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2025-07-16 14:23:13
爱美客更新:收购Regen后的整合再进一步,只欠东风
爱美客更新:收购Regen后的整合再进一步,只欠东风【东财新消费 | 美护】 [玫瑰]根据国药监局官网显示,AestheFill注册代理人由“达透医疗器械(上海)有限公司”变更为“俪臻(北京)生物科技有限公司”,前者为江苏吴中子公司,后者法人代表为爱美客原IR栗一星,推测为爱美客收购的Regen的子公司。 [太阳]此前7月初爱美客公告已支付95%的Regen并购款,并已完成董事会改选及财务并表。公司正在持续推进并购后的整合工作:1)在国内,吴中Aesthefill经销权相关事项正在洽谈中(#详情
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爱美客
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2025-07-16 13:31:04
联发股份人形机器人业务进展更新20250716
联发股份人形机器人业务进展更新20250716: ①南通巨联数字科技现场调研 里程碑:已完成首代工程样机(身高1.65m,负重15kg),进入B样测试阶段 ②量产节点:2025Q3试产(规划产能500台/月),2026年实现全自动化产线 ③核心优势: 仿生关节模组(扭矩密度达35Nm/kg) 多模态交互系统(语音+视觉延迟<200ms) 重点保护步态算法 ④试点客户达成合作 主攻领域:工业巡检(40%)、高危作业(30%)、高端陪护(30%) 标杆客户:与国家电网、中石油达成试点协议,单台售价约
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联发股份
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2025-07-16 10:38:21
力鼎光电:二季度超预期,稀缺的高盈利空间视觉标的
力鼎光电:二季度超预期,稀缺的高盈利空间视觉标的,海外无人机、物流机器人、数字货币冷钱包带来需求爆发 力鼎是专业高端空间视觉镜头厂商,1)90%以上收入来自于海外;2)EVETAR品牌已成为与日、德齐名的高端镜头品牌;3)力鼎主要供应长周期定制项目,在欧洲、北美硅谷圈具备较好客户基础,单一客户营收占比2%-5%左右,高盈利利基市场。4)过去三年公司营收保持在6亿左右,毛利率40%以上,净利率25%以上。 25年开始,海外需求明显增加,集中在无人机、无人物流车、数字冷钱包的空间视觉镜头,从25H1
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力鼎光电
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特种机器狼海外需求大爆发!!!
🔥特种机器狼海外需求大爆发!!! #机器狼国内军用正式落地,人狼配比大超预期打开广阔空间。近期,76集团军开展有人无人协同攻击对抗演练,其中 “机器狼三三制”(机器狼群为兵装集团58所旗下产品) 和传统 “步兵三三制” 进行协同突击训练,9人步兵班配3条狼,配比大超预期,中国陆军人数约百万,对应机器狼约30万+台,均价75万,市场空间超两千亿。 #同时更要关注近期海外需求爆发,实锤海外需求0-1落地。需求可展望的空间也是百亿到千亿规模。 #投资回归产业趋势大逻辑,这次产业变化的重点就是看国内机
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中光学
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家联科技:关注3D打印弹性标的
【天风轻纺】家联科技:关注3D打印弹性标的 ⭐PLA为消费级3D打印线材的主流原材料(占比约70%),家联为国内较早具备PLA改性能力的厂商并积极探索线材业务,近期切入头部3D打印供应链,有望共享消费级3D打印产业爆发红利。 🌹PLA产业链条中,上游粒子供应商竞争充分,#下游兼具PLA改性能力&海外基地的厂商较为稀缺; 家联具备PLA自主改性技术及模具、制品生产能力,产业链条布局完善,线材产线部署较快且无需过多额外投入; 同时,家联为国内最早布局泰国基地的包材供应商,目前拥有400亩土地储备,
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家联科技
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2025-07-16 10:23:27
正交背板取代铜缆
【东吴电子陈海进】正交背板取代铜缆 东吴电子 【东吴电子陈海进】正交背板取代铜缆? NVL576架构拆解 英伟达在GTC2025中上展示了其最新一代NVL576架构方案。单个NVL576机柜将由4个Canister组成,每个Canister包含36个竖直布置的计算板,计算板上包括36颗CPU以及144颗GPUdie,计算板则通过正交背板与6个水平布置的交换板完成连接。4个Canister便组成了一个完整的NVL576机柜,里面包含了144个CPU,576个GPUdie,以及72个交换芯片。 NV
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AI+稳定币 VS 互联网+金融科技
【东财计算机】行业观点更新:AI+稳定币 VS 互联网+金融科技 #观点:23年-25年同样经济转型:AI+稳定币,稳定币+Ai 类比于 13-15年的移动互联网+P2P;根据历史经验,金融创新带来的行情是先行指标。根据市场位置,当前G端好于B、C端,最后C端迎来最大的想象。不仅链接,还分析决策。首先体现降本,最后实现场景扩大。金融效率进一步提升。 #标的:优刻得(AI时代的“卖水人”)、卓易信息(AI coding+国产IDE突围)、久远银海(AI民生+RDA)、恒生电子(有望成为稳定币时代的
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概伦电子:引入上海国资参股,擦亮EDA“国家队”名片
概伦电子:引入上海国资参股,擦亮EDA“国家队”名片 🌈2025年7月15日,公司发布股东协议转让股份暨权益变动提示性公告,股东KLProTech/共青城明伦/共青城峰伦等与上海芯合创一号私募投资基金签署《股份转让协议书》,转让方拟将其持有的5%股份转让给受让方,转让后上海芯合创合计持有概伦电子5%股份。 #受让方为上海国资背景、看好公司长期发展前景 ▪️穿透受让方上海芯合创的股东/出资结构,第一大占比出资人为上海国有资本投资母基金有限公司,出资比例占比58.69%;第二大占比出资人为上海国际
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2025-07-16 09:14:21
苹果折叠屏更新
【国金电子】苹果折叠屏更新 🌸郭明錤发文,苹果将采用 SDC(三星显示)的无折痕显示解决方案,SDC将是OLED屏幕核心供应商,其中显示器金属板韩国供应商 Fine M-Tec 也将受益,预计显示金属板单价为30-35美元。 🌸显示器金属板即屏幕支撑架,主要是用于铰链和OLED屏幕之间,在弯折的部分需要激光刻蚀等工艺保证弯折部分的应力分布和耐折性: 1)各硬件环节话语权在苹果,屏幕支撑架目前核心供应商为领益智造,钛合金方案,预计占据较大份额,郭明錤预计的单机价值量相较于之前超预期; 2)该环
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中信证券
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2025-07-15 12:36:43
AIDC设备跟踪:潍柴和冰轮新高之际,拥抱海内外算力链的共振时刻
【广发机械】AIDC设备跟踪:潍柴和冰轮新高之际,拥抱海内外算力链的共振时刻 各位领导,近期我们重磅推荐的潍柴重机、冰轮环境盘中股价均创新高,两家分别作为国内和海外算力链的龙头标的,已走出上行趋势,在板块贝塔和公司阿尔法共振下,我们认为后续仍有较大空间。 #英伟达H20正式开放、重大利好国产算力链。黄仁勋表示,美国已批准H20芯片销往中国,并非常期待能尽快发货H20。国产算力链的最大估值限制因素解除,后续阉割版产品也有望发布在即。同时,英伟达将发布RTX Pro的新显卡,专为计算机图形、数字孪生
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2025-07-15 11:02:28
重点推荐标的全部收复失地
【出海链】重点推荐标的全部收复失地! 涛涛车业、华通线缆、春风动力、绿田机械:大幅超越对等关税日(4月2日)股价! 杭叉集团、巨星科技也已经超过4月2日股价 【巨星科技】收购微纳科技,电动工具线再添助力!公司连续催化来临,持续推荐! 【华通线缆】预计非洲安哥拉电解铝项目一期下半年投产,期待二期、三期项目超市场预期!弹性很大!
