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微笑天使
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微笑天使
2026-01-26 08:30:20
航天方面:国内火箭依然是瓶颈;太空光伏是确定性的方向;看好3D打印技术
航天方面:国内火箭依然是瓶颈;太空光伏是确定性的方向;看好3D打印技术 周末和航天产业里聊了一下,感觉中美之间航天差距还是比较大,但航天产业又是箭在弦上不得不发的状态,持续看好【商业航天】板块性的机会大体估测下来,距离国网垣信两个星座常态化运营大约2.8万颗的体量,目前仍有50%-100%的涨幅机会! 国内稳定发射的火箭公司量不够,火箭型号不够。【中科宇航】有望成为首先上市的商业公司(2026年6-7月),收入规模3亿+,远超【蓝箭航天】的3000万。预计力箭一号全年12发,力箭二号4-5发,已
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旭升集团
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微笑天使
2026-01-26 04:13:01
化工或将迎来史诗级周期
() 【宏大叙事】化工或将迎来史诗级周期#化工ETF【159870】 1⃣化工行情为何始于去年7月?我们坚定推荐 核心是供给见顶、反内卷政策落地、机构配置启动三大拐点共振。2025年下半年,化工多数子行业新增产能落地或增速骤降,固投与在建工程进入尾声,行业底部明确显现。反内卷政策直击痛点,大幅缩短行业扭亏周期,提前激活行情。7月中央财经会议后,保险等资金加速配置化工ETF,叠加板块机构持仓处于历史低位,配置行情快速启动且持续至今。 2⃣化工核心关注要点是什么? 供给、供给、还是供给!2021年9
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新凤鸣
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微笑天使
2026-01-26 04:10:41
周观点更新:关注伊朗地缘变化对油运的影响,继续推荐顺丰同城
() [抱拳]【中信证券交运物流】周观点更新:关注伊朗地缘变化对油运的影响,继续推荐顺丰同城 [玫瑰]顺丰同城:闪购持续加码即时零售,赋能可期继续推荐。 淘宝闪购宣布将于2月4日至3月3日投入近20亿元,对跑单骑士发放补贴,覆盖节前/中/后全周期,有望进一步激发春节期间即时零售单量。考虑品牌商对私域流量重视程度边际提升,具备渠道整合能力的三方配送价值愈发凸显,我们预计公司2026年KA业务收入同增30%以上。若淘闪订单落地2027年业绩增长有望超预期,2025~27年公司经调整净利润3.6/6.
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招商轮船
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微笑天使
2026-01-26 03:58:19
电解铝周观点更新260125
()【天风金属】电解铝周观点更新260125 本周铝价企稳反弹,沪铝、伦铝分别收于24315元/吨、3174美元/吨,周内涨跌幅分别为+2.4%、+1.3%。市场目前交易逻辑更多在宏观角度,基本面权重降低,特朗普在格陵兰岛争端的态度软化改善了市场风偏,贵金属大幅走强,包括铝在内,有色整体企稳反弹。#基本面上, 本周国内铝下游加工龙头企业开工率环比提升0.7pcts至60.9%,整体呈现平稳运行与局部波动并存的格局,铝线缆开工率环比回升,国网南网订单重新匹配。库存方面,1月22日铝锭累库0.4万吨
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云铝股份
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微笑天使
2026-01-25 11:18:01
AI应用/推理思考0125【东北计算机】
AI应用/推理思考0125【东北计算机】 这周集中在北京路演提示领导关注agent拐点,同时把握硬件趋势确定性方向,统一整理成观点给各位领导汇报下: #美股应用渐弱是否会影响A股应用走势?产业趋势到底在哪? 美股:大家担心的是大模型能力迅速提升(GPT、Claude等),超越C端日常使用工具的体验,对垂类应用形成冲击; A股:核心点还在过渡,看好的是边际,原因在于部分板块拐点和趋势已经出现,虽然目前部分领域也同样出现美股的担忧,现阶段我们认为会导致两种投资极端#最容易商业化的方向(标准化)#壁垒
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腾讯音乐-SW
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微笑天使
2026-01-23 14:37:21
国能日新:独立储能托管业务,开启新蓝图——— AI+能源/AIfor4s
重点推荐#国能日新:独立储能托管业务,#开启新蓝图——— AI+能源/AIfor4s [玫瑰]#【1】行业端:独立储能市场化加速,#专业运营需求提升。新型电力市场化改革进入深水区,“136”号的出台标志着新能源“强制配储”正式退出历史舞台,独立储能加速迈进“价值重构”关键期,收益模式多元化、市场化大势所趋,第三方专业运营市场空间加速打开。 [玫瑰]#【2】产品端:储能产品与服务全链条布局,#数据与AI大模型夯实护城河。公司敏锐捕捉储能赛道潜力,以AI大模型为技术基石,通过打造完善的储能产品体系,
