心事件、商业逻辑、产业链受益环节及未来展望四个维度,深度剖析这一里程碑事件。 一、事件核心:罗曼股份的“华丽转身”与
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千亿估值风暴:Waymo引爆Robotaxi,这8大核心龙头谁是下一个赢家?
近日,Alphabet旗下自动驾驶部门Waymo洽谈新一轮融资的消息震惊全球资本市场。计划融资逾150亿美元,估值直指1100亿美元大关。这一里程碑式的事件不仅确立了Robotaxi(自动驾驶出租车)的商业价值,更像一颗深水炸弹,激活了整个L4级自动驾驶产业链。本文将基于最新的市场动态,深度拆解Waymo估值暴涨背后的核心逻辑,并详细剖析激光雷达、线控底盘、域控制器、高精地图及运营端等8大核心环节的投资机会。 一、 事件核心:千亿估值的信号意义 图片中央那颗散发着蓝色与紫色光芒的“Energy
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算力尽头是电力:阳光电源领衔,揭秘AIDC高价订单背后的“液冷黄金坑”
在英伟达Blackwell等高算力芯片引发全球“缺电焦虑”的背景下,AIDC(人工智能数据中心)正在成为储能行业增速最快、利润最厚的新细分赛道。不同于传统的电网侧储能,AIDC配储对稳定性、响应速度和温控提出了“核电级”要求,导致其订单单价显著高于独立储能。阳光电源作为全球光储龙头,凭借液冷技术与海外渠道优势,正站在这一新风口的中心,有望在2026年迎来业绩与估值的双重重估。 一、 宏观背景:AI的尽头是能源,AIDC储能的“爆发前夜” 随着ChatGPT、Sora等生成式AI应用的爆发,全球数
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半导体新风口:从FAB业务大突破看“中国芯”的千亿新增量逻辑
在国产半导体从“从无到有”向“从有到优”跨越的关键节点,华润微(CR Micro)近日传出的FAB业务大突破信号震动了市场。40nm工艺的量产不仅是技术的迭代,更是商业模式的质变。本文将深度拆解这张“千亿市值作战图”,从核心逻辑、估值重构到产业链联动,为您全方位解读这一标志性事件背后的投资密码。 一、核心事件:打破天花板的40nm突围 1.1 技术突破的含金量 在半导体制造领域,40nm工艺节点被称为“黄金节点(Golden Node)”。虽然相较于消费电子顶端的3nm、5nm制程,40nm似乎
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一、性能跨越,国产MCU进入“超频”时代 在半导体产业的宏大叙事中,微控制器(MCU)常被比作电子设备的“大脑”。长期以来,国产MCU在消费电子、中低端工控领域表现出色,但在高性能、高可靠性的“无人区”,依然面临着海外巨头的重压。兆易创新正式发布GD32H78D/77D系列高性能MCU,这不仅是一款新品的落地,更标志着国产通用微控制器正式进入了一个全新的性能维度。 此次发布的GD32H7系列基于Cortex-M7内核,其主频高达750MHz。在MCU领域,主频突破500MHz通常被视为进入“超高
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在全球半导体周期波动的背景下,中国存储产业正迎来一场史无前例的深层变革。长江存储(YMTC)作为国产3D NAND闪存的领军企业,其产品价格的全线跳涨,不仅是企业经营策略的调整,更是全球存储供需格局失衡的真实缩影。 根据最新市场数据,Wafer(晶圆)端价格已报出40%的惊人涨幅,而传导至下游模组端,报价甚至直接翻倍。这种“跳跃式”上涨释放了一个明确信号:存储行业的底部已经彻底过去,一个由供应缺口驱动的“超级周期”正在降临。 一、 现状剖析:为何是“史上最高”供应缺口? 1. 价格端的极端表现
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根据图片核心信息,特斯拉(北美客户)的审厂工作已进入关键期。预计在2025年12月底至2026年1月初,人形机器人手部及身体的丝杠定点将正式落地。这不仅是一个单一订单的授予,更标志着中国人形机器人供应链从长达数年的“技术送样”阶段,正式步入“量产元年”。 一、 核心事件分析:浙江荣泰的“破局”意义 浙江荣泰(603119) 被列为此次事件的主体。其核心突破点在于丝杠产品的定点。 0到1的跨越: 在机器人精密制造中,丝杠是实现线性执行器推力的核心精密零部件。此前,该领域主要被海外巨头垄断。浙江荣泰
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一、破茧成蝶——我国首例全3D打印涡扇发动机的诞生背景 1.1 航空发动机:制造业“皇冠上的明珠” 航空发动机被公认为世界上最复杂的机械系统,需要在高温、高压、高转速和高负荷的极端环境下长时间稳定工作。传统发动机制造依赖于复杂的铸造、锻造、焊接和机加工工艺,一个喷油嘴或叶片往往需要数月甚至更长的生产周期,且材料利用率极低。 1.2 3D打印(增材制造)的革命性意义 12月17日,由中科院与西安交通大学联合研发的全3D打印涡扇发动机成功通过试车。这一成果的核心价值在于“部件一体化成型”。通过3D打
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在经历了长达一年的“去库存”寒冬后,欧洲户用储能(户储)市场终于迎来了确定的政策暖风。匈牙利政府近日宣布启动一项总额高达3亿美元(约合21亿人民币)的家庭储能补贴计划,旨在鼓励家庭安装“光伏+储能”系统。这一政策不仅是匈牙利能源转型的里程碑,更是整个欧洲户储市场需求触底反弹的强烈信号。本文将从政策细节、行业周期逻辑以及核心受益标的三个维度,为您深度剖析这一事件背后的投资机会。 一、政策拆解——3亿美元背后的市场增量 1.1 政策力度的“超预期” 匈牙利此次推出的补贴计划,其核心亮点在于“高比例”
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OpenAI与亚马逊世纪联手:百亿美金重塑算力版图,谁是最大赢家?
