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布谷布谷
2026-02-10 07:33:18
【天风通信】源杰科技:持续进行产能扩张,彰显公司发展信心
🔥【天风通信】源杰科技:持续进行产能扩张,彰显公司发展信心 [庆祝]事件:公司拟采用自有资金和银行贷款,投资约12.51亿元建设光电通讯半导体芯片和器件研发生产基地二期项目,项目主要内容为新建光芯片生产线及生产厂房、配套设施(厂房一增加部分晶圆及芯片生产设备,厂房三建设晶圆及芯片生产设备),建设周期为18个月,扩建完成后将提升整体产能,满足国内外客户持续高增的需求,此举彰显了公司对光互联产业发展的信心。 [太阳]硅光模块渗透率提升拉动CW光源出货增加。硅光模块具备成本低、功耗低、兼容CMOS工
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源杰科技
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布谷布谷
2026-02-10 00:16:42
【国金通信】天孚通信目标市值分析
【国金通信】天孚通信目标市值分析 CPO单拆900e+光模块代工1000亿+老业务2500e=4400e 一阶段目标值。 #CPO SCALE OUT域假设27年10w台,单台价值量FAU/封装/ELS等7W。该领域与客户合作根基深厚,按远期60%份额、35%净利率,对应15e利润。40xPE对应600e市值。远期30W台,20xPE对应900e市值空间。 scale-up域光用量更大,该块目前并未price-in。考虑Nvida股价短期承压,而Google OSC方案大获成功,CPO入柜或成为
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天孚通信
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布谷布谷
2026-02-09 19:07:07
【天风通信团队】A股算力大反弹,AI光互联持续坚定推荐
【天风通信团队】A股算力大反弹,AI光互联持续坚定推荐 🔥今日A股算力板块全面大反弹,上周板块大跌之际,我们坚定推荐看好AI光互联,展望未来,27年旭创10倍出头估值,新易盛8-9倍,我们认为未来业绩弹性和估值提升带来赔率空间仍很大,行情更值期待,且后续催化密集:2月美股财报、3月中旬英伟达GTC大会、4月初北美OFC展、一季报、招标加单等。 1、2026财年,北美四大CSP厂商capex同比增长约70%:谷歌指引1800亿(同比接近+100%),亚马逊指引2000亿美金(同比+50%以上);
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长光华芯
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布谷布谷
2026-02-09 18:51:58
闰土股份投资者关系活动记录表
2月9日电,闰土股份(002440.SZ)发布投资者关系活动记录表公告称,我国已成为世界染料生产数量、贸易数量和消费数量的第一大国,染料产量约占世界染料总产量的70%-75%。国内染料主要产区在浙江省、江苏省和山东省,行业集中度较高。分散染料主要生产企业为浙江龙盛、闰土股份、吉华集团、安诺其等;活性染料主要生产企业有闰土股份、浙江龙盛、锦鸡股份等,印度活性染料产能也已有相当规模。染料行业属于充分竞争行业,近几年来,境内外染料产能增加,市场竞争有加剧迹象。还原物是分散染料的较重要的中间体之一,其价
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闰土股份
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2026-02-09 13:07:57
君逸参考这个:君逸数码逻辑梳理0205:被低估的OCS标的——【东北计算机】
君逸参考这个:君逸数码逻辑梳理0205:被低估的OCS标的——【东北计算机】 1️⃣入局OCS:1.2亿入股光宏科技60%,创始人团队来自富士康、舜宇&腾景等,主要产品为模压玻璃非球面镜片,主要应用领域为光通讯、智能影像设备、手机镜头、车载摄像头,光宏目前已间接供货光迅科技、武汉捷普(光库科技全资子公司(OCS透镜阵列),价格单机在3000元左右; 2️⃣光宏产能:现有产能约350K/月,2026年3月完成扩产后的模压 机数量超过50台,镜片的产能可提升到>1KK/月; 3️⃣主业:双轮驱动—智
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君逸数码
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布谷布谷
2026-02-09 11:26:44
协创数据
[太阳]【国金计算机&科技】协创数据:算力高景气_存储弹性强_布局光模块_2026年策马狂骉 #算力租赁龙头_头部客户AI需求爆发_赛道景气度加速抬升 ——AWS宣布对其AI专用算力服务实施约15%的涨价,打破20年来全球云计算“只降不涨”的规律。 ——公司作为国内算力租赁龙头公司,2025年累计发布212亿服务器采购合同,随着多个万卡集群开始租赁,公司算租收入较25年将迎来爆发式增长,有望成为2026年第一大收入来源,头部客户下游需求景气度急速抬升,今年有望进一步扩大服务器采购规模。 ——未来
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协创数据
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布谷布谷
2026-02-09 10:41:53
智谱:当美国开发者开始用GLM写代码
智谱:当美国开发者开始用GLM写代码——看好从“中国toB”到“全球coding”潜力,期待新模型发布,持续推荐 【东吴传媒互联网张良卫团队】 事件:智谱近期动作频繁。 1月20日,智谱正式发布并开源混合思考模型GLM-4.7-Flash,总参数量30B、激活参数量3B,达到同级别SOTA水平,延续了其在开源生态的积极布局。 1月23日,智谱宣布将旗下编程助手服务“GLM Coding Plan”每日可销售量降至当前的20%,以优先保障现有用户访问体验——这一决定源于GLM-4.7模型发布后编程
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智谱
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布谷布谷
2026-02-09 09:05:32
【广发机械】光伏行业跟踪:多家龙头明确去银方案,积极关注博迁新材
【广发机械】光伏行业跟踪:多家龙头明确去银方案,积极关注博迁新材 #多家龙头明确去银化。据我们了解,隆基替代银浆技术中试已经完成,首批5GW产能将在春节后量产,整体节奏有望超过市场预期;JK的非银方案,已经完成10GW改造,年中将完成40GW改造,27年有望正面导入,正积极锁定产业链产能;其他龙头,包括TH、JA、ZT等,也均明确了相关的计划,我们认为去银/少银化已成行业共识,后续的产业进展有望远超市场预期。 #关注【博迁新材】。市场普遍认为,铜浆只适用于BC技术,目前行业产能约70-80GW,
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博迁新材
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布谷布谷
2026-02-08 14:19:17
404批公告披露多款重磅新车
404批公告披露多款重磅新车,3、4月新品发布值得期待 2月6日,404批工信部公告全新理想L9Livis、小鹏GX、比亚迪大唐、长城魏牌V9X等多款5.2m级别的大尺寸SUV车型上车,线控底盘、后轮转向、智能驾驶等配置集中提升;问界M6、小米YU7GT等20-35万元级别车型 乘用车板块受限于补贴过渡期、Q1淡季等因素自去年10月开始大幅调整,25Q4主动权益类基金对A股乘用车板块的持仓处在近几年低点、港股新势力沽空比例较高,资金面上筹码结构较好,近期理想、小鹏、长城、赛力斯等车企开始2026
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小鹏汽车
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布谷布谷
2026-02-06 13:19:39
【国联民生电子】致尚科技
【国联民生电子】致尚科技 Scale up中CPO交换机市场空间测算 [玫瑰]领导好,光入柜内的趋势越来越明显,我们对scale up中CPO交换机的量和市场空间进行了测算,现汇报如下: →L2层有可能引入CPO交换机,根据Rubin Ultra的架构,可以计算144张卡对应648个光引擎,#对应的关系是1:4.5。 →数量测算:L2层的互联方式包括CPO、NPO和光模块,假设 100%的互联使用CPO,Spectrum 6810含有光引擎的数量是36个。假设2027年Rubin Ultra出货
