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盛夏的果实
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盛夏的果实
2025-09-12 07:14:37
长存三期成立,半导体设备有望国产化加速
[太阳]长存三期成立,半导体设备有望国产化加速 [玫瑰]25Q2 中国大陆半导体设备市场销售额同比略降(113.6 亿美元,yoy -2%),国产设备厂商业绩维持高增(营收224 亿元,yoy 29%;归母净利润38.6 亿元,yoy 14%),连续两个季度国产半导体设备已展现出了超越总市场增速的强劲增长趋势。 [玫瑰]中国半导体设备市场长期规模预期乐观。中芯国际和华虹25Q2 产能稼动率分别达 92.5%和 108%,产能扩充存在充分需求支撑,国产设备市场空间有望加速成长。盛美上海亦上调中国半
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北方华创
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盛夏的果实
2025-09-12 07:06:45
密尔克卫:周期成长,或迎戴维斯双击
⚗️密尔克卫:周期成长,或迎戴维斯双击 🏷️价格在低位,未来或将回升。集运运价跌幅较大,化学品价格、内贸化学品运价、罐箱价格、仓库租金都处于历史偏低水平,未来有望企稳回升,带动公司利润加速上行。 📦积极挖潜,业务量持续增长。通过扩品类、拓区域、提份额,公司货代箱量、化学品销量、船运量、仓储量有望延续快速增长趋势,高壁垒性与强竞争力显著。 📈盈利有弹性,估值有望上升。盈利加速增长、风险下降、风险偏好上升,有望推升估值。且估值处于历史偏低水平(PE历史17%分位数,PB历史22%分位数),向上
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盛夏的果实
2025-09-11 20:43:59
方正科技—英伟达GB300服务器合作进展交流更新0911
方正科技—英伟达GB300服务器合作进展交流更新0911 ①交付进度:2025年6月已完成首批2000套GB300专用PCB样品交付,目前处于性能验证收尾阶段。 ②良品率表现:8月测试数据显示,首批样品良品率达99%,显著高于行业高端PCB平均95%的水平,体现公司在高精度制造领域的领先优势。 ③首批订单协议:预计本月通过最终测试,NV将在Q4确认首批订单约10亿人民币,并在12个月内追加至9亿美元(约65亿元人民币)订单,占公司当前年营收预估超50%成为核心大客户。 ④产能准备:已预留30%产
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方正科技
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盛夏的果实
2025-09-11 14:51:06
恒为科技的OCS全光交换机
【恒为科技603496】的OCS全光交换机 2025年9月8日-11日在国际权威的葡萄牙国际通信展上,恒为科技公布更详细的OCS光交换产品系统方案细节。节能40-65%,网络性能提升2.5倍。是中国首家,世界第二家推出光交换机的上市公司。 恒为科技联合国内外著名高校(北京大学、香港科大、麻省理工等)著名企业(华为技术、Meta元宇宙等),将陆续推出多款OCS光交换产品,涵盖不同切换时延指标和端口规模的光交换设备,能有效满足算力集群持续演进的全光交换场景需求。结合本次MixNet的研究成果,为大规
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恒为科技
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盛夏的果实
2025-09-11 13:26:32
塞力医疗高血压新疗法为全人类健康服务,中国创新药站在正义的一方
【塞力医疗】高血压新疗法为全人类健康服务,中国创新药站在正义的一方 【高血压】全球最多人数的疾病,却存在极大未满足需求 1.【高血压】是全球慢病之首,我国3亿人,全球16亿人患病。药物控制可缓解症状但极难治愈,发病基本伴随终生; 2.【现存口服降压药缺点多】WHO数据,高血压患者治疗率约为45%,但控制率仅为17%(暨2/3患者治了但没治好),主要因为目前高血压治疗药物需要通过每日服药获得相对稳定的血药浓度,遗漏服药1天就会影响后续1周左右的血压控制,患者依从性差; 3.【高血压治疗潜在突破点—
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盛夏的果实
2025-09-11 12:30:17
鼎泰高科PCB钻针耗材龙头,AI驱动钻针量价利齐升
🧧【鼎泰高科】PCB钻针耗材龙头,AI驱动钻针量价利齐升 🌟观点重申:海内外AI算力共振,坚定看好本轮AI PCB产业趋势,上游卖铲子设备为前期弹性最大方向。AIPCB技术持续迭代,驱动钻针量+价+利三升,#鼎泰为全球钻针龙头,#系本轮AIPCB浪潮下卡位优势最强环节,持续推荐! ●量:PCB升级带来钻针寿命下降,需求弹性更大。GB200钻针寿命800-1000孔,GB300寿命500孔,正交背板300孔,ASIC寿命300孔,M9寿命100-200孔。公司每月扩产500-700万只钻针。
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盛夏的果实
2025-09-11 12:29:25
AI下半场,港股互联网
AI下半场,港股互联网 1、腾讯Q2财报:AI加速游戏与广告变现,三大主业收入齐增 2、阿里Q2财报:阿里云超预期增长,重点发展AI芯片 3、中国超级APP的强渗透率卡位AI入口,港股互联网具备显著流量优势 重点标的:腾讯、阿里、网易、快手、小米、京东、腾讯音乐、金蝶、金山云、哔哩哔哩
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2025-09-10 11:52:01
Oracle等算力需求超预期+英伟达发布高负载推理新产品,继续看好海外算力链
Oracle等算力需求超预期+英伟达发布高负载推理新产品,继续看好海外算力链!【东吴通信&海外科技 张良卫/李博韦/周高鼎】 【具体观点与逻辑详见今年三篇AI算力互连系列深度报告】 #事件 1、Oracle在FY26Q1业绩中更新在手订单为4550亿美元,yoy+359%,市场预期1500亿美元左右,将FY26资本开支从250亿美元上修至350亿; 2、Nebius公告与微软签订174-194亿美元的IDC服务订单; 3、英伟达发布Rubin CPX GPU及Vera Rubin CPX NVL
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2025-09-10 10:36:18
全面做多阿里系资产 -9.10
