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2025-08-07 12:30:55
半导体设备板块:弹性明确,继续强Call!
半导体设备板块:弹性明确,继续强Call! [红包]各位领导好,近期半导体设备板块整体情绪平稳,但是我们看未来预期持续增强,当前位置坚定推荐! [太阳]半导体设备最关键的是两个方面: 1)国内扩产需求,下半年及明年预期快速提升。 #存储: 上半年设备板块情绪回落,主要原因是存储扩产预期下降,逻辑对国产设备拉动有限。但是看下半年,#两存的新厂的扩产超预期,全年扩产较上半年预期提升(6.5万片→10万片),#Q3的HBM及Q4的NAND新厂扩产需求的逐步落地,板块情绪进一步拉动。 26年看,两大新厂
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2025-08-07 08:49:32
润达医疗:AI+医疗加速落地,主业经营逐步改善
【浙商计算机】润达医疗:AI+医疗加速落地,主业经营逐步改善 [太阳]Q2主业减亏,经营逐步改善 根据公司2025年半年度业绩预亏公告,归母净利润预计-0.61亿元到-0.39亿元,较Q1收窄0.08到0.30亿元;扣非后归母净利润预计-0.69 亿元到-0.45亿元,较Q1收窄 0.07到0.31亿元。 [太阳]合作多家医院开发专病智能体 # 专病研发 联合多个大学附属医院,推出不同专病智能体,实现从多模态数据分析、精准诊断、预后预测到个性化治疗推荐的全流程智能诊疗闭环;其中“睿兵Agent”
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2025-08-07 08:48:48
重申AIDC液冷推荐
【国金研究重点推荐250807】 📪 重申AIDC液冷推荐! 💡【国金电新曾爽】 🔥冷板和快接头是服务器液冷的关键零部件,其可靠性和性能(是否漏液、散热效果是否优异)决定,根据我们测算,随着Blackwell系列液冷技术走向分立冷板,相应冷板、快接头价值量占比合计提升有望达到~10%。国内厂商在冷板、快接头环节的进展相对较快,包括获得NV code、获得Tire1厂商的代工验证、送样NV、送样Tire1厂商进行代工验证等。 🔥市场关注点:为何国内企业出现送样、认证潮? ☀由于过去在风冷和
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2025-08-07 08:45:01
无人与反无装备赛道,中美加注投入的新赛道
【国盛军工】无人与反无装备赛道,中美加注投入的新赛道 🔥美股无人机概念股近期大涨,Ondas Holdings一周暴涨超80%,KTOS年度涨幅超过120%。主要原因是美国加大无人机的投入。 特朗普曾签署行政命令,确保美国在无人机研发、商业化和出口领域继续保持领导地位。 五角大楼近日宣布,加速无人机在全军的列装进程。 美交通部长、航空航天局(NASA)代理局长发文称,正在推动美国在无人机领域的主导地位。 🔥无人机:颠覆传统战争规则,推动军事变革的核心驱动力 战略优势:零伤亡成本、高费效比打击
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2025-08-06 13:16:35
征和工业链传动为基拓展灵巧手对接头部客户
【GH电新】机器人新技术推荐:重视【征和工业】-链传动为基,拓展灵巧手、对接头部客户-0806 # 主业稳健,市值基本不含任何机器人期权 公司主业为各类链系统,包括车辆链、农业机械链及工业设备链等,该业务偏后市场持续稳健增长,利基市场高盈利,并且持续开展品类拓展,我们预计25年主业归母1.7e同增30%+ # 机器人新技术:链传动为基推动灵巧手产品布局、对接优质客户,后续中短期高频催化 1)公司机器人端开展链传动,核心优势在于轻量化高性价比,预计三季度或有相应方案的灵巧手产品发布 2)客户端,与
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威力传动更新推荐-增速器将迎来大规模出货,重视公司业绩拐点-0805
【天风电新】威力传动更新推荐-增速器将迎来大规模出货,重视公司业绩拐点-0805 ——————————— 前期我们发了公司深度,主要看好:①公司风电主齿轮箱(增速器)获金风科技扶持,开始规模出货;②资本开支先行,24年底减速器扩产完成,当前增收器工厂一期在建,25年底建成,看好后续经营杠杆释放利润弹性。 【边际变化】减速器产能利用率提升,增速器将迎来大规模出货 1、减速器:减速器出货高增。24年出货2万台+,25全年预计出货6-7万台,其中25H1预计出货量3万台以上; 2、增速器:近期增速器进
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华正新材2025年产能核心集中于高频覆铜板
🚀华正新材🚀 2025年产能核心集中于高频覆铜板、ABF膜、铝塑膜三大高增长领域,绑定华为、英伟达、宁德时代等头部客户驱动产能超负荷运转。 一、利润增长核心驱动因素产能释放与高端化转型覆铜板产能爬坡珠海基地一二期投产,2024年产能利用率达105.77%(超负荷运行),产能提升至3,556万张/年(较2021年增长75.1%),2025年Q1营收同比增长20.49%至10.3亿元。产品结构优化高频高速覆铜板(如ML-ULL3等级)占比提升,适配AI服务器(华为昇腾芯片)及112Gbps交换机
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2025-08-05 14:45:27
分众传媒今日大涨点评:战略合作引爆“场景营销”新预期
分众传媒今日大涨点评:战略合作引爆“场景营销”新预期 今日(8月5日)盘中表现 分众传媒(002027.SZ)今日股价强势拉升,截至收盘大涨,成交量显著放大,市场资金对公司与支付宝的联合发布会反应积极。此次合作被视为“线下流量数字化”的重大突破,直接推动股价上行。 --- 大涨核心驱动因素 1. “百万电梯+千亿流量”稀缺性资源整合 - 分众传媒覆盖全国超300万块电梯智慧屏,占据线下核心场景流量入口;支付宝拥有10亿用户及完整商业生态。两者的“NFC碰一碰”技术将线下曝光与线上转化无缝衔接,形
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爱仕达上涨原因:京东首家合营外卖门店开业
爱仕达上涨原因:京东首家合营外卖门店开业:机器人“炒菜” 京东将投入百亿资金建设新型供应链,计划未来3年内在全国建设1万家京东自营餐馆,助力炒菜机器人最强落地场景 爱仕达:炒菜机器人+辨识度龙头 。爱仕达的炒菜机器人产品,凭借多年厨具制造经验,机身采用食品级不锈钢材质,耐用易清洁。
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大疆首款扫拖一体机器人“ROMO”将于2025年8月6日发布
大疆首款扫拖一体机器人“ROMO”将于2025年8月6日发布 相关概念股涉及与其产业链有合作或潜在供货关系的企业,包括钧崴电子(电流感测精密电阻)、联创电子(镜头及模组)、宇瞳光学(玻璃镜片及镜头)、银禧科技(高性能高分子材料)、博通集成(无线数传芯片)、显盈科技(模具及精密结构件)、京山轻机(无刷电机定转子)、欣旺达(电池)、信维通信(天线模组等)、得润电子(连接器)等 。此外,兴森科技(PCB)、福日电子等也被提及与扫地机器人产业链相关 。 • 钧崴电子:电流感测精密电阻可用于大疆机器人控制
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2025-08-04 22:17:29
AI指挥控制系统——央视视频官宣后,又迎国防部官方加持
【国盛军工】AI指挥控制系统——央视视频官宣后,又迎国防部官方加持 8月4日,中国国防部官方公众号发布《勇闯新域》视频,再次强调无人智能作战体系,无人“蜂群”、机器“狼群”。 并且强调——“传统作战指挥的思维理念已满足不了智能化无人化的作战需求”。 这就引出——AI指挥控制系统,这一无人智能装备时代的最新质战斗力的必要性。 无人装备集群作战的AI指挥控制系统首推——【科思科技】 其卡位优势非常突出:一是集群组网必需的自组网通信芯片;二是AI指挥控制系统,实现集群作战的大脑。在A股都极具稀缺性!
