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簫何
老股民
2026-01-07 16:04:07
强推【德科立】谷歌重点核心
【德科立】:不仅仅是谷歌OCS,DCI贡献超大增量 为什么看好德科立? ①DCI:我们认为德科立的核心看点是DCI,DCI的本质是北美shυ据中心规模扩大导致“缺电”而产生的需求。当前北美shυ据中心DCI需求正处0-1阶段,微软、Meta、XAI等均有较大需求给到德科立;#后续新增需求的核心是谷歌,谷歌AIDC集群一期投姿250亿美金,预期10-12%用于采购DCI设备,其中落在Gμo内厂商生产预期在30%以上(德科立是Gμo内唯一有生产能力且批量供货CSP的企业),增量显著。 ②扩产节奏逐步
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德科立
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簫何
老股民
2025-12-30 22:32:26
【邵阳液压】下一个超捷股份
低位商业航天看看邵阳液压,商业航天火箭零部件价值量也不小,收购公司商业航天收入今年估计跟超捷股份相当 商业航天+燃气轮机双赛道卡位,核心部件稀缺性突出,业绩承诺护航成长。 1.商业航天:可回收火箭核心部件供应商 收购新承航锐100%股权,核心产品栅格舵为Sp-a-c-eX星舰、朱雀三号等可回收火箭精准回收必备部件,技术壁垒高。 客户覆盖西昌卫星发射中心、福建航空装备维修中心,深度绑定国内航天核心体系;受益于星网工程年均300-500次发射需求,行业β红利明确。 2.燃气轮机:高端能源装备国产替代
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邵阳液压
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簫何
老股民
2025-12-28 01:40:19
【倍杰特】小金属+股权收购
这里有分一半碳酸锂产能收入 #出处未知# 【倍杰特】收购大豪矿业控股权,锂锑钨镓铟银驱动转型小金属新贵 事件: 11月19日,公司拟以自有资金2.2亿元收购文山州大豪矿业55%股权,本次交易完成后,大豪矿业纳入公司合并报表范围。 #资产概述: 大豪矿业核心资产为小洞锑矿、红石岩铅锌矿采矿权,红石岩矿区荒田矿段钨矿探矿权,矿权位于云南,正处于开发中。 小洞锑矿:锑资源量3.5万吨@3.13%,品位甚至优于全球第一大锑矿塔铝金业,属易选矿石。地下开采,证载规模为9万吨/年,#规划年产锑3500吨,后
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倍杰特
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簫何
老股民
2025-12-25 07:10:15
谷歌审厂产业链详图
谷歌目前在国内审厂的产业链公司,预期落地会在26年一季度.
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中际旭创
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赛微电子
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博杰股份
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德科立
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东田微
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簫何
老股民
2025-12-24 21:33:23
【永鼎股份】光芯片+高温超导
永鼎股份跟踪:鼎芯光电引入产业资本,光芯片+高温超导双重共振 光芯片子公司增资扩股。子公司鼎芯光电拟通过增资扩股方式引入无锡集萃、苏州龙驹、福州创新、临沪创业、南京航源、【剑桥科技】和苏州同芯等战略投资者,本次增资合计人民币 5,500 万元; 本次增资完成后,公司及控股子公司合计持有鼎芯光电的股权比例从 55.8879%下降至 52.4914%,此次引入剑桥科技等产业资本,显示行业的高景气度以及对公司实力的认可。 永鼎光芯片进展明显。 光芯片——鼎芯光电:#市值250e 1.产能:明年产能大幅
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永鼎股份
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簫何
老股民
2025-12-23 09:17:19
【川环科技】未来可期
【老师】【天风新材料 π点多支持】川环科技交流纪要—20251222 1)依托与W界深度合作,配合H客户开发服务器端管路,从一代产品进化到二代,新中标的三代产品达8万米;以H客户为样板标杆,逐步向其他客户推广; 2)数据服务器领域产品已进入英维克、Boyd等供应商体系,在手十多个服务器项目持续开发中;英维克海外60万米算力服务器项目,已交付接近10万米; 3)三代产品新中标的8万米订单及H客户的样板推广。 1)服务器管路按米计价,1米价格区间为100-200元; 2)单台服务器的管路用量与装机卡
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川环科技
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簫何
老股民
2025-12-15 19:38:21
【富信科技】TEC空间巨大
【富信科技】TEC持续突破,国产替代爆发前夜 公司核心技术为半导体制冷技术,具有低功耗、高可靠、微型化的特点,能够实现局部精准控温 2025年初公司应用于数通400G/800G高速率光模块的Mi-c-ro TEC 处于验证阶段;5月小批出货验证;#7月应用于400G/800G高速率光模块的Mi-c-r-o-T-EC产品现已批量供货,明年将迎来爆发。目前已与光模块厂商积极开展应用于1.6T光模块的Mi-c-ro TEC的项目开发,抢占1.6T市场。 半年多的时间,即完成验证到批量出货,从半导体切光
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富信科技
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簫何
老股民
2025-12-12 23:19:29
【致尚科技】OCS/DPU/MPO/MPC
致尚科技主要是英伟达采用了senko方案,价值量也大,位置相对低,我才上头,这波拉涨柚子还是聪明的 #出处未知# Mellanox更新:CPO交换机确定可插拔FAU方案,推荐预期差极大的【致尚科技】 近期我们从产业链了解到,CPO交换机推进依然顺利,预计明年Q3开始量产,同时Nv确定了CPO中FAU的技术路径,采用了Senko的可插拔方案,将在以太网交换机中拿到第一大份额,此前天孚主要做不可插拔方案,但预计修改方案后在IB交换机中依然有希望是主力供应商。 CPO中FAU的价值量将大幅提升,一组在
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致尚科技
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簫何
老股民
2025-12-07 20:51:11
【源杰科技】国内光芯片前排优质标的
【老师】【申万宏源tmt-通信等】今日光芯片等大涨,昨天再提示! ———————— 算力链持续推荐(20251204晨):Marvell收购Celestial AI,押注下一代光互联!! 收购核心目标:获取Celestial AI领先的“光子互联”平台,以增强Marvell在AI数据中心连接领域的技术实力,解决Scale-up互连瓶颈。 技术突破。Celestial AI光子织物技术,用光信号替代铜缆,实现16Tbps带宽(传统10倍,能效2倍)、延迟纳秒级,支持3D共封装,精准解决AI集群互联
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源杰科技
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长光华芯
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簫何
老股民
2025-12-04 14:50:01
【嘉戎技术】股权+收购