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致尚科技
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布谷布谷
2026-02-06 12:54:23
【信达消费】罗莱生活推荐更新
【信达消费】罗莱生活推荐更新 #2025年业绩稳健,库存管理持续优化。 Q4业绩稳健增长:预计整体收入和家纺主业继续保持增长;利润增速预计高于收入。库存减值压力减小增厚业绩,目前库存水平健康,公司库存周转约140-160天,属行业较好水平。 #线上业务为核心增长极 2025年线上各渠道增速排序为:视频号>抖音>其他。视频号是公司优势阵地,占比:天猫约40%,抖音约20%以上,京东约20%,视频号约1亿。#运营模式:采用“爆品引流,全品转化”策略,在抖音等高成本渠道主推高毛利产品(床笠、枕头)进行
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罗莱生活
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布谷布谷
2026-02-06 11:56:51
【靶材涨价】面板靶材已涨20%,集成电路靶材日矿在谈顺价阶段
【靶材涨价】面板靶材已涨20%,集成电路靶材日矿在谈顺价阶段,有望接力面板靶材涨价。 持续性可以看长一些,面板靶材供需有缺口,目前配额制。先进制程&存储对集成电路靶材需求增量很大,目前日本厂商除了稀土以外、钨材料获取也存在难度和推高成本的因素。 推荐【江丰电子】、【阿石创】、【欧莱新材】,都有翻倍空间涨幅,按计算器私聊
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阿石创
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2026-02-06 07:50:30
东山精密董事长
转:东山精密董事长:关于 PCB 业务,我近期亲赴英伟达进行了深度交流。可以明确的是,新一代背板产品将于明年正式启用,这一技术迭代的影响将十分深远。据英伟达方面的技术细节披露,该背板在技术规格上有重大突破:其层数将从传统的 78 层大幅提升,对原材料的需求量也将显著增加,制造难度同步升级。由于涉及具体形态的信息暂不便公开,后续在 GTC 大会上,英伟达预计会发布相关技术方案的更多细节。与英伟达交流,正交背板肯定要用,比78层高,制造难度很高,GTC大会会展示。
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东山精密
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布谷布谷
2026-02-05 15:21:20
固态设备板块重要更新
[礼物]固态设备板块重要更新:务必重视#T公司接触中国锂电设备商的积极变化,“地点光伏配储+太空固态”双重催化 [红包]目前T在美国本土建立光伏产能的动作已经明确,接下来#在美国建立锂电池产能配储正逐步形成预期,并且#SpaceX算力星座计划也对固态电池有巨大需求。光伏和锂电均是中国的优势产业,形成批量产能只有依赖中国设备公司这唯一选择,可以进一步期待后续催化
[太阳]重点公司梳理: 【宏工科技】:近期T与公司积极接触,且已有订单落地; 【纳科诺尔】:前期与T深度交流干法电极技术,近期与
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宏工科技
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2026-02-05 14:50:15
【2026M1原料药价格更新】7-ACA、6-APA报价上涨
[礼物][礼物]【2026M1原料药价格更新】7-ACA、6-APA报价上涨,印度MIP政策纳入青霉素,较此前出口价提升15-30% 26M1价格:1)抗生素方面,7-ACA、青霉素工业盐、6-APA、硫红中间体均较12月环比上涨(7-ACA提价超10%),原料药方面阿莫西林价格回暖,其他原料药整体稳定,涨价主要受益于市场格局趋于稳定、主流厂商挺价意愿强、Q4、Q1抗生素需求旺盛以及印度限价政策利好;2)兽药方面,氟苯尼考止跌、部分厂家节前停报,强力霉素价格趋稳,市场供应偏紧。#利好标的:川宁生
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川宁生物
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【天风通信】源杰科技:持续进行产能扩张,彰显公司发展信心
🔥【天风通信】源杰科技:持续进行产能扩张,彰显公司发展信心 [庆祝]事件:公司拟采用自有资金和银行贷款,投资约12.51亿元建设光电通讯半导体芯片和器件研发生产基地二期项目,项目主要内容为新建光芯片生产线及生产厂房、配套设施(厂房一增加部分晶圆及芯片生产设备,厂房三建设晶圆及芯片生产设备),建设周期为18个月,扩建完成后将提升整体产能,满足国内外客户持续高增的需求,此举彰显了公司对光互联产业发展的信心。 [太阳]硅光模块渗透率提升拉动CW光源出货增加。硅光模块具备成本低、功耗低、兼容CMOS工
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源杰科技
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2026-02-10 00:16:42
【国金通信】天孚通信目标市值分析
【国金通信】天孚通信目标市值分析 CPO单拆900e+光模块代工1000亿+老业务2500e=4400e 一阶段目标值。 #CPO SCALE OUT域假设27年10w台,单台价值量FAU/封装/ELS等7W。该领域与客户合作根基深厚,按远期60%份额、35%净利率,对应15e利润。40xPE对应600e市值。远期30W台,20xPE对应900e市值空间。 scale-up域光用量更大,该块目前并未price-in。考虑Nvida股价短期承压,而Google OSC方案大获成功,CPO入柜或成为
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天孚通信
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【天风通信团队】A股算力大反弹,AI光互联持续坚定推荐
【天风通信团队】A股算力大反弹,AI光互联持续坚定推荐 🔥今日A股算力板块全面大反弹,上周板块大跌之际,我们坚定推荐看好AI光互联,展望未来,27年旭创10倍出头估值,新易盛8-9倍,我们认为未来业绩弹性和估值提升带来赔率空间仍很大,行情更值期待,且后续催化密集:2月美股财报、3月中旬英伟达GTC大会、4月初北美OFC展、一季报、招标加单等。 1、2026财年,北美四大CSP厂商capex同比增长约70%:谷歌指引1800亿(同比接近+100%),亚马逊指引2000亿美金(同比+50%以上);
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长光华芯
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闰土股份投资者关系活动记录表
2月9日电,闰土股份(002440.SZ)发布投资者关系活动记录表公告称,我国已成为世界染料生产数量、贸易数量和消费数量的第一大国,染料产量约占世界染料总产量的70%-75%。国内染料主要产区在浙江省、江苏省和山东省,行业集中度较高。分散染料主要生产企业为浙江龙盛、闰土股份、吉华集团、安诺其等;活性染料主要生产企业有闰土股份、浙江龙盛、锦鸡股份等,印度活性染料产能也已有相当规模。染料行业属于充分竞争行业,近几年来,境内外染料产能增加,市场竞争有加剧迹象。还原物是分散染料的较重要的中间体之一,其价
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君逸参考这个:君逸数码逻辑梳理0205:被低估的OCS标的——【东北计算机】
君逸参考这个:君逸数码逻辑梳理0205:被低估的OCS标的——【东北计算机】 1️⃣入局OCS:1.2亿入股光宏科技60%,创始人团队来自富士康、舜宇&腾景等,主要产品为模压玻璃非球面镜片,主要应用领域为光通讯、智能影像设备、手机镜头、车载摄像头,光宏目前已间接供货光迅科技、武汉捷普(光库科技全资子公司(OCS透镜阵列),价格单机在3000元左右; 2️⃣光宏产能:现有产能约350K/月,2026年3月完成扩产后的模压 机数量超过50台,镜片的产能可提升到>1KK/月; 3️⃣主业:双轮驱动—智
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协创数据
[太阳]【国金计算机&科技】协创数据:算力高景气_存储弹性强_布局光模块_2026年策马狂骉 #算力租赁龙头_头部客户AI需求爆发_赛道景气度加速抬升 ——AWS宣布对其AI专用算力服务实施约15%的涨价,打破20年来全球云计算“只降不涨”的规律。 ——公司作为国内算力租赁龙头公司,2025年累计发布212亿服务器采购合同,随着多个万卡集群开始租赁,公司算租收入较25年将迎来爆发式增长,有望成为2026年第一大收入来源,头部客户下游需求景气度急速抬升,今年有望进一步扩大服务器采购规模。 ——未来
