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矿家子弟
龙头选手
2021-04-18 18:01:28
北京储能电站爆炸点评及影响分析
事件:根据人民政协网等报道,2021年4月16日,北京集美大红门25MWh 直流光储充一体化电站项目发生爆炸事故。事故发生时电站正在调试。根据公开信息,该储能电站2019年投运,属于用户侧光伏-储能-充电桩一体化系统,储能电池为25MWh退役磷酸铁锂电池,部分电芯为国轩高科供应。 尝试分析原因:电站首先发生起火,而后消防员在处置过程中发生爆炸导致人员伤亡,也就是先起火后爆炸。从现象看与美国2019年APS储能系统起火和爆炸过程非常相似,根据APS事故调查结果来看,最主要原因是电池燃烧后产生大量爆
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国轩高科
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-16 12:15:37
天赐材料跟踪
原料供给改善在即,铁锂业务拓展顺利 成本上涨传导顺利,原料供给改善在即。Q1产量约为2.5万吨,原料供给和春节因素一定程度限制了公司前期产能的释放。其中供需矛盾最为显著的VC,公司现有1000吨产能爬坡顺利,4月中旬预计可以实现设计产能,主要供应商的产能投放进展也比较顺利,原材料供需紧张的局面预计在4月开始会显著改善,Q2产量预计可以达到3万吨。价格方面,公司采取公式定价,成本传导非常顺利,目前原料和电解液价格均高位企稳,材料急速上涨过程中的时滞影响消除,电解液业务盈利能力有望进一步改善。 铁锂
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天赐材料
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-15 22:51:04
隆基基本面更新及Q1业绩预测
出货量:预计Q1公司硅片出货量26-28亿片,其中自用外卖比例均在50%上下。 毛利率:硅片因为Q1硅料快速上涨,但公司硅片及时顺涨,硅片盈亏有保障;我们预计公司硅片Q1毛利率与去年Q4基本持平。组件因为尽管Q1原料价格承压、3月开工率下调,但公司拥有强大的供应链管理能力;我们预计公司组件电池片环节(不含硅片)微利,后续随着原材料,进入修复区间。 公司在硅片环节龙头地位稳固,非硅成本优势明显;在组件环节拥有强大的供应链管理和销售能力。尽管一季度原料价格压制、下游需求观望,行业进入淡季,但后续随着
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隆基绿能
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-15 20:08:44
固德威涉诉公告点评:涉诉产品已不生产,将积极应诉并妥善处理
【事件】公司今日公告,收到北京法院送达的起诉状等资料,涉诉金额1015万元。本案原告诉讼公司的原因为涉案产品实物和说明书中印有公司主体信息。 【公告原因】本案三家被告公司涉诉总金额1015万元,超过公司2019年总资产的1%,因此需要进行披露。本次案件与招股书中固德威诉泽众案件不同。 【影响和应对】原告对公司的诉讼所【涉及的产品不涉及核心专利,且该定制产品已不再生产】,因此对公司后续经营无重大不利影响。公司将积极应诉并妥善处理,后续事件进展将及时公告。 【盈利与估值】公司是组串式逆变器翘楚、户用
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固德威
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-13 17:16:46
周二市场收评
一、市场是连续回调5个交易日后第一天真正回暖,市场资金高低切换 昨天大盘对业绩亮眼的机构抱团股也是一顿闷杀,回头看,这是情绪极致低迷的一种表现,只有在市场非常恐慌的时候,市场资金才会出现这样不管利好利空,集体性的偏差杀跌。 今天市场资金对昨天这种错杀进行纠偏:昨天业绩高增而被错杀的万华化学今日大涨,今日盘前业绩超预期的热景生物20%一字涨停,业绩亮眼的个股大部分在今日都迎来了修复。 今天市场是连续回调5个交易日后第一天真正回暖。 资金高低切换,从高位的旧板块(碳中和/电力)切换到低位的板块(养殖
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*ST金比
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国光连锁
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-12 22:39:40
TCL 科技一季度业绩预告会议纪要
基本情况: 净利润:30.5-34.2 亿元 上升 10-11 倍,归母:23.2-25.5 亿元,上升 470%-520%。 分拆来看:净利润由三部分构成:TCL 华星+中环股份+产业金融投资; 21Q1 业绩中华星+中环股份合计占比 98%,产业金融投资业务基本没有贡献; 金融投资:Q1 业绩贡献是过去 10 个季度最低的一次,但是全年同比会有稳步增长的。 2020Q1 金融投资这块归母贡献超过 6 个亿。环比 Q4 的 6 个亿也有很大减少。 中环股份:2021Q1 归母 5.4 个亿,2
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TCL科技
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-09 17:11:55
本周市场收评
本周大盘指数几乎天天都是阴线,操作难度非常高 本周只有4个交易日,但大盘指数几乎天天都是阴线,持续走低,题材轮动切换非常快,稍有不慎很容易就遭遇市场一顿毒打。 本周二,假期回来第一天,机构抱团股被快速被往下摁,开盘就被摁了30分钟,机构抱团拖累大盘从而压制了市场情绪,资金拉升一下消息刺激的题材(国防军工/HJT电池/碳中和),也是脉冲之后这几天把涨幅给回吐了。 本周三,港股通也恢复,周二被内资砸了一蒙圈的机构抱团股在周三又遭受到了港股通资金大幅撤离,机构股又被一顿猛锤。但是因为妖股顺控发展停牌了
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泰坦股份
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-09 08:22:46
挖机目前数据分析及展望
3月数据:据中国工程机械工业协会对26家挖掘机制造企业统计,2021年3月销售各类挖掘机79035台,同比增长60%,超此前市场7万台的预期;其中国内72977台,同比增长56.6%;出口6058台,同比增长117%。 1-3月数据:共销售挖掘机126941台,同比增长85%;其中国内113565台,同比增长85.3%;出口13376台,同比增长81.9%。 4月展望:根据恒立液压油缸排产数据,4月恒立挖机油缸排产同比+32%,划重点,但但但但但但是环比-6.5%,估计4月在高基数基础上依然会有
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恒立液压
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-08 19:23:00
情绪变化本质
