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2025-10-29 07:24:19
CCL产业、锂电、芯片、固态、机器人信息汇总
【德福科技】【菲利华】【华正新材】持续上修的CCL产业链!1028 CCL上游铜箔更新: 1️⃣产能&需求:#供需缺口或将继续放大、明年三井转产后预计高端铜箔产能在8000t+、行业整体高端铜箔产能在1w~2wt。仅仅针对hvlp4来看,缺口已经很大:1)良率80~90%假设下, Rubin需求约300~700t/月,Amazon AWS 800~850t/月,Meta MTIA 200t/月,AMD MI450 100~200t/月,800G交换机 400t/月,合计1800~2350t/月。
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半导体设备、材料端、矿山机械、AIpcb信息汇总
【申万宏源化工】存储景气持续上行,持续看好半导体材料端有机会 # 存储芯片行业正加速迈入“超级周期”。据韩媒报道,三星电子、SK海力士等主要内存供应商,将在今年第四季度继续向客户调整报价,价格预计将上调高达30%,涨价幅度超预期。不同于以往的“去库存复苏”,这轮周期的动力来源于AI真实需求拉动,不是单纯的库存博弈。全球AI基础设施建设的加速,使得存储需求曲线更陡、更持久。 【雅克科技】国内HBM相关材料核心标的,前驱体、光刻胶、LNG板材三大核心增长点驱动业绩高增长。 【安集科技】国内抛光液龙头
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冬日美食都有啥?
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AI算力、铝、风能、机器人信息汇总
【天风电子团队】安费诺继续持续超预期,继续看好AI算力带来铜互连增量 安费诺发布Q3成绩单:收入:61.94亿美元,同比+53%;EPS $0.97(+102%),经营利润率27.5%(公司历史新高)。公司几乎所有终端市场均实现有机增长,AI相关需求异常强劲,高附加值互连/线缆与系统解决方案放量;Q4指引 2025:收入 60–61亿美元(+39%~+41%),调整后EPS $0.89–$0.91(+62%~+65%)。 1、通讯解决方案(Communications Solutions):收入
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地缘政治发展、深地经济、OPENAI、苹果销售以及个股汇总
【俄乌火速点评 | KY策略】欧洲联手公开支持“接触线为谈判起点”,停火框架进入实质化阶段 1️⃣就在刚刚,泽连斯基发布联合声明! 10月21日,乌克兰与多国领导人发布联合声明,首次明确“强力支持特朗普提出的立即停火”,并提出“以当前实际控制线作为谈判起点”。同时,声明强调将“动用俄被冻结主权资产的全部价值,为乌克兰提供稳定资源保障”。这意味着停火议题已从多边外交试探,进入政策落地前夜。 2️⃣本次声明最大的变化是什么? 与此前欧洲仅强调“长期援乌”“维护领土完整”不同,本次声明首次在正式文件中
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离岛免税、冰雪经济、煤炭、商业航天、量子科技方向汇总
【中信社服】离岛免税政策再优化,多方面利好免税销售——免税行业重大事项点评 财政部、海关总署、税务总局10月17日联合印发公告,调整海南离岛旅客免税购物政策,并定于11月1日起实施。调整涉及5项内容: ✔一是扩大离岛免税商品范围,增加宠物用品、可随身携带的乐器、微型无人机、小家电等商品。优化后的离岛免税商品由45大类提高至47大类。 ✔二是允许服装服饰、鞋帽、陶瓷制品、丝巾、咖啡、茶等国内商品,进入离岛免税店销售,退(免)增值税、消费税。 ✔三是将离岛旅客免税购物年龄由年满16周岁调整为年满18
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充电桩三年计划、AIDC供电方案市场信息汇总
【开源电新】充电桩三年倍增计划落地-1015 ———— ❗️事件:10月15日,国家发改委印发《电动汽车充电设施服务能力“三年倍增”行动方案(2025-2027年)》的通知,目标到27年底,#在全国建成2800万个充电设施,提供超3亿千瓦的公共充电容量,满足超过8000万辆电动汽车充电需求。 a)城市快充网络:到2027年底,#全国城市新增160万个直流充电枪,其中包括10万个大功率充电枪。 b)高速公路充电设施更新改造:到2027年底,在高速公路服务区(含停车区)新建改建4万个60千瓦以上“超
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你们那里供暖了吗
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科学仪器、港口航运、钴出口、信创、EDA市场信息汇总
【广发环保 郭鹏/陈龙】科学仪器国产替代仍可期,重视股息资产 聚光科技、钢研纳克、山高环能、朗坤科技、海螺创业、瀚蓝环境、永兴股份、久吾高科 #26年国产替代有望提速,关注科研仪器自主可控 国务院办公厅近日印发《关于在政府采购中实施本国产品标准及相关政策的通知》,政府采购活动中对本国产品的报价给予20%的价格扣除。科研仪器行业下游中政府机构(环境监测单位、海关、高校、医院等)占比较高,预计本国产品的竞争力将得到有效提升,国产替代进程有望加速。当前国际贸易形势存在较多不确定性,国产替代、自主可控仍
