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红柿通
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2026-05-18 17:09:56
【东吴北交所】灵鸽科技:固态及液态干法趋势明显、新增布局干法电极方案、电解质产线订单
【东吴北交所】灵鸽科技:固态及液态干法趋势明显、新增布局干法电极方案、电解质产线订单加速落地,长期看好推荐! #极致纤维化+稳定成膜打造一站式干法电极解决方案。#1)干法纤维化: 延用公司双螺杆经验,采用高混机+双螺杆挤出机方案,具备低剪切、高密炼作用,实现极致纤维化,粉料均匀度高30%,粉料纤维化强度高20%;#2)干法辊压设备: 公司自制8辊辊压成膜机,宽幅450mm,机械速度70m/min,生产速度可达50m/min,可实现单双面复合功能,实现膜面密度均匀性+20%,膜厚度均匀性+10%,
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灵鸽科技
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宁德时代
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国轩高科
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2026-05-18 16:58:35
【华创化工新材料】雅克科技:存储龙头加速冲刺IPO,关键前驱体材料供应商乘东风
【华创化工新材料】雅克科技:存储龙头加速冲刺IPO,关键前驱体材料供应商乘东风 #长鑫公布最新招股书,多项表现超市场预期: 1、26Q1收入及利润超预期:26Q1公司收入和归母分别为508亿元和248亿元,同比+719%和+1688.30%。26H1预计收入1100-1200亿元,同比+613%-677%;归母净利500-570亿元,同比+2244%-2544%。 2、产能利用率超预期:23-25年公司产能利用率87.06%、92.46%、95.73%。 #雅克科技兼具重要前驱体供应商+稀缺性+
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雅克科技
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兆易创新
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安集科技
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鼎龙股份
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2026-05-18 16:48:51
【国金计算机&科技】震裕科技:空天最大通胀环节,算力卫星Tier1卡位稀缺
【国金计算机&科技】震裕科技:空天最大通胀环节,算力卫星Tier1卡位稀缺 📍逻辑重申:航天二波beta下稀缺的算力卫星工厂标的,攻守兼备翻倍以上弹性! 【1】#算力卫星Tier1_深度绑定国星宇航 4月20日,公司已与国星宇航创始人陆川合资成立公司震裕星算(震裕70%、陆川30%),双方深度绑定算力卫星代工业务。国星宇航“星算”计划目标2,800颗算力卫星组网,预计今/明年发射100颗/1000颗,主要比例将由合资公司承接总成代工。目前单星ASP千万元级量纲,利润弹性极大(细节可私信~)。
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震裕科技
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琏升科技
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中国卫星
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2026-05-18 16:17:29
【长江机械】工程机械调整点评:板块内外景气趋势明确,重视回调后优质资产买入机会
🌊【长江机械】工程机械调整点评:板块内外景气趋势明确,重视回调后优质资产买入机会 今日板块公司调整较多,或主要由于市场担心美国通胀,以及统计局1-4月固定资产投资数据走弱影响。我们认为 1️⃣本轮国内周期的核心驱动在于行业更新换代逻辑。24年3月以来国内从挖机到非挖的持续转正修复,核心驱动是行业层面刚性更新需求的释放,终端筑底弱修复的背景下,国内周期或体现为更新周期拉长、斜率平缓。短期,4月挖机数据好于预期,5月有望继续较好增长,恒立5月挖机油缸排产同比+40%,泵阀、马达也延续高增。 同时,
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三一重工
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恒立液压
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徐工机械
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中联重科
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山推股份
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2026-05-18 15:07:49
【国金商社】周观点20260517 出口推荐占优,内需复苏持续
【国金商社】周观点20260517 出口推荐占优,内需复苏持续 1.跨境电商:出口供应链修复持续,AI+增收趋势明确。 4 月出口数据超预期回升,同增14.1%,叠加制造业 PMI 新出口订单环比改善,验证跨境电商景气度持续回暖。核心原因在于前期行业供应链扰动修复,去库基本完成。 成本端来看,成本端价格有所提升;具备规模效应、供应链上下游议价能力更强、渠道布局完善的头部公司有望更具溢价能力,持续抢占市场份额,优先推荐业绩确定性强的龙头标的。 推荐:5月金股小商品城(底部位置,高分红,AI业务有望
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小商品城
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锦江酒店
