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逻辑与观点
2026-07-06 17:21:06
银河微电:AI算力电源核心器件全线紧缺,订单爆满供不应求
银河微电:AI算力电源核心器件全线紧缺,订单爆满进入量价齐升周期 AI大模型算力需求爆发驱动服务器机柜功率向600kW—1MW升级,800V高压HVDC架构全面普及,高压整流桥、功率MOSFET、快恢复二极管三大电源核心元器件供需缺口持续扩大,全行业开启涨价周期。银河微电作为国内稀缺具备IDM一体化制造能力的分立器件平台,三大核心产品完整覆盖AI服务器大功率电源需求,当前算力相关订单排期饱满、产能满载,深度受益AI电力革命红利。 一、产品矩阵完美匹配AI服务器电源核心需求 公司已实现AI电源必备
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蔚蓝锂芯
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江波龙
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海光信息
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菲菱科思
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逻辑与观点
2026-06-23 21:00:12
瑞华泰:深挖(存储PI+光通信MPI+卫星航天MPI)
瑞华泰(存储PI+光通信MPI+卫星航天MPI) 一、三大应用赛道 1.存储所需普通双向拉伸PI膜 1.用途:HBM柔性FPC、COF载带、驱动IC柔性基板、芯片柔性封装覆盖膜,长存、海力士、三星、长鑫量产环节刚需,无商用替代方案,行业全部采用普通双向拉伸PI。 2.参数:Dk3.4‑3.8,损耗偏高,适配1‑2GHz低频,重点耐高低温循环、尺寸稳定。吨价80‑120万,高端存储PI200‑250万,毛利率60%‑65%。 3.供需:日韩大厂产能排单至2027年,国产化率不足15%。公司已进入存
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瑞华泰
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英维克
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中际旭创
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长飞光纤
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云南锗业
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逻辑与观点
2026-06-08 16:31:18
祥和实业(603500)超级电容+AI服务器上游双轮驱动,国内唯一龙头
祥和实业(603500)超级电容+AI服务器上游双轮驱动,国内唯一龙头 一、核心定位:细分赛道绝对龙头 祥和实业是国内唯一实现AI服务器级LIC锂电超级电容密封塞与专用V-CHIP底座量产的龙头企业,同时为铝电解电容器橡胶密封塞行业标准唯一牵头起草单位,高端密封市占率超30%,具备技术与认证双重壁垒。 二、超级电容核心客户:绑定全球龙头 - 国内核心:江海股份(国内LIC超级电容龙头,英伟达GB300供应链核心)、艾华集团,批量供货LIC超容密封塞与专用底座,适配AI服务器备电需求。 - 国际巨
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祥和实业
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风华高科
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绿的谐波
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达实智能
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天娱数科
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逻辑与观点
2026-06-04 21:39:24
祥和实业:超级电容核心标的,江海股份上游,国内唯一龙头
来超级电容本体龙头=江海股份;LIC密封+V-CHIP底座细分隐形龙头=祥和实业,也是国内唯一。 国内V-CHIP龙头,LIC超容专用主力 V‑CHIP = 立式贴片铝电解电容专用塑封底座,行业简称V型贴片底座,是SMD贴片电解、LIC锂电混合型超级电容的核心绝缘承载基座,祥和2005年自研落地、2006年量产,早年替代日系进口 。 - 结构:塑料注塑绝缘底座+预埋金属引出焊片,电容芯子竖直卡在底座上,立式贴装PCB,区别卧式贴片电容。 - 命名由来:底座卡扣开槽呈V型限位结构,固名V‑CHIP
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江海股份
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风华高科
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逻辑与观点
2026-05-23 09:50:06
瑞丰高材:环氧树脂增韧剂量国产唯一pcb上游核心间接供应英伟达Rubin
一、核心结论 瑞丰高材是国内唯一成功实现M9级CSR(核壳橡胶)环氧树脂增韧剂量产并通过头部覆铜板(CCL)厂商——生益科技——技术验证的上市公司。公司CSR增韧剂产品是英伟达下一代Rubin平台AI服务器所用M9级CCL材料体系中"不可或缺"的树脂改性组分,用于解决超低损耗树脂体系的高脆性缺陷,保证PCB板的机械加工性能和抗冲击能力。当前全球M9级CSR市场主要由日本钟渊化学(约90%份额)、美国陶氏及法国阿科玛垄断,公司是国内唯一打破封锁的供应商。在进口供应紧张、价格上行的背景下,公司凭借其