嘉戎技术-拟收购杭州蓝然及拟转让给宁德系股份的膜设备材料提供商 公司近期拟收购杭州蓝然100%股份,并募集不超过10亿元的配套资金,定增如果获批,宁德系最终控股公司,穿透拟参与定增的厦门溥玉的股权,金圆控股股权约24%,厦门瑞庭(宁德时代大股东)30%,穿透下来曾毓群持股16.5%。 宁德为何看中杭州蓝然和嘉戎技术:定增如果成功,公司能真对固废处理和盐湖提锂去提供前后段设备(嘉戎前段:纳滤预处理、反渗透浓缩,蓝然后段:电渗析/双极膜转换)。 杭州蓝然曾与邦普循环、宁德时代、华友钴业合作的锂电固废
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嘉戎技术
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簫何
老股民
2025-12-02 07:17:34
字节AI手机概念题材股
努比亚M153搭载豆包手机助手引爆市场,端侧AI核心制造商显著受益 事件:字节于2025年12月1日发布豆包手机助手预览版,将豆包大模型深度融入操作系统。 1·惊艳的多模态交互能力 豆包手机助手支持语音唤醒、侧边物理按键唤醒以及通过豆包Ola Friend耳机唤醒;具备"屏幕感知"能力:在任意界面均可直接就屏幕内容提问;打通系统原生相册,支持语音修图指令等 2·跨应用操作的新模式 豆包手机助手可理解自然语言指令,在多应用间自动跳转完成复杂任务:1)比价下单:用户说"帮我在全平台比价下单",助手自
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中兴通讯
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昀冢科技
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蓝思科技
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广和通
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润欣科技
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簫何
老股民
2025-12-01 07:15:36
人形机器人12月强预期
12月T链密集催化期,聚焦产业链核心标的! 12月组装+T链审厂定点预期,产业链进入去伪存真阶段。11月核心供应商接到小批量加急订单,11月底已经陆续交付客户,12月完成组装,此次组装完成基本代表optimus最新型号定型。同时近期多家供应商也接到客户产能指引,12月中旬特斯拉将开启新一轮审厂,此次审厂可视为量产前的审厂交流,细节包括量产参数核对,生产线规模化等,核心供应商有望获得正式定点批量订单,产业链进入去伪存真阶段 26年T链量产元年,整体指引10w台+,有望成为应用元年。目前看T给供应商
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长盈精密
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汉威科技
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簫何
老股民
2025-12-01 07:07:56
【长芯博创】800G光模块已送样谷歌
长芯博创专家交流要点 1、谷歌MPO:Q4收入4.5亿元(Q3 3.4亿),环比增长20%以上;26Q1目前展望较好,环比继续增长; 全年谷歌 MPO 13.5 亿元收入(总盘子 60 亿元,23%份额),明年谷歌总盘子 100-120 亿;公司目标份额 25%-30%,收入乐观看有翻倍潜力,26-30 亿元收入(内部目标是保守 70%增长,每年最后会修正); 2、谷歌 AOC 和硅光光模块: 1)多模 AOC:在谷歌验证通过,目前还没下大批量订单,已经是合格供应商等订单落地;明年谷歌需求 8-
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长芯博创
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簫何
老股民
2025-11-26 22:45:17
国产算力即将开启主升
重要更新: 国产算力替代靴子落地,首推【寒武纪】 事件:11月26日,据外媒the information最新报道,中国正缓慢但坚定地摆脱对英伟达的依赖。 此次主要变化: 针对互联网公司,中国从【信息收集】阶段转向【监管执法】,国家网信办已责令包括字节、阿里在内的企业,停止测试和采购英伟达芯片; 此次禁令相比8月有重大升级,监管禁止互联网在新数据中心使用NV芯片,导致其囤积芯片无法投入使用; 中国政府已指示互联网将预算及资源,转向华为和寒武纪等国产替代方案。 点评 AI是中美竞争的重要方向,算力
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海光信息
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寒武纪
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灿芯股份
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芯原股份
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簫何
老股民
2025-11-26 07:29:35
【中际旭创】独供谷歌1.6T
补充谷歌链的几个结论 近期我们的观点: 8月31日: 从阿里到谷歌,AI战略上的一些思考 9月7日: 再议Google的AI战略:硬件、模型与应用 9月21日:全解OCS,以及AI端侧观点 9月28日:光模块中期(2027-2028年)需求更新(重点在9月底谷歌供应链大会) 11月16日: 谷歌为什么受到投姿者关注及AGμ谷歌链投姿机会 我们团队是最早从AI战略到硬件充分研究并推荐谷歌产业链的卖方团队,主要是我们不但跟踪谷歌的AI布局,更能看清的看到谷歌25-28年的光互联采购需求和技术演进。关
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中际旭创
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光库科技
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强推【德科立】谷歌重点核心
【德科立】:不仅仅是谷歌OCS,DCI贡献超大增量 为什么看好德科立? ①DCI:我们认为德科立的核心看点是DCI,DCI的本质是北美shυ据中心规模扩大导致“缺电”而产生的需求。当前北美shυ据中心DCI需求正处0-1阶段,微软、Meta、XAI等均有较大需求给到德科立;#后续新增需求的核心是谷歌,谷歌AIDC集群一期投姿250亿美金,预期10-12%用于采购DCI设备,其中落在Gμo内厂商生产预期在30%以上(德科立是Gμo内唯一有生产能力且批量供货CSP的企业),增量显著。 ②扩产节奏逐步
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【邵阳液压】下一个超捷股份
低位商业航天看看邵阳液压,商业航天火箭零部件价值量也不小,收购公司商业航天收入今年估计跟超捷股份相当 商业航天+燃气轮机双赛道卡位,核心部件稀缺性突出,业绩承诺护航成长。 1.商业航天:可回收火箭核心部件供应商 收购新承航锐100%股权,核心产品栅格舵为Sp-a-c-eX星舰、朱雀三号等可回收火箭精准回收必备部件,技术壁垒高。 客户覆盖西昌卫星发射中心、福建航空装备维修中心,深度绑定国内航天核心体系;受益于星网工程年均300-500次发射需求,行业β红利明确。 2.燃气轮机:高端能源装备国产替代
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【倍杰特】小金属+股权收购
这里有分一半碳酸锂产能收入 #出处未知# 【倍杰特】收购大豪矿业控股权,锂锑钨镓铟银驱动转型小金属新贵 事件: 11月19日,公司拟以自有资金2.2亿元收购文山州大豪矿业55%股权,本次交易完成后,大豪矿业纳入公司合并报表范围。 #资产概述: 大豪矿业核心资产为小洞锑矿、红石岩铅锌矿采矿权,红石岩矿区荒田矿段钨矿探矿权,矿权位于云南,正处于开发中。 小洞锑矿:锑资源量3.5万吨@3.13%,品位甚至优于全球第一大锑矿塔铝金业,属易选矿石。地下开采,证载规模为9万吨/年,#规划年产锑3500吨,后
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谷歌审厂产业链详图
谷歌目前在国内审厂的产业链公司,预期落地会在26年一季度.
