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2026-04-16 00:18:30
【未知来源】宁德时代一季报电话会摘要极简版【一季度业绩与业务结构】
【未知来源】宁德时代一季报电话会摘要极简版【一季度业绩与业务结构】 • 一季度销量:动力和储能合计销售量超过200GWh,其中储能占比25%,动力电池占比75%,储能占比显著提升。 • 动力电池销量拆分: · 乘用车占比约2/3,商用车(含重卡、物流、大巴)及专用车辆占比约1/3,工程机械占比很小。 · 动力电池销量增长原因:一季度乘用车市场份额提升至47%-48%;单车带电量提升10%-15%;商用车持续快速增长。 • 毛利率情况: · 一季度综合毛利率约25%,较去年略有下降,原因包括原材料
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2026-04-16 00:15:17
【国信食饮 】舍得酒业26Q1业绩点评
【国信食饮 】舍得酒业26Q1业绩点评 事件:2026Q1公司实现营业总收入14.81亿元/同比-6.01%;归母净利润2.32亿元/同比-33.11%。收入符合我们预期,#净利润低于预期主要系税金及附加率扰动影响。 1、26Q1酒类收入-6.4%,普通酒、电商渠道延续较好表现 #分产品看,26Q1中高档酒收入10.54亿元/同比-14.6%,预计品味及以上产品仍下滑,庆典做宴席场景补充收入增量;普通酒收入2.95亿元/同比+41.9%,T68维持较快增长。 #分地区看,26Q1省内收入5.24
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2026-04-16 00:12:29
【东北计算机】Google更新—极速上修的TPU产业链0415
【东北计算机】Google更新—极速上修的TPU产业链0415 1️⃣#TPU出货更新(持续上修): #2026年预计460w (430w台积电日月光,30w Amkor),Q2-4分别出货占比25%(主力V7),55%,20%;#2027年1500w颗,#2028年3000w,2027+2028中台积电日月光承担70%,剩下30%是Amkor+Intel; 2️⃣PCB价值量:V6e1500美元,V71800~2000美元,V8ax 2300美元;外界的V7p/V7e对应google内部V8a
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2026-04-16 00:10:51
【未知来源】整车调整,后面怎么看?
【未知来源】整车调整,后面怎么看? ——————— 这两天市场流动性预期改善,整车大涨一个多月之后开始调整,4月科技成长重回主擂,以下是我们对整车后续观点。 一、基本面:首先要认知到出海是接下来两年整车股价的主线,出口数据有望节节攀升,更多车企加入x扩渠道x增库销比x单店需求上升,这个增长并不是线性的,其中比亚迪、吉利、零跑乃至奇瑞都是一样的,而在这里面增长动能是电车出海。 二、资金面:汽车资金买得早、卖得也早,但如果电车出海是三年以上成长周期(行业出口增速20%+、电车50%+、利润翻倍式),
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2026-04-16 00:09:06
【未知来源】宁德时代一季度业绩炸裂,净利润207.38亿元,同比增长48.52%
【未知来源】宁德时代一季度业绩炸裂,净利润207.38亿元,同比增长48.52%。按照这个业绩增速,宁王今年大概率赚1000亿,现在市值2万亿,20倍PE确实是不贵的! 今晚宁王还放了两个利好,一是将于4月21日19:00举办2026年宁德时代超级科技日,据说会有比较惊艳的产品,拭目以待;二是300亿元设立时代资源集团,向上游关键原材料扩张,这是要全产业链吃通啊。 前几天我发过北向资金持仓市值,外资持有宁德高达3058亿元,第二名的茅台才851亿元,中际旭创才441亿元。外资看好宁王,原因就是它
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2026-04-15 21:27:22
【中信建投电新】⭕大金重工:进度持续超预期,布局突破海风安装资质壁垒
【中信建投电新】⭕大金重工:进度持续超预期,布局突破海风安装资质壁垒,公司进入欧洲海风资源整合阶段,和同行差距加速拉大 近日,大金重工与挪威知名海上风电工程技术服务商Ramstad Energy AS正式签署《欧洲海上风电运输及安装(T&I)战略合作备忘录》。 通过深度协同,快速建立【欧洲海上风电基础运输与安装服务能力】。 合作伙伴背景: 挪威Ramstad Energy AS,是挪威专业海上风电工程技术公司,聚焦海上风电基础与风机运输安装(T&I)、工程咨询、项目管理与市场开发。 【合作方式】
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【天风机械】固态电池产业化:设备端准备就绪,密集催化将至
【天风机械】固态电池产业化:设备端准备就绪,密集催化将至 产业进展顺利,设备无卡点:固态电池产业按计划推进,设备环节已完全具备量产能力,如纳科诺尔已于3月底成功交付干法电极设备。当前量产节奏主要取决于正负极材料及固态电解质的进展。 后续催化剂密集: 短期(2026年4-5月):Q1亮眼业绩与订单数据验证;各大设备企业一季报交流会可能披露固态电池新进展。 中期(2026年5月及Q2):5月13日深圳CIBF电池展,预计将成为固态电池(电解质、材料、设备)新进展集中展示窗口;Q2头部企业存在GWh级
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【未知来源】行业订单与业绩:一季度开门红,全年高增指引明确