在人工智能发展的奇点时刻,一张足以改变全球科技版图的牌被重新洗切。OpenAI拟向亚马逊(Amazon)寻求超100亿美元融资,并计划采用亚马逊自研AI芯片Trainium。这一动作不仅标志着OpenAI试图摆脱对单一算力源(英伟达/微软)的过度依赖,更意味着亚马逊AWS在错失大模型先发优势后的绝地反击。当“最强大脑”遇上“最强云端与自研芯”,一场针对算力成本、效率与供应链主导权的战争全面爆发。本文将深度拆解这一事件背后的商业逻辑,并详细梳理图片中提及的13家核心受益上市公司及其在产业链中的关键
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在金融市场的长河中,没有什么比价格突破历史极值更令人血脉喷张。当现货白银价格悍然突破65.1美元/盎司,日内涨幅超过2%的那一刻,我们见证的不仅仅是一个数字的跳动,而是一场席卷全球资本市场与工业产业链的“银色风暴” 这张名为《现货白银:再创历史新高》的图表,以一种极具未来感的液态金属视觉语言,向我们展示了“流动性转化为固体财富”的震撼过程。然而,对于敏锐的投资者而言,视觉的震撼只是表象,隐藏在银光闪闪背后的,是**“资源重估”与“技术倒逼”**这两条逻辑清晰、互为因果的投资主线。 本文将基于该核
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特斯拉柏林工厂产能“大跃进”:中国锂电产业链的欧洲突围战!
在新能源汽车的全球版图中,特斯拉的一举一动皆是风向标。近日,市场焦点再次聚焦于德国——特斯拉柏林超级工厂(Giga Berlin)。根据最新披露的规划,特斯拉计划从2027年起,在柏林工厂实现年产8GWh的电池产能,并投入数亿欧元进行设备与产线的升级。 这一消息并非孤立的产能数字,它释放了一个强烈的信号:特斯拉正在加速构建“欧洲造、欧洲卖”的闭环供应链,而这背后,离不开中国锂电军团的强力支撑。 从设备到材料,从结构件到电芯技术,一张围绕特斯拉柏林工厂的“寻宝图”正在徐徐展开。 本文将深入剖析这一
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比亚迪开启L3量产内测——智能驾驶产业链的“诺曼底登陆”
近期,一则重磅消息引爆了智能驾驶与新能源汽车圈:比亚迪联合深圳交通局,正式开启L3级自动驾驶量产全面内测。 这不仅仅是一家车企的测试动作,更是一个标志性的行业里程碑。它意味着中国智能驾驶行业正在完成从“L2级辅助驾驶”向“L3级有条件自动驾驶”的关键跨越,从“技术验证”走向“商业闭环”。本次内测已完成15万公里实测,覆盖高快速路、雨夜及施工场景,直接验证了技术落地的可行性。 随着比亚迪这一行业巨头的入局与推进,智能驾驶产业链上下游——从感知层的摄像头、雷达,到决策层的域控制器、高精地图,再到执行
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从通信到算力:震有科技切入沐曦核心生态,亿级增量引爆第二增长曲线
在国产替代加速与AI大模型军备竞赛的双重背景下,算力即国力。近日,震有科技(688418)成立全资子公司“震石联算”的消息在资本市场引发强烈关注。通过对公开信息的抽丝剥茧,我们发现这并非一次简单的工商注册,而是一场精心布局的战略卡位。注册地与国产GPU领军企业沐曦(MetaX)的高度重合,以及市场预期的“50%算力份额”,标志着震有科技正式从传统通信领域跨界切入AI核心算力赛道。本文将从事件核心逻辑、合作方价值、产业链影响及估值重塑四个维度,对这一重磅事件进行深度剖析。 一、事件核心:地缘与资本
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硬核突破!中国拿下全球首张“大脑通行证”,8家先锋公司抢滩登陆
