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迷人大眼睛
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迷人大眼睛
2026-10-02 17:17:03
【天风海外】美股EDA在涨什么? AI4S:不只是制药!仪器+半导体设计+天气+材料
【天风海外】美股EDA在涨什么? AI4S:不只是制药!仪器+半导体设计+天气+材料 我们上周分享AI4S各行业加速倍数研究框架。我们认为抗体/蛋白设计基准0.5年,加速4倍到0.1年,靶点获批基准14年,加速2倍到7年。半导体设计3年,加速6倍到半年(如Oai自研芯片)。纳米表征从0.2年加速4倍,气候预报从1.6年加速2.5倍,纯理论从2.4年加速2.5倍。能源材料从6.6年加速1.3倍。液冷仿真/太空数据中心仿真加速2.5倍。 我们认为湿实验层(TWS 金斯瑞等)需要从一致预期的20%上修
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迷人大眼睛
2026-09-29 22:31:06
[红包]【华泰地产】按揭贴息落地,力度几何?
[红包]【华泰地产】按揭贴息落地,力度几何? [玫瑰]贴息支持哪些群体? 未来一年内的首次购房群体,不区分新房二手房。 [玫瑰]支持哪些住房? 建筑面积≤120㎡,金额≤150万。 [玫瑰]贴多少?贴多久? 贴100bp,贷款上限100万,不超过5年。 [玫瑰]如何看待此次按揭贴息? 超预期的地方在于:1、年限超预期。贴息最长5年,超过地方普遍试点的1-3年、2、中央主要出钱。不是小作文传闻的各一半。3、没有封顶。各地贴息普遍有封顶总额,此次没有上限,100万贷款5年可总共贴息5万左右。主要制约
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迷人大眼睛
2026-09-29 16:20:25
[太阳]【中信汽车】华为车更新点评:鸿蒙智行生态调整,资源梳理
[太阳]【中信汽车】华为车更新点评:鸿蒙智行生态调整,资源梳理 近期,问界正式切换为赛力斯主导、华为技术赋能模式,赛力斯全面接管产品定义、品牌营销、渠道及售后,依托引望股权绑定保障华为技术优先供给;华为则集中核心资源,以全流程智选模式深耕尊界、享界、智界、尚界四大合作品牌,生态资源倾斜力度显著加码 2026年9月25日,问界商业模式调整后,鸿蒙智行首场新品发布会召开,智界RX、焕新智界R7正式上市、享界V8开启预售,覆盖主流家用SUV与高端MPV市场,2026年下半年新品持续落地,2027年将迎
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2026-09-29 16:20:07
【浙商轻工纺服 史凡可/马莉/詹陆雨】江南布衣:预计9月零售表现加速,新财年值得期待
【浙商轻工纺服 史凡可/马莉/詹陆雨】江南布衣:预计9月零售表现加速,新财年值得期待 ——7/29全所重点推荐 ——高股息稳增长系列 一、推荐逻辑 (1)独特风格沉淀品牌调性 (2)核心会员消费粘性突出; (3)全渠道零售带动运营效率提升 二、近况更新 1、#7-9月预计继续稳健增长、FY27维持稳健正增长指引 - 我们预计公司新财年7-9月全渠道流水仍保持稳健的增长 - FY27财年指引维持稳健正增长,27年春夏订货会预计亦有稳健增长,分红率75%不变 2、#领先会员运营、预计复购率高于行业
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迷人大眼睛
2026-09-29 13:26:11
🔥重视【AI制药】 从效率工具走向Agent自主科学发现|中信证券计算机
🔥重视【AI制药】 从效率工具走向Agent自主科学发现|中信证券计算机 ☀️Anthropic Agent首次“自己找科学问题”,AI制药范式再进阶 -9月23日,Anthropic披露Claude自主发现此前未被表征的ART酶系统:约950个Agent搜索超20万种逆转录酶,筛出3500个候选,21小时找到与CRISPR类似的全新酶系统;目前功能仍在验证中。 -这不是简单“AI辅助实验”,而是Agent自主完成文献阅读→数据搜索→提出假设→筛选候选→实验验证,AI开始从“工具”向“科学研究
