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2025-08-01 18:41:44
再call艾迪药业
☀再call【艾迪药业】!!!整合酶抑制剂BD合作谈判推进中,暴露前预防长效药物即将进入临床。市值看150亿! [玫瑰]公司是一家深耕HIV治疗和预防的创新药企业。 [玫瑰]首款HIV治疗药物复邦德快速放量。复邦德是公司首款HIV创新药,2024年被纳入医保目录,24年销售额接近1.5亿,25年目标在3.5-4亿左右,高速增长。 [玫瑰]整合酶抑制剂即将进入III期临床。新一代的整合酶抑制剂已完成IIa期临床。相较于吉利德必妥维(24年全球销售额134亿美金),艾迪新一代整合酶抑制剂在早期临床中
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2025-07-28 08:01:33
近期AI板块的变化,以及我们的思考
近期AI板块的变化,以及我们的思考 #海外算力 GB200 : 我们上周重点提示,预计工业富联的GB200机柜#Q3出货环比增长300%,现价依旧强烈看多工业富联。 H20: 据产业链验证,当下H20已重新开启wafer out,总量120万片。利好工业富联+华勤技术+ 国产IDC,如盈峰环境等; PCB: 正交背板技术趋势确定,预计最终方案将不止70+层,#有通信技术积累的深南+沪电会更有优势。 同时,周五东山发布扩产公告,其他厂商的产能扩张也在即,利好PCB设备厂商:大族数控、芯碁微装 海外
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FIRSTTRUST云计算股指数ETF
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2025-07-25 14:02:43
广生堂HG141的销售前景
🔥【广生堂】HG141的销售前景非常广阔,乙肝治愈蓝海稀缺标的 1️⃣GST- HG141:突破性治疗品种,全球首个进入III期的乙肝核心蛋白抑制剂,单药定位为核苷酸控制HBV DNA不良人群,起效迅速,治疗2周后即达到 HBV DNA 最大抑制效果。口服制剂,依从性好,面向核苷酸控制HBV DNA不良人群,我们预计国内乙肝2000万在用药患者中30-40% DNA控制不佳,HG141的销售前景非常广阔。 2️⃣ GST-HG131纳入突破性疗法,属于口服表面抗原抑制剂,。II期数据显示12周
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广生堂
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2025-07-25 11:09:00
赞宇科技棕榈油价格持续上涨
【赞宇科技】棕榈油价格持续上涨,杜库达改扩建逐步达产 【棕榈油价格5月起上涨,看好杜库达扩产后税金增厚盈利】目前公司表面活性剂产能超过120万吨/年,油脂化学品产能超过100万吨/年,其中子公司杜库达在印尼雅加达有60万吨油脂化学品产能,2025年6月杜库达改扩建项目逐步达产,预计年内产能将达100万吨。是国内少数在海外拥有棕榈油原料生产基地的企业,能够有效避开印尼对棕榈油出口的关税限制。5月来棕榈油价格持续上涨,截止至7月24日,棕榈油均价已涨至1065美元/吨,较5月最低点上涨90美元/吨,
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赞宇科技
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2025-07-25 10:14:58
黄酒观点更新:市场分歧点及后续节奏如何看?
黄酒观点更新:市场分歧点及后续节奏如何看? 近期黄酒有所回调、处于阴跌状态,市场担忧及分歧点在于#企业二季度业绩、同时认为高端消费比较疲软故而兰亭等高端产品的逆势推广有较大阻力。 我们认为今年核心关注点在于#产品结构升级带动毛利率提升,短期无需过度在意收入端增长,原因在于:产品培育期费用率预计维持较高水平、企业改革及市场培育期产品表现处在不可线性外推阶段。后续进入三、四季度黄酒消费旺季,应当#重点观测核心产品招商铺货情况以及市场表现。 5月份黄酒行情极致演绎主要系气泡黄酒快速出圈,也验证了公司的
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2025-07-25 05:36:18
杰克股份深度
【浙商机械】杰克股份深度:全球缝纫设备龙头,人形机器人打开成长空间 [庆祝]核心观点:#杰克股份为全球缝纫设备龙头,凭借“规模化+智能化”闭环优势,正迎来“行业周期复苏+智能化第二曲线”双重驱动,成长空间广阔。 [太阳]行业&格局:24 年工业缝纫机规模约34亿美元,预计34年60亿美元,CAGR 6%。行业正处周期复苏,24年海外销量占比67%贡献核心增量。全球纺织产能向东南亚等地转移,我国设备因适配中端需求且性价比优势强持续收获红利。 💥行业存在迫切的自动化、智能化需求:万亿空间。全球纺服
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2025-07-24 14:53:15
疫苗大涨短评
[红包]【中信医药】疫苗大涨短评 今日疫苗板块午后放量大涨,我们初步判断原因如下: 一、基孔肯雅热中国佛山流行:根据广东省佛山市各区7月23日下午最新的通报,从7月8日监测发现首例输入引起的基孔肯雅热病例以来,截至7月22日,佛山市已有5个区报告了基孔肯雅热确诊病例,累计报告基孔肯雅热确诊病例3195例,主要集中在顺德区(过往几年南方边境地区均曾发生过基孔肯雅热流行)。基孔肯雅热主要通过埃及伊蚊/白纹伊蚊(俗称“花斑蚊”)叮咬传播,与登革热传播媒介高度重合,且症状相似。临床治疗包括用退烧药和最佳
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康希诺
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润本股份基孔肯雅病蚊虫爆发催化股价反弹
【润本股份】[红包]基孔肯雅病蚊虫爆发催化股价反弹 #基孔肯雅病全球蔓延,防蚊形势严峻 基孔肯雅病近期在全球多地呈现蔓延态势。在我国,佛山累计确诊病例已达2659例,深圳、北京、澳门等地也出现输入病例。由于该疾病依靠蚊子传播,且目前既无疫苗可防,也无特效药可治, “防蚊灭蚊”已然成为核心防御手段。在此背景下,驱蚊成为人们的刚需,润本股份凭借在驱蚊领域的深厚积累和品牌知名度,继续巩固销。 #抖音GMV增长,产品结构良好 蝉妈妈数据显示,产品“电热蚊香液补充液”近7日销售额达50w-75w,贡献全渠
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2025-07-24 12:49:44
反内卷最大预期差行业或为军工行业
反内卷最大预期差行业或为军工行业 建议积极关注: 1.利润分配比例发生极大变化:19-21产能建设积极,上游话语权较重,目前外贸+战斗力,下游产品话语权较重 2.格局显著优化,央企国企显著受益:多年ff以及价格竞争,导致目前产业格局和价格较为良性,外贸提振产品价格,不少民营企业已经退出市场,行业格局显著优化,量价齐升 3.十五五有望实现量价齐升+经营该杠杆:新品价格比较好,产能充足,毛利率净利率江实现非线性增长 4.央企整合效果显著,竞争显著降低:兵器工业兵器装备,南北船等产品整合。 优先关注央
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2025-07-23 17:51:38
民航版“12306”上线,对OTA影响几何?
