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捡一树洞的坚果
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捡一树洞的坚果
2025-12-17 13:02:52
继续坚定看多液冷和Google供应链!
【华福电新】继续坚定看多液冷和Google供应链! 亚马逊和谷歌为代表的北美ASIC和华为、阿里为代表的国产算力正在全面加速导入液冷,过去市场可能更看中NV,实际上ASIC同样特别值得关注!事实上谷歌TPU V7功耗单芯片突破600w,集群功率高达10MW,液冷高比例应用确定性极高,此前META 百卡级别高功率高密机柜对于液冷的需求量就非常明确(英维克等逻辑较强)。 此外,谷歌对于HVDC、PSU等电源产品的国内供应商也持有积极开放态度。 华光新材:公司正加速对接台系液冷板厂商,准备相关钎焊料产
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奕东电子
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捡一树洞的坚果
2025-12-17 12:52:40
信维通信深度研究报告
()【华创电子 岳阳团队#高远】信维通信深度研究报告:全球一站式泛射频解决方案领导者,多业务齐头并进公司已进入新一轮上升周期。 🚀信维通信是全球一站式泛射频解决方案领导者。公司依靠射频业务起家,逐步拓展自身产品布局,主营业务覆盖天线及模组、无线充电及模组、EMI\EMC器件、高精密连接器、汽车互联产品、被动元件等产品。公司依靠自身在消费电子的积累,逐步拓展自身下游,已形成“1+2+N”的业务布局,布局智能汽车、卫星通信行业,并逐步孵化人形机器人、数据中心、低空飞行等新兴领域。 🚀AI终端快速
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信维通信
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捡一树洞的坚果
2025-12-17 11:29:26
从星链终端降本路径看睿创微纳优势
【天风汽车】从星链终端降本路径看睿创微纳优势 此前我们公司主业和地面终端利润弹性做了汇报。 针对市场关注的【地面终端】竞争格局和壁垒,我们基于星链降本路径来进一步分析。 #【核心芯片自研是最重要的降本路径】,参考星链,其硬件成本初期超3K美金,后续通过自研基带芯片、GaN T/R芯片、波束成形芯片实现了降本和提升产品性能,目前终端售价约500美金(硬件还是亏损,但成本下降为原来1/3不到)。 目前布局终端系统集成的公司较多,包括信维通信(重点布局相控阵天线)、通宇通讯(布局MacroWIFI直接
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捡一树洞的坚果
2025-12-17 08:55:59
九洲药业:小分子CDMO深度绑定大客户
【华创医药】九洲药业:小分子CDMO深度绑定大客户,TIDES新兴业务重塑增长预期 [太阳]CDMO业务:成长主引擎。以成熟小分子技术平台为基,覆盖从临床前到商业化全周期,深度嵌入诺华等全球药企供应链。新兴TIDES(多肽/小核酸)产能加紧扩建和落地,助力业务多元化,驱动CDMO进入“产能释放+订单后端化”收获期。 [太阳]原料药业务:在中枢神经、抗感染等特色原料药领域处优势地位,核心品种价格有望随行业去库存尾声逐步回暖。公司新增特色原料药品种(如达格列净等)优化产品结构,并凭借酶催化等工艺技术
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2025-12-17 08:41:09
立昂微观点更新1216:射频和光电芯片进展超预期
立昂微观点更新1216:射频和光电芯片进展超预期,手机+卫星+智驾驱动需求 1️⃣射频和光电芯片: 📱和昂瑞微、H客户合作打通手机5G射频芯片国产化路径,今年开始快速上量,预计全年是昂瑞微第二大代工商,明年成为第一大代工商,全面受益于高端手机射频芯片国产化; 🛰卫星、防务市场为臻镭、铖昌、雷电微力等厂商代工,预计明年收入有望达到1亿元; 🚗VCSEL芯片成功切入高阶智能辅助驾驶与机器人核心供应链,成为车载激光雷达、机器人、无人机等场景的关键组件,预计明年收入有望达到3亿元; ❗️综上,预计