【国金海外易永坚团队】全面做多阿里系资产 -9.10 9月10日,高德宣布推出 “高德扫街榜”,主要分为美食、酒店、景区三类,将覆盖全国 300 多个地级市。 #我们认为,此次阿里有望通过高德基于LBS服务,构建本地生活消费决策体系,打破美团大众点评的领导地位。 #流量优势强:根据 QuestMobile,高德地图 2025 年 7 月的平均 DAU 已经达到 1.86 亿,是大众点评同期的 6 倍。 #基于真实用户提升评价客观性(对标大众点评):综合评分由“行为+信用”两个部分。打分根据用户的
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2025-09-09 21:08:28
开普云更新再推荐0909
开普云更新再推荐0909 🌟金泰克标的主要情况#A股企业级存储最大企业: 1. 产品与技术: #产品线覆盖DRAM(营收占比过半),#企业级存储占比超过半; #实现DDR5量产,#完成DDR6预研及CXL 1.0一致性测试。 2. 供应链与产能: #与三星、海力士、长江存储等建立稳定合作关系; 南宁基地为核心产能布局,当前受资金限制无法满足需求。 3. 财务表现: #2024年营收23亿元,#企业级存储增长率超50%; #2025年预计营收增长30%+,#企业级占比提升至70%+。 4.交易结
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2025-09-09 12:50:52
鱼跃医疗近期业务速评:全球化战略和数字化战略顺利推进
【鱼跃医疗】近期业务速评:全球化战略和数字化战略顺利推进 🌞大家好,近期医疗器械板块关注度变高,我们对公司近期业务速评如下: 👉糖尿病护理解决方案保持快速发展态势,呼吸治疗解决方案回归增长趋势。1H25,血糖管理及POCT解决方案收入6.74亿元,同比增长20%。根据公司公告,BGM方面成功推出二代脱氢酶血糖检测等新产品,CGM新产品Anytime 4系列、Anytime 5系列陆续推向市场驱动CGM板块高速增长。1H25,呼吸治疗解决方案收入16.74亿元,同比增长1.93%,其中制氧机业
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2025-09-09 12:35:01
降息在即,继续call黄金
降息在即,继续call黄金 [礼物]美国非农数据大幅不及预期,9月降息在即,黄金强势上行。美国劳工统计局周五发布报告,8月非农就业人数增加2.2万,低于经济学家预估的7.5万人,美国8月失业率升至4.3%创下2021年以来的最高水平远。劳动力市场恶化引起担忧,本周PPI和CPI若低于预期不排除今年降息大幅超预期的可能性,叠加关税及地缘政治冲突提振避险情绪,黄金价格再创新高,突破3650美元/盎司。 [礼物]金价上行逻辑顺畅,建议布局有增量、低估值的黄金股:中金黄金(20X)、山金国际(21X,海
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2025-09-09 09:38:42
上海家化:玉泽官宣身体护理代言人樊振东,多品牌批量焕新升级
上海家化:玉泽官宣身体护理代言人樊振东,多品牌批量焕新升级 💐玉泽:9月8日官宣首位玉泽品牌身体护理代言人樊振东。25H1收入实现两位数增长,其中抖音自播同比增长超100%。25年来玉泽品牌聚焦皮肤屏障修护,定位和形象整体焕新,形象以“一抹安心绿”为主色调,PBS屏障核心自主技术升级3.0版本,第二代干敏霜和油敏霜焕新升级,二代专研修护面霜上半年双位数增长。 💐佰草集:核心单品大白泥首个破亿,8月上新修源五行系列 ■产品系列:核心系列包括"新七白、紫御龄、金御龄、太极、双石斛"等系列产品,重
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2025-09-08 22:21:41
鹿山新材:固态电池材料“隐形冠军”+ 人形机器人电子皮肤双重 0→1 核爆
🥇【鹿山新材:固态电池材料“隐形冠军”+ 人形机器人电子皮肤双重 0→1 核爆】 #主业安全垫:现金流拐点已现 [庆祝]公司传统热熔胶/光伏胶膜业务 2025 年净利 0.5 亿元,2026 年冲 1.5 亿元,20×PE 对应 30 亿兜底市值,账面现金充裕、资本开支高峰已过。依托国家级技术中心+博士后工作站,持续输出专利壁垒,保障传统业务 15 %+净利率稳态。 #PAA 粘结剂:硅碳负极“唯一工业化水性方案” [庆祝]硅碳负极体积膨胀率超 300 %,石墨理论容量仅 370 mAh/g,
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微导纳米ALD新晋固态电池设备环节,与先导同一实控人
❗️❗️❗️重点推荐【微导纳米】ALD新晋固态电池设备环节,与先导同一实控人 🌸大众刚刚发布其首款固态测试车,美股QS大涨29%,务必重视固态设备行情,我们挖掘C链增量设备品种ALD,核心解决固固界面接触问题。 💎固态电池包覆可以提供物理屏障,防止副反应,防止相互扩散,降低界面电阻等。化学气相沉积法和传统包覆方法虽然能在一定程度上缓解界面问题,但存在涂层不均匀、厚度难以控制的问题,ALD技术可以实现亚纳米级别控制,满足固态电池对超薄界面层的需求,进一步提供离子导通通道。 💎ALD设备与等静
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长存三期成立,半导体设备有望国产化加速
[太阳]长存三期成立,半导体设备有望国产化加速 [玫瑰]25Q2 中国大陆半导体设备市场销售额同比略降(113.6 亿美元,yoy -2%),国产设备厂商业绩维持高增(营收224 亿元,yoy 29%;归母净利润38.6 亿元,yoy 14%),连续两个季度国产半导体设备已展现出了超越总市场增速的强劲增长趋势。 [玫瑰]中国半导体设备市场长期规模预期乐观。中芯国际和华虹25Q2 产能稼动率分别达 92.5%和 108%,产能扩充存在充分需求支撑,国产设备市场空间有望加速成长。盛美上海亦上调中国半
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密尔克卫:周期成长,或迎戴维斯双击
⚗️密尔克卫:周期成长,或迎戴维斯双击 🏷️价格在低位,未来或将回升。集运运价跌幅较大,化学品价格、内贸化学品运价、罐箱价格、仓库租金都处于历史偏低水平,未来有望企稳回升,带动公司利润加速上行。 📦积极挖潜,业务量持续增长。通过扩品类、拓区域、提份额,公司货代箱量、化学品销量、船运量、仓储量有望延续快速增长趋势,高壁垒性与强竞争力显著。 📈盈利有弹性,估值有望上升。盈利加速增长、风险下降、风险偏好上升,有望推升估值。且估值处于历史偏低水平(PE历史17%分位数,PB历史22%分位数),向上
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方正科技—英伟达GB300服务器合作进展交流更新0911
方正科技—英伟达GB300服务器合作进展交流更新0911 ①交付进度:2025年6月已完成首批2000套GB300专用PCB样品交付,目前处于性能验证收尾阶段。 ②良品率表现:8月测试数据显示,首批样品良品率达99%,显著高于行业高端PCB平均95%的水平,体现公司在高精度制造领域的领先优势。 ③首批订单协议:预计本月通过最终测试,NV将在Q4确认首批订单约10亿人民币,并在12个月内追加至9亿美元(约65亿元人民币)订单,占公司当前年营收预估超50%成为核心大客户。 ④产能准备:已预留30%产