【中信社服】民航版“12306”上线,对OTA影响几何? 🔺事件:近期中航信旗下民航信息服务公司航旅纵横上线了"民航官方直销平台",整合了37家国内航空公司的直销机票资源,用户可以在单一界面完成多家航司机票的比价和购买。航旅纵横机票预订业务在宣传中表示其核心优势包括:(1)价格透明,机票由航司直接定价运营,平台不收代理费;(2)无捆绑销售,没有默认勾选保险等增值服务;(3)杜绝大数据杀熟,承诺同一航班对不同用户展示一致价格;(4)售后保障,退改签严格遵循航司规则。目前航旅纵横用户超过1亿,用户
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2025-07-23 09:47:35
赛升药业创新药最大黑马
【赛升药业】创新药最大黑马,一针治脑梗三百亿单品对标热景,看3倍空间! #自研多款创新药 公司在研80多款创新药,心脑血管、肿瘤、抗感染、神经四大治疗领域全覆盖。神经:长效GM1注射液治疗帕金森,利用度提升至85%,增厚2亿收入。肿瘤:布局CD47、SMDC、PD-1/CTLA-4双抗等大小分子药物,潜在BD机会。心脑血管:NeoAB33填补心脑血管急性治疗空白。抗感染:吸入多肽药械组合产品,适配哮喘、肺纤维化等适应症。公司创新药平台估值保底150亿。 #重磅单品对标热景 新药BXOS110是一
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北化股份:Q2业绩超预期,重视弹药产业链中的“稀土”
[太阳]【天风军工】北化股份:Q2业绩超预期,重视弹药产业链中的“稀土” ———— [烟花]作为弹药体系的“粮食”,硝化棉直接决定炮弹射程、武器可靠性、军工产能上限。未来高技术战争形态下,其战略价值将从“基础材料”升级为“决胜要素”。截止2025年5月,硝化棉出口每吨价格为历史峰值3.66万元,相较于2020年初1.47万元,同比+149%。2025年1-5月硝化棉出口总量为9725.57吨,较2024年同期的6673.24吨同比上升45.74%。硝化棉出口整体呈现量价齐升的趋势。#受国内产能进
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北化股份
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2025-07-22 09:58:37
运营商:中国电信获平安保险举牌,中长期投资价值强化
运营商:中国电信获平安保险举牌,中长期投资价值强化 [礼物]据联交所披露,2025年7月16日,中国电信港股获中国平安保险(集团)股份有限公司在场内以每股均价5.70港元增持125.32万股,涉资约714.31万港元。增持后,平安保险持股比例由4.99%上升至5.00%。 [玫瑰]行业整体Q2主业务增速有望较Q1明显修复,运营商兼具“红利”及“算力”属性,在低利率环境及中长期资金入市背景下,具备显著配置价值。本次险资举牌,进一步强化中国电信及运营商整体投资逻辑。
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中国电信
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2025-07-21 14:42:52
京粮控股000505海南封关在即税收政策助力压榨利润释放
【建议关注京粮控股(000505)】海南封关在即,税收政策助力压榨利润释放 海南封关日益临近,相关企业将在关税、增值税、所得税等方面获得税收扶持。 京粮控股(000505) 前期于海南洋浦规划的年加工100万吨大豆压榨产能项目正在推进中,建成后公司将受惠于自贸港政策,有力驱动业绩提升。 1. 原料成本优势:依据大豆、油菜籽、棕榈油最惠国关税待遇,我国进口关税分别为3%、9%与9% 。按照自贸港政策,原料增值30%后销往内陆可免征关税,这将显著降低公司压榨原料成本。仅以税率最低的大豆为例,以近期大
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C华新华电新能源的水电业务
C华新:华电新能源的水电业务在其能源布局中占据重要地位。 - 项目布局:华电新能源在金沙江上游和雅鲁藏布江中游等地均有水电项目布局。在金沙江上游,中国华电深耕十余年,加快建设金沙江上游国家水风光一体化示范基地,截至目前,基地投产、在建和可研阶段清洁能源总装机达1977.6万千瓦。2025年5月中旬,巴塘水电站首台25万千瓦机组将并网投产,计划9月实现75万千瓦全容量投运;年底,叶巴滩水电站首批102万千瓦机组力争投产。在雅鲁藏布江中游,其相关企业华电西藏公司主要负责运营大古水电站,还推进巴玉水电
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再call艾迪药业
☀再call【艾迪药业】!!!整合酶抑制剂BD合作谈判推进中,暴露前预防长效药物即将进入临床。市值看150亿! [玫瑰]公司是一家深耕HIV治疗和预防的创新药企业。 [玫瑰]首款HIV治疗药物复邦德快速放量。复邦德是公司首款HIV创新药,2024年被纳入医保目录,24年销售额接近1.5亿,25年目标在3.5-4亿左右,高速增长。 [玫瑰]整合酶抑制剂即将进入III期临床。新一代的整合酶抑制剂已完成IIa期临床。相较于吉利德必妥维(24年全球销售额134亿美金),艾迪新一代整合酶抑制剂在早期临床中
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近期AI板块的变化,以及我们的思考
近期AI板块的变化,以及我们的思考 #海外算力 GB200 : 我们上周重点提示,预计工业富联的GB200机柜#Q3出货环比增长300%,现价依旧强烈看多工业富联。 H20: 据产业链验证,当下H20已重新开启wafer out,总量120万片。利好工业富联+华勤技术+ 国产IDC,如盈峰环境等; PCB: 正交背板技术趋势确定,预计最终方案将不止70+层,#有通信技术积累的深南+沪电会更有优势。 同时,周五东山发布扩产公告,其他厂商的产能扩张也在即,利好PCB设备厂商:大族数控、芯碁微装 海外
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广生堂HG141的销售前景
🔥【广生堂】HG141的销售前景非常广阔,乙肝治愈蓝海稀缺标的 1️⃣GST- HG141:突破性治疗品种,全球首个进入III期的乙肝核心蛋白抑制剂,单药定位为核苷酸控制HBV DNA不良人群,起效迅速,治疗2周后即达到 HBV DNA 最大抑制效果。口服制剂,依从性好,面向核苷酸控制HBV DNA不良人群,我们预计国内乙肝2000万在用药患者中30-40% DNA控制不佳,HG141的销售前景非常广阔。 2️⃣ GST-HG131纳入突破性疗法,属于口服表面抗原抑制剂,。II期数据显示12周
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广生堂
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赞宇科技棕榈油价格持续上涨
【赞宇科技】棕榈油价格持续上涨,杜库达改扩建逐步达产 【棕榈油价格5月起上涨,看好杜库达扩产后税金增厚盈利】目前公司表面活性剂产能超过120万吨/年,油脂化学品产能超过100万吨/年,其中子公司杜库达在印尼雅加达有60万吨油脂化学品产能,2025年6月杜库达改扩建项目逐步达产,预计年内产能将达100万吨。是国内少数在海外拥有棕榈油原料生产基地的企业,能够有效避开印尼对棕榈油出口的关税限制。5月来棕榈油价格持续上涨,截止至7月24日,棕榈油均价已涨至1065美元/吨,较5月最低点上涨90美元/吨,
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黄酒观点更新:市场分歧点及后续节奏如何看?
