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2025-09-04 12:59:44
6F:供需逆转涨价在即,头部厂商布局硫化锂
6F:供需逆转涨价在即,头部厂商布局硫化锂 #供需逆转:碳酸锂涨价+供需逆转# 碳酸锂:8月15日收盘,碳酸锂2509已涨至8.7万元/吨,对应6F价格从8月初的5.03万/吨上涨到5.5万元/吨。 供需逆转:25年7月全球电解液产量18.7万吨,预计8月将达到19.5万吨,未来三个月电解液产量仍将小幅攀升。对应7月的6F需求量达到2.25万吨,供应2.28万吨,供应盈余。根据鑫椤锂电显示,6F现有月度名义产能3.66万吨,月度有效产能2.45万吨,预计从9月份开始6F需求量将超过2.46万吨,
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2025-09-04 09:58:28
宝立食品持续推荐:Q3环比有望加速,B端有韧性
[太阳]宝立食品|持续推荐:Q3环比有望加速,B端有韧性,C端有增量【CT食饮】 [红包]近况更新:7-8月份我们预计公司B端恢复至双位数增长,C端延续上半年趋势且有加速态势,整体恢复至双位数增长水平。 [太阳]近期我们调研公司,核心要点如下: 1、B端基本盘稳固,强研发能力+柔性生产贡增量:公司H1依托新品驱动增长,推出新品435款(占比超20%),新品收入同比+40%。 #产品结构升级(百胜供应炸鱿鱼专用粉、导入肉酱产品;达美乐提供羽衣甘蓝饮料)+新零售渠道收入达千万级(同比增长150%)占
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2025-09-04 07:22:51
储能需求旺盛,电芯涨价盈利向上,看好电池板块!
储能需求旺盛,电芯涨价盈利向上,看好电池板块! #储能国内外需求爆发、电池排产逐月向上、龙头公司已满产。主流厂储能产能25年预计550GWh左右,当前储能需求旺盛供不应求,电池厂9月排产环增5-10%,同增30%+,当前宁德、亿纬、中航等电池厂均能满产,订单向二三线电池厂外溢,国轩、瑞浦等9月也接近满产,主流厂订单已排至年底。 #欧洲动力+全球储能需求超预期、26年高增可期。国内强制配储取消后,独立储能爆发,全年仍维持20-30%增长;美国OBBB执行前项目抢装,预计维持30-40%增长;欧洲与
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2025-09-03 18:58:55
人形机器人融资事件不断,核心把握确定性&业绩托底低位标的
人形机器人融资事件不断,核心把握确定性&业绩托底低位标的 [玫瑰]人形机器人板块:9月2日,宇树科技宣布将在四季度提交IPO申请文件,届时公司的相关运营数据将正式披露。根据公司披露,2024年宇树的四足机器人/人形机器人/组件产品的销售额分别占约65%/30%/5%。宇树作为优秀的人形本体公司,其IPO材料的提交一定程度上反映了行业的融资进展。据新战略产业研究所数据,上半年全球人形融资超83起,总金额超140亿元,大量资金聚集有望助力产业链加速突破,我们坚定看好人形机器人行业发展。 [庆祝]从价
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2025-09-03 14:47:18
储能板块大涨点评
【华福电新】储能板块大涨点评:国内储能商业模式边际改善+海外储能需求高景气度,低估值位置具备吸引力 250903 [玫瑰]今日储能板块大幅上涨,我们分析原因主要是: 1)国内136号文后,储能需求开始由政策导向转向市场导向,当前新能源配储经济性逐步提升,同时叠加部分省份容量电价的推广(我们认为是必然趋势),预计国内储能商业模式将明显改变为经济性驱动,近期国内储能招标量超预期可以验证; 2)海外储能需求保持高景气状态,其中欧洲市场需求今年明显加速,澳洲、中东非、亚太等市场储能需求同样保持高增长,核
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2025-09-03 14:22:41
大金重工:新签2.5万吨欧洲海工过渡段订单,看好下半年订单持续释放
[庆祝]【国金电新】大金重工:新签2.5万吨欧洲海工过渡段订单,看好下半年订单持续释放 [太阳]事件:近日,欧洲开发商Skyborn宣布完成德国Gennaker海风项目主要设备供应商确认;其中,#预计总重量2-3万吨的基础过渡件将由大金重工提供。设备制造将于蓬莱基地进行,并在丹麦欧登塞码头完成组装。考虑到项目需要在28年完工,我们预计此次订单将于27年实现交付。 #欧洲海风开发商持续突破。本次签署订单的业主Skyborn为首次合作,进一步强化公司在欧洲海风基础领域的主流供应商地位。此外,本次合作
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2025-09-03 09:52:42
浙江首支省级低空经济基金设立,马斯克飞行汽车试运营
[红包][红包][红包]浙江首支省级低空经济基金设立,马斯克飞行汽车试运营,【万丰奥威】引领产业腾飞 本轮牛市行情中,#继昨日机器人强势轮动之后, # 作为国家战略级新兴产业并纳入十五五规划的低空经济板块有望迎势启飞。 [庆祝]事件催化: # 浙江省设立首支省级低空经济基金,#总规模达30亿元,标志着低空经济作为 “十五五”规划重点发展产业,#正式进入实质性推动阶段。9月2日, #马斯克投资的飞行汽车试运营,售价21 4万元。 [烟花]低空经济政策东风已至,#浙江首支三十亿基金蓄势待发, #万丰
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2025-09-02 18:32:13
生猪养殖专题报告:行业高质量发展新阶段,关注猪企价值重估
生猪养殖专题报告:行业高质量发展新阶段,关注猪企价值重估 [烟花]行业进入高质量发展新阶段。 政策淡化规模增长,深化生猪产业高质量发展。我们预计,在稳产、稳价、保供政策基调下,#能繁母猪存栏量中期呈调减趋势,猪价波动收窄,猪价波动中枢提升。 [烟花]成本优势助力超额经营利润积累。 行业从资本竞争,回归围绕育种体系、生产管理、养殖模式、科技研发等方面的成本竞争。#具备成本优势的企业有望获得稳定的超额经营利润。(如2018~2023年,牧原股份平均头均盈利高于行业规模养殖超100元/头)。 [烟花]
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被动元器件AI相关低位标的-顺络电子
