苹果MR即将发布，上游检测/组装设备受益催化。近期市场持续挖掘苹果MR产品细节，有望春季发布会或者WW­DC大会上面世，生产线检测/组装设备产业链迎来行情催化。

半导体测试设备继续放量，替代空间与确定性兼具。子公司op­t­i­ma在无图形缺陷检测市场竞争力十足，面向硅片厂份额绝对领先，面向fab厂已供货三星索尼等，系成熟产品的中国市场拓展，替代优势与推进确定性凸显。

3C设备基本盘业务稳中向好，创新驱动成长。A客户三季度15新机型创新升级点较多，新增设备采购需求弹性较大。赛腾研发、生产与服务能力强，规模体量有望持续提升。

预计22/23年净利润为3.1/4.2亿元，对应PE22/16倍，持续推荐!