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2025年1-6月全球动力电池装机数据月度追踪
[玫瑰]【中信电池与能源管理】2025年1-6月全球动力电池装机数据月度追踪(SNE口径) [太阳]SNE发布2025H1全球动力电池装机及份额数据,核心要点如下,具体装机量及市占率明细见一张图 【要点总结】 1、行业总量:2025H1全球动力电池装机量504.4GWh,同比+37.3%;其中,2025年6月全球动力电池装机量103.1GWh,同比+32.9%,环比+11.1%。分季度来看,25Q2全球动力电池装机量282.6GWh,同比+36.1%,环比+27.4% 2、中国企业:2025H1
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美国5、6月新增非农就业数据大幅下修、引发衰退交易
美国5、6月新增非农就业数据大幅下修、引发衰退交易,为美联储开启降息提供条件,但从实际美国GDP数据和消费数据来看,都呈现出较强韧性;反内卷交易有所降温,但从政治局会议方向来看,反内卷依然政策主要强化方向;新消费板块波动仍较大,继续提示核心公司调整到位。 [玫瑰]新消费组合:老铺+泡泡+布鲁可+潮宏基+乖宝+九号+百亚+润本+登康+孩子王等 [玫瑰]稳健组合:太阳+仙鹤+永新+裕同+雅迪+爱玛等 [玫瑰]出口链组合:匠心+众鑫+巨星+永艺+英科医疗+浙江自然+嘉益+哈尔斯+英科再生+安克+致欧等
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九号公司-689009-季度净利润率创新高
中金公司-九号公司-689009-季度净利润率创新高;新兴业务保持扩张节奏-20250803】 2Q25 业绩高于我们预期 公司 2Q25 营业收入66.3 亿元,同比+61.5%/环比+29.7%;2Q25 归母净利润为7.9 亿元,同比+70.8%/环比+72.2%。电动两轮车利润率提升和财务收入增厚利润,2Q25 业绩超出我们预期。 滑板车零售收入延续1Q 高增速,电动两轮车销量增长持续亮眼。分业务来看,2Q25 公司自主品牌零售滑板车收入9.29 亿元,同比+28%;电动两轮车销售138
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AIDC变压器
❗️❗️更新【天风电新】AIDC变压器:全球AIDC能源基建遇供给瓶颈、变压器产能或成卡点,重点关注AI变压器核心标的【金盘科技】、【顺钠股份】-0803 ——————————— 🌼事件 海外AI大厂Capex超预期,北美、东南亚AIDC扩建潮来袭,CSP大厂公开表示能源扩建计划落实遇阻,变压器和电力供应成瓶颈,施耐德电气订单已经排到2030年。 🌼分析 据我们了解,目前海外AIDC领域需求端旺盛,变压器海外三大家上浮20%左右;#国内干变龙头金盘AIDC变压器价格上浮10%仍供不应求、订单
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半导体设备板块:弹性明确,继续强Call!
半导体设备板块:弹性明确,继续强Call! [红包]各位领导好,近期半导体设备板块整体情绪平稳,但是我们看未来预期持续增强,当前位置坚定推荐! [太阳]半导体设备最关键的是两个方面: 1)国内扩产需求,下半年及明年预期快速提升。 #存储: 上半年设备板块情绪回落,主要原因是存储扩产预期下降,逻辑对国产设备拉动有限。但是看下半年,#两存的新厂的扩产超预期,全年扩产较上半年预期提升(6.5万片→10万片),#Q3的HBM及Q4的NAND新厂扩产需求的逐步落地,板块情绪进一步拉动。 26年看,两大新厂
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润达医疗:AI+医疗加速落地,主业经营逐步改善
【浙商计算机】润达医疗:AI+医疗加速落地,主业经营逐步改善 [太阳]Q2主业减亏,经营逐步改善 根据公司2025年半年度业绩预亏公告,归母净利润预计-0.61亿元到-0.39亿元,较Q1收窄0.08到0.30亿元;扣非后归母净利润预计-0.69 亿元到-0.45亿元,较Q1收窄 0.07到0.31亿元。 [太阳]合作多家医院开发专病智能体 # 专病研发 联合多个大学附属医院,推出不同专病智能体,实现从多模态数据分析、精准诊断、预后预测到个性化治疗推荐的全流程智能诊疗闭环;其中“睿兵Agent”
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重申AIDC液冷推荐
【国金研究重点推荐250807】 📪 重申AIDC液冷推荐! 💡【国金电新曾爽】 🔥冷板和快接头是服务器液冷的关键零部件,其可靠性和性能(是否漏液、散热效果是否优异)决定,根据我们测算,随着Blackwell系列液冷技术走向分立冷板,相应冷板、快接头价值量占比合计提升有望达到~10%。国内厂商在冷板、快接头环节的进展相对较快,包括获得NV code、获得Tire1厂商的代工验证、送样NV、送样Tire1厂商进行代工验证等。 🔥市场关注点:为何国内企业出现送样、认证潮? ☀由于过去在风冷和
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无人与反无装备赛道,中美加注投入的新赛道
【国盛军工】无人与反无装备赛道,中美加注投入的新赛道 🔥美股无人机概念股近期大涨,Ondas Holdings一周暴涨超80%,KTOS年度涨幅超过120%。主要原因是美国加大无人机的投入。 特朗普曾签署行政命令,确保美国在无人机研发、商业化和出口领域继续保持领导地位。 五角大楼近日宣布,加速无人机在全军的列装进程。 美交通部长、航空航天局(NASA)代理局长发文称,正在推动美国在无人机领域的主导地位。 🔥无人机:颠覆传统战争规则,推动军事变革的核心驱动力 战略优势:零伤亡成本、高费效比打击
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征和工业链传动为基拓展灵巧手对接头部客户
【GH电新】机器人新技术推荐:重视【征和工业】-链传动为基,拓展灵巧手、对接头部客户-0806 # 主业稳健,市值基本不含任何机器人期权 公司主业为各类链系统,包括车辆链、农业机械链及工业设备链等,该业务偏后市场持续稳健增长,利基市场高盈利,并且持续开展品类拓展,我们预计25年主业归母1.7e同增30%+ # 机器人新技术:链传动为基推动灵巧手产品布局、对接优质客户,后续中短期高频催化 1)公司机器人端开展链传动,核心优势在于轻量化高性价比,预计三季度或有相应方案的灵巧手产品发布 2)客户端,与
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威力传动更新推荐-增速器将迎来大规模出货,重视公司业绩拐点-0805
