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及时有效,深度全面研判产业发展方向
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2025-12-16 17:21:27
红旗打响第一枪!2027固态电池量产定档,这15家“国家队”盟友要起飞
在新能源汽车行业进入“下半场”的今天,如果说智能化是决胜的“大脑”,那么固态电池无疑是决定生死的“心脏”。近日,作为“共和国长子”的中国一汽发布了一张震撼行业的重磅海报——《中国一汽:2027固态电池量产元年》。 这不仅仅是一个时间表的公布,更是中国汽车工业在下一代能源技术上吹响的冲锋号。这一消息如同向平静的湖面投下了一颗深水炸弹,在资本市场和产业界激起了千层浪。本文将深度拆解这张海报背后的技术路线、战略意义,并重点梳理图片中提及的核心产业链标的,为您呈现一份详尽的固态电池投资与产业观察报告。
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万亿赛道新风口:深港“空中走廊”打通,这12家核心龙头率先抢跑!
在万亿级“低空经济”被写入国家战略并在全国遍地开花的2025年,粤港澳大湾区再次扔出了一枚重磅炸弹。 随着一张极具未来感的规划图徐徐展开——“深圳⇋香港:跨境无人机物流新篇章”,我们看到的不仅是两个超级城市之间物理距离的缩短,更是两种制度、两个空域管理体系在技术与政策层面的深度融合。这一举措标志着商业航天与低空经济正在从“概念验证”走向“高频实战”,而跨境物流这一高难度场景的打通,无疑将成为低空经济皇冠上最璀璨的明珠。 本文将深入剖析深港跨境无人机物流的战略意义、技术壁垒,并对图片中提及的12家
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2025-12-16 17:13:39
全球最大!“青氢一号”投产,深度解析绿色氢氨醇产业链的“万亿变局”
在吉林松原的广袤平原上,随着“青氢一号”一期项目的正式投产,全球新能源产业的目光再次聚焦中国。这不仅仅是一个工厂的开工,而是“双碳”战略下,中国在这一全球前沿赛道上投下的一枚重磅深水炸弹。 长期以来,氢能产业面临着“叫好不叫座”的尴尬——技术路线高大上,但商业化落地难。然而,“青氢一号”的出现,打破了这一僵局。作为全球规模最大的绿色氢氨醇一体化项目,它标志着氢能产业正式从“概念验证”迈向了“规模化量产”的新纪元。 对于资本市场而言,这不仅是属于中国能建的高光时刻,更是一条清晰的产业链掘金路线图。
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“雪王”装上AI大脑:菜鸟联手蜜雪冰城,引爆万店供应链革命
近日,物流巨头“菜鸟”与茶饮界“顶流”蜜雪冰城宣布达成战略合作。这不仅是一次简单的商业联手,更是实体零售与数字物流的一次深度嵌合。本次合作的核心在于利用AI技术重塑全球供应链,将蜜雪冰城的“万店规模”优势与菜鸟的“全球网络”优势叠加,标志着新茶饮行业正式从“营销驱动”迈向“供应链数字化驱动”的新时代。本文将从合作背景、技术逻辑、行业影响及产业链投资机会四个维度进行详细拆解。 一、合作背景——当“极致性价比”遇上“极致效率” 1. 蜜雪冰城的痛点与野心 蜜雪冰城作为中国门店数量最多的茶饮品牌,其核
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制空权易主!ITU决议锁定北斗“国际主导权”,这6家龙头将瓜分万亿红利
近日,在阿联酋阿布扎比召开的国际电信联盟(ITU)磋商会议传回重磅捷报。中国在卫星导航领域的提案不仅获得采纳,更成功拿下了下一周期(2026-2028)磋商会议召集人的席位。这一看似晦涩的技术性胜利,实则是中国从“航天大国”向“航天强国”迈进的关键里程碑。它意味着中国在卫星导航频段规则制定中掌握了核心话语权,标志着北斗系统全球化应用扫清了最大的制度障碍。本文将从地缘战略、技术逻辑、市场空间及核心受益标的四个维度,深度拆解这一事件背后的万亿级投资机会。 一、事件复盘——不仅仅是技术胜利,更是主权延
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掘金“金融活水”:三部门联手扩容消费贷,这12只核心标的值得收藏
近日,商务部、央行、金监总局三部门联合印发通知,正式启动消费贷贴息扩容政策。这一政策犹如一道“金融活水”,旨在通过降低居民消费信贷成本,直接刺激终端零售与服务消费。本文将基于最新的政策动向(特别是四川、重庆、贵州的率先启动),结合一张涵盖核心受益股的“全景逻辑图”,深度剖析这一政策背后的经济逻辑、传导机制以及资本市场的潜在投资机会。 一、 三部门联手,打响提振消费“攻坚战” 1.1 政策核心内容 本次政策的核心在于“扩容”与“贴息”。 扩容:将地方中小银行正式纳入贴息经办范围。过去,此类政策往往
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智驾新纪元:从“辅助”到“无人”,中国智能网联汽车“上路通行”全景解读
2025年注定将成为中国汽车工业史上浓墨重彩的一笔。随着中国汽车工业协会确认智能网联汽车准入和上路通行试点正式进入“上路通行”阶段,这标志着自动驾驶技术终于跨越了漫长的“死亡之谷”,从封闭场地的技术验证,正式迈向公开道路的商业化运营。这一政策层面的“绿灯”,不仅是法律法规的破冰,更是整个智能驾驶产业链价值释放的起跑枪。本文将基于最新的产业动态,深度剖析L3/L4级自动驾驶的商业化逻辑、核心技术壁垒以及资本市场最为关注的三大核心投资赛道。 一、历史性的跨越——从“示范”到“准入” 1.1 政策破局
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英伟达发出“缺电”求救信号:这14家中国公司成AI续命关键?
随着以ChatGPT和Sora为代表的生成式AI爆发,算力需求呈指数级增长。然而,制约AI发展的瓶颈已不再仅仅是GPU芯片的产能,而是背后庞大的能源消耗与电力供应稳定性。近期,英伟达举办闭门峰会,核心议题直指“破解AI时代电力短缺困境”。这不仅是一次技术探讨,更是全球AI产业链价值重构的信号。本文将基于峰会透露的核心逻辑,深度剖析为何“电力”是AI的最后一道防线,并详细梳理图中被列入“英伟达能源朋友圈”的14家中国核心上市公司的投资逻辑。 一、算力之渴——为什么英伟达由于“缺电”而焦虑? 1.1
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澳洲豪掷72亿补贴!户储市场再迎“泼天富贵”,这8家中国龙头已悄悄控盘
在经历了去库存的阵痛期后,全球户用储能(户储)市场终于迎来了一针强心剂。 近日,澳洲市场传来重磅利好——72亿规模的重磅补贴新规正式落地,明确将“光储系统”作为未来的能源核心。这一政策不仅划定了到2030年实现370万户光储系统安装的宏大目标,更直接锁定了40GWh的市场增量。 对于在全球储能产业链中占据绝对统治地位的中国企业而言,这不仅仅是一个数字,更是一场关于“出海红利”的又一次盛宴。 一、 政策风口:澳洲为何突然“撒钱”? 澳洲一直是全球光伏渗透率最高的国家之一,被称为“屋顶上的国家”。然
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震有科技:左手星网,右手算力,开启国产科技“双轮狂飙”时代
在当前全球科技竞争的宏大叙事中,没有任何两个赛道比“卫星互联网(星网)”和“人工智能算力”更具战略意义。前者代表着空间基础设施的争夺,后者代表着数字经济的发动机。当这两大超级赛道在一家公司、一个产业链条上发生交汇时,爆发出的能量将不可估量。本文将基于最新的产业图谱,以震有科技为核心锚点,深度拆解“星网+算力”双轮驱动下的产业逻辑、核心标的及未来价值。 一、新纪元的开启——为何是“星网+算力”? 2024年至2025年,中国科技产业正面临前所未有的变局。如果说过去十年的互联网是基于地面光纤和4G/
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沃格光电:打破航天级材料封锁,锁定50%份额,开启百亿估值新空间!
