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逻辑引导资金,资金推动股价!
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尼摩调研
2026-03-16 22:01:16
信息梳理20260316
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、PCB上游再思考:或许M9~M10对硅微粉&CSR的需求变化才刚开始【东北计算机】0316 #M9-10有望对上游材料重构,结构,成本占比,用量占比均有可能发生较大变化,#硅微粉&CSR的作用在迅速提升 原因是m9-10以前,材料大部分对于添加剂要求没那么高,上游铜箔从hvlp1~4差别代差比较明显,一代布二代布和Q布之间代差也很明显,但是铜箔从4→5,电子布从Q
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尼摩调研
2026-03-14 10:53:42
信息梳理20260313
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、瑞丰高材【国泰海通基础化工团队】 现阶段,公司环氧树脂增韧剂通过中试生产线实现小批量出货。在汽车环氧树脂灌封胶、PCB板、风电叶片等领域,公司正与国内部分客户进行技术对接及产品验证,产品技术与性能获得客户认可。 环氧树脂增韧剂可有效提高环氧树脂材料的抗冲击强度、耐热冲击性能,下游主要应用于汽车、风电、PCB板、封装材料、绝缘材料、复合材料(碳纤维/环氧树脂复合、玻
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2026-03-10 22:25:28
信息梳理20260310
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、硅微粉 据券商纪要,M9硅微粉升级本质逻辑是一代布二代布升级Q布或者PPO升级碳氢的逻辑,因此从边际上来讲演绎才刚刚起步。M9硅微粉4大变化:(1)技术路线升级:化学法(<1um)硅微粉在上游球形硅微粉中占比迅速提升至30~50%,且M9需要上纳米级;(2)成本占比升级:硅微粉在CCLM9上游成本占比会提升至接近20%;(3)价格升级:由于M9对于粒径要求更加精密
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2026-03-06 21:54:29
信息梳理20260306
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【华福大科技&海外】深科达存储设备业务更新0306: 产业链上下游调研了解到,目前公司给西数独供5款设备,磁头贴合设备,AOI检测设备等,还在开发新的品类,1/2月已经有千万级订单,主要供给马来和泰国工厂,合作已有2-3年历史 订单需求预计300台,均价200w,毛利率在50-60%,今年预计迎来业绩较好增长 主业回顾: 公司核心技术: 精准对位技术(0.1mm贴
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2026-03-06 21:41:40
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、MicroLEDCPO或为终局解决方案,看好LED产业延伸增长机会【中信电子】 从产业趋势上看,MicroLEDCPO或为终局解决方案。MicroLEDCPO基于CPO共封装技术,为硅光CPO的下一代技术方案,可以实现更高的互联速率、集成度以及更低的功耗,深度契合未来AI超算集群的互联需求,有望随产业链逐步成熟成为终局解决方案。 从进展节奏上看,27年后有望进入逐
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尼摩调研
2026-02-25 18:32:14
信息梳理20260225
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【天风电新】铜箔:有望启动全面涨价,重视板块性机会0225 复盘去年存储、电子布涨价,出现了个奇怪现象:一开始只预期高端品有缺口-涨价,后发现低端品也涨价,如存储芯片高端HBM3E/DDR5涨幅170-300%,低端品DDR4 16GB涨幅1800%。 背后原因为:高端涨价带来供给切高端,低端刚性需求未消失又被高端抢占产能导致涨价,同时低端基数低,故涨幅超越了高端
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2026-02-24 01:36:33
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 新年快乐,祝大家股市长虹!!! 1、【中金机械&科技硬件】越疆大涨点评 我们在春节前组织企业现场调研交流,关注几点边际变化: 2/2日推出股权激励。公司作为港股机器人公司,率先【以公告方式】发布股权激励目标,考核2026-2029年收入yoy,A绩效对应年复合增速40%。 25年12月底公告拟回A计划,有别于其他友商以控股方式回A,越疆完整回A在机器人领域具有标志性意
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2026-02-18 19:01:07
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 新年快乐,祝大家股市长虹!!! 1、算力 豆包APP目前暂停了视频通话功能,页面显示“新春人数较多,暂不支持此功能”,或因算力压力所致。(财联社) 算力供不应求,智谱全网寻找合伙人(第一财经) 2、豆包2.0发布,受益赛道:算力受益多模态与Seedance视频爆发,视频Token消耗为文本的多个数量级。我们覆盖的领域排序如下: AI模型和视频工具 AI漫剧短剧:中文在
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2026-02-15 14:11:29
信息梳理20260215
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 新年快乐,祝大家股市长虹!!! 1、AI应用 2月14日,字节跳动正式发布Seed2.0系列模型,在多模态理解与长程Agent执行能力上实现跨越式升级。Seed2.0Pro在视觉感知、长视频处理及科研级推理任务中部分基准超越GPT-5.2与Gemini3Pro。 万变中寻找不变,近期模型迭代速度再次超预期,大厂间的Agent竞赛已进入白热化。正如我们年度策略《两仪生四
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2026-02-03 21:16:10
信息梳理20260203
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【广联航空】-天津跃峰调研反馈 20260129 订单饱和vs 产能翻倍,市场低估的箭体核心龙头 价值里程碑:独占箭体1/4价值量,天龙三号核心贮箱下线奠定高端制造龙头地位,天龙三号作为我国商业航天可回收火箭的领军型号,其核心结构件——贮箱正式下线,奠定公司高端制造领军地位。贮箱技术壁垒极高,价值量占比独占箭体约1/4价值量。此次下线标志着公司已突破关键工艺,未来