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【永鼎股份】光芯片+高温超导
永鼎股份跟踪:鼎芯光电引入产业资本,光芯片+高温超导双重共振 光芯片子公司增资扩股。子公司鼎芯光电拟通过增资扩股方式引入无锡集萃、苏州龙驹、福州创新、临沪创业、南京航源、【剑桥科技】和苏州同芯等战略投资者,本次增资合计人民币 5,500 万元; 本次增资完成后,公司及控股子公司合计持有鼎芯光电的股权比例从 55.8879%下降至 52.4914%,此次引入剑桥科技等产业资本,显示行业的高景气度以及对公司实力的认可。 永鼎光芯片进展明显。 光芯片——鼎芯光电:#市值250e 1.产能:明年产能大幅
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【川环科技】未来可期
【老师】【天风新材料 π点多支持】川环科技交流纪要—20251222 1)依托与W界深度合作,配合H客户开发服务器端管路,从一代产品进化到二代,新中标的三代产品达8万米;以H客户为样板标杆,逐步向其他客户推广; 2)数据服务器领域产品已进入英维克、Boyd等供应商体系,在手十多个服务器项目持续开发中;英维克海外60万米算力服务器项目,已交付接近10万米; 3)三代产品新中标的8万米订单及H客户的样板推广。 1)服务器管路按米计价,1米价格区间为100-200元; 2)单台服务器的管路用量与装机卡
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川环科技
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【富信科技】TEC空间巨大
【富信科技】TEC持续突破,国产替代爆发前夜 公司核心技术为半导体制冷技术,具有低功耗、高可靠、微型化的特点,能够实现局部精准控温 2025年初公司应用于数通400G/800G高速率光模块的Mi-c-ro TEC 处于验证阶段;5月小批出货验证;#7月应用于400G/800G高速率光模块的Mi-c-r-o-T-EC产品现已批量供货,明年将迎来爆发。目前已与光模块厂商积极开展应用于1.6T光模块的Mi-c-ro TEC的项目开发,抢占1.6T市场。 半年多的时间,即完成验证到批量出货,从半导体切光
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【致尚科技】OCS/DPU/MPO/MPC
致尚科技主要是英伟达采用了senko方案,价值量也大,位置相对低,我才上头,这波拉涨柚子还是聪明的 #出处未知# Mellanox更新:CPO交换机确定可插拔FAU方案,推荐预期差极大的【致尚科技】 近期我们从产业链了解到,CPO交换机推进依然顺利,预计明年Q3开始量产,同时Nv确定了CPO中FAU的技术路径,采用了Senko的可插拔方案,将在以太网交换机中拿到第一大份额,此前天孚主要做不可插拔方案,但预计修改方案后在IB交换机中依然有希望是主力供应商。 CPO中FAU的价值量将大幅提升,一组在
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致尚科技
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2025-12-07 20:51:11
【源杰科技】国内光芯片前排优质标的
【老师】【申万宏源tmt-通信等】今日光芯片等大涨,昨天再提示! ———————— 算力链持续推荐(20251204晨):Marvell收购Celestial AI,押注下一代光互联!! 收购核心目标:获取Celestial AI领先的“光子互联”平台,以增强Marvell在AI数据中心连接领域的技术实力,解决Scale-up互连瓶颈。 技术突破。Celestial AI光子织物技术,用光信号替代铜缆,实现16Tbps带宽(传统10倍,能效2倍)、延迟纳秒级,支持3D共封装,精准解决AI集群互联
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【嘉戎技术】股权+收购
嘉戎技术-拟收购杭州蓝然及拟转让给宁德系股份的膜设备材料提供商 公司近期拟收购杭州蓝然100%股份,并募集不超过10亿元的配套资金,定增如果获批,宁德系最终控股公司,穿透拟参与定增的厦门溥玉的股权,金圆控股股权约24%,厦门瑞庭(宁德时代大股东)30%,穿透下来曾毓群持股16.5%。 宁德为何看中杭州蓝然和嘉戎技术:定增如果成功,公司能真对固废处理和盐湖提锂去提供前后段设备(嘉戎前段:纳滤预处理、反渗透浓缩,蓝然后段:电渗析/双极膜转换)。 杭州蓝然曾与邦普循环、宁德时代、华友钴业合作的锂电固废
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嘉戎技术
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字节AI手机概念题材股
努比亚M153搭载豆包手机助手引爆市场,端侧AI核心制造商显著受益 事件:字节于2025年12月1日发布豆包手机助手预览版,将豆包大模型深度融入操作系统。 1·惊艳的多模态交互能力 豆包手机助手支持语音唤醒、侧边物理按键唤醒以及通过豆包Ola Friend耳机唤醒;具备"屏幕感知"能力:在任意界面均可直接就屏幕内容提问;打通系统原生相册,支持语音修图指令等 2·跨应用操作的新模式 豆包手机助手可理解自然语言指令,在多应用间自动跳转完成复杂任务:1)比价下单:用户说"帮我在全平台比价下单",助手自
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人形机器人12月强预期
12月T链密集催化期,聚焦产业链核心标的! 12月组装+T链审厂定点预期,产业链进入去伪存真阶段。11月核心供应商接到小批量加急订单,11月底已经陆续交付客户,12月完成组装,此次组装完成基本代表optimus最新型号定型。同时近期多家供应商也接到客户产能指引,12月中旬特斯拉将开启新一轮审厂,此次审厂可视为量产前的审厂交流,细节包括量产参数核对,生产线规模化等,核心供应商有望获得正式定点批量订单,产业链进入去伪存真阶段 26年T链量产元年,整体指引10w台+,有望成为应用元年。目前看T给供应商
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【长芯博创】800G光模块已送样谷歌
长芯博创专家交流要点 1、谷歌MPO:Q4收入4.5亿元(Q3 3.4亿),环比增长20%以上;26Q1目前展望较好,环比继续增长; 全年谷歌 MPO 13.5 亿元收入(总盘子 60 亿元,23%份额),明年谷歌总盘子 100-120 亿;公司目标份额 25%-30%,收入乐观看有翻倍潜力,26-30 亿元收入(内部目标是保守 70%增长,每年最后会修正); 2、谷歌 AOC 和硅光光模块: 1)多模 AOC:在谷歌验证通过,目前还没下大批量订单,已经是合格供应商等订单落地;明年谷歌需求 8-
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国产算力即将开启主升
重要更新: 国产算力替代靴子落地,首推【寒武纪】 事件:11月26日,据外媒the information最新报道,中国正缓慢但坚定地摆脱对英伟达的依赖。 此次主要变化: 针对互联网公司,中国从【信息收集】阶段转向【监管执法】,国家网信办已责令包括字节、阿里在内的企业,停止测试和采购英伟达芯片; 此次禁令相比8月有重大升级,监管禁止互联网在新数据中心使用NV芯片,导致其囤积芯片无法投入使用; 中国政府已指示互联网将预算及资源,转向华为和寒武纪等国产替代方案。 点评 AI是中美竞争的重要方向,算力
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【中际旭创】独供谷歌1.6T
补充谷歌链的几个结论 近期我们的观点: 8月31日: 从阿里到谷歌,AI战略上的一些思考 9月7日: 再议Google的AI战略:硬件、模型与应用 9月21日:全解OCS,以及AI端侧观点 9月28日:光模块中期(2027-2028年)需求更新(重点在9月底谷歌供应链大会) 11月16日: 谷歌为什么受到投姿者关注及AGμ谷歌链投姿机会 我们团队是最早从AI战略到硬件充分研究并推荐谷歌产业链的卖方团队,主要是我们不但跟踪谷歌的AI布局,更能看清的看到谷歌25-28年的光互联采购需求和技术演进。关
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强推【德科立】谷歌重点核心
【德科立】:不仅仅是谷歌OCS,DCI贡献超大增量 为什么看好德科立? ①DCI:我们认为德科立的核心看点是DCI,DCI的本质是北美shυ据中心规模扩大导致“缺电”而产生的需求。当前北美shυ据中心DCI需求正处0-1阶段,微软、Meta、XAI等均有较大需求给到德科立;#后续新增需求的核心是谷歌,谷歌AIDC集群一期投姿250亿美金,预期10-12%用于采购DCI设备,其中落在Gμo内厂商生产预期在30%以上(德科立是Gμo内唯一有生产能力且批量供货CSP的企业),增量显著。 ②扩产节奏逐步
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【邵阳液压】下一个超捷股份
低位商业航天看看邵阳液压,商业航天火箭零部件价值量也不小,收购公司商业航天收入今年估计跟超捷股份相当 商业航天+燃气轮机双赛道卡位,核心部件稀缺性突出,业绩承诺护航成长。 1.商业航天:可回收火箭核心部件供应商 收购新承航锐100%股权,核心产品栅格舵为Sp-a-c-eX星舰、朱雀三号等可回收火箭精准回收必备部件,技术壁垒高。 客户覆盖西昌卫星发射中心、福建航空装备维修中心,深度绑定国内航天核心体系;受益于星网工程年均300-500次发射需求,行业β红利明确。 2.燃气轮机:高端能源装备国产替代
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邵阳液压
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老股民
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【倍杰特】小金属+股权收购
这里有分一半碳酸锂产能收入 #出处未知# 【倍杰特】收购大豪矿业控股权,锂锑钨镓铟银驱动转型小金属新贵 事件: 11月19日,公司拟以自有资金2.2亿元收购文山州大豪矿业55%股权,本次交易完成后,大豪矿业纳入公司合并报表范围。 #资产概述: 大豪矿业核心资产为小洞锑矿、红石岩铅锌矿采矿权,红石岩矿区荒田矿段钨矿探矿权,矿权位于云南,正处于开发中。 小洞锑矿:锑资源量3.5万吨@3.13%,品位甚至优于全球第一大锑矿塔铝金业,属易选矿石。地下开采,证载规模为9万吨/年,#规划年产锑3500吨,后
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倍杰特
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老股民
2025-12-25 07:10:15
谷歌审厂产业链详图
谷歌目前在国内审厂的产业链公司,预期落地会在26年一季度.