在万亿级别的商业航天赛道爆发前夜,市场的目光往往聚焦于火箭的轰鸣与卫星的升空,却极少有人注意到,决定这场太空竞赛胜负的关键,往往隐藏在那些肉眼几乎看不见的微小材料之中。 今天,我们要深度拆解的,正是这样一个极具爆发力的细分领域——卫星太阳翼CPI膜,以及刚刚在此领域投下一枚深水炸弹的领军企业:沃格光电。 一、太空中的“黄金薄膜”——CPI膜为何成为胜负手? 要理解沃格光电此次突破的含金量,首先必须理解什么是CPI膜,以及它在商业航天中不可替代的地位。 随着“千帆星座”等国产低轨卫星计划的加速落地
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国家级“碳账本”来了!7部门联手定调2030绿色新基建
近日,7部门联合印发《产品碳足迹因子数据库建设工作指引》,旨在构建国家级碳足迹管理体系的核心基石,助力高质量绿色发展。 建设目标明确: 规划明确了“两步走”的时间表。到2027年,初步构建国家数据库框架;到2030年,全面建成覆盖面广、数据质量高、且具有国际影响力的国家级数据库。 协同共建格局: 该体系依托国家温室气体排放因子数据库,构建了一个“协同共建共享”的生态。以国家数据库为核心,涵盖基础能源、原材料、交通运输等关键领域,并整合地方、行业协会及企业/科研机构的数据资源。 全流程闭环管理:
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估值8000亿!SpaceX剑指2026年IPO,引爆商业航天“造富”狂潮!
这张图片直观地展示了全球商业航天巨头SpaceX的最新资本市场动向及其对中国A股相关产业链的潜在影响。 核心信息方面,图片指出SpaceX已通过12月14日的内部信确认,正在以8000亿美元的惊人估值推进内部股份出售,并明确瞄准了2026年的IPO(首次公开募股)计划。这一估值数字不仅彰显了市场对其技术垄断地位的认可,也为全球商业航天领域注入了强心剂。 围绕这一核心事件,图表详细梳理了十余家与商业航天、卫星互联网及火箭制造紧密相关的A股上市公司。这些公司覆盖了从原材料、零部件到系统集成的全产业链
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长十二首飞倒计时:引爆商业航天“万亿级”新风口
长征十二号的首飞,标志着中国商业航天正式迈入“批量化”与“高频次”发射的全新时代。 此次发射不仅是运载能力的突破,核心在于其对可回收技术的验证,这将大幅降低进入太空的成本,从而极大地提升整个产业链的商业价值。 从投资与产业逻辑来看,本次事件将深度利好三大核心领域的领军企业: 核心结构与动力:火箭制造是重中之重。其中,航天动力掌握火箭“心脏”制造,占整箭成本一半;超捷股份与上海沪工切入核心结构件;铂力特则以3D打印技术助力箭体减重与回收。 电子与控制系统:作为火箭的“大脑”与“神经”,航天电子、复
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华为、中兴、震有定乾坤:揭秘太空基建核心网的寡头暴利
这张图表生动展示了卫星互联网核心网领域的最新竞争格局。随着太空基建的加速,该领域已正式确立了由华为、中兴通讯、震有科技构成的“三足鼎立”寡头垄断态势。 核心看点如下: 极高壁垒与稀缺性: 全行业仅有3家企业获得准入牌照,单星核心网价值高达120万,护城河极深。 双巨头垄断星网: 在特定的“星网”领域,形成了华为与震有科技(688418)“两分天下”的局面。作为A股唯一的核心网标的,震有科技业绩迎来爆发期,2025年确认收入预计超1亿,在手订单达2亿。 产业链核心标的梳理: 除了核心网龙头震有科技
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红旗打响第一枪!2027固态电池量产定档,这15家“国家队”盟友要起飞
在新能源汽车行业进入“下半场”的今天,如果说智能化是决胜的“大脑”,那么固态电池无疑是决定生死的“心脏”。近日,作为“共和国长子”的中国一汽发布了一张震撼行业的重磅海报——《中国一汽:2027固态电池量产元年》。 这不仅仅是一个时间表的公布,更是中国汽车工业在下一代能源技术上吹响的冲锋号。这一消息如同向平静的湖面投下了一颗深水炸弹,在资本市场和产业界激起了千层浪。本文将深度拆解这张海报背后的技术路线、战略意义,并重点梳理图片中提及的核心产业链标的,为您呈现一份详尽的固态电池投资与产业观察报告。
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万亿赛道新风口:深港“空中走廊”打通,这12家核心龙头率先抢跑!
在万亿级“低空经济”被写入国家战略并在全国遍地开花的2025年,粤港澳大湾区再次扔出了一枚重磅炸弹。 随着一张极具未来感的规划图徐徐展开——“深圳⇋香港:跨境无人机物流新篇章”,我们看到的不仅是两个超级城市之间物理距离的缩短,更是两种制度、两个空域管理体系在技术与政策层面的深度融合。这一举措标志着商业航天与低空经济正在从“概念验证”走向“高频实战”,而跨境物流这一高难度场景的打通,无疑将成为低空经济皇冠上最璀璨的明珠。 本文将深入剖析深港跨境无人机物流的战略意义、技术壁垒,并对图片中提及的12家
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全球最大!“青氢一号”投产,深度解析绿色氢氨醇产业链的“万亿变局”
在吉林松原的广袤平原上,随着“青氢一号”一期项目的正式投产,全球新能源产业的目光再次聚焦中国。这不仅仅是一个工厂的开工,而是“双碳”战略下,中国在这一全球前沿赛道上投下的一枚重磅深水炸弹。 长期以来,氢能产业面临着“叫好不叫座”的尴尬——技术路线高大上,但商业化落地难。然而,“青氢一号”的出现,打破了这一僵局。作为全球规模最大的绿色氢氨醇一体化项目,它标志着氢能产业正式从“概念验证”迈向了“规模化量产”的新纪元。 对于资本市场而言,这不仅是属于中国能建的高光时刻,更是一条清晰的产业链掘金路线图。
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近日,物流巨头“菜鸟”与茶饮界“顶流”蜜雪冰城宣布达成战略合作。这不仅是一次简单的商业联手,更是实体零售与数字物流的一次深度嵌合。本次合作的核心在于利用AI技术重塑全球供应链,将蜜雪冰城的“万店规模”优势与菜鸟的“全球网络”优势叠加,标志着新茶饮行业正式从“营销驱动”迈向“供应链数字化驱动”的新时代。本文将从合作背景、技术逻辑、行业影响及产业链投资机会四个维度进行详细拆解。 一、合作背景——当“极致性价比”遇上“极致效率” 1. 蜜雪冰城的痛点与野心 蜜雪冰城作为中国门店数量最多的茶饮品牌,其核
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制空权易主!ITU决议锁定北斗“国际主导权”,这6家龙头将瓜分万亿红利
近日,在阿联酋阿布扎比召开的国际电信联盟(ITU)磋商会议传回重磅捷报。中国在卫星导航领域的提案不仅获得采纳,更成功拿下了下一周期(2026-2028)磋商会议召集人的席位。这一看似晦涩的技术性胜利,实则是中国从“航天大国”向“航天强国”迈进的关键里程碑。它意味着中国在卫星导航频段规则制定中掌握了核心话语权,标志着北斗系统全球化应用扫清了最大的制度障碍。本文将从地缘战略、技术逻辑、市场空间及核心受益标的四个维度,深度拆解这一事件背后的万亿级投资机会。 一、事件复盘——不仅仅是技术胜利,更是主权延
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掘金“金融活水”:三部门联手扩容消费贷,这12只核心标的值得收藏
近日,商务部、央行、金监总局三部门联合印发通知,正式启动消费贷贴息扩容政策。这一政策犹如一道“金融活水”,旨在通过降低居民消费信贷成本,直接刺激终端零售与服务消费。本文将基于最新的政策动向(特别是四川、重庆、贵州的率先启动),结合一张涵盖核心受益股的“全景逻辑图”,深度剖析这一政策背后的经济逻辑、传导机制以及资本市场的潜在投资机会。 一、 三部门联手,打响提振消费“攻坚战” 1.1 政策核心内容 本次政策的核心在于“扩容”与“贴息”。 扩容:将地方中小银行正式纳入贴息经办范围。过去,此类政策往往
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2025年注定将成为中国汽车工业史上浓墨重彩的一笔。随着中国汽车工业协会确认智能网联汽车准入和上路通行试点正式进入“上路通行”阶段,这标志着自动驾驶技术终于跨越了漫长的“死亡之谷”,从封闭场地的技术验证,正式迈向公开道路的商业化运营。这一政策层面的“绿灯”,不仅是法律法规的破冰,更是整个智能驾驶产业链价值释放的起跑枪。本文将基于最新的产业动态,深度剖析L3/L4级自动驾驶的商业化逻辑、核心技术壁垒以及资本市场最为关注的三大核心投资赛道。 一、历史性的跨越——从“示范”到“准入” 1.1 政策破局
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英伟达发出“缺电”求救信号:这14家中国公司成AI续命关键?
