4月政治局会议基调需要客观评估一季度经济数据，整体而言呈现喜忧参半、分层复苏的特点；

今年结构性问题相较同为低基数的2021年要严重，体现为可选消费低迷，民间投资信心不足，

地产风险缓释程度不够，就业形势严峻，工业企业利润大幅下行等方面。

还是走低估值轮动逻辑，这些板块跌的很久了，估值低，筹码分散；

同时刚好TMT板块处于调整消化估值期；
包括资金前几天拉传媒出版，新能源，现在的军工。

拉一波反弹，反手回流TMT是肯定的，就是很伤情绪。

在弱复苏，流动性宽裕的情况下；
TMT一定是全年的主线行情，要有信仰