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巨星科技
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2025-07-15 10:44:56
算力板块预告合集
算力板块预告合集 #鹏鼎控股 ➠Q2归母:7.1-7.7亿,中值yoy+158%,qoq+52%; ➠Q2扣非:6.3-6.8亿,中值yoy+160%,qoq+37%; #生益科技 ➠归母:8.4-8.9亿,中值yoy+60%,qoq+53%; ➠Q2扣非:7.9-8.4亿,中值yoy+37%,qoq+28%; #华勤技术 ➠Q2营收:480-490亿,中值yoy+110%,qoq+39%; ➠Q2归母:10.3-10.6亿,中值yoy+52%,qoq+24%; #新易盛 ➠归母:21.27~2
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鹏鼎控股
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依顿电子
依顿电子作为军工,ai 服务器,消费电子智能汽车电子PCB,核心供应商,近期因估值滞后于板块涨幅引发市场关注。结合公司基本面、产能扩张及行业景气度综合分析,其当前市值(约100亿元)存在明确的修复空间,60%以上的上升潜力具备现实支撑,核心逻辑如下: 🌹一、成长驱动力:主业优势强化+新兴领域突破 1. 汽车电子主导,绑定头部客户 公司超50%营收来自汽车PCB,深度绑定大陆汽车、法雷奥、比亚迪、零跑等Tier 1厂商,并新增斯特兰蒂斯、麦格纳等订单。受益于汽车“新四化”(智能化、电动化),单车
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协鑫能科半年报预告:扣非同增55.55%-80.87%
协鑫能科半年报预告:扣非同增55.55%-80.87% 协鑫能科发布半年报预告,预计2025H1归母为4.93亿元-5.55亿元,同期增长20.01%-35.11%。扣非净利润为4.3亿元-5亿元,同期增长55.55%-80.87%。 ➡️6月12日,蚂蚁数科与协鑫能科共同宣布成立新公司“蚂蚁鑫能”,聚焦于从电站运维、电力交易到虚拟电厂等各电力业务场景的智能化运营和决策,合作打造“AI驱动的下一代新能源生态体系”。协鑫能科此前已完成2亿分布式光伏的RWA发行,有望持续发行及扩募。RWA将反哺公司
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山东黄金二季度业绩中枢环比大增80%
【中信证券金属】山东黄金二季度业绩中枢环比大增80% 🎁山东黄金预计上半年业绩25.5-30.5亿元,其中二季度业绩中枢18亿元,环比增长接近80%,彰显纯黄金业务结构下,金价快速上涨、成本管控强化所带来的巨大业绩弹性。按业绩中枢测算,我们预估二季度生产成本进一步降至300-310元/克(一季度310-320,去年四季度350)。考虑到下半年卡蒂诺销量增量以及金价中枢进一步上移,全年业绩有望达到70亿元以上。 📈我们于二季度外发了公司的深度跟踪报告,6月以来公司相对于板块持续跑出超额收益,反
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爱美客更新:收购Regen后的整合再进一步,只欠东风
爱美客更新:收购Regen后的整合再进一步,只欠东风【东财新消费 | 美护】 [玫瑰]根据国药监局官网显示,AestheFill注册代理人由“达透医疗器械(上海)有限公司”变更为“俪臻(北京)生物科技有限公司”,前者为江苏吴中子公司,后者法人代表为爱美客原IR栗一星,推测为爱美客收购的Regen的子公司。 [太阳]此前7月初爱美客公告已支付95%的Regen并购款,并已完成董事会改选及财务并表。公司正在持续推进并购后的整合工作:1)在国内,吴中Aesthefill经销权相关事项正在洽谈中(#详情
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2025-07-16 13:31:04
联发股份人形机器人业务进展更新20250716
联发股份人形机器人业务进展更新20250716: ①南通巨联数字科技现场调研 里程碑:已完成首代工程样机(身高1.65m,负重15kg),进入B样测试阶段 ②量产节点:2025Q3试产(规划产能500台/月),2026年实现全自动化产线 ③核心优势: 仿生关节模组(扭矩密度达35Nm/kg) 多模态交互系统(语音+视觉延迟<200ms) 重点保护步态算法 ④试点客户达成合作 主攻领域:工业巡检(40%)、高危作业(30%)、高端陪护(30%) 标杆客户:与国家电网、中石油达成试点协议,单台售价约
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力鼎光电:二季度超预期,稀缺的高盈利空间视觉标的
力鼎光电:二季度超预期,稀缺的高盈利空间视觉标的,海外无人机、物流机器人、数字货币冷钱包带来需求爆发 力鼎是专业高端空间视觉镜头厂商,1)90%以上收入来自于海外;2)EVETAR品牌已成为与日、德齐名的高端镜头品牌;3)力鼎主要供应长周期定制项目,在欧洲、北美硅谷圈具备较好客户基础,单一客户营收占比2%-5%左右,高盈利利基市场。4)过去三年公司营收保持在6亿左右,毛利率40%以上,净利率25%以上。 25年开始,海外需求明显增加,集中在无人机、无人物流车、数字冷钱包的空间视觉镜头,从25H1
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特种机器狼海外需求大爆发!!!
🔥特种机器狼海外需求大爆发!!! #机器狼国内军用正式落地,人狼配比大超预期打开广阔空间。近期,76集团军开展有人无人协同攻击对抗演练,其中 “机器狼三三制”(机器狼群为兵装集团58所旗下产品) 和传统 “步兵三三制” 进行协同突击训练,9人步兵班配3条狼,配比大超预期,中国陆军人数约百万,对应机器狼约30万+台,均价75万,市场空间超两千亿。 #同时更要关注近期海外需求爆发,实锤海外需求0-1落地。需求可展望的空间也是百亿到千亿规模。 #投资回归产业趋势大逻辑,这次产业变化的重点就是看国内机
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家联科技:关注3D打印弹性标的
【天风轻纺】家联科技:关注3D打印弹性标的 ⭐PLA为消费级3D打印线材的主流原材料(占比约70%),家联为国内较早具备PLA改性能力的厂商并积极探索线材业务,近期切入头部3D打印供应链,有望共享消费级3D打印产业爆发红利。 🌹PLA产业链条中,上游粒子供应商竞争充分,#下游兼具PLA改性能力&海外基地的厂商较为稀缺; 家联具备PLA自主改性技术及模具、制品生产能力,产业链条布局完善,线材产线部署较快且无需过多额外投入; 同时,家联为国内最早布局泰国基地的包材供应商,目前拥有400亩土地储备,
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正交背板取代铜缆
【东吴电子陈海进】正交背板取代铜缆 东吴电子 【东吴电子陈海进】正交背板取代铜缆? NVL576架构拆解 英伟达在GTC2025中上展示了其最新一代NVL576架构方案。单个NVL576机柜将由4个Canister组成,每个Canister包含36个竖直布置的计算板,计算板上包括36颗CPU以及144颗GPUdie,计算板则通过正交背板与6个水平布置的交换板完成连接。4个Canister便组成了一个完整的NVL576机柜,里面包含了144个CPU,576个GPUdie,以及72个交换芯片。 NV
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AI+稳定币 VS 互联网+金融科技
【东财计算机】行业观点更新:AI+稳定币 VS 互联网+金融科技 #观点:23年-25年同样经济转型:AI+稳定币,稳定币+Ai 类比于 13-15年的移动互联网+P2P;根据历史经验,金融创新带来的行情是先行指标。根据市场位置,当前G端好于B、C端,最后C端迎来最大的想象。不仅链接,还分析决策。首先体现降本,最后实现场景扩大。金融效率进一步提升。 #标的:优刻得(AI时代的“卖水人”)、卓易信息(AI coding+国产IDE突围)、久远银海(AI民生+RDA)、恒生电子(有望成为稳定币时代的
