# 事件： 据商务部1月6日公告，禁止所有两用物项对日本军事用户、军事用途，以及一切有助于提升日本军事实力的其他最终用户用途出口。# 核心逻辑：外部风险强化自主诉求，内部扩产奠定成长基础大国博弈的时代背景下，对外技术依赖环节的“断供”隐忧或将被市场重新定价。我们认为，半导体材料/设备的投资逻辑已形成

脑机继续看好后续战略高度继续提升国内外催化共振，新阶段，新预期，演绎路径或类比商业航天！龙头脑机接口“独角兽”强脑科技完成约20亿元融资，为脑机接口领域除马斯克旗下的Neuralink以外世界第二大规模融资，#投资人阵容强大，包括著名投资机构IDG、“果链”巨头蓝思科技、领益智造等。当前脑机接口持续

【国泰海通电新徐强团队】铁锂涨价：主导供需决定价格，涨价只是开始# 鑫椤咨询，磷酸铁锂首批涨价落地：1）加工费：除了个别大客户还在持续谈判中，其他客户基本全部接受部分供应商加工费提涨1000-2000元；2）碳酸锂结算：一是由客户全部客供；二是不能全部客供的客户跟随期货联动。# 当前铁锂行业产能利用

# 马斯克技术进展: 1）马斯克的脑机接口团队近期取得了显著技术突破，尤其在成本降低与植入手术的自动化方面。如最新的植入设备通过微小的针头实现了无需在硬脑膜上打孔的植入；2）植入手术的成本降低: 马斯克所研发的植入设备的成本降低了80-90%；3）植入速度的显著提升: 马斯克的植入速度实现了大幅提升

#主业：业绩超预期＆26-27年业绩大年！按照公司当前投产节奏和满产状态，公司25年单月营收达4亿多，26年底单月营收将突破5.5亿，则27年营收将突破70亿，目标净利率10%，则27年公司主业净利润有望达7亿，按照30倍PE，则主业市值210亿。#CoWoS：26年CoWoS量产+产能翻倍＆27年

# CES2026将于美西时间1月6日至9日召开，预计机器人、智能硬件、AIPC、AI+AR眼镜、智能家居等端侧产品及AI芯片将密集发布。# AI技术外溢到端侧商业化启动，AI产业闭环最后一块拼图，预计26年将成为端侧AI产品爆发及AI应用产业化元年。乐鑫科技】端侧AI核心，字节等深度合作# 品牌+

什么是GEO？GEO通常指生成式引擎优化（GEO，Generative Engine Optimization）的行业社群/服务商“搜索社”，面向AI搜索的内容与信息架构优化，目标是被AI读懂、信任并引用，实现零点击曝光，让品牌信息成为AI生成答案的优先引用源，而非仅仅是传统地争网页排名。行业规模及

事件：1月5日，天赐材料（002709.SZ）公告称，根据化工企业生产装置运行周期的要求，为保障后续液体六氟磷酸锂生产装置正常运行和安全稳定生产，广州天赐高新材料股份有限公司（以下简称“公司”）拟按照年度计划对部分基地液体六氟磷酸锂产线进行停产检修工作。公司计划于2026年3月1日起，对龙山北基地年

2026年传媒板块行情预计继续围绕AI以及业绩两条主线，业绩线重点看游戏、营销等方向，AI应用重点推荐关注AI营销、AI影视（当前主要关注AI漫剧）、AI赋能IP、以及AI陪伴类产品。AI营销： 生成式AI推动广告变革，平台广告投放效率提升“送水人”也将确定性受益。同时，OpenAI有计划推进广告业

# 百度旗下昆仑芯以保密形式递表港交所1️⃣百度公告，2026年1月1日昆仑芯已透过其联席保荐人以保密形式向香港联交所提交上市申请表格（A1表格）。昆仑芯已成功推出两代通用AI计算处理器产品：昆仑芯1代AI芯片、昆仑芯2代AI芯片，及多款基于昆仑芯AI芯片的AI加速卡：K100、K200、 R100

2026年第一个业绩爆发预期的板块出现🥇天赐材料：25年利润预计11-16亿元！ 前三季利润4.17亿，q4达6.8-11.8亿！11月电解液才开始提价，估算q4盈利7成是12月贡献，期待公司26年的表现🥈盐湖股份：预计2025年归母净利润82.9亿元-88.9亿元，同比增长77.78%-90.

