【中信计算机】国产替代最强音 ：华为算力展望-昇腾+鲲鹏的AI算力+通用算力结合其开放的生态有望满足智算中心建设对于国产AI芯片的需求，推动相关合作伙伴业绩增长

- 鲲鹏：通用计算，以开源构筑生态。硬件上，鲲鹏为合作伙伴提供主板等，帮助其开发自有品牌，伙伴出货占比约95%；软件上，鲲鹏开源操作系统+数据库，通过开源实现生态追赶。

- 昇腾：AI算力，硬件性能领先，软件对标CUDA。硬件上，昇腾对外输出计算模组与板卡；软件上，以CANN对标CUDA，向上兼容自研昇思及主流AI训练框架，并通过行业伙伴+教育培养发展生态；国内现有城市智算中心中，以建设数量计，华为占约79%的市场份额。

- 我们看好鲲鹏、昇腾生态完善以及国内智算中心建设需求带来相关硬件、软件合作伙伴增长，建议关注华为产业链相关公司：1）基础设施层：拓维信息、东华软件、神州数码等；2）软件层：中国软件、海量数据、软通动力等。