黄酒观点更新:市场分歧点及后续节奏如何看? 近期黄酒有所回调、处于阴跌状态,市场担忧及分歧点在于#企业二季度业绩、同时认为高端消费比较疲软故而兰亭等高端产品的逆势推广有较大阻力。 我们认为今年核心关注点在于#产品结构升级带动毛利率提升,短期无需过度在意收入端增长,原因在于:产品培育期费用率预计维持较高水平、企业改革及市场培育期产品表现处在不可线性外推阶段。后续进入三、四季度黄酒消费旺季,应当#重点观测核心产品招商铺货情况以及市场表现。 5月份黄酒行情极致演绎主要系气泡黄酒快速出圈,也验证了公司的
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杰克股份深度
【浙商机械】杰克股份深度:全球缝纫设备龙头,人形机器人打开成长空间 [庆祝]核心观点:#杰克股份为全球缝纫设备龙头,凭借“规模化+智能化”闭环优势,正迎来“行业周期复苏+智能化第二曲线”双重驱动,成长空间广阔。 [太阳]行业&格局:24 年工业缝纫机规模约34亿美元,预计34年60亿美元,CAGR 6%。行业正处周期复苏,24年海外销量占比67%贡献核心增量。全球纺织产能向东南亚等地转移,我国设备因适配中端需求且性价比优势强持续收获红利。 💥行业存在迫切的自动化、智能化需求:万亿空间。全球纺服
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疫苗大涨短评
[红包]【中信医药】疫苗大涨短评 今日疫苗板块午后放量大涨,我们初步判断原因如下: 一、基孔肯雅热中国佛山流行:根据广东省佛山市各区7月23日下午最新的通报,从7月8日监测发现首例输入引起的基孔肯雅热病例以来,截至7月22日,佛山市已有5个区报告了基孔肯雅热确诊病例,累计报告基孔肯雅热确诊病例3195例,主要集中在顺德区(过往几年南方边境地区均曾发生过基孔肯雅热流行)。基孔肯雅热主要通过埃及伊蚊/白纹伊蚊(俗称“花斑蚊”)叮咬传播,与登革热传播媒介高度重合,且症状相似。临床治疗包括用退烧药和最佳
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润本股份基孔肯雅病蚊虫爆发催化股价反弹
【润本股份】[红包]基孔肯雅病蚊虫爆发催化股价反弹 #基孔肯雅病全球蔓延,防蚊形势严峻 基孔肯雅病近期在全球多地呈现蔓延态势。在我国,佛山累计确诊病例已达2659例,深圳、北京、澳门等地也出现输入病例。由于该疾病依靠蚊子传播,且目前既无疫苗可防,也无特效药可治, “防蚊灭蚊”已然成为核心防御手段。在此背景下,驱蚊成为人们的刚需,润本股份凭借在驱蚊领域的深厚积累和品牌知名度,继续巩固销。 #抖音GMV增长,产品结构良好 蝉妈妈数据显示,产品“电热蚊香液补充液”近7日销售额达50w-75w,贡献全渠
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反内卷最大预期差行业或为军工行业
反内卷最大预期差行业或为军工行业 建议积极关注: 1.利润分配比例发生极大变化:19-21产能建设积极,上游话语权较重,目前外贸+战斗力,下游产品话语权较重 2.格局显著优化,央企国企显著受益:多年ff以及价格竞争,导致目前产业格局和价格较为良性,外贸提振产品价格,不少民营企业已经退出市场,行业格局显著优化,量价齐升 3.十五五有望实现量价齐升+经营该杠杆:新品价格比较好,产能充足,毛利率净利率江实现非线性增长 4.央企整合效果显著,竞争显著降低:兵器工业兵器装备,南北船等产品整合。 优先关注央
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民航版“12306”上线,对OTA影响几何?
【中信社服】民航版“12306”上线,对OTA影响几何? 🔺事件:近期中航信旗下民航信息服务公司航旅纵横上线了"民航官方直销平台",整合了37家国内航空公司的直销机票资源,用户可以在单一界面完成多家航司机票的比价和购买。航旅纵横机票预订业务在宣传中表示其核心优势包括:(1)价格透明,机票由航司直接定价运营,平台不收代理费;(2)无捆绑销售,没有默认勾选保险等增值服务;(3)杜绝大数据杀熟,承诺同一航班对不同用户展示一致价格;(4)售后保障,退改签严格遵循航司规则。目前航旅纵横用户超过1亿,用户
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赛升药业创新药最大黑马
【赛升药业】创新药最大黑马,一针治脑梗三百亿单品对标热景,看3倍空间! #自研多款创新药 公司在研80多款创新药,心脑血管、肿瘤、抗感染、神经四大治疗领域全覆盖。神经:长效GM1注射液治疗帕金森,利用度提升至85%,增厚2亿收入。肿瘤:布局CD47、SMDC、PD-1/CTLA-4双抗等大小分子药物,潜在BD机会。心脑血管:NeoAB33填补心脑血管急性治疗空白。抗感染:吸入多肽药械组合产品,适配哮喘、肺纤维化等适应症。公司创新药平台估值保底150亿。 #重磅单品对标热景 新药BXOS110是一
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北化股份:Q2业绩超预期,重视弹药产业链中的“稀土”
[太阳]【天风军工】北化股份:Q2业绩超预期,重视弹药产业链中的“稀土” ———— [烟花]作为弹药体系的“粮食”,硝化棉直接决定炮弹射程、武器可靠性、军工产能上限。未来高技术战争形态下,其战略价值将从“基础材料”升级为“决胜要素”。截止2025年5月,硝化棉出口每吨价格为历史峰值3.66万元,相较于2020年初1.47万元,同比+149%。2025年1-5月硝化棉出口总量为9725.57吨,较2024年同期的6673.24吨同比上升45.74%。硝化棉出口整体呈现量价齐升的趋势。#受国内产能进
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2025-07-22 09:58:37
运营商:中国电信获平安保险举牌,中长期投资价值强化
运营商:中国电信获平安保险举牌,中长期投资价值强化 [礼物]据联交所披露,2025年7月16日,中国电信港股获中国平安保险(集团)股份有限公司在场内以每股均价5.70港元增持125.32万股,涉资约714.31万港元。增持后,平安保险持股比例由4.99%上升至5.00%。 [玫瑰]行业整体Q2主业务增速有望较Q1明显修复,运营商兼具“红利”及“算力”属性,在低利率环境及中长期资金入市背景下,具备显著配置价值。本次险资举牌,进一步强化中国电信及运营商整体投资逻辑。
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京粮控股000505海南封关在即税收政策助力压榨利润释放
【建议关注京粮控股(000505)】海南封关在即,税收政策助力压榨利润释放 海南封关日益临近,相关企业将在关税、增值税、所得税等方面获得税收扶持。 京粮控股(000505) 前期于海南洋浦规划的年加工100万吨大豆压榨产能项目正在推进中,建成后公司将受惠于自贸港政策,有力驱动业绩提升。 1. 原料成本优势:依据大豆、油菜籽、棕榈油最惠国关税待遇,我国进口关税分别为3%、9%与9% 。按照自贸港政策,原料增值30%后销往内陆可免征关税,这将显著降低公司压榨原料成本。仅以税率最低的大豆为例,以近期大
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C华新华电新能源的水电业务