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2026-02-02 00:59:10
周末信息梳理
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【东吴计算机】闪迪业绩大超预期,持续推荐星环科技——存储贝塔下最强方向 GPU -Native数据库事件:1月30日,闪迪发布季度业绩,2026财年第二财季营收为30.25亿美元,高于分析师预期的26.9亿美元,环比增长31%。GAAP净利润8.03亿美元,同比增长672%;非GAAP净利润9.67亿美元,同比增长443%。下季度业绩指引大超预期。下季度毛利率指引
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尼摩调研
2026-01-25 20:20:25
周末信息梳理20260125
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、商业航天:SpaceX与特斯拉计划未来三年内在美国建设总计200GW光伏产能, 这个是周四深夜出来的消息,周五直接引爆了太空光伏板块。 2、AI Agent的大规模应用驱动CPU和基础软件需求增长,广发证券1-23 作为驱动tokens 增长关键,AI Agent的规模化应用有望驱动AI基础软件工具、虚拟机和CPU等基础设施放量。国产CPU龙头以及星环科技、深信服
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2026-01-24 17:35:00
周末信息梳理20260124
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【天风电新】3年100GW光伏产能,现在得相信太空算力了-0123 马斯克表示: 1)几年后,SpaceX将发射太阳能人工智能卫星。 2)SpaceX和Tesla正在提升太阳能产能,目标【各自三年左右时间分别达100GW产能】。 3年100GW产能,相较于每年10GW需求,意味着3~4倍弹性。 当下依然最看好设备,业绩率先见底,SpaceX链上最兑现订单,主线是H
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2026-01-18 14:46:17
周末信息梳理20260118
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、计算机行业周报:如何选择AI应用? 硬件筑基的终局在于应用,唯有应用的大规模落地才能承接庞大算力并补齐商业闭环。 聚焦四类核心应用,超级入口、AI infra、高增长、高壁垒。 超级入口:大模型量收共振,流量枢纽地位确立。大模型已进化为最具统治力的流量入口,全球领军者商业化呈非线性加速:OpenAIARR预计2025年底破200亿美元,Google Gemini及
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泰坦科技构建AI+科研服务生态,下一个志特新材?
科学服务行业长期面临三大效率瓶颈:传统检测周期长达24-48小时,化学合成研发路径依赖经验试错,成功率不足30%,生物试剂性能优化周期超18个月;同时进口品牌垄断高端市场,占比超60%,国产企业多陷入低毛利价格战。AI技术成为破解“效率低、成本高、进口依赖”的关键钥匙。 泰坦科技作为国产龙头,2024年起战略重心从规模优先转向利润优先,AI成为提升高毛利业务占比、构建差异化壁垒的核心抓手——通过AI赋能研发与检测场景,推动产品从替代型向创新型升级。 三维布局,构建AI+科研服务生态 智能检测:从
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2026-03-16 22:01:16
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、PCB上游再思考:或许M9~M10对硅微粉&CSR的需求变化才刚开始【东北计算机】0316 #M9-10有望对上游材料重构,结构,成本占比,用量占比均有可能发生较大变化,#硅微粉&CSR的作用在迅速提升 原因是m9-10以前,材料大部分对于添加剂要求没那么高,上游铜箔从hvlp1~4差别代差比较明显,一代布二代布和Q布之间代差也很明显,但是铜箔从4→5,电子布从Q
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2026-03-14 10:53:42
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、瑞丰高材【国泰海通基础化工团队】 现阶段,公司环氧树脂增韧剂通过中试生产线实现小批量出货。在汽车环氧树脂灌封胶、PCB板、风电叶片等领域,公司正与国内部分客户进行技术对接及产品验证,产品技术与性能获得客户认可。 环氧树脂增韧剂可有效提高环氧树脂材料的抗冲击强度、耐热冲击性能,下游主要应用于汽车、风电、PCB板、封装材料、绝缘材料、复合材料(碳纤维/环氧树脂复合、玻
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2026-03-10 22:25:28
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、硅微粉 据券商纪要,M9硅微粉升级本质逻辑是一代布二代布升级Q布或者PPO升级碳氢的逻辑,因此从边际上来讲演绎才刚刚起步。M9硅微粉4大变化:(1)技术路线升级:化学法(<1um)硅微粉在上游球形硅微粉中占比迅速提升至30~50%,且M9需要上纳米级;(2)成本占比升级:硅微粉在CCLM9上游成本占比会提升至接近20%;(3)价格升级:由于M9对于粒径要求更加精密
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2026-03-06 21:54:29
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【华福大科技&海外】深科达存储设备业务更新0306: 产业链上下游调研了解到,目前公司给西数独供5款设备,磁头贴合设备,AOI检测设备等,还在开发新的品类,1/2月已经有千万级订单,主要供给马来和泰国工厂,合作已有2-3年历史 订单需求预计300台,均价200w,毛利率在50-60%,今年预计迎来业绩较好增长 主业回顾: 公司核心技术: 精准对位技术(0.1mm贴
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2026-03-06 21:41:40
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、MicroLEDCPO或为终局解决方案,看好LED产业延伸增长机会【中信电子】 从产业趋势上看,MicroLEDCPO或为终局解决方案。MicroLEDCPO基于CPO共封装技术,为硅光CPO的下一代技术方案,可以实现更高的互联速率、集成度以及更低的功耗,深度契合未来AI超算集群的互联需求,有望随产业链逐步成熟成为终局解决方案。 从进展节奏上看,27年后有望进入逐