被动元器件AI相关低位标的-顺络电子 🌸芯片电感:NV价值量提升,ASIC爆发,市场容量翻三倍以上,且功耗提升持续膨胀,2026年NV市场为10e+,ASIC市场容量爆发20e+,NV+ASIC 30-40e市场,且持续扩容,TLVR价值量翻三倍。公司已突破YFL、MPS客户,今年数据中心业务预期上修,收入从1e预期上修2e,实现了0到1前期突破,26年有望翻倍以上增长。 🌸钽电容:尚未被充分挖掘的市场,市场容量近20e人民币,GB单元用量接近170颗,数据中心用钽电容单价2.5-4元,顺络
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机器人观点0902:关注T链为核心的卡位龙头
🤖【国金具身智能】机器人观点0902:关注T链为核心的卡位龙头 1、ODM:重点推荐【宁波华翔】,智元链核心卡位,peek垂直一体化布局,26年pe仅12x,低估值广空间优质标的,看500亿。 2、轻量化:是GEN3重点突破方向,PEEK随价格卡点解决,国产性价比有望大幅提升,关注中欣氟材、中研股份、沃特股份等。 3、电机:客户痛点牵引需求,首推谐波磁场电机龙头【HSGF】,体积缩50%+,功率密度提升一倍,温升、转矩均提升。目前已经在T车上量产,国内多家机器人头部客户认可度高。 4、总成和丝
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SNE发布25Q2全球动力电池复盘和展望,梳理要点如下
[玫瑰]SNE发布25Q2全球动力电池复盘和展望,梳理要点如下 #动力电池装机 1、总量:25H1全球动力电池装机量503GWh,同比+37.8%;预计2025/2026/2027年全年装机量1154/1418/1708GWh,分别同比+28.5%/+22.8%/+20.5% 2、分区域:25H1中国/欧洲/北美/其他地区动力电池装机量分别为295/106/65/37GWh,同比增速分别为+36.6%/+31.5%/+7.5%/+48.8%,越南、印尼、菲律宾等新兴市场增速较高;预计25年全年中
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2025-09-02 08:57:29
“AI+"主题之数据中心电源低估品种伊戈尔
❗中信主题策略刘易团队-“AI+"主题之数据中心电源低估品种【伊戈尔002922】:海外AIDC突破元年,左手助阿里右手辅台达,重点推荐👏 💡#SST业务打造新的成长曲线。固态变压器(SST)采用 SiC/GaN 功率器件和高频变压器,通过 “交流 - 直流 - 高频交流 - 直流” 三级变换架构,实现98% 以上的端到端效率,主要应用于数据中心等领域,潜在市场空间超100亿美元。公司积极向SST业务转型,针对数据中心供电领域有系列化解决方案及产品,包括SST的技术及方案。 💡#巴拿马电源
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2025-09-01 14:14:17
AI PCB最新财报数据库梳理:沪电股份显著低估
【沪电股份】AI PCB最新财报数据库梳理:沪电股份显著低估!!!PCB~光模块、胜宏科技~中际旭创、沪电股份~新易盛!!! 从2025H1的PCB行业数据库分析可以得出以下结论: 1、从资本开支角度看,市场认可度最高的最优公司是《胜宏科技》与《沪电股份》,投入1元资本开支,市值约19和16元。2024年全年和2025年上半年的资本开支,相比较2023年资本开支,增速最高的《胜宏科技》和《沪电股份》,同比增长约450%!市场认可度最高的公司,同时也是扩产最猛的2家公司。 2、从“固定资产+在建工
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中材科技-泰山玻纤交流Notes
(重要)中材科技-泰山玻纤交流Notes: 出席:玻纤界泰斗,中国 AI 电子布奠基人 (1)Q布 # 怎么看待空间和二代布关系? 1️⃣取代二代布技术上可行,性价比是一个博弈过程。二代会在相当长时间内供应不足。 2️⃣q布性能优势突出,应用静待时间推进(🈚️没有m9 不用 q 布的说法) 。公司Q布Df现在稳定在0.6-0.7‰,明年目标0.5‰,降低Df、核心是后处理表面技术,同时石英原料砂到玻璃棒到拉丝都需要配合,其中石英砂纯度要求不高,在3个9或者4个9(不往上游走了、意义不大)。 3
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中国电建25H1点评:Q2收入仍显韧性,受益于雅下水电工程建设
[礼物]【天风建筑】中国电建25H1点评:Q2收入仍显韧性,受益于雅下水电工程建设 [玫瑰]公司发布2025年中报,25H1公司实现营收2927.57亿,同比+2.66%,归母、扣非净利润为54.26、48.21亿,同比-13.81%、-22.66%。其中,25Q2单季实现营收1501.97亿,同比+3.57%,归母、扣非净利润为27.91、22.23亿,同比分别-14.17%、-30.8%。公司作为水电建设龙头企业,作为主要参建方,有望充分受益于雅下水电工程项目建设。考虑到上半年经营情况,我们
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6F:供需逆转涨价在即,头部厂商布局硫化锂
6F:供需逆转涨价在即,头部厂商布局硫化锂 #供需逆转:碳酸锂涨价+供需逆转# 碳酸锂:8月15日收盘,碳酸锂2509已涨至8.7万元/吨,对应6F价格从8月初的5.03万/吨上涨到5.5万元/吨。 供需逆转:25年7月全球电解液产量18.7万吨,预计8月将达到19.5万吨,未来三个月电解液产量仍将小幅攀升。对应7月的6F需求量达到2.25万吨,供应2.28万吨,供应盈余。根据鑫椤锂电显示,6F现有月度名义产能3.66万吨,月度有效产能2.45万吨,预计从9月份开始6F需求量将超过2.46万吨,
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宝立食品持续推荐:Q3环比有望加速,B端有韧性
[太阳]宝立食品|持续推荐:Q3环比有望加速,B端有韧性,C端有增量【CT食饮】 [红包]近况更新:7-8月份我们预计公司B端恢复至双位数增长,C端延续上半年趋势且有加速态势,整体恢复至双位数增长水平。 [太阳]近期我们调研公司,核心要点如下: 1、B端基本盘稳固,强研发能力+柔性生产贡增量:公司H1依托新品驱动增长,推出新品435款(占比超20%),新品收入同比+40%。 #产品结构升级(百胜供应炸鱿鱼专用粉、导入肉酱产品;达美乐提供羽衣甘蓝饮料)+新零售渠道收入达千万级(同比增长150%)占
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储能需求旺盛,电芯涨价盈利向上,看好电池板块!