【天风电新】威力传动更新推荐-增速器将迎来大规模出货,重视公司业绩拐点-0805 ——————————— 前期我们发了公司深度,主要看好:①公司风电主齿轮箱(增速器)获金风科技扶持,开始规模出货;②资本开支先行,24年底减速器扩产完成,当前增收器工厂一期在建,25年底建成,看好后续经营杠杆释放利润弹性。 【边际变化】减速器产能利用率提升,增速器将迎来大规模出货 1、减速器:减速器出货高增。24年出货2万台+,25全年预计出货6-7万台,其中25H1预计出货量3万台以上; 2、增速器:近期增速器进
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华正新材2025年产能核心集中于高频覆铜板
🚀华正新材🚀 2025年产能核心集中于高频覆铜板、ABF膜、铝塑膜三大高增长领域,绑定华为、英伟达、宁德时代等头部客户驱动产能超负荷运转。 一、利润增长核心驱动因素产能释放与高端化转型覆铜板产能爬坡珠海基地一二期投产,2024年产能利用率达105.77%(超负荷运行),产能提升至3,556万张/年(较2021年增长75.1%),2025年Q1营收同比增长20.49%至10.3亿元。产品结构优化高频高速覆铜板(如ML-ULL3等级)占比提升,适配AI服务器(华为昇腾芯片)及112Gbps交换机
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分众传媒今日大涨点评:战略合作引爆“场景营销”新预期
分众传媒今日大涨点评:战略合作引爆“场景营销”新预期 今日(8月5日)盘中表现 分众传媒(002027.SZ)今日股价强势拉升,截至收盘大涨,成交量显著放大,市场资金对公司与支付宝的联合发布会反应积极。此次合作被视为“线下流量数字化”的重大突破,直接推动股价上行。 --- 大涨核心驱动因素 1. “百万电梯+千亿流量”稀缺性资源整合 - 分众传媒覆盖全国超300万块电梯智慧屏,占据线下核心场景流量入口;支付宝拥有10亿用户及完整商业生态。两者的“NFC碰一碰”技术将线下曝光与线上转化无缝衔接,形
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爱仕达上涨原因:京东首家合营外卖门店开业
爱仕达上涨原因:京东首家合营外卖门店开业:机器人“炒菜” 京东将投入百亿资金建设新型供应链,计划未来3年内在全国建设1万家京东自营餐馆,助力炒菜机器人最强落地场景 爱仕达:炒菜机器人+辨识度龙头 。爱仕达的炒菜机器人产品,凭借多年厨具制造经验,机身采用食品级不锈钢材质,耐用易清洁。
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大疆首款扫拖一体机器人“ROMO”将于2025年8月6日发布
大疆首款扫拖一体机器人“ROMO”将于2025年8月6日发布 相关概念股涉及与其产业链有合作或潜在供货关系的企业,包括钧崴电子(电流感测精密电阻)、联创电子(镜头及模组)、宇瞳光学(玻璃镜片及镜头)、银禧科技(高性能高分子材料)、博通集成(无线数传芯片)、显盈科技(模具及精密结构件)、京山轻机(无刷电机定转子)、欣旺达(电池)、信维通信(天线模组等)、得润电子(连接器)等 。此外,兴森科技(PCB)、福日电子等也被提及与扫地机器人产业链相关 。 • 钧崴电子:电流感测精密电阻可用于大疆机器人控制
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AI指挥控制系统——央视视频官宣后,又迎国防部官方加持
【国盛军工】AI指挥控制系统——央视视频官宣后,又迎国防部官方加持 8月4日,中国国防部官方公众号发布《勇闯新域》视频,再次强调无人智能作战体系,无人“蜂群”、机器“狼群”。 并且强调——“传统作战指挥的思维理念已满足不了智能化无人化的作战需求”。 这就引出——AI指挥控制系统,这一无人智能装备时代的最新质战斗力的必要性。 无人装备集群作战的AI指挥控制系统首推——【科思科技】 其卡位优势非常突出:一是集群组网必需的自组网通信芯片;二是AI指挥控制系统,实现集群作战的大脑。在A股都极具稀缺性!
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2025年1-6月全球动力电池装机数据月度追踪
[玫瑰]【中信电池与能源管理】2025年1-6月全球动力电池装机数据月度追踪(SNE口径) [太阳]SNE发布2025H1全球动力电池装机及份额数据,核心要点如下,具体装机量及市占率明细见一张图 【要点总结】 1、行业总量:2025H1全球动力电池装机量504.4GWh,同比+37.3%;其中,2025年6月全球动力电池装机量103.1GWh,同比+32.9%,环比+11.1%。分季度来看,25Q2全球动力电池装机量282.6GWh,同比+36.1%,环比+27.4% 2、中国企业:2025H1
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美国5、6月新增非农就业数据大幅下修、引发衰退交易
美国5、6月新增非农就业数据大幅下修、引发衰退交易,为美联储开启降息提供条件,但从实际美国GDP数据和消费数据来看,都呈现出较强韧性;反内卷交易有所降温,但从政治局会议方向来看,反内卷依然政策主要强化方向;新消费板块波动仍较大,继续提示核心公司调整到位。 [玫瑰]新消费组合:老铺+泡泡+布鲁可+潮宏基+乖宝+九号+百亚+润本+登康+孩子王等 [玫瑰]稳健组合:太阳+仙鹤+永新+裕同+雅迪+爱玛等 [玫瑰]出口链组合:匠心+众鑫+巨星+永艺+英科医疗+浙江自然+嘉益+哈尔斯+英科再生+安克+致欧等
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九号公司-689009-季度净利润率创新高
中金公司-九号公司-689009-季度净利润率创新高;新兴业务保持扩张节奏-20250803】 2Q25 业绩高于我们预期 公司 2Q25 营业收入66.3 亿元,同比+61.5%/环比+29.7%;2Q25 归母净利润为7.9 亿元,同比+70.8%/环比+72.2%。电动两轮车利润率提升和财务收入增厚利润,2Q25 业绩超出我们预期。 滑板车零售收入延续1Q 高增速,电动两轮车销量增长持续亮眼。分业务来看,2Q25 公司自主品牌零售滑板车收入9.29 亿元,同比+28%;电动两轮车销售138
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AIDC变压器
❗️❗️更新【天风电新】AIDC变压器:全球AIDC能源基建遇供给瓶颈、变压器产能或成卡点,重点关注AI变压器核心标的【金盘科技】、【顺钠股份】-0803 ——————————— 🌼事件 海外AI大厂Capex超预期,北美、东南亚AIDC扩建潮来袭,CSP大厂公开表示能源扩建计划落实遇阻,变压器和电力供应成瓶颈,施耐德电气订单已经排到2030年。 🌼分析 据我们了解,目前海外AIDC领域需求端旺盛,变压器海外三大家上浮20%左右;#国内干变龙头金盘AIDC变压器价格上浮10%仍供不应求、订单
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半导体设备板块:弹性明确,继续强Call!