随着国家药监局(NMPA)签发全球首个侵入式脑机接口治疗药物成瘾注册证,中国脑机接口行业正式跨越了从“科研探索”到“临床应用”的鸿沟。这一里程碑事件不仅标志着中国在高端医疗器械领域的弯道超车,更意味着“大脑经济”的大门正式开启。本文将从政策背景、技术突破、产业链图谱及核心标的四个维度,深度剖析这一万亿级赛道的投资逻辑。 一、 破冰时刻:为何这一张“注册证”价值连城? 1. 全球首个的含金量 图片核心信息显示,景昱医疗获得的这张NMPA三类注册证,针对的是“治疗药物成瘾”。这在世界范围内具有极强的
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600亿豪赌新基建:罗曼股份“借光”转型,开启绿电算力新纪元
在人工智能(AI)大模型参数量呈指数级增长的当下,算力已成为全球科技竞争的焦点。然而,算力背后的能源消耗与散热问题正成为新的瓶颈。罗曼股份(605289)近日宣布的600亿元级投资计划,不仅仅是一次跨界转型,更是“绿电+算力”这一终极商业模式的具象化落地。本项目规划建设10万卡算力集群并配套1GW新能源装机,标志着中国算力基础设施建设进入了“源网荷储一体化”的2.0时代。本文将从核心事件、商业逻辑、产业链受益环节及未来展望四个维度,深度剖析这一里程碑事件。 一、事件核心:罗曼股份的“华丽转身”与
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千亿估值风暴:Waymo引爆Robotaxi,这8大核心龙头谁是下一个赢家?
近日,Alphabet旗下自动驾驶部门Waymo洽谈新一轮融资的消息震惊全球资本市场。计划融资逾150亿美元,估值直指1100亿美元大关。这一里程碑式的事件不仅确立了Robotaxi(自动驾驶出租车)的商业价值,更像一颗深水炸弹,激活了整个L4级自动驾驶产业链。本文将基于最新的市场动态,深度拆解Waymo估值暴涨背后的核心逻辑,并详细剖析激光雷达、线控底盘、域控制器、高精地图及运营端等8大核心环节的投资机会。 一、 事件核心:千亿估值的信号意义 图片中央那颗散发着蓝色与紫色光芒的“Energy
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算力尽头是电力:阳光电源领衔,揭秘AIDC高价订单背后的“液冷黄金坑”
在英伟达Blackwell等高算力芯片引发全球“缺电焦虑”的背景下,AIDC(人工智能数据中心)正在成为储能行业增速最快、利润最厚的新细分赛道。不同于传统的电网侧储能,AIDC配储对稳定性、响应速度和温控提出了“核电级”要求,导致其订单单价显著高于独立储能。阳光电源作为全球光储龙头,凭借液冷技术与海外渠道优势,正站在这一新风口的中心,有望在2026年迎来业绩与估值的双重重估。 一、 宏观背景:AI的尽头是能源,AIDC储能的“爆发前夜” 随着ChatGPT、Sora等生成式AI应用的爆发,全球数
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半导体新风口:从FAB业务大突破看“中国芯”的千亿新增量逻辑
在国产半导体从“从无到有”向“从有到优”跨越的关键节点,华润微(CR Micro)近日传出的FAB业务大突破信号震动了市场。40nm工艺的量产不仅是技术的迭代,更是商业模式的质变。本文将深度拆解这张“千亿市值作战图”,从核心逻辑、估值重构到产业链联动,为您全方位解读这一标志性事件背后的投资密码。 一、核心事件:打破天花板的40nm突围 1.1 技术突破的含金量 在半导体制造领域,40nm工艺节点被称为“黄金节点(Golden Node)”。虽然相较于消费电子顶端的3nm、5nm制程,40nm似乎
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2025-12-18 12:58:30
750MHz巅峰算力!国产MCU“天花板”如何引爆端侧AI新基建?
