1、事件刺激：10月18日，专家交流纪要显示，9月13号，教育部下发了一个关于抓紧做好职校和高校项目储备工作的预通知。该文件还表明了两个核心：第一，相关专项贷款利息3.2%，国家补息2.5%，贷款实际利率为0.7%。第二，原则上每所学校申报项目不低于2000万。

2、具体：

1）金额超预期：这一次政策文件是2000亿，但高校内部会议说是6000亿的贴息贷款，一个提供商做一个高校甚至一个院系就能养活公司，6000亿不是申报额是确定下发的金额，可能有小部分高校资料不全还没有下发。

2）资金交付时间：国家要求高校在12月31号之前必须完成20%的支付（指到学校账户的钱总数的20%要支付出去）。高校发标的时间点将集中在10月30号至11月10号之间，时间再晚就很难完成12月31号之前20%资金支付的要求。

3）平均价格提升：前几年高校一间教室的预算大概在5至7万，最多十几万的水平。目前跟踪来看，普通教室的预算在25万到50万不等，阶梯教室基本在80万左右；职教的实训、智慧教室方面的预算在15万左右。

4）高校和普校比较

平均金额和回款力度比较：高校>普校；

高校主要方向：实验室设备信息化、智慧教室、实训室、数据中心。

普校主要方向：智慧作业（刚需）>德育（音、美、劳）>体育。

3、风险提示，核心公司已涨幅较大，注意回调风险。

4、概念公司：

国新文化（42亿）：教育信息化+央企；

智微智能（62亿）：教育信息化及装备核心配件，鸿合科技等上游；

佳发教育（45亿）：智慧教室+实训室+数据中心；

鸿合科技（63亿）：教育信息化+智慧课堂；

苏州科达（28亿）：教育信息化+清华/浙大等智慧教室；

高斯贝尔（22亿）：智慧校园云平台；

（资料来源：某上市公司智慧教育事业部领导交流纪要、公告）