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国能日新
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微笑天使
2026-01-23 14:35:06
固态板块持续沸腾,设备先行,材料预热
【CJ电新】固态板块持续沸腾,设备先行,材料预热 1、固态电池板块经历过产业叙事变动后的催化预期逐步兑现,而今板块去伪存真,真正进入实际的产业进展和装车量产。首先,中国全固态电池产学研协同创新平台将于2026年2月7日-8日召开,凝聚共识,坚定信心;其次,商业化提速,奇瑞星途计划今年推出搭载固态电池的猎风猎装车,东风汽车搭载自主研发固态电池的试验样车启动冬试;此外,产业催化不断,头部电池厂商进行招标,并收敛方案,整工序推进;最后,太空算力等均有望打开全新叙事逻辑,当前建议重点关注板块催化预期。
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汇纳科技
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微笑天使
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【赛恩斯】铼价继续上涨至3791万元/吨,年初以来涨11%
【赛恩斯】铼价继续上涨至3791万元/吨,年初以来涨11% ⭕需求端:航空航天+燃机+医疗需求上行 1)航空航天:据小金属贸易协会(MMTA),主要发动机制造商每年消耗约45吨铼。欧洲制造商空客和美国波音的订单积压量总计达15317架飞机,意味着未来十年将有超过3万台原装设备发动机的需求。 2)燃机:北美缺电,燃机需求高增。 3)医疗:自2023年以来,美国食品药品监督管理局已批准了数种新的钼铼合金医疗设备。 ⭕供给有限:2024年全球铼供应量达到105.1吨,包括原生铼(62吨)、回收铼(25
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赛恩斯
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微笑天使
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天然气涨价催化叠加澳洲户储补贴,重视户储产业链投资机会
()【国盛电新】天然气涨价催化叠加澳洲户储补贴,重视户储产业链投资机会 据第一财经,受恶劣天气影响,美国天然气期货价格周三一度上涨超29%,至每百万英热单位5.07美元,近两个交易日暴涨59%。 恶劣天气也将近期欧洲天然气价格推向逾两年最大单周涨幅,荷兰和英国天然气基准报价在上周飙升超20%后,周三分别上涨14%和11%。主要系强劲的供暖需求与重燃的地缘政治风险形成叠加效应。 2025年12月13日,#澳大利亚政府宣布将在未来4年内将户储补贴预算从原先预估的23亿澳元大幅增加至72亿澳元。预计至
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德业股份
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微笑天使
2026-01-23 09:48:49
建议加大关注广生堂,公司股价一定程度存在错杀
()【天风医药杨松团队】建议加大关注广生堂,公司股价一定程度存在错杀 #公司乙肝新药已经到关键节点,三期临床试验入组顺利;定增逐步推进,有望获得现金流补充,为公司后续管线及三药联用“登峰计划”提供支持。 1)股价近期下跌原因分析:我们认为大概率因为外资等资金因为GSK宣布其与Ionis共同研发的反义寡核苷酸药物Bepirovirsen(GSK836)的两项III期试验(B-Well 1/2)获积极结果。一定程度被错杀。 实际上我们认为,广生堂GST - HG141与GSK836机制互补,该事件对
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广生堂
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2026-01-23 08:18:53
OpenAI已建立人形机器人实验室
OpenAI已建立人形机器人实验室,Tesla 2027年底开启对外销售| 国金具身cch团队 #海外科技巨头加码人形。财联社报道,OpenAI在过去一年里悄然建立了一个人形机器人实验室,自2025年2月启动以来,规模已经扩大了四倍多,当前拥有约100名数据采集员,目前正雇人开发新的硬件项目,当前整体处于早期开发阶段。 #海外特斯拉进展最快,关注北美其他巨头供应链投资机会。T已开启对供应链销售人形机器人,今日宣布预计2027年底对外销售人形机器人,#Optimus订单成为新的突破点。我们在202
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宁波华翔
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2026-01-22 13:45:19
中国化学:底部优质低估白马,现金流优异,受益化工反内卷,价值有望重估!