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概伦电子:引入上海国资参股,擦亮EDA“国家队”名片
概伦电子:引入上海国资参股,擦亮EDA“国家队”名片 🌈2025年7月15日,公司发布股东协议转让股份暨权益变动提示性公告,股东KLProTech/共青城明伦/共青城峰伦等与上海芯合创一号私募投资基金签署《股份转让协议书》,转让方拟将其持有的5%股份转让给受让方,转让后上海芯合创合计持有概伦电子5%股份。 #受让方为上海国资背景、看好公司长期发展前景 ▪️穿透受让方上海芯合创的股东/出资结构,第一大占比出资人为上海国有资本投资母基金有限公司,出资比例占比58.69%;第二大占比出资人为上海国际
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概伦电子
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苹果折叠屏更新
【国金电子】苹果折叠屏更新 🌸郭明錤发文,苹果将采用 SDC(三星显示)的无折痕显示解决方案,SDC将是OLED屏幕核心供应商,其中显示器金属板韩国供应商 Fine M-Tec 也将受益,预计显示金属板单价为30-35美元。 🌸显示器金属板即屏幕支撑架,主要是用于铰链和OLED屏幕之间,在弯折的部分需要激光刻蚀等工艺保证弯折部分的应力分布和耐折性: 1)各硬件环节话语权在苹果,屏幕支撑架目前核心供应商为领益智造,钛合金方案,预计占据较大份额,郭明錤预计的单机价值量相较于之前超预期; 2)该环
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AIDC设备跟踪:潍柴和冰轮新高之际,拥抱海内外算力链的共振时刻
【广发机械】AIDC设备跟踪:潍柴和冰轮新高之际,拥抱海内外算力链的共振时刻 各位领导,近期我们重磅推荐的潍柴重机、冰轮环境盘中股价均创新高,两家分别作为国内和海外算力链的龙头标的,已走出上行趋势,在板块贝塔和公司阿尔法共振下,我们认为后续仍有较大空间。 #英伟达H20正式开放、重大利好国产算力链。黄仁勋表示,美国已批准H20芯片销往中国,并非常期待能尽快发货H20。国产算力链的最大估值限制因素解除,后续阉割版产品也有望发布在即。同时,英伟达将发布RTX Pro的新显卡,专为计算机图形、数字孪生
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重点推荐标的全部收复失地
【出海链】重点推荐标的全部收复失地! 涛涛车业、华通线缆、春风动力、绿田机械:大幅超越对等关税日(4月2日)股价! 杭叉集团、巨星科技也已经超过4月2日股价 【巨星科技】收购微纳科技,电动工具线再添助力!公司连续催化来临,持续推荐! 【华通线缆】预计非洲安哥拉电解铝项目一期下半年投产,期待二期、三期项目超市场预期!弹性很大!
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算力板块预告合集
算力板块预告合集 #鹏鼎控股 ➠Q2归母:7.1-7.7亿,中值yoy+158%,qoq+52%; ➠Q2扣非:6.3-6.8亿,中值yoy+160%,qoq+37%; #生益科技 ➠归母:8.4-8.9亿,中值yoy+60%,qoq+53%; ➠Q2扣非:7.9-8.4亿,中值yoy+37%,qoq+28%; #华勤技术 ➠Q2营收:480-490亿,中值yoy+110%,qoq+39%; ➠Q2归母:10.3-10.6亿,中值yoy+52%,qoq+24%; #新易盛 ➠归母:21.27~2
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鹏鼎控股
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依顿电子
依顿电子作为军工,ai 服务器,消费电子智能汽车电子PCB,核心供应商,近期因估值滞后于板块涨幅引发市场关注。结合公司基本面、产能扩张及行业景气度综合分析,其当前市值(约100亿元)存在明确的修复空间,60%以上的上升潜力具备现实支撑,核心逻辑如下: 🌹一、成长驱动力:主业优势强化+新兴领域突破 1. 汽车电子主导,绑定头部客户 公司超50%营收来自汽车PCB,深度绑定大陆汽车、法雷奥、比亚迪、零跑等Tier 1厂商,并新增斯特兰蒂斯、麦格纳等订单。受益于汽车“新四化”(智能化、电动化),单车
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协鑫能科半年报预告:扣非同增55.55%-80.87%
协鑫能科半年报预告:扣非同增55.55%-80.87% 协鑫能科发布半年报预告,预计2025H1归母为4.93亿元-5.55亿元,同期增长20.01%-35.11%。扣非净利润为4.3亿元-5亿元,同期增长55.55%-80.87%。 ➡️6月12日,蚂蚁数科与协鑫能科共同宣布成立新公司“蚂蚁鑫能”,聚焦于从电站运维、电力交易到虚拟电厂等各电力业务场景的智能化运营和决策,合作打造“AI驱动的下一代新能源生态体系”。协鑫能科此前已完成2亿分布式光伏的RWA发行,有望持续发行及扩募。RWA将反哺公司
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山东黄金二季度业绩中枢环比大增80%
【中信证券金属】山东黄金二季度业绩中枢环比大增80% 🎁山东黄金预计上半年业绩25.5-30.5亿元,其中二季度业绩中枢18亿元,环比增长接近80%,彰显纯黄金业务结构下,金价快速上涨、成本管控强化所带来的巨大业绩弹性。按业绩中枢测算,我们预估二季度生产成本进一步降至300-310元/克(一季度310-320,去年四季度350)。考虑到下半年卡蒂诺销量增量以及金价中枢进一步上移,全年业绩有望达到70亿元以上。 📈我们于二季度外发了公司的深度跟踪报告,6月以来公司相对于板块持续跑出超额收益,反
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爱美客更新:收购Regen后的整合再进一步,只欠东风
爱美客更新:收购Regen后的整合再进一步,只欠东风【东财新消费 | 美护】 [玫瑰]根据国药监局官网显示,AestheFill注册代理人由“达透医疗器械(上海)有限公司”变更为“俪臻(北京)生物科技有限公司”,前者为江苏吴中子公司,后者法人代表为爱美客原IR栗一星,推测为爱美客收购的Regen的子公司。 [太阳]此前7月初爱美客公告已支付95%的Regen并购款,并已完成董事会改选及财务并表。公司正在持续推进并购后的整合工作:1)在国内,吴中Aesthefill经销权相关事项正在洽谈中(#详情
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2025-07-16 13:31:04
联发股份人形机器人业务进展更新20250716
联发股份人形机器人业务进展更新20250716: ①南通巨联数字科技现场调研 里程碑:已完成首代工程样机(身高1.65m,负重15kg),进入B样测试阶段 ②量产节点:2025Q3试产(规划产能500台/月),2026年实现全自动化产线 ③核心优势: 仿生关节模组(扭矩密度达35Nm/kg) 多模态交互系统(语音+视觉延迟<200ms) 重点保护步态算法 ④试点客户达成合作 主攻领域:工业巡检(40%)、高危作业(30%)、高端陪护(30%) 标杆客户:与国家电网、中石油达成试点协议,单台售价约
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2025-07-16 10:38:21
力鼎光电:二季度超预期,稀缺的高盈利空间视觉标的
力鼎光电:二季度超预期,稀缺的高盈利空间视觉标的,海外无人机、物流机器人、数字货币冷钱包带来需求爆发 力鼎是专业高端空间视觉镜头厂商,1)90%以上收入来自于海外;2)EVETAR品牌已成为与日、德齐名的高端镜头品牌;3)力鼎主要供应长周期定制项目,在欧洲、北美硅谷圈具备较好客户基础,单一客户营收占比2%-5%左右,高盈利利基市场。4)过去三年公司营收保持在6亿左右,毛利率40%以上,净利率25%以上。 25年开始,海外需求明显增加,集中在无人机、无人物流车、数字冷钱包的空间视觉镜头,从25H1
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特种机器狼海外需求大爆发!!!