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智谱:当美国开发者开始用GLM写代码
智谱:当美国开发者开始用GLM写代码——看好从“中国toB”到“全球coding”潜力,期待新模型发布,持续推荐 【东吴传媒互联网张良卫团队】 事件:智谱近期动作频繁。 1月20日,智谱正式发布并开源混合思考模型GLM-4.7-Flash,总参数量30B、激活参数量3B,达到同级别SOTA水平,延续了其在开源生态的积极布局。 1月23日,智谱宣布将旗下编程助手服务“GLM Coding Plan”每日可销售量降至当前的20%,以优先保障现有用户访问体验——这一决定源于GLM-4.7模型发布后编程
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【广发机械】光伏行业跟踪:多家龙头明确去银方案,积极关注博迁新材
【广发机械】光伏行业跟踪:多家龙头明确去银方案,积极关注博迁新材 #多家龙头明确去银化。据我们了解,隆基替代银浆技术中试已经完成,首批5GW产能将在春节后量产,整体节奏有望超过市场预期;JK的非银方案,已经完成10GW改造,年中将完成40GW改造,27年有望正面导入,正积极锁定产业链产能;其他龙头,包括TH、JA、ZT等,也均明确了相关的计划,我们认为去银/少银化已成行业共识,后续的产业进展有望远超市场预期。 #关注【博迁新材】。市场普遍认为,铜浆只适用于BC技术,目前行业产能约70-80GW,
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404批公告披露多款重磅新车
404批公告披露多款重磅新车,3、4月新品发布值得期待 2月6日,404批工信部公告全新理想L9Livis、小鹏GX、比亚迪大唐、长城魏牌V9X等多款5.2m级别的大尺寸SUV车型上车,线控底盘、后轮转向、智能驾驶等配置集中提升;问界M6、小米YU7GT等20-35万元级别车型 乘用车板块受限于补贴过渡期、Q1淡季等因素自去年10月开始大幅调整,25Q4主动权益类基金对A股乘用车板块的持仓处在近几年低点、港股新势力沽空比例较高,资金面上筹码结构较好,近期理想、小鹏、长城、赛力斯等车企开始2026
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【国联民生电子】致尚科技
【国联民生电子】致尚科技 Scale up中CPO交换机市场空间测算 [玫瑰]领导好,光入柜内的趋势越来越明显,我们对scale up中CPO交换机的量和市场空间进行了测算,现汇报如下: →L2层有可能引入CPO交换机,根据Rubin Ultra的架构,可以计算144张卡对应648个光引擎,#对应的关系是1:4.5。 →数量测算:L2层的互联方式包括CPO、NPO和光模块,假设 100%的互联使用CPO,Spectrum 6810含有光引擎的数量是36个。假设2027年Rubin Ultra出货
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【信达消费】罗莱生活推荐更新
【信达消费】罗莱生活推荐更新 #2025年业绩稳健,库存管理持续优化。 Q4业绩稳健增长:预计整体收入和家纺主业继续保持增长;利润增速预计高于收入。库存减值压力减小增厚业绩,目前库存水平健康,公司库存周转约140-160天,属行业较好水平。 #线上业务为核心增长极 2025年线上各渠道增速排序为:视频号>抖音>其他。视频号是公司优势阵地,占比:天猫约40%,抖音约20%以上,京东约20%,视频号约1亿。#运营模式:采用“爆品引流,全品转化”策略,在抖音等高成本渠道主推高毛利产品(床笠、枕头)进行
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【靶材涨价】面板靶材已涨20%,集成电路靶材日矿在谈顺价阶段
【靶材涨价】面板靶材已涨20%,集成电路靶材日矿在谈顺价阶段,有望接力面板靶材涨价。 持续性可以看长一些,面板靶材供需有缺口,目前配额制。先进制程&存储对集成电路靶材需求增量很大,目前日本厂商除了稀土以外、钨材料获取也存在难度和推高成本的因素。 推荐【江丰电子】、【阿石创】、【欧莱新材】,都有翻倍空间涨幅,按计算器私聊
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东山精密董事长
转:东山精密董事长:关于 PCB 业务,我近期亲赴英伟达进行了深度交流。可以明确的是,新一代背板产品将于明年正式启用,这一技术迭代的影响将十分深远。据英伟达方面的技术细节披露,该背板在技术规格上有重大突破:其层数将从传统的 78 层大幅提升,对原材料的需求量也将显著增加,制造难度同步升级。由于涉及具体形态的信息暂不便公开,后续在 GTC 大会上,英伟达预计会发布相关技术方案的更多细节。与英伟达交流,正交背板肯定要用,比78层高,制造难度很高,GTC大会会展示。
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2026-02-05 15:21:20
固态设备板块重要更新
[礼物]固态设备板块重要更新:务必重视#T公司接触中国锂电设备商的积极变化,“地点光伏配储+太空固态”双重催化 [红包]目前T在美国本土建立光伏产能的动作已经明确,接下来#在美国建立锂电池产能配储正逐步形成预期,并且#SpaceX算力星座计划也对固态电池有巨大需求。光伏和锂电均是中国的优势产业,形成批量产能只有依赖中国设备公司这唯一选择,可以进一步期待后续催化
[太阳]重点公司梳理: 【宏工科技】:近期T与公司积极接触,且已有订单落地; 【纳科诺尔】:前期与T深度交流干法电极技术,近期与
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【2026M1原料药价格更新】7-ACA、6-APA报价上涨
[礼物][礼物]【2026M1原料药价格更新】7-ACA、6-APA报价上涨,印度MIP政策纳入青霉素,较此前出口价提升15-30% 26M1价格:1)抗生素方面,7-ACA、青霉素工业盐、6-APA、硫红中间体均较12月环比上涨(7-ACA提价超10%),原料药方面阿莫西林价格回暖,其他原料药整体稳定,涨价主要受益于市场格局趋于稳定、主流厂商挺价意愿强、Q4、Q1抗生素需求旺盛以及印度限价政策利好;2)兽药方面,氟苯尼考止跌、部分厂家节前停报,强力霉素价格趋稳,市场供应偏紧。#利好标的:川宁生
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【天风通信】源杰科技:持续进行产能扩张,彰显公司发展信心
🔥【天风通信】源杰科技:持续进行产能扩张,彰显公司发展信心 [庆祝]事件:公司拟采用自有资金和银行贷款,投资约12.51亿元建设光电通讯半导体芯片和器件研发生产基地二期项目,项目主要内容为新建光芯片生产线及生产厂房、配套设施(厂房一增加部分晶圆及芯片生产设备,厂房三建设晶圆及芯片生产设备),建设周期为18个月,扩建完成后将提升整体产能,满足国内外客户持续高增的需求,此举彰显了公司对光互联产业发展的信心。 [太阳]硅光模块渗透率提升拉动CW光源出货增加。硅光模块具备成本低、功耗低、兼容CMOS工
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【国金通信】天孚通信目标市值分析
【国金通信】天孚通信目标市值分析 CPO单拆900e+光模块代工1000亿+老业务2500e=4400e 一阶段目标值。 #CPO SCALE OUT域假设27年10w台,单台价值量FAU/封装/ELS等7W。该领域与客户合作根基深厚,按远期60%份额、35%净利率,对应15e利润。40xPE对应600e市值。远期30W台,20xPE对应900e市值空间。 scale-up域光用量更大,该块目前并未price-in。考虑Nvida股价短期承压,而Google OSC方案大获成功,CPO入柜或成为
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【天风通信团队】A股算力大反弹,AI光互联持续坚定推荐
【天风通信团队】A股算力大反弹,AI光互联持续坚定推荐 🔥今日A股算力板块全面大反弹,上周板块大跌之际,我们坚定推荐看好AI光互联,展望未来,27年旭创10倍出头估值,新易盛8-9倍,我们认为未来业绩弹性和估值提升带来赔率空间仍很大,行情更值期待,且后续催化密集:2月美股财报、3月中旬英伟达GTC大会、4月初北美OFC展、一季报、招标加单等。 1、2026财年,北美四大CSP厂商capex同比增长约70%:谷歌指引1800亿(同比接近+100%),亚马逊指引2000亿美金(同比+50%以上);
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长光华芯
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闰土股份投资者关系活动记录表
