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无名小韭001
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无名小韭001
2026-04-17 12:21:48
【中信通信】薄膜铌酸锂:单波400G的必选项!电光调制器升级决定下一代光互联!
材料体系升级是光通信突破单波400G的关键! 当前业界对CPO与可插拔光模块的讨论多聚焦于功耗、成本与部署灵活性的权衡,我们认为这仅是光通信演进的议题之一。真正的技术分水岭在于单波长通道带宽的代际跃升——从单波100G到200G,再到亟待突破的单波400G(需支持60GBaud以上符号速率与64QAM等高阶调制)。这一跨越对电光调制器提出极限要求:超宽带宽(>70GHz)、极低啁啾、高线性度与低驱动电压,而材料体系的革新正是破局关键。 现有主流方案面临显著瓶颈: 1)磷化铟(InP):虽具备直接
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安孚科技
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天通股份
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无名小韭001
2026-04-16 11:55:00
潍柴旗下Ceres发布新一代SOFC产品用于AIDC -20260416
Ceres发布Endura——SOFC新平台 #核心优势 1)为规模化设计,显著降低部署风险与周期,系统成本可比现有技术降低约1/3;2)高燃料灵活性,支持天然气、氢能及低碳燃料,兼顾当前与未来能源转型需求;3)高效稳定,发电效率超65%(天然气),热电联产总效率超90%,电堆寿命达5年。4)适配快速响应场景,支持800V以上高压直流架构,满足数据中心等高负荷应用需求。5)可扩展制氢,结合工业余热时电解效率较传统技术提升约30%,降低氢能运营成本。 #市场预测 Ceres预计2030年全球新增S
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潍柴动力
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无名小韭001
2026-04-16 11:47:53
鹏辉能源:股权激励目标积极,户储弹性和大储扩张支撑弹性
1、鹏辉能源发布股权激励草案,拟授予限制性股票400万股,占总股本的0.79%,覆盖高管5人,中层管理人员、核心技术骨干等159人,授予价格为50.04元。本次激励分三期解锁,业绩考核目标分别为2026年营收不低于200亿元,2026-2027年营收不低于500亿元,2026-2028年营收不低于950亿元。对应2026-2029年摊销费用分别为3091、2864、1209、275万元。 2、从激励目标来看,公司隐含2026年接近70%,2027-2028年各50%左右的增速目标,反映了公司积极
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鹏辉能源
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无名小韭001
2026-04-16 11:47:17
龙蟠科技26Q1预告:超预期,单吨盈利周期拐点确立#申万电新
➡️事件:26Q1收入33-36亿元,yoy+107-126%,归母2-2.5亿,扣非1.8-2.3亿,实现扭亏。 🔥铁锂出货高增,盈利周期拐点开启 #Q1出货6万吨,环比略降,同比接近翻倍,今年出货目标40-45万吨,q2预计环比40%,持续满产,5月有新产能贡献爬坡; #按预告中位数2.3亿测算,预计冶炼3k万,主业4-5k万,铁锂归母1.5亿+,单吨利润3k(子公司口径),涨价兑现盈利; #今年预计海外出货10万吨,q1出货7k,q2印尼二期投产贡献,海外盈利贡献5k万,盈利显著好于国内
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龙蟠科技
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无名小韭001
2026-04-16 11:45:14
算力租赁板块股价共振
租赁价格持续上涨。根据《科创板日报》13日讯,纽约数据提供商Ornn的数据显示,近几个月来,英伟达全系列GPU在云端数据中心的现货租赁价格均大幅上涨,NV的Blackwell芯片每小时租金较两月前上涨48%。同时,根据Semianalysis数据,H100租赁价格从25年10月至今提升40%。 头部厂商释放业绩。协创数据发布26Q1财报预告,预计实现归母净利润为6.5亿元至8.5亿元,较上年同期的1.69亿元增长284.14%至402.33%,算力租赁为26年业绩释放确定性赛道。 根据产业信息,
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宏景科技
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盛视科技
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利通电子
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盈峰环境
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锦鸡股份
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无名小韭001
2026-04-15 09:24:00
重视Credo AI铜缆底部暴动的超级预期差
1、Credo收购硅光公司DustPhotonics,推进“光铜并进”,市场严重低估铜缆在AI短距互联中的核心不可替代性。 2、NVIDIA GTC 2026发布的Rubin平台全系采用MGX架构,柜内用铜缆已成共识,单个NVL72机柜铜缆用量约3200米,价值6.4万元。Credo作为铜连接龙头,收购后将打通全栈技术链路。 3、测算显示,2026年国内AI高速铜连接市场规模达129亿元(+56%),2027年全球数据中心铜连接市场预计600亿元,铜缆在性价比、延时等方面优势显著。 当前市场过度
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沃尔核材
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华丰科技
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瑞可达
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神宇股份
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永贵电器
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无名小韭001
2026-04-14 13:45:49
【商业航天】:小荷才露尖尖角,看好二季度产业拐点催化!