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【天风电新】铜箔:有望启动全面涨价,重视板块性机会0225 复盘去年存储、电子布涨价,出现了个奇怪现象:一开始只预期高端品有缺口-涨价,后发现低端品也涨价,如存储芯片高端HBM3E/DDR5涨幅170-300%,低端品DDR4 16GB涨幅1800%。 背后原因为:高端涨价带来供给切高端,低端刚性需求未消失又被高端抢占产能导致涨价,同时低端基数低,故涨幅超越了高端
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 新年快乐,祝大家股市长虹!!! 1、算力 豆包APP目前暂停了视频通话功能,页面显示“新春人数较多,暂不支持此功能”,或因算力压力所致。(财联社) 算力供不应求,智谱全网寻找合伙人(第一财经) 2、豆包2.0发布,受益赛道:算力受益多模态与Seedance视频爆发,视频Token消耗为文本的多个数量级。我们覆盖的领域排序如下: AI模型和视频工具 AI漫剧短剧:中文在
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【广联航空】-天津跃峰调研反馈 20260129 订单饱和vs 产能翻倍,市场低估的箭体核心龙头 价值里程碑:独占箭体1/4价值量,天龙三号核心贮箱下线奠定高端制造龙头地位,天龙三号作为我国商业航天可回收火箭的领军型号,其核心结构件——贮箱正式下线,奠定公司高端制造领军地位。贮箱技术壁垒极高,价值量占比独占箭体约1/4价值量。此次下线标志着公司已突破关键工艺,未来
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【东吴计算机】闪迪业绩大超预期,持续推荐星环科技——存储贝塔下最强方向 GPU -Native数据库事件:1月30日,闪迪发布季度业绩,2026财年第二财季营收为30.25亿美元,高于分析师预期的26.9亿美元,环比增长31%。GAAP净利润8.03亿美元,同比增长672%;非GAAP净利润9.67亿美元,同比增长443%。下季度业绩指引大超预期。下季度毛利率指引
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2026-01-25 20:20:25
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、商业航天:SpaceX与特斯拉计划未来三年内在美国建设总计200GW光伏产能, 这个是周四深夜出来的消息,周五直接引爆了太空光伏板块。 2、AI Agent的大规模应用驱动CPU和基础软件需求增长,广发证券1-23 作为驱动tokens 增长关键,AI Agent的规模化应用有望驱动AI基础软件工具、虚拟机和CPU等基础设施放量。国产CPU龙头以及星环科技、深信服
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【天风电新】3年100GW光伏产能,现在得相信太空算力了-0123 马斯克表示: 1)几年后,SpaceX将发射太阳能人工智能卫星。 2)SpaceX和Tesla正在提升太阳能产能,目标【各自三年左右时间分别达100GW产能】。 3年100GW产能,相较于每年10GW需求,意味着3~4倍弹性。 当下依然最看好设备,业绩率先见底,SpaceX链上最兑现订单,主线是H
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周末信息梳理20260118
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、计算机行业周报:如何选择AI应用? 硬件筑基的终局在于应用,唯有应用的大规模落地才能承接庞大算力并补齐商业闭环。 聚焦四类核心应用,超级入口、AI infra、高增长、高壁垒。 超级入口:大模型量收共振,流量枢纽地位确立。大模型已进化为最具统治力的流量入口,全球领军者商业化呈非线性加速:OpenAIARR预计2025年底破200亿美元,Google Gemini及
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2026-01-12 21:34:20
泰坦科技构建AI+科研服务生态,下一个志特新材?
科学服务行业长期面临三大效率瓶颈:传统检测周期长达24-48小时,化学合成研发路径依赖经验试错,成功率不足30%,生物试剂性能优化周期超18个月;同时进口品牌垄断高端市场,占比超60%,国产企业多陷入低毛利价格战。AI技术成为破解“效率低、成本高、进口依赖”的关键钥匙。 泰坦科技作为国产龙头,2024年起战略重心从规模优先转向利润优先,AI成为提升高毛利业务占比、构建差异化壁垒的核心抓手——通过AI赋能研发与检测场景,推动产品从替代型向创新型升级。 三维布局,构建AI+科研服务生态 智能检测:从
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2026-03-16 22:01:16
信息梳理20260316
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、PCB上游再思考:或许M9~M10对硅微粉&CSR的需求变化才刚开始【东北计算机】0316 #M9-10有望对上游材料重构,结构,成本占比,用量占比均有可能发生较大变化,#硅微粉&CSR的作用在迅速提升 原因是m9-10以前,材料大部分对于添加剂要求没那么高,上游铜箔从hvlp1~4差别代差比较明显,一代布二代布和Q布之间代差也很明显,但是铜箔从4→5,电子布从Q
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2026-03-14 10:53:42
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、瑞丰高材【国泰海通基础化工团队】 现阶段,公司环氧树脂增韧剂通过中试生产线实现小批量出货。在汽车环氧树脂灌封胶、PCB板、风电叶片等领域,公司正与国内部分客户进行技术对接及产品验证,产品技术与性能获得客户认可。 环氧树脂增韧剂可有效提高环氧树脂材料的抗冲击强度、耐热冲击性能,下游主要应用于汽车、风电、PCB板、封装材料、绝缘材料、复合材料(碳纤维/环氧树脂复合、玻
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、硅微粉 据券商纪要,M9硅微粉升级本质逻辑是一代布二代布升级Q布或者PPO升级碳氢的逻辑,因此从边际上来讲演绎才刚刚起步。M9硅微粉4大变化:(1)技术路线升级:化学法(<1um)硅微粉在上游球形硅微粉中占比迅速提升至30~50%,且M9需要上纳米级;(2)成本占比升级:硅微粉在CCLM9上游成本占比会提升至接近20%;(3)价格升级:由于M9对于粒径要求更加精密
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2026-03-06 21:54:29
信息梳理20260306
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【华福大科技&海外】深科达存储设备业务更新0306: 产业链上下游调研了解到,目前公司给西数独供5款设备,磁头贴合设备,AOI检测设备等,还在开发新的品类,1/2月已经有千万级订单,主要供给马来和泰国工厂,合作已有2-3年历史 订单需求预计300台,均价200w,毛利率在50-60%,今年预计迎来业绩较好增长 主业回顾: 公司核心技术: 精准对位技术(0.1mm贴