一、题材高潮后的大分化,亏钱效应显现 我们在今天盘前就提醒:“昨天因为顺控发展停牌,很多人气个股想要卡位而出现了集体加速,并带动相关板块(次新/碳中和)高潮了,并且这些板块属于纯题材炒作,高潮之后,今天是要迎来大分化的。 ” 今天这些加速后的个股上演抢跑出逃的大戏码 上演天地板的:永茂泰(此前5连板)、豫能控股(此前5连板),银星能源盘中上演天地板尾盘拉上来了一点,最终跌幅16%,深水海纳从日内高点到收盘跌下来23%; 日内从高点回落超过10%的人气股:美邦股份、中电电机(开盘就快速被摁倒跌停,
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泰坦股份
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-08 12:40:28
周四午盘
一、指数看上去很顽强,但是市场还是一片混沌 昨天强势的品种(碳中和/电力)今日大幅杀跌,今天撑起指数的品种主要是机构抱团股,而机构抱团股昨天属于领跌的品种。并且机构抱团中今日领涨的个股也都是昨日杀跌过的个股。 9:30—9:50,碳中和/电力快速杀跌的背景下,机构抱团股走强,为市场稳定了一些局面。 9:50之后,活跃资金尝试展开进攻,但是盘中活跃资金浅尝辄止,东拉西扯,而不敢持续性进攻。 9:53—10:01,海南讲话,资金快速拉升了一把海南板块,但是资金浅尝辄止,海南板块冲高后震荡; 10:1
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*ST仁东
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-08 10:05:57
光伏现状与预期
简单总结一下近期光伏各环节的调研交流情况,综合现状与预期,还是硅片环节格局好一些。其他的环节要等二季度末的6.30抢装并网以及四季度的传统旺季,还要继续观察。 多晶硅:四月初国内一线的主流多晶硅企业就陆续开始与下游采购敲定四月长单,截至目前国内主流大厂四月长单基本已经签完,硅料价格继续处于上涨中:清明节前单晶复投料主流新签订单价格落在130-135元/公斤,个别上周早签的订单也有落在130元/公斤以下;清明节后成交价格仍在继续小涨,有签单成交已超过135元/公斤。整体而言,四月初整体长单签单价格
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TCL中环
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-07 11:34:23
午间梳理
涨价驱动的业绩高增+低PE预期更容易受到资金的青睐: 1)中远海控,昨晚披露一季报预告高增长,由于集装船运价上涨,公司一季度净利润154亿,同比增长52倍。预计全年净利润在450亿左右,当前市值对应PE仅4倍左右,今天一字板涨停,要知道这可是近两千亿市值的大象,可见资金对业绩的青睐度。 2)稀土矿,由于稀土价格持续上涨,所有稀土矿公司也有业绩大增的预期,同时据测算,上游核心公司的全年PE均在十几倍,所以在业绩高增和低PE的预期下,今天稀土矿相关公司相对强势。(与之形成鲜明对比的是,同是上游矿涨价
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美邦服饰
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-06 00:27:59
中环股份调研
光伏业务: 1、 目前是否有减产:公司目前硅片没有因为硅料问题减产。 2、 混用好坏料影响硅片质量问题:混用好坏料的做法公司从几年前就开始做了,这几年还在不断提升混料工艺和技术,并且期间客户没有反馈质量问题;最近混料的做法只是以前的延续,所以目前硅片仍然没有任何质量问题。 3、 应对硅料紧缺的对策:1、混料;2、提高硅料利用率;3、公司一直和上游供应商保持着良好合作关系,并且今年的硅料采购早有布局,只是很多采购不做公告而已。中环今年硅料需求已经在去年都定完了。 4、 对硅料走势判断:认为多晶硅不
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TCL中环
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-06 00:25:40
近期市场反弹观点
短期反弹由相对收益投资者主导,本质是宏观环境对顺周期板块的友好度下降,核心资产相对收益压力阶段性减弱。但公募资金力量仍在边际减弱,谨慎看待反弹的持续性。 机构认为,短期A股反弹的本质是宏观环境对顺周期板块的友好度下降,核心资产相对收益压力阶段性减弱,相对收益投资者主导反弹。3月底,海外提前开始引导远期紧货币预期,而国内紧缩预期也加速发酵,“经济好,政策紧”中期宏观格局确立,宏观环境对顺周期股票的友好下降。对于绝对收益投资者而言,这意味着中期投资机会的减少,核心资产中期回报率预期也应该下修。而这对
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顺控发展
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-02 17:57:39
【两类布局点教学】行稳致远的祖传秘籍
一、市场强于我们的预期,市场出现了新主线 最近几天,尽管我们看到盘中题材快速轮动,很多题材日内就冲高回落,部分题材能撑到当日尾盘,但是隔日大部分都是低开低走,被摁在水下,隔日的挣钱效应弱,一不留神就很容易被挂在上面,我们觉得市场题材炒作是到了尾声。 但是大盘还是超出了我们的预期,大盘并没有被题材炒作快速轮动而拖累。 而市场最近两日比较强势的主要原因在于: 1)美股最近两天,机构抱团的科技持续大涨,所以给了国内机构抱团修复的支撑; 2)4月份进入业绩披露期,部分前期被杀跌的机构抱团股,因为业绩比较
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彩虹股份
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京东方A
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TCL科技
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北京储能电站爆炸点评及影响分析
事件:根据人民政协网等报道,2021年4月16日,北京集美大红门25MWh 直流光储充一体化电站项目发生爆炸事故。事故发生时电站正在调试。根据公开信息,该储能电站2019年投运,属于用户侧光伏-储能-充电桩一体化系统,储能电池为25MWh退役磷酸铁锂电池,部分电芯为国轩高科供应。 尝试分析原因:电站首先发生起火,而后消防员在处置过程中发生爆炸导致人员伤亡,也就是先起火后爆炸。从现象看与美国2019年APS储能系统起火和爆炸过程非常相似,根据APS事故调查结果来看,最主要原因是电池燃烧后产生大量爆
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天赐材料跟踪
原料供给改善在即,铁锂业务拓展顺利 成本上涨传导顺利,原料供给改善在即。Q1产量约为2.5万吨,原料供给和春节因素一定程度限制了公司前期产能的释放。其中供需矛盾最为显著的VC,公司现有1000吨产能爬坡顺利,4月中旬预计可以实现设计产能,主要供应商的产能投放进展也比较顺利,原材料供需紧张的局面预计在4月开始会显著改善,Q2产量预计可以达到3万吨。价格方面,公司采取公式定价,成本传导非常顺利,目前原料和电解液价格均高位企稳,材料急速上涨过程中的时滞影响消除,电解液业务盈利能力有望进一步改善。 铁锂
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隆基基本面更新及Q1业绩预测