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OpenAI、AMD、存储、固态国庆跟踪
【天风电新】OpenAI发布Pulse与Sora 2,算力需求将迎来爆炸性增长-1002 ——————————— 近日,OpenAI接连发布两个新的AI应用场景: -Pulse:后台分析用户数据,主动提供个性化更新,让ChatGPT从“被动响应”转向“主动服务”。 -Sora 2:AI生成的视频音频在真实感、一致性等性能上进步显著,同步推出了Sora视频社交APP,类似“AI版抖音”。 OpenAI新功能将对算力提出更高需求 Pulse的Token消耗量将显著高于ChatGPT传统问答模式: 1
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DeepSeek-V3.2-Exp、存储、锡、新能源信息汇总
【DeepSeek-V3.2-Exp】“长文本+降本“利好应用落地 【模型亮点:降本50%】引入DeepSeekSparseAttention(DSA),针对【长文本】的训推效率进行了【探索性】的优化和验证。在测试集表现与V3.1-Terminus相近的情况下,API的成本将降低50%以上,输入(缓存命中)/(缓存未命中)/输出分别定价0.2/2/3元每百万Tokens。 【DSA:长文本性能&整体性价比提升】和DeepSeek此前提出的NSA的算法逻辑类似,通过信息预筛选(只处理关键信
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存储、绿色甲醇、三季报预测、大储、PVC、聚酯产业链周末信息汇总
【国金电子】每周存储价格更新: NAND与DRAM预期将持续上涨 0928 NAND Flash:#小容量,本周64/32/2/1Gb均价为6.153/3.529/1.043/0.936美金,相较上周同增0.33%/0.26%/0.58%/0.21%,相较上月同增-2.13%/-0.14%/0.68%/2.63%,稳中有升。#大容量,本周1Tb QLC/1Tb TLC/512Gb TLC/256Gb TLC wafer均价为5.1/5.7/3.5/3.2美金,相较上周同增2.0%/1.8%/2.
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机器人、先进陶瓷、低空产业、可控核聚变、云栖大会、铜、存储设备
【国盛军工】政策与资金持续加码,低空产业进入基建落地与应用拓展关键期 🔥合肥低空经济专项债项目正式落地。2025/8/26安徽省财政厅正式发行456亿元专项债券,其中合肥市低空经济基础设施建设项目以18.6亿元的投资规模正式落地,重点围绕低空智联网基础设施、地面基础设施体系、低空飞行支撑体系、低空飞行保障体系、低空飞行服务与一网统飞指挥中心、安全防护体系六大领域。 🔥2024年政策推动低空经济加速发展,2025年专项债和基础设施建设持续落地,低空产业迎来重大发展机遇。我们认为空管、低空安防两
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【德福科技】【菲利华】【华正新材】持续上修的CCL产业链!1028 CCL上游铜箔更新: 1️⃣产能&需求:#供需缺口或将继续放大、明年三井转产后预计高端铜箔产能在8000t+、行业整体高端铜箔产能在1w~2wt。仅仅针对hvlp4来看,缺口已经很大:1)良率80~90%假设下, Rubin需求约300~700t/月,Amazon AWS 800~850t/月,Meta MTIA 200t/月,AMD MI450 100~200t/月,800G交换机 400t/月,合计1800~2350t/月。
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【申万宏源化工】存储景气持续上行,持续看好半导体材料端有机会 # 存储芯片行业正加速迈入“超级周期”。据韩媒报道,三星电子、SK海力士等主要内存供应商,将在今年第四季度继续向客户调整报价,价格预计将上调高达30%,涨价幅度超预期。不同于以往的“去库存复苏”,这轮周期的动力来源于AI真实需求拉动,不是单纯的库存博弈。全球AI基础设施建设的加速,使得存储需求曲线更陡、更持久。 【雅克科技】国内HBM相关材料核心标的,前驱体、光刻胶、LNG板材三大核心增长点驱动业绩高增长。 【安集科技】国内抛光液龙头
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【天风电子团队】安费诺继续持续超预期,继续看好AI算力带来铜互连增量 安费诺发布Q3成绩单:收入:61.94亿美元,同比+53%;EPS $0.97(+102%),经营利润率27.5%(公司历史新高)。公司几乎所有终端市场均实现有机增长,AI相关需求异常强劲,高附加值互连/线缆与系统解决方案放量;Q4指引 2025:收入 60–61亿美元(+39%~+41%),调整后EPS $0.89–$0.91(+62%~+65%)。 1、通讯解决方案(Communications Solutions):收入