一、性能跨越,国产MCU进入“超频”时代 在半导体产业的宏大叙事中,微控制器(MCU)常被比作电子设备的“大脑”。长期以来,国产MCU在消费电子、中低端工控领域表现出色,但在高性能、高可靠性的“无人区”,依然面临着海外巨头的重压。兆易创新正式发布GD32H78D/77D系列高性能MCU,这不仅是一款新品的落地,更标志着国产通用微控制器正式进入了一个全新的性能维度。 此次发布的GD32H7系列基于Cortex-M7内核,其主频高达750MHz。在MCU领域,主频突破500MHz通常被视为进入“超高
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存储“大象”起舞:长江存储跳涨40%,谁将成为本轮价格周期的最大赢家?
在全球半导体周期波动的背景下,中国存储产业正迎来一场史无前例的深层变革。长江存储(YMTC)作为国产3D NAND闪存的领军企业,其产品价格的全线跳涨,不仅是企业经营策略的调整,更是全球存储供需格局失衡的真实缩影。 根据最新市场数据,Wafer(晶圆)端价格已报出40%的惊人涨幅,而传导至下游模组端,报价甚至直接翻倍。这种“跳跃式”上涨释放了一个明确信号:存储行业的底部已经彻底过去,一个由供应缺口驱动的“超级周期”正在降临。 一、 现状剖析:为何是“史上最高”供应缺口? 1. 价格端的极端表现
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特斯拉机器人“临门一脚”:浙江荣泰定点在即,国产供应链开启量产元年!
根据图片核心信息,特斯拉(北美客户)的审厂工作已进入关键期。预计在2025年12月底至2026年1月初,人形机器人手部及身体的丝杠定点将正式落地。这不仅是一个单一订单的授予,更标志着中国人形机器人供应链从长达数年的“技术送样”阶段,正式步入“量产元年”。 一、 核心事件分析:浙江荣泰的“破局”意义 浙江荣泰(603119) 被列为此次事件的主体。其核心突破点在于丝杠产品的定点。 0到1的跨越: 在机器人精密制造中,丝杠是实现线性执行器推力的核心精密零部件。此前,该领域主要被海外巨头垄断。浙江荣泰
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我国首例全3D打印涡扇发动机试车成功!
一、破茧成蝶——我国首例全3D打印涡扇发动机的诞生背景 1.1 航空发动机:制造业“皇冠上的明珠” 航空发动机被公认为世界上最复杂的机械系统,需要在高温、高压、高转速和高负荷的极端环境下长时间稳定工作。传统发动机制造依赖于复杂的铸造、锻造、焊接和机加工工艺,一个喷油嘴或叶片往往需要数月甚至更长的生产周期,且材料利用率极低。 1.2 3D打印(增材制造)的革命性意义 12月17日,由中科院与西安交通大学联合研发的全3D打印涡扇发动机成功通过试车。这一成果的核心价值在于“部件一体化成型”。通过3D打
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匈牙利爆撒3亿美元!户储赛道迎“泼天富贵”,这8只龙头要起飞?
在经历了长达一年的“去库存”寒冬后,欧洲户用储能(户储)市场终于迎来了确定的政策暖风。匈牙利政府近日宣布启动一项总额高达3亿美元(约合21亿人民币)的家庭储能补贴计划,旨在鼓励家庭安装“光伏+储能”系统。这一政策不仅是匈牙利能源转型的里程碑,更是整个欧洲户储市场需求触底反弹的强烈信号。本文将从政策细节、行业周期逻辑以及核心受益标的三个维度,为您深度剖析这一事件背后的投资机会。 一、政策拆解——3亿美元背后的市场增量 1.1 政策力度的“超预期” 匈牙利此次推出的补贴计划,其核心亮点在于“高比例”
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OpenAI与亚马逊世纪联手:百亿美金重塑算力版图,谁是最大赢家?
在人工智能发展的奇点时刻,一张足以改变全球科技版图的牌被重新洗切。OpenAI拟向亚马逊(Amazon)寻求超100亿美元融资,并计划采用亚马逊自研AI芯片Trainium。这一动作不仅标志着OpenAI试图摆脱对单一算力源(英伟达/微软)的过度依赖,更意味着亚马逊AWS在错失大模型先发优势后的绝地反击。当“最强大脑”遇上“最强云端与自研芯”,一场针对算力成本、效率与供应链主导权的战争全面爆发。本文将深度拆解这一事件背后的商业逻辑,并详细梳理图片中提及的13家核心受益上市公司及其在产业链中的关键
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银价狂飙65美元见证历史!这11只“家里有矿”与“技术革命”龙头彻底藏不住了
在金融市场的长河中,没有什么比价格突破历史极值更令人血脉喷张。当现货白银价格悍然突破65.1美元/盎司,日内涨幅超过2%的那一刻,我们见证的不仅仅是一个数字的跳动,而是一场席卷全球资本市场与工业产业链的“银色风暴” 这张名为《现货白银:再创历史新高》的图表,以一种极具未来感的液态金属视觉语言,向我们展示了“流动性转化为固体财富”的震撼过程。然而,对于敏锐的投资者而言,视觉的震撼只是表象,隐藏在银光闪闪背后的,是**“资源重估”与“技术倒逼”**这两条逻辑清晰、互为因果的投资主线。 本文将基于该核
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特斯拉柏林工厂产能“大跃进”:中国锂电产业链的欧洲突围战!