核心事件：《晚点LatePost》独家消息，Meta以数十亿美元收购开发AI应用Manus的公司，产生蝴蝶效应，这是Meta成立以来第三大收购，花费仅次于WhatsApp和Scale AI。一、明略软件概念1. 外服控股（600662）：自由流通市值34，近一年涨停次数0，近两日涨跌幅-7%；上海外

据微信公众号「划重点KeyPoints」，字节2026年从华为采购的昇腾芯片订单总额或将超过400亿元。其中，首批芯片即将开启交付，规模达百亿级。该消息在周末发酵引起广泛讨论。我们认为现阶段国产算力板块潜力巨大，1）相当部分标的处于AI产业链低位。2）未来一年订单落地进展有望加速。3）供应端明年国产

字节百亿级大单落地，国产算力迎最强背书。重点推荐华丰科技&南亚新材、慧博云通，泰嘉股份，意华股份等🥇字节跳动2026年计划采购昇腾超400亿元，国产算力确立“主旋律”📍据悉字节2026年华为昇腾芯片采购计划超400亿元，首批百亿级订单即将开启交付。核心驱动力来自两方面：1）英伟达H20断供后的算

1. 核心逻辑：H客户战略调整的深远影响市场预期H客户（华为）将进行重大战略调整，从“全产业链布局”转向“聚焦芯片设计服务”。这一转变若发生，将带来三重积极变化：研发更集中：资源聚焦于设计，有望加速产品与技术迭代。市场更开放：过去因自身云业务与互联网大厂存在竞争，限制了其芯片在最大算力需求市场的份额

# 事件： 据商务部1月6日公告，禁止所有两用物项对日本军事用户、军事用途，以及一切有助于提升日本军事实力的其他最终用户用途出口。# 核心逻辑：外部风险强化自主诉求，内部扩产奠定成长基础大国博弈的时代背景下，对外技术依赖环节的“断供”隐忧或将被市场重新定价。我们认为，半导体材料/设备的投资逻辑已形成

脑机继续看好后续战略高度继续提升国内外催化共振，新阶段，新预期，演绎路径或类比商业航天！龙头脑机接口“独角兽”强脑科技完成约20亿元融资，为脑机接口领域除马斯克旗下的Neuralink以外世界第二大规模融资，#投资人阵容强大，包括著名投资机构IDG、“果链”巨头蓝思科技、领益智造等。当前脑机接口持续

【国泰海通电新徐强团队】铁锂涨价：主导供需决定价格，涨价只是开始# 鑫椤咨询，磷酸铁锂首批涨价落地：1）加工费：除了个别大客户还在持续谈判中，其他客户基本全部接受部分供应商加工费提涨1000-2000元；2）碳酸锂结算：一是由客户全部客供；二是不能全部客供的客户跟随期货联动。# 当前铁锂行业产能利用

# 马斯克技术进展: 1）马斯克的脑机接口团队近期取得了显著技术突破，尤其在成本降低与植入手术的自动化方面。如最新的植入设备通过微小的针头实现了无需在硬脑膜上打孔的植入；2）植入手术的成本降低: 马斯克所研发的植入设备的成本降低了80-90%；3）植入速度的显著提升: 马斯克的植入速度实现了大幅提升

#主业：业绩超预期＆26-27年业绩大年！按照公司当前投产节奏和满产状态，公司25年单月营收达4亿多，26年底单月营收将突破5.5亿，则27年营收将突破70亿，目标净利率10%，则27年公司主业净利润有望达7亿，按照30倍PE，则主业市值210亿。#CoWoS：26年CoWoS量产+产能翻倍＆27年

# CES2026将于美西时间1月6日至9日召开，预计机器人、智能硬件、AIPC、AI+AR眼镜、智能家居等端侧产品及AI芯片将密集发布。# AI技术外溢到端侧商业化启动，AI产业闭环最后一块拼图，预计26年将成为端侧AI产品爆发及AI应用产业化元年。乐鑫科技】端侧AI核心，字节等深度合作# 品牌+