随着以ChatGPT和Sora为代表的生成式AI爆发,算力需求呈指数级增长。然而,制约AI发展的瓶颈已不再仅仅是GPU芯片的产能,而是背后庞大的能源消耗与电力供应稳定性。近期,英伟达举办闭门峰会,核心议题直指“破解AI时代电力短缺困境”。这不仅是一次技术探讨,更是全球AI产业链价值重构的信号。本文将基于峰会透露的核心逻辑,深度剖析为何“电力”是AI的最后一道防线,并详细梳理图中被列入“英伟达能源朋友圈”的14家中国核心上市公司的投资逻辑。 一、算力之渴——为什么英伟达由于“缺电”而焦虑? 1.1
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澳洲豪掷72亿补贴!户储市场再迎“泼天富贵”,这8家中国龙头已悄悄控盘
在经历了去库存的阵痛期后,全球户用储能(户储)市场终于迎来了一针强心剂。 近日,澳洲市场传来重磅利好——72亿规模的重磅补贴新规正式落地,明确将“光储系统”作为未来的能源核心。这一政策不仅划定了到2030年实现370万户光储系统安装的宏大目标,更直接锁定了40GWh的市场增量。 对于在全球储能产业链中占据绝对统治地位的中国企业而言,这不仅仅是一个数字,更是一场关于“出海红利”的又一次盛宴。 一、 政策风口:澳洲为何突然“撒钱”? 澳洲一直是全球光伏渗透率最高的国家之一,被称为“屋顶上的国家”。然
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震有科技:左手星网,右手算力,开启国产科技“双轮狂飙”时代
在当前全球科技竞争的宏大叙事中,没有任何两个赛道比“卫星互联网(星网)”和“人工智能算力”更具战略意义。前者代表着空间基础设施的争夺,后者代表着数字经济的发动机。当这两大超级赛道在一家公司、一个产业链条上发生交汇时,爆发出的能量将不可估量。本文将基于最新的产业图谱,以震有科技为核心锚点,深度拆解“星网+算力”双轮驱动下的产业逻辑、核心标的及未来价值。 一、新纪元的开启——为何是“星网+算力”? 2024年至2025年,中国科技产业正面临前所未有的变局。如果说过去十年的互联网是基于地面光纤和4G/
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沃格光电:打破航天级材料封锁,锁定50%份额,开启百亿估值新空间!
在万亿级别的商业航天赛道爆发前夜,市场的目光往往聚焦于火箭的轰鸣与卫星的升空,却极少有人注意到,决定这场太空竞赛胜负的关键,往往隐藏在那些肉眼几乎看不见的微小材料之中。 今天,我们要深度拆解的,正是这样一个极具爆发力的细分领域——卫星太阳翼CPI膜,以及刚刚在此领域投下一枚深水炸弹的领军企业:沃格光电。 一、太空中的“黄金薄膜”——CPI膜为何成为胜负手? 要理解沃格光电此次突破的含金量,首先必须理解什么是CPI膜,以及它在商业航天中不可替代的地位。 随着“千帆星座”等国产低轨卫星计划的加速落地
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国家级“碳账本”来了!7部门联手定调2030绿色新基建
近日,7部门联合印发《产品碳足迹因子数据库建设工作指引》,旨在构建国家级碳足迹管理体系的核心基石,助力高质量绿色发展。 建设目标明确: 规划明确了“两步走”的时间表。到2027年,初步构建国家数据库框架;到2030年,全面建成覆盖面广、数据质量高、且具有国际影响力的国家级数据库。 协同共建格局: 该体系依托国家温室气体排放因子数据库,构建了一个“协同共建共享”的生态。以国家数据库为核心,涵盖基础能源、原材料、交通运输等关键领域,并整合地方、行业协会及企业/科研机构的数据资源。 全流程闭环管理:
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估值8000亿!SpaceX剑指2026年IPO,引爆商业航天“造富”狂潮!
这张图片直观地展示了全球商业航天巨头SpaceX的最新资本市场动向及其对中国A股相关产业链的潜在影响。 核心信息方面,图片指出SpaceX已通过12月14日的内部信确认,正在以8000亿美元的惊人估值推进内部股份出售,并明确瞄准了2026年的IPO(首次公开募股)计划。这一估值数字不仅彰显了市场对其技术垄断地位的认可,也为全球商业航天领域注入了强心剂。 围绕这一核心事件,图表详细梳理了十余家与商业航天、卫星互联网及火箭制造紧密相关的A股上市公司。这些公司覆盖了从原材料、零部件到系统集成的全产业链
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长十二首飞倒计时:引爆商业航天“万亿级”新风口
长征十二号的首飞,标志着中国商业航天正式迈入“批量化”与“高频次”发射的全新时代。 此次发射不仅是运载能力的突破,核心在于其对可回收技术的验证,这将大幅降低进入太空的成本,从而极大地提升整个产业链的商业价值。 从投资与产业逻辑来看,本次事件将深度利好三大核心领域的领军企业: 核心结构与动力:火箭制造是重中之重。其中,航天动力掌握火箭“心脏”制造,占整箭成本一半;超捷股份与上海沪工切入核心结构件;铂力特则以3D打印技术助力箭体减重与回收。 电子与控制系统:作为火箭的“大脑”与“神经”,航天电子、复
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华为、中兴、震有定乾坤:揭秘太空基建核心网的寡头暴利
这张图表生动展示了卫星互联网核心网领域的最新竞争格局。随着太空基建的加速,该领域已正式确立了由华为、中兴通讯、震有科技构成的“三足鼎立”寡头垄断态势。 核心看点如下: 极高壁垒与稀缺性: 全行业仅有3家企业获得准入牌照,单星核心网价值高达120万,护城河极深。 双巨头垄断星网: 在特定的“星网”领域,形成了华为与震有科技(688418)“两分天下”的局面。作为A股唯一的核心网标的,震有科技业绩迎来爆发期,2025年确认收入预计超1亿,在手订单达2亿。 产业链核心标的梳理: 除了核心网龙头震有科技
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红旗打响第一枪!2027固态电池量产定档,这15家“国家队”盟友要起飞
在新能源汽车行业进入“下半场”的今天,如果说智能化是决胜的“大脑”,那么固态电池无疑是决定生死的“心脏”。近日,作为“共和国长子”的中国一汽发布了一张震撼行业的重磅海报——《中国一汽:2027固态电池量产元年》。 这不仅仅是一个时间表的公布,更是中国汽车工业在下一代能源技术上吹响的冲锋号。这一消息如同向平静的湖面投下了一颗深水炸弹,在资本市场和产业界激起了千层浪。本文将深度拆解这张海报背后的技术路线、战略意义,并重点梳理图片中提及的核心产业链标的,为您呈现一份详尽的固态电池投资与产业观察报告。
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万亿赛道新风口:深港“空中走廊”打通,这12家核心龙头率先抢跑!