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2026-03-06 21:41:40
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、MicroLEDCPO或为终局解决方案,看好LED产业延伸增长机会【中信电子】 从产业趋势上看,MicroLEDCPO或为终局解决方案。MicroLEDCPO基于CPO共封装技术,为硅光CPO的下一代技术方案,可以实现更高的互联速率、集成度以及更低的功耗,深度契合未来AI超算集群的互联需求,有望随产业链逐步成熟成为终局解决方案。 从进展节奏上看,27年后有望进入逐
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2026-02-25 18:32:14
信息梳理20260225
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【天风电新】铜箔:有望启动全面涨价,重视板块性机会0225 复盘去年存储、电子布涨价,出现了个奇怪现象:一开始只预期高端品有缺口-涨价,后发现低端品也涨价,如存储芯片高端HBM3E/DDR5涨幅170-300%,低端品DDR4 16GB涨幅1800%。 背后原因为:高端涨价带来供给切高端,低端刚性需求未消失又被高端抢占产能导致涨价,同时低端基数低,故涨幅超越了高端
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信息梳理20260223
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 新年快乐,祝大家股市长虹!!! 1、【中金机械&科技硬件】越疆大涨点评 我们在春节前组织企业现场调研交流,关注几点边际变化: 2/2日推出股权激励。公司作为港股机器人公司,率先【以公告方式】发布股权激励目标,考核2026-2029年收入yoy,A绩效对应年复合增速40%。 25年12月底公告拟回A计划,有别于其他友商以控股方式回A,越疆完整回A在机器人领域具有标志性意
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2026-02-18 19:01:07
信息梳理20260218
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 新年快乐,祝大家股市长虹!!! 1、算力 豆包APP目前暂停了视频通话功能,页面显示“新春人数较多,暂不支持此功能”,或因算力压力所致。(财联社) 算力供不应求,智谱全网寻找合伙人(第一财经) 2、豆包2.0发布,受益赛道:算力受益多模态与Seedance视频爆发,视频Token消耗为文本的多个数量级。我们覆盖的领域排序如下: AI模型和视频工具 AI漫剧短剧:中文在
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信息梳理20260215
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 新年快乐,祝大家股市长虹!!! 1、AI应用 2月14日,字节跳动正式发布Seed2.0系列模型,在多模态理解与长程Agent执行能力上实现跨越式升级。Seed2.0Pro在视觉感知、长视频处理及科研级推理任务中部分基准超越GPT-5.2与Gemini3Pro。 万变中寻找不变,近期模型迭代速度再次超预期,大厂间的Agent竞赛已进入白热化。正如我们年度策略《两仪生四
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信息梳理20260203
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【广联航空】-天津跃峰调研反馈 20260129 订单饱和vs 产能翻倍,市场低估的箭体核心龙头 价值里程碑:独占箭体1/4价值量,天龙三号核心贮箱下线奠定高端制造龙头地位,天龙三号作为我国商业航天可回收火箭的领军型号,其核心结构件——贮箱正式下线,奠定公司高端制造领军地位。贮箱技术壁垒极高,价值量占比独占箭体约1/4价值量。此次下线标志着公司已突破关键工艺,未来
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2026-02-02 00:59:10
周末信息梳理
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【东吴计算机】闪迪业绩大超预期,持续推荐星环科技——存储贝塔下最强方向 GPU -Native数据库事件:1月30日,闪迪发布季度业绩,2026财年第二财季营收为30.25亿美元,高于分析师预期的26.9亿美元,环比增长31%。GAAP净利润8.03亿美元,同比增长672%;非GAAP净利润9.67亿美元,同比增长443%。下季度业绩指引大超预期。下季度毛利率指引
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2026-01-25 20:20:25
周末信息梳理20260125
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、商业航天:SpaceX与特斯拉计划未来三年内在美国建设总计200GW光伏产能, 这个是周四深夜出来的消息,周五直接引爆了太空光伏板块。 2、AI Agent的大规模应用驱动CPU和基础软件需求增长,广发证券1-23 作为驱动tokens 增长关键,AI Agent的规模化应用有望驱动AI基础软件工具、虚拟机和CPU等基础设施放量。国产CPU龙头以及星环科技、深信服
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2026-01-24 17:35:00
周末信息梳理20260124
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【天风电新】3年100GW光伏产能,现在得相信太空算力了-0123 马斯克表示: 1)几年后,SpaceX将发射太阳能人工智能卫星。 2)SpaceX和Tesla正在提升太阳能产能,目标【各自三年左右时间分别达100GW产能】。 3年100GW产能,相较于每年10GW需求,意味着3~4倍弹性。 当下依然最看好设备,业绩率先见底,SpaceX链上最兑现订单,主线是H
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2026-01-18 14:46:17
周末信息梳理20260118
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、计算机行业周报:如何选择AI应用? 硬件筑基的终局在于应用,唯有应用的大规模落地才能承接庞大算力并补齐商业闭环。 聚焦四类核心应用,超级入口、AI infra、高增长、高壁垒。 超级入口:大模型量收共振,流量枢纽地位确立。大模型已进化为最具统治力的流量入口,全球领军者商业化呈非线性加速:OpenAIARR预计2025年底破200亿美元,Google Gemini及
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泰坦科技构建AI+科研服务生态,下一个志特新材?