2月9日电,闰土股份(002440.SZ)发布投资者关系活动记录表公告称,我国已成为世界染料生产数量、贸易数量和消费数量的第一大国,染料产量约占世界染料总产量的70%-75%。国内染料主要产区在浙江省、江苏省和山东省,行业集中度较高。分散染料主要生产企业为浙江龙盛、闰土股份、吉华集团、安诺其等;活性染料主要生产企业有闰土股份、浙江龙盛、锦鸡股份等,印度活性染料产能也已有相当规模。染料行业属于充分竞争行业,近几年来,境内外染料产能增加,市场竞争有加剧迹象。还原物是分散染料的较重要的中间体之一,其价
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闰土股份
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君逸参考这个:君逸数码逻辑梳理0205:被低估的OCS标的——【东北计算机】
君逸参考这个:君逸数码逻辑梳理0205:被低估的OCS标的——【东北计算机】 1️⃣入局OCS:1.2亿入股光宏科技60%,创始人团队来自富士康、舜宇&腾景等,主要产品为模压玻璃非球面镜片,主要应用领域为光通讯、智能影像设备、手机镜头、车载摄像头,光宏目前已间接供货光迅科技、武汉捷普(光库科技全资子公司(OCS透镜阵列),价格单机在3000元左右; 2️⃣光宏产能:现有产能约350K/月,2026年3月完成扩产后的模压 机数量超过50台,镜片的产能可提升到>1KK/月; 3️⃣主业:双轮驱动—智
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君逸数码
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协创数据
[太阳]【国金计算机&科技】协创数据:算力高景气_存储弹性强_布局光模块_2026年策马狂骉 #算力租赁龙头_头部客户AI需求爆发_赛道景气度加速抬升 ——AWS宣布对其AI专用算力服务实施约15%的涨价,打破20年来全球云计算“只降不涨”的规律。 ——公司作为国内算力租赁龙头公司,2025年累计发布212亿服务器采购合同,随着多个万卡集群开始租赁,公司算租收入较25年将迎来爆发式增长,有望成为2026年第一大收入来源,头部客户下游需求景气度急速抬升,今年有望进一步扩大服务器采购规模。 ——未来
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协创数据
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智谱:当美国开发者开始用GLM写代码
智谱:当美国开发者开始用GLM写代码——看好从“中国toB”到“全球coding”潜力,期待新模型发布,持续推荐 【东吴传媒互联网张良卫团队】 事件:智谱近期动作频繁。 1月20日,智谱正式发布并开源混合思考模型GLM-4.7-Flash,总参数量30B、激活参数量3B,达到同级别SOTA水平,延续了其在开源生态的积极布局。 1月23日,智谱宣布将旗下编程助手服务“GLM Coding Plan”每日可销售量降至当前的20%,以优先保障现有用户访问体验——这一决定源于GLM-4.7模型发布后编程
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智谱
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【广发机械】光伏行业跟踪:多家龙头明确去银方案,积极关注博迁新材
【广发机械】光伏行业跟踪:多家龙头明确去银方案,积极关注博迁新材 #多家龙头明确去银化。据我们了解,隆基替代银浆技术中试已经完成,首批5GW产能将在春节后量产,整体节奏有望超过市场预期;JK的非银方案,已经完成10GW改造,年中将完成40GW改造,27年有望正面导入,正积极锁定产业链产能;其他龙头,包括TH、JA、ZT等,也均明确了相关的计划,我们认为去银/少银化已成行业共识,后续的产业进展有望远超市场预期。 #关注【博迁新材】。市场普遍认为,铜浆只适用于BC技术,目前行业产能约70-80GW,
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博迁新材
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404批公告披露多款重磅新车
404批公告披露多款重磅新车,3、4月新品发布值得期待 2月6日,404批工信部公告全新理想L9Livis、小鹏GX、比亚迪大唐、长城魏牌V9X等多款5.2m级别的大尺寸SUV车型上车,线控底盘、后轮转向、智能驾驶等配置集中提升;问界M6、小米YU7GT等20-35万元级别车型 乘用车板块受限于补贴过渡期、Q1淡季等因素自去年10月开始大幅调整,25Q4主动权益类基金对A股乘用车板块的持仓处在近几年低点、港股新势力沽空比例较高,资金面上筹码结构较好,近期理想、小鹏、长城、赛力斯等车企开始2026
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小鹏汽车
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【国联民生电子】致尚科技
【国联民生电子】致尚科技 Scale up中CPO交换机市场空间测算 [玫瑰]领导好,光入柜内的趋势越来越明显,我们对scale up中CPO交换机的量和市场空间进行了测算,现汇报如下: →L2层有可能引入CPO交换机,根据Rubin Ultra的架构,可以计算144张卡对应648个光引擎,#对应的关系是1:4.5。 →数量测算:L2层的互联方式包括CPO、NPO和光模块,假设 100%的互联使用CPO,Spectrum 6810含有光引擎的数量是36个。假设2027年Rubin Ultra出货
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致尚科技
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布谷布谷
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【信达消费】罗莱生活推荐更新
【信达消费】罗莱生活推荐更新 #2025年业绩稳健,库存管理持续优化。 Q4业绩稳健增长:预计整体收入和家纺主业继续保持增长;利润增速预计高于收入。库存减值压力减小增厚业绩,目前库存水平健康,公司库存周转约140-160天,属行业较好水平。 #线上业务为核心增长极 2025年线上各渠道增速排序为:视频号>抖音>其他。视频号是公司优势阵地,占比:天猫约40%,抖音约20%以上,京东约20%,视频号约1亿。#运营模式:采用“爆品引流,全品转化”策略,在抖音等高成本渠道主推高毛利产品(床笠、枕头)进行
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罗莱生活
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【靶材涨价】面板靶材已涨20%,集成电路靶材日矿在谈顺价阶段
【靶材涨价】面板靶材已涨20%,集成电路靶材日矿在谈顺价阶段,有望接力面板靶材涨价。 持续性可以看长一些,面板靶材供需有缺口,目前配额制。先进制程&存储对集成电路靶材需求增量很大,目前日本厂商除了稀土以外、钨材料获取也存在难度和推高成本的因素。 推荐【江丰电子】、【阿石创】、【欧莱新材】,都有翻倍空间涨幅,按计算器私聊
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阿石创
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东山精密董事长
转:东山精密董事长:关于 PCB 业务,我近期亲赴英伟达进行了深度交流。可以明确的是,新一代背板产品将于明年正式启用,这一技术迭代的影响将十分深远。据英伟达方面的技术细节披露,该背板在技术规格上有重大突破:其层数将从传统的 78 层大幅提升,对原材料的需求量也将显著增加,制造难度同步升级。由于涉及具体形态的信息暂不便公开,后续在 GTC 大会上,英伟达预计会发布相关技术方案的更多细节。与英伟达交流,正交背板肯定要用,比78层高,制造难度很高,GTC大会会展示。
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东山精密
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2026-02-05 15:21:20
固态设备板块重要更新
[礼物]固态设备板块重要更新:务必重视#T公司接触中国锂电设备商的积极变化,“地点光伏配储+太空固态”双重催化 [红包]目前T在美国本土建立光伏产能的动作已经明确,接下来#在美国建立锂电池产能配储正逐步形成预期,并且#SpaceX算力星座计划也对固态电池有巨大需求。光伏和锂电均是中国的优势产业,形成批量产能只有依赖中国设备公司这唯一选择,可以进一步期待后续催化
[太阳]重点公司梳理: 【宏工科技】:近期T与公司积极接触,且已有订单落地; 【纳科诺尔】:前期与T深度交流干法电极技术,近期与