中国化学:底部优质低估白马,现金流优异,受益化工反内卷,价值有望重估! [礼物]我们前期已重点提示公司实业板块有望受益化工行业反内卷。公司旗下拥有产能己二腈20万吨,己内酰胺20万吨等产品。后续随着反内卷推进,相关产品价格有望底部反弹,有望给公司实业板块带来较大业绩弹性。估算己内酰胺价格每上升1000元,预计增加利润约2亿元,占2024年归母利润3.5%。此前公司实业项目盈利低于预期是压制估值的主要因素之一,后续随着盈利改善有望推动估值加快回升。 🎁公司报表质量高,有息债务率低,2018-20
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中国化学
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鹏辉能源业绩预告点评:主要因原材料涨价、奖金计提等所致
鹏辉能源业绩预告点评:主要因原材料涨价、奖金计提等所致,满产态势不变,Q1价格顺导无虞 公司发布业绩预告,2025年归母1.7-2.3亿,扣非0.8-1.1亿,取中值分别为2亿、0.95亿,则Q4归母、扣非分别为0.85亿、0.8亿,环比-58%、-54%。 原因主要为:(1)碳酸锂、材料上涨导致成本增加,公司自11月开始建立大客户的四大主材价格联动机制,Q4尚未充分传导;(2)部分价格刚性客户提前提货,导致下游传导不及预期;(3)奖金(约6-7kw)、减值计提(主要是动力坏账)、股权激励费用(
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2026-01-22 11:24:59
商业航天回调的时候坚定发声
【迈为股份 飞沃科技 航发动力】🔥20260121 我们每天都在商业航天回调的时候坚定发声【国金机械】 #争做回调最坚定的卖方[拳头];请相信这不是主题、而是产业趋势【因为订单】 1️⃣ 订单变化最明确的两个方向#Space链条和3D打印方向; A:S链-头部光伏设备厂商取得量级订单,代表着马斯克太空光伏的故事并非叙事、而是持续推进。 B:3D打印方向-某头部3D打印公司在3倍扩产产值、新兴企业亿元以上订单。 C:火箭壳体-CJ为代表的企业今年取得近亿级别订单。 总结:#未来S上市、火箭公司上
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2026-01-22 09:52:39
新澳股份:织造赛道重视稀缺价逻辑
(新澳股份)【天风轻纺】新澳股份:织造赛道重视稀缺价逻辑 ■此前我们密集更新毛价变化(圣诞后复拍以来快速上涨约8%)及新澳所在垂直赛道机会; #目前织造需求总量相对平稳;羊毛上涨提供价逻辑具备稀缺性(25Q4对比24Q4毛价同增约40%;26年1月对比25年1月同增近50%); ■羊毛纱线下游需求不但与消费相关,也与产业链对毛价预期紧密相关,买涨不买跌显现突出:#25年11月至26年1月传统淡季公司接单及销售同增均在双位数以上。结合新澳先进先出原则,储备库存、实时顺价,我们预计对毛利率有积极带动
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