科学服务行业长期面临三大效率瓶颈:传统检测周期长达24-48小时,化学合成研发路径依赖经验试错,成功率不足30%,生物试剂性能优化周期超18个月;同时进口品牌垄断高端市场,占比超60%,国产企业多陷入低毛利价格战。AI技术成为破解“效率低、成本高、进口依赖”的关键钥匙。 泰坦科技作为国产龙头,2024年起战略重心从规模优先转向利润优先,AI成为提升高毛利业务占比、构建差异化壁垒的核心抓手——通过AI赋能研发与检测场景,推动产品从替代型向创新型升级。 三维布局,构建AI+科研服务生态 智能检测:从
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2026-03-16 22:01:16
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、PCB上游再思考:或许M9~M10对硅微粉&CSR的需求变化才刚开始【东北计算机】0316 #M9-10有望对上游材料重构,结构,成本占比,用量占比均有可能发生较大变化,#硅微粉&CSR的作用在迅速提升 原因是m9-10以前,材料大部分对于添加剂要求没那么高,上游铜箔从hvlp1~4差别代差比较明显,一代布二代布和Q布之间代差也很明显,但是铜箔从4→5,电子布从Q
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2026-03-14 10:53:42
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、瑞丰高材【国泰海通基础化工团队】 现阶段,公司环氧树脂增韧剂通过中试生产线实现小批量出货。在汽车环氧树脂灌封胶、PCB板、风电叶片等领域,公司正与国内部分客户进行技术对接及产品验证,产品技术与性能获得客户认可。 环氧树脂增韧剂可有效提高环氧树脂材料的抗冲击强度、耐热冲击性能,下游主要应用于汽车、风电、PCB板、封装材料、绝缘材料、复合材料(碳纤维/环氧树脂复合、玻
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2026-03-10 22:25:28
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、硅微粉 据券商纪要,M9硅微粉升级本质逻辑是一代布二代布升级Q布或者PPO升级碳氢的逻辑,因此从边际上来讲演绎才刚刚起步。M9硅微粉4大变化:(1)技术路线升级:化学法(<1um)硅微粉在上游球形硅微粉中占比迅速提升至30~50%,且M9需要上纳米级;(2)成本占比升级:硅微粉在CCLM9上游成本占比会提升至接近20%;(3)价格升级:由于M9对于粒径要求更加精密
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2026-03-06 21:54:29
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【华福大科技&海外】深科达存储设备业务更新0306: 产业链上下游调研了解到,目前公司给西数独供5款设备,磁头贴合设备,AOI检测设备等,还在开发新的品类,1/2月已经有千万级订单,主要供给马来和泰国工厂,合作已有2-3年历史 订单需求预计300台,均价200w,毛利率在50-60%,今年预计迎来业绩较好增长 主业回顾: 公司核心技术: 精准对位技术(0.1mm贴
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2026-03-06 21:41:40
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、MicroLEDCPO或为终局解决方案,看好LED产业延伸增长机会【中信电子】 从产业趋势上看,MicroLEDCPO或为终局解决方案。MicroLEDCPO基于CPO共封装技术,为硅光CPO的下一代技术方案,可以实现更高的互联速率、集成度以及更低的功耗,深度契合未来AI超算集群的互联需求,有望随产业链逐步成熟成为终局解决方案。 从进展节奏上看,27年后有望进入逐
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2026-02-25 18:32:14
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【天风电新】铜箔:有望启动全面涨价,重视板块性机会0225 复盘去年存储、电子布涨价,出现了个奇怪现象:一开始只预期高端品有缺口-涨价,后发现低端品也涨价,如存储芯片高端HBM3E/DDR5涨幅170-300%,低端品DDR4 16GB涨幅1800%。 背后原因为:高端涨价带来供给切高端,低端刚性需求未消失又被高端抢占产能导致涨价,同时低端基数低,故涨幅超越了高端
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 新年快乐,祝大家股市长虹!!! 1、算力 豆包APP目前暂停了视频通话功能,页面显示“新春人数较多,暂不支持此功能”,或因算力压力所致。(财联社) 算力供不应求,智谱全网寻找合伙人(第一财经) 2、豆包2.0发布,受益赛道:算力受益多模态与Seedance视频爆发,视频Token消耗为文本的多个数量级。我们覆盖的领域排序如下: AI模型和视频工具 AI漫剧短剧:中文在
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【广联航空】-天津跃峰调研反馈 20260129 订单饱和vs 产能翻倍,市场低估的箭体核心龙头 价值里程碑:独占箭体1/4价值量,天龙三号核心贮箱下线奠定高端制造龙头地位,天龙三号作为我国商业航天可回收火箭的领军型号,其核心结构件——贮箱正式下线,奠定公司高端制造领军地位。贮箱技术壁垒极高,价值量占比独占箭体约1/4价值量。此次下线标志着公司已突破关键工艺,未来
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【东吴计算机】闪迪业绩大超预期,持续推荐星环科技——存储贝塔下最强方向 GPU -Native数据库事件:1月30日,闪迪发布季度业绩,2026财年第二财季营收为30.25亿美元,高于分析师预期的26.9亿美元,环比增长31%。GAAP净利润8.03亿美元,同比增长672%;非GAAP净利润9.67亿美元,同比增长443%。下季度业绩指引大超预期。下季度毛利率指引
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、商业航天:SpaceX与特斯拉计划未来三年内在美国建设总计200GW光伏产能, 这个是周四深夜出来的消息,周五直接引爆了太空光伏板块。 2、AI Agent的大规模应用驱动CPU和基础软件需求增长,广发证券1-23 作为驱动tokens 增长关键,AI Agent的规模化应用有望驱动AI基础软件工具、虚拟机和CPU等基础设施放量。国产CPU龙头以及星环科技、深信服
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2026-01-24 17:35:00
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【天风电新】3年100GW光伏产能,现在得相信太空算力了-0123 马斯克表示: 1)几年后,SpaceX将发射太阳能人工智能卫星。 2)SpaceX和Tesla正在提升太阳能产能,目标【各自三年左右时间分别达100GW产能】。 3年100GW产能,相较于每年10GW需求,意味着3~4倍弹性。 当下依然最看好设备,业绩率先见底,SpaceX链上最兑现订单,主线是H
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、计算机行业周报:如何选择AI应用? 硬件筑基的终局在于应用,唯有应用的大规模落地才能承接庞大算力并补齐商业闭环。 聚焦四类核心应用,超级入口、AI infra、高增长、高壁垒。 超级入口:大模型量收共振,流量枢纽地位确立。大模型已进化为最具统治力的流量入口,全球领军者商业化呈非线性加速:OpenAIARR预计2025年底破200亿美元,Google Gemini及
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泰坦科技构建AI+科研服务生态,下一个志特新材?