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宏工科技
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【2026M1原料药价格更新】7-ACA、6-APA报价上涨
[礼物][礼物]【2026M1原料药价格更新】7-ACA、6-APA报价上涨,印度MIP政策纳入青霉素,较此前出口价提升15-30% 26M1价格:1)抗生素方面,7-ACA、青霉素工业盐、6-APA、硫红中间体均较12月环比上涨(7-ACA提价超10%),原料药方面阿莫西林价格回暖,其他原料药整体稳定,涨价主要受益于市场格局趋于稳定、主流厂商挺价意愿强、Q4、Q1抗生素需求旺盛以及印度限价政策利好;2)兽药方面,氟苯尼考止跌、部分厂家节前停报,强力霉素价格趋稳,市场供应偏紧。#利好标的:川宁生
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川宁生物
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【天风通信】源杰科技:持续进行产能扩张,彰显公司发展信心
🔥【天风通信】源杰科技:持续进行产能扩张,彰显公司发展信心 [庆祝]事件:公司拟采用自有资金和银行贷款,投资约12.51亿元建设光电通讯半导体芯片和器件研发生产基地二期项目,项目主要内容为新建光芯片生产线及生产厂房、配套设施(厂房一增加部分晶圆及芯片生产设备,厂房三建设晶圆及芯片生产设备),建设周期为18个月,扩建完成后将提升整体产能,满足国内外客户持续高增的需求,此举彰显了公司对光互联产业发展的信心。 [太阳]硅光模块渗透率提升拉动CW光源出货增加。硅光模块具备成本低、功耗低、兼容CMOS工
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源杰科技
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【国金通信】天孚通信目标市值分析
【国金通信】天孚通信目标市值分析 CPO单拆900e+光模块代工1000亿+老业务2500e=4400e 一阶段目标值。 #CPO SCALE OUT域假设27年10w台,单台价值量FAU/封装/ELS等7W。该领域与客户合作根基深厚,按远期60%份额、35%净利率,对应15e利润。40xPE对应600e市值。远期30W台,20xPE对应900e市值空间。 scale-up域光用量更大,该块目前并未price-in。考虑Nvida股价短期承压,而Google OSC方案大获成功,CPO入柜或成为
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天孚通信
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【天风通信团队】A股算力大反弹,AI光互联持续坚定推荐
【天风通信团队】A股算力大反弹,AI光互联持续坚定推荐 🔥今日A股算力板块全面大反弹,上周板块大跌之际,我们坚定推荐看好AI光互联,展望未来,27年旭创10倍出头估值,新易盛8-9倍,我们认为未来业绩弹性和估值提升带来赔率空间仍很大,行情更值期待,且后续催化密集:2月美股财报、3月中旬英伟达GTC大会、4月初北美OFC展、一季报、招标加单等。 1、2026财年,北美四大CSP厂商capex同比增长约70%:谷歌指引1800亿(同比接近+100%),亚马逊指引2000亿美金(同比+50%以上);
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长光华芯
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闰土股份投资者关系活动记录表
2月9日电,闰土股份(002440.SZ)发布投资者关系活动记录表公告称,我国已成为世界染料生产数量、贸易数量和消费数量的第一大国,染料产量约占世界染料总产量的70%-75%。国内染料主要产区在浙江省、江苏省和山东省,行业集中度较高。分散染料主要生产企业为浙江龙盛、闰土股份、吉华集团、安诺其等;活性染料主要生产企业有闰土股份、浙江龙盛、锦鸡股份等,印度活性染料产能也已有相当规模。染料行业属于充分竞争行业,近几年来,境内外染料产能增加,市场竞争有加剧迹象。还原物是分散染料的较重要的中间体之一,其价
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君逸参考这个:君逸数码逻辑梳理0205:被低估的OCS标的——【东北计算机】
君逸参考这个:君逸数码逻辑梳理0205:被低估的OCS标的——【东北计算机】 1️⃣入局OCS:1.2亿入股光宏科技60%,创始人团队来自富士康、舜宇&腾景等,主要产品为模压玻璃非球面镜片,主要应用领域为光通讯、智能影像设备、手机镜头、车载摄像头,光宏目前已间接供货光迅科技、武汉捷普(光库科技全资子公司(OCS透镜阵列),价格单机在3000元左右; 2️⃣光宏产能:现有产能约350K/月,2026年3月完成扩产后的模压 机数量超过50台,镜片的产能可提升到>1KK/月; 3️⃣主业:双轮驱动—智
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协创数据
[太阳]【国金计算机&科技】协创数据:算力高景气_存储弹性强_布局光模块_2026年策马狂骉 #算力租赁龙头_头部客户AI需求爆发_赛道景气度加速抬升 ——AWS宣布对其AI专用算力服务实施约15%的涨价,打破20年来全球云计算“只降不涨”的规律。 ——公司作为国内算力租赁龙头公司,2025年累计发布212亿服务器采购合同,随着多个万卡集群开始租赁,公司算租收入较25年将迎来爆发式增长,有望成为2026年第一大收入来源,头部客户下游需求景气度急速抬升,今年有望进一步扩大服务器采购规模。 ——未来
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智谱:当美国开发者开始用GLM写代码
智谱:当美国开发者开始用GLM写代码——看好从“中国toB”到“全球coding”潜力,期待新模型发布,持续推荐 【东吴传媒互联网张良卫团队】 事件:智谱近期动作频繁。 1月20日,智谱正式发布并开源混合思考模型GLM-4.7-Flash,总参数量30B、激活参数量3B,达到同级别SOTA水平,延续了其在开源生态的积极布局。 1月23日,智谱宣布将旗下编程助手服务“GLM Coding Plan”每日可销售量降至当前的20%,以优先保障现有用户访问体验——这一决定源于GLM-4.7模型发布后编程
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【广发机械】光伏行业跟踪:多家龙头明确去银方案,积极关注博迁新材
【广发机械】光伏行业跟踪:多家龙头明确去银方案,积极关注博迁新材 #多家龙头明确去银化。据我们了解,隆基替代银浆技术中试已经完成,首批5GW产能将在春节后量产,整体节奏有望超过市场预期;JK的非银方案,已经完成10GW改造,年中将完成40GW改造,27年有望正面导入,正积极锁定产业链产能;其他龙头,包括TH、JA、ZT等,也均明确了相关的计划,我们认为去银/少银化已成行业共识,后续的产业进展有望远超市场预期。 #关注【博迁新材】。市场普遍认为,铜浆只适用于BC技术,目前行业产能约70-80GW,
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404批公告披露多款重磅新车
404批公告披露多款重磅新车,3、4月新品发布值得期待 2月6日,404批工信部公告全新理想L9Livis、小鹏GX、比亚迪大唐、长城魏牌V9X等多款5.2m级别的大尺寸SUV车型上车,线控底盘、后轮转向、智能驾驶等配置集中提升;问界M6、小米YU7GT等20-35万元级别车型 乘用车板块受限于补贴过渡期、Q1淡季等因素自去年10月开始大幅调整,25Q4主动权益类基金对A股乘用车板块的持仓处在近几年低点、港股新势力沽空比例较高,资金面上筹码结构较好,近期理想、小鹏、长城、赛力斯等车企开始2026
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【国联民生电子】致尚科技
【国联民生电子】致尚科技 Scale up中CPO交换机市场空间测算 [玫瑰]领导好,光入柜内的趋势越来越明显,我们对scale up中CPO交换机的量和市场空间进行了测算,现汇报如下: →L2层有可能引入CPO交换机,根据Rubin Ultra的架构,可以计算144张卡对应648个光引擎,#对应的关系是1:4.5。 →数量测算:L2层的互联方式包括CPO、NPO和光模块,假设 100%的互联使用CPO,Spectrum 6810含有光引擎的数量是36个。假设2027年Rubin Ultra出货
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【信达消费】罗莱生活推荐更新
