‌全球规划数量较多的卫星星座有哪些？通过整理，笔者挑出七家规划超3000颗以上的卫星互联网星座，而成百上千颗及几十颗的不计其数，本贴只介绍规划超3000颗及以上的星座。1.Starlink‌：由美国SpaceX公司运营，是全球规模最大的卫星互联网星座，规划总规模接近‌4.2万颗卫星‌，截至2025年

A股商业航天产业链各环节龙头： 1.航天发展：卫星数据龙头 ， 覆盖气象 、 军事领域的应用 ， 背靠航天科工一院 ， 算力资产有望注入 ， 如果其要发展太空算力 ， 科工一院会是当之无愧的一哥 ， 当然了它也是商业航天的情绪龙头 。 2.航天动力：火箭发动机龙头

中国航天科技集团有限公司（简称“航天科技”）与中国航天科工集团有限公司（简称“航天科工”）都源于原来的中国航天工业总公司，在1999年分拆组建。它们是中国航天事业的两大核心主体，但核心使命、主营业务和市场定位有显著区别。为了让你一目了然，它们的核心区别可以概括为下表：对比维度中国航天科技集团有限公司

商业航天火箭IPO关联最强的18家公司深度解析一、核心逻辑：火箭IPO提速引爆供应链价值重估2025年12月27日，上交所发布商业火箭企业IPO指引，科创板第五套标准明确向商业航天开放，蓝箭航天、星际荣耀、中科宇航、星河动力、天兵科技等5家火箭公司已进入IPO辅导期。中信证券指出，对标猎鹰9号的可回

一、M9 材料概述M9 材料是英伟达 Rubin 架构的核心材料，是目前性能最高的覆铜板 (CCL) 类别，专为支持下一代 AI 芯片超高数据传输速率 (112Gbps) 和热稳定性设计。Rubin 架构已确定采用M9 树脂 + Q 布 (石英布)+HVLP 铜箔的 "黄金三角" 材料组合，主要应用

根据2025年12月谷歌在亚洲密集开展的供应链审厂最新动态，其为满足TPU（张量处理单元）等AI芯片日益增长的算力需求而构建的全新供应链体系即将成型。此次审厂聚焦于液冷散热、光通信、电力供应及核心材料等关键环节，标志着中国企业深度融入全球顶级AI算力基础设施建设，相关产业链将迎来业绩确定性极高的爆发

一、1、谷歌TPU全液冷方案加速国产供应商份额提升近期谷歌在中国的供应商审核已取得实质性进展，一家国内厂商已签下价值17亿人民币的TPUv7液冷机柜框架协议及过亿元试产订单，以配合明年6月的TPU发布。此举标志着独立于英伟达之外的ASIC液冷市场正式从预期转向订单兑现，谷歌开放且重视自产的供应链策略

一、AI算力硬件：液冷+M9正交背板成最强业绩弹性方向英伟达GB300服务器机柜2026年出货量预计达5.5万台，同比增长129%，带动整条AI服务器供应链需求激增。谷歌加速TPU芯片与Rubin平台部署，计划将2026年TPU出货量上调至600万颗（+50%），推动高端服务器配套升级。高密度算力导

【个股热度榜】数据角度看，盘后讨论比较多的是人工智能，其它的，锂电池、商业航天、半导体、无人驾驶、大消费等方向也有一定热度；然后还是老规矩，更多的内容盘前在评论区更新啦~【题材热度榜】梳理当日市场的题材舆情热度，找相关催化，梳理相关分支【市场主线话题】踏准主线你就在牛市，踏不准主线，就是熊市【近期新

英伟达创始人兼CEO黄仁勋在2025年10月曾表示，Rubin平台预计在2026年10月实现量产交付；英伟达首席财务官在2025年11月的财报电话会议上明确表示，预计Rubin芯片将于2026年下半年实现量产爬坡，因此Rubin量产节点大概率在明年三四季度，那么对于上游核心材料的备货节点将在明年上半

一、政策端深度解析监管逻辑:从“测试”到“商用”的关键跨越我国自动驾驶技术此前长期处于测试验证阶段(如各地智能网联汽车测试示范区)，而此次工信部颁发“L3级有条件自动驾驶车型准入许可”，标志着政策重心从“技术研发包容”转向“商业化合规引导”。L3级(有条件自动驾驶)的核心特征是系统可在特定场景(如高