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2025-12-17 08:16:11
追觅创始人俞浩取得嘉美包装实际控制权
【国盛家电】追觅创始人俞浩取得嘉美包装实际控制权 事件:追觅科技创始人俞浩通过旗下持股平台苏州逐越鸿智,以协议转让与主动要约方式,斥资约22.82亿元(总计控股54.9%),取得嘉美包装公司控制权。 协议转让:中包香港拟以协议转让方式向逐越鸿智转让其持有的嘉美包装2.79亿股,股份转让总价款12.4亿元,每股4.45元,转让后中包香港剩余4.86%股份。本次股份转让完成及表决权放弃后,逐越鸿智将拥有上市公司29.9%的股份及该等股份对应的表决权,上市公司控股股东将由中包香港变更为逐越鸿智,俞浩先
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2025-12-17 02:59:54
震有科技:“沐”浴晨“曦”,“震”地“有”声
震有科技:“沐”浴晨“曦”,“震”地“有”声(12.17) 近期我们关注到震有科技成立全资子公司“震石联算”,从事业务包括“人工智能硬件销售”等。值得关注的是震石联算注册地址在上海临港滴水湖旁,而目前国产算力公司中仅有沐曦一家入驻滴水湖AI创新港,#这说明震有科技和沐曦在算力方面的合作呼之欲出。 据了解,震有科技预计将会成为沐曦的新代理商,#预计可能会获得50%以上的算力芯片份额,每年或可为公司带来亿元级增量利润。震有科技自成立以来一直从事通信业务,与包括电信运营商在内的政企客户长期合作,与沐曦
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2025-12-16 17:31:18
东方铁塔: 北美钾肥厂商Mosaic意外停产
[红包] #东方铁塔: 北美钾肥厂商Mosaic意外停产,关注东方铁塔【东北先进材料&石化 杨占魁】 🌸北美钾肥厂商Mosaic K3矿区意外停产,占全球钾肥产能7.6% 据Argus,12月16日,北美化肥生产商Mosaic旗下Esterhazy K3地下矿区发生“井下坍塌”事故,目前已暂停钾肥生产作业。据中国无机盐协会数据,2024年全球钾肥名义产能为6430万吨(折纯K2O),若以63%的氧含量计算,对应氯化钾产能约1.02亿吨。据钾肥速递数据,Esterhazy K3氯化钾名义产能为7
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2025-12-16 14:40:11
明阳智能:中标阿联酋1.5GW陆风项目
明阳智能:中标阿联酋1.5GW陆风项目,出海竞争力提升加速业绩景气释放 1、根据WindDaily披露,公司中标阿联酋SPPC6 DWD陆风项目(1.5GW)。公司本次中标标志着在中东及国际市场竞争力、影响力进一步提升,有望为后续持续开拓海外大型项目奠定坚实基础。 2、公司出海布局不断加速,有望释放出海业绩景气,具体来看: #英国,计划将投资15亿英镑在苏格兰建设风电整机工厂,并与章鱼能源合作探讨使用明阳的风机技术,有望释放至多6GW本土风电开发潜力; #菲律宾,公司与菲律宾Buhawind公司
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2025-12-16 14:37:31
合合信息:用户为王、产品至上
()#持续重点推荐!! [红包]#合合信息:用户为王、产品至上,#智能文字识别与商业大数据龙头开启成长新篇章 #近日,#公司正式纳入科创100、中证500指数。 #公司与CapWords、TIDE共同入围苹果年度App,#且在App #Store的付费榜下载量排名第一,#印证公司全球顶尖产品力。 [玫瑰]#智能文字识别与商业大数据领航者,#B端与C端业务双轮驱动,#经营业绩彰显出较高复合增长率。公司作为一家人工智能及大数据科技企业,高度重视智能文字识别与商业大数据核心技术,重点强调以产品力构建坚
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2025-12-16 13:50:06
长春高新首个海外授权项目达成,创新管线价值逐步兑现!