在新能源汽车的全球版图中,特斯拉的一举一动皆是风向标。近日,市场焦点再次聚焦于德国——特斯拉柏林超级工厂(Giga Berlin)。根据最新披露的规划,特斯拉计划从2027年起,在柏林工厂实现年产8GWh的电池产能,并投入数亿欧元进行设备与产线的升级。 这一消息并非孤立的产能数字,它释放了一个强烈的信号:特斯拉正在加速构建“欧洲造、欧洲卖”的闭环供应链,而这背后,离不开中国锂电军团的强力支撑。 从设备到材料,从结构件到电芯技术,一张围绕特斯拉柏林工厂的“寻宝图”正在徐徐展开。 本文将深入剖析这一
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比亚迪开启L3量产内测——智能驾驶产业链的“诺曼底登陆”
近期,一则重磅消息引爆了智能驾驶与新能源汽车圈:比亚迪联合深圳交通局,正式开启L3级自动驾驶量产全面内测。 这不仅仅是一家车企的测试动作,更是一个标志性的行业里程碑。它意味着中国智能驾驶行业正在完成从“L2级辅助驾驶”向“L3级有条件自动驾驶”的关键跨越,从“技术验证”走向“商业闭环”。本次内测已完成15万公里实测,覆盖高快速路、雨夜及施工场景,直接验证了技术落地的可行性。 随着比亚迪这一行业巨头的入局与推进,智能驾驶产业链上下游——从感知层的摄像头、雷达,到决策层的域控制器、高精地图,再到执行
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从通信到算力:震有科技切入沐曦核心生态,亿级增量引爆第二增长曲线
在国产替代加速与AI大模型军备竞赛的双重背景下,算力即国力。近日,震有科技(688418)成立全资子公司“震石联算”的消息在资本市场引发强烈关注。通过对公开信息的抽丝剥茧,我们发现这并非一次简单的工商注册,而是一场精心布局的战略卡位。注册地与国产GPU领军企业沐曦(MetaX)的高度重合,以及市场预期的“50%算力份额”,标志着震有科技正式从传统通信领域跨界切入AI核心算力赛道。本文将从事件核心逻辑、合作方价值、产业链影响及估值重塑四个维度,对这一重磅事件进行深度剖析。 一、事件核心:地缘与资本
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硬核突破!中国拿下全球首张“大脑通行证”,8家先锋公司抢滩登陆
随着国家药监局(NMPA)签发全球首个侵入式脑机接口治疗药物成瘾注册证,中国脑机接口行业正式跨越了从“科研探索”到“临床应用”的鸿沟。这一里程碑事件不仅标志着中国在高端医疗器械领域的弯道超车,更意味着“大脑经济”的大门正式开启。本文将从政策背景、技术突破、产业链图谱及核心标的四个维度,深度剖析这一万亿级赛道的投资逻辑。 一、 破冰时刻:为何这一张“注册证”价值连城? 1. 全球首个的含金量 图片核心信息显示,景昱医疗获得的这张NMPA三类注册证,针对的是“治疗药物成瘾”。这在世界范围内具有极强的
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600亿豪赌新基建:罗曼股份“借光”转型,开启绿电算力新纪元
在人工智能(AI)大模型参数量呈指数级增长的当下,算力已成为全球科技竞争的焦点。然而,算力背后的能源消耗与散热问题正成为新的瓶颈。罗曼股份(605289)近日宣布的600亿元级投资计划,不仅仅是一次跨界转型,更是“绿电+算力”这一终极商业模式的具象化落地。本项目规划建设10万卡算力集群并配套1GW新能源装机,标志着中国算力基础设施建设进入了“源网荷储一体化”的2.0时代。本文将从核心事件、商业逻辑、产业链受益环节及未来展望四个维度,深度剖析这一里程碑事件。 一、事件核心:罗曼股份的“华丽转身”与
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千亿估值风暴:Waymo引爆Robotaxi,这8大核心龙头谁是下一个赢家?