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恒为科技的OCS全光交换机
【恒为科技603496】的OCS全光交换机 2025年9月8日-11日在国际权威的葡萄牙国际通信展上,恒为科技公布更详细的OCS光交换产品系统方案细节。节能40-65%,网络性能提升2.5倍。是中国首家,世界第二家推出光交换机的上市公司。 恒为科技联合国内外著名高校(北京大学、香港科大、麻省理工等)著名企业(华为技术、Meta元宇宙等),将陆续推出多款OCS光交换产品,涵盖不同切换时延指标和端口规模的光交换设备,能有效满足算力集群持续演进的全光交换场景需求。结合本次MixNet的研究成果,为大规
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塞力医疗高血压新疗法为全人类健康服务,中国创新药站在正义的一方
【塞力医疗】高血压新疗法为全人类健康服务,中国创新药站在正义的一方 【高血压】全球最多人数的疾病,却存在极大未满足需求 1.【高血压】是全球慢病之首,我国3亿人,全球16亿人患病。药物控制可缓解症状但极难治愈,发病基本伴随终生; 2.【现存口服降压药缺点多】WHO数据,高血压患者治疗率约为45%,但控制率仅为17%(暨2/3患者治了但没治好),主要因为目前高血压治疗药物需要通过每日服药获得相对稳定的血药浓度,遗漏服药1天就会影响后续1周左右的血压控制,患者依从性差; 3.【高血压治疗潜在突破点—
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鼎泰高科PCB钻针耗材龙头,AI驱动钻针量价利齐升
🧧【鼎泰高科】PCB钻针耗材龙头,AI驱动钻针量价利齐升 🌟观点重申:海内外AI算力共振,坚定看好本轮AI PCB产业趋势,上游卖铲子设备为前期弹性最大方向。AIPCB技术持续迭代,驱动钻针量+价+利三升,#鼎泰为全球钻针龙头,#系本轮AIPCB浪潮下卡位优势最强环节,持续推荐! ●量:PCB升级带来钻针寿命下降,需求弹性更大。GB200钻针寿命800-1000孔,GB300寿命500孔,正交背板300孔,ASIC寿命300孔,M9寿命100-200孔。公司每月扩产500-700万只钻针。
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AI下半场,港股互联网
AI下半场,港股互联网 1、腾讯Q2财报:AI加速游戏与广告变现,三大主业收入齐增 2、阿里Q2财报:阿里云超预期增长,重点发展AI芯片 3、中国超级APP的强渗透率卡位AI入口,港股互联网具备显著流量优势 重点标的:腾讯、阿里、网易、快手、小米、京东、腾讯音乐、金蝶、金山云、哔哩哔哩
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Oracle等算力需求超预期+英伟达发布高负载推理新产品,继续看好海外算力链
Oracle等算力需求超预期+英伟达发布高负载推理新产品,继续看好海外算力链!【东吴通信&海外科技 张良卫/李博韦/周高鼎】 【具体观点与逻辑详见今年三篇AI算力互连系列深度报告】 #事件 1、Oracle在FY26Q1业绩中更新在手订单为4550亿美元,yoy+359%,市场预期1500亿美元左右,将FY26资本开支从250亿美元上修至350亿; 2、Nebius公告与微软签订174-194亿美元的IDC服务订单; 3、英伟达发布Rubin CPX GPU及Vera Rubin CPX NVL
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全面做多阿里系资产 -9.10
【国金海外易永坚团队】全面做多阿里系资产 -9.10 9月10日,高德宣布推出 “高德扫街榜”,主要分为美食、酒店、景区三类,将覆盖全国 300 多个地级市。 #我们认为,此次阿里有望通过高德基于LBS服务,构建本地生活消费决策体系,打破美团大众点评的领导地位。 #流量优势强:根据 QuestMobile,高德地图 2025 年 7 月的平均 DAU 已经达到 1.86 亿,是大众点评同期的 6 倍。 #基于真实用户提升评价客观性(对标大众点评):综合评分由“行为+信用”两个部分。打分根据用户的
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开普云更新再推荐0909
开普云更新再推荐0909 🌟金泰克标的主要情况#A股企业级存储最大企业: 1. 产品与技术: #产品线覆盖DRAM(营收占比过半),#企业级存储占比超过半; #实现DDR5量产,#完成DDR6预研及CXL 1.0一致性测试。 2. 供应链与产能: #与三星、海力士、长江存储等建立稳定合作关系; 南宁基地为核心产能布局,当前受资金限制无法满足需求。 3. 财务表现: #2024年营收23亿元,#企业级存储增长率超50%; #2025年预计营收增长30%+,#企业级占比提升至70%+。 4.交易结
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鱼跃医疗近期业务速评:全球化战略和数字化战略顺利推进
【鱼跃医疗】近期业务速评:全球化战略和数字化战略顺利推进 🌞大家好,近期医疗器械板块关注度变高,我们对公司近期业务速评如下: 👉糖尿病护理解决方案保持快速发展态势,呼吸治疗解决方案回归增长趋势。1H25,血糖管理及POCT解决方案收入6.74亿元,同比增长20%。根据公司公告,BGM方面成功推出二代脱氢酶血糖检测等新产品,CGM新产品Anytime 4系列、Anytime 5系列陆续推向市场驱动CGM板块高速增长。1H25,呼吸治疗解决方案收入16.74亿元,同比增长1.93%,其中制氧机业
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降息在即,继续call黄金
降息在即,继续call黄金 [礼物]美国非农数据大幅不及预期,9月降息在即,黄金强势上行。美国劳工统计局周五发布报告,8月非农就业人数增加2.2万,低于经济学家预估的7.5万人,美国8月失业率升至4.3%创下2021年以来的最高水平远。劳动力市场恶化引起担忧,本周PPI和CPI若低于预期不排除今年降息大幅超预期的可能性,叠加关税及地缘政治冲突提振避险情绪,黄金价格再创新高,突破3650美元/盎司。 [礼物]金价上行逻辑顺畅,建议布局有增量、低估值的黄金股:中金黄金(20X)、山金国际(21X,海
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上海家化:玉泽官宣身体护理代言人樊振东,多品牌批量焕新升级
上海家化:玉泽官宣身体护理代言人樊振东,多品牌批量焕新升级 💐玉泽:9月8日官宣首位玉泽品牌身体护理代言人樊振东。25H1收入实现两位数增长,其中抖音自播同比增长超100%。25年来玉泽品牌聚焦皮肤屏障修护,定位和形象整体焕新,形象以“一抹安心绿”为主色调,PBS屏障核心自主技术升级3.0版本,第二代干敏霜和油敏霜焕新升级,二代专研修护面霜上半年双位数增长。 💐佰草集:核心单品大白泥首个破亿,8月上新修源五行系列 ■产品系列:核心系列包括"新七白、紫御龄、金御龄、太极、双石斛"等系列产品,重