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【中信社服】离岛免税政策再优化,多方面利好免税销售——免税行业重大事项点评 财政部、海关总署、税务总局10月17日联合印发公告,调整海南离岛旅客免税购物政策,并定于11月1日起实施。调整涉及5项内容: ✔一是扩大离岛免税商品范围,增加宠物用品、可随身携带的乐器、微型无人机、小家电等商品。优化后的离岛免税商品由45大类提高至47大类。 ✔二是允许服装服饰、鞋帽、陶瓷制品、丝巾、咖啡、茶等国内商品,进入离岛免税店销售,退(免)增值税、消费税。 ✔三是将离岛旅客免税购物年龄由年满16周岁调整为年满18
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【开源电新】充电桩三年倍增计划落地-1015 ———— ❗️事件:10月15日,国家发改委印发《电动汽车充电设施服务能力“三年倍增”行动方案(2025-2027年)》的通知,目标到27年底,#在全国建成2800万个充电设施,提供超3亿千瓦的公共充电容量,满足超过8000万辆电动汽车充电需求。 a)城市快充网络:到2027年底,#全国城市新增160万个直流充电枪,其中包括10万个大功率充电枪。 b)高速公路充电设施更新改造:到2027年底,在高速公路服务区(含停车区)新建改建4万个60千瓦以上“超
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【广发环保 郭鹏/陈龙】科学仪器国产替代仍可期,重视股息资产 聚光科技、钢研纳克、山高环能、朗坤科技、海螺创业、瀚蓝环境、永兴股份、久吾高科 #26年国产替代有望提速,关注科研仪器自主可控 国务院办公厅近日印发《关于在政府采购中实施本国产品标准及相关政策的通知》,政府采购活动中对本国产品的报价给予20%的价格扣除。科研仪器行业下游中政府机构(环境监测单位、海关、高校、医院等)占比较高,预计本国产品的竞争力将得到有效提升,国产替代进程有望加速。当前国际贸易形势存在较多不确定性,国产替代、自主可控仍
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【天风电新】OpenAI发布Pulse与Sora 2,算力需求将迎来爆炸性增长-1002 ——————————— 近日,OpenAI接连发布两个新的AI应用场景: -Pulse:后台分析用户数据,主动提供个性化更新,让ChatGPT从“被动响应”转向“主动服务”。 -Sora 2:AI生成的视频音频在真实感、一致性等性能上进步显著,同步推出了Sora视频社交APP,类似“AI版抖音”。 OpenAI新功能将对算力提出更高需求 Pulse的Token消耗量将显著高于ChatGPT传统问答模式: 1
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【DeepSeek-V3.2-Exp】“长文本+降本“利好应用落地 【模型亮点:降本50%】引入DeepSeekSparseAttention(DSA),针对【长文本】的训推效率进行了【探索性】的优化和验证。在测试集表现与V3.1-Terminus相近的情况下,API的成本将降低50%以上,输入(缓存命中)/(缓存未命中)/输出分别定价0.2/2/3元每百万Tokens。 【DSA:长文本性能&整体性价比提升】和DeepSeek此前提出的NSA的算法逻辑类似,通过信息预筛选(只处理关键信
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【国盛军工】政策与资金持续加码,低空产业进入基建落地与应用拓展关键期 🔥合肥低空经济专项债项目正式落地。2025/8/26安徽省财政厅正式发行456亿元专项债券,其中合肥市低空经济基础设施建设项目以18.6亿元的投资规模正式落地,重点围绕低空智联网基础设施、地面基础设施体系、低空飞行支撑体系、低空飞行保障体系、低空飞行服务与一网统飞指挥中心、安全防护体系六大领域。 🔥2024年政策推动低空经济加速发展,2025年专项债和基础设施建设持续落地,低空产业迎来重大发展机遇。我们认为空管、低空安防两
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【天风电子团队】安费诺继续持续超预期,继续看好AI算力带来铜互连增量 安费诺发布Q3成绩单:收入:61.94亿美元,同比+53%;EPS $0.97(+102%),经营利润率27.5%(公司历史新高)。公司几乎所有终端市场均实现有机增长,AI相关需求异常强劲,高附加值互连/线缆与系统解决方案放量;Q4指引 2025:收入 60–61亿美元(+39%~+41%),调整后EPS $0.89–$0.91(+62%~+65%)。 1、通讯解决方案(Communications Solutions):收入
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【开源电新】充电桩三年倍增计划落地-1015 ———— ❗️事件:10月15日,国家发改委印发《电动汽车充电设施服务能力“三年倍增”行动方案(2025-2027年)》的通知,目标到27年底,#在全国建成2800万个充电设施,提供超3亿千瓦的公共充电容量,满足超过8000万辆电动汽车充电需求。 a)城市快充网络:到2027年底,#全国城市新增160万个直流充电枪,其中包括10万个大功率充电枪。 b)高速公路充电设施更新改造:到2027年底,在高速公路服务区(含停车区)新建改建4万个60千瓦以上“超