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2026-09-29 11:56:47
#DY电商电话会要点:电商佣金率维持稳定、未来支持优质商家长期增长
#DY电商电话会要点:电商佣金率维持稳定、未来支持优质商家长期增长 #大盘:全年4.8万亿目标下、增速逐季回落 1-8月GMV 3.29万亿元(25年同期2.75万亿),增速从Q1近30%回落至7-8月的10%以下;Q3约1.17万亿/+10%,Q4预计个位数 #货架场:未来核心基本盘 ①货架场GMV占比约46%(商城33%+综合搜索12-13%),目标提升至50%以上 ②10%流量划入电商交易池,60%以上GMV与服务商相关 #佣金:电商不涨、本地生活涨 ①电商标准佣金美妆/食品2个点、服装5
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2026-09-21 10:37:55
❗【天风电新】PCB观点&甬强、满坤调研更新0920
❗【天风电新】PCB观点&甬强、满坤调研更新0920 ——————————— 今日,我们重点交流了CCL-【甬强】,PCB-【满坤】,核心要点分别如下: 【甬强】 1、产能:目前理论80,实际50-60万张/月,60%代工,明年实际70-80万张,代工降至20万张,自有50-60万张。 2、结构:目前高速收入占比40%,FR4 占比60%,明年预计各占一半。 3、盈利能力:不考虑继续涨价态势下,预计明年综合达30%毛利率。 【满坤】 1、产能:目前3亿+/月,明年年化60亿产值(按照8月价格),
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2026-07-27 08:43:57
(国瓷材料)CXO景气提升持续验证
(国瓷材料)CXO景气提升持续验证 [庆祝]投资要点:1.CXO景气进入中报业绩兑现期,业绩强劲增长;2. 创新药震荡上行,聚焦核心增量;3.自免领域出海稳步推进,期待更多中国创新药的临床数据;4. 重视MASH新药研发中的中国力量;5. 国产GLP-1仍在持续追赶,差异化特色需求突破; 6.两用物项管控制约日本氧化锆粉体供应,中国产业链逐步掌控产业话语权;7.线下药房业老店有望恢复增长,长期关注产业整合 [太阳]CXO景气度进入业绩确认期,新签CDMO订单有望提升,估值有提升空间,推荐【药明康
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2026-07-26 19:09:58
【东北计算机】20260726行业周报:长鑫IPO在即,后续扩产链&通胀链有望博弈中前进
【东北计算机】20260726行业周报:长鑫IPO在即,后续扩产链&通胀链有望博弈中前进 —————————————— 行情复盘:计算机(中信)指数本周下降0.19%, 创业板指数本周上涨1.52%,上证指数本周上涨1.33%。板块周涨幅前三为锐捷网络(37.37%)、证通电子(25.45%)、中电鑫龙(19.65%);周跌幅前三为大恒科技(-23.16%)、*ST航图(-23.11%)、健麾信息(-22.64%)。 行业观点: 1. 长鑫明日上市,关注扩产链积极变化;2.国产算力的下一站:超节
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2026-07-24 08:55:12
🇺🇸【申万策略】日观美股 20260724
🇺🇸【申万策略】日观美股 20260724 指数低开低走,大盘成长领跌 💲指数层面:今日,美股下跌,价值优于成长,小盘优于大盘。标普500指数下跌1.21%,纳斯达克100指数下跌1.87%,道琼斯指数下跌0.97%,罗素2000下跌0.61%。本轮下跌的核心导火索是油价飙升与科技巨头财报引发的AI投资回报质疑,"科技七巨头"合计市值单日蒸发约8000亿美元,创去年4月以来最惨表现。布伦特原油突破100美元大关,重燃能源通胀担忧,全球债市收益率全线大涨,2年期美债收益率升至17个月高位、1