什么是GEO？GEO通常指生成式引擎优化（GEO，Generative Engine Optimization）的行业社群/服务商“搜索社”，面向AI搜索的内容与信息架构优化，目标是被AI读懂、信任并引用，实现零点击曝光，让品牌信息成为AI生成答案的优先引用源，而非仅仅是传统地争网页排名。行业规模及

事件：1月5日，天赐材料（002709.SZ）公告称，根据化工企业生产装置运行周期的要求，为保障后续液体六氟磷酸锂生产装置正常运行和安全稳定生产，广州天赐高新材料股份有限公司（以下简称“公司”）拟按照年度计划对部分基地液体六氟磷酸锂产线进行停产检修工作。公司计划于2026年3月1日起，对龙山北基地年

2026年传媒板块行情预计继续围绕AI以及业绩两条主线，业绩线重点看游戏、营销等方向，AI应用重点推荐关注AI营销、AI影视（当前主要关注AI漫剧）、AI赋能IP、以及AI陪伴类产品。AI营销： 生成式AI推动广告变革，平台广告投放效率提升“送水人”也将确定性受益。同时，OpenAI有计划推进广告业

# 百度旗下昆仑芯以保密形式递表港交所1️⃣百度公告，2026年1月1日昆仑芯已透过其联席保荐人以保密形式向香港联交所提交上市申请表格（A1表格）。昆仑芯已成功推出两代通用AI计算处理器产品：昆仑芯1代AI芯片、昆仑芯2代AI芯片，及多款基于昆仑芯AI芯片的AI加速卡：K100、K200、 R100

2026年第一个业绩爆发预期的板块出现🥇天赐材料：25年利润预计11-16亿元！ 前三季利润4.17亿，q4达6.8-11.8亿！11月电解液才开始提价，估算q4盈利7成是12月贡献，期待公司26年的表现🥈盐湖股份：预计2025年归母净利润82.9亿元-88.9亿元，同比增长77.78%-90.

核心事件：《晚点LatePost》独家消息，Meta以数十亿美元收购开发AI应用Manus的公司，产生蝴蝶效应，这是Meta成立以来第三大收购，花费仅次于WhatsApp和Scale AI。一、明略软件概念1. 外服控股（600662）：自由流通市值34，近一年涨停次数0，近两日涨跌幅-7%；上海外

据微信公众号「划重点KeyPoints」，字节2026年从华为采购的昇腾芯片订单总额或将超过400亿元。其中，首批芯片即将开启交付，规模达百亿级。该消息在周末发酵引起广泛讨论。我们认为现阶段国产算力板块潜力巨大，1）相当部分标的处于AI产业链低位。2）未来一年订单落地进展有望加速。3）供应端明年国产

字节百亿级大单落地，国产算力迎最强背书。重点推荐华丰科技&南亚新材、慧博云通，泰嘉股份，意华股份等🥇字节跳动2026年计划采购昇腾超400亿元，国产算力确立“主旋律”📍据悉字节2026年华为昇腾芯片采购计划超400亿元，首批百亿级订单即将开启交付。核心驱动力来自两方面：1）英伟达H20断供后的算

1. 核心逻辑：H客户战略调整的深远影响市场预期H客户（华为）将进行重大战略调整，从“全产业链布局”转向“聚焦芯片设计服务”。这一转变若发生，将带来三重积极变化：研发更集中：资源聚焦于设计，有望加速产品与技术迭代。市场更开放：过去因自身云业务与互联网大厂存在竞争，限制了其芯片在最大算力需求市场的份额

# 事件： 据商务部1月6日公告，禁止所有两用物项对日本军事用户、军事用途，以及一切有助于提升日本军事实力的其他最终用户用途出口。# 核心逻辑：外部风险强化自主诉求，内部扩产奠定成长基础大国博弈的时代背景下，对外技术依赖环节的“断供”隐忧或将被市场重新定价。我们认为，半导体材料/设备的投资逻辑已形成

脑机继续看好后续战略高度继续提升国内外催化共振，新阶段，新预期，演绎路径或类比商业航天！龙头脑机接口“独角兽”强脑科技完成约20亿元融资，为脑机接口领域除马斯克旗下的Neuralink以外世界第二大规模融资，#投资人阵容强大，包括著名投资机构IDG、“果链”巨头蓝思科技、领益智造等。当前脑机接口持续

