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盛夏的果实
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盛夏的果实
2026-07-24 09:34:59
【广发通信】27年可插拔光模块需求更新
【广发通信】27年可插拔光模块需求更新 🪶可插拔光模块: -800G:维持1.3亿支需求的判断,但终端客户可能会有少许overbooking -1.6T:上调需求,从7500万至9000万,来自nv和csp需求的普遍上调 🪶NPO: -维持NPO需求2000万以上的判断,主要来自nv及csp (以上需求均不含国内市场) 🪶1.6T需求上调原因:来自四大CSP、Oracle、xAI及大模型厂商、交换机厂商的普遍上调; 🪶注:光模块及NPO需求不需要与GPU成一定比例,不必勾稽推算。因为CS
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2026-07-24 08:58:15
[拳头]地缘风险累积油价波动加剧,“三桶油”战略价值凸显【光大能源化工与新材料团队】
[拳头]地缘风险累积油价波动加剧,“三桶油”战略价值凸显【光大能源化工与新材料团队】 🌟中东局势紧张,油价快速上行。本周美国继续对伊朗发动打击,特朗普表示,美国的攻击将持续进行。伊朗已停止履行伊美谅解备忘录,霍尔木兹海峡再度关闭。当我们预计美伊双方针对海峡通行权、对伊制裁、伊核问题的谈判难以在短期内达成协议,期间军事冲突和对海峡的局部封锁仍将放大油价的波动风险。 🌟在上一轮美伊冲突期间,原油市场的缓冲储备大量消耗,IEA称成员国已经释放了3月宣布的4亿桶紧急储备计划中近四分之三的原油,再过几
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2026-07-24 08:55:59
【长江证券电力公用张韦华团队】规划首提可靠替代量化目标,可再生能源发展路径明晰
【长江证券电力公用张韦华团队】规划首提可靠替代量化目标,可再生能源发展路径明晰 [太阳]事件描述:近日,国家发展改革委、国家能源局联合印发《可再生能源发展“十五五”规划》。 ⭕在此前文件的基础上,此次《规划》进一步提出:到2030年,可再生能源消费总量达到18亿吨标准煤左右;可再生发电总装机达到35亿千瓦左右,年发电量达到6万亿千瓦时左右,其中#针对各细分电源装机发展目标基本延续此前政策规划: “三北”风电光伏基地新增装机3.7亿千瓦以上,海上风电新增开工1亿千瓦左右,分布式新能源新增装机3亿千
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2026-07-24 08:17:58
【中信证券金属】铝板块修复有望持续推进
【中信证券金属】铝板块修复有望持续推进 [礼物] 供给担忧或过度体现。超产方面,国家统计局4月数据简单年化得到的4700万吨年化产能不反映行业情况,中国存在小幅超产但是监管有所趋严的情况。印尼投产方面,规划产量继续上修,但仍需考虑电力供给风险和落实情况。中东复产方面,爬产普遍需要6-12个月,年内短缺或难以避免。预计2026-2028年全球铝产量增幅为0.4%/5.2%/4.2%,2026年将为2019年来最低水平,2027年上半年会持续短缺,2027年下半年和2028年或逐步宽松。 [礼物]
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2026-07-23 23:09:39
【东吴电新】锂电:8月排产旺季将至,排产环增需求旺盛,继续坚定看好
【东吴电新】锂电:8月排产旺季将至,排产环增需求旺盛,继续坚定看好 观点重申: #8月排产旺季、27年可维持25%增长。产业链反馈7月龙头排产105GWh+,环增5%+,且大东智库反馈8月行业排产+7%,超此前预期,Q3旺季排产拐点已现。全年需求看,目前电池厂依然满产满销,今年全年动储需求预计同增35%+,明年储能维持40%+增长,叠加动力需求恢复,预计27年行业维持25%增长,当前股价回调至27年10-12x,明年增长确定性高,坚定看好! #产业链盈利水平逐季提升、部分环节涨价Q3落地、盈利弹