🔥特种机器狼海外需求大爆发!!! #机器狼国内军用正式落地,人狼配比大超预期打开广阔空间。近期,76集团军开展有人无人协同攻击对抗演练,其中 “机器狼三三制”(机器狼群为兵装集团58所旗下产品) 和传统 “步兵三三制” 进行协同突击训练,9人步兵班配3条狼,配比大超预期,中国陆军人数约百万,对应机器狼约30万+台,均价75万,市场空间超两千亿。 #同时更要关注近期海外需求爆发,实锤海外需求0-1落地。需求可展望的空间也是百亿到千亿规模。 #投资回归产业趋势大逻辑,这次产业变化的重点就是看国内机
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家联科技:关注3D打印弹性标的
【天风轻纺】家联科技:关注3D打印弹性标的 ⭐PLA为消费级3D打印线材的主流原材料(占比约70%),家联为国内较早具备PLA改性能力的厂商并积极探索线材业务,近期切入头部3D打印供应链,有望共享消费级3D打印产业爆发红利。 🌹PLA产业链条中,上游粒子供应商竞争充分,#下游兼具PLA改性能力&海外基地的厂商较为稀缺; 家联具备PLA自主改性技术及模具、制品生产能力,产业链条布局完善,线材产线部署较快且无需过多额外投入; 同时,家联为国内最早布局泰国基地的包材供应商,目前拥有400亩土地储备,
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2025-07-16 10:23:27
正交背板取代铜缆
【东吴电子陈海进】正交背板取代铜缆 东吴电子 【东吴电子陈海进】正交背板取代铜缆? NVL576架构拆解 英伟达在GTC2025中上展示了其最新一代NVL576架构方案。单个NVL576机柜将由4个Canister组成,每个Canister包含36个竖直布置的计算板,计算板上包括36颗CPU以及144颗GPUdie,计算板则通过正交背板与6个水平布置的交换板完成连接。4个Canister便组成了一个完整的NVL576机柜,里面包含了144个CPU,576个GPUdie,以及72个交换芯片。 NV
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AI+稳定币 VS 互联网+金融科技
【东财计算机】行业观点更新:AI+稳定币 VS 互联网+金融科技 #观点:23年-25年同样经济转型:AI+稳定币,稳定币+Ai 类比于 13-15年的移动互联网+P2P;根据历史经验,金融创新带来的行情是先行指标。根据市场位置,当前G端好于B、C端,最后C端迎来最大的想象。不仅链接,还分析决策。首先体现降本,最后实现场景扩大。金融效率进一步提升。 #标的:优刻得(AI时代的“卖水人”)、卓易信息(AI coding+国产IDE突围)、久远银海(AI民生+RDA)、恒生电子(有望成为稳定币时代的
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概伦电子:引入上海国资参股,擦亮EDA“国家队”名片
概伦电子:引入上海国资参股,擦亮EDA“国家队”名片 🌈2025年7月15日,公司发布股东协议转让股份暨权益变动提示性公告,股东KLProTech/共青城明伦/共青城峰伦等与上海芯合创一号私募投资基金签署《股份转让协议书》,转让方拟将其持有的5%股份转让给受让方,转让后上海芯合创合计持有概伦电子5%股份。 #受让方为上海国资背景、看好公司长期发展前景 ▪️穿透受让方上海芯合创的股东/出资结构,第一大占比出资人为上海国有资本投资母基金有限公司,出资比例占比58.69%;第二大占比出资人为上海国际
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苹果折叠屏更新
【国金电子】苹果折叠屏更新 🌸郭明錤发文,苹果将采用 SDC(三星显示)的无折痕显示解决方案,SDC将是OLED屏幕核心供应商,其中显示器金属板韩国供应商 Fine M-Tec 也将受益,预计显示金属板单价为30-35美元。 🌸显示器金属板即屏幕支撑架,主要是用于铰链和OLED屏幕之间,在弯折的部分需要激光刻蚀等工艺保证弯折部分的应力分布和耐折性: 1)各硬件环节话语权在苹果,屏幕支撑架目前核心供应商为领益智造,钛合金方案,预计占据较大份额,郭明錤预计的单机价值量相较于之前超预期; 2)该环
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AIDC设备跟踪:潍柴和冰轮新高之际,拥抱海内外算力链的共振时刻
【广发机械】AIDC设备跟踪:潍柴和冰轮新高之际,拥抱海内外算力链的共振时刻 各位领导,近期我们重磅推荐的潍柴重机、冰轮环境盘中股价均创新高,两家分别作为国内和海外算力链的龙头标的,已走出上行趋势,在板块贝塔和公司阿尔法共振下,我们认为后续仍有较大空间。 #英伟达H20正式开放、重大利好国产算力链。黄仁勋表示,美国已批准H20芯片销往中国,并非常期待能尽快发货H20。国产算力链的最大估值限制因素解除,后续阉割版产品也有望发布在即。同时,英伟达将发布RTX Pro的新显卡,专为计算机图形、数字孪生
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2025-07-15 11:02:28
重点推荐标的全部收复失地
【出海链】重点推荐标的全部收复失地! 涛涛车业、华通线缆、春风动力、绿田机械:大幅超越对等关税日(4月2日)股价! 杭叉集团、巨星科技也已经超过4月2日股价 【巨星科技】收购微纳科技,电动工具线再添助力!公司连续催化来临,持续推荐! 【华通线缆】预计非洲安哥拉电解铝项目一期下半年投产,期待二期、三期项目超市场预期!弹性很大!
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巨星科技
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2025-07-15 10:44:56
算力板块预告合集
算力板块预告合集 #鹏鼎控股 ➠Q2归母:7.1-7.7亿,中值yoy+158%,qoq+52%; ➠Q2扣非:6.3-6.8亿,中值yoy+160%,qoq+37%; #生益科技 ➠归母:8.4-8.9亿,中值yoy+60%,qoq+53%; ➠Q2扣非:7.9-8.4亿,中值yoy+37%,qoq+28%; #华勤技术 ➠Q2营收:480-490亿,中值yoy+110%,qoq+39%; ➠Q2归母:10.3-10.6亿,中值yoy+52%,qoq+24%; #新易盛 ➠归母:21.27~2
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依顿电子
依顿电子作为军工,ai 服务器,消费电子智能汽车电子PCB,核心供应商,近期因估值滞后于板块涨幅引发市场关注。结合公司基本面、产能扩张及行业景气度综合分析,其当前市值(约100亿元)存在明确的修复空间,60%以上的上升潜力具备现实支撑,核心逻辑如下: 🌹一、成长驱动力:主业优势强化+新兴领域突破 1. 汽车电子主导,绑定头部客户 公司超50%营收来自汽车PCB,深度绑定大陆汽车、法雷奥、比亚迪、零跑等Tier 1厂商,并新增斯特兰蒂斯、麦格纳等订单。受益于汽车“新四化”(智能化、电动化),单车
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协鑫能科半年报预告:扣非同增55.55%-80.87%
协鑫能科半年报预告:扣非同增55.55%-80.87% 协鑫能科发布半年报预告,预计2025H1归母为4.93亿元-5.55亿元,同期增长20.01%-35.11%。扣非净利润为4.3亿元-5亿元,同期增长55.55%-80.87%。 ➡️6月12日,蚂蚁数科与协鑫能科共同宣布成立新公司“蚂蚁鑫能”,聚焦于从电站运维、电力交易到虚拟电厂等各电力业务场景的智能化运营和决策,合作打造“AI驱动的下一代新能源生态体系”。协鑫能科此前已完成2亿分布式光伏的RWA发行,有望持续发行及扩募。RWA将反哺公司
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山东黄金二季度业绩中枢环比大增80%