近日,Alphabet旗下自动驾驶部门Waymo洽谈新一轮融资的消息震惊全球资本市场。计划融资逾150亿美元,估值直指1100亿美元大关。这一里程碑式的事件不仅确立了Robotaxi(自动驾驶出租车)的商业价值,更像一颗深水炸弹,激活了整个L4级自动驾驶产业链。本文将基于最新的市场动态,深度拆解Waymo估值暴涨背后的核心逻辑,并详细剖析激光雷达、线控底盘、域控制器、高精地图及运营端等8大核心环节的投资机会。 一、 事件核心:千亿估值的信号意义 图片中央那颗散发着蓝色与紫色光芒的“Energy
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算力尽头是电力:阳光电源领衔,揭秘AIDC高价订单背后的“液冷黄金坑”
在英伟达Blackwell等高算力芯片引发全球“缺电焦虑”的背景下,AIDC(人工智能数据中心)正在成为储能行业增速最快、利润最厚的新细分赛道。不同于传统的电网侧储能,AIDC配储对稳定性、响应速度和温控提出了“核电级”要求,导致其订单单价显著高于独立储能。阳光电源作为全球光储龙头,凭借液冷技术与海外渠道优势,正站在这一新风口的中心,有望在2026年迎来业绩与估值的双重重估。 一、 宏观背景:AI的尽头是能源,AIDC储能的“爆发前夜” 随着ChatGPT、Sora等生成式AI应用的爆发,全球数
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半导体新风口:从FAB业务大突破看“中国芯”的千亿新增量逻辑
在国产半导体从“从无到有”向“从有到优”跨越的关键节点,华润微(CR Micro)近日传出的FAB业务大突破信号震动了市场。40nm工艺的量产不仅是技术的迭代,更是商业模式的质变。本文将深度拆解这张“千亿市值作战图”,从核心逻辑、估值重构到产业链联动,为您全方位解读这一标志性事件背后的投资密码。 一、核心事件:打破天花板的40nm突围 1.1 技术突破的含金量 在半导体制造领域,40nm工艺节点被称为“黄金节点(Golden Node)”。虽然相较于消费电子顶端的3nm、5nm制程,40nm似乎
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一、性能跨越,国产MCU进入“超频”时代 在半导体产业的宏大叙事中,微控制器(MCU)常被比作电子设备的“大脑”。长期以来,国产MCU在消费电子、中低端工控领域表现出色,但在高性能、高可靠性的“无人区”,依然面临着海外巨头的重压。兆易创新正式发布GD32H78D/77D系列高性能MCU,这不仅是一款新品的落地,更标志着国产通用微控制器正式进入了一个全新的性能维度。 此次发布的GD32H7系列基于Cortex-M7内核,其主频高达750MHz。在MCU领域,主频突破500MHz通常被视为进入“超高
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在全球半导体周期波动的背景下,中国存储产业正迎来一场史无前例的深层变革。长江存储(YMTC)作为国产3D NAND闪存的领军企业,其产品价格的全线跳涨,不仅是企业经营策略的调整,更是全球存储供需格局失衡的真实缩影。 根据最新市场数据,Wafer(晶圆)端价格已报出40%的惊人涨幅,而传导至下游模组端,报价甚至直接翻倍。这种“跳跃式”上涨释放了一个明确信号:存储行业的底部已经彻底过去,一个由供应缺口驱动的“超级周期”正在降临。 一、 现状剖析:为何是“史上最高”供应缺口? 1. 价格端的极端表现
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根据图片核心信息,特斯拉(北美客户)的审厂工作已进入关键期。预计在2025年12月底至2026年1月初,人形机器人手部及身体的丝杠定点将正式落地。这不仅是一个单一订单的授予,更标志着中国人形机器人供应链从长达数年的“技术送样”阶段,正式步入“量产元年”。 一、 核心事件分析:浙江荣泰的“破局”意义 浙江荣泰(603119) 被列为此次事件的主体。其核心突破点在于丝杠产品的定点。 0到1的跨越: 在机器人精密制造中,丝杠是实现线性执行器推力的核心精密零部件。此前,该领域主要被海外巨头垄断。浙江荣泰
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一、破茧成蝶——我国首例全3D打印涡扇发动机的诞生背景 1.1 航空发动机:制造业“皇冠上的明珠” 航空发动机被公认为世界上最复杂的机械系统,需要在高温、高压、高转速和高负荷的极端环境下长时间稳定工作。传统发动机制造依赖于复杂的铸造、锻造、焊接和机加工工艺,一个喷油嘴或叶片往往需要数月甚至更长的生产周期,且材料利用率极低。 1.2 3D打印(增材制造)的革命性意义 12月17日,由中科院与西安交通大学联合研发的全3D打印涡扇发动机成功通过试车。这一成果的核心价值在于“部件一体化成型”。通过3D打
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匈牙利爆撒3亿美元!户储赛道迎“泼天富贵”,这8只龙头要起飞?