在万亿级“低空经济”被写入国家战略并在全国遍地开花的2025年,粤港澳大湾区再次扔出了一枚重磅炸弹。 随着一张极具未来感的规划图徐徐展开——“深圳⇋香港:跨境无人机物流新篇章”,我们看到的不仅是两个超级城市之间物理距离的缩短,更是两种制度、两个空域管理体系在技术与政策层面的深度融合。这一举措标志着商业航天与低空经济正在从“概念验证”走向“高频实战”,而跨境物流这一高难度场景的打通,无疑将成为低空经济皇冠上最璀璨的明珠。 本文将深入剖析深港跨境无人机物流的战略意义、技术壁垒,并对图片中提及的12家
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全球最大!“青氢一号”投产,深度解析绿色氢氨醇产业链的“万亿变局”
在吉林松原的广袤平原上,随着“青氢一号”一期项目的正式投产,全球新能源产业的目光再次聚焦中国。这不仅仅是一个工厂的开工,而是“双碳”战略下,中国在这一全球前沿赛道上投下的一枚重磅深水炸弹。 长期以来,氢能产业面临着“叫好不叫座”的尴尬——技术路线高大上,但商业化落地难。然而,“青氢一号”的出现,打破了这一僵局。作为全球规模最大的绿色氢氨醇一体化项目,它标志着氢能产业正式从“概念验证”迈向了“规模化量产”的新纪元。 对于资本市场而言,这不仅是属于中国能建的高光时刻,更是一条清晰的产业链掘金路线图。
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“雪王”装上AI大脑:菜鸟联手蜜雪冰城,引爆万店供应链革命
近日,物流巨头“菜鸟”与茶饮界“顶流”蜜雪冰城宣布达成战略合作。这不仅是一次简单的商业联手,更是实体零售与数字物流的一次深度嵌合。本次合作的核心在于利用AI技术重塑全球供应链,将蜜雪冰城的“万店规模”优势与菜鸟的“全球网络”优势叠加,标志着新茶饮行业正式从“营销驱动”迈向“供应链数字化驱动”的新时代。本文将从合作背景、技术逻辑、行业影响及产业链投资机会四个维度进行详细拆解。 一、合作背景——当“极致性价比”遇上“极致效率” 1. 蜜雪冰城的痛点与野心 蜜雪冰城作为中国门店数量最多的茶饮品牌,其核
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制空权易主!ITU决议锁定北斗“国际主导权”,这6家龙头将瓜分万亿红利
近日,在阿联酋阿布扎比召开的国际电信联盟(ITU)磋商会议传回重磅捷报。中国在卫星导航领域的提案不仅获得采纳,更成功拿下了下一周期(2026-2028)磋商会议召集人的席位。这一看似晦涩的技术性胜利,实则是中国从“航天大国”向“航天强国”迈进的关键里程碑。它意味着中国在卫星导航频段规则制定中掌握了核心话语权,标志着北斗系统全球化应用扫清了最大的制度障碍。本文将从地缘战略、技术逻辑、市场空间及核心受益标的四个维度,深度拆解这一事件背后的万亿级投资机会。 一、事件复盘——不仅仅是技术胜利,更是主权延
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掘金“金融活水”:三部门联手扩容消费贷,这12只核心标的值得收藏
近日,商务部、央行、金监总局三部门联合印发通知,正式启动消费贷贴息扩容政策。这一政策犹如一道“金融活水”,旨在通过降低居民消费信贷成本,直接刺激终端零售与服务消费。本文将基于最新的政策动向(特别是四川、重庆、贵州的率先启动),结合一张涵盖核心受益股的“全景逻辑图”,深度剖析这一政策背后的经济逻辑、传导机制以及资本市场的潜在投资机会。 一、 三部门联手,打响提振消费“攻坚战” 1.1 政策核心内容 本次政策的核心在于“扩容”与“贴息”。 扩容:将地方中小银行正式纳入贴息经办范围。过去,此类政策往往
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智驾新纪元:从“辅助”到“无人”,中国智能网联汽车“上路通行”全景解读
2025年注定将成为中国汽车工业史上浓墨重彩的一笔。随着中国汽车工业协会确认智能网联汽车准入和上路通行试点正式进入“上路通行”阶段,这标志着自动驾驶技术终于跨越了漫长的“死亡之谷”,从封闭场地的技术验证,正式迈向公开道路的商业化运营。这一政策层面的“绿灯”,不仅是法律法规的破冰,更是整个智能驾驶产业链价值释放的起跑枪。本文将基于最新的产业动态,深度剖析L3/L4级自动驾驶的商业化逻辑、核心技术壁垒以及资本市场最为关注的三大核心投资赛道。 一、历史性的跨越——从“示范”到“准入” 1.1 政策破局
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英伟达发出“缺电”求救信号:这14家中国公司成AI续命关键?
随着以ChatGPT和Sora为代表的生成式AI爆发,算力需求呈指数级增长。然而,制约AI发展的瓶颈已不再仅仅是GPU芯片的产能,而是背后庞大的能源消耗与电力供应稳定性。近期,英伟达举办闭门峰会,核心议题直指“破解AI时代电力短缺困境”。这不仅是一次技术探讨,更是全球AI产业链价值重构的信号。本文将基于峰会透露的核心逻辑,深度剖析为何“电力”是AI的最后一道防线,并详细梳理图中被列入“英伟达能源朋友圈”的14家中国核心上市公司的投资逻辑。 一、算力之渴——为什么英伟达由于“缺电”而焦虑? 1.1
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澳洲豪掷72亿补贴!户储市场再迎“泼天富贵”,这8家中国龙头已悄悄控盘
在经历了去库存的阵痛期后,全球户用储能(户储)市场终于迎来了一针强心剂。 近日,澳洲市场传来重磅利好——72亿规模的重磅补贴新规正式落地,明确将“光储系统”作为未来的能源核心。这一政策不仅划定了到2030年实现370万户光储系统安装的宏大目标,更直接锁定了40GWh的市场增量。 对于在全球储能产业链中占据绝对统治地位的中国企业而言,这不仅仅是一个数字,更是一场关于“出海红利”的又一次盛宴。 一、 政策风口:澳洲为何突然“撒钱”? 澳洲一直是全球光伏渗透率最高的国家之一,被称为“屋顶上的国家”。然
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震有科技:左手星网,右手算力,开启国产科技“双轮狂飙”时代
在当前全球科技竞争的宏大叙事中,没有任何两个赛道比“卫星互联网(星网)”和“人工智能算力”更具战略意义。前者代表着空间基础设施的争夺,后者代表着数字经济的发动机。当这两大超级赛道在一家公司、一个产业链条上发生交汇时,爆发出的能量将不可估量。本文将基于最新的产业图谱,以震有科技为核心锚点,深度拆解“星网+算力”双轮驱动下的产业逻辑、核心标的及未来价值。 一、新纪元的开启——为何是“星网+算力”? 2024年至2025年,中国科技产业正面临前所未有的变局。如果说过去十年的互联网是基于地面光纤和4G/
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沃格光电:打破航天级材料封锁,锁定50%份额,开启百亿估值新空间!
在万亿级别的商业航天赛道爆发前夜,市场的目光往往聚焦于火箭的轰鸣与卫星的升空,却极少有人注意到,决定这场太空竞赛胜负的关键,往往隐藏在那些肉眼几乎看不见的微小材料之中。 今天,我们要深度拆解的,正是这样一个极具爆发力的细分领域——卫星太阳翼CPI膜,以及刚刚在此领域投下一枚深水炸弹的领军企业:沃格光电。 一、太空中的“黄金薄膜”——CPI膜为何成为胜负手? 要理解沃格光电此次突破的含金量,首先必须理解什么是CPI膜,以及它在商业航天中不可替代的地位。 随着“千帆星座”等国产低轨卫星计划的加速落地
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国家级“碳账本”来了!7部门联手定调2030绿色新基建
近日,7部门联合印发《产品碳足迹因子数据库建设工作指引》,旨在构建国家级碳足迹管理体系的核心基石,助力高质量绿色发展。 建设目标明确: 规划明确了“两步走”的时间表。到2027年,初步构建国家数据库框架;到2030年,全面建成覆盖面广、数据质量高、且具有国际影响力的国家级数据库。 协同共建格局: 该体系依托国家温室气体排放因子数据库,构建了一个“协同共建共享”的生态。以国家数据库为核心,涵盖基础能源、原材料、交通运输等关键领域,并整合地方、行业协会及企业/科研机构的数据资源。 全流程闭环管理:
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估值8000亿!SpaceX剑指2026年IPO,引爆商业航天“造富”狂潮!
这张图片直观地展示了全球商业航天巨头SpaceX的最新资本市场动向及其对中国A股相关产业链的潜在影响。 核心信息方面,图片指出SpaceX已通过12月14日的内部信确认,正在以8000亿美元的惊人估值推进内部股份出售,并明确瞄准了2026年的IPO(首次公开募股)计划。这一估值数字不仅彰显了市场对其技术垄断地位的认可,也为全球商业航天领域注入了强心剂。 围绕这一核心事件,图表详细梳理了十余家与商业航天、卫星互联网及火箭制造紧密相关的A股上市公司。这些公司覆盖了从原材料、零部件到系统集成的全产业链
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长十二首飞倒计时:引爆商业航天“万亿级”新风口
长征十二号的首飞,标志着中国商业航天正式迈入“批量化”与“高频次”发射的全新时代。 此次发射不仅是运载能力的突破,核心在于其对可回收技术的验证,这将大幅降低进入太空的成本,从而极大地提升整个产业链的商业价值。 从投资与产业逻辑来看,本次事件将深度利好三大核心领域的领军企业: 核心结构与动力:火箭制造是重中之重。其中,航天动力掌握火箭“心脏”制造,占整箭成本一半;超捷股份与上海沪工切入核心结构件;铂力特则以3D打印技术助力箭体减重与回收。 电子与控制系统:作为火箭的“大脑”与“神经”,航天电子、复
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华为、中兴、震有定乾坤:揭秘太空基建核心网的寡头暴利
这张图表生动展示了卫星互联网核心网领域的最新竞争格局。随着太空基建的加速,该领域已正式确立了由华为、中兴通讯、震有科技构成的“三足鼎立”寡头垄断态势。 核心看点如下: 极高壁垒与稀缺性: 全行业仅有3家企业获得准入牌照,单星核心网价值高达120万,护城河极深。 双巨头垄断星网: 在特定的“星网”领域,形成了华为与震有科技(688418)“两分天下”的局面。作为A股唯一的核心网标的,震有科技业绩迎来爆发期,2025年确认收入预计超1亿,在手订单达2亿。 产业链核心标的梳理: 除了核心网龙头震有科技
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红旗打响第一枪!2027固态电池量产定档,这15家“国家队”盟友要起飞
在新能源汽车行业进入“下半场”的今天,如果说智能化是决胜的“大脑”,那么固态电池无疑是决定生死的“心脏”。近日,作为“共和国长子”的中国一汽发布了一张震撼行业的重磅海报——《中国一汽:2027固态电池量产元年》。 这不仅仅是一个时间表的公布,更是中国汽车工业在下一代能源技术上吹响的冲锋号。这一消息如同向平静的湖面投下了一颗深水炸弹,在资本市场和产业界激起了千层浪。本文将深度拆解这张海报背后的技术路线、战略意义,并重点梳理图片中提及的核心产业链标的,为您呈现一份详尽的固态电池投资与产业观察报告。
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万亿赛道新风口:深港“空中走廊”打通,这12家核心龙头率先抢跑!