储能需求旺盛,电芯涨价盈利向上,看好电池板块! #储能国内外需求爆发、电池排产逐月向上、龙头公司已满产。主流厂储能产能25年预计550GWh左右,当前储能需求旺盛供不应求,电池厂9月排产环增5-10%,同增30%+,当前宁德、亿纬、中航等电池厂均能满产,订单向二三线电池厂外溢,国轩、瑞浦等9月也接近满产,主流厂订单已排至年底。 #欧洲动力+全球储能需求超预期、26年高增可期。国内强制配储取消后,独立储能爆发,全年仍维持20-30%增长;美国OBBB执行前项目抢装,预计维持30-40%增长;欧洲与
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人形机器人融资事件不断,核心把握确定性&业绩托底低位标的
人形机器人融资事件不断,核心把握确定性&业绩托底低位标的 [玫瑰]人形机器人板块:9月2日,宇树科技宣布将在四季度提交IPO申请文件,届时公司的相关运营数据将正式披露。根据公司披露,2024年宇树的四足机器人/人形机器人/组件产品的销售额分别占约65%/30%/5%。宇树作为优秀的人形本体公司,其IPO材料的提交一定程度上反映了行业的融资进展。据新战略产业研究所数据,上半年全球人形融资超83起,总金额超140亿元,大量资金聚集有望助力产业链加速突破,我们坚定看好人形机器人行业发展。 [庆祝]从价
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储能板块大涨点评
【华福电新】储能板块大涨点评:国内储能商业模式边际改善+海外储能需求高景气度,低估值位置具备吸引力 250903 [玫瑰]今日储能板块大幅上涨,我们分析原因主要是: 1)国内136号文后,储能需求开始由政策导向转向市场导向,当前新能源配储经济性逐步提升,同时叠加部分省份容量电价的推广(我们认为是必然趋势),预计国内储能商业模式将明显改变为经济性驱动,近期国内储能招标量超预期可以验证; 2)海外储能需求保持高景气状态,其中欧洲市场需求今年明显加速,澳洲、中东非、亚太等市场储能需求同样保持高增长,核
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大金重工:新签2.5万吨欧洲海工过渡段订单,看好下半年订单持续释放
[庆祝]【国金电新】大金重工:新签2.5万吨欧洲海工过渡段订单,看好下半年订单持续释放 [太阳]事件:近日,欧洲开发商Skyborn宣布完成德国Gennaker海风项目主要设备供应商确认;其中,#预计总重量2-3万吨的基础过渡件将由大金重工提供。设备制造将于蓬莱基地进行,并在丹麦欧登塞码头完成组装。考虑到项目需要在28年完工,我们预计此次订单将于27年实现交付。 #欧洲海风开发商持续突破。本次签署订单的业主Skyborn为首次合作,进一步强化公司在欧洲海风基础领域的主流供应商地位。此外,本次合作
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浙江首支省级低空经济基金设立,马斯克飞行汽车试运营
[红包][红包][红包]浙江首支省级低空经济基金设立,马斯克飞行汽车试运营,【万丰奥威】引领产业腾飞 本轮牛市行情中,#继昨日机器人强势轮动之后, # 作为国家战略级新兴产业并纳入十五五规划的低空经济板块有望迎势启飞。 [庆祝]事件催化: # 浙江省设立首支省级低空经济基金,#总规模达30亿元,标志着低空经济作为 “十五五”规划重点发展产业,#正式进入实质性推动阶段。9月2日, #马斯克投资的飞行汽车试运营,售价21 4万元。 [烟花]低空经济政策东风已至,#浙江首支三十亿基金蓄势待发, #万丰
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生猪养殖专题报告:行业高质量发展新阶段,关注猪企价值重估
生猪养殖专题报告:行业高质量发展新阶段,关注猪企价值重估 [烟花]行业进入高质量发展新阶段。 政策淡化规模增长,深化生猪产业高质量发展。我们预计,在稳产、稳价、保供政策基调下,#能繁母猪存栏量中期呈调减趋势,猪价波动收窄,猪价波动中枢提升。 [烟花]成本优势助力超额经营利润积累。 行业从资本竞争,回归围绕育种体系、生产管理、养殖模式、科技研发等方面的成本竞争。#具备成本优势的企业有望获得稳定的超额经营利润。(如2018~2023年,牧原股份平均头均盈利高于行业规模养殖超100元/头)。 [烟花]
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被动元器件AI相关低位标的-顺络电子
被动元器件AI相关低位标的-顺络电子 🌸芯片电感:NV价值量提升,ASIC爆发,市场容量翻三倍以上,且功耗提升持续膨胀,2026年NV市场为10e+,ASIC市场容量爆发20e+,NV+ASIC 30-40e市场,且持续扩容,TLVR价值量翻三倍。公司已突破YFL、MPS客户,今年数据中心业务预期上修,收入从1e预期上修2e,实现了0到1前期突破,26年有望翻倍以上增长。 🌸钽电容:尚未被充分挖掘的市场,市场容量近20e人民币,GB单元用量接近170颗,数据中心用钽电容单价2.5-4元,顺络
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机器人观点0902:关注T链为核心的卡位龙头
🤖【国金具身智能】机器人观点0902:关注T链为核心的卡位龙头 1、ODM:重点推荐【宁波华翔】,智元链核心卡位,peek垂直一体化布局,26年pe仅12x,低估值广空间优质标的,看500亿。 2、轻量化:是GEN3重点突破方向,PEEK随价格卡点解决,国产性价比有望大幅提升,关注中欣氟材、中研股份、沃特股份等。 3、电机:客户痛点牵引需求,首推谐波磁场电机龙头【HSGF】,体积缩50%+,功率密度提升一倍,温升、转矩均提升。目前已经在T车上量产,国内多家机器人头部客户认可度高。 4、总成和丝
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SNE发布25Q2全球动力电池复盘和展望,梳理要点如下
[玫瑰]SNE发布25Q2全球动力电池复盘和展望,梳理要点如下 #动力电池装机 1、总量:25H1全球动力电池装机量503GWh,同比+37.8%;预计2025/2026/2027年全年装机量1154/1418/1708GWh,分别同比+28.5%/+22.8%/+20.5% 2、分区域:25H1中国/欧洲/北美/其他地区动力电池装机量分别为295/106/65/37GWh,同比增速分别为+36.6%/+31.5%/+7.5%/+48.8%,越南、印尼、菲律宾等新兴市场增速较高;预计25年全年中
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“AI+"主题之数据中心电源低估品种伊戈尔
❗中信主题策略刘易团队-“AI+"主题之数据中心电源低估品种【伊戈尔002922】:海外AIDC突破元年,左手助阿里右手辅台达,重点推荐👏 💡#SST业务打造新的成长曲线。固态变压器(SST)采用 SiC/GaN 功率器件和高频变压器,通过 “交流 - 直流 - 高频交流 - 直流” 三级变换架构,实现98% 以上的端到端效率,主要应用于数据中心等领域,潜在市场空间超100亿美元。公司积极向SST业务转型,针对数据中心供电领域有系列化解决方案及产品,包括SST的技术及方案。 💡#巴拿马电源
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AI PCB最新财报数据库梳理:沪电股份显著低估
