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2026-01-23 10:36:57
泰胜风能(300129):风电+航天双轮驱动,估值空间可期
核心结论:泰胜风能作为A股稀缺“风电装备+商业航天”双赛道标的,一方面依托风电主业(海上+陆上+海外)实现稳健增长,提供业绩安全垫;另一方面通过大股东资本绑定星河动力、中科宇航两大商业航天头部企业,卡位核心供应链,受益于行业爆发与标的IPO估值重估。乐观情景下,公司合理估值上限可看至250亿元,相较于当前173.76亿元市值,仍有44%的上涨空间。 一、商业航天投资属性:资本绑定+供应链卡位,分享万亿赛道红利 1.1 大股东深度布局,形成“资本+业务”双重绑定 公司控股股东广州凯得控股有限公司(
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博盈特焊(301468):美国缺电背景下的 HRSG 核心受益者
一、核心结论速览 目标价:60-70 元(对应 2026 年 25-30 倍 PE,当前股价约 45 元,上涨空间 33%-56%) 核心驱动:美国 AI 数据中心 + 制造业回流引发电力短缺,燃气发电成最优解,HRSG(余热回收锅炉)作为联合循环燃气发电核心设备需求爆发 最赚钱业务:HRSG(毛利率预计 35%-40%,高于传统业务)+ 防腐防磨堆焊装备(占收入 71.57%,毛利率 25%-30%) 关键优势:越南工厂产能释放(12 条产线)+ 堆焊技术壁垒 + 全球头部客户资源(GE、三菱
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直击美军 “认知干扰” 核心,国睿科技掌握电子战反制关键能力
一、 技术对标: 美军 EC-130H “罗盘呼叫” 的认知干扰系统,核心逻辑是 “频率模拟 + 虚假指令诱导 + 雷达信号欺骗”,本质是电子战中的 “软杀伤” 能力 ,而国睿科技的核心业务正是电子战软杀伤的 “反制端”+“进攻端” 双重布局: 雷达抗干扰核心部件:公司依托中国电科 14 所技术底蕴,是国内唯一能批量供应大型相控阵雷达抗干扰组件的企业。针对美军 “频率模拟诱导”,其研发的自适应频率捷变技术可实时识别虚假信号频率,自动切换工作频段,避免雷达被诱导至无效方向(委方 47% 雷达信号被
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2025-08-08 11:13:01
中石科技,iphone 17来袭,参与苹果每一代整机散热方案制定
主要产品: 散热材料和器件:用于AI手机和AI PC的散热方案,包括石墨、石墨烯、VC(真空腔均热板)等。 光模块散热方案:为800G、1.6T等高端光模块提供散热解决方案。 液冷模组产业链核心零部件:用于服务器领域的液冷技术。 主要客户: 苹果(Apple):与中石科技合作紧密,参与每一代机型的整机散热方案制定。 华为(Huawei):中石科技是华为的核心材料供应商,主要供应高端手机使用的散热材料。 荣耀(Honor):与中石科技的合作模式主要以项目制供货为主。 英伟达(NVIDIA):通过代
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泰胜风能(300129):风电+航天双轮驱动,估值空间可期
核心结论:泰胜风能作为A股稀缺“风电装备+商业航天”双赛道标的,一方面依托风电主业(海上+陆上+海外)实现稳健增长,提供业绩安全垫;另一方面通过大股东资本绑定星河动力、中科宇航两大商业航天头部企业,卡位核心供应链,受益于行业爆发与标的IPO估值重估。乐观情景下,公司合理估值上限可看至250亿元,相较于当前173.76亿元市值,仍有44%的上涨空间。 一、商业航天投资属性:资本绑定+供应链卡位,分享万亿赛道红利 1.1 大股东深度布局,形成“资本+业务”双重绑定 公司控股股东广州凯得控股有限公司(
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博盈特焊(301468):美国缺电背景下的 HRSG 核心受益者
一、核心结论速览 目标价:60-70 元(对应 2026 年 25-30 倍 PE,当前股价约 45 元,上涨空间 33%-56%) 核心驱动:美国 AI 数据中心 + 制造业回流引发电力短缺,燃气发电成最优解,HRSG(余热回收锅炉)作为联合循环燃气发电核心设备需求爆发 最赚钱业务:HRSG(毛利率预计 35%-40%,高于传统业务)+ 防腐防磨堆焊装备(占收入 71.57%,毛利率 25%-30%) 关键优势:越南工厂产能释放(12 条产线)+ 堆焊技术壁垒 + 全球头部客户资源(GE、三菱
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直击美军 “认知干扰” 核心,国睿科技掌握电子战反制关键能力