在万亿级“低空经济”被写入国家战略并在全国遍地开花的2025年,粤港澳大湾区再次扔出了一枚重磅炸弹。 随着一张极具未来感的规划图徐徐展开——“深圳⇋香港:跨境无人机物流新篇章”,我们看到的不仅是两个超级城市之间物理距离的缩短,更是两种制度、两个空域管理体系在技术与政策层面的深度融合。这一举措标志着商业航天与低空经济正在从“概念验证”走向“高频实战”,而跨境物流这一高难度场景的打通,无疑将成为低空经济皇冠上最璀璨的明珠。 本文将深入剖析深港跨境无人机物流的战略意义、技术壁垒,并对图片中提及的12家
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全球最大!“青氢一号”投产,深度解析绿色氢氨醇产业链的“万亿变局”
在吉林松原的广袤平原上,随着“青氢一号”一期项目的正式投产,全球新能源产业的目光再次聚焦中国。这不仅仅是一个工厂的开工,而是“双碳”战略下,中国在这一全球前沿赛道上投下的一枚重磅深水炸弹。 长期以来,氢能产业面临着“叫好不叫座”的尴尬——技术路线高大上,但商业化落地难。然而,“青氢一号”的出现,打破了这一僵局。作为全球规模最大的绿色氢氨醇一体化项目,它标志着氢能产业正式从“概念验证”迈向了“规模化量产”的新纪元。 对于资本市场而言,这不仅是属于中国能建的高光时刻,更是一条清晰的产业链掘金路线图。
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“雪王”装上AI大脑:菜鸟联手蜜雪冰城,引爆万店供应链革命
近日,物流巨头“菜鸟”与茶饮界“顶流”蜜雪冰城宣布达成战略合作。这不仅是一次简单的商业联手,更是实体零售与数字物流的一次深度嵌合。本次合作的核心在于利用AI技术重塑全球供应链,将蜜雪冰城的“万店规模”优势与菜鸟的“全球网络”优势叠加,标志着新茶饮行业正式从“营销驱动”迈向“供应链数字化驱动”的新时代。本文将从合作背景、技术逻辑、行业影响及产业链投资机会四个维度进行详细拆解。 一、合作背景——当“极致性价比”遇上“极致效率” 1. 蜜雪冰城的痛点与野心 蜜雪冰城作为中国门店数量最多的茶饮品牌,其核
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制空权易主!ITU决议锁定北斗“国际主导权”,这6家龙头将瓜分万亿红利
近日,在阿联酋阿布扎比召开的国际电信联盟(ITU)磋商会议传回重磅捷报。中国在卫星导航领域的提案不仅获得采纳,更成功拿下了下一周期(2026-2028)磋商会议召集人的席位。这一看似晦涩的技术性胜利,实则是中国从“航天大国”向“航天强国”迈进的关键里程碑。它意味着中国在卫星导航频段规则制定中掌握了核心话语权,标志着北斗系统全球化应用扫清了最大的制度障碍。本文将从地缘战略、技术逻辑、市场空间及核心受益标的四个维度,深度拆解这一事件背后的万亿级投资机会。 一、事件复盘——不仅仅是技术胜利,更是主权延
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掘金“金融活水”:三部门联手扩容消费贷,这12只核心标的值得收藏
近日,商务部、央行、金监总局三部门联合印发通知,正式启动消费贷贴息扩容政策。这一政策犹如一道“金融活水”,旨在通过降低居民消费信贷成本,直接刺激终端零售与服务消费。本文将基于最新的政策动向(特别是四川、重庆、贵州的率先启动),结合一张涵盖核心受益股的“全景逻辑图”,深度剖析这一政策背后的经济逻辑、传导机制以及资本市场的潜在投资机会。 一、 三部门联手,打响提振消费“攻坚战” 1.1 政策核心内容 本次政策的核心在于“扩容”与“贴息”。 扩容:将地方中小银行正式纳入贴息经办范围。过去,此类政策往往
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2025年注定将成为中国汽车工业史上浓墨重彩的一笔。随着中国汽车工业协会确认智能网联汽车准入和上路通行试点正式进入“上路通行”阶段,这标志着自动驾驶技术终于跨越了漫长的“死亡之谷”,从封闭场地的技术验证,正式迈向公开道路的商业化运营。这一政策层面的“绿灯”,不仅是法律法规的破冰,更是整个智能驾驶产业链价值释放的起跑枪。本文将基于最新的产业动态,深度剖析L3/L4级自动驾驶的商业化逻辑、核心技术壁垒以及资本市场最为关注的三大核心投资赛道。 一、历史性的跨越——从“示范”到“准入” 1.1 政策破局
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随着以ChatGPT和Sora为代表的生成式AI爆发,算力需求呈指数级增长。然而,制约AI发展的瓶颈已不再仅仅是GPU芯片的产能,而是背后庞大的能源消耗与电力供应稳定性。近期,英伟达举办闭门峰会,核心议题直指“破解AI时代电力短缺困境”。这不仅是一次技术探讨,更是全球AI产业链价值重构的信号。本文将基于峰会透露的核心逻辑,深度剖析为何“电力”是AI的最后一道防线,并详细梳理图中被列入“英伟达能源朋友圈”的14家中国核心上市公司的投资逻辑。 一、算力之渴——为什么英伟达由于“缺电”而焦虑? 1.1
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澳洲豪掷72亿补贴!户储市场再迎“泼天富贵”,这8家中国龙头已悄悄控盘
在经历了去库存的阵痛期后,全球户用储能(户储)市场终于迎来了一针强心剂。 近日,澳洲市场传来重磅利好——72亿规模的重磅补贴新规正式落地,明确将“光储系统”作为未来的能源核心。这一政策不仅划定了到2030年实现370万户光储系统安装的宏大目标,更直接锁定了40GWh的市场增量。 对于在全球储能产业链中占据绝对统治地位的中国企业而言,这不仅仅是一个数字,更是一场关于“出海红利”的又一次盛宴。 一、 政策风口:澳洲为何突然“撒钱”? 澳洲一直是全球光伏渗透率最高的国家之一,被称为“屋顶上的国家”。然
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震有科技:左手星网,右手算力,开启国产科技“双轮狂飙”时代
在当前全球科技竞争的宏大叙事中,没有任何两个赛道比“卫星互联网(星网)”和“人工智能算力”更具战略意义。前者代表着空间基础设施的争夺,后者代表着数字经济的发动机。当这两大超级赛道在一家公司、一个产业链条上发生交汇时,爆发出的能量将不可估量。本文将基于最新的产业图谱,以震有科技为核心锚点,深度拆解“星网+算力”双轮驱动下的产业逻辑、核心标的及未来价值。 一、新纪元的开启——为何是“星网+算力”? 2024年至2025年,中国科技产业正面临前所未有的变局。如果说过去十年的互联网是基于地面光纤和4G/
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沃格光电:打破航天级材料封锁,锁定50%份额,开启百亿估值新空间!
在万亿级别的商业航天赛道爆发前夜,市场的目光往往聚焦于火箭的轰鸣与卫星的升空,却极少有人注意到,决定这场太空竞赛胜负的关键,往往隐藏在那些肉眼几乎看不见的微小材料之中。 今天,我们要深度拆解的,正是这样一个极具爆发力的细分领域——卫星太阳翼CPI膜,以及刚刚在此领域投下一枚深水炸弹的领军企业:沃格光电。 一、太空中的“黄金薄膜”——CPI膜为何成为胜负手? 要理解沃格光电此次突破的含金量,首先必须理解什么是CPI膜,以及它在商业航天中不可替代的地位。 随着“千帆星座”等国产低轨卫星计划的加速落地
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国家级“碳账本”来了!7部门联手定调2030绿色新基建
近日,7部门联合印发《产品碳足迹因子数据库建设工作指引》,旨在构建国家级碳足迹管理体系的核心基石,助力高质量绿色发展。 建设目标明确: 规划明确了“两步走”的时间表。到2027年,初步构建国家数据库框架;到2030年,全面建成覆盖面广、数据质量高、且具有国际影响力的国家级数据库。 协同共建格局: 该体系依托国家温室气体排放因子数据库,构建了一个“协同共建共享”的生态。以国家数据库为核心,涵盖基础能源、原材料、交通运输等关键领域,并整合地方、行业协会及企业/科研机构的数据资源。 全流程闭环管理:
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估值8000亿!SpaceX剑指2026年IPO,引爆商业航天“造富”狂潮!