半导体设备板块:弹性明确,继续强Call! [红包]各位领导好,近期半导体设备板块整体情绪平稳,但是我们看未来预期持续增强,当前位置坚定推荐! [太阳]半导体设备最关键的是两个方面: 1)国内扩产需求,下半年及明年预期快速提升。 #存储: 上半年设备板块情绪回落,主要原因是存储扩产预期下降,逻辑对国产设备拉动有限。但是看下半年,#两存的新厂的扩产超预期,全年扩产较上半年预期提升(6.5万片→10万片),#Q3的HBM及Q4的NAND新厂扩产需求的逐步落地,板块情绪进一步拉动。 26年看,两大新厂
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润达医疗:AI+医疗加速落地,主业经营逐步改善
【浙商计算机】润达医疗:AI+医疗加速落地,主业经营逐步改善 [太阳]Q2主业减亏,经营逐步改善 根据公司2025年半年度业绩预亏公告,归母净利润预计-0.61亿元到-0.39亿元,较Q1收窄0.08到0.30亿元;扣非后归母净利润预计-0.69 亿元到-0.45亿元,较Q1收窄 0.07到0.31亿元。 [太阳]合作多家医院开发专病智能体 # 专病研发 联合多个大学附属医院,推出不同专病智能体,实现从多模态数据分析、精准诊断、预后预测到个性化治疗推荐的全流程智能诊疗闭环;其中“睿兵Agent”
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重申AIDC液冷推荐
【国金研究重点推荐250807】 📪 重申AIDC液冷推荐! 💡【国金电新曾爽】 🔥冷板和快接头是服务器液冷的关键零部件,其可靠性和性能(是否漏液、散热效果是否优异)决定,根据我们测算,随着Blackwell系列液冷技术走向分立冷板,相应冷板、快接头价值量占比合计提升有望达到~10%。国内厂商在冷板、快接头环节的进展相对较快,包括获得NV code、获得Tire1厂商的代工验证、送样NV、送样Tire1厂商进行代工验证等。 🔥市场关注点:为何国内企业出现送样、认证潮? ☀由于过去在风冷和
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无人与反无装备赛道,中美加注投入的新赛道
【国盛军工】无人与反无装备赛道,中美加注投入的新赛道 🔥美股无人机概念股近期大涨,Ondas Holdings一周暴涨超80%,KTOS年度涨幅超过120%。主要原因是美国加大无人机的投入。 特朗普曾签署行政命令,确保美国在无人机研发、商业化和出口领域继续保持领导地位。 五角大楼近日宣布,加速无人机在全军的列装进程。 美交通部长、航空航天局(NASA)代理局长发文称,正在推动美国在无人机领域的主导地位。 🔥无人机:颠覆传统战争规则,推动军事变革的核心驱动力 战略优势:零伤亡成本、高费效比打击
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征和工业链传动为基拓展灵巧手对接头部客户
【GH电新】机器人新技术推荐:重视【征和工业】-链传动为基,拓展灵巧手、对接头部客户-0806 # 主业稳健,市值基本不含任何机器人期权 公司主业为各类链系统,包括车辆链、农业机械链及工业设备链等,该业务偏后市场持续稳健增长,利基市场高盈利,并且持续开展品类拓展,我们预计25年主业归母1.7e同增30%+ # 机器人新技术:链传动为基推动灵巧手产品布局、对接优质客户,后续中短期高频催化 1)公司机器人端开展链传动,核心优势在于轻量化高性价比,预计三季度或有相应方案的灵巧手产品发布 2)客户端,与
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威力传动更新推荐-增速器将迎来大规模出货,重视公司业绩拐点-0805
【天风电新】威力传动更新推荐-增速器将迎来大规模出货,重视公司业绩拐点-0805 ——————————— 前期我们发了公司深度,主要看好:①公司风电主齿轮箱(增速器)获金风科技扶持,开始规模出货;②资本开支先行,24年底减速器扩产完成,当前增收器工厂一期在建,25年底建成,看好后续经营杠杆释放利润弹性。 【边际变化】减速器产能利用率提升,增速器将迎来大规模出货 1、减速器:减速器出货高增。24年出货2万台+,25全年预计出货6-7万台,其中25H1预计出货量3万台以上; 2、增速器:近期增速器进
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华正新材2025年产能核心集中于高频覆铜板
🚀华正新材🚀 2025年产能核心集中于高频覆铜板、ABF膜、铝塑膜三大高增长领域,绑定华为、英伟达、宁德时代等头部客户驱动产能超负荷运转。 一、利润增长核心驱动因素产能释放与高端化转型覆铜板产能爬坡珠海基地一二期投产,2024年产能利用率达105.77%(超负荷运行),产能提升至3,556万张/年(较2021年增长75.1%),2025年Q1营收同比增长20.49%至10.3亿元。产品结构优化高频高速覆铜板(如ML-ULL3等级)占比提升,适配AI服务器(华为昇腾芯片)及112Gbps交换机
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分众传媒今日大涨点评:战略合作引爆“场景营销”新预期