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中际旭创
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赛微电子
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博杰股份
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2025-12-24 21:33:23
【永鼎股份】光芯片+高温超导
永鼎股份跟踪:鼎芯光电引入产业资本,光芯片+高温超导双重共振 光芯片子公司增资扩股。子公司鼎芯光电拟通过增资扩股方式引入无锡集萃、苏州龙驹、福州创新、临沪创业、南京航源、【剑桥科技】和苏州同芯等战略投资者,本次增资合计人民币 5,500 万元; 本次增资完成后,公司及控股子公司合计持有鼎芯光电的股权比例从 55.8879%下降至 52.4914%,此次引入剑桥科技等产业资本,显示行业的高景气度以及对公司实力的认可。 永鼎光芯片进展明显。 光芯片——鼎芯光电:#市值250e 1.产能:明年产能大幅
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永鼎股份
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【川环科技】未来可期
【老师】【天风新材料 π点多支持】川环科技交流纪要—20251222 1)依托与W界深度合作,配合H客户开发服务器端管路,从一代产品进化到二代,新中标的三代产品达8万米;以H客户为样板标杆,逐步向其他客户推广; 2)数据服务器领域产品已进入英维克、Boyd等供应商体系,在手十多个服务器项目持续开发中;英维克海外60万米算力服务器项目,已交付接近10万米; 3)三代产品新中标的8万米订单及H客户的样板推广。 1)服务器管路按米计价,1米价格区间为100-200元; 2)单台服务器的管路用量与装机卡
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川环科技
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老股民
2025-12-15 19:38:21
【富信科技】TEC空间巨大
【富信科技】TEC持续突破,国产替代爆发前夜 公司核心技术为半导体制冷技术,具有低功耗、高可靠、微型化的特点,能够实现局部精准控温 2025年初公司应用于数通400G/800G高速率光模块的Mi-c-ro TEC 处于验证阶段;5月小批出货验证;#7月应用于400G/800G高速率光模块的Mi-c-r-o-T-EC产品现已批量供货,明年将迎来爆发。目前已与光模块厂商积极开展应用于1.6T光模块的Mi-c-ro TEC的项目开发,抢占1.6T市场。 半年多的时间,即完成验证到批量出货,从半导体切光
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富信科技
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老股民
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【致尚科技】OCS/DPU/MPO/MPC
致尚科技主要是英伟达采用了senko方案,价值量也大,位置相对低,我才上头,这波拉涨柚子还是聪明的 #出处未知# Mellanox更新:CPO交换机确定可插拔FAU方案,推荐预期差极大的【致尚科技】 近期我们从产业链了解到,CPO交换机推进依然顺利,预计明年Q3开始量产,同时Nv确定了CPO中FAU的技术路径,采用了Senko的可插拔方案,将在以太网交换机中拿到第一大份额,此前天孚主要做不可插拔方案,但预计修改方案后在IB交换机中依然有希望是主力供应商。 CPO中FAU的价值量将大幅提升,一组在
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致尚科技
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老股民
2025-12-07 20:51:11
【源杰科技】国内光芯片前排优质标的
【老师】【申万宏源tmt-通信等】今日光芯片等大涨,昨天再提示! ———————— 算力链持续推荐(20251204晨):Marvell收购Celestial AI,押注下一代光互联!! 收购核心目标:获取Celestial AI领先的“光子互联”平台,以增强Marvell在AI数据中心连接领域的技术实力,解决Scale-up互连瓶颈。 技术突破。Celestial AI光子织物技术,用光信号替代铜缆,实现16Tbps带宽(传统10倍,能效2倍)、延迟纳秒级,支持3D共封装,精准解决AI集群互联
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源杰科技
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长光华芯
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老股民
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【嘉戎技术】股权+收购
嘉戎技术-拟收购杭州蓝然及拟转让给宁德系股份的膜设备材料提供商 公司近期拟收购杭州蓝然100%股份,并募集不超过10亿元的配套资金,定增如果获批,宁德系最终控股公司,穿透拟参与定增的厦门溥玉的股权,金圆控股股权约24%,厦门瑞庭(宁德时代大股东)30%,穿透下来曾毓群持股16.5%。 宁德为何看中杭州蓝然和嘉戎技术:定增如果成功,公司能真对固废处理和盐湖提锂去提供前后段设备(嘉戎前段:纳滤预处理、反渗透浓缩,蓝然后段:电渗析/双极膜转换)。 杭州蓝然曾与邦普循环、宁德时代、华友钴业合作的锂电固废
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嘉戎技术
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老股民
2025-12-02 07:17:34
字节AI手机概念题材股
努比亚M153搭载豆包手机助手引爆市场,端侧AI核心制造商显著受益 事件:字节于2025年12月1日发布豆包手机助手预览版,将豆包大模型深度融入操作系统。 1·惊艳的多模态交互能力 豆包手机助手支持语音唤醒、侧边物理按键唤醒以及通过豆包Ola Friend耳机唤醒;具备"屏幕感知"能力:在任意界面均可直接就屏幕内容提问;打通系统原生相册,支持语音修图指令等 2·跨应用操作的新模式 豆包手机助手可理解自然语言指令,在多应用间自动跳转完成复杂任务:1)比价下单:用户说"帮我在全平台比价下单",助手自
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中兴通讯
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昀冢科技
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润欣科技
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2025-12-01 07:15:36
人形机器人12月强预期
12月T链密集催化期,聚焦产业链核心标的! 12月组装+T链审厂定点预期,产业链进入去伪存真阶段。11月核心供应商接到小批量加急订单,11月底已经陆续交付客户,12月完成组装,此次组装完成基本代表optimus最新型号定型。同时近期多家供应商也接到客户产能指引,12月中旬特斯拉将开启新一轮审厂,此次审厂可视为量产前的审厂交流,细节包括量产参数核对,生产线规模化等,核心供应商有望获得正式定点批量订单,产业链进入去伪存真阶段 26年T链量产元年,整体指引10w台+,有望成为应用元年。目前看T给供应商
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长盈精密
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【长芯博创】800G光模块已送样谷歌
长芯博创专家交流要点 1、谷歌MPO:Q4收入4.5亿元(Q3 3.4亿),环比增长20%以上;26Q1目前展望较好,环比继续增长; 全年谷歌 MPO 13.5 亿元收入(总盘子 60 亿元,23%份额),明年谷歌总盘子 100-120 亿;公司目标份额 25%-30%,收入乐观看有翻倍潜力,26-30 亿元收入(内部目标是保守 70%增长,每年最后会修正); 2、谷歌 AOC 和硅光光模块: 1)多模 AOC:在谷歌验证通过,目前还没下大批量订单,已经是合格供应商等订单落地;明年谷歌需求 8-
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长芯博创
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2025-11-26 22:45:17
国产算力即将开启主升