【信达消费】罗莱生活推荐更新 #2025年业绩稳健,库存管理持续优化。 Q4业绩稳健增长:预计整体收入和家纺主业继续保持增长;利润增速预计高于收入。库存减值压力减小增厚业绩,目前库存水平健康,公司库存周转约140-160天,属行业较好水平。 #线上业务为核心增长极 2025年线上各渠道增速排序为:视频号>抖音>其他。视频号是公司优势阵地,占比:天猫约40%,抖音约20%以上,京东约20%,视频号约1亿。#运营模式:采用“爆品引流,全品转化”策略,在抖音等高成本渠道主推高毛利产品(床笠、枕头)进行
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【靶材涨价】面板靶材已涨20%,集成电路靶材日矿在谈顺价阶段
【靶材涨价】面板靶材已涨20%,集成电路靶材日矿在谈顺价阶段,有望接力面板靶材涨价。 持续性可以看长一些,面板靶材供需有缺口,目前配额制。先进制程&存储对集成电路靶材需求增量很大,目前日本厂商除了稀土以外、钨材料获取也存在难度和推高成本的因素。 推荐【江丰电子】、【阿石创】、【欧莱新材】,都有翻倍空间涨幅,按计算器私聊
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东山精密董事长
转:东山精密董事长:关于 PCB 业务,我近期亲赴英伟达进行了深度交流。可以明确的是,新一代背板产品将于明年正式启用,这一技术迭代的影响将十分深远。据英伟达方面的技术细节披露,该背板在技术规格上有重大突破:其层数将从传统的 78 层大幅提升,对原材料的需求量也将显著增加,制造难度同步升级。由于涉及具体形态的信息暂不便公开,后续在 GTC 大会上,英伟达预计会发布相关技术方案的更多细节。与英伟达交流,正交背板肯定要用,比78层高,制造难度很高,GTC大会会展示。
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固态设备板块重要更新
[礼物]固态设备板块重要更新:务必重视#T公司接触中国锂电设备商的积极变化,“地点光伏配储+太空固态”双重催化 [红包]目前T在美国本土建立光伏产能的动作已经明确,接下来#在美国建立锂电池产能配储正逐步形成预期,并且#SpaceX算力星座计划也对固态电池有巨大需求。光伏和锂电均是中国的优势产业,形成批量产能只有依赖中国设备公司这唯一选择,可以进一步期待后续催化
[太阳]重点公司梳理: 【宏工科技】:近期T与公司积极接触,且已有订单落地; 【纳科诺尔】:前期与T深度交流干法电极技术,近期与
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【2026M1原料药价格更新】7-ACA、6-APA报价上涨
[礼物][礼物]【2026M1原料药价格更新】7-ACA、6-APA报价上涨,印度MIP政策纳入青霉素,较此前出口价提升15-30% 26M1价格:1)抗生素方面,7-ACA、青霉素工业盐、6-APA、硫红中间体均较12月环比上涨(7-ACA提价超10%),原料药方面阿莫西林价格回暖,其他原料药整体稳定,涨价主要受益于市场格局趋于稳定、主流厂商挺价意愿强、Q4、Q1抗生素需求旺盛以及印度限价政策利好;2)兽药方面,氟苯尼考止跌、部分厂家节前停报,强力霉素价格趋稳,市场供应偏紧。#利好标的:川宁生
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【天风通信】源杰科技:持续进行产能扩张,彰显公司发展信心
🔥【天风通信】源杰科技:持续进行产能扩张,彰显公司发展信心 [庆祝]事件:公司拟采用自有资金和银行贷款,投资约12.51亿元建设光电通讯半导体芯片和器件研发生产基地二期项目,项目主要内容为新建光芯片生产线及生产厂房、配套设施(厂房一增加部分晶圆及芯片生产设备,厂房三建设晶圆及芯片生产设备),建设周期为18个月,扩建完成后将提升整体产能,满足国内外客户持续高增的需求,此举彰显了公司对光互联产业发展的信心。 [太阳]硅光模块渗透率提升拉动CW光源出货增加。硅光模块具备成本低、功耗低、兼容CMOS工
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【国金通信】天孚通信目标市值分析
【国金通信】天孚通信目标市值分析 CPO单拆900e+光模块代工1000亿+老业务2500e=4400e 一阶段目标值。 #CPO SCALE OUT域假设27年10w台,单台价值量FAU/封装/ELS等7W。该领域与客户合作根基深厚,按远期60%份额、35%净利率,对应15e利润。40xPE对应600e市值。远期30W台,20xPE对应900e市值空间。 scale-up域光用量更大,该块目前并未price-in。考虑Nvida股价短期承压,而Google OSC方案大获成功,CPO入柜或成为
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天孚通信
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【天风通信团队】A股算力大反弹,AI光互联持续坚定推荐
【天风通信团队】A股算力大反弹,AI光互联持续坚定推荐 🔥今日A股算力板块全面大反弹,上周板块大跌之际,我们坚定推荐看好AI光互联,展望未来,27年旭创10倍出头估值,新易盛8-9倍,我们认为未来业绩弹性和估值提升带来赔率空间仍很大,行情更值期待,且后续催化密集:2月美股财报、3月中旬英伟达GTC大会、4月初北美OFC展、一季报、招标加单等。 1、2026财年,北美四大CSP厂商capex同比增长约70%:谷歌指引1800亿(同比接近+100%),亚马逊指引2000亿美金(同比+50%以上);
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闰土股份投资者关系活动记录表
2月9日电,闰土股份(002440.SZ)发布投资者关系活动记录表公告称,我国已成为世界染料生产数量、贸易数量和消费数量的第一大国,染料产量约占世界染料总产量的70%-75%。国内染料主要产区在浙江省、江苏省和山东省,行业集中度较高。分散染料主要生产企业为浙江龙盛、闰土股份、吉华集团、安诺其等;活性染料主要生产企业有闰土股份、浙江龙盛、锦鸡股份等,印度活性染料产能也已有相当规模。染料行业属于充分竞争行业,近几年来,境内外染料产能增加,市场竞争有加剧迹象。还原物是分散染料的较重要的中间体之一,其价
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2026-02-09 13:07:57
君逸参考这个:君逸数码逻辑梳理0205:被低估的OCS标的——【东北计算机】
君逸参考这个:君逸数码逻辑梳理0205:被低估的OCS标的——【东北计算机】 1️⃣入局OCS:1.2亿入股光宏科技60%,创始人团队来自富士康、舜宇&腾景等,主要产品为模压玻璃非球面镜片,主要应用领域为光通讯、智能影像设备、手机镜头、车载摄像头,光宏目前已间接供货光迅科技、武汉捷普(光库科技全资子公司(OCS透镜阵列),价格单机在3000元左右; 2️⃣光宏产能:现有产能约350K/月,2026年3月完成扩产后的模压 机数量超过50台,镜片的产能可提升到>1KK/月; 3️⃣主业:双轮驱动—智
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君逸数码
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布谷布谷
2026-02-09 11:26:44
协创数据
[太阳]【国金计算机&科技】协创数据:算力高景气_存储弹性强_布局光模块_2026年策马狂骉 #算力租赁龙头_头部客户AI需求爆发_赛道景气度加速抬升 ——AWS宣布对其AI专用算力服务实施约15%的涨价,打破20年来全球云计算“只降不涨”的规律。 ——公司作为国内算力租赁龙头公司,2025年累计发布212亿服务器采购合同,随着多个万卡集群开始租赁,公司算租收入较25年将迎来爆发式增长,有望成为2026年第一大收入来源,头部客户下游需求景气度急速抬升,今年有望进一步扩大服务器采购规模。 ——未来
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协创数据
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2026-02-09 10:41:53
智谱:当美国开发者开始用GLM写代码
智谱:当美国开发者开始用GLM写代码——看好从“中国toB”到“全球coding”潜力,期待新模型发布,持续推荐 【东吴传媒互联网张良卫团队】 事件:智谱近期动作频繁。 1月20日,智谱正式发布并开源混合思考模型GLM-4.7-Flash,总参数量30B、激活参数量3B,达到同级别SOTA水平,延续了其在开源生态的积极布局。 1月23日,智谱宣布将旗下编程助手服务“GLM Coding Plan”每日可销售量降至当前的20%,以优先保障现有用户访问体验——这一决定源于GLM-4.7模型发布后编程
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智谱
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2026-02-09 09:05:32
【广发机械】光伏行业跟踪:多家龙头明确去银方案,积极关注博迁新材