【沪电股份】AI PCB最新财报数据库梳理:沪电股份显著低估!!!PCB~光模块、胜宏科技~中际旭创、沪电股份~新易盛!!! 从2025H1的PCB行业数据库分析可以得出以下结论: 1、从资本开支角度看,市场认可度最高的最优公司是《胜宏科技》与《沪电股份》,投入1元资本开支,市值约19和16元。2024年全年和2025年上半年的资本开支,相比较2023年资本开支,增速最高的《胜宏科技》和《沪电股份》,同比增长约450%!市场认可度最高的公司,同时也是扩产最猛的2家公司。 2、从“固定资产+在建工
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中材科技-泰山玻纤交流Notes
(重要)中材科技-泰山玻纤交流Notes: 出席:玻纤界泰斗,中国 AI 电子布奠基人 (1)Q布 # 怎么看待空间和二代布关系? 1️⃣取代二代布技术上可行,性价比是一个博弈过程。二代会在相当长时间内供应不足。 2️⃣q布性能优势突出,应用静待时间推进(🈚️没有m9 不用 q 布的说法) 。公司Q布Df现在稳定在0.6-0.7‰,明年目标0.5‰,降低Df、核心是后处理表面技术,同时石英原料砂到玻璃棒到拉丝都需要配合,其中石英砂纯度要求不高,在3个9或者4个9(不往上游走了、意义不大)。 3
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中国电建25H1点评:Q2收入仍显韧性,受益于雅下水电工程建设
[礼物]【天风建筑】中国电建25H1点评:Q2收入仍显韧性,受益于雅下水电工程建设 [玫瑰]公司发布2025年中报,25H1公司实现营收2927.57亿,同比+2.66%,归母、扣非净利润为54.26、48.21亿,同比-13.81%、-22.66%。其中,25Q2单季实现营收1501.97亿,同比+3.57%,归母、扣非净利润为27.91、22.23亿,同比分别-14.17%、-30.8%。公司作为水电建设龙头企业,作为主要参建方,有望充分受益于雅下水电工程项目建设。考虑到上半年经营情况,我们
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6F:供需逆转涨价在即,头部厂商布局硫化锂
6F:供需逆转涨价在即,头部厂商布局硫化锂 #供需逆转:碳酸锂涨价+供需逆转# 碳酸锂:8月15日收盘,碳酸锂2509已涨至8.7万元/吨,对应6F价格从8月初的5.03万/吨上涨到5.5万元/吨。 供需逆转:25年7月全球电解液产量18.7万吨,预计8月将达到19.5万吨,未来三个月电解液产量仍将小幅攀升。对应7月的6F需求量达到2.25万吨,供应2.28万吨,供应盈余。根据鑫椤锂电显示,6F现有月度名义产能3.66万吨,月度有效产能2.45万吨,预计从9月份开始6F需求量将超过2.46万吨,
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宝立食品持续推荐:Q3环比有望加速,B端有韧性
[太阳]宝立食品|持续推荐:Q3环比有望加速,B端有韧性,C端有增量【CT食饮】 [红包]近况更新:7-8月份我们预计公司B端恢复至双位数增长,C端延续上半年趋势且有加速态势,整体恢复至双位数增长水平。 [太阳]近期我们调研公司,核心要点如下: 1、B端基本盘稳固,强研发能力+柔性生产贡增量:公司H1依托新品驱动增长,推出新品435款(占比超20%),新品收入同比+40%。 #产品结构升级(百胜供应炸鱿鱼专用粉、导入肉酱产品;达美乐提供羽衣甘蓝饮料)+新零售渠道收入达千万级(同比增长150%)占
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2025-09-04 07:22:51
储能需求旺盛,电芯涨价盈利向上,看好电池板块!
储能需求旺盛,电芯涨价盈利向上,看好电池板块! #储能国内外需求爆发、电池排产逐月向上、龙头公司已满产。主流厂储能产能25年预计550GWh左右,当前储能需求旺盛供不应求,电池厂9月排产环增5-10%,同增30%+,当前宁德、亿纬、中航等电池厂均能满产,订单向二三线电池厂外溢,国轩、瑞浦等9月也接近满产,主流厂订单已排至年底。 #欧洲动力+全球储能需求超预期、26年高增可期。国内强制配储取消后,独立储能爆发,全年仍维持20-30%增长;美国OBBB执行前项目抢装,预计维持30-40%增长;欧洲与
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人形机器人融资事件不断,核心把握确定性&业绩托底低位标的
人形机器人融资事件不断,核心把握确定性&业绩托底低位标的 [玫瑰]人形机器人板块:9月2日,宇树科技宣布将在四季度提交IPO申请文件,届时公司的相关运营数据将正式披露。根据公司披露,2024年宇树的四足机器人/人形机器人/组件产品的销售额分别占约65%/30%/5%。宇树作为优秀的人形本体公司,其IPO材料的提交一定程度上反映了行业的融资进展。据新战略产业研究所数据,上半年全球人形融资超83起,总金额超140亿元,大量资金聚集有望助力产业链加速突破,我们坚定看好人形机器人行业发展。 [庆祝]从价
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储能板块大涨点评
【华福电新】储能板块大涨点评:国内储能商业模式边际改善+海外储能需求高景气度,低估值位置具备吸引力 250903 [玫瑰]今日储能板块大幅上涨,我们分析原因主要是: 1)国内136号文后,储能需求开始由政策导向转向市场导向,当前新能源配储经济性逐步提升,同时叠加部分省份容量电价的推广(我们认为是必然趋势),预计国内储能商业模式将明显改变为经济性驱动,近期国内储能招标量超预期可以验证; 2)海外储能需求保持高景气状态,其中欧洲市场需求今年明显加速,澳洲、中东非、亚太等市场储能需求同样保持高增长,核
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大金重工:新签2.5万吨欧洲海工过渡段订单,看好下半年订单持续释放
[庆祝]【国金电新】大金重工:新签2.5万吨欧洲海工过渡段订单,看好下半年订单持续释放 [太阳]事件:近日,欧洲开发商Skyborn宣布完成德国Gennaker海风项目主要设备供应商确认;其中,#预计总重量2-3万吨的基础过渡件将由大金重工提供。设备制造将于蓬莱基地进行,并在丹麦欧登塞码头完成组装。考虑到项目需要在28年完工,我们预计此次订单将于27年实现交付。 #欧洲海风开发商持续突破。本次签署订单的业主Skyborn为首次合作,进一步强化公司在欧洲海风基础领域的主流供应商地位。此外,本次合作
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浙江首支省级低空经济基金设立,马斯克飞行汽车试运营
[红包][红包][红包]浙江首支省级低空经济基金设立,马斯克飞行汽车试运营,【万丰奥威】引领产业腾飞 本轮牛市行情中,#继昨日机器人强势轮动之后, # 作为国家战略级新兴产业并纳入十五五规划的低空经济板块有望迎势启飞。 [庆祝]事件催化: # 浙江省设立首支省级低空经济基金,#总规模达30亿元,标志着低空经济作为 “十五五”规划重点发展产业,#正式进入实质性推动阶段。9月2日, #马斯克投资的飞行汽车试运营,售价21 4万元。 [烟花]低空经济政策东风已至,#浙江首支三十亿基金蓄势待发, #万丰
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生猪养殖专题报告:行业高质量发展新阶段,关注猪企价值重估