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瑞丰高材
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胜宏科技
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深南电路
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中际旭创
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鹏鼎控股
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逻辑与观点
2026-05-23 09:31:31
瑞华泰:TPI薄膜打破国外垄断,以间接供货英伟达m9
从软板地基到算力动脉 ——瑞华泰TPI薄膜在AI时代的价值重估 导读:在人工智能服务器向更高算力迭代的浪潮中,作为关键“幕后材料”的TPI薄膜正站在从国产替代到AI深度渗透的交叉点上。本文从FCCL(挠性覆铜板)这一核心基材出发,拆解TPI薄膜何以成为AI硬件的“隐形守护者”,以及瑞华泰在产业链中的战略位置。 一、什么是FCCL?——柔性线路板的“地基” FCCL(挠性覆铜板,Flexible Copper Clad Laminate)是制造柔性印制电路板(FPC)的核心基材。FPC被应用于折叠
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胜宏科技
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璞泰来
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中际旭创
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深南电路
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逻辑与观点
2026-05-11 15:19:19
蒙娜丽莎:流通市值最小的陶瓷基板
查到三年前的资料: 根据公开信息,珠海晶瓷电子科技有限公司是一家技术扎实、正处于高速发展期并备受资本市场青睐,但其人力资源管理,尤其是招聘流程,可能存在不规范之处并引发大量负面评价的公司。 总的来说,它既是拥有硬核技术和明星客户的新星,也是一个在雇主口碑方面争议不小的企业。 👨💼 公司概况 珠海晶瓷电子科技有限公司成立于2018年,是一家专注于半导体、特种陶瓷制品制造及半导体器件专用设备制造的企业,法定代表人为晏浩强。2025年11月,建筑陶瓷行业巨头“蒙娜丽莎”通过其全资子公司投资1500
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蒙娜丽莎
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旭光电子
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国瓷材料
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逻辑与观点
2026-05-05 12:28:55
丽岛新材:新进市值最小的钠离子电池铝箔
1. 重大战略项目:安徽五河8.6万吨电池集流体项目 丽岛新材真正的核心资产,是位于安徽五河的"年产8.6万吨新能源电池集流体材料"项目。该项目2024年下半年才正式投产并进入产能爬坡期,是公司跨界新能源领域的最核心抓手。2026年4月,公司进一步对全资子公司安徽丽岛增资3亿元(注册资本从1.8亿增至4.8亿),并配套约2.8亿元扩建电池铝箔产能。 8.6万吨这一体量,在集流体铝箔赛道中的产能建设规模处于行业靠前梯队。结合目前良品率已持续保持行业水平,这一项目正在从产能爬坡走向规模放量。 2.
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丽岛新材
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逻辑与观点
2026-04-29 15:29:56
丽岛新材:市值最小的电池铝箔2026年业绩反转
一、产能对比(2026年,含光箔+涂碳箔) 1)鼎胜新材(603876)——绝对龙头 - 电池铝箔总产能:~25万吨/年(国内市占≈38%) - 涂碳铝箔产能:5–6万吨/年(2026年),占比约20% - 特点:内蒙古80万吨一体化基地在建,规模最大、成本最低、长单最多 2)东阳光(600673)——高端技术派 - 电池铝箔产能:7.2万吨/年,规划21.2万吨 - 涂碳铝箔:1.2万吨/年,剥离强度20–24N/m(行业15–18),高端磷酸铁锂首选 - 特点:洁净度、涂层均匀性、良品率顶尖
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丽岛新材
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逻辑与观点
2026-04-15 11:25:15
国产存储重大突破,国产第一梯队直接对标SK海力士、三星、镁光
一、公司核心概况 - 成立时间:2023年9月,总部位于广东深圳,是国产HBM(高带宽内存)赛道的新锐领军企业。 - 核心定位:全球首批、国内首家实现HBM3/3e标准芯片商业化发布的企业,打破了海外巨头在该领域的垄断格局。 - 实控背景:核心团队由全球首批HBM工程师组成,技术底蕴深厚;A股上市公司中天精装(002989)通过投资平台间接持有其6.71%股权,为其重要的产业资本股东之一。2026年国产HBM完整梯队排名(芯片自研+封测全维度,投资级) 我按「自研HBM芯片」和「封测/配套」两大
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中天精装
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逻辑与观点