【国泰海通电新徐强团队】铁锂涨价：主导供需决定价格，涨价只是开始# 鑫椤咨询，磷酸铁锂首批涨价落地：1）加工费：除了个别大客户还在持续谈判中，其他客户基本全部接受部分供应商加工费提涨1000-2000元；2）碳酸锂结算：一是由客户全部客供；二是不能全部客供的客户跟随期货联动。# 当前铁锂行业产能利用

# 马斯克技术进展: 1）马斯克的脑机接口团队近期取得了显著技术突破，尤其在成本降低与植入手术的自动化方面。如最新的植入设备通过微小的针头实现了无需在硬脑膜上打孔的植入；2）植入手术的成本降低: 马斯克所研发的植入设备的成本降低了80-90%；3）植入速度的显著提升: 马斯克的植入速度实现了大幅提升

#主业：业绩超预期＆26-27年业绩大年！按照公司当前投产节奏和满产状态，公司25年单月营收达4亿多，26年底单月营收将突破5.5亿，则27年营收将突破70亿，目标净利率10%，则27年公司主业净利润有望达7亿，按照30倍PE，则主业市值210亿。#CoWoS：26年CoWoS量产+产能翻倍＆27年

# CES2026将于美西时间1月6日至9日召开，预计机器人、智能硬件、AIPC、AI+AR眼镜、智能家居等端侧产品及AI芯片将密集发布。# AI技术外溢到端侧商业化启动，AI产业闭环最后一块拼图，预计26年将成为端侧AI产品爆发及AI应用产业化元年。乐鑫科技】端侧AI核心，字节等深度合作# 品牌+

什么是GEO？GEO通常指生成式引擎优化（GEO，Generative Engine Optimization）的行业社群/服务商“搜索社”，面向AI搜索的内容与信息架构优化，目标是被AI读懂、信任并引用，实现零点击曝光，让品牌信息成为AI生成答案的优先引用源，而非仅仅是传统地争网页排名。行业规模及

事件：1月5日，天赐材料（002709.SZ）公告称，根据化工企业生产装置运行周期的要求，为保障后续液体六氟磷酸锂生产装置正常运行和安全稳定生产，广州天赐高新材料股份有限公司（以下简称“公司”）拟按照年度计划对部分基地液体六氟磷酸锂产线进行停产检修工作。公司计划于2026年3月1日起，对龙山北基地年

2026年传媒板块行情预计继续围绕AI以及业绩两条主线，业绩线重点看游戏、营销等方向，AI应用重点推荐关注AI营销、AI影视（当前主要关注AI漫剧）、AI赋能IP、以及AI陪伴类产品。AI营销： 生成式AI推动广告变革，平台广告投放效率提升“送水人”也将确定性受益。同时，OpenAI有计划推进广告业

# 百度旗下昆仑芯以保密形式递表港交所1️⃣百度公告，2026年1月1日昆仑芯已透过其联席保荐人以保密形式向香港联交所提交上市申请表格（A1表格）。昆仑芯已成功推出两代通用AI计算处理器产品：昆仑芯1代AI芯片、昆仑芯2代AI芯片，及多款基于昆仑芯AI芯片的AI加速卡：K100、K200、 R100

2026年第一个业绩爆发预期的板块出现🥇天赐材料：25年利润预计11-16亿元！ 前三季利润4.17亿，q4达6.8-11.8亿！11月电解液才开始提价，估算q4盈利7成是12月贡献，期待公司26年的表现🥈盐湖股份：预计2025年归母净利润82.9亿元-88.9亿元，同比增长77.78%-90.