一、 技术对标: 美军 EC-130H “罗盘呼叫” 的认知干扰系统,核心逻辑是 “频率模拟 + 虚假指令诱导 + 雷达信号欺骗”,本质是电子战中的 “软杀伤” 能力 ,而国睿科技的核心业务正是电子战软杀伤的 “反制端”+“进攻端” 双重布局: 雷达抗干扰核心部件:公司依托中国电科 14 所技术底蕴,是国内唯一能批量供应大型相控阵雷达抗干扰组件的企业。针对美军 “频率模拟诱导”,其研发的自适应频率捷变技术可实时识别虚假信号频率,自动切换工作频段,避免雷达被诱导至无效方向(委方 47% 雷达信号被
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中石科技,iphone 17来袭,参与苹果每一代整机散热方案制定
主要产品: 散热材料和器件:用于AI手机和AI PC的散热方案,包括石墨、石墨烯、VC(真空腔均热板)等。 光模块散热方案:为800G、1.6T等高端光模块提供散热解决方案。 液冷模组产业链核心零部件:用于服务器领域的液冷技术。 主要客户: 苹果(Apple):与中石科技合作紧密,参与每一代机型的整机散热方案制定。 华为(Huawei):中石科技是华为的核心材料供应商,主要供应高端手机使用的散热材料。 荣耀(Honor):与中石科技的合作模式主要以项目制供货为主。 英伟达(NVIDIA):通过代
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一、核心结论速览 目标价:60-70 元(对应 2026 年 25-30 倍 PE,当前股价约 45 元,上涨空间 33%-56%) 核心驱动:美国 AI 数据中心 + 制造业回流引发电力短缺,燃气发电成最优解,HRSG(余热回收锅炉)作为联合循环燃气发电核心设备需求爆发 最赚钱业务:HRSG(毛利率预计 35%-40%,高于传统业务)+ 防腐防磨堆焊装备(占收入 71.57%,毛利率 25%-30%) 关键优势:越南工厂产能释放(12 条产线)+ 堆焊技术壁垒 + 全球头部客户资源(GE、三菱
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一、 技术对标: 美军 EC-130H “罗盘呼叫” 的认知干扰系统,核心逻辑是 “频率模拟 + 虚假指令诱导 + 雷达信号欺骗”,本质是电子战中的 “软杀伤” 能力 ,而国睿科技的核心业务正是电子战软杀伤的 “反制端”+“进攻端” 双重布局: 雷达抗干扰核心部件:公司依托中国电科 14 所技术底蕴,是国内唯一能批量供应大型相控阵雷达抗干扰组件的企业。针对美军 “频率模拟诱导”,其研发的自适应频率捷变技术可实时识别虚假信号频率,自动切换工作频段,避免雷达被诱导至无效方向(委方 47% 雷达信号被
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主要产品: 散热材料和器件:用于AI手机和AI PC的散热方案,包括石墨、石墨烯、VC(真空腔均热板)等。 光模块散热方案:为800G、1.6T等高端光模块提供散热解决方案。 液冷模组产业链核心零部件:用于服务器领域的液冷技术。 主要客户: 苹果(Apple):与中石科技合作紧密,参与每一代机型的整机散热方案制定。 华为(Huawei):中石科技是华为的核心材料供应商,主要供应高端手机使用的散热材料。 荣耀(Honor):与中石科技的合作模式主要以项目制供货为主。 英伟达(NVIDIA):通过代
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直击美军 “认知干扰” 核心,国睿科技掌握电子战反制关键能力
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中石科技,iphone 17来袭,参与苹果每一代整机散热方案制定
主要产品: 散热材料和器件:用于AI手机和AI PC的散热方案,包括石墨、石墨烯、VC(真空腔均热板)等。 光模块散热方案:为800G、1.6T等高端光模块提供散热解决方案。 液冷模组产业链核心零部件:用于服务器领域的液冷技术。 主要客户: 苹果(Apple):与中石科技合作紧密,参与每一代机型的整机散热方案制定。 华为(Huawei):中石科技是华为的核心材料供应商,主要供应高端手机使用的散热材料。 荣耀(Honor):与中石科技的合作模式主要以项目制供货为主。 英伟达(NVIDIA):通过代
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主要产品: 散热材料和器件:用于AI手机和AI PC的散热方案,包括石墨、石墨烯、VC(真空腔均热板)等。 光模块散热方案:为800G、1.6T等高端光模块提供散热解决方案。 液冷模组产业链核心零部件:用于服务器领域的液冷技术。 主要客户: 苹果(Apple):与中石科技合作紧密,参与每一代机型的整机散热方案制定。 华为(Huawei):中石科技是华为的核心材料供应商,主要供应高端手机使用的散热材料。 荣耀(Honor):与中石科技的合作模式主要以项目制供货为主。 英伟达(NVIDIA):通过代
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