分众传媒今日大涨点评:战略合作引爆“场景营销”新预期 今日(8月5日)盘中表现 分众传媒(002027.SZ)今日股价强势拉升,截至收盘大涨,成交量显著放大,市场资金对公司与支付宝的联合发布会反应积极。此次合作被视为“线下流量数字化”的重大突破,直接推动股价上行。 --- 大涨核心驱动因素 1. “百万电梯+千亿流量”稀缺性资源整合 - 分众传媒覆盖全国超300万块电梯智慧屏,占据线下核心场景流量入口;支付宝拥有10亿用户及完整商业生态。两者的“NFC碰一碰”技术将线下曝光与线上转化无缝衔接,形
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爱仕达上涨原因:京东首家合营外卖门店开业
爱仕达上涨原因:京东首家合营外卖门店开业:机器人“炒菜” 京东将投入百亿资金建设新型供应链,计划未来3年内在全国建设1万家京东自营餐馆,助力炒菜机器人最强落地场景 爱仕达:炒菜机器人+辨识度龙头 。爱仕达的炒菜机器人产品,凭借多年厨具制造经验,机身采用食品级不锈钢材质,耐用易清洁。
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大疆首款扫拖一体机器人“ROMO”将于2025年8月6日发布
大疆首款扫拖一体机器人“ROMO”将于2025年8月6日发布 相关概念股涉及与其产业链有合作或潜在供货关系的企业,包括钧崴电子(电流感测精密电阻)、联创电子(镜头及模组)、宇瞳光学(玻璃镜片及镜头)、银禧科技(高性能高分子材料)、博通集成(无线数传芯片)、显盈科技(模具及精密结构件)、京山轻机(无刷电机定转子)、欣旺达(电池)、信维通信(天线模组等)、得润电子(连接器)等 。此外,兴森科技(PCB)、福日电子等也被提及与扫地机器人产业链相关 。 • 钧崴电子:电流感测精密电阻可用于大疆机器人控制
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AI指挥控制系统——央视视频官宣后,又迎国防部官方加持
【国盛军工】AI指挥控制系统——央视视频官宣后,又迎国防部官方加持 8月4日,中国国防部官方公众号发布《勇闯新域》视频,再次强调无人智能作战体系,无人“蜂群”、机器“狼群”。 并且强调——“传统作战指挥的思维理念已满足不了智能化无人化的作战需求”。 这就引出——AI指挥控制系统,这一无人智能装备时代的最新质战斗力的必要性。 无人装备集群作战的AI指挥控制系统首推——【科思科技】 其卡位优势非常突出:一是集群组网必需的自组网通信芯片;二是AI指挥控制系统,实现集群作战的大脑。在A股都极具稀缺性!
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2025年1-6月全球动力电池装机数据月度追踪
[玫瑰]【中信电池与能源管理】2025年1-6月全球动力电池装机数据月度追踪(SNE口径) [太阳]SNE发布2025H1全球动力电池装机及份额数据,核心要点如下,具体装机量及市占率明细见一张图 【要点总结】 1、行业总量:2025H1全球动力电池装机量504.4GWh,同比+37.3%;其中,2025年6月全球动力电池装机量103.1GWh,同比+32.9%,环比+11.1%。分季度来看,25Q2全球动力电池装机量282.6GWh,同比+36.1%,环比+27.4% 2、中国企业:2025H1
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美国5、6月新增非农就业数据大幅下修、引发衰退交易
美国5、6月新增非农就业数据大幅下修、引发衰退交易,为美联储开启降息提供条件,但从实际美国GDP数据和消费数据来看,都呈现出较强韧性;反内卷交易有所降温,但从政治局会议方向来看,反内卷依然政策主要强化方向;新消费板块波动仍较大,继续提示核心公司调整到位。 [玫瑰]新消费组合:老铺+泡泡+布鲁可+潮宏基+乖宝+九号+百亚+润本+登康+孩子王等 [玫瑰]稳健组合:太阳+仙鹤+永新+裕同+雅迪+爱玛等 [玫瑰]出口链组合:匠心+众鑫+巨星+永艺+英科医疗+浙江自然+嘉益+哈尔斯+英科再生+安克+致欧等
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九号公司-689009-季度净利润率创新高
中金公司-九号公司-689009-季度净利润率创新高;新兴业务保持扩张节奏-20250803】 2Q25 业绩高于我们预期 公司 2Q25 营业收入66.3 亿元,同比+61.5%/环比+29.7%;2Q25 归母净利润为7.9 亿元,同比+70.8%/环比+72.2%。电动两轮车利润率提升和财务收入增厚利润,2Q25 业绩超出我们预期。 滑板车零售收入延续1Q 高增速,电动两轮车销量增长持续亮眼。分业务来看,2Q25 公司自主品牌零售滑板车收入9.29 亿元,同比+28%;电动两轮车销售138
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AIDC变压器
❗️❗️更新【天风电新】AIDC变压器:全球AIDC能源基建遇供给瓶颈、变压器产能或成卡点,重点关注AI变压器核心标的【金盘科技】、【顺钠股份】-0803 ——————————— 🌼事件 海外AI大厂Capex超预期,北美、东南亚AIDC扩建潮来袭,CSP大厂公开表示能源扩建计划落实遇阻,变压器和电力供应成瓶颈,施耐德电气订单已经排到2030年。 🌼分析 据我们了解,目前海外AIDC领域需求端旺盛,变压器海外三大家上浮20%左右;#国内干变龙头金盘AIDC变压器价格上浮10%仍供不应求、订单
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半导体设备板块:弹性明确,继续强Call!
