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红柿通
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2026-04-10 14:57:58
【东财建筑】罗曼股份点评
【东财建筑】罗曼股份点评:B+G端订单充沛,布局云边端一体化等前沿场景,当前时间继续重点推荐 公司今日上涨5%,我们周日开会重点推荐,强调公司强α属性和高确定性,且有望穿越周期。当前时点继续看好,目标市值200-250亿元,对应当前市值60-80%空间。 B+G端一体化竞争优势突出,在手订单+框架协议660亿元支撑成长:公司在AIDC服务领域技术领先,服务器算力性能及能耗指标优于行业平均10-15%,同时由于罗曼工程主体由绿电建设资质,且公司学校背景使得公司能够帮助政府解决部分消纳场景,因此公司
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沐曦股份
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浪潮信息
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润泽科技
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2026-04-10 14:55:16
【中信医药】生命科学上游及CXO更新:海外降息预期回升,国内融资改善,持续看好需求全面复苏
【中信医药】生命科学上游及CXO更新:海外降息预期回升,国内融资改善,持续看好需求全面复苏 国内市场随着创新药BD热潮下,下游需求逐渐回暖。根据医苑观畴微信公众号统计,中国创新药企业资金来源中股权融资的占比从2020-2021的80%-90%降低至2024-2025的25%-40%左右,BD交易的金额占比提升到接近40%,此外,3月27日国家药监局在中关村论坛发布,2026年一季度中国创新药对外授权(BD出海)总额超600亿美元,约等于2025年全年1357亿美元的一半。 CDMO:持续看好中国
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药明康德
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凯莱英
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泰格医药
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昭衍新药
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2026-04-10 14:53:45
【未知来源】锂电&储能板块大涨,主要以下原因
【未知来源】锂电&储能板块大涨,主要以下原因: 1、电池:欣旺达进T大客户,国轩固态电池中试线已基本完成。据36氪,欣旺达已进入特斯拉全球供应链,成为特斯拉全球第五家动力电池供应商。电池已经从浙江义乌工厂出货,搭载在特斯拉上海工厂销往海外车型上。据4.9日证券日报,国轩高科2GWh全固态电池量产线设计工作已基本完成,固态电池技术研发及产业化工作按计划推进。 2、储能:德业26Q1业绩超预期,上调26年营收目标,二季度需求大好,我们上修德业26年业绩到60e。26年户储&大储需求均大好,国内的容量
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德业股份
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艾罗能源
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宁德时代
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亿纬锂能
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2026-04-10 14:50:39
【未知来源】关于【锂电】板块,我们的核心观点始终未变:3-4月是最佳的配置窗口期!
【未知来源】关于【锂电】板块,我们的核心观点始终未变:3-4月是最佳的配置窗口期! ■基本面 + 业绩释放的双轮驱动 1、基本面复苏强劲:3月终端订单数据饱满,环比2月增长约50%。排产端看,4-5月头部电池厂与材料厂仍在持续向上。 2、业绩释放确定性高:市场对业绩优秀的公司给予高度正反馈。锂电板块年报和一季报表现突出的公司还有很多,后续将陆续落地。 ■坚定看好锂电,把握当前配置窗口! 【宁德】【亿纬锂能】【比亚迪】【裕能】【贝特瑞】【天赐】等。 【未知来源】关于【锂电】板块,我们的核心观点始终
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【国金电新_液冷】科技大beta下的绝对高斜率环节