出货量:预计Q1公司硅片出货量26-28亿片,其中自用外卖比例均在50%上下。 毛利率:硅片因为Q1硅料快速上涨,但公司硅片及时顺涨,硅片盈亏有保障;我们预计公司硅片Q1毛利率与去年Q4基本持平。组件因为尽管Q1原料价格承压、3月开工率下调,但公司拥有强大的供应链管理能力;我们预计公司组件电池片环节(不含硅片)微利,后续随着原材料,进入修复区间。 公司在硅片环节龙头地位稳固,非硅成本优势明显;在组件环节拥有强大的供应链管理和销售能力。尽管一季度原料价格压制、下游需求观望,行业进入淡季,但后续随着
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固德威涉诉公告点评:涉诉产品已不生产,将积极应诉并妥善处理
【事件】公司今日公告,收到北京法院送达的起诉状等资料,涉诉金额1015万元。本案原告诉讼公司的原因为涉案产品实物和说明书中印有公司主体信息。 【公告原因】本案三家被告公司涉诉总金额1015万元,超过公司2019年总资产的1%,因此需要进行披露。本次案件与招股书中固德威诉泽众案件不同。 【影响和应对】原告对公司的诉讼所【涉及的产品不涉及核心专利,且该定制产品已不再生产】,因此对公司后续经营无重大不利影响。公司将积极应诉并妥善处理,后续事件进展将及时公告。 【盈利与估值】公司是组串式逆变器翘楚、户用
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周二市场收评
一、市场是连续回调5个交易日后第一天真正回暖,市场资金高低切换 昨天大盘对业绩亮眼的机构抱团股也是一顿闷杀,回头看,这是情绪极致低迷的一种表现,只有在市场非常恐慌的时候,市场资金才会出现这样不管利好利空,集体性的偏差杀跌。 今天市场资金对昨天这种错杀进行纠偏:昨天业绩高增而被错杀的万华化学今日大涨,今日盘前业绩超预期的热景生物20%一字涨停,业绩亮眼的个股大部分在今日都迎来了修复。 今天市场是连续回调5个交易日后第一天真正回暖。 资金高低切换,从高位的旧板块(碳中和/电力)切换到低位的板块(养殖
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TCL 科技一季度业绩预告会议纪要
基本情况: 净利润:30.5-34.2 亿元 上升 10-11 倍,归母:23.2-25.5 亿元,上升 470%-520%。 分拆来看:净利润由三部分构成:TCL 华星+中环股份+产业金融投资; 21Q1 业绩中华星+中环股份合计占比 98%,产业金融投资业务基本没有贡献; 金融投资:Q1 业绩贡献是过去 10 个季度最低的一次,但是全年同比会有稳步增长的。 2020Q1 金融投资这块归母贡献超过 6 个亿。环比 Q4 的 6 个亿也有很大减少。 中环股份:2021Q1 归母 5.4 个亿,2
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本周市场收评
本周大盘指数几乎天天都是阴线,操作难度非常高 本周只有4个交易日,但大盘指数几乎天天都是阴线,持续走低,题材轮动切换非常快,稍有不慎很容易就遭遇市场一顿毒打。 本周二,假期回来第一天,机构抱团股被快速被往下摁,开盘就被摁了30分钟,机构抱团拖累大盘从而压制了市场情绪,资金拉升一下消息刺激的题材(国防军工/HJT电池/碳中和),也是脉冲之后这几天把涨幅给回吐了。 本周三,港股通也恢复,周二被内资砸了一蒙圈的机构抱团股在周三又遭受到了港股通资金大幅撤离,机构股又被一顿猛锤。但是因为妖股顺控发展停牌了
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挖机目前数据分析及展望
3月数据:据中国工程机械工业协会对26家挖掘机制造企业统计,2021年3月销售各类挖掘机79035台,同比增长60%,超此前市场7万台的预期;其中国内72977台,同比增长56.6%;出口6058台,同比增长117%。 1-3月数据:共销售挖掘机126941台,同比增长85%;其中国内113565台,同比增长85.3%;出口13376台,同比增长81.9%。 4月展望:根据恒立液压油缸排产数据,4月恒立挖机油缸排产同比+32%,划重点,但但但但但但是环比-6.5%,估计4月在高基数基础上依然会有
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情绪变化本质
一、题材高潮后的大分化,亏钱效应显现 我们在今天盘前就提醒:“昨天因为顺控发展停牌,很多人气个股想要卡位而出现了集体加速,并带动相关板块(次新/碳中和)高潮了,并且这些板块属于纯题材炒作,高潮之后,今天是要迎来大分化的。 ” 今天这些加速后的个股上演抢跑出逃的大戏码 上演天地板的:永茂泰(此前5连板)、豫能控股(此前5连板),银星能源盘中上演天地板尾盘拉上来了一点,最终跌幅16%,深水海纳从日内高点到收盘跌下来23%; 日内从高点回落超过10%的人气股:美邦股份、中电电机(开盘就快速被摁倒跌停,
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周四午盘
一、指数看上去很顽强,但是市场还是一片混沌 昨天强势的品种(碳中和/电力)今日大幅杀跌,今天撑起指数的品种主要是机构抱团股,而机构抱团股昨天属于领跌的品种。并且机构抱团中今日领涨的个股也都是昨日杀跌过的个股。 9:30—9:50,碳中和/电力快速杀跌的背景下,机构抱团股走强,为市场稳定了一些局面。 9:50之后,活跃资金尝试展开进攻,但是盘中活跃资金浅尝辄止,东拉西扯,而不敢持续性进攻。 9:53—10:01,海南讲话,资金快速拉升了一把海南板块,但是资金浅尝辄止,海南板块冲高后震荡; 10:1
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光伏现状与预期
简单总结一下近期光伏各环节的调研交流情况,综合现状与预期,还是硅片环节格局好一些。其他的环节要等二季度末的6.30抢装并网以及四季度的传统旺季,还要继续观察。 多晶硅:四月初国内一线的主流多晶硅企业就陆续开始与下游采购敲定四月长单,截至目前国内主流大厂四月长单基本已经签完,硅料价格继续处于上涨中:清明节前单晶复投料主流新签订单价格落在130-135元/公斤,个别上周早签的订单也有落在130元/公斤以下;清明节后成交价格仍在继续小涨,有签单成交已超过135元/公斤。整体而言,四月初整体长单签单价格
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午间梳理
涨价驱动的业绩高增+低PE预期更容易受到资金的青睐: 1)中远海控,昨晚披露一季报预告高增长,由于集装船运价上涨,公司一季度净利润154亿,同比增长52倍。预计全年净利润在450亿左右,当前市值对应PE仅4倍左右,今天一字板涨停,要知道这可是近两千亿市值的大象,可见资金对业绩的青睐度。 2)稀土矿,由于稀土价格持续上涨,所有稀土矿公司也有业绩大增的预期,同时据测算,上游核心公司的全年PE均在十几倍,所以在业绩高增和低PE的预期下,今天稀土矿相关公司相对强势。(与之形成鲜明对比的是,同是上游矿涨价
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中环股份调研
光伏业务: 1、 目前是否有减产:公司目前硅片没有因为硅料问题减产。 2、 混用好坏料影响硅片质量问题:混用好坏料的做法公司从几年前就开始做了,这几年还在不断提升混料工艺和技术,并且期间客户没有反馈质量问题;最近混料的做法只是以前的延续,所以目前硅片仍然没有任何质量问题。 3、 应对硅料紧缺的对策:1、混料;2、提高硅料利用率;3、公司一直和上游供应商保持着良好合作关系,并且今年的硅料采购早有布局,只是很多采购不做公告而已。中环今年硅料需求已经在去年都定完了。 4、 对硅料走势判断:认为多晶硅不