【广发机械】光伏行业跟踪:多家龙头明确去银方案,积极关注博迁新材 #多家龙头明确去银化。据我们了解,隆基替代银浆技术中试已经完成,首批5GW产能将在春节后量产,整体节奏有望超过市场预期;JK的非银方案,已经完成10GW改造,年中将完成40GW改造,27年有望正面导入,正积极锁定产业链产能;其他龙头,包括TH、JA、ZT等,也均明确了相关的计划,我们认为去银/少银化已成行业共识,后续的产业进展有望远超市场预期。 #关注【博迁新材】。市场普遍认为,铜浆只适用于BC技术,目前行业产能约70-80GW,
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博迁新材
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404批公告披露多款重磅新车
404批公告披露多款重磅新车,3、4月新品发布值得期待 2月6日,404批工信部公告全新理想L9Livis、小鹏GX、比亚迪大唐、长城魏牌V9X等多款5.2m级别的大尺寸SUV车型上车,线控底盘、后轮转向、智能驾驶等配置集中提升;问界M6、小米YU7GT等20-35万元级别车型 乘用车板块受限于补贴过渡期、Q1淡季等因素自去年10月开始大幅调整,25Q4主动权益类基金对A股乘用车板块的持仓处在近几年低点、港股新势力沽空比例较高,资金面上筹码结构较好,近期理想、小鹏、长城、赛力斯等车企开始2026
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小鹏汽车
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【国联民生电子】致尚科技
【国联民生电子】致尚科技 Scale up中CPO交换机市场空间测算 [玫瑰]领导好,光入柜内的趋势越来越明显,我们对scale up中CPO交换机的量和市场空间进行了测算,现汇报如下: →L2层有可能引入CPO交换机,根据Rubin Ultra的架构,可以计算144张卡对应648个光引擎,#对应的关系是1:4.5。 →数量测算:L2层的互联方式包括CPO、NPO和光模块,假设 100%的互联使用CPO,Spectrum 6810含有光引擎的数量是36个。假设2027年Rubin Ultra出货
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致尚科技
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【信达消费】罗莱生活推荐更新
【信达消费】罗莱生活推荐更新 #2025年业绩稳健,库存管理持续优化。 Q4业绩稳健增长:预计整体收入和家纺主业继续保持增长;利润增速预计高于收入。库存减值压力减小增厚业绩,目前库存水平健康,公司库存周转约140-160天,属行业较好水平。 #线上业务为核心增长极 2025年线上各渠道增速排序为:视频号>抖音>其他。视频号是公司优势阵地,占比:天猫约40%,抖音约20%以上,京东约20%,视频号约1亿。#运营模式:采用“爆品引流,全品转化”策略,在抖音等高成本渠道主推高毛利产品(床笠、枕头)进行
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罗莱生活
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【靶材涨价】面板靶材已涨20%,集成电路靶材日矿在谈顺价阶段
【靶材涨价】面板靶材已涨20%,集成电路靶材日矿在谈顺价阶段,有望接力面板靶材涨价。 持续性可以看长一些,面板靶材供需有缺口,目前配额制。先进制程&存储对集成电路靶材需求增量很大,目前日本厂商除了稀土以外、钨材料获取也存在难度和推高成本的因素。 推荐【江丰电子】、【阿石创】、【欧莱新材】,都有翻倍空间涨幅,按计算器私聊
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阿石创
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东山精密董事长
转:东山精密董事长:关于 PCB 业务,我近期亲赴英伟达进行了深度交流。可以明确的是,新一代背板产品将于明年正式启用,这一技术迭代的影响将十分深远。据英伟达方面的技术细节披露,该背板在技术规格上有重大突破:其层数将从传统的 78 层大幅提升,对原材料的需求量也将显著增加,制造难度同步升级。由于涉及具体形态的信息暂不便公开,后续在 GTC 大会上,英伟达预计会发布相关技术方案的更多细节。与英伟达交流,正交背板肯定要用,比78层高,制造难度很高,GTC大会会展示。
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东山精密
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固态设备板块重要更新
[礼物]固态设备板块重要更新:务必重视#T公司接触中国锂电设备商的积极变化,“地点光伏配储+太空固态”双重催化 [红包]目前T在美国本土建立光伏产能的动作已经明确,接下来#在美国建立锂电池产能配储正逐步形成预期,并且#SpaceX算力星座计划也对固态电池有巨大需求。光伏和锂电均是中国的优势产业,形成批量产能只有依赖中国设备公司这唯一选择,可以进一步期待后续催化
[太阳]重点公司梳理: 【宏工科技】:近期T与公司积极接触,且已有订单落地; 【纳科诺尔】:前期与T深度交流干法电极技术,近期与
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宏工科技
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【2026M1原料药价格更新】7-ACA、6-APA报价上涨
[礼物][礼物]【2026M1原料药价格更新】7-ACA、6-APA报价上涨,印度MIP政策纳入青霉素,较此前出口价提升15-30% 26M1价格:1)抗生素方面,7-ACA、青霉素工业盐、6-APA、硫红中间体均较12月环比上涨(7-ACA提价超10%),原料药方面阿莫西林价格回暖,其他原料药整体稳定,涨价主要受益于市场格局趋于稳定、主流厂商挺价意愿强、Q4、Q1抗生素需求旺盛以及印度限价政策利好;2)兽药方面,氟苯尼考止跌、部分厂家节前停报,强力霉素价格趋稳,市场供应偏紧。#利好标的:川宁生
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川宁生物
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2026-02-10 07:33:18
【天风通信】源杰科技:持续进行产能扩张,彰显公司发展信心
🔥【天风通信】源杰科技:持续进行产能扩张,彰显公司发展信心 [庆祝]事件:公司拟采用自有资金和银行贷款,投资约12.51亿元建设光电通讯半导体芯片和器件研发生产基地二期项目,项目主要内容为新建光芯片生产线及生产厂房、配套设施(厂房一增加部分晶圆及芯片生产设备,厂房三建设晶圆及芯片生产设备),建设周期为18个月,扩建完成后将提升整体产能,满足国内外客户持续高增的需求,此举彰显了公司对光互联产业发展的信心。 [太阳]硅光模块渗透率提升拉动CW光源出货增加。硅光模块具备成本低、功耗低、兼容CMOS工
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源杰科技
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2026-02-10 00:16:42
【国金通信】天孚通信目标市值分析
【国金通信】天孚通信目标市值分析 CPO单拆900e+光模块代工1000亿+老业务2500e=4400e 一阶段目标值。 #CPO SCALE OUT域假设27年10w台,单台价值量FAU/封装/ELS等7W。该领域与客户合作根基深厚,按远期60%份额、35%净利率,对应15e利润。40xPE对应600e市值。远期30W台,20xPE对应900e市值空间。 scale-up域光用量更大,该块目前并未price-in。考虑Nvida股价短期承压,而Google OSC方案大获成功,CPO入柜或成为
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天孚通信
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2026-02-09 19:07:07
【天风通信团队】A股算力大反弹,AI光互联持续坚定推荐
【天风通信团队】A股算力大反弹,AI光互联持续坚定推荐 🔥今日A股算力板块全面大反弹,上周板块大跌之际,我们坚定推荐看好AI光互联,展望未来,27年旭创10倍出头估值,新易盛8-9倍,我们认为未来业绩弹性和估值提升带来赔率空间仍很大,行情更值期待,且后续催化密集:2月美股财报、3月中旬英伟达GTC大会、4月初北美OFC展、一季报、招标加单等。 1、2026财年,北美四大CSP厂商capex同比增长约70%:谷歌指引1800亿(同比接近+100%),亚马逊指引2000亿美金(同比+50%以上);