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【广发环保 郭鹏/陈龙】科学仪器国产替代仍可期,重视股息资产 聚光科技、钢研纳克、山高环能、朗坤科技、海螺创业、瀚蓝环境、永兴股份、久吾高科 #26年国产替代有望提速,关注科研仪器自主可控 国务院办公厅近日印发《关于在政府采购中实施本国产品标准及相关政策的通知》,政府采购活动中对本国产品的报价给予20%的价格扣除。科研仪器行业下游中政府机构(环境监测单位、海关、高校、医院等)占比较高,预计本国产品的竞争力将得到有效提升,国产替代进程有望加速。当前国际贸易形势存在较多不确定性,国产替代、自主可控仍
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OpenAI、AMD、存储、固态国庆跟踪
【天风电新】OpenAI发布Pulse与Sora 2,算力需求将迎来爆炸性增长-1002 ——————————— 近日,OpenAI接连发布两个新的AI应用场景: -Pulse:后台分析用户数据,主动提供个性化更新,让ChatGPT从“被动响应”转向“主动服务”。 -Sora 2:AI生成的视频音频在真实感、一致性等性能上进步显著,同步推出了Sora视频社交APP,类似“AI版抖音”。 OpenAI新功能将对算力提出更高需求 Pulse的Token消耗量将显著高于ChatGPT传统问答模式: 1
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DeepSeek-V3.2-Exp、存储、锡、新能源信息汇总
【DeepSeek-V3.2-Exp】“长文本+降本“利好应用落地 【模型亮点:降本50%】引入DeepSeekSparseAttention(DSA),针对【长文本】的训推效率进行了【探索性】的优化和验证。在测试集表现与V3.1-Terminus相近的情况下,API的成本将降低50%以上,输入(缓存命中)/(缓存未命中)/输出分别定价0.2/2/3元每百万Tokens。 【DSA:长文本性能&整体性价比提升】和DeepSeek此前提出的NSA的算法逻辑类似,通过信息预筛选(只处理关键信
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存储、绿色甲醇、三季报预测、大储、PVC、聚酯产业链周末信息汇总
【国金电子】每周存储价格更新: NAND与DRAM预期将持续上涨 0928 NAND Flash:#小容量,本周64/32/2/1Gb均价为6.153/3.529/1.043/0.936美金,相较上周同增0.33%/0.26%/0.58%/0.21%,相较上月同增-2.13%/-0.14%/0.68%/2.63%,稳中有升。#大容量,本周1Tb QLC/1Tb TLC/512Gb TLC/256Gb TLC wafer均价为5.1/5.7/3.5/3.2美金,相较上周同增2.0%/1.8%/2.
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机器人、先进陶瓷、低空产业、可控核聚变、云栖大会、铜、存储设备
【国盛军工】政策与资金持续加码,低空产业进入基建落地与应用拓展关键期 🔥合肥低空经济专项债项目正式落地。2025/8/26安徽省财政厅正式发行456亿元专项债券,其中合肥市低空经济基础设施建设项目以18.6亿元的投资规模正式落地,重点围绕低空智联网基础设施、地面基础设施体系、低空飞行支撑体系、低空飞行保障体系、低空飞行服务与一网统飞指挥中心、安全防护体系六大领域。 🔥2024年政策推动低空经济加速发展,2025年专项债和基础设施建设持续落地,低空产业迎来重大发展机遇。我们认为空管、低空安防两
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CCL产业、锂电、芯片、固态、机器人信息汇总
【德福科技】【菲利华】【华正新材】持续上修的CCL产业链!1028 CCL上游铜箔更新: 1️⃣产能&需求:#供需缺口或将继续放大、明年三井转产后预计高端铜箔产能在8000t+、行业整体高端铜箔产能在1w~2wt。仅仅针对hvlp4来看,缺口已经很大:1)良率80~90%假设下, Rubin需求约300~700t/月,Amazon AWS 800~850t/月,Meta MTIA 200t/月,AMD MI450 100~200t/月,800G交换机 400t/月,合计1800~2350t/月。
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半导体设备、材料端、矿山机械、AIpcb信息汇总
【申万宏源化工】存储景气持续上行,持续看好半导体材料端有机会 # 存储芯片行业正加速迈入“超级周期”。据韩媒报道,三星电子、SK海力士等主要内存供应商,将在今年第四季度继续向客户调整报价,价格预计将上调高达30%,涨价幅度超预期。不同于以往的“去库存复苏”,这轮周期的动力来源于AI真实需求拉动,不是单纯的库存博弈。全球AI基础设施建设的加速,使得存储需求曲线更陡、更持久。 【雅克科技】国内HBM相关材料核心标的,前驱体、光刻胶、LNG板材三大核心增长点驱动业绩高增长。 【安集科技】国内抛光液龙头
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冬日美食都有啥?
