1）务必重视，7月9日我国成功发射卫星互联网技术试验卫星，卫星互联网是产业元年，24.06前海南工位发射规划明晰，可类比5G前夜的PCB，重视卫星制造产业链，排序【信科移动、铖昌科技、震有科技】2020年以来，行业最深度的框架，详细报告请联系我们！

2）光通信板块，我们近期观点非常明确，定性判断（出海/突破情况/落地情况/供需格局）优于定量测算（究竟几比几），综合考虑胜率与赔率的平衡。【旭创胜率依然最佳，赔率兼顾；相对赔率选手则可考虑华工科技、新易盛等（关注大客户进度）】，适度产业链上下延伸（芯片和交换机）。

3）运营商表面短期热度下降，但仍是数据要素等催化的布局良机，WAIC运营商大模型发布，数据局与政策后续关注。运营商是申万通信一直在推的优势赛道，仍然【H股移动+A股电信】序列。

4）智联汽车，政策短期催化、股价长期低位、实际近两个月销量不差，预期反转后反弹，排序【电连技术 华测导航 永贵电器 瑞可达 和而泰】

5）机器人和自动化结合的通信机会，在智能制造！AI之外可以选择向更白的方向切，【宝信软件/中控技术（计算机）】。