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鹿山新材:固态电池材料“隐形冠军”+ 人形机器人电子皮肤双重 0→1 核爆
🥇【鹿山新材:固态电池材料“隐形冠军”+ 人形机器人电子皮肤双重 0→1 核爆】 #主业安全垫:现金流拐点已现 [庆祝]公司传统热熔胶/光伏胶膜业务 2025 年净利 0.5 亿元,2026 年冲 1.5 亿元,20×PE 对应 30 亿兜底市值,账面现金充裕、资本开支高峰已过。依托国家级技术中心+博士后工作站,持续输出专利壁垒,保障传统业务 15 %+净利率稳态。 #PAA 粘结剂:硅碳负极“唯一工业化水性方案” [庆祝]硅碳负极体积膨胀率超 300 %,石墨理论容量仅 370 mAh/g,
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微导纳米ALD新晋固态电池设备环节,与先导同一实控人
❗️❗️❗️重点推荐【微导纳米】ALD新晋固态电池设备环节,与先导同一实控人 🌸大众刚刚发布其首款固态测试车,美股QS大涨29%,务必重视固态设备行情,我们挖掘C链增量设备品种ALD,核心解决固固界面接触问题。 💎固态电池包覆可以提供物理屏障,防止副反应,防止相互扩散,降低界面电阻等。化学气相沉积法和传统包覆方法虽然能在一定程度上缓解界面问题,但存在涂层不均匀、厚度难以控制的问题,ALD技术可以实现亚纳米级别控制,满足固态电池对超薄界面层的需求,进一步提供离子导通通道。 💎ALD设备与等静
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长存三期成立,半导体设备有望国产化加速
[太阳]长存三期成立,半导体设备有望国产化加速 [玫瑰]25Q2 中国大陆半导体设备市场销售额同比略降(113.6 亿美元,yoy -2%),国产设备厂商业绩维持高增(营收224 亿元,yoy 29%;归母净利润38.6 亿元,yoy 14%),连续两个季度国产半导体设备已展现出了超越总市场增速的强劲增长趋势。 [玫瑰]中国半导体设备市场长期规模预期乐观。中芯国际和华虹25Q2 产能稼动率分别达 92.5%和 108%,产能扩充存在充分需求支撑,国产设备市场空间有望加速成长。盛美上海亦上调中国半
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密尔克卫:周期成长,或迎戴维斯双击
⚗️密尔克卫:周期成长,或迎戴维斯双击 🏷️价格在低位,未来或将回升。集运运价跌幅较大,化学品价格、内贸化学品运价、罐箱价格、仓库租金都处于历史偏低水平,未来有望企稳回升,带动公司利润加速上行。 📦积极挖潜,业务量持续增长。通过扩品类、拓区域、提份额,公司货代箱量、化学品销量、船运量、仓储量有望延续快速增长趋势,高壁垒性与强竞争力显著。 📈盈利有弹性,估值有望上升。盈利加速增长、风险下降、风险偏好上升,有望推升估值。且估值处于历史偏低水平(PE历史17%分位数,PB历史22%分位数),向上
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2025-09-11 20:43:59
方正科技—英伟达GB300服务器合作进展交流更新0911
方正科技—英伟达GB300服务器合作进展交流更新0911 ①交付进度:2025年6月已完成首批2000套GB300专用PCB样品交付,目前处于性能验证收尾阶段。 ②良品率表现:8月测试数据显示,首批样品良品率达99%,显著高于行业高端PCB平均95%的水平,体现公司在高精度制造领域的领先优势。 ③首批订单协议:预计本月通过最终测试,NV将在Q4确认首批订单约10亿人民币,并在12个月内追加至9亿美元(约65亿元人民币)订单,占公司当前年营收预估超50%成为核心大客户。 ④产能准备:已预留30%产
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盛夏的果实
2025-09-11 14:51:06
恒为科技的OCS全光交换机
【恒为科技603496】的OCS全光交换机 2025年9月8日-11日在国际权威的葡萄牙国际通信展上,恒为科技公布更详细的OCS光交换产品系统方案细节。节能40-65%,网络性能提升2.5倍。是中国首家,世界第二家推出光交换机的上市公司。 恒为科技联合国内外著名高校(北京大学、香港科大、麻省理工等)著名企业(华为技术、Meta元宇宙等),将陆续推出多款OCS光交换产品,涵盖不同切换时延指标和端口规模的光交换设备,能有效满足算力集群持续演进的全光交换场景需求。结合本次MixNet的研究成果,为大规
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盛夏的果实
2025-09-11 13:26:32
塞力医疗高血压新疗法为全人类健康服务,中国创新药站在正义的一方
【塞力医疗】高血压新疗法为全人类健康服务,中国创新药站在正义的一方 【高血压】全球最多人数的疾病,却存在极大未满足需求 1.【高血压】是全球慢病之首,我国3亿人,全球16亿人患病。药物控制可缓解症状但极难治愈,发病基本伴随终生; 2.【现存口服降压药缺点多】WHO数据,高血压患者治疗率约为45%,但控制率仅为17%(暨2/3患者治了但没治好),主要因为目前高血压治疗药物需要通过每日服药获得相对稳定的血药浓度,遗漏服药1天就会影响后续1周左右的血压控制,患者依从性差; 3.【高血压治疗潜在突破点—
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2025-09-11 12:30:17
鼎泰高科PCB钻针耗材龙头,AI驱动钻针量价利齐升
🧧【鼎泰高科】PCB钻针耗材龙头,AI驱动钻针量价利齐升 🌟观点重申:海内外AI算力共振,坚定看好本轮AI PCB产业趋势,上游卖铲子设备为前期弹性最大方向。AIPCB技术持续迭代,驱动钻针量+价+利三升,#鼎泰为全球钻针龙头,#系本轮AIPCB浪潮下卡位优势最强环节,持续推荐! ●量:PCB升级带来钻针寿命下降,需求弹性更大。GB200钻针寿命800-1000孔,GB300寿命500孔,正交背板300孔,ASIC寿命300孔,M9寿命100-200孔。公司每月扩产500-700万只钻针。
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2025-09-11 12:29:25
AI下半场,港股互联网
AI下半场,港股互联网 1、腾讯Q2财报:AI加速游戏与广告变现,三大主业收入齐增 2、阿里Q2财报:阿里云超预期增长,重点发展AI芯片 3、中国超级APP的强渗透率卡位AI入口,港股互联网具备显著流量优势 重点标的:腾讯、阿里、网易、快手、小米、京东、腾讯音乐、金蝶、金山云、哔哩哔哩
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2025-09-10 11:52:01
Oracle等算力需求超预期+英伟达发布高负载推理新产品,继续看好海外算力链