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近期市场反弹观点
短期反弹由相对收益投资者主导,本质是宏观环境对顺周期板块的友好度下降,核心资产相对收益压力阶段性减弱。但公募资金力量仍在边际减弱,谨慎看待反弹的持续性。 机构认为,短期A股反弹的本质是宏观环境对顺周期板块的友好度下降,核心资产相对收益压力阶段性减弱,相对收益投资者主导反弹。3月底,海外提前开始引导远期紧货币预期,而国内紧缩预期也加速发酵,“经济好,政策紧”中期宏观格局确立,宏观环境对顺周期股票的友好下降。对于绝对收益投资者而言,这意味着中期投资机会的减少,核心资产中期回报率预期也应该下修。而这对
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【两类布局点教学】行稳致远的祖传秘籍
一、市场强于我们的预期,市场出现了新主线 最近几天,尽管我们看到盘中题材快速轮动,很多题材日内就冲高回落,部分题材能撑到当日尾盘,但是隔日大部分都是低开低走,被摁在水下,隔日的挣钱效应弱,一不留神就很容易被挂在上面,我们觉得市场题材炒作是到了尾声。 但是大盘还是超出了我们的预期,大盘并没有被题材炒作快速轮动而拖累。 而市场最近两日比较强势的主要原因在于: 1)美股最近两天,机构抱团的科技持续大涨,所以给了国内机构抱团修复的支撑; 2)4月份进入业绩披露期,部分前期被杀跌的机构抱团股,因为业绩比较
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天赐材料跟踪
原料供给改善在即,铁锂业务拓展顺利 成本上涨传导顺利,原料供给改善在即。Q1产量约为2.5万吨,原料供给和春节因素一定程度限制了公司前期产能的释放。其中供需矛盾最为显著的VC,公司现有1000吨产能爬坡顺利,4月中旬预计可以实现设计产能,主要供应商的产能投放进展也比较顺利,原材料供需紧张的局面预计在4月开始会显著改善,Q2产量预计可以达到3万吨。价格方面,公司采取公式定价,成本传导非常顺利,目前原料和电解液价格均高位企稳,材料急速上涨过程中的时滞影响消除,电解液业务盈利能力有望进一步改善。 铁锂
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天赐材料
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-15 22:51:04
隆基基本面更新及Q1业绩预测
出货量:预计Q1公司硅片出货量26-28亿片,其中自用外卖比例均在50%上下。 毛利率:硅片因为Q1硅料快速上涨,但公司硅片及时顺涨,硅片盈亏有保障;我们预计公司硅片Q1毛利率与去年Q4基本持平。组件因为尽管Q1原料价格承压、3月开工率下调,但公司拥有强大的供应链管理能力;我们预计公司组件电池片环节(不含硅片)微利,后续随着原材料,进入修复区间。 公司在硅片环节龙头地位稳固,非硅成本优势明显;在组件环节拥有强大的供应链管理和销售能力。尽管一季度原料价格压制、下游需求观望,行业进入淡季,但后续随着
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矿家子弟
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固德威涉诉公告点评:涉诉产品已不生产,将积极应诉并妥善处理
【事件】公司今日公告,收到北京法院送达的起诉状等资料,涉诉金额1015万元。本案原告诉讼公司的原因为涉案产品实物和说明书中印有公司主体信息。 【公告原因】本案三家被告公司涉诉总金额1015万元,超过公司2019年总资产的1%,因此需要进行披露。本次案件与招股书中固德威诉泽众案件不同。 【影响和应对】原告对公司的诉讼所【涉及的产品不涉及核心专利,且该定制产品已不再生产】,因此对公司后续经营无重大不利影响。公司将积极应诉并妥善处理,后续事件进展将及时公告。 【盈利与估值】公司是组串式逆变器翘楚、户用
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固德威
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周二市场收评
一、市场是连续回调5个交易日后第一天真正回暖,市场资金高低切换 昨天大盘对业绩亮眼的机构抱团股也是一顿闷杀,回头看,这是情绪极致低迷的一种表现,只有在市场非常恐慌的时候,市场资金才会出现这样不管利好利空,集体性的偏差杀跌。 今天市场资金对昨天这种错杀进行纠偏:昨天业绩高增而被错杀的万华化学今日大涨,今日盘前业绩超预期的热景生物20%一字涨停,业绩亮眼的个股大部分在今日都迎来了修复。 今天市场是连续回调5个交易日后第一天真正回暖。 资金高低切换,从高位的旧板块(碳中和/电力)切换到低位的板块(养殖
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国光连锁
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TCL 科技一季度业绩预告会议纪要
基本情况: 净利润:30.5-34.2 亿元 上升 10-11 倍,归母:23.2-25.5 亿元,上升 470%-520%。 分拆来看:净利润由三部分构成:TCL 华星+中环股份+产业金融投资; 21Q1 业绩中华星+中环股份合计占比 98%,产业金融投资业务基本没有贡献; 金融投资:Q1 业绩贡献是过去 10 个季度最低的一次,但是全年同比会有稳步增长的。 2020Q1 金融投资这块归母贡献超过 6 个亿。环比 Q4 的 6 个亿也有很大减少。 中环股份:2021Q1 归母 5.4 个亿,2
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TCL科技
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2021-04-09 17:11:55
本周市场收评
本周大盘指数几乎天天都是阴线,操作难度非常高 本周只有4个交易日,但大盘指数几乎天天都是阴线,持续走低,题材轮动切换非常快,稍有不慎很容易就遭遇市场一顿毒打。 本周二,假期回来第一天,机构抱团股被快速被往下摁,开盘就被摁了30分钟,机构抱团拖累大盘从而压制了市场情绪,资金拉升一下消息刺激的题材(国防军工/HJT电池/碳中和),也是脉冲之后这几天把涨幅给回吐了。 本周三,港股通也恢复,周二被内资砸了一蒙圈的机构抱团股在周三又遭受到了港股通资金大幅撤离,机构股又被一顿猛锤。但是因为妖股顺控发展停牌了
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泰坦股份
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矿家子弟
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挖机目前数据分析及展望
3月数据:据中国工程机械工业协会对26家挖掘机制造企业统计,2021年3月销售各类挖掘机79035台,同比增长60%,超此前市场7万台的预期;其中国内72977台,同比增长56.6%;出口6058台,同比增长117%。 1-3月数据:共销售挖掘机126941台,同比增长85%;其中国内113565台,同比增长85.3%;出口13376台,同比增长81.9%。 4月展望:根据恒立液压油缸排产数据,4月恒立挖机油缸排产同比+32%,划重点,但但但但但但是环比-6.5%,估计4月在高基数基础上依然会有
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情绪变化本质