这张图片直观地展示了全球商业航天巨头SpaceX的最新资本市场动向及其对中国A股相关产业链的潜在影响。 核心信息方面,图片指出SpaceX已通过12月14日的内部信确认,正在以8000亿美元的惊人估值推进内部股份出售,并明确瞄准了2026年的IPO(首次公开募股)计划。这一估值数字不仅彰显了市场对其技术垄断地位的认可,也为全球商业航天领域注入了强心剂。 围绕这一核心事件,图表详细梳理了十余家与商业航天、卫星互联网及火箭制造紧密相关的A股上市公司。这些公司覆盖了从原材料、零部件到系统集成的全产业链
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长十二首飞倒计时:引爆商业航天“万亿级”新风口
长征十二号的首飞,标志着中国商业航天正式迈入“批量化”与“高频次”发射的全新时代。 此次发射不仅是运载能力的突破,核心在于其对可回收技术的验证,这将大幅降低进入太空的成本,从而极大地提升整个产业链的商业价值。 从投资与产业逻辑来看,本次事件将深度利好三大核心领域的领军企业: 核心结构与动力:火箭制造是重中之重。其中,航天动力掌握火箭“心脏”制造,占整箭成本一半;超捷股份与上海沪工切入核心结构件;铂力特则以3D打印技术助力箭体减重与回收。 电子与控制系统:作为火箭的“大脑”与“神经”,航天电子、复
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华为、中兴、震有定乾坤:揭秘太空基建核心网的寡头暴利
这张图表生动展示了卫星互联网核心网领域的最新竞争格局。随着太空基建的加速,该领域已正式确立了由华为、中兴通讯、震有科技构成的“三足鼎立”寡头垄断态势。 核心看点如下: 极高壁垒与稀缺性: 全行业仅有3家企业获得准入牌照,单星核心网价值高达120万,护城河极深。 双巨头垄断星网: 在特定的“星网”领域,形成了华为与震有科技(688418)“两分天下”的局面。作为A股唯一的核心网标的,震有科技业绩迎来爆发期,2025年确认收入预计超1亿,在手订单达2亿。 产业链核心标的梳理: 除了核心网龙头震有科技
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红旗打响第一枪!2027固态电池量产定档,这15家“国家队”盟友要起飞
在新能源汽车行业进入“下半场”的今天,如果说智能化是决胜的“大脑”,那么固态电池无疑是决定生死的“心脏”。近日,作为“共和国长子”的中国一汽发布了一张震撼行业的重磅海报——《中国一汽:2027固态电池量产元年》。 这不仅仅是一个时间表的公布,更是中国汽车工业在下一代能源技术上吹响的冲锋号。这一消息如同向平静的湖面投下了一颗深水炸弹,在资本市场和产业界激起了千层浪。本文将深度拆解这张海报背后的技术路线、战略意义,并重点梳理图片中提及的核心产业链标的,为您呈现一份详尽的固态电池投资与产业观察报告。
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万亿赛道新风口:深港“空中走廊”打通,这12家核心龙头率先抢跑!
在万亿级“低空经济”被写入国家战略并在全国遍地开花的2025年,粤港澳大湾区再次扔出了一枚重磅炸弹。 随着一张极具未来感的规划图徐徐展开——“深圳⇋香港:跨境无人机物流新篇章”,我们看到的不仅是两个超级城市之间物理距离的缩短,更是两种制度、两个空域管理体系在技术与政策层面的深度融合。这一举措标志着商业航天与低空经济正在从“概念验证”走向“高频实战”,而跨境物流这一高难度场景的打通,无疑将成为低空经济皇冠上最璀璨的明珠。 本文将深入剖析深港跨境无人机物流的战略意义、技术壁垒,并对图片中提及的12家
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全球最大!“青氢一号”投产,深度解析绿色氢氨醇产业链的“万亿变局”
在吉林松原的广袤平原上,随着“青氢一号”一期项目的正式投产,全球新能源产业的目光再次聚焦中国。这不仅仅是一个工厂的开工,而是“双碳”战略下,中国在这一全球前沿赛道上投下的一枚重磅深水炸弹。 长期以来,氢能产业面临着“叫好不叫座”的尴尬——技术路线高大上,但商业化落地难。然而,“青氢一号”的出现,打破了这一僵局。作为全球规模最大的绿色氢氨醇一体化项目,它标志着氢能产业正式从“概念验证”迈向了“规模化量产”的新纪元。 对于资本市场而言,这不仅是属于中国能建的高光时刻,更是一条清晰的产业链掘金路线图。
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“雪王”装上AI大脑:菜鸟联手蜜雪冰城,引爆万店供应链革命
近日,物流巨头“菜鸟”与茶饮界“顶流”蜜雪冰城宣布达成战略合作。这不仅是一次简单的商业联手,更是实体零售与数字物流的一次深度嵌合。本次合作的核心在于利用AI技术重塑全球供应链,将蜜雪冰城的“万店规模”优势与菜鸟的“全球网络”优势叠加,标志着新茶饮行业正式从“营销驱动”迈向“供应链数字化驱动”的新时代。本文将从合作背景、技术逻辑、行业影响及产业链投资机会四个维度进行详细拆解。 一、合作背景——当“极致性价比”遇上“极致效率” 1. 蜜雪冰城的痛点与野心 蜜雪冰城作为中国门店数量最多的茶饮品牌,其核
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制空权易主!ITU决议锁定北斗“国际主导权”,这6家龙头将瓜分万亿红利
近日,在阿联酋阿布扎比召开的国际电信联盟(ITU)磋商会议传回重磅捷报。中国在卫星导航领域的提案不仅获得采纳,更成功拿下了下一周期(2026-2028)磋商会议召集人的席位。这一看似晦涩的技术性胜利,实则是中国从“航天大国”向“航天强国”迈进的关键里程碑。它意味着中国在卫星导航频段规则制定中掌握了核心话语权,标志着北斗系统全球化应用扫清了最大的制度障碍。本文将从地缘战略、技术逻辑、市场空间及核心受益标的四个维度,深度拆解这一事件背后的万亿级投资机会。 一、事件复盘——不仅仅是技术胜利,更是主权延
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掘金“金融活水”:三部门联手扩容消费贷,这12只核心标的值得收藏
近日,商务部、央行、金监总局三部门联合印发通知,正式启动消费贷贴息扩容政策。这一政策犹如一道“金融活水”,旨在通过降低居民消费信贷成本,直接刺激终端零售与服务消费。本文将基于最新的政策动向(特别是四川、重庆、贵州的率先启动),结合一张涵盖核心受益股的“全景逻辑图”,深度剖析这一政策背后的经济逻辑、传导机制以及资本市场的潜在投资机会。 一、 三部门联手,打响提振消费“攻坚战” 1.1 政策核心内容 本次政策的核心在于“扩容”与“贴息”。 扩容:将地方中小银行正式纳入贴息经办范围。过去,此类政策往往
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智驾新纪元:从“辅助”到“无人”,中国智能网联汽车“上路通行”全景解读
2025年注定将成为中国汽车工业史上浓墨重彩的一笔。随着中国汽车工业协会确认智能网联汽车准入和上路通行试点正式进入“上路通行”阶段,这标志着自动驾驶技术终于跨越了漫长的“死亡之谷”,从封闭场地的技术验证,正式迈向公开道路的商业化运营。这一政策层面的“绿灯”,不仅是法律法规的破冰,更是整个智能驾驶产业链价值释放的起跑枪。本文将基于最新的产业动态,深度剖析L3/L4级自动驾驶的商业化逻辑、核心技术壁垒以及资本市场最为关注的三大核心投资赛道。 一、历史性的跨越——从“示范”到“准入” 1.1 政策破局
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英伟达发出“缺电”求救信号:这14家中国公司成AI续命关键?