核心事件：《晚点LatePost》独家消息，Meta以数十亿美元收购开发AI应用Manus的公司，产生蝴蝶效应，这是Meta成立以来第三大收购，花费仅次于WhatsApp和Scale AI。一、明略软件概念1. 外服控股（600662）：自由流通市值34，近一年涨停次数0，近两日涨跌幅-7%；上海外

据微信公众号「划重点KeyPoints」，字节2026年从华为采购的昇腾芯片订单总额或将超过400亿元。其中，首批芯片即将开启交付，规模达百亿级。该消息在周末发酵引起广泛讨论。我们认为现阶段国产算力板块潜力巨大，1）相当部分标的处于AI产业链低位。2）未来一年订单落地进展有望加速。3）供应端明年国产

字节百亿级大单落地，国产算力迎最强背书。重点推荐华丰科技&南亚新材、慧博云通，泰嘉股份，意华股份等🥇字节跳动2026年计划采购昇腾超400亿元，国产算力确立“主旋律”📍据悉字节2026年华为昇腾芯片采购计划超400亿元，首批百亿级订单即将开启交付。核心驱动力来自两方面：1）英伟达H20断供后的算

1. 核心逻辑：H客户战略调整的深远影响市场预期H客户（华为）将进行重大战略调整，从“全产业链布局”转向“聚焦芯片设计服务”。这一转变若发生，将带来三重积极变化：研发更集中：资源聚焦于设计，有望加速产品与技术迭代。市场更开放：过去因自身云业务与互联网大厂存在竞争，限制了其芯片在最大算力需求市场的份额

# 事件： 据商务部1月6日公告，禁止所有两用物项对日本军事用户、军事用途，以及一切有助于提升日本军事实力的其他最终用户用途出口。# 核心逻辑：外部风险强化自主诉求，内部扩产奠定成长基础大国博弈的时代背景下，对外技术依赖环节的“断供”隐忧或将被市场重新定价。我们认为，半导体材料/设备的投资逻辑已形成

脑机继续看好后续战略高度继续提升国内外催化共振，新阶段，新预期，演绎路径或类比商业航天！龙头脑机接口“独角兽”强脑科技完成约20亿元融资，为脑机接口领域除马斯克旗下的Neuralink以外世界第二大规模融资，#投资人阵容强大，包括著名投资机构IDG、“果链”巨头蓝思科技、领益智造等。当前脑机接口持续

【国泰海通电新徐强团队】铁锂涨价：主导供需决定价格，涨价只是开始# 鑫椤咨询，磷酸铁锂首批涨价落地：1）加工费：除了个别大客户还在持续谈判中，其他客户基本全部接受部分供应商加工费提涨1000-2000元；2）碳酸锂结算：一是由客户全部客供；二是不能全部客供的客户跟随期货联动。# 当前铁锂行业产能利用

# 马斯克技术进展: 1）马斯克的脑机接口团队近期取得了显著技术突破，尤其在成本降低与植入手术的自动化方面。如最新的植入设备通过微小的针头实现了无需在硬脑膜上打孔的植入；2）植入手术的成本降低: 马斯克所研发的植入设备的成本降低了80-90%；3）植入速度的显著提升: 马斯克的植入速度实现了大幅提升

#主业：业绩超预期＆26-27年业绩大年！按照公司当前投产节奏和满产状态，公司25年单月营收达4亿多，26年底单月营收将突破5.5亿，则27年营收将突破70亿，目标净利率10%，则27年公司主业净利润有望达7亿，按照30倍PE，则主业市值210亿。#CoWoS：26年CoWoS量产+产能翻倍＆27年

# CES2026将于美西时间1月6日至9日召开，预计机器人、智能硬件、AIPC、AI+AR眼镜、智能家居等端侧产品及AI芯片将密集发布。# AI技术外溢到端侧商业化启动，AI产业闭环最后一块拼图，预计26年将成为端侧AI产品爆发及AI应用产业化元年。乐鑫科技】端侧AI核心，字节等深度合作# 品牌+

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2026年传媒板块行情预计继续围绕AI以及业绩两条主线，业绩线重点看游戏、营销等方向，AI应用重点推荐关注AI营销、AI影视（当前主要关注AI漫剧）、AI赋能IP、以及AI陪伴类产品。AI营销： 生成式AI推动广告变革，平台广告投放效率提升“送水人”也将确定性受益。同时，OpenAI有计划推进广告业

# 百度旗下昆仑芯以保密形式递表港交所1️⃣百度公告，2026年1月1日昆仑芯已透过其联席保荐人以保密形式向香港联交所提交上市申请表格（A1表格）。昆仑芯已成功推出两代通用AI计算处理器产品：昆仑芯1代AI芯片、昆仑芯2代AI芯片，及多款基于昆仑芯AI芯片的AI加速卡：K100、K200、 R100

2026年第一个业绩爆发预期的板块出现🥇天赐材料：25年利润预计11-16亿元！ 前三季利润4.17亿，q4达6.8-11.8亿！11月电解液才开始提价，估算q4盈利7成是12月贡献，期待公司26年的表现🥈盐湖股份：预计2025年归母净利润82.9亿元-88.9亿元，同比增长77.78%-90.