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AI算力、铝、风能、机器人信息汇总
【天风电子团队】安费诺继续持续超预期,继续看好AI算力带来铜互连增量 安费诺发布Q3成绩单:收入:61.94亿美元,同比+53%;EPS $0.97(+102%),经营利润率27.5%(公司历史新高)。公司几乎所有终端市场均实现有机增长,AI相关需求异常强劲,高附加值互连/线缆与系统解决方案放量;Q4指引 2025:收入 60–61亿美元(+39%~+41%),调整后EPS $0.89–$0.91(+62%~+65%)。 1、通讯解决方案(Communications Solutions):收入
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地缘政治发展、深地经济、OPENAI、苹果销售以及个股汇总
【俄乌火速点评 | KY策略】欧洲联手公开支持“接触线为谈判起点”,停火框架进入实质化阶段 1️⃣就在刚刚,泽连斯基发布联合声明! 10月21日,乌克兰与多国领导人发布联合声明,首次明确“强力支持特朗普提出的立即停火”,并提出“以当前实际控制线作为谈判起点”。同时,声明强调将“动用俄被冻结主权资产的全部价值,为乌克兰提供稳定资源保障”。这意味着停火议题已从多边外交试探,进入政策落地前夜。 2️⃣本次声明最大的变化是什么? 与此前欧洲仅强调“长期援乌”“维护领土完整”不同,本次声明首次在正式文件中
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离岛免税、冰雪经济、煤炭、商业航天、量子科技方向汇总
【中信社服】离岛免税政策再优化,多方面利好免税销售——免税行业重大事项点评 财政部、海关总署、税务总局10月17日联合印发公告,调整海南离岛旅客免税购物政策,并定于11月1日起实施。调整涉及5项内容: ✔一是扩大离岛免税商品范围,增加宠物用品、可随身携带的乐器、微型无人机、小家电等商品。优化后的离岛免税商品由45大类提高至47大类。 ✔二是允许服装服饰、鞋帽、陶瓷制品、丝巾、咖啡、茶等国内商品,进入离岛免税店销售,退(免)增值税、消费税。 ✔三是将离岛旅客免税购物年龄由年满16周岁调整为年满18
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充电桩三年计划、AIDC供电方案市场信息汇总
【开源电新】充电桩三年倍增计划落地-1015 ———— ❗️事件:10月15日,国家发改委印发《电动汽车充电设施服务能力“三年倍增”行动方案(2025-2027年)》的通知,目标到27年底,#在全国建成2800万个充电设施,提供超3亿千瓦的公共充电容量,满足超过8000万辆电动汽车充电需求。 a)城市快充网络:到2027年底,#全国城市新增160万个直流充电枪,其中包括10万个大功率充电枪。 b)高速公路充电设施更新改造:到2027年底,在高速公路服务区(含停车区)新建改建4万个60千瓦以上“超
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你们那里供暖了吗
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科学仪器、港口航运、钴出口、信创、EDA市场信息汇总
【广发环保 郭鹏/陈龙】科学仪器国产替代仍可期,重视股息资产 聚光科技、钢研纳克、山高环能、朗坤科技、海螺创业、瀚蓝环境、永兴股份、久吾高科 #26年国产替代有望提速,关注科研仪器自主可控 国务院办公厅近日印发《关于在政府采购中实施本国产品标准及相关政策的通知》,政府采购活动中对本国产品的报价给予20%的价格扣除。科研仪器行业下游中政府机构(环境监测单位、海关、高校、医院等)占比较高,预计本国产品的竞争力将得到有效提升,国产替代进程有望加速。当前国际贸易形势存在较多不确定性,国产替代、自主可控仍
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OpenAI、AMD、存储、固态国庆跟踪
【天风电新】OpenAI发布Pulse与Sora 2,算力需求将迎来爆炸性增长-1002 ——————————— 近日,OpenAI接连发布两个新的AI应用场景: -Pulse:后台分析用户数据,主动提供个性化更新,让ChatGPT从“被动响应”转向“主动服务”。 -Sora 2:AI生成的视频音频在真实感、一致性等性能上进步显著,同步推出了Sora视频社交APP,类似“AI版抖音”。 OpenAI新功能将对算力提出更高需求 Pulse的Token消耗量将显著高于ChatGPT传统问答模式: 1
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DeepSeek-V3.2-Exp、存储、锡、新能源信息汇总
【DeepSeek-V3.2-Exp】“长文本+降本“利好应用落地 【模型亮点:降本50%】引入DeepSeekSparseAttention(DSA),针对【长文本】的训推效率进行了【探索性】的优化和验证。在测试集表现与V3.1-Terminus相近的情况下,API的成本将降低50%以上,输入(缓存命中)/(缓存未命中)/输出分别定价0.2/2/3元每百万Tokens。 【DSA:长文本性能&整体性价比提升】和DeepSeek此前提出的NSA的算法逻辑类似,通过信息预筛选(只处理关键信
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存储、绿色甲醇、三季报预测、大储、PVC、聚酯产业链周末信息汇总
【国金电子】每周存储价格更新: NAND与DRAM预期将持续上涨 0928 NAND Flash:#小容量,本周64/32/2/1Gb均价为6.153/3.529/1.043/0.936美金,相较上周同增0.33%/0.26%/0.58%/0.21%,相较上月同增-2.13%/-0.14%/0.68%/2.63%,稳中有升。#大容量,本周1Tb QLC/1Tb TLC/512Gb TLC/256Gb TLC wafer均价为5.1/5.7/3.5/3.2美金,相较上周同增2.0%/1.8%/2.