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长光华芯
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2026-02-09 18:51:58
闰土股份投资者关系活动记录表
2月9日电,闰土股份(002440.SZ)发布投资者关系活动记录表公告称,我国已成为世界染料生产数量、贸易数量和消费数量的第一大国,染料产量约占世界染料总产量的70%-75%。国内染料主要产区在浙江省、江苏省和山东省,行业集中度较高。分散染料主要生产企业为浙江龙盛、闰土股份、吉华集团、安诺其等;活性染料主要生产企业有闰土股份、浙江龙盛、锦鸡股份等,印度活性染料产能也已有相当规模。染料行业属于充分竞争行业,近几年来,境内外染料产能增加,市场竞争有加剧迹象。还原物是分散染料的较重要的中间体之一,其价
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闰土股份
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君逸参考这个:君逸数码逻辑梳理0205:被低估的OCS标的——【东北计算机】
君逸参考这个:君逸数码逻辑梳理0205:被低估的OCS标的——【东北计算机】 1️⃣入局OCS:1.2亿入股光宏科技60%,创始人团队来自富士康、舜宇&腾景等,主要产品为模压玻璃非球面镜片,主要应用领域为光通讯、智能影像设备、手机镜头、车载摄像头,光宏目前已间接供货光迅科技、武汉捷普(光库科技全资子公司(OCS透镜阵列),价格单机在3000元左右; 2️⃣光宏产能:现有产能约350K/月,2026年3月完成扩产后的模压 机数量超过50台,镜片的产能可提升到>1KK/月; 3️⃣主业:双轮驱动—智
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君逸数码
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协创数据
[太阳]【国金计算机&科技】协创数据:算力高景气_存储弹性强_布局光模块_2026年策马狂骉 #算力租赁龙头_头部客户AI需求爆发_赛道景气度加速抬升 ——AWS宣布对其AI专用算力服务实施约15%的涨价,打破20年来全球云计算“只降不涨”的规律。 ——公司作为国内算力租赁龙头公司,2025年累计发布212亿服务器采购合同,随着多个万卡集群开始租赁,公司算租收入较25年将迎来爆发式增长,有望成为2026年第一大收入来源,头部客户下游需求景气度急速抬升,今年有望进一步扩大服务器采购规模。 ——未来
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智谱:当美国开发者开始用GLM写代码
智谱:当美国开发者开始用GLM写代码——看好从“中国toB”到“全球coding”潜力,期待新模型发布,持续推荐 【东吴传媒互联网张良卫团队】 事件:智谱近期动作频繁。 1月20日,智谱正式发布并开源混合思考模型GLM-4.7-Flash,总参数量30B、激活参数量3B,达到同级别SOTA水平,延续了其在开源生态的积极布局。 1月23日,智谱宣布将旗下编程助手服务“GLM Coding Plan”每日可销售量降至当前的20%,以优先保障现有用户访问体验——这一决定源于GLM-4.7模型发布后编程
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【广发机械】光伏行业跟踪:多家龙头明确去银方案,积极关注博迁新材
【广发机械】光伏行业跟踪:多家龙头明确去银方案,积极关注博迁新材 #多家龙头明确去银化。据我们了解,隆基替代银浆技术中试已经完成,首批5GW产能将在春节后量产,整体节奏有望超过市场预期;JK的非银方案,已经完成10GW改造,年中将完成40GW改造,27年有望正面导入,正积极锁定产业链产能;其他龙头,包括TH、JA、ZT等,也均明确了相关的计划,我们认为去银/少银化已成行业共识,后续的产业进展有望远超市场预期。 #关注【博迁新材】。市场普遍认为,铜浆只适用于BC技术,目前行业产能约70-80GW,
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404批公告披露多款重磅新车
404批公告披露多款重磅新车,3、4月新品发布值得期待 2月6日,404批工信部公告全新理想L9Livis、小鹏GX、比亚迪大唐、长城魏牌V9X等多款5.2m级别的大尺寸SUV车型上车,线控底盘、后轮转向、智能驾驶等配置集中提升;问界M6、小米YU7GT等20-35万元级别车型 乘用车板块受限于补贴过渡期、Q1淡季等因素自去年10月开始大幅调整,25Q4主动权益类基金对A股乘用车板块的持仓处在近几年低点、港股新势力沽空比例较高,资金面上筹码结构较好,近期理想、小鹏、长城、赛力斯等车企开始2026
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【国联民生电子】致尚科技
【国联民生电子】致尚科技 Scale up中CPO交换机市场空间测算 [玫瑰]领导好,光入柜内的趋势越来越明显,我们对scale up中CPO交换机的量和市场空间进行了测算,现汇报如下: →L2层有可能引入CPO交换机,根据Rubin Ultra的架构,可以计算144张卡对应648个光引擎,#对应的关系是1:4.5。 →数量测算:L2层的互联方式包括CPO、NPO和光模块,假设 100%的互联使用CPO,Spectrum 6810含有光引擎的数量是36个。假设2027年Rubin Ultra出货
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【信达消费】罗莱生活推荐更新
【信达消费】罗莱生活推荐更新 #2025年业绩稳健,库存管理持续优化。 Q4业绩稳健增长:预计整体收入和家纺主业继续保持增长;利润增速预计高于收入。库存减值压力减小增厚业绩,目前库存水平健康,公司库存周转约140-160天,属行业较好水平。 #线上业务为核心增长极 2025年线上各渠道增速排序为:视频号>抖音>其他。视频号是公司优势阵地,占比:天猫约40%,抖音约20%以上,京东约20%,视频号约1亿。#运营模式:采用“爆品引流,全品转化”策略,在抖音等高成本渠道主推高毛利产品(床笠、枕头)进行
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【靶材涨价】面板靶材已涨20%,集成电路靶材日矿在谈顺价阶段
【靶材涨价】面板靶材已涨20%,集成电路靶材日矿在谈顺价阶段,有望接力面板靶材涨价。 持续性可以看长一些,面板靶材供需有缺口,目前配额制。先进制程&存储对集成电路靶材需求增量很大,目前日本厂商除了稀土以外、钨材料获取也存在难度和推高成本的因素。 推荐【江丰电子】、【阿石创】、【欧莱新材】,都有翻倍空间涨幅,按计算器私聊
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东山精密董事长
转:东山精密董事长:关于 PCB 业务,我近期亲赴英伟达进行了深度交流。可以明确的是,新一代背板产品将于明年正式启用,这一技术迭代的影响将十分深远。据英伟达方面的技术细节披露,该背板在技术规格上有重大突破:其层数将从传统的 78 层大幅提升,对原材料的需求量也将显著增加,制造难度同步升级。由于涉及具体形态的信息暂不便公开,后续在 GTC 大会上,英伟达预计会发布相关技术方案的更多细节。与英伟达交流,正交背板肯定要用,比78层高,制造难度很高,GTC大会会展示。
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固态设备板块重要更新
[礼物]固态设备板块重要更新:务必重视#T公司接触中国锂电设备商的积极变化,“地点光伏配储+太空固态”双重催化 [红包]目前T在美国本土建立光伏产能的动作已经明确,接下来#在美国建立锂电池产能配储正逐步形成预期,并且#SpaceX算力星座计划也对固态电池有巨大需求。光伏和锂电均是中国的优势产业,形成批量产能只有依赖中国设备公司这唯一选择,可以进一步期待后续催化
[太阳]重点公司梳理: 【宏工科技】:近期T与公司积极接触,且已有订单落地; 【纳科诺尔】:前期与T深度交流干法电极技术,近期与
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【2026M1原料药价格更新】7-ACA、6-APA报价上涨
[礼物][礼物]【2026M1原料药价格更新】7-ACA、6-APA报价上涨,印度MIP政策纳入青霉素,较此前出口价提升15-30% 26M1价格:1)抗生素方面,7-ACA、青霉素工业盐、6-APA、硫红中间体均较12月环比上涨(7-ACA提价超10%),原料药方面阿莫西林价格回暖,其他原料药整体稳定,涨价主要受益于市场格局趋于稳定、主流厂商挺价意愿强、Q4、Q1抗生素需求旺盛以及印度限价政策利好;2)兽药方面,氟苯尼考止跌、部分厂家节前停报,强力霉素价格趋稳,市场供应偏紧。#利好标的:川宁生
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