【未知来源】行业订单与业绩:一季度开门红,全年高增指引明确 新签订单普遍高增:多家核心设备企业2026年一季度新签订单量已达2025年全年的一半左右,全年新签订单增速指引普遍在50%及以上,呈现强劲开局。 先导智能:预计全年新签订单340-360亿元,显著高于此前30%的增长指引。 杭可科技:预计全年业绩增速兑现35%的概率较大。 利元亨:一季度新签订单至少7亿元(国内3亿+海外4亿),全年指引增速50%,目标新签订单23-24亿元。 先惠技术:一季度新签3.5亿元订单,全年预期增速50%。 联
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【未知来源】市场对近期覆铜板涨价潮的主流解读存在偏差
【未知来源】市场对近期覆铜板涨价潮的主流解读存在偏差 市场将近期的覆铜板涨价潮普遍解读为 AI 需求景气、产业链向好。 这一解读忽略了真正驱动本轮涨价的两大供给端事件,而这两大事件决定了此次涨价并非仅持续一两个季度。 第一个事件是沙特基础工业公司沙特聚苯醚工厂停产。 沙特基础工业公司占据全球聚苯醚七成市场份额,其沙特工厂因天然气问题影响 25%-30% 的产能,叠加中东局势推高甲苯生产成本。 沙特基础工业公司已将聚苯醚单体价格从 65 万元 / 吨上调至 100 万元 / 吨,邻苯二甲酰亚胺改性
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【国金电新】键邦股份:变压器&电车最上游添加剂,格局好,涨价逻辑通畅
【国金电新】键邦股份:变压器&电车最上游添加剂,格局好,涨价逻辑通畅,业绩有望加速释放,估值便宜,重点推荐!!20260415 #高端应用重塑成长性、龙头扩产高景气确定 赛克目前下游绝缘漆领域需求占比已接近 60% ,主要受益于新能源车电机、AI算力数据中心及变压器的爆发 。绝缘漆巨头艾伦塔斯中国产能计划从12万吨扩至 28万吨 ,埃塞克斯亚太产能翻倍 ,确定性高。 #公司是全球绝缘漆巨头艾伦塔斯、埃塞克斯中国区唯一供应商 赛克作为提升绝缘耐高温等级的关键助剂,在绝缘漆BOM中占比 10%,直接
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【长江电子】金海通: 26Q1利润大幅增长,国产封测设备迎来高光起点
【长江电子】金海通: 26Q1利润大幅增长,国产封测设备迎来高光起点 26Q1公司营收2.84亿元,同比+120.77%;归母净利润0.83亿元,同比+221.54%;扣非净利润0.81亿元,同比+233.17%。 算力时代,封测设备进入结构性爆发周期。2025年全球封装设备和测试设备的增速分别为20%和48%,远高于晶圆设备11.0%的增速水平,由AI带来的封装测试复杂性在加速相关设备的量价齐升,同时在台积电CoWoS扩产计划上修、长电资本支出大幅增加的背景下,2026年国内外对封测设备的需求
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【国盛电新】鹏辉能源:发布股权激励计划,26-28年均营收增速50%
【国盛电新】鹏辉能源:发布股权激励计划,26-28年均营收增速50% 4月15日,鹏辉能源发布26年股票激励计划。计划对含总裁在内的164名核心人员,拟以50.04元/股授予400万股。 其中考核目标为,26、26-27、26-28年的累计营收目标为200、500、950亿元。若27/28年按照激励下限300/450亿元,#则对应三年营收年均增速50%。#高增速目标足以彰显公司强发展信心。 公司为较纯粹的储能标的,将受益下游需求放量。预计26-27年公司营收为231、310亿元,同增104%、3
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2026-04-15 21:17:06
【未知来源】锂电设备重点更新
【未知来源】锂电设备重点更新 具体总结为以下六个维度: 1. 订单与业绩高增: 行业整体: 大部分锂电设备企业订单增速在50%以上,部分企业一季度新签订单已达到去年全年的50%-60%。 重点公司:海目星:预计全年兑现35%增速概率大。 纳科诺尔:Q1新签至少7亿(国内3亿+海外4亿),已达去年15亿的一半,全年指引50%增速(23-24亿)。 先惠技术:Q1新签3.5亿,全年预期50%增速。 廉激光:Q1新签订单翻倍。 增量来源: 北美大众、日本品牌及欧洲储能设备贡献了较大增量。 2. 盈利能
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2026-04-15 21:15:26
【华泰计算机】继续看好模型价值提升和token放量双击(0415)
【华泰计算机】继续看好模型价值提升和token放量双击(0415) 4 月 15 日,阿里云公告上调部分 MU(Model Unit)模型单元 服务价格,理由是为了保障底层硬件稳定供应、提升运维质量,以及#应对算力市场成本变化 ;再往前看,阿里云百炼的 Coding Plan 从早期提供 40 元/月的 Lite廉价版,到 3 月 20 日起停止新购,只提供 200 元/月的 Pro版,再次说明了#token的紧缺和token价值量提高的趋势 。 此外,今天#智谱 #MiniMax 调整,经我们
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【中信建投制药及生物科技】艾德生物发布2025年年报
【中信建投制药及生物科技】艾德生物发布2025年年报,Q4业绩超我们此前报告中的预期,跟业绩快报一致,组织架构优化成效显现 2025年全年公司实现营收12.0亿元(+8.0%),归母净利润3.61亿元(+41.7%),扣非归母净利润3.43亿元(+47.3%)。25Q4单季度营收3.32亿元(+27.23%),归母净利润0.95亿元(+245.67%),扣非归母净利润0.87亿元(+316.49%)。 分产品来看:1)2025年检测试剂业务收入9.52亿元,同比+8.56%;毛利率89.95%,
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