C华新:华电新能源的水电业务在其能源布局中占据重要地位。 - 项目布局:华电新能源在金沙江上游和雅鲁藏布江中游等地均有水电项目布局。在金沙江上游,中国华电深耕十余年,加快建设金沙江上游国家水风光一体化示范基地,截至目前,基地投产、在建和可研阶段清洁能源总装机达1977.6万千瓦。2025年5月中旬,巴塘水电站首台25万千瓦机组将并网投产,计划9月实现75万千瓦全容量投运;年底,叶巴滩水电站首批102万千瓦机组力争投产。在雅鲁藏布江中游,其相关企业华电西藏公司主要负责运营大古水电站,还推进巴玉水电
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再call艾迪药业
☀再call【艾迪药业】!!!整合酶抑制剂BD合作谈判推进中,暴露前预防长效药物即将进入临床。市值看150亿! [玫瑰]公司是一家深耕HIV治疗和预防的创新药企业。 [玫瑰]首款HIV治疗药物复邦德快速放量。复邦德是公司首款HIV创新药,2024年被纳入医保目录,24年销售额接近1.5亿,25年目标在3.5-4亿左右,高速增长。 [玫瑰]整合酶抑制剂即将进入III期临床。新一代的整合酶抑制剂已完成IIa期临床。相较于吉利德必妥维(24年全球销售额134亿美金),艾迪新一代整合酶抑制剂在早期临床中
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2025-07-28 08:01:33
近期AI板块的变化,以及我们的思考
近期AI板块的变化,以及我们的思考 #海外算力 GB200 : 我们上周重点提示,预计工业富联的GB200机柜#Q3出货环比增长300%,现价依旧强烈看多工业富联。 H20: 据产业链验证,当下H20已重新开启wafer out,总量120万片。利好工业富联+华勤技术+ 国产IDC,如盈峰环境等; PCB: 正交背板技术趋势确定,预计最终方案将不止70+层,#有通信技术积累的深南+沪电会更有优势。 同时,周五东山发布扩产公告,其他厂商的产能扩张也在即,利好PCB设备厂商:大族数控、芯碁微装 海外
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2025-07-25 14:02:43
广生堂HG141的销售前景
🔥【广生堂】HG141的销售前景非常广阔,乙肝治愈蓝海稀缺标的 1️⃣GST- HG141:突破性治疗品种,全球首个进入III期的乙肝核心蛋白抑制剂,单药定位为核苷酸控制HBV DNA不良人群,起效迅速,治疗2周后即达到 HBV DNA 最大抑制效果。口服制剂,依从性好,面向核苷酸控制HBV DNA不良人群,我们预计国内乙肝2000万在用药患者中30-40% DNA控制不佳,HG141的销售前景非常广阔。 2️⃣ GST-HG131纳入突破性疗法,属于口服表面抗原抑制剂,。II期数据显示12周
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2025-07-25 11:09:00
赞宇科技棕榈油价格持续上涨
【赞宇科技】棕榈油价格持续上涨,杜库达改扩建逐步达产 【棕榈油价格5月起上涨,看好杜库达扩产后税金增厚盈利】目前公司表面活性剂产能超过120万吨/年,油脂化学品产能超过100万吨/年,其中子公司杜库达在印尼雅加达有60万吨油脂化学品产能,2025年6月杜库达改扩建项目逐步达产,预计年内产能将达100万吨。是国内少数在海外拥有棕榈油原料生产基地的企业,能够有效避开印尼对棕榈油出口的关税限制。5月来棕榈油价格持续上涨,截止至7月24日,棕榈油均价已涨至1065美元/吨,较5月最低点上涨90美元/吨,
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2025-07-25 10:14:58
黄酒观点更新:市场分歧点及后续节奏如何看?
黄酒观点更新:市场分歧点及后续节奏如何看? 近期黄酒有所回调、处于阴跌状态,市场担忧及分歧点在于#企业二季度业绩、同时认为高端消费比较疲软故而兰亭等高端产品的逆势推广有较大阻力。 我们认为今年核心关注点在于#产品结构升级带动毛利率提升,短期无需过度在意收入端增长,原因在于:产品培育期费用率预计维持较高水平、企业改革及市场培育期产品表现处在不可线性外推阶段。后续进入三、四季度黄酒消费旺季,应当#重点观测核心产品招商铺货情况以及市场表现。 5月份黄酒行情极致演绎主要系气泡黄酒快速出圈,也验证了公司的
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2025-07-25 05:36:18
杰克股份深度
【浙商机械】杰克股份深度:全球缝纫设备龙头,人形机器人打开成长空间 [庆祝]核心观点:#杰克股份为全球缝纫设备龙头,凭借“规模化+智能化”闭环优势,正迎来“行业周期复苏+智能化第二曲线”双重驱动,成长空间广阔。 [太阳]行业&格局:24 年工业缝纫机规模约34亿美元,预计34年60亿美元,CAGR 6%。行业正处周期复苏,24年海外销量占比67%贡献核心增量。全球纺织产能向东南亚等地转移,我国设备因适配中端需求且性价比优势强持续收获红利。 💥行业存在迫切的自动化、智能化需求:万亿空间。全球纺服
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2025-07-24 14:53:15
疫苗大涨短评
[红包]【中信医药】疫苗大涨短评 今日疫苗板块午后放量大涨,我们初步判断原因如下: 一、基孔肯雅热中国佛山流行:根据广东省佛山市各区7月23日下午最新的通报,从7月8日监测发现首例输入引起的基孔肯雅热病例以来,截至7月22日,佛山市已有5个区报告了基孔肯雅热确诊病例,累计报告基孔肯雅热确诊病例3195例,主要集中在顺德区(过往几年南方边境地区均曾发生过基孔肯雅热流行)。基孔肯雅热主要通过埃及伊蚊/白纹伊蚊(俗称“花斑蚊”)叮咬传播,与登革热传播媒介高度重合,且症状相似。临床治疗包括用退烧药和最佳
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润本股份基孔肯雅病蚊虫爆发催化股价反弹
【润本股份】[红包]基孔肯雅病蚊虫爆发催化股价反弹 #基孔肯雅病全球蔓延,防蚊形势严峻 基孔肯雅病近期在全球多地呈现蔓延态势。在我国,佛山累计确诊病例已达2659例,深圳、北京、澳门等地也出现输入病例。由于该疾病依靠蚊子传播,且目前既无疫苗可防,也无特效药可治, “防蚊灭蚊”已然成为核心防御手段。在此背景下,驱蚊成为人们的刚需,润本股份凭借在驱蚊领域的深厚积累和品牌知名度,继续巩固销。 #抖音GMV增长,产品结构良好 蝉妈妈数据显示,产品“电热蚊香液补充液”近7日销售额达50w-75w,贡献全渠
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反内卷最大预期差行业或为军工行业
反内卷最大预期差行业或为军工行业 建议积极关注: 1.利润分配比例发生极大变化:19-21产能建设积极,上游话语权较重,目前外贸+战斗力,下游产品话语权较重 2.格局显著优化,央企国企显著受益:多年ff以及价格竞争,导致目前产业格局和价格较为良性,外贸提振产品价格,不少民营企业已经退出市场,行业格局显著优化,量价齐升 3.十五五有望实现量价齐升+经营该杠杆:新品价格比较好,产能充足,毛利率净利率江实现非线性增长 4.央企整合效果显著,竞争显著降低:兵器工业兵器装备,南北船等产品整合。 优先关注央
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2025-07-23 17:51:38
民航版“12306”上线,对OTA影响几何?