在能源转型与科技升级的双重浪潮下，一种被誉为装备制造业 “皇冠上的明珠” 的设备正悄然改变着能源供给格局 —— 它就是燃气轮机。从数据中心的 7×24 小时续航，到电网调峰的灵活响应，再到国防装备的核心动力，燃气轮机的身影无处不在。今天我们就从定义、应用、市场、战略价值到企业格局，全面解码这一 “国

华为全联接大会揭开的不仅是技术路线图，更是一幅国产算力未来三年的投资航海图。   华为轮值董事长徐直军在2025华为全联接大会上公布了昇腾AI芯片未来三年的产品迭代路线图。这是华为首次明确未来三年昇腾芯片的演进规划，为国产算力产业链提供了前所未有的清晰度和确定性。   根

一、机器人产业链 产业信息 马斯克斥资10亿美元增持特斯拉股票，为五年来首次大规模增持 特斯拉OptimusGen3机器人将于Q4发布，2026年初实现量产 灵巧手自由度提升至22个，执行器集成化程度显著提高 9月下旬启动中国和泰国供应链审厂，多家供应商已接到通知 市场趋势 机器人板块

一、光模块：高速互联的核心载体 华为昇腾超节点对光模块需求激增（单集群需6912个），核心供应商包括： 华工科技（000988）：华为5G光模块首单企业，供应昇腾服务器400G/800G模块，月产能达100万只。 光迅科技（002281）：华为全球核心供应商，提供400G-1.6T全速率光模块，硅

‌全球规划数量较多的卫星星座有哪些？通过整理，笔者挑出七家规划超3000颗以上的卫星互联网星座，而成百上千颗及几十颗的不计其数，本贴只介绍规划超3000颗及以上的星座。1.Starlink‌：由美国SpaceX公司运营，是全球规模最大的卫星互联网星座，规划总规模接近‌4.2万颗卫星‌，截至2025年

A股商业航天产业链各环节龙头： 1.航天发展：卫星数据龙头 ， 覆盖气象 、 军事领域的应用 ， 背靠航天科工一院 ， 算力资产有望注入 ， 如果其要发展太空算力 ， 科工一院会是当之无愧的一哥 ， 当然了它也是商业航天的情绪龙头 。 2.航天动力：火箭发动机龙头

中国航天科技集团有限公司（简称“航天科技”）与中国航天科工集团有限公司（简称“航天科工”）都源于原来的中国航天工业总公司，在1999年分拆组建。它们是中国航天事业的两大核心主体，但核心使命、主营业务和市场定位有显著区别。为了让你一目了然，它们的核心区别可以概括为下表：对比维度中国航天科技集团有限公司

商业航天火箭IPO关联最强的18家公司深度解析一、核心逻辑：火箭IPO提速引爆供应链价值重估2025年12月27日，上交所发布商业火箭企业IPO指引，科创板第五套标准明确向商业航天开放，蓝箭航天、星际荣耀、中科宇航、星河动力、天兵科技等5家火箭公司已进入IPO辅导期。中信证券指出，对标猎鹰9号的可回

一、M9 材料概述M9 材料是英伟达 Rubin 架构的核心材料，是目前性能最高的覆铜板 (CCL) 类别，专为支持下一代 AI 芯片超高数据传输速率 (112Gbps) 和热稳定性设计。Rubin 架构已确定采用M9 树脂 + Q 布 (石英布)+HVLP 铜箔的 "黄金三角" 材料组合，主要应用

根据2025年12月谷歌在亚洲密集开展的供应链审厂最新动态，其为满足TPU（张量处理单元）等AI芯片日益增长的算力需求而构建的全新供应链体系即将成型。此次审厂聚焦于液冷散热、光通信、电力供应及核心材料等关键环节，标志着中国企业深度融入全球顶级AI算力基础设施建设，相关产业链将迎来业绩确定性极高的爆发

一、1、谷歌TPU全液冷方案加速国产供应商份额提升近期谷歌在中国的供应商审核已取得实质性进展，一家国内厂商已签下价值17亿人民币的TPUv7液冷机柜框架协议及过亿元试产订单，以配合明年6月的TPU发布。此举标志着独立于英伟达之外的ASIC液冷市场正式从预期转向订单兑现，谷歌开放且重视自产的供应链策略

一、AI算力硬件：液冷+M9正交背板成最强业绩弹性方向英伟达GB300服务器机柜2026年出货量预计达5.5万台，同比增长129%，带动整条AI服务器供应链需求激增。谷歌加速TPU芯片与Rubin平台部署，计划将2026年TPU出货量上调至600万颗（+50%），推动高端服务器配套升级。高密度算力导