在经历了长达一年的“去库存”寒冬后,欧洲户用储能(户储)市场终于迎来了确定的政策暖风。匈牙利政府近日宣布启动一项总额高达3亿美元(约合21亿人民币)的家庭储能补贴计划,旨在鼓励家庭安装“光伏+储能”系统。这一政策不仅是匈牙利能源转型的里程碑,更是整个欧洲户储市场需求触底反弹的强烈信号。本文将从政策细节、行业周期逻辑以及核心受益标的三个维度,为您深度剖析这一事件背后的投资机会。 一、政策拆解——3亿美元背后的市场增量 1.1 政策力度的“超预期” 匈牙利此次推出的补贴计划,其核心亮点在于“高比例”
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OpenAI与亚马逊世纪联手:百亿美金重塑算力版图,谁是最大赢家?
在人工智能发展的奇点时刻,一张足以改变全球科技版图的牌被重新洗切。OpenAI拟向亚马逊(Amazon)寻求超100亿美元融资,并计划采用亚马逊自研AI芯片Trainium。这一动作不仅标志着OpenAI试图摆脱对单一算力源(英伟达/微软)的过度依赖,更意味着亚马逊AWS在错失大模型先发优势后的绝地反击。当“最强大脑”遇上“最强云端与自研芯”,一场针对算力成本、效率与供应链主导权的战争全面爆发。本文将深度拆解这一事件背后的商业逻辑,并详细梳理图片中提及的13家核心受益上市公司及其在产业链中的关键
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银价狂飙65美元见证历史!这11只“家里有矿”与“技术革命”龙头彻底藏不住了
在金融市场的长河中,没有什么比价格突破历史极值更令人血脉喷张。当现货白银价格悍然突破65.1美元/盎司,日内涨幅超过2%的那一刻,我们见证的不仅仅是一个数字的跳动,而是一场席卷全球资本市场与工业产业链的“银色风暴” 这张名为《现货白银:再创历史新高》的图表,以一种极具未来感的液态金属视觉语言,向我们展示了“流动性转化为固体财富”的震撼过程。然而,对于敏锐的投资者而言,视觉的震撼只是表象,隐藏在银光闪闪背后的,是**“资源重估”与“技术倒逼”**这两条逻辑清晰、互为因果的投资主线。 本文将基于该核
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特斯拉柏林工厂产能“大跃进”:中国锂电产业链的欧洲突围战!
在新能源汽车的全球版图中,特斯拉的一举一动皆是风向标。近日,市场焦点再次聚焦于德国——特斯拉柏林超级工厂(Giga Berlin)。根据最新披露的规划,特斯拉计划从2027年起,在柏林工厂实现年产8GWh的电池产能,并投入数亿欧元进行设备与产线的升级。 这一消息并非孤立的产能数字,它释放了一个强烈的信号:特斯拉正在加速构建“欧洲造、欧洲卖”的闭环供应链,而这背后,离不开中国锂电军团的强力支撑。 从设备到材料,从结构件到电芯技术,一张围绕特斯拉柏林工厂的“寻宝图”正在徐徐展开。 本文将深入剖析这一
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2025-12-17 17:43:17
比亚迪开启L3量产内测——智能驾驶产业链的“诺曼底登陆”
近期,一则重磅消息引爆了智能驾驶与新能源汽车圈:比亚迪联合深圳交通局,正式开启L3级自动驾驶量产全面内测。 这不仅仅是一家车企的测试动作,更是一个标志性的行业里程碑。它意味着中国智能驾驶行业正在完成从“L2级辅助驾驶”向“L3级有条件自动驾驶”的关键跨越,从“技术验证”走向“商业闭环”。本次内测已完成15万公里实测,覆盖高快速路、雨夜及施工场景,直接验证了技术落地的可行性。 随着比亚迪这一行业巨头的入局与推进,智能驾驶产业链上下游——从感知层的摄像头、雷达,到决策层的域控制器、高精地图,再到执行
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2025-12-17 11:57:35
从通信到算力:震有科技切入沐曦核心生态,亿级增量引爆第二增长曲线
在国产替代加速与AI大模型军备竞赛的双重背景下,算力即国力。近日,震有科技(688418)成立全资子公司“震石联算”的消息在资本市场引发强烈关注。通过对公开信息的抽丝剥茧,我们发现这并非一次简单的工商注册,而是一场精心布局的战略卡位。注册地与国产GPU领军企业沐曦(MetaX)的高度重合,以及市场预期的“50%算力份额”,标志着震有科技正式从传统通信领域跨界切入AI核心算力赛道。本文将从事件核心逻辑、合作方价值、产业链影响及估值重塑四个维度,对这一重磅事件进行深度剖析。 一、事件核心:地缘与资本