半导体设备板块:弹性明确,继续强Call! [红包]各位领导好,近期半导体设备板块整体情绪平稳,但是我们看未来预期持续增强,当前位置坚定推荐! [太阳]半导体设备最关键的是两个方面: 1)国内扩产需求,下半年及明年预期快速提升。 #存储: 上半年设备板块情绪回落,主要原因是存储扩产预期下降,逻辑对国产设备拉动有限。但是看下半年,#两存的新厂的扩产超预期,全年扩产较上半年预期提升(6.5万片→10万片),#Q3的HBM及Q4的NAND新厂扩产需求的逐步落地,板块情绪进一步拉动。 26年看,两大新厂
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润达医疗:AI+医疗加速落地,主业经营逐步改善
【浙商计算机】润达医疗:AI+医疗加速落地,主业经营逐步改善 [太阳]Q2主业减亏,经营逐步改善 根据公司2025年半年度业绩预亏公告,归母净利润预计-0.61亿元到-0.39亿元,较Q1收窄0.08到0.30亿元;扣非后归母净利润预计-0.69 亿元到-0.45亿元,较Q1收窄 0.07到0.31亿元。 [太阳]合作多家医院开发专病智能体 # 专病研发 联合多个大学附属医院,推出不同专病智能体,实现从多模态数据分析、精准诊断、预后预测到个性化治疗推荐的全流程智能诊疗闭环;其中“睿兵Agent”
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重申AIDC液冷推荐
【国金研究重点推荐250807】 📪 重申AIDC液冷推荐! 💡【国金电新曾爽】 🔥冷板和快接头是服务器液冷的关键零部件,其可靠性和性能(是否漏液、散热效果是否优异)决定,根据我们测算,随着Blackwell系列液冷技术走向分立冷板,相应冷板、快接头价值量占比合计提升有望达到~10%。国内厂商在冷板、快接头环节的进展相对较快,包括获得NV code、获得Tire1厂商的代工验证、送样NV、送样Tire1厂商进行代工验证等。 🔥市场关注点:为何国内企业出现送样、认证潮? ☀由于过去在风冷和
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无人与反无装备赛道,中美加注投入的新赛道
【国盛军工】无人与反无装备赛道,中美加注投入的新赛道 🔥美股无人机概念股近期大涨,Ondas Holdings一周暴涨超80%,KTOS年度涨幅超过120%。主要原因是美国加大无人机的投入。 特朗普曾签署行政命令,确保美国在无人机研发、商业化和出口领域继续保持领导地位。 五角大楼近日宣布,加速无人机在全军的列装进程。 美交通部长、航空航天局(NASA)代理局长发文称,正在推动美国在无人机领域的主导地位。 🔥无人机:颠覆传统战争规则,推动军事变革的核心驱动力 战略优势:零伤亡成本、高费效比打击
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征和工业链传动为基拓展灵巧手对接头部客户
【GH电新】机器人新技术推荐:重视【征和工业】-链传动为基,拓展灵巧手、对接头部客户-0806 # 主业稳健,市值基本不含任何机器人期权 公司主业为各类链系统,包括车辆链、农业机械链及工业设备链等,该业务偏后市场持续稳健增长,利基市场高盈利,并且持续开展品类拓展,我们预计25年主业归母1.7e同增30%+ # 机器人新技术:链传动为基推动灵巧手产品布局、对接优质客户,后续中短期高频催化 1)公司机器人端开展链传动,核心优势在于轻量化高性价比,预计三季度或有相应方案的灵巧手产品发布 2)客户端,与
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威力传动更新推荐-增速器将迎来大规模出货,重视公司业绩拐点-0805
【天风电新】威力传动更新推荐-增速器将迎来大规模出货,重视公司业绩拐点-0805 ——————————— 前期我们发了公司深度,主要看好:①公司风电主齿轮箱(增速器)获金风科技扶持,开始规模出货;②资本开支先行,24年底减速器扩产完成,当前增收器工厂一期在建,25年底建成,看好后续经营杠杆释放利润弹性。 【边际变化】减速器产能利用率提升,增速器将迎来大规模出货 1、减速器:减速器出货高增。24年出货2万台+,25全年预计出货6-7万台,其中25H1预计出货量3万台以上; 2、增速器:近期增速器进
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华正新材2025年产能核心集中于高频覆铜板
🚀华正新材🚀 2025年产能核心集中于高频覆铜板、ABF膜、铝塑膜三大高增长领域,绑定华为、英伟达、宁德时代等头部客户驱动产能超负荷运转。 一、利润增长核心驱动因素产能释放与高端化转型覆铜板产能爬坡珠海基地一二期投产,2024年产能利用率达105.77%(超负荷运行),产能提升至3,556万张/年(较2021年增长75.1%),2025年Q1营收同比增长20.49%至10.3亿元。产品结构优化高频高速覆铜板(如ML-ULL3等级)占比提升,适配AI服务器(华为昇腾芯片)及112Gbps交换机
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分众传媒今日大涨点评:战略合作引爆“场景营销”新预期
分众传媒今日大涨点评:战略合作引爆“场景营销”新预期 今日(8月5日)盘中表现 分众传媒(002027.SZ)今日股价强势拉升,截至收盘大涨,成交量显著放大,市场资金对公司与支付宝的联合发布会反应积极。此次合作被视为“线下流量数字化”的重大突破,直接推动股价上行。 --- 大涨核心驱动因素 1. “百万电梯+千亿流量”稀缺性资源整合 - 分众传媒覆盖全国超300万块电梯智慧屏,占据线下核心场景流量入口;支付宝拥有10亿用户及完整商业生态。两者的“NFC碰一碰”技术将线下曝光与线上转化无缝衔接,形
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爱仕达上涨原因:京东首家合营外卖门店开业
爱仕达上涨原因:京东首家合营外卖门店开业:机器人“炒菜” 京东将投入百亿资金建设新型供应链,计划未来3年内在全国建设1万家京东自营餐馆,助力炒菜机器人最强落地场景 爱仕达:炒菜机器人+辨识度龙头 。爱仕达的炒菜机器人产品,凭借多年厨具制造经验,机身采用食品级不锈钢材质,耐用易清洁。
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大疆首款扫拖一体机器人“ROMO”将于2025年8月6日发布
大疆首款扫拖一体机器人“ROMO”将于2025年8月6日发布 相关概念股涉及与其产业链有合作或潜在供货关系的企业,包括钧崴电子(电流感测精密电阻)、联创电子(镜头及模组)、宇瞳光学(玻璃镜片及镜头)、银禧科技(高性能高分子材料)、博通集成(无线数传芯片)、显盈科技(模具及精密结构件)、京山轻机(无刷电机定转子)、欣旺达(电池)、信维通信(天线模组等)、得润电子(连接器)等 。此外,兴森科技(PCB)、福日电子等也被提及与扫地机器人产业链相关 。 • 钧崴电子:电流感测精密电阻可用于大疆机器人控制
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AI指挥控制系统——央视视频官宣后,又迎国防部官方加持
【国盛军工】AI指挥控制系统——央视视频官宣后,又迎国防部官方加持 8月4日,中国国防部官方公众号发布《勇闯新域》视频,再次强调无人智能作战体系,无人“蜂群”、机器“狼群”。 并且强调——“传统作战指挥的思维理念已满足不了智能化无人化的作战需求”。 这就引出——AI指挥控制系统,这一无人智能装备时代的最新质战斗力的必要性。 无人装备集群作战的AI指挥控制系统首推——【科思科技】 其卡位优势非常突出:一是集群组网必需的自组网通信芯片;二是AI指挥控制系统,实现集群作战的大脑。在A股都极具稀缺性!