重要更新: 国产算力替代靴子落地,首推【寒武纪】 事件:11月26日,据外媒the information最新报道,中国正缓慢但坚定地摆脱对英伟达的依赖。 此次主要变化: 针对互联网公司,中国从【信息收集】阶段转向【监管执法】,国家网信办已责令包括字节、阿里在内的企业,停止测试和采购英伟达芯片; 此次禁令相比8月有重大升级,监管禁止互联网在新数据中心使用NV芯片,导致其囤积芯片无法投入使用; 中国政府已指示互联网将预算及资源,转向华为和寒武纪等国产替代方案。 点评 AI是中美竞争的重要方向,算力
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海光信息
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芯原股份
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【中际旭创】独供谷歌1.6T
补充谷歌链的几个结论 近期我们的观点: 8月31日: 从阿里到谷歌,AI战略上的一些思考 9月7日: 再议Google的AI战略:硬件、模型与应用 9月21日:全解OCS,以及AI端侧观点 9月28日:光模块中期(2027-2028年)需求更新(重点在9月底谷歌供应链大会) 11月16日: 谷歌为什么受到投姿者关注及AGμ谷歌链投姿机会 我们团队是最早从AI战略到硬件充分研究并推荐谷歌产业链的卖方团队,主要是我们不但跟踪谷歌的AI布局,更能看清的看到谷歌25-28年的光互联采购需求和技术演进。关
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中际旭创
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2026-01-07 16:04:07
强推【德科立】谷歌重点核心
【德科立】:不仅仅是谷歌OCS,DCI贡献超大增量 为什么看好德科立? ①DCI:我们认为德科立的核心看点是DCI,DCI的本质是北美shυ据中心规模扩大导致“缺电”而产生的需求。当前北美shυ据中心DCI需求正处0-1阶段,微软、Meta、XAI等均有较大需求给到德科立;#后续新增需求的核心是谷歌,谷歌AIDC集群一期投姿250亿美金,预期10-12%用于采购DCI设备,其中落在Gμo内厂商生产预期在30%以上(德科立是Gμo内唯一有生产能力且批量供货CSP的企业),增量显著。 ②扩产节奏逐步
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【邵阳液压】下一个超捷股份
低位商业航天看看邵阳液压,商业航天火箭零部件价值量也不小,收购公司商业航天收入今年估计跟超捷股份相当 商业航天+燃气轮机双赛道卡位,核心部件稀缺性突出,业绩承诺护航成长。 1.商业航天:可回收火箭核心部件供应商 收购新承航锐100%股权,核心产品栅格舵为Sp-a-c-eX星舰、朱雀三号等可回收火箭精准回收必备部件,技术壁垒高。 客户覆盖西昌卫星发射中心、福建航空装备维修中心,深度绑定国内航天核心体系;受益于星网工程年均300-500次发射需求,行业β红利明确。 2.燃气轮机:高端能源装备国产替代
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【倍杰特】小金属+股权收购
这里有分一半碳酸锂产能收入 #出处未知# 【倍杰特】收购大豪矿业控股权,锂锑钨镓铟银驱动转型小金属新贵 事件: 11月19日,公司拟以自有资金2.2亿元收购文山州大豪矿业55%股权,本次交易完成后,大豪矿业纳入公司合并报表范围。 #资产概述: 大豪矿业核心资产为小洞锑矿、红石岩铅锌矿采矿权,红石岩矿区荒田矿段钨矿探矿权,矿权位于云南,正处于开发中。 小洞锑矿:锑资源量3.5万吨@3.13%,品位甚至优于全球第一大锑矿塔铝金业,属易选矿石。地下开采,证载规模为9万吨/年,#规划年产锑3500吨,后
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谷歌审厂产业链详图
谷歌目前在国内审厂的产业链公司,预期落地会在26年一季度.
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【永鼎股份】光芯片+高温超导
永鼎股份跟踪:鼎芯光电引入产业资本,光芯片+高温超导双重共振 光芯片子公司增资扩股。子公司鼎芯光电拟通过增资扩股方式引入无锡集萃、苏州龙驹、福州创新、临沪创业、南京航源、【剑桥科技】和苏州同芯等战略投资者,本次增资合计人民币 5,500 万元; 本次增资完成后,公司及控股子公司合计持有鼎芯光电的股权比例从 55.8879%下降至 52.4914%,此次引入剑桥科技等产业资本,显示行业的高景气度以及对公司实力的认可。 永鼎光芯片进展明显。 光芯片——鼎芯光电:#市值250e 1.产能:明年产能大幅
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【川环科技】未来可期
【老师】【天风新材料 π点多支持】川环科技交流纪要—20251222 1)依托与W界深度合作,配合H客户开发服务器端管路,从一代产品进化到二代,新中标的三代产品达8万米;以H客户为样板标杆,逐步向其他客户推广; 2)数据服务器领域产品已进入英维克、Boyd等供应商体系,在手十多个服务器项目持续开发中;英维克海外60万米算力服务器项目,已交付接近10万米; 3)三代产品新中标的8万米订单及H客户的样板推广。 1)服务器管路按米计价,1米价格区间为100-200元; 2)单台服务器的管路用量与装机卡
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【富信科技】TEC空间巨大
【富信科技】TEC持续突破,国产替代爆发前夜 公司核心技术为半导体制冷技术,具有低功耗、高可靠、微型化的特点,能够实现局部精准控温 2025年初公司应用于数通400G/800G高速率光模块的Mi-c-ro TEC 处于验证阶段;5月小批出货验证;#7月应用于400G/800G高速率光模块的Mi-c-r-o-T-EC产品现已批量供货,明年将迎来爆发。目前已与光模块厂商积极开展应用于1.6T光模块的Mi-c-ro TEC的项目开发,抢占1.6T市场。 半年多的时间,即完成验证到批量出货,从半导体切光
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【致尚科技】OCS/DPU/MPO/MPC
致尚科技主要是英伟达采用了senko方案,价值量也大,位置相对低,我才上头,这波拉涨柚子还是聪明的 #出处未知# Mellanox更新:CPO交换机确定可插拔FAU方案,推荐预期差极大的【致尚科技】 近期我们从产业链了解到,CPO交换机推进依然顺利,预计明年Q3开始量产,同时Nv确定了CPO中FAU的技术路径,采用了Senko的可插拔方案,将在以太网交换机中拿到第一大份额,此前天孚主要做不可插拔方案,但预计修改方案后在IB交换机中依然有希望是主力供应商。 CPO中FAU的价值量将大幅提升,一组在
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【源杰科技】国内光芯片前排优质标的
【老师】【申万宏源tmt-通信等】今日光芯片等大涨,昨天再提示! ———————— 算力链持续推荐(20251204晨):Marvell收购Celestial AI,押注下一代光互联!! 收购核心目标:获取Celestial AI领先的“光子互联”平台,以增强Marvell在AI数据中心连接领域的技术实力,解决Scale-up互连瓶颈。 技术突破。Celestial AI光子织物技术,用光信号替代铜缆,实现16Tbps带宽(传统10倍,能效2倍)、延迟纳秒级,支持3D共封装,精准解决AI集群互联
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【嘉戎技术】股权+收购
嘉戎技术-拟收购杭州蓝然及拟转让给宁德系股份的膜设备材料提供商 公司近期拟收购杭州蓝然100%股份,并募集不超过10亿元的配套资金,定增如果获批,宁德系最终控股公司,穿透拟参与定增的厦门溥玉的股权,金圆控股股权约24%,厦门瑞庭(宁德时代大股东)30%,穿透下来曾毓群持股16.5%。 宁德为何看中杭州蓝然和嘉戎技术:定增如果成功,公司能真对固废处理和盐湖提锂去提供前后段设备(嘉戎前段:纳滤预处理、反渗透浓缩,蓝然后段:电渗析/双极膜转换)。 杭州蓝然曾与邦普循环、宁德时代、华友钴业合作的锂电固废
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字节AI手机概念题材股
努比亚M153搭载豆包手机助手引爆市场,端侧AI核心制造商显著受益 事件:字节于2025年12月1日发布豆包手机助手预览版,将豆包大模型深度融入操作系统。 1·惊艳的多模态交互能力 豆包手机助手支持语音唤醒、侧边物理按键唤醒以及通过豆包Ola Friend耳机唤醒;具备"屏幕感知"能力:在任意界面均可直接就屏幕内容提问;打通系统原生相册,支持语音修图指令等 2·跨应用操作的新模式 豆包手机助手可理解自然语言指令,在多应用间自动跳转完成复杂任务:1)比价下单:用户说"帮我在全平台比价下单",助手自