【国金电新_液冷】科技大beta下的绝对高斜率环节 近期液冷板块关注度持续提前,主要原因1)近期谷歌、华为等芯片新架构对液冷都有催化;2)大厂Capex开始落实到零部件采购,国内液冷企业接单量开始增长;3)今年年内有望体现到业绩端。 当前位置我们重点推荐: 1)直接对接海外CSP的企业:申菱环境#目标500亿 、英维克 3)高技术壁垒核心代工企业:科创新源#目标200亿 、兴瑞科技#目标140亿 3)CDU上游紧缺零部件:大元泵业、飞龙股份 4)维谛链:川润股份、博威合金 【国金电新_液冷】科技
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2026-04-10 14:46:38
【未知来源】芯原国产芯片服务近况:(0410)
【未知来源】芯原国产芯片服务近况:(0410) 领导好,近期芯原受谣言影响有所波动,我们昨天邀请三星专家聊聊芯原通过国内公司在三星的一些排产情况。现阶段依然觉得芯原#预期差极大,以下为简要内容: #排产具体数字: 二季度字节自研卡在三星晶圆排产6.5-7k片,每片大约50个芯片。字节沐曦阿里等通过芯原在三星二季度排产13k片晶圆,对应#约130亿。除了字节阿里沐曦等,其他国产芯片也有通过芯原进行流片服务,截至2026年4月累计35000片。目前仍在争取三星产能,2026年下半年目前#锁定2100
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澜起科技
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2026-04-10 14:42:52
【zx汽车】福田汽车大涨点评
【zx汽车】福田汽车大涨点评 #福田汽车今日大涨,我们认为与重卡行业普涨有关,且公司增速显著跑赢行业、估值低且预期差较大,因此涨幅最高 首先,受益于停战带来的情绪修复,以及对高油价、高通胀焦虑的缓解,此前压制重卡行业内需的阴霾已逐步消散;此外重卡行业25Q1出口增速高达40%,且高增的出口趋势依然,带来强有力的基本面业绩支撑和估值上修理由,重卡行业公司今日均有较好涨幅 此外我们需要特别强调的是,公司25Q1重卡出口增速高达70%、显著跑赢行业, 且公司新能源轻型商用车(特别是VAN)正在向欧洲出
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福田汽车
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2026-04-10 14:41:26
【未知来源】福田汽车重点推荐,看 400 亿
【未知来源】福田汽车重点推荐,看 400 亿 一、最近在涨什么:中东战争冲击油价高企,东南亚非洲电动轻卡轻客(高盈利)订单爆发;市场寻找低位潜力;重汽 AH股价大涨情绪外溢;26年积极预期,Q1 出口增约 30%。 二、我们怎么看:福田是仅次于重汽 H 的值得重点关注的公司,其利润也主要来自于出海,而且福田相较于重汽H有以下几点优势: 1、中南美优势:①用户接受度更高:以重卡为例,福田25年40%出口去到中南美,而重汽仅6-7%,背后主因是福田搭载康明斯的发动机,中南美市场是北美车企主导的市场,
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福田汽车
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中国重汽
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2026-04-10 14:39:34
【建投化工】恒逸石化:短期东南亚成品油套利,长期成长性充足
【建投化工】恒逸石化:短期东南亚成品油套利,长期成长性充足 东南亚柴油价差扩张,炼厂盈利大幅抬升。恒逸炼化产能800万吨,原油主要来自北非及文莱当地,霍尔木兹断航对其供给影响十分有限。然东南亚多国原油进口高度依赖中东,现阶段从原油到成品油缺货,成品油价差快速扩张。其中柴油裂解已从正常的不足20美元/桶扩张至130+美元/桶,单吨利润增厚近5500元,恒逸柴油产能350万吨,有望充分受益。 多品种反内卷持续推进,助力盈利好转。PTA方面,公司权益产能约1100万吨,过去几年行业持续亏损,25H2行
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【未知来源】浪潮信息—布局超节点,发力国产化
【未知来源】浪潮信息—布局超节点,发力国产化 —————————————————— 浪潮信息领衔超节点解决方案,有望带来AI算力系统级提升。超节点相对传统八卡服务器面临更多系统性问题:1.由更多数量级芯片工作所带来的系统散热性问题;2.多芯片之间互连采用光、铜连接带来的稳定性问题;3.多零部件在使用过程中面临的可靠性问题。当前,浪潮信息具备超节点的设计制造生产能力,我们预计相关产品毛利率有望提升,伴随下游客户的持续投入,我们预计公司有望逐步提升盈利能力。 云公司Capex奠基未来发展,浪潮信息作
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【未知来源】德明利逻辑:企业级CSP客户突破,叠加超级存储周期,冲击千亿营收目标!