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百胜中国
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古茗
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老铺黄金
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2026-05-18 14:23:03
【光大电新-周观点0517】市场进入震荡期,聚焦算电协同、锂电低估值标的
【光大电新-周观点0517】市场进入震荡期,聚焦算电协同、锂电低估值标的 本周美国30年期国债收益率突破5%,油价再次走高,A股市场也迎来一定调整。目前,市场风险偏好仍在高位,短期或将进入横盘整理期。 算电协同:近期SST、电力板块表现较好,尽管5月14-15日两个交易日板块整体有所调整,但部分标的股价表现较为强势。(1)SST/HVDC相关核心标的与算力板块走势相关度较高,涨幅较高的标的波动或将加大,后续短期内可持续关注估值或市值较低的标的,亦可静待市场企稳;建议关注特锐德、优优绿能、可立克。
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特锐德
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国电电力
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宁德时代
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德业股份
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华电科工
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2026-05-18 13:21:09
【国金化工-行业深度】黄磷:供需格局有望逐步向好,硫磺价格高企或将助推景气上行
【国金化工-行业深度】黄磷:供需格局有望逐步向好,硫磺价格高企或将助推景气上行 核心逻辑: 供给侧:产能区域集中特征较为明显,新增产能受严格约束。黄磷产地集中在云南、四川、贵州和湖北等磷矿资源和水电资源丰富地区,其中湖北以自用配套为主,市场供应主要靠云南、四川、贵州,2025年云南黄磷产量占国内总产量的46%。 政策端严控新增产能与能耗标准,淘汰落后产能大势所趋。《“十四五”工业绿色发展规划》明确提出“严控尿素、磷铵、电石、烧碱、黄磷等行业新增产能,新建项目应实施产能等量或减量置换”。《产业结构
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云图控股
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2026-05-18 12:08:59
【国泰海通医药】5月月度组合:持续推荐创新药械产业链
【国泰海通医药】5月月度组合:持续推荐创新药械产业链 1、创新药:1)报表端高增长创新药——BD+销售双驱动,恒瑞、信达、海思科、信立泰、荣昌、康方、君实等2026E创新药收入增速30-50%+,多家公司迈入盈利释放期 2)III期到商业化的全球竞争力品种——科伦博泰、百利天恒等IO+ADC龙头 3)有望诞生下一个超级大药甚至百亿美金大药的品种:康诺亚、泽璟、映恩、复宏汉霖、金斯瑞/传奇、益方、加科思、劲方、众生、艾迪、前沿等等 2、CXO及科研服务:1)药明康德:H股发行零息可转债,规模为67
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药明康德
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通策医疗
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2026-05-18 10:04:58
【国联民生通信】20260518 周观点:重点交易CPO和OCS新技术加速
【国联民生通信】20260518 周观点:重点交易CPO和OCS新技术加速 关于XC的Coherent Lite 2.4T光模块订单的解读: 1️⃣ 强化了光通信通胀属性:当数量的堆积都不能满足需求,还可以把高价值量的相干技术拿到AI集群来用,为了满足需求价格敏感度不断降低; 2️⃣Google链的增强:从SDN到OCS,以及光模块的代际更新,Google一直是AI光通信升级的驱动者。消息面显示Coherent Lite 2.4T适配TPU V9,而且有望直接下沉到Computer tray,相
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2026-05-18 09:47:39
【GS化工】锡膏:光模块上游通胀材料,看好#【唯特偶】
【GS化工】锡膏:光模块上游通胀材料,看好#【唯特偶】 ➡️锡膏是光模块上游通胀材料 锡膏是高端电子封装材料,下游涵盖消费电子、LED照明、PCB组装、汽车电子等领域,#未来最大利润量增量来自于光模块 ➠【用量提升】:400G到800G、1.6T、3.2T、CPO,器件数量、集成度、通道数提升,带来每一代焊点数量翻倍增长,同时传统金线封装路线功耗、精度劣势放大,锡膏方案持续替代(SMT、COB等); ➠【价值量提升】:锡膏主流产品按照粒径可分为T3-T7,800G、1.6T光模块需采用高端T6-
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【长江军工】-中航光电AI里的“光、电、液”
中航光电AI里的“光、电、液”-【长江军工】 #高速+液冷绑定国产算力。假设950单芯片高速线缆模组1w、液冷5k,2027年出货200w颗,市场空间300亿;假设公司市场份额25%,净利率15%,#业绩弹性11.25亿; #翔通光科技面向北美。2025年公司算力相关收入23亿,翔通光科技11亿,为单一最大板块,#2026收入预期至少18亿同比60%以上增速。公司主要聚焦#光通信器件与高速光模块配套产品,核心产品包括TOSA/ROSA/BOSA光收发组件、陶瓷套管、光纤连接器及相关精密光器件等,
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锐科激光
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【长江电新】AIDC思考推荐21:AI电源产业进展积极,看好产品测试及订单落地催化!