核心事件：《晚点LatePost》独家消息，Meta以数十亿美元收购开发AI应用Manus的公司，产生蝴蝶效应，这是Meta成立以来第三大收购，花费仅次于WhatsApp和Scale AI。一、明略软件概念1. 外服控股（600662）：自由流通市值34，近一年涨停次数0，近两日涨跌幅-7%；上海外

据微信公众号「划重点KeyPoints」，字节2026年从华为采购的昇腾芯片订单总额或将超过400亿元。其中，首批芯片即将开启交付，规模达百亿级。该消息在周末发酵引起广泛讨论。我们认为现阶段国产算力板块潜力巨大，1）相当部分标的处于AI产业链低位。2）未来一年订单落地进展有望加速。3）供应端明年国产

字节百亿级大单落地，国产算力迎最强背书。重点推荐华丰科技&南亚新材、慧博云通，泰嘉股份，意华股份等🥇字节跳动2026年计划采购昇腾超400亿元，国产算力确立“主旋律”📍据悉字节2026年华为昇腾芯片采购计划超400亿元，首批百亿级订单即将开启交付。核心驱动力来自两方面：1）英伟达H20断供后的算

1. 核心逻辑：H客户战略调整的深远影响市场预期H客户（华为）将进行重大战略调整，从“全产业链布局”转向“聚焦芯片设计服务”。这一转变若发生，将带来三重积极变化：研发更集中：资源聚焦于设计，有望加速产品与技术迭代。市场更开放：过去因自身云业务与互联网大厂存在竞争，限制了其芯片在最大算力需求市场的份额

# 事件： 据商务部1月6日公告，禁止所有两用物项对日本军事用户、军事用途，以及一切有助于提升日本军事实力的其他最终用户用途出口。# 核心逻辑：外部风险强化自主诉求，内部扩产奠定成长基础大国博弈的时代背景下，对外技术依赖环节的“断供”隐忧或将被市场重新定价。我们认为，半导体材料/设备的投资逻辑已形成

脑机继续看好后续战略高度继续提升国内外催化共振，新阶段，新预期，演绎路径或类比商业航天！龙头脑机接口“独角兽”强脑科技完成约20亿元融资，为脑机接口领域除马斯克旗下的Neuralink以外世界第二大规模融资，#投资人阵容强大，包括著名投资机构IDG、“果链”巨头蓝思科技、领益智造等。当前脑机接口持续

【国泰海通电新徐强团队】铁锂涨价：主导供需决定价格，涨价只是开始# 鑫椤咨询，磷酸铁锂首批涨价落地：1）加工费：除了个别大客户还在持续谈判中，其他客户基本全部接受部分供应商加工费提涨1000-2000元；2）碳酸锂结算：一是由客户全部客供；二是不能全部客供的客户跟随期货联动。# 当前铁锂行业产能利用

# 马斯克技术进展: 1）马斯克的脑机接口团队近期取得了显著技术突破，尤其在成本降低与植入手术的自动化方面。如最新的植入设备通过微小的针头实现了无需在硬脑膜上打孔的植入；2）植入手术的成本降低: 马斯克所研发的植入设备的成本降低了80-90%；3）植入速度的显著提升: 马斯克的植入速度实现了大幅提升

#主业：业绩超预期＆26-27年业绩大年！按照公司当前投产节奏和满产状态，公司25年单月营收达4亿多，26年底单月营收将突破5.5亿，则27年营收将突破70亿，目标净利率10%，则27年公司主业净利润有望达7亿，按照30倍PE，则主业市值210亿。#CoWoS：26年CoWoS量产+产能翻倍＆27年

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2026年传媒板块行情预计继续围绕AI以及业绩两条主线，业绩线重点看游戏、营销等方向，AI应用重点推荐关注AI营销、AI影视（当前主要关注AI漫剧）、AI赋能IP、以及AI陪伴类产品。AI营销： 生成式AI推动广告变革，平台广告投放效率提升“送水人”也将确定性受益。同时，OpenAI有计划推进广告业