🚀基本盘:26-27年国内巨型星座组网进一步提速,XW一代增强下半年接力组网,2-3批次的1.5代星采购上半年预计落地,年内二代项目或获立项批复;#千帆本月起恢复组网,#上半年商发及太原还有多发千帆密集任务,造成前期延宕的内外部问题悉数解决,全年计划建成一期工程50%实现全球薄覆盖,进入商业化试运营期。 🚀催化:CZ-10B首飞箭已在商发LC-2工位开展整箭合练,#最快本月底执行首飞,国家队两型可回收火箭有望同月首飞;二季度国内还有#ZQ-3、Pallas-1、ZH-1可回收商业运载火箭执行
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航天工程
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巨力索具
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航天动力
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顺灏股份
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飞沃科技
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无名小韭001
2026-04-14 09:12:03
润泽科技业绩会要点
2025及近期业务亮点:1)全国性布局升级,2026开启全球布局;2)客户结构优化,从单一大客户占比较高转变为已深度覆盖国内TOP3互联网企业;3)2025交付规模创年度新高,累计交付220MW;4)规划及储备资源行业领先;5)AIDC成为核心引擎。 订单及交付:1)廊坊200MW+佛山40MW+惠州40MW已售罄;2)平湖、重庆等园区仍在洽谈阶段,整体需求旺盛。3)2026预计交付300MW+,来自廊坊、平湖、佛山、惠州、巴淡岛。 业务拆分:1)公司划分方式中,IDC主要提供机柜托管服务,AI
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润泽科技
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无名小韭001
2026-04-13 14:16:04
开勒股份,收购光通信上游器件公司,全面布局OCS领域再落一子
公司公告拟通过增资及现金收购部分股东股权方式,取得威泰思光电不低于51%的股权(控股)。 威泰思重点布局光通信无源器件领域。公司核心客户为海外客户C,为其供应OCS核心元件,如棱镜lens array、PBS、隔离器、YVO4晶体等。 OCS下游潜力足。从BOM表(整机3万美元)来看,光学元件组合大约15-20%,单台价值量大约5000美元(对应腾景),谷歌2026年OCS交换机需求量约1.5万台。Coherent将2030年全球OCS市场预期从20亿美元上修至40亿美元。 公司去年底参股孛璞,
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开勒股份
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无名小韭001
2026-04-13 13:34:42
【东吴电新】碳酸锂:津巴出口配额落地,非矿估值修复
事件:津巴对中资企业批准了6个月的锂精矿出口配额,其中华友、中矿、雅化、盛新各20万吨,对应2-2.5万吨碳酸锂,基本满足各家需求,6个月到期后再续,今天开始提交出口许可申请,预计很快将恢复出口。 碳酸锂价格中枢预期15万左右、非矿估值修复。 26-27年锂矿均处于供需紧平衡状态,若江西矿符合预期,26年供给预计215万吨,27年供给260万吨,短期南美生产旺季,到港量增加,小幅累库,但总体库存10万吨,维持低位,预计价格中枢预期15万/吨。 盈利端,非矿全成本提升至8万/吨+,15万价格情况下
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2026-04-12 22:47:40
电子铜箔供需、技术演进最新进展20260412
AI服务器用HVLP铜箔技术:AI服务器等级铜箔分为HVLP1-5。英伟达前几代服务器用HVLP3,目前部分产品小量产HVLP4,HVLP5处于打样阶段。国内厂商主要生产HVLP1-2,HVLP3量产困难,HVLP4-5尚未突破;海外厂商以HVLP3-5为主。 认证进展:三井HVLP4小批量供货,2026H2预计大批量供货,主要供应英特尔的超高多层服务器MLB板子,AMD、亚马逊暂未使用。 国内CCL厂商中,生益科技进度稍快;头部CCL厂商(如台光电、斗山)已推进HVLP4认证。国内厂商多集中在