Oracle等算力需求超预期+英伟达发布高负载推理新产品,继续看好海外算力链!【东吴通信&海外科技 张良卫/李博韦/周高鼎】 【具体观点与逻辑详见今年三篇AI算力互连系列深度报告】 #事件 1、Oracle在FY26Q1业绩中更新在手订单为4550亿美元,yoy+359%,市场预期1500亿美元左右,将FY26资本开支从250亿美元上修至350亿; 2、Nebius公告与微软签订174-194亿美元的IDC服务订单; 3、英伟达发布Rubin CPX GPU及Vera Rubin CPX NVL
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2025-09-10 10:36:18
全面做多阿里系资产 -9.10
【国金海外易永坚团队】全面做多阿里系资产 -9.10 9月10日,高德宣布推出 “高德扫街榜”,主要分为美食、酒店、景区三类,将覆盖全国 300 多个地级市。 #我们认为,此次阿里有望通过高德基于LBS服务,构建本地生活消费决策体系,打破美团大众点评的领导地位。 #流量优势强:根据 QuestMobile,高德地图 2025 年 7 月的平均 DAU 已经达到 1.86 亿,是大众点评同期的 6 倍。 #基于真实用户提升评价客观性(对标大众点评):综合评分由“行为+信用”两个部分。打分根据用户的
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2025-09-09 21:08:28
开普云更新再推荐0909
开普云更新再推荐0909 🌟金泰克标的主要情况#A股企业级存储最大企业: 1. 产品与技术: #产品线覆盖DRAM(营收占比过半),#企业级存储占比超过半; #实现DDR5量产,#完成DDR6预研及CXL 1.0一致性测试。 2. 供应链与产能: #与三星、海力士、长江存储等建立稳定合作关系; 南宁基地为核心产能布局,当前受资金限制无法满足需求。 3. 财务表现: #2024年营收23亿元,#企业级存储增长率超50%; #2025年预计营收增长30%+,#企业级占比提升至70%+。 4.交易结
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2025-09-09 12:50:52
鱼跃医疗近期业务速评:全球化战略和数字化战略顺利推进
【鱼跃医疗】近期业务速评:全球化战略和数字化战略顺利推进 🌞大家好,近期医疗器械板块关注度变高,我们对公司近期业务速评如下: 👉糖尿病护理解决方案保持快速发展态势,呼吸治疗解决方案回归增长趋势。1H25,血糖管理及POCT解决方案收入6.74亿元,同比增长20%。根据公司公告,BGM方面成功推出二代脱氢酶血糖检测等新产品,CGM新产品Anytime 4系列、Anytime 5系列陆续推向市场驱动CGM板块高速增长。1H25,呼吸治疗解决方案收入16.74亿元,同比增长1.93%,其中制氧机业
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2025-09-09 12:35:01
降息在即,继续call黄金
降息在即,继续call黄金 [礼物]美国非农数据大幅不及预期,9月降息在即,黄金强势上行。美国劳工统计局周五发布报告,8月非农就业人数增加2.2万,低于经济学家预估的7.5万人,美国8月失业率升至4.3%创下2021年以来的最高水平远。劳动力市场恶化引起担忧,本周PPI和CPI若低于预期不排除今年降息大幅超预期的可能性,叠加关税及地缘政治冲突提振避险情绪,黄金价格再创新高,突破3650美元/盎司。 [礼物]金价上行逻辑顺畅,建议布局有增量、低估值的黄金股:中金黄金(20X)、山金国际(21X,海
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2025-09-09 09:38:42
上海家化:玉泽官宣身体护理代言人樊振东,多品牌批量焕新升级
上海家化:玉泽官宣身体护理代言人樊振东,多品牌批量焕新升级 💐玉泽:9月8日官宣首位玉泽品牌身体护理代言人樊振东。25H1收入实现两位数增长,其中抖音自播同比增长超100%。25年来玉泽品牌聚焦皮肤屏障修护,定位和形象整体焕新,形象以“一抹安心绿”为主色调,PBS屏障核心自主技术升级3.0版本,第二代干敏霜和油敏霜焕新升级,二代专研修护面霜上半年双位数增长。 💐佰草集:核心单品大白泥首个破亿,8月上新修源五行系列 ■产品系列:核心系列包括"新七白、紫御龄、金御龄、太极、双石斛"等系列产品,重
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2025-09-08 22:21:41
鹿山新材:固态电池材料“隐形冠军”+ 人形机器人电子皮肤双重 0→1 核爆
🥇【鹿山新材:固态电池材料“隐形冠军”+ 人形机器人电子皮肤双重 0→1 核爆】 #主业安全垫:现金流拐点已现 [庆祝]公司传统热熔胶/光伏胶膜业务 2025 年净利 0.5 亿元,2026 年冲 1.5 亿元,20×PE 对应 30 亿兜底市值,账面现金充裕、资本开支高峰已过。依托国家级技术中心+博士后工作站,持续输出专利壁垒,保障传统业务 15 %+净利率稳态。 #PAA 粘结剂:硅碳负极“唯一工业化水性方案” [庆祝]硅碳负极体积膨胀率超 300 %,石墨理论容量仅 370 mAh/g,
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微导纳米ALD新晋固态电池设备环节,与先导同一实控人
❗️❗️❗️重点推荐【微导纳米】ALD新晋固态电池设备环节,与先导同一实控人 🌸大众刚刚发布其首款固态测试车,美股QS大涨29%,务必重视固态设备行情,我们挖掘C链增量设备品种ALD,核心解决固固界面接触问题。 💎固态电池包覆可以提供物理屏障,防止副反应,防止相互扩散,降低界面电阻等。化学气相沉积法和传统包覆方法虽然能在一定程度上缓解界面问题,但存在涂层不均匀、厚度难以控制的问题,ALD技术可以实现亚纳米级别控制,满足固态电池对超薄界面层的需求,进一步提供离子导通通道。 💎ALD设备与等静
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2025-09-12 07:14:37
长存三期成立,半导体设备有望国产化加速
[太阳]长存三期成立,半导体设备有望国产化加速 [玫瑰]25Q2 中国大陆半导体设备市场销售额同比略降(113.6 亿美元,yoy -2%),国产设备厂商业绩维持高增(营收224 亿元,yoy 29%;归母净利润38.6 亿元,yoy 14%),连续两个季度国产半导体设备已展现出了超越总市场增速的强劲增长趋势。 [玫瑰]中国半导体设备市场长期规模预期乐观。中芯国际和华虹25Q2 产能稼动率分别达 92.5%和 108%,产能扩充存在充分需求支撑,国产设备市场空间有望加速成长。盛美上海亦上调中国半
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密尔克卫:周期成长,或迎戴维斯双击
⚗️密尔克卫:周期成长,或迎戴维斯双击 🏷️价格在低位,未来或将回升。集运运价跌幅较大,化学品价格、内贸化学品运价、罐箱价格、仓库租金都处于历史偏低水平,未来有望企稳回升,带动公司利润加速上行。 📦积极挖潜,业务量持续增长。通过扩品类、拓区域、提份额,公司货代箱量、化学品销量、船运量、仓储量有望延续快速增长趋势,高壁垒性与强竞争力显著。 📈盈利有弹性,估值有望上升。盈利加速增长、风险下降、风险偏好上升,有望推升估值。且估值处于历史偏低水平(PE历史17%分位数,PB历史22%分位数),向上