# 百度旗下昆仑芯以保密形式递表港交所1️⃣百度公告，2026年1月1日昆仑芯已透过其联席保荐人以保密形式向香港联交所提交上市申请表格（A1表格）。昆仑芯已成功推出两代通用AI计算处理器产品：昆仑芯1代AI芯片、昆仑芯2代AI芯片，及多款基于昆仑芯AI芯片的AI加速卡：K100、K200、 R100

2026年第一个业绩爆发预期的板块出现🥇天赐材料：25年利润预计11-16亿元！ 前三季利润4.17亿，q4达6.8-11.8亿！11月电解液才开始提价，估算q4盈利7成是12月贡献，期待公司26年的表现🥈盐湖股份：预计2025年归母净利润82.9亿元-88.9亿元，同比增长77.78%-90.

核心事件：《晚点LatePost》独家消息，Meta以数十亿美元收购开发AI应用Manus的公司，产生蝴蝶效应，这是Meta成立以来第三大收购，花费仅次于WhatsApp和Scale AI。一、明略软件概念1. 外服控股（600662）：自由流通市值34，近一年涨停次数0，近两日涨跌幅-7%；上海外

据微信公众号「划重点KeyPoints」，字节2026年从华为采购的昇腾芯片订单总额或将超过400亿元。其中，首批芯片即将开启交付，规模达百亿级。该消息在周末发酵引起广泛讨论。我们认为现阶段国产算力板块潜力巨大，1）相当部分标的处于AI产业链低位。2）未来一年订单落地进展有望加速。3）供应端明年国产

字节百亿级大单落地，国产算力迎最强背书。重点推荐华丰科技&南亚新材、慧博云通，泰嘉股份，意华股份等🥇字节跳动2026年计划采购昇腾超400亿元，国产算力确立“主旋律”📍据悉字节2026年华为昇腾芯片采购计划超400亿元，首批百亿级订单即将开启交付。核心驱动力来自两方面：1）英伟达H20断供后的算

1. 核心逻辑：H客户战略调整的深远影响市场预期H客户（华为）将进行重大战略调整，从“全产业链布局”转向“聚焦芯片设计服务”。这一转变若发生，将带来三重积极变化：研发更集中：资源聚焦于设计，有望加速产品与技术迭代。市场更开放：过去因自身云业务与互联网大厂存在竞争，限制了其芯片在最大算力需求市场的份额

# 事件： 据商务部1月6日公告，禁止所有两用物项对日本军事用户、军事用途，以及一切有助于提升日本军事实力的其他最终用户用途出口。# 核心逻辑：外部风险强化自主诉求，内部扩产奠定成长基础大国博弈的时代背景下，对外技术依赖环节的“断供”隐忧或将被市场重新定价。我们认为，半导体材料/设备的投资逻辑已形成

脑机继续看好后续战略高度继续提升国内外催化共振，新阶段，新预期，演绎路径或类比商业航天！龙头脑机接口“独角兽”强脑科技完成约20亿元融资，为脑机接口领域除马斯克旗下的Neuralink以外世界第二大规模融资，#投资人阵容强大，包括著名投资机构IDG、“果链”巨头蓝思科技、领益智造等。当前脑机接口持续

【国泰海通电新徐强团队】铁锂涨价：主导供需决定价格，涨价只是开始# 鑫椤咨询，磷酸铁锂首批涨价落地：1）加工费：除了个别大客户还在持续谈判中，其他客户基本全部接受部分供应商加工费提涨1000-2000元；2）碳酸锂结算：一是由客户全部客供；二是不能全部客供的客户跟随期货联动。# 当前铁锂行业产能利用

# 马斯克技术进展: 1）马斯克的脑机接口团队近期取得了显著技术突破，尤其在成本降低与植入手术的自动化方面。如最新的植入设备通过微小的针头实现了无需在硬脑膜上打孔的植入；2）植入手术的成本降低: 马斯克所研发的植入设备的成本降低了80-90%；3）植入速度的显著提升: 马斯克的植入速度实现了大幅提升