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2025-12-17 11:52:21
硬核突破!中国拿下全球首张“大脑通行证”,8家先锋公司抢滩登陆
随着国家药监局(NMPA)签发全球首个侵入式脑机接口治疗药物成瘾注册证,中国脑机接口行业正式跨越了从“科研探索”到“临床应用”的鸿沟。这一里程碑事件不仅标志着中国在高端医疗器械领域的弯道超车,更意味着“大脑经济”的大门正式开启。本文将从政策背景、技术突破、产业链图谱及核心标的四个维度,深度剖析这一万亿级赛道的投资逻辑。 一、 破冰时刻:为何这一张“注册证”价值连城? 1. 全球首个的含金量 图片核心信息显示,景昱医疗获得的这张NMPA三类注册证,针对的是“治疗药物成瘾”。这在世界范围内具有极强的
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2025-12-17 11:48:36
600亿豪赌新基建:罗曼股份“借光”转型,开启绿电算力新纪元
在人工智能(AI)大模型参数量呈指数级增长的当下,算力已成为全球科技竞争的焦点。然而,算力背后的能源消耗与散热问题正成为新的瓶颈。罗曼股份(605289)近日宣布的600亿元级投资计划,不仅仅是一次跨界转型,更是“绿电+算力”这一终极商业模式的具象化落地。本项目规划建设10万卡算力集群并配套1GW新能源装机,标志着中国算力基础设施建设进入了“源网荷储一体化”的2.0时代。本文将从核心事件、商业逻辑、产业链受益环节及未来展望四个维度,深度剖析这一里程碑事件。 一、事件核心:罗曼股份的“华丽转身”与
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2025-12-17 11:41:57
千亿估值风暴:Waymo引爆Robotaxi,这8大核心龙头谁是下一个赢家?
近日,Alphabet旗下自动驾驶部门Waymo洽谈新一轮融资的消息震惊全球资本市场。计划融资逾150亿美元,估值直指1100亿美元大关。这一里程碑式的事件不仅确立了Robotaxi(自动驾驶出租车)的商业价值,更像一颗深水炸弹,激活了整个L4级自动驾驶产业链。本文将基于最新的市场动态,深度拆解Waymo估值暴涨背后的核心逻辑,并详细剖析激光雷达、线控底盘、域控制器、高精地图及运营端等8大核心环节的投资机会。 一、 事件核心:千亿估值的信号意义 图片中央那颗散发着蓝色与紫色光芒的“Energy
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2025-12-16 18:18:50
算力尽头是电力:阳光电源领衔,揭秘AIDC高价订单背后的“液冷黄金坑”
在英伟达Blackwell等高算力芯片引发全球“缺电焦虑”的背景下,AIDC(人工智能数据中心)正在成为储能行业增速最快、利润最厚的新细分赛道。不同于传统的电网侧储能,AIDC配储对稳定性、响应速度和温控提出了“核电级”要求,导致其订单单价显著高于独立储能。阳光电源作为全球光储龙头,凭借液冷技术与海外渠道优势,正站在这一新风口的中心,有望在2026年迎来业绩与估值的双重重估。 一、 宏观背景:AI的尽头是能源,AIDC储能的“爆发前夜” 随着ChatGPT、Sora等生成式AI应用的爆发,全球数
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2025-12-16 17:25:35
半导体新风口:从FAB业务大突破看“中国芯”的千亿新增量逻辑
在国产半导体从“从无到有”向“从有到优”跨越的关键节点,华润微(CR Micro)近日传出的FAB业务大突破信号震动了市场。40nm工艺的量产不仅是技术的迭代,更是商业模式的质变。本文将深度拆解这张“千亿市值作战图”,从核心逻辑、估值重构到产业链联动,为您全方位解读这一标志性事件背后的投资密码。 一、核心事件:打破天花板的40nm突围 1.1 技术突破的含金量 在半导体制造领域,40nm工艺节点被称为“黄金节点(Golden Node)”。虽然相较于消费电子顶端的3nm、5nm制程,40nm似乎
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