一、题材高潮后的大分化,亏钱效应显现 我们在今天盘前就提醒:“昨天因为顺控发展停牌,很多人气个股想要卡位而出现了集体加速,并带动相关板块(次新/碳中和)高潮了,并且这些板块属于纯题材炒作,高潮之后,今天是要迎来大分化的。 ” 今天这些加速后的个股上演抢跑出逃的大戏码 上演天地板的:永茂泰(此前5连板)、豫能控股(此前5连板),银星能源盘中上演天地板尾盘拉上来了一点,最终跌幅16%,深水海纳从日内高点到收盘跌下来23%; 日内从高点回落超过10%的人气股:美邦股份、中电电机(开盘就快速被摁倒跌停,
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泰坦股份
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周四午盘
一、指数看上去很顽强,但是市场还是一片混沌 昨天强势的品种(碳中和/电力)今日大幅杀跌,今天撑起指数的品种主要是机构抱团股,而机构抱团股昨天属于领跌的品种。并且机构抱团中今日领涨的个股也都是昨日杀跌过的个股。 9:30—9:50,碳中和/电力快速杀跌的背景下,机构抱团股走强,为市场稳定了一些局面。 9:50之后,活跃资金尝试展开进攻,但是盘中活跃资金浅尝辄止,东拉西扯,而不敢持续性进攻。 9:53—10:01,海南讲话,资金快速拉升了一把海南板块,但是资金浅尝辄止,海南板块冲高后震荡; 10:1
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*ST仁东
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光伏现状与预期
简单总结一下近期光伏各环节的调研交流情况,综合现状与预期,还是硅片环节格局好一些。其他的环节要等二季度末的6.30抢装并网以及四季度的传统旺季,还要继续观察。 多晶硅:四月初国内一线的主流多晶硅企业就陆续开始与下游采购敲定四月长单,截至目前国内主流大厂四月长单基本已经签完,硅料价格继续处于上涨中:清明节前单晶复投料主流新签订单价格落在130-135元/公斤,个别上周早签的订单也有落在130元/公斤以下;清明节后成交价格仍在继续小涨,有签单成交已超过135元/公斤。整体而言,四月初整体长单签单价格
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TCL中环
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2021-04-07 11:34:23
午间梳理
涨价驱动的业绩高增+低PE预期更容易受到资金的青睐: 1)中远海控,昨晚披露一季报预告高增长,由于集装船运价上涨,公司一季度净利润154亿,同比增长52倍。预计全年净利润在450亿左右,当前市值对应PE仅4倍左右,今天一字板涨停,要知道这可是近两千亿市值的大象,可见资金对业绩的青睐度。 2)稀土矿,由于稀土价格持续上涨,所有稀土矿公司也有业绩大增的预期,同时据测算,上游核心公司的全年PE均在十几倍,所以在业绩高增和低PE的预期下,今天稀土矿相关公司相对强势。(与之形成鲜明对比的是,同是上游矿涨价
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美邦服饰
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矿家子弟
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2021-04-06 00:27:59
中环股份调研
光伏业务: 1、 目前是否有减产:公司目前硅片没有因为硅料问题减产。 2、 混用好坏料影响硅片质量问题:混用好坏料的做法公司从几年前就开始做了,这几年还在不断提升混料工艺和技术,并且期间客户没有反馈质量问题;最近混料的做法只是以前的延续,所以目前硅片仍然没有任何质量问题。 3、 应对硅料紧缺的对策:1、混料;2、提高硅料利用率;3、公司一直和上游供应商保持着良好合作关系,并且今年的硅料采购早有布局,只是很多采购不做公告而已。中环今年硅料需求已经在去年都定完了。 4、 对硅料走势判断:认为多晶硅不
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TCL中环
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2021-04-06 00:25:40
近期市场反弹观点
短期反弹由相对收益投资者主导,本质是宏观环境对顺周期板块的友好度下降,核心资产相对收益压力阶段性减弱。但公募资金力量仍在边际减弱,谨慎看待反弹的持续性。 机构认为,短期A股反弹的本质是宏观环境对顺周期板块的友好度下降,核心资产相对收益压力阶段性减弱,相对收益投资者主导反弹。3月底,海外提前开始引导远期紧货币预期,而国内紧缩预期也加速发酵,“经济好,政策紧”中期宏观格局确立,宏观环境对顺周期股票的友好下降。对于绝对收益投资者而言,这意味着中期投资机会的减少,核心资产中期回报率预期也应该下修。而这对
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顺控发展
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矿家子弟
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2021-04-02 17:57:39
【两类布局点教学】行稳致远的祖传秘籍
一、市场强于我们的预期,市场出现了新主线 最近几天,尽管我们看到盘中题材快速轮动,很多题材日内就冲高回落,部分题材能撑到当日尾盘,但是隔日大部分都是低开低走,被摁在水下,隔日的挣钱效应弱,一不留神就很容易被挂在上面,我们觉得市场题材炒作是到了尾声。 但是大盘还是超出了我们的预期,大盘并没有被题材炒作快速轮动而拖累。 而市场最近两日比较强势的主要原因在于: 1)美股最近两天,机构抱团的科技持续大涨,所以给了国内机构抱团修复的支撑; 2)4月份进入业绩披露期,部分前期被杀跌的机构抱团股,因为业绩比较
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彩虹股份
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TCL科技
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2021-04-18 18:01:28
北京储能电站爆炸点评及影响分析
事件:根据人民政协网等报道,2021年4月16日,北京集美大红门25MWh 直流光储充一体化电站项目发生爆炸事故。事故发生时电站正在调试。根据公开信息,该储能电站2019年投运,属于用户侧光伏-储能-充电桩一体化系统,储能电池为25MWh退役磷酸铁锂电池,部分电芯为国轩高科供应。 尝试分析原因:电站首先发生起火,而后消防员在处置过程中发生爆炸导致人员伤亡,也就是先起火后爆炸。从现象看与美国2019年APS储能系统起火和爆炸过程非常相似,根据APS事故调查结果来看,最主要原因是电池燃烧后产生大量爆
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国轩高科
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天赐材料跟踪
原料供给改善在即,铁锂业务拓展顺利 成本上涨传导顺利,原料供给改善在即。Q1产量约为2.5万吨,原料供给和春节因素一定程度限制了公司前期产能的释放。其中供需矛盾最为显著的VC,公司现有1000吨产能爬坡顺利,4月中旬预计可以实现设计产能,主要供应商的产能投放进展也比较顺利,原材料供需紧张的局面预计在4月开始会显著改善,Q2产量预计可以达到3万吨。价格方面,公司采取公式定价,成本传导非常顺利,目前原料和电解液价格均高位企稳,材料急速上涨过程中的时滞影响消除,电解液业务盈利能力有望进一步改善。 铁锂