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2025-09-11 20:43:59
方正科技—英伟达GB300服务器合作进展交流更新0911
方正科技—英伟达GB300服务器合作进展交流更新0911 ①交付进度:2025年6月已完成首批2000套GB300专用PCB样品交付,目前处于性能验证收尾阶段。 ②良品率表现:8月测试数据显示,首批样品良品率达99%,显著高于行业高端PCB平均95%的水平,体现公司在高精度制造领域的领先优势。 ③首批订单协议:预计本月通过最终测试,NV将在Q4确认首批订单约10亿人民币,并在12个月内追加至9亿美元(约65亿元人民币)订单,占公司当前年营收预估超50%成为核心大客户。 ④产能准备:已预留30%产
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2025-09-11 14:51:06
恒为科技的OCS全光交换机
【恒为科技603496】的OCS全光交换机 2025年9月8日-11日在国际权威的葡萄牙国际通信展上,恒为科技公布更详细的OCS光交换产品系统方案细节。节能40-65%,网络性能提升2.5倍。是中国首家,世界第二家推出光交换机的上市公司。 恒为科技联合国内外著名高校(北京大学、香港科大、麻省理工等)著名企业(华为技术、Meta元宇宙等),将陆续推出多款OCS光交换产品,涵盖不同切换时延指标和端口规模的光交换设备,能有效满足算力集群持续演进的全光交换场景需求。结合本次MixNet的研究成果,为大规
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塞力医疗高血压新疗法为全人类健康服务,中国创新药站在正义的一方
【塞力医疗】高血压新疗法为全人类健康服务,中国创新药站在正义的一方 【高血压】全球最多人数的疾病,却存在极大未满足需求 1.【高血压】是全球慢病之首,我国3亿人,全球16亿人患病。药物控制可缓解症状但极难治愈,发病基本伴随终生; 2.【现存口服降压药缺点多】WHO数据,高血压患者治疗率约为45%,但控制率仅为17%(暨2/3患者治了但没治好),主要因为目前高血压治疗药物需要通过每日服药获得相对稳定的血药浓度,遗漏服药1天就会影响后续1周左右的血压控制,患者依从性差; 3.【高血压治疗潜在突破点—
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鼎泰高科PCB钻针耗材龙头,AI驱动钻针量价利齐升
🧧【鼎泰高科】PCB钻针耗材龙头,AI驱动钻针量价利齐升 🌟观点重申:海内外AI算力共振,坚定看好本轮AI PCB产业趋势,上游卖铲子设备为前期弹性最大方向。AIPCB技术持续迭代,驱动钻针量+价+利三升,#鼎泰为全球钻针龙头,#系本轮AIPCB浪潮下卡位优势最强环节,持续推荐! ●量:PCB升级带来钻针寿命下降,需求弹性更大。GB200钻针寿命800-1000孔,GB300寿命500孔,正交背板300孔,ASIC寿命300孔,M9寿命100-200孔。公司每月扩产500-700万只钻针。
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AI下半场,港股互联网
AI下半场,港股互联网 1、腾讯Q2财报:AI加速游戏与广告变现,三大主业收入齐增 2、阿里Q2财报:阿里云超预期增长,重点发展AI芯片 3、中国超级APP的强渗透率卡位AI入口,港股互联网具备显著流量优势 重点标的:腾讯、阿里、网易、快手、小米、京东、腾讯音乐、金蝶、金山云、哔哩哔哩
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Oracle等算力需求超预期+英伟达发布高负载推理新产品,继续看好海外算力链
Oracle等算力需求超预期+英伟达发布高负载推理新产品,继续看好海外算力链!【东吴通信&海外科技 张良卫/李博韦/周高鼎】 【具体观点与逻辑详见今年三篇AI算力互连系列深度报告】 #事件 1、Oracle在FY26Q1业绩中更新在手订单为4550亿美元,yoy+359%,市场预期1500亿美元左右,将FY26资本开支从250亿美元上修至350亿; 2、Nebius公告与微软签订174-194亿美元的IDC服务订单; 3、英伟达发布Rubin CPX GPU及Vera Rubin CPX NVL
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全面做多阿里系资产 -9.10
【国金海外易永坚团队】全面做多阿里系资产 -9.10 9月10日,高德宣布推出 “高德扫街榜”,主要分为美食、酒店、景区三类,将覆盖全国 300 多个地级市。 #我们认为,此次阿里有望通过高德基于LBS服务,构建本地生活消费决策体系,打破美团大众点评的领导地位。 #流量优势强:根据 QuestMobile,高德地图 2025 年 7 月的平均 DAU 已经达到 1.86 亿,是大众点评同期的 6 倍。 #基于真实用户提升评价客观性(对标大众点评):综合评分由“行为+信用”两个部分。打分根据用户的
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2025-09-09 21:08:28
开普云更新再推荐0909
开普云更新再推荐0909 🌟金泰克标的主要情况#A股企业级存储最大企业: 1. 产品与技术: #产品线覆盖DRAM(营收占比过半),#企业级存储占比超过半; #实现DDR5量产,#完成DDR6预研及CXL 1.0一致性测试。 2. 供应链与产能: #与三星、海力士、长江存储等建立稳定合作关系; 南宁基地为核心产能布局,当前受资金限制无法满足需求。 3. 财务表现: #2024年营收23亿元,#企业级存储增长率超50%; #2025年预计营收增长30%+,#企业级占比提升至70%+。 4.交易结
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鱼跃医疗近期业务速评:全球化战略和数字化战略顺利推进
【鱼跃医疗】近期业务速评:全球化战略和数字化战略顺利推进 🌞大家好,近期医疗器械板块关注度变高,我们对公司近期业务速评如下: 👉糖尿病护理解决方案保持快速发展态势,呼吸治疗解决方案回归增长趋势。1H25,血糖管理及POCT解决方案收入6.74亿元,同比增长20%。根据公司公告,BGM方面成功推出二代脱氢酶血糖检测等新产品,CGM新产品Anytime 4系列、Anytime 5系列陆续推向市场驱动CGM板块高速增长。1H25,呼吸治疗解决方案收入16.74亿元,同比增长1.93%,其中制氧机业
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降息在即,继续call黄金