【中信证券金属】山东黄金二季度业绩中枢环比大增80% 🎁山东黄金预计上半年业绩25.5-30.5亿元,其中二季度业绩中枢18亿元,环比增长接近80%,彰显纯黄金业务结构下,金价快速上涨、成本管控强化所带来的巨大业绩弹性。按业绩中枢测算,我们预估二季度生产成本进一步降至300-310元/克(一季度310-320,去年四季度350)。考虑到下半年卡蒂诺销量增量以及金价中枢进一步上移,全年业绩有望达到70亿元以上。 📈我们于二季度外发了公司的深度跟踪报告,6月以来公司相对于板块持续跑出超额收益,反
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爱美客更新:收购Regen后的整合再进一步,只欠东风
爱美客更新:收购Regen后的整合再进一步,只欠东风【东财新消费 | 美护】 [玫瑰]根据国药监局官网显示,AestheFill注册代理人由“达透医疗器械(上海)有限公司”变更为“俪臻(北京)生物科技有限公司”,前者为江苏吴中子公司,后者法人代表为爱美客原IR栗一星,推测为爱美客收购的Regen的子公司。 [太阳]此前7月初爱美客公告已支付95%的Regen并购款,并已完成董事会改选及财务并表。公司正在持续推进并购后的整合工作:1)在国内,吴中Aesthefill经销权相关事项正在洽谈中(#详情
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联发股份人形机器人业务进展更新20250716
联发股份人形机器人业务进展更新20250716: ①南通巨联数字科技现场调研 里程碑:已完成首代工程样机(身高1.65m,负重15kg),进入B样测试阶段 ②量产节点:2025Q3试产(规划产能500台/月),2026年实现全自动化产线 ③核心优势: 仿生关节模组(扭矩密度达35Nm/kg) 多模态交互系统(语音+视觉延迟<200ms) 重点保护步态算法 ④试点客户达成合作 主攻领域:工业巡检(40%)、高危作业(30%)、高端陪护(30%) 标杆客户:与国家电网、中石油达成试点协议,单台售价约
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联发股份
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力鼎光电:二季度超预期,稀缺的高盈利空间视觉标的
力鼎光电:二季度超预期,稀缺的高盈利空间视觉标的,海外无人机、物流机器人、数字货币冷钱包带来需求爆发 力鼎是专业高端空间视觉镜头厂商,1)90%以上收入来自于海外;2)EVETAR品牌已成为与日、德齐名的高端镜头品牌;3)力鼎主要供应长周期定制项目,在欧洲、北美硅谷圈具备较好客户基础,单一客户营收占比2%-5%左右,高盈利利基市场。4)过去三年公司营收保持在6亿左右,毛利率40%以上,净利率25%以上。 25年开始,海外需求明显增加,集中在无人机、无人物流车、数字冷钱包的空间视觉镜头,从25H1
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特种机器狼海外需求大爆发!!!
🔥特种机器狼海外需求大爆发!!! #机器狼国内军用正式落地,人狼配比大超预期打开广阔空间。近期,76集团军开展有人无人协同攻击对抗演练,其中 “机器狼三三制”(机器狼群为兵装集团58所旗下产品) 和传统 “步兵三三制” 进行协同突击训练,9人步兵班配3条狼,配比大超预期,中国陆军人数约百万,对应机器狼约30万+台,均价75万,市场空间超两千亿。 #同时更要关注近期海外需求爆发,实锤海外需求0-1落地。需求可展望的空间也是百亿到千亿规模。 #投资回归产业趋势大逻辑,这次产业变化的重点就是看国内机
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家联科技:关注3D打印弹性标的
【天风轻纺】家联科技:关注3D打印弹性标的 ⭐PLA为消费级3D打印线材的主流原材料(占比约70%),家联为国内较早具备PLA改性能力的厂商并积极探索线材业务,近期切入头部3D打印供应链,有望共享消费级3D打印产业爆发红利。 🌹PLA产业链条中,上游粒子供应商竞争充分,#下游兼具PLA改性能力&海外基地的厂商较为稀缺; 家联具备PLA自主改性技术及模具、制品生产能力,产业链条布局完善,线材产线部署较快且无需过多额外投入; 同时,家联为国内最早布局泰国基地的包材供应商,目前拥有400亩土地储备,
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正交背板取代铜缆
【东吴电子陈海进】正交背板取代铜缆 东吴电子 【东吴电子陈海进】正交背板取代铜缆? NVL576架构拆解 英伟达在GTC2025中上展示了其最新一代NVL576架构方案。单个NVL576机柜将由4个Canister组成,每个Canister包含36个竖直布置的计算板,计算板上包括36颗CPU以及144颗GPUdie,计算板则通过正交背板与6个水平布置的交换板完成连接。4个Canister便组成了一个完整的NVL576机柜,里面包含了144个CPU,576个GPUdie,以及72个交换芯片。 NV
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AI+稳定币 VS 互联网+金融科技
【东财计算机】行业观点更新:AI+稳定币 VS 互联网+金融科技 #观点:23年-25年同样经济转型:AI+稳定币,稳定币+Ai 类比于 13-15年的移动互联网+P2P;根据历史经验,金融创新带来的行情是先行指标。根据市场位置,当前G端好于B、C端,最后C端迎来最大的想象。不仅链接,还分析决策。首先体现降本,最后实现场景扩大。金融效率进一步提升。 #标的:优刻得(AI时代的“卖水人”)、卓易信息(AI coding+国产IDE突围)、久远银海(AI民生+RDA)、恒生电子(有望成为稳定币时代的
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概伦电子:引入上海国资参股,擦亮EDA“国家队”名片
概伦电子:引入上海国资参股,擦亮EDA“国家队”名片 🌈2025年7月15日,公司发布股东协议转让股份暨权益变动提示性公告,股东KLProTech/共青城明伦/共青城峰伦等与上海芯合创一号私募投资基金签署《股份转让协议书》,转让方拟将其持有的5%股份转让给受让方,转让后上海芯合创合计持有概伦电子5%股份。 #受让方为上海国资背景、看好公司长期发展前景 ▪️穿透受让方上海芯合创的股东/出资结构,第一大占比出资人为上海国有资本投资母基金有限公司,出资比例占比58.69%;第二大占比出资人为上海国际
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苹果折叠屏更新
【国金电子】苹果折叠屏更新 🌸郭明錤发文,苹果将采用 SDC(三星显示)的无折痕显示解决方案,SDC将是OLED屏幕核心供应商,其中显示器金属板韩国供应商 Fine M-Tec 也将受益,预计显示金属板单价为30-35美元。 🌸显示器金属板即屏幕支撑架,主要是用于铰链和OLED屏幕之间,在弯折的部分需要激光刻蚀等工艺保证弯折部分的应力分布和耐折性: 1)各硬件环节话语权在苹果,屏幕支撑架目前核心供应商为领益智造,钛合金方案,预计占据较大份额,郭明錤预计的单机价值量相较于之前超预期; 2)该环
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AIDC设备跟踪:潍柴和冰轮新高之际,拥抱海内外算力链的共振时刻
【广发机械】AIDC设备跟踪:潍柴和冰轮新高之际,拥抱海内外算力链的共振时刻 各位领导,近期我们重磅推荐的潍柴重机、冰轮环境盘中股价均创新高,两家分别作为国内和海外算力链的龙头标的,已走出上行趋势,在板块贝塔和公司阿尔法共振下,我们认为后续仍有较大空间。 #英伟达H20正式开放、重大利好国产算力链。黄仁勋表示,美国已批准H20芯片销往中国,并非常期待能尽快发货H20。国产算力链的最大估值限制因素解除,后续阉割版产品也有望发布在即。同时,英伟达将发布RTX Pro的新显卡,专为计算机图形、数字孪生
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重点推荐标的全部收复失地
【出海链】重点推荐标的全部收复失地! 涛涛车业、华通线缆、春风动力、绿田机械:大幅超越对等关税日(4月2日)股价! 杭叉集团、巨星科技也已经超过4月2日股价 【巨星科技】收购微纳科技,电动工具线再添助力!公司连续催化来临,持续推荐! 【华通线缆】预计非洲安哥拉电解铝项目一期下半年投产,期待二期、三期项目超市场预期!弹性很大!