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隆基基本面更新及Q1业绩预测
出货量:预计Q1公司硅片出货量26-28亿片,其中自用外卖比例均在50%上下。 毛利率:硅片因为Q1硅料快速上涨,但公司硅片及时顺涨,硅片盈亏有保障;我们预计公司硅片Q1毛利率与去年Q4基本持平。组件因为尽管Q1原料价格承压、3月开工率下调,但公司拥有强大的供应链管理能力;我们预计公司组件电池片环节(不含硅片)微利,后续随着原材料,进入修复区间。 公司在硅片环节龙头地位稳固,非硅成本优势明显;在组件环节拥有强大的供应链管理和销售能力。尽管一季度原料价格压制、下游需求观望,行业进入淡季,但后续随着
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固德威涉诉公告点评:涉诉产品已不生产,将积极应诉并妥善处理
【事件】公司今日公告,收到北京法院送达的起诉状等资料,涉诉金额1015万元。本案原告诉讼公司的原因为涉案产品实物和说明书中印有公司主体信息。 【公告原因】本案三家被告公司涉诉总金额1015万元,超过公司2019年总资产的1%,因此需要进行披露。本次案件与招股书中固德威诉泽众案件不同。 【影响和应对】原告对公司的诉讼所【涉及的产品不涉及核心专利,且该定制产品已不再生产】,因此对公司后续经营无重大不利影响。公司将积极应诉并妥善处理,后续事件进展将及时公告。 【盈利与估值】公司是组串式逆变器翘楚、户用
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周二市场收评
一、市场是连续回调5个交易日后第一天真正回暖,市场资金高低切换 昨天大盘对业绩亮眼的机构抱团股也是一顿闷杀,回头看,这是情绪极致低迷的一种表现,只有在市场非常恐慌的时候,市场资金才会出现这样不管利好利空,集体性的偏差杀跌。 今天市场资金对昨天这种错杀进行纠偏:昨天业绩高增而被错杀的万华化学今日大涨,今日盘前业绩超预期的热景生物20%一字涨停,业绩亮眼的个股大部分在今日都迎来了修复。 今天市场是连续回调5个交易日后第一天真正回暖。 资金高低切换,从高位的旧板块(碳中和/电力)切换到低位的板块(养殖
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TCL 科技一季度业绩预告会议纪要
基本情况: 净利润:30.5-34.2 亿元 上升 10-11 倍,归母:23.2-25.5 亿元,上升 470%-520%。 分拆来看:净利润由三部分构成:TCL 华星+中环股份+产业金融投资; 21Q1 业绩中华星+中环股份合计占比 98%,产业金融投资业务基本没有贡献; 金融投资:Q1 业绩贡献是过去 10 个季度最低的一次,但是全年同比会有稳步增长的。 2020Q1 金融投资这块归母贡献超过 6 个亿。环比 Q4 的 6 个亿也有很大减少。 中环股份:2021Q1 归母 5.4 个亿,2
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本周市场收评
本周大盘指数几乎天天都是阴线,操作难度非常高 本周只有4个交易日,但大盘指数几乎天天都是阴线,持续走低,题材轮动切换非常快,稍有不慎很容易就遭遇市场一顿毒打。 本周二,假期回来第一天,机构抱团股被快速被往下摁,开盘就被摁了30分钟,机构抱团拖累大盘从而压制了市场情绪,资金拉升一下消息刺激的题材(国防军工/HJT电池/碳中和),也是脉冲之后这几天把涨幅给回吐了。 本周三,港股通也恢复,周二被内资砸了一蒙圈的机构抱团股在周三又遭受到了港股通资金大幅撤离,机构股又被一顿猛锤。但是因为妖股顺控发展停牌了
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挖机目前数据分析及展望
3月数据:据中国工程机械工业协会对26家挖掘机制造企业统计,2021年3月销售各类挖掘机79035台,同比增长60%,超此前市场7万台的预期;其中国内72977台,同比增长56.6%;出口6058台,同比增长117%。 1-3月数据:共销售挖掘机126941台,同比增长85%;其中国内113565台,同比增长85.3%;出口13376台,同比增长81.9%。 4月展望:根据恒立液压油缸排产数据,4月恒立挖机油缸排产同比+32%,划重点,但但但但但但是环比-6.5%,估计4月在高基数基础上依然会有
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情绪变化本质
一、题材高潮后的大分化,亏钱效应显现 我们在今天盘前就提醒:“昨天因为顺控发展停牌,很多人气个股想要卡位而出现了集体加速,并带动相关板块(次新/碳中和)高潮了,并且这些板块属于纯题材炒作,高潮之后,今天是要迎来大分化的。 ” 今天这些加速后的个股上演抢跑出逃的大戏码 上演天地板的:永茂泰(此前5连板)、豫能控股(此前5连板),银星能源盘中上演天地板尾盘拉上来了一点,最终跌幅16%,深水海纳从日内高点到收盘跌下来23%; 日内从高点回落超过10%的人气股:美邦股份、中电电机(开盘就快速被摁倒跌停,
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周四午盘
一、指数看上去很顽强,但是市场还是一片混沌 昨天强势的品种(碳中和/电力)今日大幅杀跌,今天撑起指数的品种主要是机构抱团股,而机构抱团股昨天属于领跌的品种。并且机构抱团中今日领涨的个股也都是昨日杀跌过的个股。 9:30—9:50,碳中和/电力快速杀跌的背景下,机构抱团股走强,为市场稳定了一些局面。 9:50之后,活跃资金尝试展开进攻,但是盘中活跃资金浅尝辄止,东拉西扯,而不敢持续性进攻。 9:53—10:01,海南讲话,资金快速拉升了一把海南板块,但是资金浅尝辄止,海南板块冲高后震荡; 10:1
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光伏现状与预期
简单总结一下近期光伏各环节的调研交流情况,综合现状与预期,还是硅片环节格局好一些。其他的环节要等二季度末的6.30抢装并网以及四季度的传统旺季,还要继续观察。 多晶硅:四月初国内一线的主流多晶硅企业就陆续开始与下游采购敲定四月长单,截至目前国内主流大厂四月长单基本已经签完,硅料价格继续处于上涨中:清明节前单晶复投料主流新签订单价格落在130-135元/公斤,个别上周早签的订单也有落在130元/公斤以下;清明节后成交价格仍在继续小涨,有签单成交已超过135元/公斤。整体而言,四月初整体长单签单价格
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午间梳理
涨价驱动的业绩高增+低PE预期更容易受到资金的青睐: 1)中远海控,昨晚披露一季报预告高增长,由于集装船运价上涨,公司一季度净利润154亿,同比增长52倍。预计全年净利润在450亿左右,当前市值对应PE仅4倍左右,今天一字板涨停,要知道这可是近两千亿市值的大象,可见资金对业绩的青睐度。 2)稀土矿,由于稀土价格持续上涨,所有稀土矿公司也有业绩大增的预期,同时据测算,上游核心公司的全年PE均在十几倍,所以在业绩高增和低PE的预期下,今天稀土矿相关公司相对强势。(与之形成鲜明对比的是,同是上游矿涨价
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中环股份调研