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2025年1-6月全球动力电池装机数据月度追踪
[玫瑰]【中信电池与能源管理】2025年1-6月全球动力电池装机数据月度追踪(SNE口径) [太阳]SNE发布2025H1全球动力电池装机及份额数据,核心要点如下,具体装机量及市占率明细见一张图 【要点总结】 1、行业总量:2025H1全球动力电池装机量504.4GWh,同比+37.3%;其中,2025年6月全球动力电池装机量103.1GWh,同比+32.9%,环比+11.1%。分季度来看,25Q2全球动力电池装机量282.6GWh,同比+36.1%,环比+27.4% 2、中国企业:2025H1
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美国5、6月新增非农就业数据大幅下修、引发衰退交易
美国5、6月新增非农就业数据大幅下修、引发衰退交易,为美联储开启降息提供条件,但从实际美国GDP数据和消费数据来看,都呈现出较强韧性;反内卷交易有所降温,但从政治局会议方向来看,反内卷依然政策主要强化方向;新消费板块波动仍较大,继续提示核心公司调整到位。 [玫瑰]新消费组合:老铺+泡泡+布鲁可+潮宏基+乖宝+九号+百亚+润本+登康+孩子王等 [玫瑰]稳健组合:太阳+仙鹤+永新+裕同+雅迪+爱玛等 [玫瑰]出口链组合:匠心+众鑫+巨星+永艺+英科医疗+浙江自然+嘉益+哈尔斯+英科再生+安克+致欧等
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九号公司-689009-季度净利润率创新高
中金公司-九号公司-689009-季度净利润率创新高;新兴业务保持扩张节奏-20250803】 2Q25 业绩高于我们预期 公司 2Q25 营业收入66.3 亿元,同比+61.5%/环比+29.7%;2Q25 归母净利润为7.9 亿元,同比+70.8%/环比+72.2%。电动两轮车利润率提升和财务收入增厚利润,2Q25 业绩超出我们预期。 滑板车零售收入延续1Q 高增速,电动两轮车销量增长持续亮眼。分业务来看,2Q25 公司自主品牌零售滑板车收入9.29 亿元,同比+28%;电动两轮车销售138
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AIDC变压器
❗️❗️更新【天风电新】AIDC变压器:全球AIDC能源基建遇供给瓶颈、变压器产能或成卡点,重点关注AI变压器核心标的【金盘科技】、【顺钠股份】-0803 ——————————— 🌼事件 海外AI大厂Capex超预期,北美、东南亚AIDC扩建潮来袭,CSP大厂公开表示能源扩建计划落实遇阻,变压器和电力供应成瓶颈,施耐德电气订单已经排到2030年。 🌼分析 据我们了解,目前海外AIDC领域需求端旺盛,变压器海外三大家上浮20%左右;#国内干变龙头金盘AIDC变压器价格上浮10%仍供不应求、订单
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半导体设备板块:弹性明确,继续强Call!
半导体设备板块:弹性明确,继续强Call! [红包]各位领导好,近期半导体设备板块整体情绪平稳,但是我们看未来预期持续增强,当前位置坚定推荐! [太阳]半导体设备最关键的是两个方面: 1)国内扩产需求,下半年及明年预期快速提升。 #存储: 上半年设备板块情绪回落,主要原因是存储扩产预期下降,逻辑对国产设备拉动有限。但是看下半年,#两存的新厂的扩产超预期,全年扩产较上半年预期提升(6.5万片→10万片),#Q3的HBM及Q4的NAND新厂扩产需求的逐步落地,板块情绪进一步拉动。 26年看,两大新厂
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润达医疗:AI+医疗加速落地,主业经营逐步改善
【浙商计算机】润达医疗:AI+医疗加速落地,主业经营逐步改善 [太阳]Q2主业减亏,经营逐步改善 根据公司2025年半年度业绩预亏公告,归母净利润预计-0.61亿元到-0.39亿元,较Q1收窄0.08到0.30亿元;扣非后归母净利润预计-0.69 亿元到-0.45亿元,较Q1收窄 0.07到0.31亿元。 [太阳]合作多家医院开发专病智能体 # 专病研发 联合多个大学附属医院,推出不同专病智能体,实现从多模态数据分析、精准诊断、预后预测到个性化治疗推荐的全流程智能诊疗闭环;其中“睿兵Agent”
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【国金研究重点推荐250807】 📪 重申AIDC液冷推荐! 💡【国金电新曾爽】 🔥冷板和快接头是服务器液冷的关键零部件,其可靠性和性能(是否漏液、散热效果是否优异)决定,根据我们测算,随着Blackwell系列液冷技术走向分立冷板,相应冷板、快接头价值量占比合计提升有望达到~10%。国内厂商在冷板、快接头环节的进展相对较快,包括获得NV code、获得Tire1厂商的代工验证、送样NV、送样Tire1厂商进行代工验证等。 🔥市场关注点:为何国内企业出现送样、认证潮? ☀由于过去在风冷和
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无人与反无装备赛道,中美加注投入的新赛道
【国盛军工】无人与反无装备赛道,中美加注投入的新赛道 🔥美股无人机概念股近期大涨,Ondas Holdings一周暴涨超80%,KTOS年度涨幅超过120%。主要原因是美国加大无人机的投入。 特朗普曾签署行政命令,确保美国在无人机研发、商业化和出口领域继续保持领导地位。 五角大楼近日宣布,加速无人机在全军的列装进程。 美交通部长、航空航天局(NASA)代理局长发文称,正在推动美国在无人机领域的主导地位。 🔥无人机:颠覆传统战争规则,推动军事变革的核心驱动力 战略优势:零伤亡成本、高费效比打击
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2025-08-06 13:16:35
征和工业链传动为基拓展灵巧手对接头部客户
【GH电新】机器人新技术推荐:重视【征和工业】-链传动为基,拓展灵巧手、对接头部客户-0806 # 主业稳健,市值基本不含任何机器人期权 公司主业为各类链系统,包括车辆链、农业机械链及工业设备链等,该业务偏后市场持续稳健增长,利基市场高盈利,并且持续开展品类拓展,我们预计25年主业归母1.7e同增30%+ # 机器人新技术:链传动为基推动灵巧手产品布局、对接优质客户,后续中短期高频催化 1)公司机器人端开展链传动,核心优势在于轻量化高性价比,预计三季度或有相应方案的灵巧手产品发布 2)客户端,与
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征和工业
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2025-08-06 08:39:19
威力传动更新推荐-增速器将迎来大规模出货,重视公司业绩拐点-0805