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算力板块预告合集
算力板块预告合集 #鹏鼎控股 ➠Q2归母:7.1-7.7亿,中值yoy+158%,qoq+52%; ➠Q2扣非:6.3-6.8亿,中值yoy+160%,qoq+37%; #生益科技 ➠归母:8.4-8.9亿,中值yoy+60%,qoq+53%; ➠Q2扣非:7.9-8.4亿,中值yoy+37%,qoq+28%; #华勤技术 ➠Q2营收:480-490亿,中值yoy+110%,qoq+39%; ➠Q2归母:10.3-10.6亿,中值yoy+52%,qoq+24%; #新易盛 ➠归母:21.27~2
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依顿电子
依顿电子作为军工,ai 服务器,消费电子智能汽车电子PCB,核心供应商,近期因估值滞后于板块涨幅引发市场关注。结合公司基本面、产能扩张及行业景气度综合分析,其当前市值(约100亿元)存在明确的修复空间,60%以上的上升潜力具备现实支撑,核心逻辑如下: 🌹一、成长驱动力:主业优势强化+新兴领域突破 1. 汽车电子主导,绑定头部客户 公司超50%营收来自汽车PCB,深度绑定大陆汽车、法雷奥、比亚迪、零跑等Tier 1厂商,并新增斯特兰蒂斯、麦格纳等订单。受益于汽车“新四化”(智能化、电动化),单车
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协鑫能科半年报预告:扣非同增55.55%-80.87%
协鑫能科半年报预告:扣非同增55.55%-80.87% 协鑫能科发布半年报预告,预计2025H1归母为4.93亿元-5.55亿元,同期增长20.01%-35.11%。扣非净利润为4.3亿元-5亿元,同期增长55.55%-80.87%。 ➡️6月12日,蚂蚁数科与协鑫能科共同宣布成立新公司“蚂蚁鑫能”,聚焦于从电站运维、电力交易到虚拟电厂等各电力业务场景的智能化运营和决策,合作打造“AI驱动的下一代新能源生态体系”。协鑫能科此前已完成2亿分布式光伏的RWA发行,有望持续发行及扩募。RWA将反哺公司
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山东黄金二季度业绩中枢环比大增80%
【中信证券金属】山东黄金二季度业绩中枢环比大增80% 🎁山东黄金预计上半年业绩25.5-30.5亿元,其中二季度业绩中枢18亿元,环比增长接近80%,彰显纯黄金业务结构下,金价快速上涨、成本管控强化所带来的巨大业绩弹性。按业绩中枢测算,我们预估二季度生产成本进一步降至300-310元/克(一季度310-320,去年四季度350)。考虑到下半年卡蒂诺销量增量以及金价中枢进一步上移,全年业绩有望达到70亿元以上。 📈我们于二季度外发了公司的深度跟踪报告,6月以来公司相对于板块持续跑出超额收益,反
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爱美客更新:收购Regen后的整合再进一步,只欠东风
爱美客更新:收购Regen后的整合再进一步,只欠东风【东财新消费 | 美护】 [玫瑰]根据国药监局官网显示,AestheFill注册代理人由“达透医疗器械(上海)有限公司”变更为“俪臻(北京)生物科技有限公司”,前者为江苏吴中子公司,后者法人代表为爱美客原IR栗一星,推测为爱美客收购的Regen的子公司。 [太阳]此前7月初爱美客公告已支付95%的Regen并购款,并已完成董事会改选及财务并表。公司正在持续推进并购后的整合工作:1)在国内,吴中Aesthefill经销权相关事项正在洽谈中(#详情
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联发股份人形机器人业务进展更新20250716
联发股份人形机器人业务进展更新20250716: ①南通巨联数字科技现场调研 里程碑:已完成首代工程样机(身高1.65m,负重15kg),进入B样测试阶段 ②量产节点:2025Q3试产(规划产能500台/月),2026年实现全自动化产线 ③核心优势: 仿生关节模组(扭矩密度达35Nm/kg) 多模态交互系统(语音+视觉延迟<200ms) 重点保护步态算法 ④试点客户达成合作 主攻领域:工业巡检(40%)、高危作业(30%)、高端陪护(30%) 标杆客户:与国家电网、中石油达成试点协议,单台售价约
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力鼎光电:二季度超预期,稀缺的高盈利空间视觉标的
力鼎光电:二季度超预期,稀缺的高盈利空间视觉标的,海外无人机、物流机器人、数字货币冷钱包带来需求爆发 力鼎是专业高端空间视觉镜头厂商,1)90%以上收入来自于海外;2)EVETAR品牌已成为与日、德齐名的高端镜头品牌;3)力鼎主要供应长周期定制项目,在欧洲、北美硅谷圈具备较好客户基础,单一客户营收占比2%-5%左右,高盈利利基市场。4)过去三年公司营收保持在6亿左右,毛利率40%以上,净利率25%以上。 25年开始,海外需求明显增加,集中在无人机、无人物流车、数字冷钱包的空间视觉镜头,从25H1
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特种机器狼海外需求大爆发!!!
🔥特种机器狼海外需求大爆发!!! #机器狼国内军用正式落地,人狼配比大超预期打开广阔空间。近期,76集团军开展有人无人协同攻击对抗演练,其中 “机器狼三三制”(机器狼群为兵装集团58所旗下产品) 和传统 “步兵三三制” 进行协同突击训练,9人步兵班配3条狼,配比大超预期,中国陆军人数约百万,对应机器狼约30万+台,均价75万,市场空间超两千亿。 #同时更要关注近期海外需求爆发,实锤海外需求0-1落地。需求可展望的空间也是百亿到千亿规模。 #投资回归产业趋势大逻辑,这次产业变化的重点就是看国内机
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家联科技:关注3D打印弹性标的
【天风轻纺】家联科技:关注3D打印弹性标的 ⭐PLA为消费级3D打印线材的主流原材料(占比约70%),家联为国内较早具备PLA改性能力的厂商并积极探索线材业务,近期切入头部3D打印供应链,有望共享消费级3D打印产业爆发红利。 🌹PLA产业链条中,上游粒子供应商竞争充分,#下游兼具PLA改性能力&海外基地的厂商较为稀缺; 家联具备PLA自主改性技术及模具、制品生产能力,产业链条布局完善,线材产线部署较快且无需过多额外投入; 同时,家联为国内最早布局泰国基地的包材供应商,目前拥有400亩土地储备,
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家联科技
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2025-07-16 10:23:27
正交背板取代铜缆
【东吴电子陈海进】正交背板取代铜缆 东吴电子 【东吴电子陈海进】正交背板取代铜缆? NVL576架构拆解 英伟达在GTC2025中上展示了其最新一代NVL576架构方案。单个NVL576机柜将由4个Canister组成,每个Canister包含36个竖直布置的计算板,计算板上包括36颗CPU以及144颗GPUdie,计算板则通过正交背板与6个水平布置的交换板完成连接。4个Canister便组成了一个完整的NVL576机柜,里面包含了144个CPU,576个GPUdie,以及72个交换芯片。 NV
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AI+稳定币 VS 互联网+金融科技
【东财计算机】行业观点更新:AI+稳定币 VS 互联网+金融科技 #观点:23年-25年同样经济转型:AI+稳定币,稳定币+Ai 类比于 13-15年的移动互联网+P2P;根据历史经验,金融创新带来的行情是先行指标。根据市场位置,当前G端好于B、C端,最后C端迎来最大的想象。不仅链接,还分析决策。首先体现降本,最后实现场景扩大。金融效率进一步提升。 #标的:优刻得(AI时代的“卖水人”)、卓易信息(AI coding+国产IDE突围)、久远银海(AI民生+RDA)、恒生电子(有望成为稳定币时代的