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【国盛军工】政策与资金持续加码,低空产业进入基建落地与应用拓展关键期 🔥合肥低空经济专项债项目正式落地。2025/8/26安徽省财政厅正式发行456亿元专项债券,其中合肥市低空经济基础设施建设项目以18.6亿元的投资规模正式落地,重点围绕低空智联网基础设施、地面基础设施体系、低空飞行支撑体系、低空飞行保障体系、低空飞行服务与一网统飞指挥中心、安全防护体系六大领域。 🔥2024年政策推动低空经济加速发展,2025年专项债和基础设施建设持续落地,低空产业迎来重大发展机遇。我们认为空管、低空安防两
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CCL产业、锂电、芯片、固态、机器人信息汇总
【德福科技】【菲利华】【华正新材】持续上修的CCL产业链!1028 CCL上游铜箔更新: 1️⃣产能&需求:#供需缺口或将继续放大、明年三井转产后预计高端铜箔产能在8000t+、行业整体高端铜箔产能在1w~2wt。仅仅针对hvlp4来看,缺口已经很大:1)良率80~90%假设下, Rubin需求约300~700t/月,Amazon AWS 800~850t/月,Meta MTIA 200t/月,AMD MI450 100~200t/月,800G交换机 400t/月,合计1800~2350t/月。
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【申万宏源化工】存储景气持续上行,持续看好半导体材料端有机会 # 存储芯片行业正加速迈入“超级周期”。据韩媒报道,三星电子、SK海力士等主要内存供应商,将在今年第四季度继续向客户调整报价,价格预计将上调高达30%,涨价幅度超预期。不同于以往的“去库存复苏”,这轮周期的动力来源于AI真实需求拉动,不是单纯的库存博弈。全球AI基础设施建设的加速,使得存储需求曲线更陡、更持久。 【雅克科技】国内HBM相关材料核心标的,前驱体、光刻胶、LNG板材三大核心增长点驱动业绩高增长。 【安集科技】国内抛光液龙头
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冬日美食都有啥?
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AI算力、铝、风能、机器人信息汇总
【天风电子团队】安费诺继续持续超预期,继续看好AI算力带来铜互连增量 安费诺发布Q3成绩单:收入:61.94亿美元,同比+53%;EPS $0.97(+102%),经营利润率27.5%(公司历史新高)。公司几乎所有终端市场均实现有机增长,AI相关需求异常强劲,高附加值互连/线缆与系统解决方案放量;Q4指引 2025:收入 60–61亿美元(+39%~+41%),调整后EPS $0.89–$0.91(+62%~+65%)。 1、通讯解决方案(Communications Solutions):收入
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【俄乌火速点评 | KY策略】欧洲联手公开支持“接触线为谈判起点”,停火框架进入实质化阶段 1️⃣就在刚刚,泽连斯基发布联合声明! 10月21日,乌克兰与多国领导人发布联合声明,首次明确“强力支持特朗普提出的立即停火”,并提出“以当前实际控制线作为谈判起点”。同时,声明强调将“动用俄被冻结主权资产的全部价值,为乌克兰提供稳定资源保障”。这意味着停火议题已从多边外交试探,进入政策落地前夜。 2️⃣本次声明最大的变化是什么? 与此前欧洲仅强调“长期援乌”“维护领土完整”不同,本次声明首次在正式文件中
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【中信社服】离岛免税政策再优化,多方面利好免税销售——免税行业重大事项点评 财政部、海关总署、税务总局10月17日联合印发公告,调整海南离岛旅客免税购物政策,并定于11月1日起实施。调整涉及5项内容: ✔一是扩大离岛免税商品范围,增加宠物用品、可随身携带的乐器、微型无人机、小家电等商品。优化后的离岛免税商品由45大类提高至47大类。 ✔二是允许服装服饰、鞋帽、陶瓷制品、丝巾、咖啡、茶等国内商品,进入离岛免税店销售,退(免)增值税、消费税。 ✔三是将离岛旅客免税购物年龄由年满16周岁调整为年满18
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充电桩三年计划、AIDC供电方案市场信息汇总
【开源电新】充电桩三年倍增计划落地-1015 ———— ❗️事件:10月15日,国家发改委印发《电动汽车充电设施服务能力“三年倍增”行动方案(2025-2027年)》的通知,目标到27年底,#在全国建成2800万个充电设施,提供超3亿千瓦的公共充电容量,满足超过8000万辆电动汽车充电需求。 a)城市快充网络:到2027年底,#全国城市新增160万个直流充电枪,其中包括10万个大功率充电枪。 b)高速公路充电设施更新改造:到2027年底,在高速公路服务区(含停车区)新建改建4万个60千瓦以上“超