【中信社服】民航版“12306”上线,对OTA影响几何? 🔺事件:近期中航信旗下民航信息服务公司航旅纵横上线了"民航官方直销平台",整合了37家国内航空公司的直销机票资源,用户可以在单一界面完成多家航司机票的比价和购买。航旅纵横机票预订业务在宣传中表示其核心优势包括:(1)价格透明,机票由航司直接定价运营,平台不收代理费;(2)无捆绑销售,没有默认勾选保险等增值服务;(3)杜绝大数据杀熟,承诺同一航班对不同用户展示一致价格;(4)售后保障,退改签严格遵循航司规则。目前航旅纵横用户超过1亿,用户
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赛升药业创新药最大黑马
【赛升药业】创新药最大黑马,一针治脑梗三百亿单品对标热景,看3倍空间! #自研多款创新药 公司在研80多款创新药,心脑血管、肿瘤、抗感染、神经四大治疗领域全覆盖。神经:长效GM1注射液治疗帕金森,利用度提升至85%,增厚2亿收入。肿瘤:布局CD47、SMDC、PD-1/CTLA-4双抗等大小分子药物,潜在BD机会。心脑血管:NeoAB33填补心脑血管急性治疗空白。抗感染:吸入多肽药械组合产品,适配哮喘、肺纤维化等适应症。公司创新药平台估值保底150亿。 #重磅单品对标热景 新药BXOS110是一
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北化股份:Q2业绩超预期,重视弹药产业链中的“稀土”
[太阳]【天风军工】北化股份:Q2业绩超预期,重视弹药产业链中的“稀土” ———— [烟花]作为弹药体系的“粮食”,硝化棉直接决定炮弹射程、武器可靠性、军工产能上限。未来高技术战争形态下,其战略价值将从“基础材料”升级为“决胜要素”。截止2025年5月,硝化棉出口每吨价格为历史峰值3.66万元,相较于2020年初1.47万元,同比+149%。2025年1-5月硝化棉出口总量为9725.57吨,较2024年同期的6673.24吨同比上升45.74%。硝化棉出口整体呈现量价齐升的趋势。#受国内产能进
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运营商:中国电信获平安保险举牌,中长期投资价值强化
运营商:中国电信获平安保险举牌,中长期投资价值强化 [礼物]据联交所披露,2025年7月16日,中国电信港股获中国平安保险(集团)股份有限公司在场内以每股均价5.70港元增持125.32万股,涉资约714.31万港元。增持后,平安保险持股比例由4.99%上升至5.00%。 [玫瑰]行业整体Q2主业务增速有望较Q1明显修复,运营商兼具“红利”及“算力”属性,在低利率环境及中长期资金入市背景下,具备显著配置价值。本次险资举牌,进一步强化中国电信及运营商整体投资逻辑。
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京粮控股000505海南封关在即税收政策助力压榨利润释放
【建议关注京粮控股(000505)】海南封关在即,税收政策助力压榨利润释放 海南封关日益临近,相关企业将在关税、增值税、所得税等方面获得税收扶持。 京粮控股(000505) 前期于海南洋浦规划的年加工100万吨大豆压榨产能项目正在推进中,建成后公司将受惠于自贸港政策,有力驱动业绩提升。 1. 原料成本优势:依据大豆、油菜籽、棕榈油最惠国关税待遇,我国进口关税分别为3%、9%与9% 。按照自贸港政策,原料增值30%后销往内陆可免征关税,这将显著降低公司压榨原料成本。仅以税率最低的大豆为例,以近期大
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C华新华电新能源的水电业务
C华新:华电新能源的水电业务在其能源布局中占据重要地位。 - 项目布局:华电新能源在金沙江上游和雅鲁藏布江中游等地均有水电项目布局。在金沙江上游,中国华电深耕十余年,加快建设金沙江上游国家水风光一体化示范基地,截至目前,基地投产、在建和可研阶段清洁能源总装机达1977.6万千瓦。2025年5月中旬,巴塘水电站首台25万千瓦机组将并网投产,计划9月实现75万千瓦全容量投运;年底,叶巴滩水电站首批102万千瓦机组力争投产。在雅鲁藏布江中游,其相关企业华电西藏公司主要负责运营大古水电站,还推进巴玉水电
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再call艾迪药业
☀再call【艾迪药业】!!!整合酶抑制剂BD合作谈判推进中,暴露前预防长效药物即将进入临床。市值看150亿! [玫瑰]公司是一家深耕HIV治疗和预防的创新药企业。 [玫瑰]首款HIV治疗药物复邦德快速放量。复邦德是公司首款HIV创新药,2024年被纳入医保目录,24年销售额接近1.5亿,25年目标在3.5-4亿左右,高速增长。 [玫瑰]整合酶抑制剂即将进入III期临床。新一代的整合酶抑制剂已完成IIa期临床。相较于吉利德必妥维(24年全球销售额134亿美金),艾迪新一代整合酶抑制剂在早期临床中
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近期AI板块的变化,以及我们的思考
近期AI板块的变化,以及我们的思考 #海外算力 GB200 : 我们上周重点提示,预计工业富联的GB200机柜#Q3出货环比增长300%,现价依旧强烈看多工业富联。 H20: 据产业链验证,当下H20已重新开启wafer out,总量120万片。利好工业富联+华勤技术+ 国产IDC,如盈峰环境等; PCB: 正交背板技术趋势确定,预计最终方案将不止70+层,#有通信技术积累的深南+沪电会更有优势。 同时,周五东山发布扩产公告,其他厂商的产能扩张也在即,利好PCB设备厂商:大族数控、芯碁微装 海外
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广生堂HG141的销售前景
🔥【广生堂】HG141的销售前景非常广阔,乙肝治愈蓝海稀缺标的 1️⃣GST- HG141:突破性治疗品种,全球首个进入III期的乙肝核心蛋白抑制剂,单药定位为核苷酸控制HBV DNA不良人群,起效迅速,治疗2周后即达到 HBV DNA 最大抑制效果。口服制剂,依从性好,面向核苷酸控制HBV DNA不良人群,我们预计国内乙肝2000万在用药患者中30-40% DNA控制不佳,HG141的销售前景非常广阔。 2️⃣ GST-HG131纳入突破性疗法,属于口服表面抗原抑制剂,。II期数据显示12周
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赞宇科技棕榈油价格持续上涨
【赞宇科技】棕榈油价格持续上涨,杜库达改扩建逐步达产 【棕榈油价格5月起上涨,看好杜库达扩产后税金增厚盈利】目前公司表面活性剂产能超过120万吨/年,油脂化学品产能超过100万吨/年,其中子公司杜库达在印尼雅加达有60万吨油脂化学品产能,2025年6月杜库达改扩建项目逐步达产,预计年内产能将达100万吨。是国内少数在海外拥有棕榈油原料生产基地的企业,能够有效避开印尼对棕榈油出口的关税限制。5月来棕榈油价格持续上涨,截止至7月24日,棕榈油均价已涨至1065美元/吨,较5月最低点上涨90美元/吨,
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黄酒观点更新:市场分歧点及后续节奏如何看?