科学服务行业长期面临三大效率瓶颈:传统检测周期长达24-48小时,化学合成研发路径依赖经验试错,成功率不足30%,生物试剂性能优化周期超18个月;同时进口品牌垄断高端市场,占比超60%,国产企业多陷入低毛利价格战。AI技术成为破解“效率低、成本高、进口依赖”的关键钥匙。 泰坦科技作为国产龙头,2024年起战略重心从规模优先转向利润优先,AI成为提升高毛利业务占比、构建差异化壁垒的核心抓手——通过AI赋能研发与检测场景,推动产品从替代型向创新型升级。 三维布局,构建AI+科研服务生态 智能检测:从
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2026-03-16 22:01:16
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、PCB上游再思考:或许M9~M10对硅微粉&CSR的需求变化才刚开始【东北计算机】0316 #M9-10有望对上游材料重构,结构,成本占比,用量占比均有可能发生较大变化,#硅微粉&CSR的作用在迅速提升 原因是m9-10以前,材料大部分对于添加剂要求没那么高,上游铜箔从hvlp1~4差别代差比较明显,一代布二代布和Q布之间代差也很明显,但是铜箔从4→5,电子布从Q
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2026-03-14 10:53:42
信息梳理20260313
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、瑞丰高材【国泰海通基础化工团队】 现阶段,公司环氧树脂增韧剂通过中试生产线实现小批量出货。在汽车环氧树脂灌封胶、PCB板、风电叶片等领域,公司正与国内部分客户进行技术对接及产品验证,产品技术与性能获得客户认可。 环氧树脂增韧剂可有效提高环氧树脂材料的抗冲击强度、耐热冲击性能,下游主要应用于汽车、风电、PCB板、封装材料、绝缘材料、复合材料(碳纤维/环氧树脂复合、玻
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2026-03-10 22:25:28
信息梳理20260310
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、硅微粉 据券商纪要,M9硅微粉升级本质逻辑是一代布二代布升级Q布或者PPO升级碳氢的逻辑,因此从边际上来讲演绎才刚刚起步。M9硅微粉4大变化:(1)技术路线升级:化学法(<1um)硅微粉在上游球形硅微粉中占比迅速提升至30~50%,且M9需要上纳米级;(2)成本占比升级:硅微粉在CCLM9上游成本占比会提升至接近20%;(3)价格升级:由于M9对于粒径要求更加精密
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2026-03-06 21:54:29
信息梳理20260306
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【华福大科技&海外】深科达存储设备业务更新0306: 产业链上下游调研了解到,目前公司给西数独供5款设备,磁头贴合设备,AOI检测设备等,还在开发新的品类,1/2月已经有千万级订单,主要供给马来和泰国工厂,合作已有2-3年历史 订单需求预计300台,均价200w,毛利率在50-60%,今年预计迎来业绩较好增长 主业回顾: 公司核心技术: 精准对位技术(0.1mm贴
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2026-03-06 21:41:40
信息梳理20260306
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、MicroLEDCPO或为终局解决方案,看好LED产业延伸增长机会【中信电子】 从产业趋势上看,MicroLEDCPO或为终局解决方案。MicroLEDCPO基于CPO共封装技术,为硅光CPO的下一代技术方案,可以实现更高的互联速率、集成度以及更低的功耗,深度契合未来AI超算集群的互联需求,有望随产业链逐步成熟成为终局解决方案。 从进展节奏上看,27年后有望进入逐
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2026-02-25 18:32:14
信息梳理20260225
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【天风电新】铜箔:有望启动全面涨价,重视板块性机会0225 复盘去年存储、电子布涨价,出现了个奇怪现象:一开始只预期高端品有缺口-涨价,后发现低端品也涨价,如存储芯片高端HBM3E/DDR5涨幅170-300%,低端品DDR4 16GB涨幅1800%。 背后原因为:高端涨价带来供给切高端,低端刚性需求未消失又被高端抢占产能导致涨价,同时低端基数低,故涨幅超越了高端
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2026-02-24 01:36:33
信息梳理20260223
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 新年快乐,祝大家股市长虹!!! 1、【中金机械&科技硬件】越疆大涨点评 我们在春节前组织企业现场调研交流,关注几点边际变化: 2/2日推出股权激励。公司作为港股机器人公司,率先【以公告方式】发布股权激励目标,考核2026-2029年收入yoy,A绩效对应年复合增速40%。 25年12月底公告拟回A计划,有别于其他友商以控股方式回A,越疆完整回A在机器人领域具有标志性意
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2026-02-18 19:01:07
信息梳理20260218
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 新年快乐,祝大家股市长虹!!! 1、算力 豆包APP目前暂停了视频通话功能,页面显示“新春人数较多,暂不支持此功能”,或因算力压力所致。(财联社) 算力供不应求,智谱全网寻找合伙人(第一财经) 2、豆包2.0发布,受益赛道:算力受益多模态与Seedance视频爆发,视频Token消耗为文本的多个数量级。我们覆盖的领域排序如下: AI模型和视频工具 AI漫剧短剧:中文在
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2026-02-15 14:11:29
信息梳理20260215