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生益科技
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铜冠铜箔
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德福科技
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无名小韭001
2026-04-11 18:50:23
当前碳酸锂市场最吊诡的现象,是“低库存”与“弱需求”同时存在。
全产业链的库存都处于历史低位时,这本应是价格最坚实的支撑,但下游却因为成本压力和价格预期悲观,宁可让生产线“裸奔”,也不敢补库。 据上海有色网(SMM)最新数据(截至2026年4月9日当周),国内碳酸锂社会总库存约为10.03万吨,较2025年同期下降约24%。库存结构为锂盐厂1.81万吨(历史低位)、电池及贸易商3.60万吨、下游正极材料及电池厂4.62万吨。 而下游企业,正走在悬崖边上。华东一家软包动力电池领军企业采购部门相关负责人向记者证实:“我们公司现在的碳酸锂库存,满打满算只够生产12
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赣锋锂业
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天华新能
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天齐锂业
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西藏矿业
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盛新锂能
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无名小韭001
2026-04-10 15:05:20
正泰电器更新:低估值低压电器龙头,数据中心或将有新单落地!20260410
数据中心更新: 1、新订单:hut8(比特币矿企)计划建设数据中心,正泰电器有望获得低压电器订单,约1亿美元,分2年确认。该数据中心或将租赁给谷歌。 2、在手大单:微软新泽西300MW数据中心,低压配电系统12亿。25年已交付1.5亿,剩余将在26~27年集中交付,28年收尾。 3、与NEBIUS(英伟达参股)已合作2个项目,有望后续保持长期合作。 近期正泰电器股价有一定的调整,主要系跟随板块一起回调。预计公司26年归母净利润55亿元(低压25亿元+电站30亿元),对应26年PE 13x,估值较
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正泰电器
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无名小韭001
2026-04-10 15:04:35
【国泰海通电新徐强团队】强烈推荐液冷三倍弹性标的【鑫磊股份】❗️
#磁悬浮离心为一次侧明确产业趋势: 市场普遍聚焦于二次侧柜内的液冷产业链,但一次侧的冷机也存在磁悬浮代替普通离心的明确产业趋势,磁悬浮的能效更高且变频特性更适用于AI智算中心负荷的快速变化,目前新增的数据中心中60%以上都为磁浮方案,按照800元/kW的价格计算,今年磁浮市场规模有望超110亿元,未来仍将快速增长; #国内最稀缺的液冷一次侧标的: 海外头部液冷集成商已完成鑫磊审厂,目标年供应超1万台!目前年需求5-6万台,其一供丹佛斯产能仅2.5万台,巨大产能缺口给了国产供应商巨大机遇。按照公司
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鑫磊股份
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无名小韭001
2026-04-10 12:46:14
清陶提交IPO材料,强烈关注固态电池进展!
烟花清陶能源提交港交所 IPO,标志着固态电池赛道从技术验证迈入产业化加速期,成为行业里程碑。作为全球固液混合 + 全固态电池市占率第一(33.6%)的龙头,其率先登陆资本市场,将为产业链融资与产能扩张注入强动力。公司采用有机 - 无机复合固体电解质路线,半固态已规模化量产,全固态中试线投产,与上汽等车企深度绑定,2027 年计划量产,卡位行业关键节点。 当升科技(300073)高镍正极龙头,与清陶能源建立紧密战略合作,固态电池专用正极材料已实现批量出货,技术储备深厚,充分受益客户产能扩张。 佛
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