光伏业务: 1、 目前是否有减产:公司目前硅片没有因为硅料问题减产。 2、 混用好坏料影响硅片质量问题:混用好坏料的做法公司从几年前就开始做了,这几年还在不断提升混料工艺和技术,并且期间客户没有反馈质量问题;最近混料的做法只是以前的延续,所以目前硅片仍然没有任何质量问题。 3、 应对硅料紧缺的对策:1、混料;2、提高硅料利用率;3、公司一直和上游供应商保持着良好合作关系,并且今年的硅料采购早有布局,只是很多采购不做公告而已。中环今年硅料需求已经在去年都定完了。 4、 对硅料走势判断:认为多晶硅不
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近期市场反弹观点
短期反弹由相对收益投资者主导,本质是宏观环境对顺周期板块的友好度下降,核心资产相对收益压力阶段性减弱。但公募资金力量仍在边际减弱,谨慎看待反弹的持续性。 机构认为,短期A股反弹的本质是宏观环境对顺周期板块的友好度下降,核心资产相对收益压力阶段性减弱,相对收益投资者主导反弹。3月底,海外提前开始引导远期紧货币预期,而国内紧缩预期也加速发酵,“经济好,政策紧”中期宏观格局确立,宏观环境对顺周期股票的友好下降。对于绝对收益投资者而言,这意味着中期投资机会的减少,核心资产中期回报率预期也应该下修。而这对
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一、市场强于我们的预期,市场出现了新主线 最近几天,尽管我们看到盘中题材快速轮动,很多题材日内就冲高回落,部分题材能撑到当日尾盘,但是隔日大部分都是低开低走,被摁在水下,隔日的挣钱效应弱,一不留神就很容易被挂在上面,我们觉得市场题材炒作是到了尾声。 但是大盘还是超出了我们的预期,大盘并没有被题材炒作快速轮动而拖累。 而市场最近两日比较强势的主要原因在于: 1)美股最近两天,机构抱团的科技持续大涨,所以给了国内机构抱团修复的支撑; 2)4月份进入业绩披露期,部分前期被杀跌的机构抱团股,因为业绩比较
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北京储能电站爆炸点评及影响分析
事件:根据人民政协网等报道,2021年4月16日,北京集美大红门25MWh 直流光储充一体化电站项目发生爆炸事故。事故发生时电站正在调试。根据公开信息,该储能电站2019年投运,属于用户侧光伏-储能-充电桩一体化系统,储能电池为25MWh退役磷酸铁锂电池,部分电芯为国轩高科供应。 尝试分析原因:电站首先发生起火,而后消防员在处置过程中发生爆炸导致人员伤亡,也就是先起火后爆炸。从现象看与美国2019年APS储能系统起火和爆炸过程非常相似,根据APS事故调查结果来看,最主要原因是电池燃烧后产生大量爆
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原料供给改善在即,铁锂业务拓展顺利 成本上涨传导顺利,原料供给改善在即。Q1产量约为2.5万吨,原料供给和春节因素一定程度限制了公司前期产能的释放。其中供需矛盾最为显著的VC,公司现有1000吨产能爬坡顺利,4月中旬预计可以实现设计产能,主要供应商的产能投放进展也比较顺利,原材料供需紧张的局面预计在4月开始会显著改善,Q2产量预计可以达到3万吨。价格方面,公司采取公式定价,成本传导非常顺利,目前原料和电解液价格均高位企稳,材料急速上涨过程中的时滞影响消除,电解液业务盈利能力有望进一步改善。 铁锂
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2021-04-15 22:51:04
隆基基本面更新及Q1业绩预测
出货量:预计Q1公司硅片出货量26-28亿片,其中自用外卖比例均在50%上下。 毛利率:硅片因为Q1硅料快速上涨,但公司硅片及时顺涨,硅片盈亏有保障;我们预计公司硅片Q1毛利率与去年Q4基本持平。组件因为尽管Q1原料价格承压、3月开工率下调,但公司拥有强大的供应链管理能力;我们预计公司组件电池片环节(不含硅片)微利,后续随着原材料,进入修复区间。 公司在硅片环节龙头地位稳固,非硅成本优势明显;在组件环节拥有强大的供应链管理和销售能力。尽管一季度原料价格压制、下游需求观望,行业进入淡季,但后续随着
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隆基绿能
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-15 20:08:44
固德威涉诉公告点评:涉诉产品已不生产,将积极应诉并妥善处理
【事件】公司今日公告,收到北京法院送达的起诉状等资料,涉诉金额1015万元。本案原告诉讼公司的原因为涉案产品实物和说明书中印有公司主体信息。 【公告原因】本案三家被告公司涉诉总金额1015万元,超过公司2019年总资产的1%,因此需要进行披露。本次案件与招股书中固德威诉泽众案件不同。 【影响和应对】原告对公司的诉讼所【涉及的产品不涉及核心专利,且该定制产品已不再生产】,因此对公司后续经营无重大不利影响。公司将积极应诉并妥善处理,后续事件进展将及时公告。 【盈利与估值】公司是组串式逆变器翘楚、户用
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固德威
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-13 17:16:46
周二市场收评
一、市场是连续回调5个交易日后第一天真正回暖,市场资金高低切换 昨天大盘对业绩亮眼的机构抱团股也是一顿闷杀,回头看,这是情绪极致低迷的一种表现,只有在市场非常恐慌的时候,市场资金才会出现这样不管利好利空,集体性的偏差杀跌。 今天市场资金对昨天这种错杀进行纠偏:昨天业绩高增而被错杀的万华化学今日大涨,今日盘前业绩超预期的热景生物20%一字涨停,业绩亮眼的个股大部分在今日都迎来了修复。 今天市场是连续回调5个交易日后第一天真正回暖。 资金高低切换,从高位的旧板块(碳中和/电力)切换到低位的板块(养殖
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*ST金比
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国光连锁
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-12 22:39:40
TCL 科技一季度业绩预告会议纪要
基本情况: 净利润:30.5-34.2 亿元 上升 10-11 倍,归母:23.2-25.5 亿元,上升 470%-520%。 分拆来看:净利润由三部分构成:TCL 华星+中环股份+产业金融投资; 21Q1 业绩中华星+中环股份合计占比 98%,产业金融投资业务基本没有贡献; 金融投资:Q1 业绩贡献是过去 10 个季度最低的一次,但是全年同比会有稳步增长的。 2020Q1 金融投资这块归母贡献超过 6 个亿。环比 Q4 的 6 个亿也有很大减少。 中环股份:2021Q1 归母 5.4 个亿,2
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TCL科技
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-09 17:11:55
本周市场收评
本周大盘指数几乎天天都是阴线,操作难度非常高 本周只有4个交易日,但大盘指数几乎天天都是阴线,持续走低,题材轮动切换非常快,稍有不慎很容易就遭遇市场一顿毒打。 本周二,假期回来第一天,机构抱团股被快速被往下摁,开盘就被摁了30分钟,机构抱团拖累大盘从而压制了市场情绪,资金拉升一下消息刺激的题材(国防军工/HJT电池/碳中和),也是脉冲之后这几天把涨幅给回吐了。 本周三,港股通也恢复,周二被内资砸了一蒙圈的机构抱团股在周三又遭受到了港股通资金大幅撤离,机构股又被一顿猛锤。但是因为妖股顺控发展停牌了