【长江电新】AIDC思考推荐21:AI电源产业进展积极,看好产品测试及订单落地催化! 近期,#多数柜外电源企业已从产品开发阶段逐步进入送样、测试阶段,龙头公司行业展望积极,我们预计2027-2028年UPS、HVDC、Sidecar、中压UPS、巴拿马电源及SST等多种技术路线长期并存,产业链机会较多,随着27年Rubin放量时间接近,年内测试进展及订单有望逐步落地,构成板块持续催化。 当前时点,我们继续重点推荐AI电源板块机会: 1)#卡位明确: 麦格米特、四方股份、金盘科技等。 2)#弹性标
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麦格米特
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四方股份
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金盘科技
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2026-05-15 15:55:52
【国联民生汽车】汽零2026Q1业绩平稳落地 把握机器人密集催化下的低估值机会
【国联民生汽车】汽零2026Q1业绩平稳落地 把握机器人密集催化下的低估值机会 🤖机器人催化密集 Optimus量产线7月启动、马斯克随特朗普访华 特斯拉4月2026Q1业绩会表示,5月初正式停产Model S/X并拆除产线为Optimus让路,弗里蒙特工厂Optimus产线预计7-8月启动,奥斯汀第二条产线预计2027年夏天投产。V3设计方案已接近完成、预计年中发布,明年Optimus应用有望从工厂内简单技能逐步进阶。 当地时间5月1日,特斯拉正式宣布Optimus于2026Q2启动量产,首
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拓普集团
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均胜电子
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越疆
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【开源化工】氨纶行业更新:厂家库存较低仍有涨价强预期,华东某龙头氨纶企业设备诉讼判决落地
【开源化工】氨纶行业更新:厂家库存较低仍有涨价强预期,华东某龙头氨纶企业设备诉讼判决落地 # 氨纶厂家库存较低,仍有涨价强预期 根据CCF数据,氨纶厂家库存已经由2024年9月20日最高的63.3天,经过2025H2以来的快速、持续的去库,目前氨纶厂家库存下降至2026年5月8日的26.2天。需求方面,根据我们下游调研来看,氨纶涨价虽然持续了6个月了,但下游却没有库存囤积的迹象。当前氨纶厂家低库存状态下,厂家心态良好,仍有较强的涨价预期。近年来,全球最大的两个纤维,4000万吨体量的涤纶长丝和2
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新乡化纤
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泰和新材
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【天风电子】RCC高端材料:光模块高端PCB/载板/CoWoP上游材料和工艺的重要变化
【天风电子】RCC高端材料:光模块高端PCB/载板/CoWoP上游材料和工艺的重要变化 当前算力产业持续升级,1.6T/3.2T高端光模块、先进封装载板及CoWoP相关领域对PCB制程要求大幅提升,需依托mSAP工艺实现≤10μm超细线路、超薄均匀绝缘层及高板面平整度。 RCC采用树脂直接涂布铜箔的工艺,无玻纤布、无需传统PP半固化片层,从材料根源上解决传统方案的制程短板,成为行业迭代的关键优化材料。 🥇#对比传统PCB(PP叠压+mSAP):更易实现高端精密制程-适配光模块升级刚需 相比传统
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