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概伦电子:引入上海国资参股,擦亮EDA“国家队”名片
概伦电子:引入上海国资参股,擦亮EDA“国家队”名片 🌈2025年7月15日,公司发布股东协议转让股份暨权益变动提示性公告,股东KLProTech/共青城明伦/共青城峰伦等与上海芯合创一号私募投资基金签署《股份转让协议书》,转让方拟将其持有的5%股份转让给受让方,转让后上海芯合创合计持有概伦电子5%股份。 #受让方为上海国资背景、看好公司长期发展前景 ▪️穿透受让方上海芯合创的股东/出资结构,第一大占比出资人为上海国有资本投资母基金有限公司,出资比例占比58.69%;第二大占比出资人为上海国际
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苹果折叠屏更新
【国金电子】苹果折叠屏更新 🌸郭明錤发文,苹果将采用 SDC(三星显示)的无折痕显示解决方案,SDC将是OLED屏幕核心供应商,其中显示器金属板韩国供应商 Fine M-Tec 也将受益,预计显示金属板单价为30-35美元。 🌸显示器金属板即屏幕支撑架,主要是用于铰链和OLED屏幕之间,在弯折的部分需要激光刻蚀等工艺保证弯折部分的应力分布和耐折性: 1)各硬件环节话语权在苹果,屏幕支撑架目前核心供应商为领益智造,钛合金方案,预计占据较大份额,郭明錤预计的单机价值量相较于之前超预期; 2)该环
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AIDC设备跟踪:潍柴和冰轮新高之际,拥抱海内外算力链的共振时刻
【广发机械】AIDC设备跟踪:潍柴和冰轮新高之际,拥抱海内外算力链的共振时刻 各位领导,近期我们重磅推荐的潍柴重机、冰轮环境盘中股价均创新高,两家分别作为国内和海外算力链的龙头标的,已走出上行趋势,在板块贝塔和公司阿尔法共振下,我们认为后续仍有较大空间。 #英伟达H20正式开放、重大利好国产算力链。黄仁勋表示,美国已批准H20芯片销往中国,并非常期待能尽快发货H20。国产算力链的最大估值限制因素解除,后续阉割版产品也有望发布在即。同时,英伟达将发布RTX Pro的新显卡,专为计算机图形、数字孪生
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重点推荐标的全部收复失地
【出海链】重点推荐标的全部收复失地! 涛涛车业、华通线缆、春风动力、绿田机械:大幅超越对等关税日(4月2日)股价! 杭叉集团、巨星科技也已经超过4月2日股价 【巨星科技】收购微纳科技,电动工具线再添助力!公司连续催化来临,持续推荐! 【华通线缆】预计非洲安哥拉电解铝项目一期下半年投产,期待二期、三期项目超市场预期!弹性很大!
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巨星科技
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算力板块预告合集
算力板块预告合集 #鹏鼎控股 ➠Q2归母:7.1-7.7亿,中值yoy+158%,qoq+52%; ➠Q2扣非:6.3-6.8亿,中值yoy+160%,qoq+37%; #生益科技 ➠归母:8.4-8.9亿,中值yoy+60%,qoq+53%; ➠Q2扣非:7.9-8.4亿,中值yoy+37%,qoq+28%; #华勤技术 ➠Q2营收:480-490亿,中值yoy+110%,qoq+39%; ➠Q2归母:10.3-10.6亿,中值yoy+52%,qoq+24%; #新易盛 ➠归母:21.27~2
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依顿电子
依顿电子作为军工,ai 服务器,消费电子智能汽车电子PCB,核心供应商,近期因估值滞后于板块涨幅引发市场关注。结合公司基本面、产能扩张及行业景气度综合分析,其当前市值(约100亿元)存在明确的修复空间,60%以上的上升潜力具备现实支撑,核心逻辑如下: 🌹一、成长驱动力:主业优势强化+新兴领域突破 1. 汽车电子主导,绑定头部客户 公司超50%营收来自汽车PCB,深度绑定大陆汽车、法雷奥、比亚迪、零跑等Tier 1厂商,并新增斯特兰蒂斯、麦格纳等订单。受益于汽车“新四化”(智能化、电动化),单车
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协鑫能科半年报预告:扣非同增55.55%-80.87%
协鑫能科半年报预告:扣非同增55.55%-80.87% 协鑫能科发布半年报预告,预计2025H1归母为4.93亿元-5.55亿元,同期增长20.01%-35.11%。扣非净利润为4.3亿元-5亿元,同期增长55.55%-80.87%。 ➡️6月12日,蚂蚁数科与协鑫能科共同宣布成立新公司“蚂蚁鑫能”,聚焦于从电站运维、电力交易到虚拟电厂等各电力业务场景的智能化运营和决策,合作打造“AI驱动的下一代新能源生态体系”。协鑫能科此前已完成2亿分布式光伏的RWA发行,有望持续发行及扩募。RWA将反哺公司
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山东黄金二季度业绩中枢环比大增80%
【中信证券金属】山东黄金二季度业绩中枢环比大增80% 🎁山东黄金预计上半年业绩25.5-30.5亿元,其中二季度业绩中枢18亿元,环比增长接近80%,彰显纯黄金业务结构下,金价快速上涨、成本管控强化所带来的巨大业绩弹性。按业绩中枢测算,我们预估二季度生产成本进一步降至300-310元/克(一季度310-320,去年四季度350)。考虑到下半年卡蒂诺销量增量以及金价中枢进一步上移,全年业绩有望达到70亿元以上。 📈我们于二季度外发了公司的深度跟踪报告,6月以来公司相对于板块持续跑出超额收益,反
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爱美客更新:收购Regen后的整合再进一步,只欠东风
爱美客更新:收购Regen后的整合再进一步,只欠东风【东财新消费 | 美护】 [玫瑰]根据国药监局官网显示,AestheFill注册代理人由“达透医疗器械(上海)有限公司”变更为“俪臻(北京)生物科技有限公司”,前者为江苏吴中子公司,后者法人代表为爱美客原IR栗一星,推测为爱美客收购的Regen的子公司。 [太阳]此前7月初爱美客公告已支付95%的Regen并购款,并已完成董事会改选及财务并表。公司正在持续推进并购后的整合工作:1)在国内,吴中Aesthefill经销权相关事项正在洽谈中(#详情
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联发股份人形机器人业务进展更新20250716
联发股份人形机器人业务进展更新20250716: ①南通巨联数字科技现场调研 里程碑:已完成首代工程样机(身高1.65m,负重15kg),进入B样测试阶段 ②量产节点:2025Q3试产(规划产能500台/月),2026年实现全自动化产线 ③核心优势: 仿生关节模组(扭矩密度达35Nm/kg) 多模态交互系统(语音+视觉延迟<200ms) 重点保护步态算法 ④试点客户达成合作 主攻领域:工业巡检(40%)、高危作业(30%)、高端陪护(30%) 标杆客户:与国家电网、中石油达成试点协议,单台售价约
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力鼎光电:二季度超预期,稀缺的高盈利空间视觉标的
力鼎光电:二季度超预期,稀缺的高盈利空间视觉标的,海外无人机、物流机器人、数字货币冷钱包带来需求爆发 力鼎是专业高端空间视觉镜头厂商,1)90%以上收入来自于海外;2)EVETAR品牌已成为与日、德齐名的高端镜头品牌;3)力鼎主要供应长周期定制项目,在欧洲、北美硅谷圈具备较好客户基础,单一客户营收占比2%-5%左右,高盈利利基市场。4)过去三年公司营收保持在6亿左右,毛利率40%以上,净利率25%以上。 25年开始,海外需求明显增加,集中在无人机、无人物流车、数字冷钱包的空间视觉镜头,从25H1
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特种机器狼海外需求大爆发!!!