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 新年快乐,祝大家股市长虹!!! 1、AI应用 2月14日,字节跳动正式发布Seed2.0系列模型,在多模态理解与长程Agent执行能力上实现跨越式升级。Seed2.0Pro在视觉感知、长视频处理及科研级推理任务中部分基准超越GPT-5.2与Gemini3Pro。 万变中寻找不变,近期模型迭代速度再次超预期,大厂间的Agent竞赛已进入白热化。正如我们年度策略《两仪生四
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2026-02-03 21:16:10
信息梳理20260203
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【广联航空】-天津跃峰调研反馈 20260129 订单饱和vs 产能翻倍,市场低估的箭体核心龙头 价值里程碑:独占箭体1/4价值量,天龙三号核心贮箱下线奠定高端制造龙头地位,天龙三号作为我国商业航天可回收火箭的领军型号,其核心结构件——贮箱正式下线,奠定公司高端制造领军地位。贮箱技术壁垒极高,价值量占比独占箭体约1/4价值量。此次下线标志着公司已突破关键工艺,未来
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2026-02-02 00:59:10
周末信息梳理
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【东吴计算机】闪迪业绩大超预期,持续推荐星环科技——存储贝塔下最强方向 GPU -Native数据库事件:1月30日,闪迪发布季度业绩,2026财年第二财季营收为30.25亿美元,高于分析师预期的26.9亿美元,环比增长31%。GAAP净利润8.03亿美元,同比增长672%;非GAAP净利润9.67亿美元,同比增长443%。下季度业绩指引大超预期。下季度毛利率指引
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尼摩调研
2026-01-25 20:20:25
周末信息梳理20260125
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、商业航天:SpaceX与特斯拉计划未来三年内在美国建设总计200GW光伏产能, 这个是周四深夜出来的消息,周五直接引爆了太空光伏板块。 2、AI Agent的大规模应用驱动CPU和基础软件需求增长,广发证券1-23 作为驱动tokens 增长关键,AI Agent的规模化应用有望驱动AI基础软件工具、虚拟机和CPU等基础设施放量。国产CPU龙头以及星环科技、深信服
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2026-01-24 17:35:00
周末信息梳理20260124
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【天风电新】3年100GW光伏产能,现在得相信太空算力了-0123 马斯克表示: 1)几年后,SpaceX将发射太阳能人工智能卫星。 2)SpaceX和Tesla正在提升太阳能产能,目标【各自三年左右时间分别达100GW产能】。 3年100GW产能,相较于每年10GW需求,意味着3~4倍弹性。 当下依然最看好设备,业绩率先见底,SpaceX链上最兑现订单,主线是H
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尼摩调研
2026-01-18 14:46:17
周末信息梳理20260118
风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、计算机行业周报:如何选择AI应用? 硬件筑基的终局在于应用,唯有应用的大规模落地才能承接庞大算力并补齐商业闭环。 聚焦四类核心应用,超级入口、AI infra、高增长、高壁垒。 超级入口:大模型量收共振,流量枢纽地位确立。大模型已进化为最具统治力的流量入口,全球领军者商业化呈非线性加速:OpenAIARR预计2025年底破200亿美元,Google Gemini及
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泰坦科技构建AI+科研服务生态,下一个志特新材?
科学服务行业长期面临三大效率瓶颈:传统检测周期长达24-48小时,化学合成研发路径依赖经验试错,成功率不足30%,生物试剂性能优化周期超18个月;同时进口品牌垄断高端市场,占比超60%,国产企业多陷入低毛利价格战。AI技术成为破解“效率低、成本高、进口依赖”的关键钥匙。 泰坦科技作为国产龙头,2024年起战略重心从规模优先转向利润优先,AI成为提升高毛利业务占比、构建差异化壁垒的核心抓手——通过AI赋能研发与检测场景,推动产品从替代型向创新型升级。 三维布局,构建AI+科研服务生态 智能检测:从
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2026-03-16 22:01:16
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、PCB上游再思考:或许M9~M10对硅微粉&CSR的需求变化才刚开始【东北计算机】0316 #M9-10有望对上游材料重构,结构,成本占比,用量占比均有可能发生较大变化,#硅微粉&CSR的作用在迅速提升 原因是m9-10以前,材料大部分对于添加剂要求没那么高,上游铜箔从hvlp1~4差别代差比较明显,一代布二代布和Q布之间代差也很明显,但是铜箔从4→5,电子布从Q
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2026-03-14 10:53:42
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、瑞丰高材【国泰海通基础化工团队】 现阶段,公司环氧树脂增韧剂通过中试生产线实现小批量出货。在汽车环氧树脂灌封胶、PCB板、风电叶片等领域,公司正与国内部分客户进行技术对接及产品验证,产品技术与性能获得客户认可。 环氧树脂增韧剂可有效提高环氧树脂材料的抗冲击强度、耐热冲击性能,下游主要应用于汽车、风电、PCB板、封装材料、绝缘材料、复合材料(碳纤维/环氧树脂复合、玻
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2026-03-10 22:25:28
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、硅微粉 据券商纪要,M9硅微粉升级本质逻辑是一代布二代布升级Q布或者PPO升级碳氢的逻辑,因此从边际上来讲演绎才刚刚起步。M9硅微粉4大变化:(1)技术路线升级:化学法(<1um)硅微粉在上游球形硅微粉中占比迅速提升至30~50%,且M9需要上纳米级;(2)成本占比升级:硅微粉在CCLM9上游成本占比会提升至接近20%;(3)价格升级:由于M9对于粒径要求更加精密