黄酒观点更新:市场分歧点及后续节奏如何看? 近期黄酒有所回调、处于阴跌状态,市场担忧及分歧点在于#企业二季度业绩、同时认为高端消费比较疲软故而兰亭等高端产品的逆势推广有较大阻力。 我们认为今年核心关注点在于#产品结构升级带动毛利率提升,短期无需过度在意收入端增长,原因在于:产品培育期费用率预计维持较高水平、企业改革及市场培育期产品表现处在不可线性外推阶段。后续进入三、四季度黄酒消费旺季,应当#重点观测核心产品招商铺货情况以及市场表现。 5月份黄酒行情极致演绎主要系气泡黄酒快速出圈,也验证了公司的
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杰克股份深度
【浙商机械】杰克股份深度:全球缝纫设备龙头,人形机器人打开成长空间 [庆祝]核心观点:#杰克股份为全球缝纫设备龙头,凭借“规模化+智能化”闭环优势,正迎来“行业周期复苏+智能化第二曲线”双重驱动,成长空间广阔。 [太阳]行业&格局:24 年工业缝纫机规模约34亿美元,预计34年60亿美元,CAGR 6%。行业正处周期复苏,24年海外销量占比67%贡献核心增量。全球纺织产能向东南亚等地转移,我国设备因适配中端需求且性价比优势强持续收获红利。 💥行业存在迫切的自动化、智能化需求:万亿空间。全球纺服
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疫苗大涨短评
[红包]【中信医药】疫苗大涨短评 今日疫苗板块午后放量大涨,我们初步判断原因如下: 一、基孔肯雅热中国佛山流行:根据广东省佛山市各区7月23日下午最新的通报,从7月8日监测发现首例输入引起的基孔肯雅热病例以来,截至7月22日,佛山市已有5个区报告了基孔肯雅热确诊病例,累计报告基孔肯雅热确诊病例3195例,主要集中在顺德区(过往几年南方边境地区均曾发生过基孔肯雅热流行)。基孔肯雅热主要通过埃及伊蚊/白纹伊蚊(俗称“花斑蚊”)叮咬传播,与登革热传播媒介高度重合,且症状相似。临床治疗包括用退烧药和最佳
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润本股份基孔肯雅病蚊虫爆发催化股价反弹
【润本股份】[红包]基孔肯雅病蚊虫爆发催化股价反弹 #基孔肯雅病全球蔓延,防蚊形势严峻 基孔肯雅病近期在全球多地呈现蔓延态势。在我国,佛山累计确诊病例已达2659例,深圳、北京、澳门等地也出现输入病例。由于该疾病依靠蚊子传播,且目前既无疫苗可防,也无特效药可治, “防蚊灭蚊”已然成为核心防御手段。在此背景下,驱蚊成为人们的刚需,润本股份凭借在驱蚊领域的深厚积累和品牌知名度,继续巩固销。 #抖音GMV增长,产品结构良好 蝉妈妈数据显示,产品“电热蚊香液补充液”近7日销售额达50w-75w,贡献全渠
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反内卷最大预期差行业或为军工行业
反内卷最大预期差行业或为军工行业 建议积极关注: 1.利润分配比例发生极大变化:19-21产能建设积极,上游话语权较重,目前外贸+战斗力,下游产品话语权较重 2.格局显著优化,央企国企显著受益:多年ff以及价格竞争,导致目前产业格局和价格较为良性,外贸提振产品价格,不少民营企业已经退出市场,行业格局显著优化,量价齐升 3.十五五有望实现量价齐升+经营该杠杆:新品价格比较好,产能充足,毛利率净利率江实现非线性增长 4.央企整合效果显著,竞争显著降低:兵器工业兵器装备,南北船等产品整合。 优先关注央
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民航版“12306”上线,对OTA影响几何?