#主业：业绩超预期＆26-27年业绩大年！按照公司当前投产节奏和满产状态，公司25年单月营收达4亿多，26年底单月营收将突破5.5亿，则27年营收将突破70亿，目标净利率10%，则27年公司主业净利润有望达7亿，按照30倍PE，则主业市值210亿。#CoWoS：26年CoWoS量产+产能翻倍＆27年

# CES2026将于美西时间1月6日至9日召开，预计机器人、智能硬件、AIPC、AI+AR眼镜、智能家居等端侧产品及AI芯片将密集发布。# AI技术外溢到端侧商业化启动，AI产业闭环最后一块拼图，预计26年将成为端侧AI产品爆发及AI应用产业化元年。乐鑫科技】端侧AI核心，字节等深度合作# 品牌+

什么是GEO？GEO通常指生成式引擎优化（GEO，Generative Engine Optimization）的行业社群/服务商“搜索社”，面向AI搜索的内容与信息架构优化，目标是被AI读懂、信任并引用，实现零点击曝光，让品牌信息成为AI生成答案的优先引用源，而非仅仅是传统地争网页排名。行业规模及

事件：1月5日，天赐材料（002709.SZ）公告称，根据化工企业生产装置运行周期的要求，为保障后续液体六氟磷酸锂生产装置正常运行和安全稳定生产，广州天赐高新材料股份有限公司（以下简称“公司”）拟按照年度计划对部分基地液体六氟磷酸锂产线进行停产检修工作。公司计划于2026年3月1日起，对龙山北基地年

2026年传媒板块行情预计继续围绕AI以及业绩两条主线，业绩线重点看游戏、营销等方向，AI应用重点推荐关注AI营销、AI影视（当前主要关注AI漫剧）、AI赋能IP、以及AI陪伴类产品。AI营销： 生成式AI推动广告变革，平台广告投放效率提升“送水人”也将确定性受益。同时，OpenAI有计划推进广告业

# 百度旗下昆仑芯以保密形式递表港交所1️⃣百度公告，2026年1月1日昆仑芯已透过其联席保荐人以保密形式向香港联交所提交上市申请表格（A1表格）。昆仑芯已成功推出两代通用AI计算处理器产品：昆仑芯1代AI芯片、昆仑芯2代AI芯片，及多款基于昆仑芯AI芯片的AI加速卡：K100、K200、 R100

2026年第一个业绩爆发预期的板块出现🥇天赐材料：25年利润预计11-16亿元！ 前三季利润4.17亿，q4达6.8-11.8亿！11月电解液才开始提价，估算q4盈利7成是12月贡献，期待公司26年的表现🥈盐湖股份：预计2025年归母净利润82.9亿元-88.9亿元，同比增长77.78%-90.

核心事件：《晚点LatePost》独家消息，Meta以数十亿美元收购开发AI应用Manus的公司，产生蝴蝶效应，这是Meta成立以来第三大收购，花费仅次于WhatsApp和Scale AI。一、明略软件概念1. 外服控股（600662）：自由流通市值34，近一年涨停次数0，近两日涨跌幅-7%；上海外

据微信公众号「划重点KeyPoints」，字节2026年从华为采购的昇腾芯片订单总额或将超过400亿元。其中，首批芯片即将开启交付，规模达百亿级。该消息在周末发酵引起广泛讨论。我们认为现阶段国产算力板块潜力巨大，1）相当部分标的处于AI产业链低位。2）未来一年订单落地进展有望加速。3）供应端明年国产

字节百亿级大单落地，国产算力迎最强背书。重点推荐华丰科技&南亚新材、慧博云通，泰嘉股份，意华股份等🥇字节跳动2026年计划采购昇腾超400亿元，国产算力确立“主旋律”📍据悉字节2026年华为昇腾芯片采购计划超400亿元，首批百亿级订单即将开启交付。核心驱动力来自两方面：1）英伟达H20断供后的算

1. 核心逻辑：H客户战略调整的深远影响市场预期H客户（华为）将进行重大战略调整，从“全产业链布局”转向“聚焦芯片设计服务”。这一转变若发生，将带来三重积极变化：研发更集中：资源聚焦于设计，有望加速产品与技术迭代。市场更开放：过去因自身云业务与互联网大厂存在竞争，限制了其芯片在最大算力需求市场的份额