随着以ChatGPT和Sora为代表的生成式AI爆发,算力需求呈指数级增长。然而,制约AI发展的瓶颈已不再仅仅是GPU芯片的产能,而是背后庞大的能源消耗与电力供应稳定性。近期,英伟达举办闭门峰会,核心议题直指“破解AI时代电力短缺困境”。这不仅是一次技术探讨,更是全球AI产业链价值重构的信号。本文将基于峰会透露的核心逻辑,深度剖析为何“电力”是AI的最后一道防线,并详细梳理图中被列入“英伟达能源朋友圈”的14家中国核心上市公司的投资逻辑。 一、算力之渴——为什么英伟达由于“缺电”而焦虑? 1.1
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澳洲豪掷72亿补贴!户储市场再迎“泼天富贵”,这8家中国龙头已悄悄控盘
在经历了去库存的阵痛期后,全球户用储能(户储)市场终于迎来了一针强心剂。 近日,澳洲市场传来重磅利好——72亿规模的重磅补贴新规正式落地,明确将“光储系统”作为未来的能源核心。这一政策不仅划定了到2030年实现370万户光储系统安装的宏大目标,更直接锁定了40GWh的市场增量。 对于在全球储能产业链中占据绝对统治地位的中国企业而言,这不仅仅是一个数字,更是一场关于“出海红利”的又一次盛宴。 一、 政策风口:澳洲为何突然“撒钱”? 澳洲一直是全球光伏渗透率最高的国家之一,被称为“屋顶上的国家”。然
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震有科技:左手星网,右手算力,开启国产科技“双轮狂飙”时代
在当前全球科技竞争的宏大叙事中,没有任何两个赛道比“卫星互联网(星网)”和“人工智能算力”更具战略意义。前者代表着空间基础设施的争夺,后者代表着数字经济的发动机。当这两大超级赛道在一家公司、一个产业链条上发生交汇时,爆发出的能量将不可估量。本文将基于最新的产业图谱,以震有科技为核心锚点,深度拆解“星网+算力”双轮驱动下的产业逻辑、核心标的及未来价值。 一、新纪元的开启——为何是“星网+算力”? 2024年至2025年,中国科技产业正面临前所未有的变局。如果说过去十年的互联网是基于地面光纤和4G/
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沃格光电:打破航天级材料封锁,锁定50%份额,开启百亿估值新空间!
在万亿级别的商业航天赛道爆发前夜,市场的目光往往聚焦于火箭的轰鸣与卫星的升空,却极少有人注意到,决定这场太空竞赛胜负的关键,往往隐藏在那些肉眼几乎看不见的微小材料之中。 今天,我们要深度拆解的,正是这样一个极具爆发力的细分领域——卫星太阳翼CPI膜,以及刚刚在此领域投下一枚深水炸弹的领军企业:沃格光电。 一、太空中的“黄金薄膜”——CPI膜为何成为胜负手? 要理解沃格光电此次突破的含金量,首先必须理解什么是CPI膜,以及它在商业航天中不可替代的地位。 随着“千帆星座”等国产低轨卫星计划的加速落地
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国家级“碳账本”来了!7部门联手定调2030绿色新基建
近日,7部门联合印发《产品碳足迹因子数据库建设工作指引》,旨在构建国家级碳足迹管理体系的核心基石,助力高质量绿色发展。 建设目标明确: 规划明确了“两步走”的时间表。到2027年,初步构建国家数据库框架;到2030年,全面建成覆盖面广、数据质量高、且具有国际影响力的国家级数据库。 协同共建格局: 该体系依托国家温室气体排放因子数据库,构建了一个“协同共建共享”的生态。以国家数据库为核心,涵盖基础能源、原材料、交通运输等关键领域,并整合地方、行业协会及企业/科研机构的数据资源。 全流程闭环管理:
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估值8000亿!SpaceX剑指2026年IPO,引爆商业航天“造富”狂潮!
这张图片直观地展示了全球商业航天巨头SpaceX的最新资本市场动向及其对中国A股相关产业链的潜在影响。 核心信息方面,图片指出SpaceX已通过12月14日的内部信确认,正在以8000亿美元的惊人估值推进内部股份出售,并明确瞄准了2026年的IPO(首次公开募股)计划。这一估值数字不仅彰显了市场对其技术垄断地位的认可,也为全球商业航天领域注入了强心剂。 围绕这一核心事件,图表详细梳理了十余家与商业航天、卫星互联网及火箭制造紧密相关的A股上市公司。这些公司覆盖了从原材料、零部件到系统集成的全产业链
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长十二首飞倒计时:引爆商业航天“万亿级”新风口
长征十二号的首飞,标志着中国商业航天正式迈入“批量化”与“高频次”发射的全新时代。 此次发射不仅是运载能力的突破,核心在于其对可回收技术的验证,这将大幅降低进入太空的成本,从而极大地提升整个产业链的商业价值。 从投资与产业逻辑来看,本次事件将深度利好三大核心领域的领军企业: 核心结构与动力:火箭制造是重中之重。其中,航天动力掌握火箭“心脏”制造,占整箭成本一半;超捷股份与上海沪工切入核心结构件;铂力特则以3D打印技术助力箭体减重与回收。 电子与控制系统:作为火箭的“大脑”与“神经”,航天电子、复
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华为、中兴、震有定乾坤:揭秘太空基建核心网的寡头暴利
这张图表生动展示了卫星互联网核心网领域的最新竞争格局。随着太空基建的加速,该领域已正式确立了由华为、中兴通讯、震有科技构成的“三足鼎立”寡头垄断态势。 核心看点如下: 极高壁垒与稀缺性: 全行业仅有3家企业获得准入牌照,单星核心网价值高达120万,护城河极深。 双巨头垄断星网: 在特定的“星网”领域,形成了华为与震有科技(688418)“两分天下”的局面。作为A股唯一的核心网标的,震有科技业绩迎来爆发期,2025年确认收入预计超1亿,在手订单达2亿。 产业链核心标的梳理: 除了核心网龙头震有科技
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红旗打响第一枪!2027固态电池量产定档,这15家“国家队”盟友要起飞
在新能源汽车行业进入“下半场”的今天,如果说智能化是决胜的“大脑”,那么固态电池无疑是决定生死的“心脏”。近日,作为“共和国长子”的中国一汽发布了一张震撼行业的重磅海报——《中国一汽:2027固态电池量产元年》。 这不仅仅是一个时间表的公布,更是中国汽车工业在下一代能源技术上吹响的冲锋号。这一消息如同向平静的湖面投下了一颗深水炸弹,在资本市场和产业界激起了千层浪。本文将深度拆解这张海报背后的技术路线、战略意义,并重点梳理图片中提及的核心产业链标的,为您呈现一份详尽的固态电池投资与产业观察报告。
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万亿赛道新风口:深港“空中走廊”打通,这12家核心龙头率先抢跑!