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人形机器人12月强预期
12月T链密集催化期,聚焦产业链核心标的! 12月组装+T链审厂定点预期,产业链进入去伪存真阶段。11月核心供应商接到小批量加急订单,11月底已经陆续交付客户,12月完成组装,此次组装完成基本代表optimus最新型号定型。同时近期多家供应商也接到客户产能指引,12月中旬特斯拉将开启新一轮审厂,此次审厂可视为量产前的审厂交流,细节包括量产参数核对,生产线规模化等,核心供应商有望获得正式定点批量订单,产业链进入去伪存真阶段 26年T链量产元年,整体指引10w台+,有望成为应用元年。目前看T给供应商
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【长芯博创】800G光模块已送样谷歌
长芯博创专家交流要点 1、谷歌MPO:Q4收入4.5亿元(Q3 3.4亿),环比增长20%以上;26Q1目前展望较好,环比继续增长; 全年谷歌 MPO 13.5 亿元收入(总盘子 60 亿元,23%份额),明年谷歌总盘子 100-120 亿;公司目标份额 25%-30%,收入乐观看有翻倍潜力,26-30 亿元收入(内部目标是保守 70%增长,每年最后会修正); 2、谷歌 AOC 和硅光光模块: 1)多模 AOC:在谷歌验证通过,目前还没下大批量订单,已经是合格供应商等订单落地;明年谷歌需求 8-
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国产算力即将开启主升
重要更新: 国产算力替代靴子落地,首推【寒武纪】 事件:11月26日,据外媒the information最新报道,中国正缓慢但坚定地摆脱对英伟达的依赖。 此次主要变化: 针对互联网公司,中国从【信息收集】阶段转向【监管执法】,国家网信办已责令包括字节、阿里在内的企业,停止测试和采购英伟达芯片; 此次禁令相比8月有重大升级,监管禁止互联网在新数据中心使用NV芯片,导致其囤积芯片无法投入使用; 中国政府已指示互联网将预算及资源,转向华为和寒武纪等国产替代方案。 点评 AI是中美竞争的重要方向,算力
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【中际旭创】独供谷歌1.6T
补充谷歌链的几个结论 近期我们的观点: 8月31日: 从阿里到谷歌,AI战略上的一些思考 9月7日: 再议Google的AI战略:硬件、模型与应用 9月21日:全解OCS,以及AI端侧观点 9月28日:光模块中期(2027-2028年)需求更新(重点在9月底谷歌供应链大会) 11月16日: 谷歌为什么受到投姿者关注及AGμ谷歌链投姿机会 我们团队是最早从AI战略到硬件充分研究并推荐谷歌产业链的卖方团队,主要是我们不但跟踪谷歌的AI布局,更能看清的看到谷歌25-28年的光互联采购需求和技术演进。关
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强推【德科立】谷歌重点核心
【德科立】:不仅仅是谷歌OCS,DCI贡献超大增量 为什么看好德科立? ①DCI:我们认为德科立的核心看点是DCI,DCI的本质是北美shυ据中心规模扩大导致“缺电”而产生的需求。当前北美shυ据中心DCI需求正处0-1阶段,微软、Meta、XAI等均有较大需求给到德科立;#后续新增需求的核心是谷歌,谷歌AIDC集群一期投姿250亿美金,预期10-12%用于采购DCI设备,其中落在Gμo内厂商生产预期在30%以上(德科立是Gμo内唯一有生产能力且批量供货CSP的企业),增量显著。 ②扩产节奏逐步
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【邵阳液压】下一个超捷股份
低位商业航天看看邵阳液压,商业航天火箭零部件价值量也不小,收购公司商业航天收入今年估计跟超捷股份相当 商业航天+燃气轮机双赛道卡位,核心部件稀缺性突出,业绩承诺护航成长。 1.商业航天:可回收火箭核心部件供应商 收购新承航锐100%股权,核心产品栅格舵为Sp-a-c-eX星舰、朱雀三号等可回收火箭精准回收必备部件,技术壁垒高。 客户覆盖西昌卫星发射中心、福建航空装备维修中心,深度绑定国内航天核心体系;受益于星网工程年均300-500次发射需求,行业β红利明确。 2.燃气轮机:高端能源装备国产替代
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【倍杰特】小金属+股权收购
这里有分一半碳酸锂产能收入 #出处未知# 【倍杰特】收购大豪矿业控股权,锂锑钨镓铟银驱动转型小金属新贵 事件: 11月19日,公司拟以自有资金2.2亿元收购文山州大豪矿业55%股权,本次交易完成后,大豪矿业纳入公司合并报表范围。 #资产概述: 大豪矿业核心资产为小洞锑矿、红石岩铅锌矿采矿权,红石岩矿区荒田矿段钨矿探矿权,矿权位于云南,正处于开发中。 小洞锑矿:锑资源量3.5万吨@3.13%,品位甚至优于全球第一大锑矿塔铝金业,属易选矿石。地下开采,证载规模为9万吨/年,#规划年产锑3500吨,后
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倍杰特
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老股民
2025-12-25 07:10:15
谷歌审厂产业链详图
谷歌目前在国内审厂的产业链公司,预期落地会在26年一季度.
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中际旭创
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赛微电子
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博杰股份
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【永鼎股份】光芯片+高温超导
永鼎股份跟踪:鼎芯光电引入产业资本,光芯片+高温超导双重共振 光芯片子公司增资扩股。子公司鼎芯光电拟通过增资扩股方式引入无锡集萃、苏州龙驹、福州创新、临沪创业、南京航源、【剑桥科技】和苏州同芯等战略投资者,本次增资合计人民币 5,500 万元; 本次增资完成后,公司及控股子公司合计持有鼎芯光电的股权比例从 55.8879%下降至 52.4914%,此次引入剑桥科技等产业资本,显示行业的高景气度以及对公司实力的认可。 永鼎光芯片进展明显。 光芯片——鼎芯光电:#市值250e 1.产能:明年产能大幅
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永鼎股份
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【川环科技】未来可期
【老师】【天风新材料 π点多支持】川环科技交流纪要—20251222 1)依托与W界深度合作,配合H客户开发服务器端管路,从一代产品进化到二代,新中标的三代产品达8万米;以H客户为样板标杆,逐步向其他客户推广; 2)数据服务器领域产品已进入英维克、Boyd等供应商体系,在手十多个服务器项目持续开发中;英维克海外60万米算力服务器项目,已交付接近10万米; 3)三代产品新中标的8万米订单及H客户的样板推广。 1)服务器管路按米计价,1米价格区间为100-200元; 2)单台服务器的管路用量与装机卡
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川环科技
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【富信科技】TEC空间巨大
【富信科技】TEC持续突破,国产替代爆发前夜 公司核心技术为半导体制冷技术,具有低功耗、高可靠、微型化的特点,能够实现局部精准控温 2025年初公司应用于数通400G/800G高速率光模块的Mi-c-ro TEC 处于验证阶段;5月小批出货验证;#7月应用于400G/800G高速率光模块的Mi-c-r-o-T-EC产品现已批量供货,明年将迎来爆发。目前已与光模块厂商积极开展应用于1.6T光模块的Mi-c-ro TEC的项目开发,抢占1.6T市场。 半年多的时间,即完成验证到批量出货,从半导体切光
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富信科技
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2025-12-12 23:19:29
【致尚科技】OCS/DPU/MPO/MPC
致尚科技主要是英伟达采用了senko方案,价值量也大,位置相对低,我才上头,这波拉涨柚子还是聪明的 #出处未知# Mellanox更新:CPO交换机确定可插拔FAU方案,推荐预期差极大的【致尚科技】 近期我们从产业链了解到,CPO交换机推进依然顺利,预计明年Q3开始量产,同时Nv确定了CPO中FAU的技术路径,采用了Senko的可插拔方案,将在以太网交换机中拿到第一大份额,此前天孚主要做不可插拔方案,但预计修改方案后在IB交换机中依然有希望是主力供应商。 CPO中FAU的价值量将大幅提升,一组在