☀【长春高新】首个海外授权项目达成,创新管线价值逐步兑现! [玫瑰]今日,长春高新与 Yarrow Bioscience, Inc. 就GenSci098 项目签订独家许可协议。根据协议,长春高新预计可获得 1.2 亿美元首付款及近期开发里程碑款项+至多获得 13.65 亿美元里程碑付款+超过净销售额 10%的销售提成。Yarrow 将获得 GenSci098除大中华区以外的全球独家开发、生产和商业化权利。Yarrow 是一家位于美国纽约的新兴生物医药公司,由RTW创立及孵化,RTW 是一家位于
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2025-12-16 13:49:26
休闲零食主要公司M11电商平台月度数据跟踪20251215
()休闲零食主要公司M11电商平台月度数据跟踪20251215 1.西麦食品:25M11电商平台销售额同比-9.3%,抖音同比-2.7%,京东同比-52.8%,天猫同比+4.5%。 2.三只松鼠:25M11电商平台销售额同比-36.5%,抖音同比-32.2%,京东同比-42.5%,天猫同比-34.6%。 3.盐津铺子:25M11电商平台销售额同比-41.8%,抖音同比-53.3%,京东同比-38.5%,天猫同比-27.7%。 4.劲仔食品:25M11电商平台销售额同比-37.5%,抖音同比-64
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2025-12-16 13:47:59
国内首批L3级有条件自动驾驶获批准入,重视智驾确定趋势下产业链成长机遇
国内首批L3级有条件自动驾驶获批准入,重视智驾确定趋势下产业链成长机遇 [玫瑰]事件[玫瑰] 12月15日,工业和信息化部正式公布我国首批L3级有条件自动驾驶车型准入许可,两款分别适配城市拥堵、高速路段的车型将在北京、重庆指定区域开展上路试点,标志着我国L3级自动驾驶从测试阶段迈入商业化应用的关键一步。后续伴随试点经验积累、技术成本下探和法规体系健全,L3级自动驾驶有望进一步向主流市场渗透,驱动智驾产业链公司业绩高增。 [礼物]智能化加速普及,智驾产业链迎高速成长机遇:高速NOA及以上高阶智驾相
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震有科技:核心网“牌照壁垒”铸就高护城河,稀缺的卫星通信核心资产
震有科技:核心网“牌照壁垒”铸就高护城河,稀缺的卫星通信核心资产 核心观点 震有科技是国内极少数持有卫星核心网运营牌照的厂商之一,与华为、中兴并列。在卫星互联网(星网)建设加速的背景下,公司凭借稀缺的准入资质、高价值量产品及优良的竞争格局,已成为产业链中确定性高、盈利性强的核心环节标的。 核心投资逻辑 1. 高壁垒牌照,构筑绝对护城河 国内卫星核心网市场实行严格的准入制度,需持有相关运营牌照。目前仅华为、震有科技、中兴通讯三家企业获此资质。这一“牌照壁垒”将绝大多数潜在竞争者挡在门外,形成了天然
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星环科技:AI基础设施崛起下的高弹性核心标的
星环科技:AI基础设施崛起下的高弹性核心标的【华西计算机 刘泽晶团队】 1️⃣星环科技Q3营收0.73亿元,同比增长4.59%,业绩持续向好。企业级 AI 底座具备高黏性,24年老客户复购收入占78.83%,大模型相关业务近5000万元订单。数据+模型+应用,一体化平台构筑护城河:自研大模型叠加数据库、数据治理与数据湖,实现从语料到向量检索、行业应用的全链路能力。Transwarp Hippo解决海量、多维向量数据的实时性不足等问题,软硬件深度融合实现约2倍代际性能提升;与英特尔联合推出性能更强
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