在万亿级“低空经济”被写入国家战略并在全国遍地开花的2025年,粤港澳大湾区再次扔出了一枚重磅炸弹。 随着一张极具未来感的规划图徐徐展开——“深圳⇋香港:跨境无人机物流新篇章”,我们看到的不仅是两个超级城市之间物理距离的缩短,更是两种制度、两个空域管理体系在技术与政策层面的深度融合。这一举措标志着商业航天与低空经济正在从“概念验证”走向“高频实战”,而跨境物流这一高难度场景的打通,无疑将成为低空经济皇冠上最璀璨的明珠。 本文将深入剖析深港跨境无人机物流的战略意义、技术壁垒,并对图片中提及的12家
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全球最大!“青氢一号”投产,深度解析绿色氢氨醇产业链的“万亿变局”
在吉林松原的广袤平原上,随着“青氢一号”一期项目的正式投产,全球新能源产业的目光再次聚焦中国。这不仅仅是一个工厂的开工,而是“双碳”战略下,中国在这一全球前沿赛道上投下的一枚重磅深水炸弹。 长期以来,氢能产业面临着“叫好不叫座”的尴尬——技术路线高大上,但商业化落地难。然而,“青氢一号”的出现,打破了这一僵局。作为全球规模最大的绿色氢氨醇一体化项目,它标志着氢能产业正式从“概念验证”迈向了“规模化量产”的新纪元。 对于资本市场而言,这不仅是属于中国能建的高光时刻,更是一条清晰的产业链掘金路线图。
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“雪王”装上AI大脑:菜鸟联手蜜雪冰城,引爆万店供应链革命
近日,物流巨头“菜鸟”与茶饮界“顶流”蜜雪冰城宣布达成战略合作。这不仅是一次简单的商业联手,更是实体零售与数字物流的一次深度嵌合。本次合作的核心在于利用AI技术重塑全球供应链,将蜜雪冰城的“万店规模”优势与菜鸟的“全球网络”优势叠加,标志着新茶饮行业正式从“营销驱动”迈向“供应链数字化驱动”的新时代。本文将从合作背景、技术逻辑、行业影响及产业链投资机会四个维度进行详细拆解。 一、合作背景——当“极致性价比”遇上“极致效率” 1. 蜜雪冰城的痛点与野心 蜜雪冰城作为中国门店数量最多的茶饮品牌,其核
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制空权易主!ITU决议锁定北斗“国际主导权”,这6家龙头将瓜分万亿红利
近日,在阿联酋阿布扎比召开的国际电信联盟(ITU)磋商会议传回重磅捷报。中国在卫星导航领域的提案不仅获得采纳,更成功拿下了下一周期(2026-2028)磋商会议召集人的席位。这一看似晦涩的技术性胜利,实则是中国从“航天大国”向“航天强国”迈进的关键里程碑。它意味着中国在卫星导航频段规则制定中掌握了核心话语权,标志着北斗系统全球化应用扫清了最大的制度障碍。本文将从地缘战略、技术逻辑、市场空间及核心受益标的四个维度,深度拆解这一事件背后的万亿级投资机会。 一、事件复盘——不仅仅是技术胜利,更是主权延
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掘金“金融活水”:三部门联手扩容消费贷,这12只核心标的值得收藏
近日,商务部、央行、金监总局三部门联合印发通知,正式启动消费贷贴息扩容政策。这一政策犹如一道“金融活水”,旨在通过降低居民消费信贷成本,直接刺激终端零售与服务消费。本文将基于最新的政策动向(特别是四川、重庆、贵州的率先启动),结合一张涵盖核心受益股的“全景逻辑图”,深度剖析这一政策背后的经济逻辑、传导机制以及资本市场的潜在投资机会。 一、 三部门联手,打响提振消费“攻坚战” 1.1 政策核心内容 本次政策的核心在于“扩容”与“贴息”。 扩容:将地方中小银行正式纳入贴息经办范围。过去,此类政策往往
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智驾新纪元:从“辅助”到“无人”,中国智能网联汽车“上路通行”全景解读
2025年注定将成为中国汽车工业史上浓墨重彩的一笔。随着中国汽车工业协会确认智能网联汽车准入和上路通行试点正式进入“上路通行”阶段,这标志着自动驾驶技术终于跨越了漫长的“死亡之谷”,从封闭场地的技术验证,正式迈向公开道路的商业化运营。这一政策层面的“绿灯”,不仅是法律法规的破冰,更是整个智能驾驶产业链价值释放的起跑枪。本文将基于最新的产业动态,深度剖析L3/L4级自动驾驶的商业化逻辑、核心技术壁垒以及资本市场最为关注的三大核心投资赛道。 一、历史性的跨越——从“示范”到“准入” 1.1 政策破局
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2025-12-15 19:04:06
英伟达发出“缺电”求救信号:这14家中国公司成AI续命关键?
随着以ChatGPT和Sora为代表的生成式AI爆发,算力需求呈指数级增长。然而,制约AI发展的瓶颈已不再仅仅是GPU芯片的产能,而是背后庞大的能源消耗与电力供应稳定性。近期,英伟达举办闭门峰会,核心议题直指“破解AI时代电力短缺困境”。这不仅是一次技术探讨,更是全球AI产业链价值重构的信号。本文将基于峰会透露的核心逻辑,深度剖析为何“电力”是AI的最后一道防线,并详细梳理图中被列入“英伟达能源朋友圈”的14家中国核心上市公司的投资逻辑。 一、算力之渴——为什么英伟达由于“缺电”而焦虑? 1.1
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2025-12-15 19:01:36
澳洲豪掷72亿补贴!户储市场再迎“泼天富贵”,这8家中国龙头已悄悄控盘
在经历了去库存的阵痛期后,全球户用储能(户储)市场终于迎来了一针强心剂。 近日,澳洲市场传来重磅利好——72亿规模的重磅补贴新规正式落地,明确将“光储系统”作为未来的能源核心。这一政策不仅划定了到2030年实现370万户光储系统安装的宏大目标,更直接锁定了40GWh的市场增量。 对于在全球储能产业链中占据绝对统治地位的中国企业而言,这不仅仅是一个数字,更是一场关于“出海红利”的又一次盛宴。 一、 政策风口:澳洲为何突然“撒钱”? 澳洲一直是全球光伏渗透率最高的国家之一,被称为“屋顶上的国家”。然
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2025-12-15 18:52:10
震有科技:左手星网,右手算力,开启国产科技“双轮狂飙”时代
在当前全球科技竞争的宏大叙事中,没有任何两个赛道比“卫星互联网(星网)”和“人工智能算力”更具战略意义。前者代表着空间基础设施的争夺,后者代表着数字经济的发动机。当这两大超级赛道在一家公司、一个产业链条上发生交汇时,爆发出的能量将不可估量。本文将基于最新的产业图谱,以震有科技为核心锚点,深度拆解“星网+算力”双轮驱动下的产业逻辑、核心标的及未来价值。 一、新纪元的开启——为何是“星网+算力”? 2024年至2025年,中国科技产业正面临前所未有的变局。如果说过去十年的互联网是基于地面光纤和4G/
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2025-12-15 18:46:12
沃格光电:打破航天级材料封锁,锁定50%份额,开启百亿估值新空间!
在万亿级别的商业航天赛道爆发前夜,市场的目光往往聚焦于火箭的轰鸣与卫星的升空,却极少有人注意到,决定这场太空竞赛胜负的关键,往往隐藏在那些肉眼几乎看不见的微小材料之中。 今天,我们要深度拆解的,正是这样一个极具爆发力的细分领域——卫星太阳翼CPI膜,以及刚刚在此领域投下一枚深水炸弹的领军企业:沃格光电。 一、太空中的“黄金薄膜”——CPI膜为何成为胜负手? 要理解沃格光电此次突破的含金量,首先必须理解什么是CPI膜,以及它在商业航天中不可替代的地位。 随着“千帆星座”等国产低轨卫星计划的加速落地
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2025-12-15 17:39:02
国家级“碳账本”来了!7部门联手定调2030绿色新基建
近日,7部门联合印发《产品碳足迹因子数据库建设工作指引》,旨在构建国家级碳足迹管理体系的核心基石,助力高质量绿色发展。 建设目标明确: 规划明确了“两步走”的时间表。到2027年,初步构建国家数据库框架;到2030年,全面建成覆盖面广、数据质量高、且具有国际影响力的国家级数据库。 协同共建格局: 该体系依托国家温室气体排放因子数据库,构建了一个“协同共建共享”的生态。以国家数据库为核心,涵盖基础能源、原材料、交通运输等关键领域,并整合地方、行业协会及企业/科研机构的数据资源。 全流程闭环管理:
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2025-12-15 17:33:56
估值8000亿!SpaceX剑指2026年IPO,引爆商业航天“造富”狂潮!
这张图片直观地展示了全球商业航天巨头SpaceX的最新资本市场动向及其对中国A股相关产业链的潜在影响。 核心信息方面,图片指出SpaceX已通过12月14日的内部信确认,正在以8000亿美元的惊人估值推进内部股份出售,并明确瞄准了2026年的IPO(首次公开募股)计划。这一估值数字不仅彰显了市场对其技术垄断地位的认可,也为全球商业航天领域注入了强心剂。 围绕这一核心事件,图表详细梳理了十余家与商业航天、卫星互联网及火箭制造紧密相关的A股上市公司。这些公司覆盖了从原材料、零部件到系统集成的全产业链
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2025-12-15 17:29:55
长十二首飞倒计时:引爆商业航天“万亿级”新风口
长征十二号的首飞,标志着中国商业航天正式迈入“批量化”与“高频次”发射的全新时代。 此次发射不仅是运载能力的突破,核心在于其对可回收技术的验证,这将大幅降低进入太空的成本,从而极大地提升整个产业链的商业价值。 从投资与产业逻辑来看,本次事件将深度利好三大核心领域的领军企业: 核心结构与动力:火箭制造是重中之重。其中,航天动力掌握火箭“心脏”制造,占整箭成本一半;超捷股份与上海沪工切入核心结构件;铂力特则以3D打印技术助力箭体减重与回收。 电子与控制系统:作为火箭的“大脑”与“神经”,航天电子、复
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2025-12-15 12:11:07
华为、中兴、震有定乾坤:揭秘太空基建核心网的寡头暴利
这张图表生动展示了卫星互联网核心网领域的最新竞争格局。随着太空基建的加速,该领域已正式确立了由华为、中兴通讯、震有科技构成的“三足鼎立”寡头垄断态势。 核心看点如下: 极高壁垒与稀缺性: 全行业仅有3家企业获得准入牌照,单星核心网价值高达120万,护城河极深。 双巨头垄断星网: 在特定的“星网”领域,形成了华为与震有科技(688418)“两分天下”的局面。作为A股唯一的核心网标的,震有科技业绩迎来爆发期,2025年确认收入预计超1亿,在手订单达2亿。 产业链核心标的梳理: 除了核心网龙头震有科技
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