🔥特种机器狼海外需求大爆发!!! #机器狼国内军用正式落地,人狼配比大超预期打开广阔空间。近期,76集团军开展有人无人协同攻击对抗演练,其中 “机器狼三三制”(机器狼群为兵装集团58所旗下产品) 和传统 “步兵三三制” 进行协同突击训练,9人步兵班配3条狼,配比大超预期,中国陆军人数约百万,对应机器狼约30万+台,均价75万,市场空间超两千亿。 #同时更要关注近期海外需求爆发,实锤海外需求0-1落地。需求可展望的空间也是百亿到千亿规模。 #投资回归产业趋势大逻辑,这次产业变化的重点就是看国内机
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中光学
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家联科技:关注3D打印弹性标的
【天风轻纺】家联科技:关注3D打印弹性标的 ⭐PLA为消费级3D打印线材的主流原材料(占比约70%),家联为国内较早具备PLA改性能力的厂商并积极探索线材业务,近期切入头部3D打印供应链,有望共享消费级3D打印产业爆发红利。 🌹PLA产业链条中,上游粒子供应商竞争充分,#下游兼具PLA改性能力&海外基地的厂商较为稀缺; 家联具备PLA自主改性技术及模具、制品生产能力,产业链条布局完善,线材产线部署较快且无需过多额外投入; 同时,家联为国内最早布局泰国基地的包材供应商,目前拥有400亩土地储备,
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正交背板取代铜缆
【东吴电子陈海进】正交背板取代铜缆 东吴电子 【东吴电子陈海进】正交背板取代铜缆? NVL576架构拆解 英伟达在GTC2025中上展示了其最新一代NVL576架构方案。单个NVL576机柜将由4个Canister组成,每个Canister包含36个竖直布置的计算板,计算板上包括36颗CPU以及144颗GPUdie,计算板则通过正交背板与6个水平布置的交换板完成连接。4个Canister便组成了一个完整的NVL576机柜,里面包含了144个CPU,576个GPUdie,以及72个交换芯片。 NV
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AI+稳定币 VS 互联网+金融科技
【东财计算机】行业观点更新:AI+稳定币 VS 互联网+金融科技 #观点:23年-25年同样经济转型:AI+稳定币,稳定币+Ai 类比于 13-15年的移动互联网+P2P;根据历史经验,金融创新带来的行情是先行指标。根据市场位置,当前G端好于B、C端,最后C端迎来最大的想象。不仅链接,还分析决策。首先体现降本,最后实现场景扩大。金融效率进一步提升。 #标的:优刻得(AI时代的“卖水人”)、卓易信息(AI coding+国产IDE突围)、久远银海(AI民生+RDA)、恒生电子(有望成为稳定币时代的
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概伦电子:引入上海国资参股,擦亮EDA“国家队”名片
概伦电子:引入上海国资参股,擦亮EDA“国家队”名片 🌈2025年7月15日,公司发布股东协议转让股份暨权益变动提示性公告,股东KLProTech/共青城明伦/共青城峰伦等与上海芯合创一号私募投资基金签署《股份转让协议书》,转让方拟将其持有的5%股份转让给受让方,转让后上海芯合创合计持有概伦电子5%股份。 #受让方为上海国资背景、看好公司长期发展前景 ▪️穿透受让方上海芯合创的股东/出资结构,第一大占比出资人为上海国有资本投资母基金有限公司,出资比例占比58.69%;第二大占比出资人为上海国际
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苹果折叠屏更新
【国金电子】苹果折叠屏更新 🌸郭明錤发文,苹果将采用 SDC(三星显示)的无折痕显示解决方案,SDC将是OLED屏幕核心供应商,其中显示器金属板韩国供应商 Fine M-Tec 也将受益,预计显示金属板单价为30-35美元。 🌸显示器金属板即屏幕支撑架,主要是用于铰链和OLED屏幕之间,在弯折的部分需要激光刻蚀等工艺保证弯折部分的应力分布和耐折性: 1)各硬件环节话语权在苹果,屏幕支撑架目前核心供应商为领益智造,钛合金方案,预计占据较大份额,郭明錤预计的单机价值量相较于之前超预期; 2)该环
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AIDC设备跟踪:潍柴和冰轮新高之际,拥抱海内外算力链的共振时刻
【广发机械】AIDC设备跟踪:潍柴和冰轮新高之际,拥抱海内外算力链的共振时刻 各位领导,近期我们重磅推荐的潍柴重机、冰轮环境盘中股价均创新高,两家分别作为国内和海外算力链的龙头标的,已走出上行趋势,在板块贝塔和公司阿尔法共振下,我们认为后续仍有较大空间。 #英伟达H20正式开放、重大利好国产算力链。黄仁勋表示,美国已批准H20芯片销往中国,并非常期待能尽快发货H20。国产算力链的最大估值限制因素解除,后续阉割版产品也有望发布在即。同时,英伟达将发布RTX Pro的新显卡,专为计算机图形、数字孪生
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重点推荐标的全部收复失地
【出海链】重点推荐标的全部收复失地! 涛涛车业、华通线缆、春风动力、绿田机械:大幅超越对等关税日(4月2日)股价! 杭叉集团、巨星科技也已经超过4月2日股价 【巨星科技】收购微纳科技,电动工具线再添助力!公司连续催化来临,持续推荐! 【华通线缆】预计非洲安哥拉电解铝项目一期下半年投产,期待二期、三期项目超市场预期!弹性很大!
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算力板块预告合集
算力板块预告合集 #鹏鼎控股 ➠Q2归母:7.1-7.7亿,中值yoy+158%,qoq+52%; ➠Q2扣非:6.3-6.8亿,中值yoy+160%,qoq+37%; #生益科技 ➠归母:8.4-8.9亿,中值yoy+60%,qoq+53%; ➠Q2扣非:7.9-8.4亿,中值yoy+37%,qoq+28%; #华勤技术 ➠Q2营收:480-490亿,中值yoy+110%,qoq+39%; ➠Q2归母:10.3-10.6亿,中值yoy+52%,qoq+24%; #新易盛 ➠归母:21.27~2
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依顿电子
依顿电子作为军工,ai 服务器,消费电子智能汽车电子PCB,核心供应商,近期因估值滞后于板块涨幅引发市场关注。结合公司基本面、产能扩张及行业景气度综合分析,其当前市值(约100亿元)存在明确的修复空间,60%以上的上升潜力具备现实支撑,核心逻辑如下: 🌹一、成长驱动力:主业优势强化+新兴领域突破 1. 汽车电子主导,绑定头部客户 公司超50%营收来自汽车PCB,深度绑定大陆汽车、法雷奥、比亚迪、零跑等Tier 1厂商,并新增斯特兰蒂斯、麦格纳等订单。受益于汽车“新四化”(智能化、电动化),单车
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协鑫能科半年报预告:扣非同增55.55%-80.87%
协鑫能科半年报预告:扣非同增55.55%-80.87% 协鑫能科发布半年报预告,预计2025H1归母为4.93亿元-5.55亿元,同期增长20.01%-35.11%。扣非净利润为4.3亿元-5亿元,同期增长55.55%-80.87%。 ➡️6月12日,蚂蚁数科与协鑫能科共同宣布成立新公司“蚂蚁鑫能”,聚焦于从电站运维、电力交易到虚拟电厂等各电力业务场景的智能化运营和决策,合作打造“AI驱动的下一代新能源生态体系”。协鑫能科此前已完成2亿分布式光伏的RWA发行,有望持续发行及扩募。RWA将反哺公司
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山东黄金二季度业绩中枢环比大增80%
【中信证券金属】山东黄金二季度业绩中枢环比大增80% 🎁山东黄金预计上半年业绩25.5-30.5亿元,其中二季度业绩中枢18亿元,环比增长接近80%,彰显纯黄金业务结构下,金价快速上涨、成本管控强化所带来的巨大业绩弹性。按业绩中枢测算,我们预估二季度生产成本进一步降至300-310元/克(一季度310-320,去年四季度350)。考虑到下半年卡蒂诺销量增量以及金价中枢进一步上移,全年业绩有望达到70亿元以上。 📈我们于二季度外发了公司的深度跟踪报告,6月以来公司相对于板块持续跑出超额收益,反
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