生猪养殖专题报告:行业高质量发展新阶段,关注猪企价值重估 [烟花]行业进入高质量发展新阶段。 政策淡化规模增长,深化生猪产业高质量发展。我们预计,在稳产、稳价、保供政策基调下,#能繁母猪存栏量中期呈调减趋势,猪价波动收窄,猪价波动中枢提升。 [烟花]成本优势助力超额经营利润积累。 行业从资本竞争,回归围绕育种体系、生产管理、养殖模式、科技研发等方面的成本竞争。#具备成本优势的企业有望获得稳定的超额经营利润。(如2018~2023年,牧原股份平均头均盈利高于行业规模养殖超100元/头)。 [烟花]
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被动元器件AI相关低位标的-顺络电子
被动元器件AI相关低位标的-顺络电子 🌸芯片电感:NV价值量提升,ASIC爆发,市场容量翻三倍以上,且功耗提升持续膨胀,2026年NV市场为10e+,ASIC市场容量爆发20e+,NV+ASIC 30-40e市场,且持续扩容,TLVR价值量翻三倍。公司已突破YFL、MPS客户,今年数据中心业务预期上修,收入从1e预期上修2e,实现了0到1前期突破,26年有望翻倍以上增长。 🌸钽电容:尚未被充分挖掘的市场,市场容量近20e人民币,GB单元用量接近170颗,数据中心用钽电容单价2.5-4元,顺络
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机器人观点0902:关注T链为核心的卡位龙头
🤖【国金具身智能】机器人观点0902:关注T链为核心的卡位龙头 1、ODM:重点推荐【宁波华翔】,智元链核心卡位,peek垂直一体化布局,26年pe仅12x,低估值广空间优质标的,看500亿。 2、轻量化:是GEN3重点突破方向,PEEK随价格卡点解决,国产性价比有望大幅提升,关注中欣氟材、中研股份、沃特股份等。 3、电机:客户痛点牵引需求,首推谐波磁场电机龙头【HSGF】,体积缩50%+,功率密度提升一倍,温升、转矩均提升。目前已经在T车上量产,国内多家机器人头部客户认可度高。 4、总成和丝
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SNE发布25Q2全球动力电池复盘和展望,梳理要点如下
[玫瑰]SNE发布25Q2全球动力电池复盘和展望,梳理要点如下 #动力电池装机 1、总量:25H1全球动力电池装机量503GWh,同比+37.8%;预计2025/2026/2027年全年装机量1154/1418/1708GWh,分别同比+28.5%/+22.8%/+20.5% 2、分区域:25H1中国/欧洲/北美/其他地区动力电池装机量分别为295/106/65/37GWh,同比增速分别为+36.6%/+31.5%/+7.5%/+48.8%,越南、印尼、菲律宾等新兴市场增速较高;预计25年全年中
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“AI+"主题之数据中心电源低估品种伊戈尔
❗中信主题策略刘易团队-“AI+"主题之数据中心电源低估品种【伊戈尔002922】:海外AIDC突破元年,左手助阿里右手辅台达,重点推荐👏 💡#SST业务打造新的成长曲线。固态变压器(SST)采用 SiC/GaN 功率器件和高频变压器,通过 “交流 - 直流 - 高频交流 - 直流” 三级变换架构,实现98% 以上的端到端效率,主要应用于数据中心等领域,潜在市场空间超100亿美元。公司积极向SST业务转型,针对数据中心供电领域有系列化解决方案及产品,包括SST的技术及方案。 💡#巴拿马电源
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AI PCB最新财报数据库梳理:沪电股份显著低估
【沪电股份】AI PCB最新财报数据库梳理:沪电股份显著低估!!!PCB~光模块、胜宏科技~中际旭创、沪电股份~新易盛!!! 从2025H1的PCB行业数据库分析可以得出以下结论: 1、从资本开支角度看,市场认可度最高的最优公司是《胜宏科技》与《沪电股份》,投入1元资本开支,市值约19和16元。2024年全年和2025年上半年的资本开支,相比较2023年资本开支,增速最高的《胜宏科技》和《沪电股份》,同比增长约450%!市场认可度最高的公司,同时也是扩产最猛的2家公司。 2、从“固定资产+在建工
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中材科技-泰山玻纤交流Notes
(重要)中材科技-泰山玻纤交流Notes: 出席:玻纤界泰斗,中国 AI 电子布奠基人 (1)Q布 # 怎么看待空间和二代布关系? 1️⃣取代二代布技术上可行,性价比是一个博弈过程。二代会在相当长时间内供应不足。 2️⃣q布性能优势突出,应用静待时间推进(🈚️没有m9 不用 q 布的说法) 。公司Q布Df现在稳定在0.6-0.7‰,明年目标0.5‰,降低Df、核心是后处理表面技术,同时石英原料砂到玻璃棒到拉丝都需要配合,其中石英砂纯度要求不高,在3个9或者4个9(不往上游走了、意义不大)。 3
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中国电建25H1点评:Q2收入仍显韧性,受益于雅下水电工程建设
[礼物]【天风建筑】中国电建25H1点评:Q2收入仍显韧性,受益于雅下水电工程建设 [玫瑰]公司发布2025年中报,25H1公司实现营收2927.57亿,同比+2.66%,归母、扣非净利润为54.26、48.21亿,同比-13.81%、-22.66%。其中,25Q2单季实现营收1501.97亿,同比+3.57%,归母、扣非净利润为27.91、22.23亿,同比分别-14.17%、-30.8%。公司作为水电建设龙头企业,作为主要参建方,有望充分受益于雅下水电工程项目建设。考虑到上半年经营情况,我们
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6F:供需逆转涨价在即,头部厂商布局硫化锂
6F:供需逆转涨价在即,头部厂商布局硫化锂 #供需逆转:碳酸锂涨价+供需逆转# 碳酸锂:8月15日收盘,碳酸锂2509已涨至8.7万元/吨,对应6F价格从8月初的5.03万/吨上涨到5.5万元/吨。 供需逆转:25年7月全球电解液产量18.7万吨,预计8月将达到19.5万吨,未来三个月电解液产量仍将小幅攀升。对应7月的6F需求量达到2.25万吨,供应2.28万吨,供应盈余。根据鑫椤锂电显示,6F现有月度名义产能3.66万吨,月度有效产能2.45万吨,预计从9月份开始6F需求量将超过2.46万吨,
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宝立食品持续推荐:Q3环比有望加速,B端有韧性
[太阳]宝立食品|持续推荐:Q3环比有望加速,B端有韧性,C端有增量【CT食饮】 [红包]近况更新:7-8月份我们预计公司B端恢复至双位数增长,C端延续上半年趋势且有加速态势,整体恢复至双位数增长水平。 [太阳]近期我们调研公司,核心要点如下: 1、B端基本盘稳固,强研发能力+柔性生产贡增量:公司H1依托新品驱动增长,推出新品435款(占比超20%),新品收入同比+40%。 #产品结构升级(百胜供应炸鱿鱼专用粉、导入肉酱产品;达美乐提供羽衣甘蓝饮料)+新零售渠道收入达千万级(同比增长150%)占
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储能需求旺盛,电芯涨价盈利向上,看好电池板块!