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2026-03-06 21:54:29
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【华福大科技&海外】深科达存储设备业务更新0306: 产业链上下游调研了解到,目前公司给西数独供5款设备,磁头贴合设备,AOI检测设备等,还在开发新的品类,1/2月已经有千万级订单,主要供给马来和泰国工厂,合作已有2-3年历史 订单需求预计300台,均价200w,毛利率在50-60%,今年预计迎来业绩较好增长 主业回顾: 公司核心技术: 精准对位技术(0.1mm贴
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2026-03-06 21:41:40
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、MicroLEDCPO或为终局解决方案,看好LED产业延伸增长机会【中信电子】 从产业趋势上看,MicroLEDCPO或为终局解决方案。MicroLEDCPO基于CPO共封装技术,为硅光CPO的下一代技术方案,可以实现更高的互联速率、集成度以及更低的功耗,深度契合未来AI超算集群的互联需求,有望随产业链逐步成熟成为终局解决方案。 从进展节奏上看,27年后有望进入逐
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2026-02-25 18:32:14
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【天风电新】铜箔:有望启动全面涨价,重视板块性机会0225 复盘去年存储、电子布涨价,出现了个奇怪现象:一开始只预期高端品有缺口-涨价,后发现低端品也涨价,如存储芯片高端HBM3E/DDR5涨幅170-300%,低端品DDR4 16GB涨幅1800%。 背后原因为:高端涨价带来供给切高端,低端刚性需求未消失又被高端抢占产能导致涨价,同时低端基数低,故涨幅超越了高端
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2026-02-24 01:36:33
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 新年快乐,祝大家股市长虹!!! 1、算力 豆包APP目前暂停了视频通话功能,页面显示“新春人数较多,暂不支持此功能”,或因算力压力所致。(财联社) 算力供不应求,智谱全网寻找合伙人(第一财经) 2、豆包2.0发布,受益赛道:算力受益多模态与Seedance视频爆发,视频Token消耗为文本的多个数量级。我们覆盖的领域排序如下: AI模型和视频工具 AI漫剧短剧:中文在
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【广联航空】-天津跃峰调研反馈 20260129 订单饱和vs 产能翻倍,市场低估的箭体核心龙头 价值里程碑:独占箭体1/4价值量,天龙三号核心贮箱下线奠定高端制造龙头地位,天龙三号作为我国商业航天可回收火箭的领军型号,其核心结构件——贮箱正式下线,奠定公司高端制造领军地位。贮箱技术壁垒极高,价值量占比独占箭体约1/4价值量。此次下线标志着公司已突破关键工艺,未来
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【东吴计算机】闪迪业绩大超预期,持续推荐星环科技——存储贝塔下最强方向 GPU -Native数据库事件:1月30日,闪迪发布季度业绩,2026财年第二财季营收为30.25亿美元,高于分析师预期的26.9亿美元,环比增长31%。GAAP净利润8.03亿美元,同比增长672%;非GAAP净利润9.67亿美元,同比增长443%。下季度业绩指引大超预期。下季度毛利率指引
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、商业航天:SpaceX与特斯拉计划未来三年内在美国建设总计200GW光伏产能, 这个是周四深夜出来的消息,周五直接引爆了太空光伏板块。 2、AI Agent的大规模应用驱动CPU和基础软件需求增长,广发证券1-23 作为驱动tokens 增长关键,AI Agent的规模化应用有望驱动AI基础软件工具、虚拟机和CPU等基础设施放量。国产CPU龙头以及星环科技、深信服
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、【天风电新】3年100GW光伏产能,现在得相信太空算力了-0123 马斯克表示: 1)几年后,SpaceX将发射太阳能人工智能卫星。 2)SpaceX和Tesla正在提升太阳能产能,目标【各自三年左右时间分别达100GW产能】。 3年100GW产能,相较于每年10GW需求,意味着3~4倍弹性。 当下依然最看好设备,业绩率先见底,SpaceX链上最兑现订单,主线是H
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风险提示:以下内容均是个人笔记,如侵权或涉及信披问题麻烦联系小编删除,以下任何观点均不构成投资建议,股市有风险,投资需谨慎!!! 1、计算机行业周报:如何选择AI应用? 硬件筑基的终局在于应用,唯有应用的大规模落地才能承接庞大算力并补齐商业闭环。 聚焦四类核心应用,超级入口、AI infra、高增长、高壁垒。 超级入口:大模型量收共振,流量枢纽地位确立。大模型已进化为最具统治力的流量入口,全球领军者商业化呈非线性加速:OpenAIARR预计2025年底破200亿美元,Google Gemini及
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泰坦科技构建AI+科研服务生态,下一个志特新材?
科学服务行业长期面临三大效率瓶颈:传统检测周期长达24-48小时,化学合成研发路径依赖经验试错,成功率不足30%,生物试剂性能优化周期超18个月;同时进口品牌垄断高端市场,占比超60%,国产企业多陷入低毛利价格战。AI技术成为破解“效率低、成本高、进口依赖”的关键钥匙。 泰坦科技作为国产龙头,2024年起战略重心从规模优先转向利润优先,AI成为提升高毛利业务占比、构建差异化壁垒的核心抓手——通过AI赋能研发与检测场景,推动产品从替代型向创新型升级。 三维布局,构建AI+科研服务生态 智能检测:从
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