【个股热度榜】数据角度看，盘后讨论比较多的是人工智能，其它的，锂电池、商业航天、半导体、无人驾驶、大消费等方向也有一定热度；然后还是老规矩，更多的内容盘前在评论区更新啦~【题材热度榜】梳理当日市场的题材舆情热度，找相关催化，梳理相关分支【市场主线话题】踏准主线你就在牛市，踏不准主线，就是熊市【近期新

英伟达创始人兼CEO黄仁勋在2025年10月曾表示，Rubin平台预计在2026年10月实现量产交付；英伟达首席财务官在2025年11月的财报电话会议上明确表示，预计Rubin芯片将于2026年下半年实现量产爬坡，因此Rubin量产节点大概率在明年三四季度，那么对于上游核心材料的备货节点将在明年上半

一、政策端深度解析监管逻辑:从“测试”到“商用”的关键跨越我国自动驾驶技术此前长期处于测试验证阶段(如各地智能网联汽车测试示范区)，而此次工信部颁发“L3级有条件自动驾驶车型准入许可”，标志着政策重心从“技术研发包容”转向“商业化合规引导”。L3级(有条件自动驾驶)的核心特征是系统可在特定场景(如高

在能源转型与科技升级的双重浪潮下，一种被誉为装备制造业 “皇冠上的明珠” 的设备正悄然改变着能源供给格局 —— 它就是燃气轮机。从数据中心的 7×24 小时续航，到电网调峰的灵活响应，再到国防装备的核心动力，燃气轮机的身影无处不在。今天我们就从定义、应用、市场、战略价值到企业格局，全面解码这一 “国

华为全联接大会揭开的不仅是技术路线图，更是一幅国产算力未来三年的投资航海图。   华为轮值董事长徐直军在2025华为全联接大会上公布了昇腾AI芯片未来三年的产品迭代路线图。这是华为首次明确未来三年昇腾芯片的演进规划，为国产算力产业链提供了前所未有的清晰度和确定性。   根

一、机器人产业链 产业信息 马斯克斥资10亿美元增持特斯拉股票，为五年来首次大规模增持 特斯拉OptimusGen3机器人将于Q4发布，2026年初实现量产 灵巧手自由度提升至22个，执行器集成化程度显著提高 9月下旬启动中国和泰国供应链审厂，多家供应商已接到通知 市场趋势 机器人板块

一、光模块：高速互联的核心载体 华为昇腾超节点对光模块需求激增（单集群需6912个），核心供应商包括： 华工科技（000988）：华为5G光模块首单企业，供应昇腾服务器400G/800G模块，月产能达100万只。 光迅科技（002281）：华为全球核心供应商，提供400G-1.6T全速率光模块，硅

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A股商业航天产业链各环节龙头： 1.航天发展：卫星数据龙头 ， 覆盖气象 、 军事领域的应用 ， 背靠航天科工一院 ， 算力资产有望注入 ， 如果其要发展太空算力 ， 科工一院会是当之无愧的一哥 ， 当然了它也是商业航天的情绪龙头 。 2.航天动力：火箭发动机龙头

中国航天科技集团有限公司（简称“航天科技”）与中国航天科工集团有限公司（简称“航天科工”）都源于原来的中国航天工业总公司，在1999年分拆组建。它们是中国航天事业的两大核心主体，但核心使命、主营业务和市场定位有显著区别。为了让你一目了然，它们的核心区别可以概括为下表：对比维度中国航天科技集团有限公司

商业航天火箭IPO关联最强的18家公司深度解析一、核心逻辑：火箭IPO提速引爆供应链价值重估2025年12月27日，上交所发布商业火箭企业IPO指引，科创板第五套标准明确向商业航天开放，蓝箭航天、星际荣耀、中科宇航、星河动力、天兵科技等5家火箭公司已进入IPO辅导期。中信证券指出，对标猎鹰9号的可回

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根据2025年12月谷歌在亚洲密集开展的供应链审厂最新动态，其为满足TPU（张量处理单元）等AI芯片日益增长的算力需求而构建的全新供应链体系即将成型。此次审厂聚焦于液冷散热、光通信、电力供应及核心材料等关键环节，标志着中国企业深度融入全球顶级AI算力基础设施建设，相关产业链将迎来业绩确定性极高的爆发

