此外芯片属于比较坑的，节前强势的国民技术和富满微都并未被英伟达要高ASIC或孙正义1000亿造芯片的消息刺激。

早盘最亮眼的无疑是Sora文生视频、多模态和MR混合现实题材，假期给群同学挖掘的因赛集团一字，中文在线，万兴科技快速封20厘米，而一直看好的亿道也早盘快速封涨停。

从题材新旧对比来说，文生视频/混合现实题材 新 而 克来机电相关的 机器人和CPO旧，因此挖掘对标个股比较有利。

今天的市场环境过万亿，今日环境比较适合做一些对标挖掘。

一、首先是文生视频的“应用”，英伟达高级研究科学家Jim Fan专门就Sora应用在游戏和影视中目前的表现给出一段评论：

核心思想：Sora这种依靠大量阅读虚幻引擎合成数据的，目前仍然无法准确建模，但结合人工修补调整，未来运用在游戏上确实可行。

盛天网络的优势：

1、近期投资者活动已证实公司是游戏公司里利用AI赋能最有效的公司之一。已拥有公司自建的AI绘图系统完成自有大模型及Lora的训练, 比之前提升了近50%的效能。接下来就是探索AI在视频素材上的运用。可见这家公司已经走在行业前沿的道路上。

2、AI多模态：与清华孵化的AI独角兽合作开发并推出“AI声音多模态超拟人大模型”

而聆心智能孵化自清华大学，正致力于打造新一代“安全、可控、拟人”的超拟人大模型。聆心智能CEO张逸嘉在发布会上表示，公司与智谱深度合作，基于GLM基座打造的超拟人大模型是“能提供情绪价值的超拟人大模型”。

张逸嘉介绍，该大模型具有数百亿的参数量，是商业应用中参数规模较大的语言模型，在对话信息量、相关性、一致性、安全性等多个维度的性能评测中优于所有基线模型，达到目前中文对话模型的最优性能。

2月18日国家互联网信息办公室发布第四批深度合成服务算法备案信息，“给麦”获得深度合成算法备案

二、混合现实MR或XR

假期苹果头显VP最为人诟病的点，除了物理的“重”，更多的是缺少"高频应用”，这种社交言论的分歧其实是激发优秀应用诞生的土壤。

亿道信息合作的Rokid是国内除了硬件龙头外，探索和举办XR应用最早也是最有储备的非上市公司。

盛天网络2023年与Rokid 达成XR合作协议，还出资2500万成立XR产业链投资基金。

而根据亿欧统计，Rokid在国内的出货量市占率是第一的

恒信东方MR概念的表述是：与国内MR硬件厂商Nreal合作开发VR内容，跟盛天与Rokid的合作模式几乎一模一样。但恒信东方亏损 -3个亿，而盛天没有业绩预告，说明至少是不亏损的。

三、技术分析公司股价是游戏公司里少有的前期抗跌品种

在前期暴跌潮种，公司股价最低位在2023年10月26日低点附近企稳反弹。是除了大屁股昆仑万维、神州泰岳、恺英网络以外，中小市值里最抗跌的品种。

而节前2月8日大涨的游戏股，比如迅游科技、恒信东方等，都跌到了2022年10月附近。而反弹最厉害的2连板电魂网络，前期更是跌穿了2022年5月份到9月份的低点。这些游戏股基本上把2023年的涨幅全都给抹杀了。可见目前的反弹大概率是超跌，而非逻辑受益。

一个合理的推理是，里面并非完全由量化投机主导，机构也有相当一部分资金看好，原因如下：

一、公司AI赋能游戏取得了比较实质的进展（如前面所述），业内最热的幻兽帕鲁一个小公司不到5000万的成本短短一个多月取得破纪录的13个亿的收入，且传言将被微软收购证明了小公司通过AI缝合创造爆款逆势的可能性！

二、公司自身拥有强悍的IP改造储备（大航海时代将由腾讯今年代理发行），存量游戏《三国志.战略版》常年占据Sense Tower中国Appstore手游收入排行前10. 同时也有新游戏的版号储备。

《三国志.战略版》2024年1月中国app 手游收入排名第10，盛天网络在腾讯、网易和米哈游三大巨头之间

三、面临爆款缝合游戏频繁的服务器崩溃，云游戏可能是下一个云服务厂商和游戏大厂战争之地！

云游戏：盛天排名第1

网络游戏：盛天排名第6, 排在它前面的都有其他加分项：佳云科技主业广告营销（Sora目前最受益行业之一，广告营销行业今天3个20厘米），紫天科技有算力加分，杭州高新是节前首个20厘米，且有核电新质生产力加分（实际今天没连板已是不及预期）。

祝好~