降息在即,继续call黄金 [礼物]美国非农数据大幅不及预期,9月降息在即,黄金强势上行。美国劳工统计局周五发布报告,8月非农就业人数增加2.2万,低于经济学家预估的7.5万人,美国8月失业率升至4.3%创下2021年以来的最高水平远。劳动力市场恶化引起担忧,本周PPI和CPI若低于预期不排除今年降息大幅超预期的可能性,叠加关税及地缘政治冲突提振避险情绪,黄金价格再创新高,突破3650美元/盎司。 [礼物]金价上行逻辑顺畅,建议布局有增量、低估值的黄金股:中金黄金(20X)、山金国际(21X,海
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上海家化:玉泽官宣身体护理代言人樊振东,多品牌批量焕新升级
上海家化:玉泽官宣身体护理代言人樊振东,多品牌批量焕新升级 💐玉泽:9月8日官宣首位玉泽品牌身体护理代言人樊振东。25H1收入实现两位数增长,其中抖音自播同比增长超100%。25年来玉泽品牌聚焦皮肤屏障修护,定位和形象整体焕新,形象以“一抹安心绿”为主色调,PBS屏障核心自主技术升级3.0版本,第二代干敏霜和油敏霜焕新升级,二代专研修护面霜上半年双位数增长。 💐佰草集:核心单品大白泥首个破亿,8月上新修源五行系列 ■产品系列:核心系列包括"新七白、紫御龄、金御龄、太极、双石斛"等系列产品,重
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鹿山新材:固态电池材料“隐形冠军”+ 人形机器人电子皮肤双重 0→1 核爆
🥇【鹿山新材:固态电池材料“隐形冠军”+ 人形机器人电子皮肤双重 0→1 核爆】 #主业安全垫:现金流拐点已现 [庆祝]公司传统热熔胶/光伏胶膜业务 2025 年净利 0.5 亿元,2026 年冲 1.5 亿元,20×PE 对应 30 亿兜底市值,账面现金充裕、资本开支高峰已过。依托国家级技术中心+博士后工作站,持续输出专利壁垒,保障传统业务 15 %+净利率稳态。 #PAA 粘结剂:硅碳负极“唯一工业化水性方案” [庆祝]硅碳负极体积膨胀率超 300 %,石墨理论容量仅 370 mAh/g,
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微导纳米ALD新晋固态电池设备环节,与先导同一实控人
❗️❗️❗️重点推荐【微导纳米】ALD新晋固态电池设备环节,与先导同一实控人 🌸大众刚刚发布其首款固态测试车,美股QS大涨29%,务必重视固态设备行情,我们挖掘C链增量设备品种ALD,核心解决固固界面接触问题。 💎固态电池包覆可以提供物理屏障,防止副反应,防止相互扩散,降低界面电阻等。化学气相沉积法和传统包覆方法虽然能在一定程度上缓解界面问题,但存在涂层不均匀、厚度难以控制的问题,ALD技术可以实现亚纳米级别控制,满足固态电池对超薄界面层的需求,进一步提供离子导通通道。 💎ALD设备与等静
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长存三期成立,半导体设备有望国产化加速
[太阳]长存三期成立,半导体设备有望国产化加速 [玫瑰]25Q2 中国大陆半导体设备市场销售额同比略降(113.6 亿美元,yoy -2%),国产设备厂商业绩维持高增(营收224 亿元,yoy 29%;归母净利润38.6 亿元,yoy 14%),连续两个季度国产半导体设备已展现出了超越总市场增速的强劲增长趋势。 [玫瑰]中国半导体设备市场长期规模预期乐观。中芯国际和华虹25Q2 产能稼动率分别达 92.5%和 108%,产能扩充存在充分需求支撑,国产设备市场空间有望加速成长。盛美上海亦上调中国半
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密尔克卫:周期成长,或迎戴维斯双击
⚗️密尔克卫:周期成长,或迎戴维斯双击 🏷️价格在低位,未来或将回升。集运运价跌幅较大,化学品价格、内贸化学品运价、罐箱价格、仓库租金都处于历史偏低水平,未来有望企稳回升,带动公司利润加速上行。 📦积极挖潜,业务量持续增长。通过扩品类、拓区域、提份额,公司货代箱量、化学品销量、船运量、仓储量有望延续快速增长趋势,高壁垒性与强竞争力显著。 📈盈利有弹性,估值有望上升。盈利加速增长、风险下降、风险偏好上升,有望推升估值。且估值处于历史偏低水平(PE历史17%分位数,PB历史22%分位数),向上
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方正科技—英伟达GB300服务器合作进展交流更新0911
方正科技—英伟达GB300服务器合作进展交流更新0911 ①交付进度:2025年6月已完成首批2000套GB300专用PCB样品交付,目前处于性能验证收尾阶段。 ②良品率表现:8月测试数据显示,首批样品良品率达99%,显著高于行业高端PCB平均95%的水平,体现公司在高精度制造领域的领先优势。 ③首批订单协议:预计本月通过最终测试,NV将在Q4确认首批订单约10亿人民币,并在12个月内追加至9亿美元(约65亿元人民币)订单,占公司当前年营收预估超50%成为核心大客户。 ④产能准备:已预留30%产
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2025-09-11 14:51:06
恒为科技的OCS全光交换机
【恒为科技603496】的OCS全光交换机 2025年9月8日-11日在国际权威的葡萄牙国际通信展上,恒为科技公布更详细的OCS光交换产品系统方案细节。节能40-65%,网络性能提升2.5倍。是中国首家,世界第二家推出光交换机的上市公司。 恒为科技联合国内外著名高校(北京大学、香港科大、麻省理工等)著名企业(华为技术、Meta元宇宙等),将陆续推出多款OCS光交换产品,涵盖不同切换时延指标和端口规模的光交换设备,能有效满足算力集群持续演进的全光交换场景需求。结合本次MixNet的研究成果,为大规
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盛夏的果实
2025-09-11 13:26:32
塞力医疗高血压新疗法为全人类健康服务,中国创新药站在正义的一方
【塞力医疗】高血压新疗法为全人类健康服务,中国创新药站在正义的一方 【高血压】全球最多人数的疾病,却存在极大未满足需求 1.【高血压】是全球慢病之首,我国3亿人,全球16亿人患病。药物控制可缓解症状但极难治愈,发病基本伴随终生; 2.【现存口服降压药缺点多】WHO数据,高血压患者治疗率约为45%,但控制率仅为17%(暨2/3患者治了但没治好),主要因为目前高血压治疗药物需要通过每日服药获得相对稳定的血药浓度,遗漏服药1天就会影响后续1周左右的血压控制,患者依从性差; 3.【高血压治疗潜在突破点—
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盛夏的果实
2025-09-11 12:30:17
鼎泰高科PCB钻针耗材龙头,AI驱动钻针量价利齐升
🧧【鼎泰高科】PCB钻针耗材龙头,AI驱动钻针量价利齐升 🌟观点重申:海内外AI算力共振,坚定看好本轮AI PCB产业趋势,上游卖铲子设备为前期弹性最大方向。AIPCB技术持续迭代,驱动钻针量+价+利三升,#鼎泰为全球钻针龙头,#系本轮AIPCB浪潮下卡位优势最强环节,持续推荐! ●量:PCB升级带来钻针寿命下降,需求弹性更大。GB200钻针寿命800-1000孔,GB300寿命500孔,正交背板300孔,ASIC寿命300孔,M9寿命100-200孔。公司每月扩产500-700万只钻针。