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【国泰海通商社-免税行业深度研究】市内免税:被低估的第二增长极
【国泰海通商社-免税行业深度研究】市内免税:被低估的第二增长极 投资建议:当前我国市内免税仍处于门店扩容、消费习惯培育和购物便利化持续推进的早期阶段。现行政策已在销售对象、购物额度及线上预约等方面完成首轮关键优化,后续围绕购物流程、提货效率、品类即提及线上线下衔接等环节仍具深化空间,政策红利有望持续释放。随着品牌及品类供给不断完善、履约链路持续优化,购物渗透率有望从低位稳步抬升并转化为可观的新增销售,进一步放大龙头在品牌、供应链、会员体系及口岸网络等方面的协同价值。推荐:中国中免、王府井、珠免集
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2026-07-24 05:33:44
【国泰海通电新徐强团队】8 月排产:从弱预期到强现实,
【国泰海通电新徐强团队】8 月排产:从弱预期到强现实,标的关注跌的多/看得远⭕8 月电池排产环比+7.4%,旺季即将来临+锂电低位#8月排产环比+7.4%。根据大东时代智库,预计8月中国锂电全市场(储能+动力+消费)总排产约304GWh,环比增长7.4%。锂电池A排产量106.3GWh,锂电池B排产量37.8GWh,锂电池C排产量18.7GWh。本月排产核心拉动力在储能赛道。#锂电板块前期由于担心27年需求,龙头普遍跌幅30-50%,宁德时代26年仅17.7倍,27年仅14倍,估值性价比极高。#
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2026-07-23 23:10:17
💡中信主题策略刘易团队-“工业之光”主题✨【腾景科技 688195】当下时点重点推荐:
💡中信主题策略刘易团队-“工业之光”主题✨【腾景科技 688195】当下时点重点推荐:26Q2承上启下,OCS业务进入加速兑现期📈 #26Q2业绩拐点确认、26Q3增长斜率有望进一步提升。公司26Q2归母净利润预计环比增长超过100%,验证前期新增订单、产能扩张及客户导入已开始向经营业绩转化。我们认为,进入26Q3,公司已经由过去产品验证和产能建设阶段,正式进入订单放量、收入和利润释放的业绩兑现期。 #高速光模块配套器件快速放量、绑定全球核心光模块厂商。公司滤光片、非球面透镜、硅透镜及DFA
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2026-07-23 23:08:45
🚩【长城机械 邓宇亮】工程机械:低位出重拳❗
🚩【长城机械 邓宇亮】工程机械:低位出重拳❗ 🧧#确定性机会要下重注、半年维度50%: 短期数据验证,中期业绩加速,长期逻辑不变。 1⃣短期:边际上数据很好,3月、4月、5月、6月数据,月月超预期。 2⃣中期:Q2不论是收入增速、还是利润增速,都比Q1要好。Q3汇兑基数低,Q3会好于Q2。 3⃣长期:工程机械的逻辑不会因为一场战争而改变,它仍然是那个需求向上、市占率仍然有提升的空间的板块。国内更新替换有韧劲。海外非洲、南美、东南亚需求好,且空间真的很大。举个例子,非洲人口比中国多,面积比中国
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2026-07-23 13:23:55
【储能】“十五五”规划映射储能空间广阔-260723
【储能】“十五五”规划映射储能空间广阔-260723 [太阳]发改委正式印发《可再生能源发展“十五五”规划》,其中明确提到2030年,全国迎峰度夏度冬晚高峰风电光伏(含源侧配建储能)电量占比达到20%以上,提高约10个百分点;风电及光伏发电量达到4万亿kWh以上,发电量占比达到30%。 [太阳]以4万亿kWh的风光发电量最低标准,和30%占比倒推,考虑近10年发用电之间平均98%的比例,2030年全国用电量预计13.6万亿,也符合5.5%的年化增速预期。 [太阳]#保守口径下2030年之前国内1
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