2026-02-21 00:32:26
浩瀚深度:深度受益于ai安全监管+ai编程+太空算力
浩瀚深度:主营就是信息安全防护解决方案。AI发展越猛,安全监管和反诈前途越好。 主要护城河: 当AI诈骗泛滥,国家必须在最底层(网络管道)设卡。浩瀚深度垄断了运营商的DPI(数据探针),相当于拥有了“数据海关”的独家牌照。无论骗术怎么变,流量都必须经过它的设备,这就决定了它在AI反诈产业链中是不可替代的“基座”。 亮点维度 核心玩法 浩瀚深度的角色 1. 多模态“鉴真”(对抗Deepfake) 抓AI的“生理Bug”:AI生成的人脸眨眼频率异常、瞳孔形状不圆、牙齿有拼接缝。技术通过频谱特征和微表
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智谱
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首都在线
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网宿科技
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逻辑与观点
2026-02-16 16:31:40
浩瀚深度:ai编程+ai鉴伪+太空算力的预期差
ai编程: 和华为昇腾合作的AI编程最低市值 公司的浩瀚晨星大模型主要包括自然语言模型、多模态模型、编程模型等能力,并且具备与众多智能体 Agent 联动能力。浩瀚晨星AI大模型具备强大的生成和理解能力,覆盖智能问答、智能体Agent、数字人生成等多个应用场景。2024年6月,在公司AI产品发布会上,公司与华为举行了"浩瀚深度与华为昇腾原生开发合作签约仪式"。这标志着双方在人工智能领域达成重要战略合作,将推动人工智能技术创新发展、产业生态繁荣,共同探索人工智能技术。浩瀚深度独立研发的低代码平台获
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国安股份
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浪潮信息
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众诚科技
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逻辑与观点
2026-01-13 10:49:12
宝莱特:脑机+医疗ai+新股东入驻特种固态存储和航天
脑机:宝莱特是一家专注于医疗监护设备研发的企业,在脑机接口领域有一定的技术储备和产品布局。 宝莱特的P系列高端监护仪和Q系列监护仪搭载有脑电(EEG)、脑电双频指数(BIS)、脑部与区域血氧饱和度(rSO2)和神经肌肉传导(NMT)等脑部数据监测功能,支持20多项参数同步监测。 医疗ai: 宝莱特在AI医疗领域的布局主要集中在智慧医疗生态系统的构建,通过AI查房机器人、多参数监护智能体等核心产品,打造"设备-数据-服务"的闭环生态。 核心产品布局 AI查房机器人是宝莱特的重点产品,具备以下功能:
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迪安诊断
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美年健康
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逻辑与观点
2025-12-31 10:26:31
天创时尚:人形机器人和商业航天并购重组大牛
2025年12月26日,天创时尚披露,其控股股东泉州禾天及第二大股东高创有限,拟以7.5元/股的价格向安徽先睿转让合计8373.36万股股份,占公司总股本的19.95%。转让完成后,安徽先睿将成为天创时尚控股股东,胡先根将成为天创时尚实控人。 慈兴集团创始人胡先根,将正式入主天创时尚。 航天轴承: 东南商报在2021曾报道:慈兴集团在“高性能滚动轴承加工关键技术与应用”项目研制的航天高性能轴承在国内的市场占有率90%以上,民用精密轴承在国内的市场占有率在60%以上。 如图: 人形机器人: 华创证
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五洲新春
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锋龙股份
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航天发展
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嘉美包装
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三花智控
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逻辑与观点
2025-12-30 12:57:45
天创时尚:借壳+航天轴承+人形机器人轴承
2025年12月26日,天创时尚披露,其控股股东泉州禾天及第二大股东高创有限,拟以7.5元/股的价格向安徽先睿转让合计8373.36万股股份,占公司总股本的19.95%。转让完成后,安徽先睿将成为天创时尚控股股东,胡先根将成为天创时尚实控人。 慈兴集团创始人胡先根,将正式入主天创时尚。 东南商报截至目前,“高性能滚动轴承加工关键技术与应用”项目研制的航天高性能轴承在国内的市场占有率90%以上,民用精密轴承在国内的市场占有率在60%以上。 人形机器人:2025杭州国际人形机器人与机器人技 术展:上
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航天发展
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中国卫星
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五洲新春
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