一、1、谷歌TPU全液冷方案加速国产供应商份额提升近期谷歌在中国的供应商审核已取得实质性进展，一家国内厂商已签下价值17亿人民币的TPUv7液冷机柜框架协议及过亿元试产订单，以配合明年6月的TPU发布。此举标志着独立于英伟达之外的ASIC液冷市场正式从预期转向订单兑现，谷歌开放且重视自产的供应链策略

一、AI算力硬件：液冷+M9正交背板成最强业绩弹性方向英伟达GB300服务器机柜2026年出货量预计达5.5万台，同比增长129%，带动整条AI服务器供应链需求激增。谷歌加速TPU芯片与Rubin平台部署，计划将2026年TPU出货量上调至600万颗（+50%），推动高端服务器配套升级。高密度算力导

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英伟达创始人兼CEO黄仁勋在2025年10月曾表示，Rubin平台预计在2026年10月实现量产交付；英伟达首席财务官在2025年11月的财报电话会议上明确表示，预计Rubin芯片将于2026年下半年实现量产爬坡，因此Rubin量产节点大概率在明年三四季度，那么对于上游核心材料的备货节点将在明年上半

一、政策端深度解析监管逻辑:从“测试”到“商用”的关键跨越我国自动驾驶技术此前长期处于测试验证阶段(如各地智能网联汽车测试示范区)，而此次工信部颁发“L3级有条件自动驾驶车型准入许可”，标志着政策重心从“技术研发包容”转向“商业化合规引导”。L3级(有条件自动驾驶)的核心特征是系统可在特定场景(如高

在能源转型与科技升级的双重浪潮下，一种被誉为装备制造业 “皇冠上的明珠” 的设备正悄然改变着能源供给格局 —— 它就是燃气轮机。从数据中心的 7×24 小时续航，到电网调峰的灵活响应，再到国防装备的核心动力，燃气轮机的身影无处不在。今天我们就从定义、应用、市场、战略价值到企业格局，全面解码这一 “国

华为全联接大会揭开的不仅是技术路线图，更是一幅国产算力未来三年的投资航海图。   华为轮值董事长徐直军在2025华为全联接大会上公布了昇腾AI芯片未来三年的产品迭代路线图。这是华为首次明确未来三年昇腾芯片的演进规划，为国产算力产业链提供了前所未有的清晰度和确定性。   根

一、机器人产业链 产业信息 马斯克斥资10亿美元增持特斯拉股票，为五年来首次大规模增持 特斯拉OptimusGen3机器人将于Q4发布，2026年初实现量产 灵巧手自由度提升至22个，执行器集成化程度显著提高 9月下旬启动中国和泰国供应链审厂，多家供应商已接到通知 市场趋势 机器人板块

一、光模块：高速互联的核心载体 华为昇腾超节点对光模块需求激增（单集群需6912个），核心供应商包括： 华工科技（000988）：华为5G光模块首单企业，供应昇腾服务器400G/800G模块，月产能达100万只。 光迅科技（002281）：华为全球核心供应商，提供400G-1.6T全速率光模块，硅

‌全球规划数量较多的卫星星座有哪些？通过整理，笔者挑出七家规划超3000颗以上的卫星互联网星座，而成百上千颗及几十颗的不计其数，本贴只介绍规划超3000颗及以上的星座。1.Starlink‌：由美国SpaceX公司运营，是全球规模最大的卫星互联网星座，规划总规模接近‌4.2万颗卫星‌，截至2025年

A股商业航天产业链各环节龙头： 1.航天发展：卫星数据龙头 ， 覆盖气象 、 军事领域的应用 ， 背靠航天科工一院 ， 算力资产有望注入 ， 如果其要发展太空算力 ， 科工一院会是当之无愧的一哥 ， 当然了它也是商业航天的情绪龙头 。 2.航天动力：火箭发动机龙头

中国航天科技集团有限公司（简称“航天科技”）与中国航天科工集团有限公司（简称“航天科工”）都源于原来的中国航天工业总公司，在1999年分拆组建。它们是中国航天事业的两大核心主体，但核心使命、主营业务和市场定位有显著区别。为了让你一目了然，它们的核心区别可以概括为下表：对比维度中国航天科技集团有限公司

商业航天火箭IPO关联最强的18家公司深度解析一、核心逻辑：火箭IPO提速引爆供应链价值重估2025年12月27日，上交所发布商业火箭企业IPO指引，科创板第五套标准明确向商业航天开放，蓝箭航天、星际荣耀、中科宇航、星河动力、天兵科技等5家火箭公司已进入IPO辅导期。中信证券指出，对标猎鹰9号的可回