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【广发环保 郭鹏/陈龙】科学仪器国产替代仍可期,重视股息资产 聚光科技、钢研纳克、山高环能、朗坤科技、海螺创业、瀚蓝环境、永兴股份、久吾高科 #26年国产替代有望提速,关注科研仪器自主可控 国务院办公厅近日印发《关于在政府采购中实施本国产品标准及相关政策的通知》,政府采购活动中对本国产品的报价给予20%的价格扣除。科研仪器行业下游中政府机构(环境监测单位、海关、高校、医院等)占比较高,预计本国产品的竞争力将得到有效提升,国产替代进程有望加速。当前国际贸易形势存在较多不确定性,国产替代、自主可控仍
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【DeepSeek-V3.2-Exp】“长文本+降本“利好应用落地 【模型亮点:降本50%】引入DeepSeekSparseAttention(DSA),针对【长文本】的训推效率进行了【探索性】的优化和验证。在测试集表现与V3.1-Terminus相近的情况下,API的成本将降低50%以上,输入(缓存命中)/(缓存未命中)/输出分别定价0.2/2/3元每百万Tokens。 【DSA:长文本性能&整体性价比提升】和DeepSeek此前提出的NSA的算法逻辑类似,通过信息预筛选(只处理关键信
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【国金电子】每周存储价格更新: NAND与DRAM预期将持续上涨 0928 NAND Flash:#小容量,本周64/32/2/1Gb均价为6.153/3.529/1.043/0.936美金,相较上周同增0.33%/0.26%/0.58%/0.21%,相较上月同增-2.13%/-0.14%/0.68%/2.63%,稳中有升。#大容量,本周1Tb QLC/1Tb TLC/512Gb TLC/256Gb TLC wafer均价为5.1/5.7/3.5/3.2美金,相较上周同增2.0%/1.8%/2.
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【天风电子团队】安费诺继续持续超预期,继续看好AI算力带来铜互连增量 安费诺发布Q3成绩单:收入:61.94亿美元,同比+53%;EPS $0.97(+102%),经营利润率27.5%(公司历史新高)。公司几乎所有终端市场均实现有机增长,AI相关需求异常强劲,高附加值互连/线缆与系统解决方案放量;Q4指引 2025:收入 60–61亿美元(+39%~+41%),调整后EPS $0.89–$0.91(+62%~+65%)。 1、通讯解决方案(Communications Solutions):收入
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2025-10-22 07:50:46
地缘政治发展、深地经济、OPENAI、苹果销售以及个股汇总
【俄乌火速点评 | KY策略】欧洲联手公开支持“接触线为谈判起点”,停火框架进入实质化阶段 1️⃣就在刚刚,泽连斯基发布联合声明! 10月21日,乌克兰与多国领导人发布联合声明,首次明确“强力支持特朗普提出的立即停火”,并提出“以当前实际控制线作为谈判起点”。同时,声明强调将“动用俄被冻结主权资产的全部价值,为乌克兰提供稳定资源保障”。这意味着停火议题已从多边外交试探,进入政策落地前夜。 2️⃣本次声明最大的变化是什么? 与此前欧洲仅强调“长期援乌”“维护领土完整”不同,本次声明首次在正式文件中
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西麦食品
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韭香朋友
2025-10-21 07:24:42
离岛免税、冰雪经济、煤炭、商业航天、量子科技方向汇总
【中信社服】离岛免税政策再优化,多方面利好免税销售——免税行业重大事项点评 财政部、海关总署、税务总局10月17日联合印发公告,调整海南离岛旅客免税购物政策,并定于11月1日起实施。调整涉及5项内容: ✔一是扩大离岛免税商品范围,增加宠物用品、可随身携带的乐器、微型无人机、小家电等商品。优化后的离岛免税商品由45大类提高至47大类。 ✔二是允许服装服饰、鞋帽、陶瓷制品、丝巾、咖啡、茶等国内商品,进入离岛免税店销售,退(免)增值税、消费税。 ✔三是将离岛旅客免税购物年龄由年满16周岁调整为年满18
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大连圣亚
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韭香朋友
2025-10-16 07:22:05
充电桩三年计划、AIDC供电方案市场信息汇总
【开源电新】充电桩三年倍增计划落地-1015 ———— ❗️事件:10月15日,国家发改委印发《电动汽车充电设施服务能力“三年倍增”行动方案(2025-2027年)》的通知,目标到27年底,#在全国建成2800万个充电设施,提供超3亿千瓦的公共充电容量,满足超过8000万辆电动汽车充电需求。 a)城市快充网络:到2027年底,#全国城市新增160万个直流充电枪,其中包括10万个大功率充电枪。 b)高速公路充电设施更新改造:到2027年底,在高速公路服务区(含停车区)新建改建4万个60千瓦以上“超