【天风电新】威力传动更新推荐-增速器将迎来大规模出货,重视公司业绩拐点-0805 ——————————— 前期我们发了公司深度,主要看好:①公司风电主齿轮箱(增速器)获金风科技扶持,开始规模出货;②资本开支先行,24年底减速器扩产完成,当前增收器工厂一期在建,25年底建成,看好后续经营杠杆释放利润弹性。 【边际变化】减速器产能利用率提升,增速器将迎来大规模出货 1、减速器:减速器出货高增。24年出货2万台+,25全年预计出货6-7万台,其中25H1预计出货量3万台以上; 2、增速器:近期增速器进
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威力传动
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2025-08-05 23:22:58
华正新材2025年产能核心集中于高频覆铜板
🚀华正新材🚀 2025年产能核心集中于高频覆铜板、ABF膜、铝塑膜三大高增长领域,绑定华为、英伟达、宁德时代等头部客户驱动产能超负荷运转。 一、利润增长核心驱动因素产能释放与高端化转型覆铜板产能爬坡珠海基地一二期投产,2024年产能利用率达105.77%(超负荷运行),产能提升至3,556万张/年(较2021年增长75.1%),2025年Q1营收同比增长20.49%至10.3亿元。产品结构优化高频高速覆铜板(如ML-ULL3等级)占比提升,适配AI服务器(华为昇腾芯片)及112Gbps交换机
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2025-08-05 14:45:27
分众传媒今日大涨点评:战略合作引爆“场景营销”新预期
分众传媒今日大涨点评:战略合作引爆“场景营销”新预期 今日(8月5日)盘中表现 分众传媒(002027.SZ)今日股价强势拉升,截至收盘大涨,成交量显著放大,市场资金对公司与支付宝的联合发布会反应积极。此次合作被视为“线下流量数字化”的重大突破,直接推动股价上行。 --- 大涨核心驱动因素 1. “百万电梯+千亿流量”稀缺性资源整合 - 分众传媒覆盖全国超300万块电梯智慧屏,占据线下核心场景流量入口;支付宝拥有10亿用户及完整商业生态。两者的“NFC碰一碰”技术将线下曝光与线上转化无缝衔接,形
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2025-08-05 11:19:49
爱仕达上涨原因:京东首家合营外卖门店开业
爱仕达上涨原因:京东首家合营外卖门店开业:机器人“炒菜” 京东将投入百亿资金建设新型供应链,计划未来3年内在全国建设1万家京东自营餐馆,助力炒菜机器人最强落地场景 爱仕达:炒菜机器人+辨识度龙头 。爱仕达的炒菜机器人产品,凭借多年厨具制造经验,机身采用食品级不锈钢材质,耐用易清洁。
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2025-08-05 09:20:49
大疆首款扫拖一体机器人“ROMO”将于2025年8月6日发布
大疆首款扫拖一体机器人“ROMO”将于2025年8月6日发布 相关概念股涉及与其产业链有合作或潜在供货关系的企业,包括钧崴电子(电流感测精密电阻)、联创电子(镜头及模组)、宇瞳光学(玻璃镜片及镜头)、银禧科技(高性能高分子材料)、博通集成(无线数传芯片)、显盈科技(模具及精密结构件)、京山轻机(无刷电机定转子)、欣旺达(电池)、信维通信(天线模组等)、得润电子(连接器)等 。此外,兴森科技(PCB)、福日电子等也被提及与扫地机器人产业链相关 。 • 钧崴电子:电流感测精密电阻可用于大疆机器人控制
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2025-08-04 22:17:29
AI指挥控制系统——央视视频官宣后,又迎国防部官方加持
【国盛军工】AI指挥控制系统——央视视频官宣后,又迎国防部官方加持 8月4日,中国国防部官方公众号发布《勇闯新域》视频,再次强调无人智能作战体系,无人“蜂群”、机器“狼群”。 并且强调——“传统作战指挥的思维理念已满足不了智能化无人化的作战需求”。 这就引出——AI指挥控制系统,这一无人智能装备时代的最新质战斗力的必要性。 无人装备集群作战的AI指挥控制系统首推——【科思科技】 其卡位优势非常突出:一是集群组网必需的自组网通信芯片;二是AI指挥控制系统,实现集群作战的大脑。在A股都极具稀缺性!
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2025年1-6月全球动力电池装机数据月度追踪
[玫瑰]【中信电池与能源管理】2025年1-6月全球动力电池装机数据月度追踪(SNE口径) [太阳]SNE发布2025H1全球动力电池装机及份额数据,核心要点如下,具体装机量及市占率明细见一张图 【要点总结】 1、行业总量:2025H1全球动力电池装机量504.4GWh,同比+37.3%;其中,2025年6月全球动力电池装机量103.1GWh,同比+32.9%,环比+11.1%。分季度来看,25Q2全球动力电池装机量282.6GWh,同比+36.1%,环比+27.4% 2、中国企业:2025H1
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2025-08-04 10:29:01
美国5、6月新增非农就业数据大幅下修、引发衰退交易
美国5、6月新增非农就业数据大幅下修、引发衰退交易,为美联储开启降息提供条件,但从实际美国GDP数据和消费数据来看,都呈现出较强韧性;反内卷交易有所降温,但从政治局会议方向来看,反内卷依然政策主要强化方向;新消费板块波动仍较大,继续提示核心公司调整到位。 [玫瑰]新消费组合:老铺+泡泡+布鲁可+潮宏基+乖宝+九号+百亚+润本+登康+孩子王等 [玫瑰]稳健组合:太阳+仙鹤+永新+裕同+雅迪+爱玛等 [玫瑰]出口链组合:匠心+众鑫+巨星+永艺+英科医疗+浙江自然+嘉益+哈尔斯+英科再生+安克+致欧等
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九号公司-689009-季度净利润率创新高
中金公司-九号公司-689009-季度净利润率创新高;新兴业务保持扩张节奏-20250803】 2Q25 业绩高于我们预期 公司 2Q25 营业收入66.3 亿元,同比+61.5%/环比+29.7%;2Q25 归母净利润为7.9 亿元,同比+70.8%/环比+72.2%。电动两轮车利润率提升和财务收入增厚利润,2Q25 业绩超出我们预期。 滑板车零售收入延续1Q 高增速,电动两轮车销量增长持续亮眼。分业务来看,2Q25 公司自主品牌零售滑板车收入9.29 亿元,同比+28%;电动两轮车销售138
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2025-08-04 00:53:57
AIDC变压器
❗️❗️更新【天风电新】AIDC变压器:全球AIDC能源基建遇供给瓶颈、变压器产能或成卡点,重点关注AI变压器核心标的【金盘科技】、【顺钠股份】-0803 ——————————— 🌼事件 海外AI大厂Capex超预期,北美、东南亚AIDC扩建潮来袭,CSP大厂公开表示能源扩建计划落实遇阻,变压器和电力供应成瓶颈,施耐德电气订单已经排到2030年。 🌼分析 据我们了解,目前海外AIDC领域需求端旺盛,变压器海外三大家上浮20%左右;#国内干变龙头金盘AIDC变压器价格上浮10%仍供不应求、订单
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