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根据2025年12月谷歌在亚洲密集开展的供应链审厂最新动态，其为满足TPU（张量处理单元）等AI芯片日益增长的算力需求而构建的全新供应链体系即将成型。此次审厂聚焦于液冷散热、光通信、电力供应及核心材料等关键环节，标志着中国企业深度融入全球顶级AI算力基础设施建设，相关产业链将迎来业绩确定性极高的爆发

一、1、谷歌TPU全液冷方案加速国产供应商份额提升近期谷歌在中国的供应商审核已取得实质性进展，一家国内厂商已签下价值17亿人民币的TPUv7液冷机柜框架协议及过亿元试产订单，以配合明年6月的TPU发布。此举标志着独立于英伟达之外的ASIC液冷市场正式从预期转向订单兑现，谷歌开放且重视自产的供应链策略

一、AI算力硬件：液冷+M9正交背板成最强业绩弹性方向英伟达GB300服务器机柜2026年出货量预计达5.5万台，同比增长129%，带动整条AI服务器供应链需求激增。谷歌加速TPU芯片与Rubin平台部署，计划将2026年TPU出货量上调至600万颗（+50%），推动高端服务器配套升级。高密度算力导

【个股热度榜】数据角度看，盘后讨论比较多的是人工智能，其它的，锂电池、商业航天、半导体、无人驾驶、大消费等方向也有一定热度；然后还是老规矩，更多的内容盘前在评论区更新啦~【题材热度榜】梳理当日市场的题材舆情热度，找相关催化，梳理相关分支【市场主线话题】踏准主线你就在牛市，踏不准主线，就是熊市【近期新

英伟达创始人兼CEO黄仁勋在2025年10月曾表示，Rubin平台预计在2026年10月实现量产交付；英伟达首席财务官在2025年11月的财报电话会议上明确表示，预计Rubin芯片将于2026年下半年实现量产爬坡，因此Rubin量产节点大概率在明年三四季度，那么对于上游核心材料的备货节点将在明年上半

一、政策端深度解析监管逻辑:从“测试”到“商用”的关键跨越我国自动驾驶技术此前长期处于测试验证阶段(如各地智能网联汽车测试示范区)，而此次工信部颁发“L3级有条件自动驾驶车型准入许可”，标志着政策重心从“技术研发包容”转向“商业化合规引导”。L3级(有条件自动驾驶)的核心特征是系统可在特定场景(如高

在能源转型与科技升级的双重浪潮下，一种被誉为装备制造业 “皇冠上的明珠” 的设备正悄然改变着能源供给格局 —— 它就是燃气轮机。从数据中心的 7×24 小时续航，到电网调峰的灵活响应，再到国防装备的核心动力，燃气轮机的身影无处不在。今天我们就从定义、应用、市场、战略价值到企业格局，全面解码这一 “国

华为全联接大会揭开的不仅是技术路线图，更是一幅国产算力未来三年的投资航海图。   华为轮值董事长徐直军在2025华为全联接大会上公布了昇腾AI芯片未来三年的产品迭代路线图。这是华为首次明确未来三年昇腾芯片的演进规划，为国产算力产业链提供了前所未有的清晰度和确定性。   根

一、机器人产业链 产业信息 马斯克斥资10亿美元增持特斯拉股票，为五年来首次大规模增持 特斯拉OptimusGen3机器人将于Q4发布，2026年初实现量产 灵巧手自由度提升至22个，执行器集成化程度显著提高 9月下旬启动中国和泰国供应链审厂，多家供应商已接到通知 市场趋势 机器人板块

一、光模块：高速互联的核心载体 华为昇腾超节点对光模块需求激增（单集群需6912个），核心供应商包括： 华工科技（000988）：华为5G光模块首单企业，供应昇腾服务器400G/800G模块，月产能达100万只。 光迅科技（002281）：华为全球核心供应商，提供400G-1.6T全速率光模块，硅

‌全球规划数量较多的卫星星座有哪些？通过整理，笔者挑出七家规划超3000颗以上的卫星互联网星座，而成百上千颗及几十颗的不计其数，本贴只介绍规划超3000颗及以上的星座。1.Starlink‌：由美国SpaceX公司运营，是全球规模最大的卫星互联网星座，规划总规模接近‌4.2万颗卫星‌，截至2025年