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泰坦股份
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-09 08:22:46
挖机目前数据分析及展望
3月数据:据中国工程机械工业协会对26家挖掘机制造企业统计,2021年3月销售各类挖掘机79035台,同比增长60%,超此前市场7万台的预期;其中国内72977台,同比增长56.6%;出口6058台,同比增长117%。 1-3月数据:共销售挖掘机126941台,同比增长85%;其中国内113565台,同比增长85.3%;出口13376台,同比增长81.9%。 4月展望:根据恒立液压油缸排产数据,4月恒立挖机油缸排产同比+32%,划重点,但但但但但但是环比-6.5%,估计4月在高基数基础上依然会有
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恒立液压
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-08 19:23:00
情绪变化本质
一、题材高潮后的大分化,亏钱效应显现 我们在今天盘前就提醒:“昨天因为顺控发展停牌,很多人气个股想要卡位而出现了集体加速,并带动相关板块(次新/碳中和)高潮了,并且这些板块属于纯题材炒作,高潮之后,今天是要迎来大分化的。 ” 今天这些加速后的个股上演抢跑出逃的大戏码 上演天地板的:永茂泰(此前5连板)、豫能控股(此前5连板),银星能源盘中上演天地板尾盘拉上来了一点,最终跌幅16%,深水海纳从日内高点到收盘跌下来23%; 日内从高点回落超过10%的人气股:美邦股份、中电电机(开盘就快速被摁倒跌停,
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泰坦股份
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-08 12:40:28
周四午盘
一、指数看上去很顽强,但是市场还是一片混沌 昨天强势的品种(碳中和/电力)今日大幅杀跌,今天撑起指数的品种主要是机构抱团股,而机构抱团股昨天属于领跌的品种。并且机构抱团中今日领涨的个股也都是昨日杀跌过的个股。 9:30—9:50,碳中和/电力快速杀跌的背景下,机构抱团股走强,为市场稳定了一些局面。 9:50之后,活跃资金尝试展开进攻,但是盘中活跃资金浅尝辄止,东拉西扯,而不敢持续性进攻。 9:53—10:01,海南讲话,资金快速拉升了一把海南板块,但是资金浅尝辄止,海南板块冲高后震荡; 10:1
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*ST仁东
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-08 10:05:57
光伏现状与预期
简单总结一下近期光伏各环节的调研交流情况,综合现状与预期,还是硅片环节格局好一些。其他的环节要等二季度末的6.30抢装并网以及四季度的传统旺季,还要继续观察。 多晶硅:四月初国内一线的主流多晶硅企业就陆续开始与下游采购敲定四月长单,截至目前国内主流大厂四月长单基本已经签完,硅料价格继续处于上涨中:清明节前单晶复投料主流新签订单价格落在130-135元/公斤,个别上周早签的订单也有落在130元/公斤以下;清明节后成交价格仍在继续小涨,有签单成交已超过135元/公斤。整体而言,四月初整体长单签单价格
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TCL中环
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-07 11:34:23
午间梳理
涨价驱动的业绩高增+低PE预期更容易受到资金的青睐: 1)中远海控,昨晚披露一季报预告高增长,由于集装船运价上涨,公司一季度净利润154亿,同比增长52倍。预计全年净利润在450亿左右,当前市值对应PE仅4倍左右,今天一字板涨停,要知道这可是近两千亿市值的大象,可见资金对业绩的青睐度。 2)稀土矿,由于稀土价格持续上涨,所有稀土矿公司也有业绩大增的预期,同时据测算,上游核心公司的全年PE均在十几倍,所以在业绩高增和低PE的预期下,今天稀土矿相关公司相对强势。(与之形成鲜明对比的是,同是上游矿涨价
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美邦服饰
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-06 00:27:59
中环股份调研
光伏业务: 1、 目前是否有减产:公司目前硅片没有因为硅料问题减产。 2、 混用好坏料影响硅片质量问题:混用好坏料的做法公司从几年前就开始做了,这几年还在不断提升混料工艺和技术,并且期间客户没有反馈质量问题;最近混料的做法只是以前的延续,所以目前硅片仍然没有任何质量问题。 3、 应对硅料紧缺的对策:1、混料;2、提高硅料利用率;3、公司一直和上游供应商保持着良好合作关系,并且今年的硅料采购早有布局,只是很多采购不做公告而已。中环今年硅料需求已经在去年都定完了。 4、 对硅料走势判断:认为多晶硅不
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TCL中环
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-06 00:25:40
近期市场反弹观点
短期反弹由相对收益投资者主导,本质是宏观环境对顺周期板块的友好度下降,核心资产相对收益压力阶段性减弱。但公募资金力量仍在边际减弱,谨慎看待反弹的持续性。 机构认为,短期A股反弹的本质是宏观环境对顺周期板块的友好度下降,核心资产相对收益压力阶段性减弱,相对收益投资者主导反弹。3月底,海外提前开始引导远期紧货币预期,而国内紧缩预期也加速发酵,“经济好,政策紧”中期宏观格局确立,宏观环境对顺周期股票的友好下降。对于绝对收益投资者而言,这意味着中期投资机会的减少,核心资产中期回报率预期也应该下修。而这对
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顺控发展
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矿家子弟
龙头选手
2021-04-02 17:57:39
【两类布局点教学】行稳致远的祖传秘籍
一、市场强于我们的预期,市场出现了新主线 最近几天,尽管我们看到盘中题材快速轮动,很多题材日内就冲高回落,部分题材能撑到当日尾盘,但是隔日大部分都是低开低走,被摁在水下,隔日的挣钱效应弱,一不留神就很容易被挂在上面,我们觉得市场题材炒作是到了尾声。 但是大盘还是超出了我们的预期,大盘并没有被题材炒作快速轮动而拖累。 而市场最近两日比较强势的主要原因在于: 1)美股最近两天,机构抱团的科技持续大涨,所以给了国内机构抱团修复的支撑; 2)4月份进入业绩披露期,部分前期被杀跌的机构抱团股,因为业绩比较
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彩虹股份
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京东方A
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TCL科技
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