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特锐德
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2025-10-15 20:47:29
你们那里供暖了吗
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韭香朋友
2025-10-13 07:05:04
科学仪器、港口航运、钴出口、信创、EDA市场信息汇总
【广发环保 郭鹏/陈龙】科学仪器国产替代仍可期,重视股息资产 聚光科技、钢研纳克、山高环能、朗坤科技、海螺创业、瀚蓝环境、永兴股份、久吾高科 #26年国产替代有望提速,关注科研仪器自主可控 国务院办公厅近日印发《关于在政府采购中实施本国产品标准及相关政策的通知》,政府采购活动中对本国产品的报价给予20%的价格扣除。科研仪器行业下游中政府机构(环境监测单位、海关、高校、医院等)占比较高,预计本国产品的竞争力将得到有效提升,国产替代进程有望加速。当前国际贸易形势存在较多不确定性,国产替代、自主可控仍
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中国长城
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2025-10-09 07:03:58
OpenAI、AMD、存储、固态国庆跟踪
【天风电新】OpenAI发布Pulse与Sora 2,算力需求将迎来爆炸性增长-1002 ——————————— 近日,OpenAI接连发布两个新的AI应用场景: -Pulse:后台分析用户数据,主动提供个性化更新,让ChatGPT从“被动响应”转向“主动服务”。 -Sora 2:AI生成的视频音频在真实感、一致性等性能上进步显著,同步推出了Sora视频社交APP,类似“AI版抖音”。 OpenAI新功能将对算力提出更高需求 Pulse的Token消耗量将显著高于ChatGPT传统问答模式: 1
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上海洗霸
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中秋快乐
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2025-09-30 07:22:13
DeepSeek-V3.2-Exp、存储、锡、新能源信息汇总
【DeepSeek-V3.2-Exp】“长文本+降本“利好应用落地 【模型亮点:降本50%】引入DeepSeekSparseAttention(DSA),针对【长文本】的训推效率进行了【探索性】的优化和验证。在测试集表现与V3.1-Terminus相近的情况下,API的成本将降低50%以上,输入(缓存命中)/(缓存未命中)/输出分别定价0.2/2/3元每百万Tokens。 【DSA:长文本性能&整体性价比提升】和DeepSeek此前提出的NSA的算法逻辑类似,通过信息预筛选(只处理关键信
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金山办公
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2025-09-29 07:15:48
存储、绿色甲醇、三季报预测、大储、PVC、聚酯产业链周末信息汇总
【国金电子】每周存储价格更新: NAND与DRAM预期将持续上涨 0928 NAND Flash:#小容量,本周64/32/2/1Gb均价为6.153/3.529/1.043/0.936美金,相较上周同增0.33%/0.26%/0.58%/0.21%,相较上月同增-2.13%/-0.14%/0.68%/2.63%,稳中有升。#大容量,本周1Tb QLC/1Tb TLC/512Gb TLC/256Gb TLC wafer均价为5.1/5.7/3.5/3.2美金,相较上周同增2.0%/1.8%/2.
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新凤鸣
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韭香朋友
2025-09-25 06:32:03
机器人、先进陶瓷、低空产业、可控核聚变、云栖大会、铜、存储设备
【国盛军工】政策与资金持续加码,低空产业进入基建落地与应用拓展关键期 🔥合肥低空经济专项债项目正式落地。2025/8/26安徽省财政厅正式发行456亿元专项债券,其中合肥市低空经济基础设施建设项目以18.6亿元的投资规模正式落地,重点围绕低空智联网基础设施、地面基础设施体系、低空飞行支撑体系、低空飞行保障体系、低空飞行服务与一网统飞指挥中心、安全防护体系六大领域。 🔥2024年政策推动低空经济加速发展,2025年专项债和基础设施建设持续落地,低空产业迎来重大发展机遇。我们认为空管、低空安防两
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四川九洲
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