【中信社服】民航版“12306”上线,对OTA影响几何? 🔺事件:近期中航信旗下民航信息服务公司航旅纵横上线了"民航官方直销平台",整合了37家国内航空公司的直销机票资源,用户可以在单一界面完成多家航司机票的比价和购买。航旅纵横机票预订业务在宣传中表示其核心优势包括:(1)价格透明,机票由航司直接定价运营,平台不收代理费;(2)无捆绑销售,没有默认勾选保险等增值服务;(3)杜绝大数据杀熟,承诺同一航班对不同用户展示一致价格;(4)售后保障,退改签严格遵循航司规则。目前航旅纵横用户超过1亿,用户
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赛升药业创新药最大黑马
【赛升药业】创新药最大黑马,一针治脑梗三百亿单品对标热景,看3倍空间! #自研多款创新药 公司在研80多款创新药,心脑血管、肿瘤、抗感染、神经四大治疗领域全覆盖。神经:长效GM1注射液治疗帕金森,利用度提升至85%,增厚2亿收入。肿瘤:布局CD47、SMDC、PD-1/CTLA-4双抗等大小分子药物,潜在BD机会。心脑血管:NeoAB33填补心脑血管急性治疗空白。抗感染:吸入多肽药械组合产品,适配哮喘、肺纤维化等适应症。公司创新药平台估值保底150亿。 #重磅单品对标热景 新药BXOS110是一
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北化股份:Q2业绩超预期,重视弹药产业链中的“稀土”
[太阳]【天风军工】北化股份:Q2业绩超预期,重视弹药产业链中的“稀土” ———— [烟花]作为弹药体系的“粮食”,硝化棉直接决定炮弹射程、武器可靠性、军工产能上限。未来高技术战争形态下,其战略价值将从“基础材料”升级为“决胜要素”。截止2025年5月,硝化棉出口每吨价格为历史峰值3.66万元,相较于2020年初1.47万元,同比+149%。2025年1-5月硝化棉出口总量为9725.57吨,较2024年同期的6673.24吨同比上升45.74%。硝化棉出口整体呈现量价齐升的趋势。#受国内产能进
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运营商:中国电信获平安保险举牌,中长期投资价值强化
运营商:中国电信获平安保险举牌,中长期投资价值强化 [礼物]据联交所披露,2025年7月16日,中国电信港股获中国平安保险(集团)股份有限公司在场内以每股均价5.70港元增持125.32万股,涉资约714.31万港元。增持后,平安保险持股比例由4.99%上升至5.00%。 [玫瑰]行业整体Q2主业务增速有望较Q1明显修复,运营商兼具“红利”及“算力”属性,在低利率环境及中长期资金入市背景下,具备显著配置价值。本次险资举牌,进一步强化中国电信及运营商整体投资逻辑。
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京粮控股000505海南封关在即税收政策助力压榨利润释放
【建议关注京粮控股(000505)】海南封关在即,税收政策助力压榨利润释放 海南封关日益临近,相关企业将在关税、增值税、所得税等方面获得税收扶持。 京粮控股(000505) 前期于海南洋浦规划的年加工100万吨大豆压榨产能项目正在推进中,建成后公司将受惠于自贸港政策,有力驱动业绩提升。 1. 原料成本优势:依据大豆、油菜籽、棕榈油最惠国关税待遇,我国进口关税分别为3%、9%与9% 。按照自贸港政策,原料增值30%后销往内陆可免征关税,这将显著降低公司压榨原料成本。仅以税率最低的大豆为例,以近期大
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C华新华电新能源的水电业务
C华新:华电新能源的水电业务在其能源布局中占据重要地位。 - 项目布局:华电新能源在金沙江上游和雅鲁藏布江中游等地均有水电项目布局。在金沙江上游,中国华电深耕十余年,加快建设金沙江上游国家水风光一体化示范基地,截至目前,基地投产、在建和可研阶段清洁能源总装机达1977.6万千瓦。2025年5月中旬,巴塘水电站首台25万千瓦机组将并网投产,计划9月实现75万千瓦全容量投运;年底,叶巴滩水电站首批102万千瓦机组力争投产。在雅鲁藏布江中游,其相关企业华电西藏公司主要负责运营大古水电站,还推进巴玉水电
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再call艾迪药业
☀再call【艾迪药业】!!!整合酶抑制剂BD合作谈判推进中,暴露前预防长效药物即将进入临床。市值看150亿! [玫瑰]公司是一家深耕HIV治疗和预防的创新药企业。 [玫瑰]首款HIV治疗药物复邦德快速放量。复邦德是公司首款HIV创新药,2024年被纳入医保目录,24年销售额接近1.5亿,25年目标在3.5-4亿左右,高速增长。 [玫瑰]整合酶抑制剂即将进入III期临床。新一代的整合酶抑制剂已完成IIa期临床。相较于吉利德必妥维(24年全球销售额134亿美金),艾迪新一代整合酶抑制剂在早期临床中
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近期AI板块的变化,以及我们的思考 #海外算力 GB200 : 我们上周重点提示,预计工业富联的GB200机柜#Q3出货环比增长300%,现价依旧强烈看多工业富联。 H20: 据产业链验证,当下H20已重新开启wafer out,总量120万片。利好工业富联+华勤技术+ 国产IDC,如盈峰环境等; PCB: 正交背板技术趋势确定,预计最终方案将不止70+层,#有通信技术积累的深南+沪电会更有优势。 同时,周五东山发布扩产公告,其他厂商的产能扩张也在即,利好PCB设备厂商:大族数控、芯碁微装 海外
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广生堂HG141的销售前景
🔥【广生堂】HG141的销售前景非常广阔,乙肝治愈蓝海稀缺标的 1️⃣GST- HG141:突破性治疗品种,全球首个进入III期的乙肝核心蛋白抑制剂,单药定位为核苷酸控制HBV DNA不良人群,起效迅速,治疗2周后即达到 HBV DNA 最大抑制效果。口服制剂,依从性好,面向核苷酸控制HBV DNA不良人群,我们预计国内乙肝2000万在用药患者中30-40% DNA控制不佳,HG141的销售前景非常广阔。 2️⃣ GST-HG131纳入突破性疗法,属于口服表面抗原抑制剂,。II期数据显示12周
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2025-07-25 11:09:00
赞宇科技棕榈油价格持续上涨
【赞宇科技】棕榈油价格持续上涨,杜库达改扩建逐步达产 【棕榈油价格5月起上涨,看好杜库达扩产后税金增厚盈利】目前公司表面活性剂产能超过120万吨/年,油脂化学品产能超过100万吨/年,其中子公司杜库达在印尼雅加达有60万吨油脂化学品产能,2025年6月杜库达改扩建项目逐步达产,预计年内产能将达100万吨。是国内少数在海外拥有棕榈油原料生产基地的企业,能够有效避开印尼对棕榈油出口的关税限制。5月来棕榈油价格持续上涨,截止至7月24日,棕榈油均价已涨至1065美元/吨,较5月最低点上涨90美元/吨,
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2025-07-25 10:14:58
黄酒观点更新:市场分歧点及后续节奏如何看?