储能需求旺盛,电芯涨价盈利向上,看好电池板块! #储能国内外需求爆发、电池排产逐月向上、龙头公司已满产。主流厂储能产能25年预计550GWh左右,当前储能需求旺盛供不应求,电池厂9月排产环增5-10%,同增30%+,当前宁德、亿纬、中航等电池厂均能满产,订单向二三线电池厂外溢,国轩、瑞浦等9月也接近满产,主流厂订单已排至年底。 #欧洲动力+全球储能需求超预期、26年高增可期。国内强制配储取消后,独立储能爆发,全年仍维持20-30%增长;美国OBBB执行前项目抢装,预计维持30-40%增长;欧洲与
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人形机器人融资事件不断,核心把握确定性&业绩托底低位标的
人形机器人融资事件不断,核心把握确定性&业绩托底低位标的 [玫瑰]人形机器人板块:9月2日,宇树科技宣布将在四季度提交IPO申请文件,届时公司的相关运营数据将正式披露。根据公司披露,2024年宇树的四足机器人/人形机器人/组件产品的销售额分别占约65%/30%/5%。宇树作为优秀的人形本体公司,其IPO材料的提交一定程度上反映了行业的融资进展。据新战略产业研究所数据,上半年全球人形融资超83起,总金额超140亿元,大量资金聚集有望助力产业链加速突破,我们坚定看好人形机器人行业发展。 [庆祝]从价
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储能板块大涨点评
【华福电新】储能板块大涨点评:国内储能商业模式边际改善+海外储能需求高景气度,低估值位置具备吸引力 250903 [玫瑰]今日储能板块大幅上涨,我们分析原因主要是: 1)国内136号文后,储能需求开始由政策导向转向市场导向,当前新能源配储经济性逐步提升,同时叠加部分省份容量电价的推广(我们认为是必然趋势),预计国内储能商业模式将明显改变为经济性驱动,近期国内储能招标量超预期可以验证; 2)海外储能需求保持高景气状态,其中欧洲市场需求今年明显加速,澳洲、中东非、亚太等市场储能需求同样保持高增长,核
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大金重工:新签2.5万吨欧洲海工过渡段订单,看好下半年订单持续释放
[庆祝]【国金电新】大金重工:新签2.5万吨欧洲海工过渡段订单,看好下半年订单持续释放 [太阳]事件:近日,欧洲开发商Skyborn宣布完成德国Gennaker海风项目主要设备供应商确认;其中,#预计总重量2-3万吨的基础过渡件将由大金重工提供。设备制造将于蓬莱基地进行,并在丹麦欧登塞码头完成组装。考虑到项目需要在28年完工,我们预计此次订单将于27年实现交付。 #欧洲海风开发商持续突破。本次签署订单的业主Skyborn为首次合作,进一步强化公司在欧洲海风基础领域的主流供应商地位。此外,本次合作
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浙江首支省级低空经济基金设立,马斯克飞行汽车试运营
[红包][红包][红包]浙江首支省级低空经济基金设立,马斯克飞行汽车试运营,【万丰奥威】引领产业腾飞 本轮牛市行情中,#继昨日机器人强势轮动之后, # 作为国家战略级新兴产业并纳入十五五规划的低空经济板块有望迎势启飞。 [庆祝]事件催化: # 浙江省设立首支省级低空经济基金,#总规模达30亿元,标志着低空经济作为 “十五五”规划重点发展产业,#正式进入实质性推动阶段。9月2日, #马斯克投资的飞行汽车试运营,售价21 4万元。 [烟花]低空经济政策东风已至,#浙江首支三十亿基金蓄势待发, #万丰
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生猪养殖专题报告:行业高质量发展新阶段,关注猪企价值重估
生猪养殖专题报告:行业高质量发展新阶段,关注猪企价值重估 [烟花]行业进入高质量发展新阶段。 政策淡化规模增长,深化生猪产业高质量发展。我们预计,在稳产、稳价、保供政策基调下,#能繁母猪存栏量中期呈调减趋势,猪价波动收窄,猪价波动中枢提升。 [烟花]成本优势助力超额经营利润积累。 行业从资本竞争,回归围绕育种体系、生产管理、养殖模式、科技研发等方面的成本竞争。#具备成本优势的企业有望获得稳定的超额经营利润。(如2018~2023年,牧原股份平均头均盈利高于行业规模养殖超100元/头)。 [烟花]
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被动元器件AI相关低位标的-顺络电子
被动元器件AI相关低位标的-顺络电子 🌸芯片电感:NV价值量提升,ASIC爆发,市场容量翻三倍以上,且功耗提升持续膨胀,2026年NV市场为10e+,ASIC市场容量爆发20e+,NV+ASIC 30-40e市场,且持续扩容,TLVR价值量翻三倍。公司已突破YFL、MPS客户,今年数据中心业务预期上修,收入从1e预期上修2e,实现了0到1前期突破,26年有望翻倍以上增长。 🌸钽电容:尚未被充分挖掘的市场,市场容量近20e人民币,GB单元用量接近170颗,数据中心用钽电容单价2.5-4元,顺络
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机器人观点0902:关注T链为核心的卡位龙头
🤖【国金具身智能】机器人观点0902:关注T链为核心的卡位龙头 1、ODM:重点推荐【宁波华翔】,智元链核心卡位,peek垂直一体化布局,26年pe仅12x,低估值广空间优质标的,看500亿。 2、轻量化:是GEN3重点突破方向,PEEK随价格卡点解决,国产性价比有望大幅提升,关注中欣氟材、中研股份、沃特股份等。 3、电机:客户痛点牵引需求,首推谐波磁场电机龙头【HSGF】,体积缩50%+,功率密度提升一倍,温升、转矩均提升。目前已经在T车上量产,国内多家机器人头部客户认可度高。 4、总成和丝
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SNE发布25Q2全球动力电池复盘和展望,梳理要点如下
[玫瑰]SNE发布25Q2全球动力电池复盘和展望,梳理要点如下 #动力电池装机 1、总量:25H1全球动力电池装机量503GWh,同比+37.8%;预计2025/2026/2027年全年装机量1154/1418/1708GWh,分别同比+28.5%/+22.8%/+20.5% 2、分区域:25H1中国/欧洲/北美/其他地区动力电池装机量分别为295/106/65/37GWh,同比增速分别为+36.6%/+31.5%/+7.5%/+48.8%,越南、印尼、菲律宾等新兴市场增速较高;预计25年全年中
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“AI+"主题之数据中心电源低估品种伊戈尔
❗中信主题策略刘易团队-“AI+"主题之数据中心电源低估品种【伊戈尔002922】:海外AIDC突破元年,左手助阿里右手辅台达,重点推荐👏 💡#SST业务打造新的成长曲线。固态变压器(SST)采用 SiC/GaN 功率器件和高频变压器,通过 “交流 - 直流 - 高频交流 - 直流” 三级变换架构,实现98% 以上的端到端效率,主要应用于数据中心等领域,潜在市场空间超100亿美元。公司积极向SST业务转型,针对数据中心供电领域有系列化解决方案及产品,包括SST的技术及方案。 💡#巴拿马电源
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AI PCB最新财报数据库梳理:沪电股份显著低估