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致尚科技
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2025-12-07 20:51:11
【源杰科技】国内光芯片前排优质标的
【老师】【申万宏源tmt-通信等】今日光芯片等大涨,昨天再提示! ———————— 算力链持续推荐(20251204晨):Marvell收购Celestial AI,押注下一代光互联!! 收购核心目标:获取Celestial AI领先的“光子互联”平台,以增强Marvell在AI数据中心连接领域的技术实力,解决Scale-up互连瓶颈。 技术突破。Celestial AI光子织物技术,用光信号替代铜缆,实现16Tbps带宽(传统10倍,能效2倍)、延迟纳秒级,支持3D共封装,精准解决AI集群互联
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源杰科技
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【嘉戎技术】股权+收购
嘉戎技术-拟收购杭州蓝然及拟转让给宁德系股份的膜设备材料提供商 公司近期拟收购杭州蓝然100%股份,并募集不超过10亿元的配套资金,定增如果获批,宁德系最终控股公司,穿透拟参与定增的厦门溥玉的股权,金圆控股股权约24%,厦门瑞庭(宁德时代大股东)30%,穿透下来曾毓群持股16.5%。 宁德为何看中杭州蓝然和嘉戎技术:定增如果成功,公司能真对固废处理和盐湖提锂去提供前后段设备(嘉戎前段:纳滤预处理、反渗透浓缩,蓝然后段:电渗析/双极膜转换)。 杭州蓝然曾与邦普循环、宁德时代、华友钴业合作的锂电固废
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嘉戎技术
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字节AI手机概念题材股
努比亚M153搭载豆包手机助手引爆市场,端侧AI核心制造商显著受益 事件:字节于2025年12月1日发布豆包手机助手预览版,将豆包大模型深度融入操作系统。 1·惊艳的多模态交互能力 豆包手机助手支持语音唤醒、侧边物理按键唤醒以及通过豆包Ola Friend耳机唤醒;具备"屏幕感知"能力:在任意界面均可直接就屏幕内容提问;打通系统原生相册,支持语音修图指令等 2·跨应用操作的新模式 豆包手机助手可理解自然语言指令,在多应用间自动跳转完成复杂任务:1)比价下单:用户说"帮我在全平台比价下单",助手自
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中兴通讯
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润欣科技
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人形机器人12月强预期
12月T链密集催化期,聚焦产业链核心标的! 12月组装+T链审厂定点预期,产业链进入去伪存真阶段。11月核心供应商接到小批量加急订单,11月底已经陆续交付客户,12月完成组装,此次组装完成基本代表optimus最新型号定型。同时近期多家供应商也接到客户产能指引,12月中旬特斯拉将开启新一轮审厂,此次审厂可视为量产前的审厂交流,细节包括量产参数核对,生产线规模化等,核心供应商有望获得正式定点批量订单,产业链进入去伪存真阶段 26年T链量产元年,整体指引10w台+,有望成为应用元年。目前看T给供应商
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长盈精密
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汉威科技
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【长芯博创】800G光模块已送样谷歌
长芯博创专家交流要点 1、谷歌MPO:Q4收入4.5亿元(Q3 3.4亿),环比增长20%以上;26Q1目前展望较好,环比继续增长; 全年谷歌 MPO 13.5 亿元收入(总盘子 60 亿元,23%份额),明年谷歌总盘子 100-120 亿;公司目标份额 25%-30%,收入乐观看有翻倍潜力,26-30 亿元收入(内部目标是保守 70%增长,每年最后会修正); 2、谷歌 AOC 和硅光光模块: 1)多模 AOC:在谷歌验证通过,目前还没下大批量订单,已经是合格供应商等订单落地;明年谷歌需求 8-
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长芯博创
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2025-11-26 22:45:17
国产算力即将开启主升
重要更新: 国产算力替代靴子落地,首推【寒武纪】 事件:11月26日,据外媒the information最新报道,中国正缓慢但坚定地摆脱对英伟达的依赖。 此次主要变化: 针对互联网公司,中国从【信息收集】阶段转向【监管执法】,国家网信办已责令包括字节、阿里在内的企业,停止测试和采购英伟达芯片; 此次禁令相比8月有重大升级,监管禁止互联网在新数据中心使用NV芯片,导致其囤积芯片无法投入使用; 中国政府已指示互联网将预算及资源,转向华为和寒武纪等国产替代方案。 点评 AI是中美竞争的重要方向,算力
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海光信息
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【中际旭创】独供谷歌1.6T
补充谷歌链的几个结论 近期我们的观点: 8月31日: 从阿里到谷歌,AI战略上的一些思考 9月7日: 再议Google的AI战略:硬件、模型与应用 9月21日:全解OCS,以及AI端侧观点 9月28日:光模块中期(2027-2028年)需求更新(重点在9月底谷歌供应链大会) 11月16日: 谷歌为什么受到投姿者关注及AGμ谷歌链投姿机会 我们团队是最早从AI战略到硬件充分研究并推荐谷歌产业链的卖方团队,主要是我们不但跟踪谷歌的AI布局,更能看清的看到谷歌25-28年的光互联采购需求和技术演进。关
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中际旭创
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2026-01-07 16:04:07
强推【德科立】谷歌重点核心
【德科立】:不仅仅是谷歌OCS,DCI贡献超大增量 为什么看好德科立? ①DCI:我们认为德科立的核心看点是DCI,DCI的本质是北美shυ据中心规模扩大导致“缺电”而产生的需求。当前北美shυ据中心DCI需求正处0-1阶段,微软、Meta、XAI等均有较大需求给到德科立;#后续新增需求的核心是谷歌,谷歌AIDC集群一期投姿250亿美金,预期10-12%用于采购DCI设备,其中落在Gμo内厂商生产预期在30%以上(德科立是Gμo内唯一有生产能力且批量供货CSP的企业),增量显著。 ②扩产节奏逐步
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德科立
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2025-12-30 22:32:26
【邵阳液压】下一个超捷股份
低位商业航天看看邵阳液压,商业航天火箭零部件价值量也不小,收购公司商业航天收入今年估计跟超捷股份相当 商业航天+燃气轮机双赛道卡位,核心部件稀缺性突出,业绩承诺护航成长。 1.商业航天:可回收火箭核心部件供应商 收购新承航锐100%股权,核心产品栅格舵为Sp-a-c-eX星舰、朱雀三号等可回收火箭精准回收必备部件,技术壁垒高。 客户覆盖西昌卫星发射中心、福建航空装备维修中心,深度绑定国内航天核心体系;受益于星网工程年均300-500次发射需求,行业β红利明确。 2.燃气轮机:高端能源装备国产替代
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邵阳液压
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2025-12-28 01:40:19
【倍杰特】小金属+股权收购
这里有分一半碳酸锂产能收入 #出处未知# 【倍杰特】收购大豪矿业控股权,锂锑钨镓铟银驱动转型小金属新贵 事件: 11月19日,公司拟以自有资金2.2亿元收购文山州大豪矿业55%股权,本次交易完成后,大豪矿业纳入公司合并报表范围。 #资产概述: 大豪矿业核心资产为小洞锑矿、红石岩铅锌矿采矿权,红石岩矿区荒田矿段钨矿探矿权,矿权位于云南,正处于开发中。 小洞锑矿:锑资源量3.5万吨@3.13%,品位甚至优于全球第一大锑矿塔铝金业,属易选矿石。地下开采,证载规模为9万吨/年,#规划年产锑3500吨,后
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谷歌审厂产业链详图
谷歌目前在国内审厂的产业链公司,预期落地会在26年一季度.