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2026-07-23 23:08:36
AI短剧国内全年规模预期大幅上调,出海成为新亮点【中泰传媒互联网】
AI短剧国内全年规模预期大幅上调,出海成为新亮点【中泰传媒互联网】 🌹事件:抖音集团短剧版权中心7月21日晚发布AI仿真人短剧新规,针对都市情感、破局成长、家庭温情、都市逆袭四大流量赛道全面提高准入审核门槛,内容供给将全面提质。 🌹事件:2026 WAIC上,DataEye发布2026上半年AI短剧核心数据,全年市场规模预期大幅上调,行业增长确定性强。 ⭐1-5月,AI短剧市场规模超220亿,全年有望突破400亿元; 📌抖音端原生AI短剧: ⭐1-6月,新增总计22.19万部,其中1055
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2026-07-23 08:21:39
⭕️新莱福跟踪笔记#新增重点推荐
⭕️新莱福跟踪笔记#新增重点推荐 #一、主业稳健高增长: 25年营收约10亿元,净利润约1.4亿元,预估26年保持30%以上增速 1️⃣【磁吸附功能材料】25年营收约5.89亿元,公司现金流业务,毛利率36%+,主要用于民用广告领域,如冰箱贴/广告贴等背面磁性材料。近年主要致力于开拓#钐铁氮永磁材料、软磁粉体应用。 2️⃣【电子陶瓷元件(压敏电阻/热敏电阻等)】25年营收约1.6亿元,毛利率18%+,主要系白银涨价叠加厂房搬迁影响产能释放;25Q4推出铜替银方案的压敏电阻,26年开始逐季度放量,
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2026-07-23 08:10:01
【广发通信】光芯片需求趋势的判断
【广发通信】光芯片需求趋势的判断 [太阳]近期市场对光芯片的供需讨论较多,我们认为对光芯片研究较多的机构可能不会受到影响,但部分一知半解的投资者可能会受影响,特重申观点,以正视听: 1️⃣光芯片是非标品,csp和nv等客户的需求有很多细致的差异,认证过程较为复杂严苛,海外客户的认证是极其高的门槛。判断供需情况,#只看供给端的供应商扩产规划和关键设备数量,不看需求端的匹配程度、认证和商务关系,虽然信息简化易于传播,但结果#无异于纸上谈兵 2️⃣光芯片供应商门槛可高可低。在需求缺口大的时候,光模块公
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2026-07-23 05:18:00
[红包]浙商机械【AIDC发电设备】跟踪:GEV燃机订单积压,杰瑞签订燃机百亿订单0722
[红包]浙商机械【AIDC发电设备】跟踪:GEV燃机订单积压,杰瑞签订燃机百亿订单0722 ①GEV发布二季报,燃机订单继续积压 #订单继续积压 26Q2新签订单及机位预定协议20GW(美国、巴西、卡塔尔等),积压订单及预定协议从100GW增加至116GW(积压订单从44GW增加至53GW、槽位预定协议从56GW增加至63GW)。客户覆盖26个国家约100家客户,其中80%为传统客户,20%为数据中心。 #签单价格上涨 2026年上半年订单价格比2025Q4高20%以上。 #交付周期延长 203
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【广发机械】联讯仪器26H1业绩预告超预期,坚定抱紧光测试龙头0722
【广发机械】联讯仪器26H1业绩预告超预期,坚定抱紧光测试龙头0722 #联讯仪器26H1大超预期,#Q2环比继续高增。公司26H1实现归母净利润5.1-5.8亿元,同比+802%-926%;扣非归母净利润5-5.7亿元,同比+830%-960%。26Q2归母净利润3.91-4.61亿元,环比+229%-288%;扣非归母净利润3.84-4.54亿元,环比+231%-291%,#Q2业绩超预期。 #光通信测试领域联讯的优势在进一步扩大。联讯与keysight是目前全球唯二可以量产1.6T光模块采
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2026-07-22 18:59:02
联讯仪器】Q2业绩大超预期,光通信&半导体双轮驱动高成长!