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2025-09-11 12:29:25
AI下半场,港股互联网
AI下半场,港股互联网 1、腾讯Q2财报:AI加速游戏与广告变现,三大主业收入齐增 2、阿里Q2财报:阿里云超预期增长,重点发展AI芯片 3、中国超级APP的强渗透率卡位AI入口,港股互联网具备显著流量优势 重点标的:腾讯、阿里、网易、快手、小米、京东、腾讯音乐、金蝶、金山云、哔哩哔哩
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2025-09-10 11:52:01
Oracle等算力需求超预期+英伟达发布高负载推理新产品,继续看好海外算力链
Oracle等算力需求超预期+英伟达发布高负载推理新产品,继续看好海外算力链!【东吴通信&海外科技 张良卫/李博韦/周高鼎】 【具体观点与逻辑详见今年三篇AI算力互连系列深度报告】 #事件 1、Oracle在FY26Q1业绩中更新在手订单为4550亿美元,yoy+359%,市场预期1500亿美元左右,将FY26资本开支从250亿美元上修至350亿; 2、Nebius公告与微软签订174-194亿美元的IDC服务订单; 3、英伟达发布Rubin CPX GPU及Vera Rubin CPX NVL
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新易盛
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2025-09-10 10:36:18
全面做多阿里系资产 -9.10
【国金海外易永坚团队】全面做多阿里系资产 -9.10 9月10日,高德宣布推出 “高德扫街榜”,主要分为美食、酒店、景区三类,将覆盖全国 300 多个地级市。 #我们认为,此次阿里有望通过高德基于LBS服务,构建本地生活消费决策体系,打破美团大众点评的领导地位。 #流量优势强:根据 QuestMobile,高德地图 2025 年 7 月的平均 DAU 已经达到 1.86 亿,是大众点评同期的 6 倍。 #基于真实用户提升评价客观性(对标大众点评):综合评分由“行为+信用”两个部分。打分根据用户的
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盛夏的果实
2025-09-09 21:08:28
开普云更新再推荐0909
开普云更新再推荐0909 🌟金泰克标的主要情况#A股企业级存储最大企业: 1. 产品与技术: #产品线覆盖DRAM(营收占比过半),#企业级存储占比超过半; #实现DDR5量产,#完成DDR6预研及CXL 1.0一致性测试。 2. 供应链与产能: #与三星、海力士、长江存储等建立稳定合作关系; 南宁基地为核心产能布局,当前受资金限制无法满足需求。 3. 财务表现: #2024年营收23亿元,#企业级存储增长率超50%; #2025年预计营收增长30%+,#企业级占比提升至70%+。 4.交易结
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2025-09-09 12:50:52
鱼跃医疗近期业务速评:全球化战略和数字化战略顺利推进
【鱼跃医疗】近期业务速评:全球化战略和数字化战略顺利推进 🌞大家好,近期医疗器械板块关注度变高,我们对公司近期业务速评如下: 👉糖尿病护理解决方案保持快速发展态势,呼吸治疗解决方案回归增长趋势。1H25,血糖管理及POCT解决方案收入6.74亿元,同比增长20%。根据公司公告,BGM方面成功推出二代脱氢酶血糖检测等新产品,CGM新产品Anytime 4系列、Anytime 5系列陆续推向市场驱动CGM板块高速增长。1H25,呼吸治疗解决方案收入16.74亿元,同比增长1.93%,其中制氧机业
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2025-09-09 12:35:01
降息在即,继续call黄金
降息在即,继续call黄金 [礼物]美国非农数据大幅不及预期,9月降息在即,黄金强势上行。美国劳工统计局周五发布报告,8月非农就业人数增加2.2万,低于经济学家预估的7.5万人,美国8月失业率升至4.3%创下2021年以来的最高水平远。劳动力市场恶化引起担忧,本周PPI和CPI若低于预期不排除今年降息大幅超预期的可能性,叠加关税及地缘政治冲突提振避险情绪,黄金价格再创新高,突破3650美元/盎司。 [礼物]金价上行逻辑顺畅,建议布局有增量、低估值的黄金股:中金黄金(20X)、山金国际(21X,海
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2025-09-09 09:38:42
上海家化:玉泽官宣身体护理代言人樊振东,多品牌批量焕新升级
上海家化:玉泽官宣身体护理代言人樊振东,多品牌批量焕新升级 💐玉泽:9月8日官宣首位玉泽品牌身体护理代言人樊振东。25H1收入实现两位数增长,其中抖音自播同比增长超100%。25年来玉泽品牌聚焦皮肤屏障修护,定位和形象整体焕新,形象以“一抹安心绿”为主色调,PBS屏障核心自主技术升级3.0版本,第二代干敏霜和油敏霜焕新升级,二代专研修护面霜上半年双位数增长。 💐佰草集:核心单品大白泥首个破亿,8月上新修源五行系列 ■产品系列:核心系列包括"新七白、紫御龄、金御龄、太极、双石斛"等系列产品,重
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2025-09-08 22:21:41
鹿山新材:固态电池材料“隐形冠军”+ 人形机器人电子皮肤双重 0→1 核爆
🥇【鹿山新材:固态电池材料“隐形冠军”+ 人形机器人电子皮肤双重 0→1 核爆】 #主业安全垫:现金流拐点已现 [庆祝]公司传统热熔胶/光伏胶膜业务 2025 年净利 0.5 亿元,2026 年冲 1.5 亿元,20×PE 对应 30 亿兜底市值,账面现金充裕、资本开支高峰已过。依托国家级技术中心+博士后工作站,持续输出专利壁垒,保障传统业务 15 %+净利率稳态。 #PAA 粘结剂:硅碳负极“唯一工业化水性方案” [庆祝]硅碳负极体积膨胀率超 300 %,石墨理论容量仅 370 mAh/g,
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微导纳米ALD新晋固态电池设备环节,与先导同一实控人
❗️❗️❗️重点推荐【微导纳米】ALD新晋固态电池设备环节,与先导同一实控人 🌸大众刚刚发布其首款固态测试车,美股QS大涨29%,务必重视固态设备行情,我们挖掘C链增量设备品种ALD,核心解决固固界面接触问题。 💎固态电池包覆可以提供物理屏障,防止副反应,防止相互扩散,降低界面电阻等。化学气相沉积法和传统包覆方法虽然能在一定程度上缓解界面问题,但存在涂层不均匀、厚度难以控制的问题,ALD技术可以实现亚纳米级别控制,满足固态电池对超薄界面层的需求,进一步提供离子导通通道。 💎ALD设备与等静
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