【未知来源】德明利逻辑:企业级CSP客户突破,叠加超级存储周期,冲击千亿营收目标!20260410 #最新指引:2026年营收展望300+亿元,2027/28年营收展望500+/700+亿。 #三点预期差: 1)存储需求由AI长单驱动,供需缺口30%,周期强度超预期。本轮周期(25M9-26M4)合约价上涨约近6倍;DRAM上涨15-20倍。26Q2 NAND价格预计环增30-50%,模组厂年内利润率高点从26Q2至少推迟至26Q3。 2)2027-28年营收展望并非基于涨价周期,而是企业级CS
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2026-04-10 14:33:52
【招商非银】券商大涨点评:高业绩低估值下的确定性绝对收益。
【招商非银】券商大涨点评:高业绩低估值下的确定性绝对收益。 4月10日早盘,券商板块高开高走。中信证券涨幅触及9%,华泰证券、广发证券涨幅均超过5%。 券商强势表现的原因有三: 1)得益于市场交投热烈的beta和公司FICC/股衍的alpha,中信证券1Q26业绩创历史新高,提高市场对板块业绩预期。目前预计广发、中金亦会有亮眼表现。 2)因重要机构投资者压制和地缘政治冲突冲击市场情绪,前期券商板块持续下跌,4月3日券商指数PB(LF)为1.24倍、处于近5年最低点,25年末板块公募持仓占比0.9
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【中信证券电池与能源管理】固态电池调整充分,清陶递表港交所有望开启催化
【中信证券电池与能源管理】固态电池调整充分,清陶递表港交所有望开启催化 近两个月固态板块表现较弱,主要受市场风偏影响,很多公司跌到了固态估值基本为0的位置,调整基本到位,我们观测来看,催化已在酝酿: 1)delay的招标会在4月完成订单发放 2)上车测试,头部电池厂的加压PACK线Q1就已接近定型 3)4月北京车展+5月CIBF固定催化,看装车+新品发布 4)硫化锂和电解质厂基本明确26Q3扩产(天赐、国瓷等) 5)固态电池公司在26-27迎来IPO高峰(清陶 卫蓝等) #清陶递表港交所仍有亏损
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【财通电子&新科技】新增重点推荐:看好上海新阳,长存标签+先进封装受益
【财通电子&新科技】新增重点推荐:看好上海新阳,长存标签+先进封装受益,#市值有翻倍空间 1️⃣基本面角度:公司是多品类布局的半导体材料龙头,强劲基本面支撑积极产能规划。 公司业务覆盖电镀液、清洗液、刻蚀液、研磨液、光刻胶等产品,是冉冉升起的平台型材料公司。#产业端反馈公司Ar胶技术领先,#高端光刻胶近期切入长鑫、SMIC等企业。2025年全年公司集成电路材料总销量2.85万吨(同比+45%);产能规划方面,公司合肥基地产能规划4.35万吨;上海松江本部产能规划5万吨(#相较于原计划提前1年开工
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南大光电
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彤程新材
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安集科技
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2026-04-10 14:06:22
【未知来源】润泽科技:业绩有望持续快速增长,AIDC龙头拓展集群布局紧抓行业机遇!
【未知来源】润泽科技:业绩有望持续快速增长,AIDC龙头拓展集群布局紧抓行业机遇! 🔥公司发布25年报&26年一季报,公司25年实现营收56.74亿元,同增29.99%;实现归母净利润50.50亿元,同增182.07%;扣非净利润19.01亿元,同增6.87%。26Q1营收18.40亿元,同增53.55%,归母净利润5.82亿元,同增35.35%。 🌹1、单Q4扣非利润符合预期: 25Q4单季度实现营收16.97亿元(YOY+86.88%),实现归母净利润3.46亿元(YOY+25.16%)
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