【沪电股份】AI PCB最新财报数据库梳理:沪电股份显著低估!!!PCB~光模块、胜宏科技~中际旭创、沪电股份~新易盛!!! 从2025H1的PCB行业数据库分析可以得出以下结论: 1、从资本开支角度看,市场认可度最高的最优公司是《胜宏科技》与《沪电股份》,投入1元资本开支,市值约19和16元。2024年全年和2025年上半年的资本开支,相比较2023年资本开支,增速最高的《胜宏科技》和《沪电股份》,同比增长约450%!市场认可度最高的公司,同时也是扩产最猛的2家公司。 2、从“固定资产+在建工
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中材科技-泰山玻纤交流Notes
(重要)中材科技-泰山玻纤交流Notes: 出席:玻纤界泰斗,中国 AI 电子布奠基人 (1)Q布 # 怎么看待空间和二代布关系? 1️⃣取代二代布技术上可行,性价比是一个博弈过程。二代会在相当长时间内供应不足。 2️⃣q布性能优势突出,应用静待时间推进(🈚️没有m9 不用 q 布的说法) 。公司Q布Df现在稳定在0.6-0.7‰,明年目标0.5‰,降低Df、核心是后处理表面技术,同时石英原料砂到玻璃棒到拉丝都需要配合,其中石英砂纯度要求不高,在3个9或者4个9(不往上游走了、意义不大)。 3
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中国电建25H1点评:Q2收入仍显韧性,受益于雅下水电工程建设
[礼物]【天风建筑】中国电建25H1点评:Q2收入仍显韧性,受益于雅下水电工程建设 [玫瑰]公司发布2025年中报,25H1公司实现营收2927.57亿,同比+2.66%,归母、扣非净利润为54.26、48.21亿,同比-13.81%、-22.66%。其中,25Q2单季实现营收1501.97亿,同比+3.57%,归母、扣非净利润为27.91、22.23亿,同比分别-14.17%、-30.8%。公司作为水电建设龙头企业,作为主要参建方,有望充分受益于雅下水电工程项目建设。考虑到上半年经营情况,我们
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6F:供需逆转涨价在即,头部厂商布局硫化锂
6F:供需逆转涨价在即,头部厂商布局硫化锂 #供需逆转:碳酸锂涨价+供需逆转# 碳酸锂:8月15日收盘,碳酸锂2509已涨至8.7万元/吨,对应6F价格从8月初的5.03万/吨上涨到5.5万元/吨。 供需逆转:25年7月全球电解液产量18.7万吨,预计8月将达到19.5万吨,未来三个月电解液产量仍将小幅攀升。对应7月的6F需求量达到2.25万吨,供应2.28万吨,供应盈余。根据鑫椤锂电显示,6F现有月度名义产能3.66万吨,月度有效产能2.45万吨,预计从9月份开始6F需求量将超过2.46万吨,
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宝立食品持续推荐:Q3环比有望加速,B端有韧性
[太阳]宝立食品|持续推荐:Q3环比有望加速,B端有韧性,C端有增量【CT食饮】 [红包]近况更新:7-8月份我们预计公司B端恢复至双位数增长,C端延续上半年趋势且有加速态势,整体恢复至双位数增长水平。 [太阳]近期我们调研公司,核心要点如下: 1、B端基本盘稳固,强研发能力+柔性生产贡增量:公司H1依托新品驱动增长,推出新品435款(占比超20%),新品收入同比+40%。 #产品结构升级(百胜供应炸鱿鱼专用粉、导入肉酱产品;达美乐提供羽衣甘蓝饮料)+新零售渠道收入达千万级(同比增长150%)占
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宝立食品
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2025-09-04 07:22:51
储能需求旺盛,电芯涨价盈利向上,看好电池板块!
储能需求旺盛,电芯涨价盈利向上,看好电池板块! #储能国内外需求爆发、电池排产逐月向上、龙头公司已满产。主流厂储能产能25年预计550GWh左右,当前储能需求旺盛供不应求,电池厂9月排产环增5-10%,同增30%+,当前宁德、亿纬、中航等电池厂均能满产,订单向二三线电池厂外溢,国轩、瑞浦等9月也接近满产,主流厂订单已排至年底。 #欧洲动力+全球储能需求超预期、26年高增可期。国内强制配储取消后,独立储能爆发,全年仍维持20-30%增长;美国OBBB执行前项目抢装,预计维持30-40%增长;欧洲与
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宁德时代
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2025-09-03 18:58:55
人形机器人融资事件不断,核心把握确定性&业绩托底低位标的
人形机器人融资事件不断,核心把握确定性&业绩托底低位标的 [玫瑰]人形机器人板块:9月2日,宇树科技宣布将在四季度提交IPO申请文件,届时公司的相关运营数据将正式披露。根据公司披露,2024年宇树的四足机器人/人形机器人/组件产品的销售额分别占约65%/30%/5%。宇树作为优秀的人形本体公司,其IPO材料的提交一定程度上反映了行业的融资进展。据新战略产业研究所数据,上半年全球人形融资超83起,总金额超140亿元,大量资金聚集有望助力产业链加速突破,我们坚定看好人形机器人行业发展。 [庆祝]从价
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金帝股份
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2025-09-03 14:47:18
储能板块大涨点评
【华福电新】储能板块大涨点评:国内储能商业模式边际改善+海外储能需求高景气度,低估值位置具备吸引力 250903 [玫瑰]今日储能板块大幅上涨,我们分析原因主要是: 1)国内136号文后,储能需求开始由政策导向转向市场导向,当前新能源配储经济性逐步提升,同时叠加部分省份容量电价的推广(我们认为是必然趋势),预计国内储能商业模式将明显改变为经济性驱动,近期国内储能招标量超预期可以验证; 2)海外储能需求保持高景气状态,其中欧洲市场需求今年明显加速,澳洲、中东非、亚太等市场储能需求同样保持高增长,核
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海博思创
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大金重工:新签2.5万吨欧洲海工过渡段订单,看好下半年订单持续释放
[庆祝]【国金电新】大金重工:新签2.5万吨欧洲海工过渡段订单,看好下半年订单持续释放 [太阳]事件:近日,欧洲开发商Skyborn宣布完成德国Gennaker海风项目主要设备供应商确认;其中,#预计总重量2-3万吨的基础过渡件将由大金重工提供。设备制造将于蓬莱基地进行,并在丹麦欧登塞码头完成组装。考虑到项目需要在28年完工,我们预计此次订单将于27年实现交付。 #欧洲海风开发商持续突破。本次签署订单的业主Skyborn为首次合作,进一步强化公司在欧洲海风基础领域的主流供应商地位。此外,本次合作
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大金重工