联讯仪器】Q2业绩大超预期,光通信&半导体双轮驱动高成长! [礼物]事件:公司发布26半年度业绩预告:上半年归母5.1-5.8亿,同增802.0%至925.8%;中值5.45亿,yoy+864.6%,qoq+258.0%;扣非5.35亿,yoy+894.8%,qoq+249.6%,大超预期。核心增长驱动力来自光芯片设备和光模块仪器。 #光通信领域 公司具备全球领先光通信测试底层技术,是极少数覆盖晶圆、芯片、器件、模块全产业链的厂商。其中光芯片KGD设备需求旺盛,公司份额超50%;光模块测试全球领
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2026-07-22 18:41:15
【国盛汽车】Rubin平台提前量产,AI相关供应商受益
【国盛汽车】Rubin平台提前量产,AI相关供应商受益 🎺事件:英伟达7月21日宣布,面向“千兆级AI工厂”的 Vera Rubin平台正在全球扩大部署,CoreWeave、谷歌云、微软Azure和甲骨文云等已开始采用Vera Rubin NVL72系统。 🌟Vera Rubin通过GPU+CP实现U异构协同、全栈架构重构、HBM4新一代显存、无缆化互联、全液冷散热五大核心创新,带动液冷及电源相关供应商需求增。 🌟1)银轮股份:AI液冷供应商,聚焦台系客户。公司聚焦北美及台系客户,以不锈钢
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2026-07-22 18:28:53
【国泰海通医药】奥浦迈2026年半年报业绩预告:26H1归母净利润预计同比增长229%左右
【国泰海通医药】奥浦迈2026年半年报业绩预告:26H1归母净利润预计同比增长229%左右 [玫瑰]26H1公司整体业绩情况 [太阳]预计实现营业收入4.50亿元左右,同比增长153%左右。 [太阳]预计实现归母净利润1.24亿元左右,同比增长229%左右。 [太阳]预计实现扣非归母净利润4900万元左右,同比增长64%左右。 [玫瑰]分板块收入情况来看 [太阳]澎立生物在报告期内贡献营业收入2.2亿元左右;(25H1实现1.87亿收入,同比+17.6%) [太阳]奥浦迈原有产品和CDMO服务业
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2026-07-22 16:10:58
【国海交运】海通发展涨停,看好散运高景气以及件杂货超预期
【国海交运】海通发展涨停,看好散运高景气以及件杂货超预期 1.散运维持高景气:巴西、西非至中国的长航距货盘阶段性集中释放;南美粮食维持高出货量。 2.件杂货出口超预期:2026年上半年,中国汽车包括底盘出口累计同高增53%,水泥及水泥熟料出口累计同比高增225.4%。截至2026年上半年末,公司自营多用途重吊船4艘。 3.“百船计划”持续推进:2026年上半年,公司新购4艘干散货船舶,并以融资租赁及经营性租赁方式锁定7艘多用途重吊船新造船运力,公司干散货运力规模已国内领先。 风险提示:行业运力增
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2026-07-22 11:59:42
(盛科通信)
(盛科通信) 西部计算机丨盛科通信持续推荐:#国产超节点的心脏 🔥继昨日大涨+18%后今天再度+14%。我们持续看好盛科通信的增长空间。 [玫瑰]我们周一早餐会就说盛科通信可以更乐观一些,源于我们在WAIC上发现盛科进展很快,竞争对手进展低于预期。 [烟花]AI算力集群规模演进的背景下,集群内互联带宽已成为制约大模型训练和推理效率的核心瓶颈——交换芯片作为数据中心网络的心脏,其性能直接决定了超节点内部GPU之间的通信效率与整体算力利用率。 [烟花]盛科是国内稀缺的具备高端交换芯片自主研发能力的
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