黄酒观点更新:市场分歧点及后续节奏如何看? 近期黄酒有所回调、处于阴跌状态,市场担忧及分歧点在于#企业二季度业绩、同时认为高端消费比较疲软故而兰亭等高端产品的逆势推广有较大阻力。 我们认为今年核心关注点在于#产品结构升级带动毛利率提升,短期无需过度在意收入端增长,原因在于:产品培育期费用率预计维持较高水平、企业改革及市场培育期产品表现处在不可线性外推阶段。后续进入三、四季度黄酒消费旺季,应当#重点观测核心产品招商铺货情况以及市场表现。 5月份黄酒行情极致演绎主要系气泡黄酒快速出圈,也验证了公司的
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古越龙山
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2025-07-25 05:36:18
杰克股份深度
【浙商机械】杰克股份深度:全球缝纫设备龙头,人形机器人打开成长空间 [庆祝]核心观点:#杰克股份为全球缝纫设备龙头,凭借“规模化+智能化”闭环优势,正迎来“行业周期复苏+智能化第二曲线”双重驱动,成长空间广阔。 [太阳]行业&格局:24 年工业缝纫机规模约34亿美元,预计34年60亿美元,CAGR 6%。行业正处周期复苏,24年海外销量占比67%贡献核心增量。全球纺织产能向东南亚等地转移,我国设备因适配中端需求且性价比优势强持续收获红利。 💥行业存在迫切的自动化、智能化需求:万亿空间。全球纺服
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2025-07-24 14:53:15
疫苗大涨短评
[红包]【中信医药】疫苗大涨短评 今日疫苗板块午后放量大涨,我们初步判断原因如下: 一、基孔肯雅热中国佛山流行:根据广东省佛山市各区7月23日下午最新的通报,从7月8日监测发现首例输入引起的基孔肯雅热病例以来,截至7月22日,佛山市已有5个区报告了基孔肯雅热确诊病例,累计报告基孔肯雅热确诊病例3195例,主要集中在顺德区(过往几年南方边境地区均曾发生过基孔肯雅热流行)。基孔肯雅热主要通过埃及伊蚊/白纹伊蚊(俗称“花斑蚊”)叮咬传播,与登革热传播媒介高度重合,且症状相似。临床治疗包括用退烧药和最佳
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润本股份基孔肯雅病蚊虫爆发催化股价反弹
【润本股份】[红包]基孔肯雅病蚊虫爆发催化股价反弹 #基孔肯雅病全球蔓延,防蚊形势严峻 基孔肯雅病近期在全球多地呈现蔓延态势。在我国,佛山累计确诊病例已达2659例,深圳、北京、澳门等地也出现输入病例。由于该疾病依靠蚊子传播,且目前既无疫苗可防,也无特效药可治, “防蚊灭蚊”已然成为核心防御手段。在此背景下,驱蚊成为人们的刚需,润本股份凭借在驱蚊领域的深厚积累和品牌知名度,继续巩固销。 #抖音GMV增长,产品结构良好 蝉妈妈数据显示,产品“电热蚊香液补充液”近7日销售额达50w-75w,贡献全渠
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2025-07-24 12:49:44
反内卷最大预期差行业或为军工行业
反内卷最大预期差行业或为军工行业 建议积极关注: 1.利润分配比例发生极大变化:19-21产能建设积极,上游话语权较重,目前外贸+战斗力,下游产品话语权较重 2.格局显著优化,央企国企显著受益:多年ff以及价格竞争,导致目前产业格局和价格较为良性,外贸提振产品价格,不少民营企业已经退出市场,行业格局显著优化,量价齐升 3.十五五有望实现量价齐升+经营该杠杆:新品价格比较好,产能充足,毛利率净利率江实现非线性增长 4.央企整合效果显著,竞争显著降低:兵器工业兵器装备,南北船等产品整合。 优先关注央
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2025-07-23 17:51:38
民航版“12306”上线,对OTA影响几何?
【中信社服】民航版“12306”上线,对OTA影响几何? 🔺事件:近期中航信旗下民航信息服务公司航旅纵横上线了"民航官方直销平台",整合了37家国内航空公司的直销机票资源,用户可以在单一界面完成多家航司机票的比价和购买。航旅纵横机票预订业务在宣传中表示其核心优势包括:(1)价格透明,机票由航司直接定价运营,平台不收代理费;(2)无捆绑销售,没有默认勾选保险等增值服务;(3)杜绝大数据杀熟,承诺同一航班对不同用户展示一致价格;(4)售后保障,退改签严格遵循航司规则。目前航旅纵横用户超过1亿,用户
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贵州茅台
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2025-07-23 09:47:35
赛升药业创新药最大黑马
【赛升药业】创新药最大黑马,一针治脑梗三百亿单品对标热景,看3倍空间! #自研多款创新药 公司在研80多款创新药,心脑血管、肿瘤、抗感染、神经四大治疗领域全覆盖。神经:长效GM1注射液治疗帕金森,利用度提升至85%,增厚2亿收入。肿瘤:布局CD47、SMDC、PD-1/CTLA-4双抗等大小分子药物,潜在BD机会。心脑血管:NeoAB33填补心脑血管急性治疗空白。抗感染:吸入多肽药械组合产品,适配哮喘、肺纤维化等适应症。公司创新药平台估值保底150亿。 #重磅单品对标热景 新药BXOS110是一
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2025-07-22 12:35:23
北化股份:Q2业绩超预期,重视弹药产业链中的“稀土”
[太阳]【天风军工】北化股份:Q2业绩超预期,重视弹药产业链中的“稀土” ———— [烟花]作为弹药体系的“粮食”,硝化棉直接决定炮弹射程、武器可靠性、军工产能上限。未来高技术战争形态下,其战略价值将从“基础材料”升级为“决胜要素”。截止2025年5月,硝化棉出口每吨价格为历史峰值3.66万元,相较于2020年初1.47万元,同比+149%。2025年1-5月硝化棉出口总量为9725.57吨,较2024年同期的6673.24吨同比上升45.74%。硝化棉出口整体呈现量价齐升的趋势。#受国内产能进
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2025-07-22 09:58:37
运营商:中国电信获平安保险举牌,中长期投资价值强化
运营商:中国电信获平安保险举牌,中长期投资价值强化 [礼物]据联交所披露,2025年7月16日,中国电信港股获中国平安保险(集团)股份有限公司在场内以每股均价5.70港元增持125.32万股,涉资约714.31万港元。增持后,平安保险持股比例由4.99%上升至5.00%。 [玫瑰]行业整体Q2主业务增速有望较Q1明显修复,运营商兼具“红利”及“算力”属性,在低利率环境及中长期资金入市背景下,具备显著配置价值。本次险资举牌,进一步强化中国电信及运营商整体投资逻辑。
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2025-07-21 14:42:52
京粮控股000505海南封关在即税收政策助力压榨利润释放
【建议关注京粮控股(000505)】海南封关在即,税收政策助力压榨利润释放 海南封关日益临近,相关企业将在关税、增值税、所得税等方面获得税收扶持。 京粮控股(000505) 前期于海南洋浦规划的年加工100万吨大豆压榨产能项目正在推进中,建成后公司将受惠于自贸港政策,有力驱动业绩提升。 1. 原料成本优势:依据大豆、油菜籽、棕榈油最惠国关税待遇,我国进口关税分别为3%、9%与9% 。按照自贸港政策,原料增值30%后销往内陆可免征关税,这将显著降低公司压榨原料成本。仅以税率最低的大豆为例,以近期大
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京粮控股
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2025-07-21 11:15:36
C华新华电新能源的水电业务
C华新:华电新能源的水电业务在其能源布局中占据重要地位。 - 项目布局:华电新能源在金沙江上游和雅鲁藏布江中游等地均有水电项目布局。在金沙江上游,中国华电深耕十余年,加快建设金沙江上游国家水风光一体化示范基地,截至目前,基地投产、在建和可研阶段清洁能源总装机达1977.6万千瓦。2025年5月中旬,巴塘水电站首台25万千瓦机组将并网投产,计划9月实现75万千瓦全容量投运;年底,叶巴滩水电站首批102万千瓦机组力争投产。在雅鲁藏布江中游,其相关企业华电西藏公司主要负责运营大古水电站,还推进巴玉水电
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