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【永鼎股份】光芯片+高温超导
永鼎股份跟踪:鼎芯光电引入产业资本,光芯片+高温超导双重共振 光芯片子公司增资扩股。子公司鼎芯光电拟通过增资扩股方式引入无锡集萃、苏州龙驹、福州创新、临沪创业、南京航源、【剑桥科技】和苏州同芯等战略投资者,本次增资合计人民币 5,500 万元; 本次增资完成后,公司及控股子公司合计持有鼎芯光电的股权比例从 55.8879%下降至 52.4914%,此次引入剑桥科技等产业资本,显示行业的高景气度以及对公司实力的认可。 永鼎光芯片进展明显。 光芯片——鼎芯光电:#市值250e 1.产能:明年产能大幅
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【川环科技】未来可期
【老师】【天风新材料 π点多支持】川环科技交流纪要—20251222 1)依托与W界深度合作,配合H客户开发服务器端管路,从一代产品进化到二代,新中标的三代产品达8万米;以H客户为样板标杆,逐步向其他客户推广; 2)数据服务器领域产品已进入英维克、Boyd等供应商体系,在手十多个服务器项目持续开发中;英维克海外60万米算力服务器项目,已交付接近10万米; 3)三代产品新中标的8万米订单及H客户的样板推广。 1)服务器管路按米计价,1米价格区间为100-200元; 2)单台服务器的管路用量与装机卡
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【富信科技】TEC空间巨大
【富信科技】TEC持续突破,国产替代爆发前夜 公司核心技术为半导体制冷技术,具有低功耗、高可靠、微型化的特点,能够实现局部精准控温 2025年初公司应用于数通400G/800G高速率光模块的Mi-c-ro TEC 处于验证阶段;5月小批出货验证;#7月应用于400G/800G高速率光模块的Mi-c-r-o-T-EC产品现已批量供货,明年将迎来爆发。目前已与光模块厂商积极开展应用于1.6T光模块的Mi-c-ro TEC的项目开发,抢占1.6T市场。 半年多的时间,即完成验证到批量出货,从半导体切光
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【致尚科技】OCS/DPU/MPO/MPC
致尚科技主要是英伟达采用了senko方案,价值量也大,位置相对低,我才上头,这波拉涨柚子还是聪明的 #出处未知# Mellanox更新:CPO交换机确定可插拔FAU方案,推荐预期差极大的【致尚科技】 近期我们从产业链了解到,CPO交换机推进依然顺利,预计明年Q3开始量产,同时Nv确定了CPO中FAU的技术路径,采用了Senko的可插拔方案,将在以太网交换机中拿到第一大份额,此前天孚主要做不可插拔方案,但预计修改方案后在IB交换机中依然有希望是主力供应商。 CPO中FAU的价值量将大幅提升,一组在
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【源杰科技】国内光芯片前排优质标的
【老师】【申万宏源tmt-通信等】今日光芯片等大涨,昨天再提示! ———————— 算力链持续推荐(20251204晨):Marvell收购Celestial AI,押注下一代光互联!! 收购核心目标:获取Celestial AI领先的“光子互联”平台,以增强Marvell在AI数据中心连接领域的技术实力,解决Scale-up互连瓶颈。 技术突破。Celestial AI光子织物技术,用光信号替代铜缆,实现16Tbps带宽(传统10倍,能效2倍)、延迟纳秒级,支持3D共封装,精准解决AI集群互联
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【嘉戎技术】股权+收购
嘉戎技术-拟收购杭州蓝然及拟转让给宁德系股份的膜设备材料提供商 公司近期拟收购杭州蓝然100%股份,并募集不超过10亿元的配套资金,定增如果获批,宁德系最终控股公司,穿透拟参与定增的厦门溥玉的股权,金圆控股股权约24%,厦门瑞庭(宁德时代大股东)30%,穿透下来曾毓群持股16.5%。 宁德为何看中杭州蓝然和嘉戎技术:定增如果成功,公司能真对固废处理和盐湖提锂去提供前后段设备(嘉戎前段:纳滤预处理、反渗透浓缩,蓝然后段:电渗析/双极膜转换)。 杭州蓝然曾与邦普循环、宁德时代、华友钴业合作的锂电固废
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字节AI手机概念题材股
努比亚M153搭载豆包手机助手引爆市场,端侧AI核心制造商显著受益 事件:字节于2025年12月1日发布豆包手机助手预览版,将豆包大模型深度融入操作系统。 1·惊艳的多模态交互能力 豆包手机助手支持语音唤醒、侧边物理按键唤醒以及通过豆包Ola Friend耳机唤醒;具备"屏幕感知"能力:在任意界面均可直接就屏幕内容提问;打通系统原生相册,支持语音修图指令等 2·跨应用操作的新模式 豆包手机助手可理解自然语言指令,在多应用间自动跳转完成复杂任务:1)比价下单:用户说"帮我在全平台比价下单",助手自
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人形机器人12月强预期
12月T链密集催化期,聚焦产业链核心标的! 12月组装+T链审厂定点预期,产业链进入去伪存真阶段。11月核心供应商接到小批量加急订单,11月底已经陆续交付客户,12月完成组装,此次组装完成基本代表optimus最新型号定型。同时近期多家供应商也接到客户产能指引,12月中旬特斯拉将开启新一轮审厂,此次审厂可视为量产前的审厂交流,细节包括量产参数核对,生产线规模化等,核心供应商有望获得正式定点批量订单,产业链进入去伪存真阶段 26年T链量产元年,整体指引10w台+,有望成为应用元年。目前看T给供应商
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【长芯博创】800G光模块已送样谷歌
长芯博创专家交流要点 1、谷歌MPO:Q4收入4.5亿元(Q3 3.4亿),环比增长20%以上;26Q1目前展望较好,环比继续增长; 全年谷歌 MPO 13.5 亿元收入(总盘子 60 亿元,23%份额),明年谷歌总盘子 100-120 亿;公司目标份额 25%-30%,收入乐观看有翻倍潜力,26-30 亿元收入(内部目标是保守 70%增长,每年最后会修正); 2、谷歌 AOC 和硅光光模块: 1)多模 AOC:在谷歌验证通过,目前还没下大批量订单,已经是合格供应商等订单落地;明年谷歌需求 8-
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国产算力即将开启主升
重要更新: 国产算力替代靴子落地,首推【寒武纪】 事件:11月26日,据外媒the information最新报道,中国正缓慢但坚定地摆脱对英伟达的依赖。 此次主要变化: 针对互联网公司,中国从【信息收集】阶段转向【监管执法】,国家网信办已责令包括字节、阿里在内的企业,停止测试和采购英伟达芯片; 此次禁令相比8月有重大升级,监管禁止互联网在新数据中心使用NV芯片,导致其囤积芯片无法投入使用; 中国政府已指示互联网将预算及资源,转向华为和寒武纪等国产替代方案。 点评 AI是中美竞争的重要方向,算力
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【中际旭创】独供谷歌1.6T
补充谷歌链的几个结论 近期我们的观点: 8月31日: 从阿里到谷歌,AI战略上的一些思考 9月7日: 再议Google的AI战略:硬件、模型与应用 9月21日:全解OCS,以及AI端侧观点 9月28日:光模块中期(2027-2028年)需求更新(重点在9月底谷歌供应链大会) 11月16日: 谷歌为什么受到投姿者关注及AGμ谷歌链投姿机会 我们团队是最早从AI战略到硬件充分研究并推荐谷歌产业链的卖方团队,主要是我们不但跟踪谷歌的AI布局,更能看清的看到谷歌25-28年的光互联采购需求和技术演进。关
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