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2025-09-03 09:52:42
浙江首支省级低空经济基金设立,马斯克飞行汽车试运营
[红包][红包][红包]浙江首支省级低空经济基金设立,马斯克飞行汽车试运营,【万丰奥威】引领产业腾飞 本轮牛市行情中,#继昨日机器人强势轮动之后, # 作为国家战略级新兴产业并纳入十五五规划的低空经济板块有望迎势启飞。 [庆祝]事件催化: # 浙江省设立首支省级低空经济基金,#总规模达30亿元,标志着低空经济作为 “十五五”规划重点发展产业,#正式进入实质性推动阶段。9月2日, #马斯克投资的飞行汽车试运营,售价21 4万元。 [烟花]低空经济政策东风已至,#浙江首支三十亿基金蓄势待发, #万丰
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万丰奥威
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2025-09-02 18:32:13
生猪养殖专题报告:行业高质量发展新阶段,关注猪企价值重估
生猪养殖专题报告:行业高质量发展新阶段,关注猪企价值重估 [烟花]行业进入高质量发展新阶段。 政策淡化规模增长,深化生猪产业高质量发展。我们预计,在稳产、稳价、保供政策基调下,#能繁母猪存栏量中期呈调减趋势,猪价波动收窄,猪价波动中枢提升。 [烟花]成本优势助力超额经营利润积累。 行业从资本竞争,回归围绕育种体系、生产管理、养殖模式、科技研发等方面的成本竞争。#具备成本优势的企业有望获得稳定的超额经营利润。(如2018~2023年,牧原股份平均头均盈利高于行业规模养殖超100元/头)。 [烟花]
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温氏股份
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被动元器件AI相关低位标的-顺络电子
被动元器件AI相关低位标的-顺络电子 🌸芯片电感:NV价值量提升,ASIC爆发,市场容量翻三倍以上,且功耗提升持续膨胀,2026年NV市场为10e+,ASIC市场容量爆发20e+,NV+ASIC 30-40e市场,且持续扩容,TLVR价值量翻三倍。公司已突破YFL、MPS客户,今年数据中心业务预期上修,收入从1e预期上修2e,实现了0到1前期突破,26年有望翻倍以上增长。 🌸钽电容:尚未被充分挖掘的市场,市场容量近20e人民币,GB单元用量接近170颗,数据中心用钽电容单价2.5-4元,顺络
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2025-09-02 14:15:38
机器人观点0902:关注T链为核心的卡位龙头
🤖【国金具身智能】机器人观点0902:关注T链为核心的卡位龙头 1、ODM:重点推荐【宁波华翔】,智元链核心卡位,peek垂直一体化布局,26年pe仅12x,低估值广空间优质标的,看500亿。 2、轻量化:是GEN3重点突破方向,PEEK随价格卡点解决,国产性价比有望大幅提升,关注中欣氟材、中研股份、沃特股份等。 3、电机:客户痛点牵引需求,首推谐波磁场电机龙头【HSGF】,体积缩50%+,功率密度提升一倍,温升、转矩均提升。目前已经在T车上量产,国内多家机器人头部客户认可度高。 4、总成和丝
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2025-09-02 11:52:25
SNE发布25Q2全球动力电池复盘和展望,梳理要点如下
[玫瑰]SNE发布25Q2全球动力电池复盘和展望,梳理要点如下 #动力电池装机 1、总量:25H1全球动力电池装机量503GWh,同比+37.8%;预计2025/2026/2027年全年装机量1154/1418/1708GWh,分别同比+28.5%/+22.8%/+20.5% 2、分区域:25H1中国/欧洲/北美/其他地区动力电池装机量分别为295/106/65/37GWh,同比增速分别为+36.6%/+31.5%/+7.5%/+48.8%,越南、印尼、菲律宾等新兴市场增速较高;预计25年全年中
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2025-09-02 08:57:29
“AI+"主题之数据中心电源低估品种伊戈尔
❗中信主题策略刘易团队-“AI+"主题之数据中心电源低估品种【伊戈尔002922】:海外AIDC突破元年,左手助阿里右手辅台达,重点推荐👏 💡#SST业务打造新的成长曲线。固态变压器(SST)采用 SiC/GaN 功率器件和高频变压器,通过 “交流 - 直流 - 高频交流 - 直流” 三级变换架构,实现98% 以上的端到端效率,主要应用于数据中心等领域,潜在市场空间超100亿美元。公司积极向SST业务转型,针对数据中心供电领域有系列化解决方案及产品,包括SST的技术及方案。 💡#巴拿马电源
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2025-09-01 14:14:17
AI PCB最新财报数据库梳理:沪电股份显著低估
【沪电股份】AI PCB最新财报数据库梳理:沪电股份显著低估!!!PCB~光模块、胜宏科技~中际旭创、沪电股份~新易盛!!! 从2025H1的PCB行业数据库分析可以得出以下结论: 1、从资本开支角度看,市场认可度最高的最优公司是《胜宏科技》与《沪电股份》,投入1元资本开支,市值约19和16元。2024年全年和2025年上半年的资本开支,相比较2023年资本开支,增速最高的《胜宏科技》和《沪电股份》,同比增长约450%!市场认可度最高的公司,同时也是扩产最猛的2家公司。 2、从“固定资产+在建工
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2025-08-31 18:12:30
中材科技-泰山玻纤交流Notes
(重要)中材科技-泰山玻纤交流Notes: 出席:玻纤界泰斗,中国 AI 电子布奠基人 (1)Q布 # 怎么看待空间和二代布关系? 1️⃣取代二代布技术上可行,性价比是一个博弈过程。二代会在相当长时间内供应不足。 2️⃣q布性能优势突出,应用静待时间推进(🈚️没有m9 不用 q 布的说法) 。公司Q布Df现在稳定在0.6-0.7‰,明年目标0.5‰,降低Df、核心是后处理表面技术,同时石英原料砂到玻璃棒到拉丝都需要配合,其中石英砂纯度要求不高,在3个9或者4个9(不往上游走了、意义不大)。 3
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2025-08-30 05:14:17
中国电建25H1点评:Q2收入仍显韧性,受益于雅下水电工程建设
[礼物]【天风建筑】中国电建25H1点评:Q2收入仍显韧性,受益于雅下水电工程建设 [玫瑰]公司发布2025年中报,25H1公司实现营收2927.57亿,同比+2.66%,归母、扣非净利润为54.26、48.21亿,同比-13.81%、-22.66%。其中,25Q2单季实现营收1501.97亿,同比+3.57%,归母、扣非净利润为27.91、22.23亿,同比分别-14.17%、-30.8%。公司作为水电建设龙头企业,作为主要参建方,有望充分受益于雅下水电工程项目建设。考虑到上半年经营情况,我们
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