A股商业航天产业链各环节龙头： 1.航天发展：卫星数据龙头 ， 覆盖气象 、 军事领域的应用 ， 背靠航天科工一院 ， 算力资产有望注入 ， 如果其要发展太空算力 ， 科工一院会是当之无愧的一哥 ， 当然了它也是商业航天的情绪龙头 。 2.航天动力：火箭发动机龙头

中国航天科技集团有限公司（简称“航天科技”）与中国航天科工集团有限公司（简称“航天科工”）都源于原来的中国航天工业总公司，在1999年分拆组建。它们是中国航天事业的两大核心主体，但核心使命、主营业务和市场定位有显著区别。为了让你一目了然，它们的核心区别可以概括为下表：对比维度中国航天科技集团有限公司

商业航天火箭IPO关联最强的18家公司深度解析一、核心逻辑：火箭IPO提速引爆供应链价值重估2025年12月27日，上交所发布商业火箭企业IPO指引，科创板第五套标准明确向商业航天开放，蓝箭航天、星际荣耀、中科宇航、星河动力、天兵科技等5家火箭公司已进入IPO辅导期。中信证券指出，对标猎鹰9号的可回

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根据2025年12月谷歌在亚洲密集开展的供应链审厂最新动态，其为满足TPU（张量处理单元）等AI芯片日益增长的算力需求而构建的全新供应链体系即将成型。此次审厂聚焦于液冷散热、光通信、电力供应及核心材料等关键环节，标志着中国企业深度融入全球顶级AI算力基础设施建设，相关产业链将迎来业绩确定性极高的爆发

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一、AI算力硬件：液冷+M9正交背板成最强业绩弹性方向英伟达GB300服务器机柜2026年出货量预计达5.5万台，同比增长129%，带动整条AI服务器供应链需求激增。谷歌加速TPU芯片与Rubin平台部署，计划将2026年TPU出货量上调至600万颗（+50%），推动高端服务器配套升级。高密度算力导

【个股热度榜】数据角度看，盘后讨论比较多的是人工智能，其它的，锂电池、商业航天、半导体、无人驾驶、大消费等方向也有一定热度；然后还是老规矩，更多的内容盘前在评论区更新啦~【题材热度榜】梳理当日市场的题材舆情热度，找相关催化，梳理相关分支【市场主线话题】踏准主线你就在牛市，踏不准主线，就是熊市【近期新

英伟达创始人兼CEO黄仁勋在2025年10月曾表示，Rubin平台预计在2026年10月实现量产交付；英伟达首席财务官在2025年11月的财报电话会议上明确表示，预计Rubin芯片将于2026年下半年实现量产爬坡，因此Rubin量产节点大概率在明年三四季度，那么对于上游核心材料的备货节点将在明年上半

一、政策端深度解析监管逻辑:从“测试”到“商用”的关键跨越我国自动驾驶技术此前长期处于测试验证阶段(如各地智能网联汽车测试示范区)，而此次工信部颁发“L3级有条件自动驾驶车型准入许可”，标志着政策重心从“技术研发包容”转向“商业化合规引导”。L3级(有条件自动驾驶)的核心特征是系统可在特定场景(如高

在能源转型与科技升级的双重浪潮下，一种被誉为装备制造业 “皇冠上的明珠” 的设备正悄然改变着能源供给格局 —— 它就是燃气轮机。从数据中心的 7×24 小时续航，到电网调峰的灵活响应，再到国防装备的核心动力，燃气轮机的身影无处不在。今天我们就从定义、应用、市场、战略价值到企业格局，全面解码这一 “国

华为全联接大会揭开的不仅是技术路线图，更是一幅国产算力未来三年的投资航海图。   华为轮值董事长徐直军在2025华为全联接大会上公布了昇腾AI芯片未来三年的产品迭代路线图。这是华为首次明确未来三年昇腾芯片的演进规划，为国产算力产业链提供了前所未有的清晰度和确定性。   根

一、机器人产业链 产业信息 马斯克斥资10亿美元增持特斯拉股票，为五年来首次大规模增持 特斯拉OptimusGen3机器人将于Q4发布，2026年初实现量产 灵巧手自由度提升至22个，执行器集成化程度显著提高 9月下旬启动中国和泰国供应链审厂，多家供应商已接到通知 市场趋势 机器人板块

一、光模块：高速互联的核心载体 华为昇腾超节点对光模块需求激增（单集群需6912个），核心供应商包括： 华工科技（000988）：华为5G光模块首单企业，供应昇腾服务器400G/800G模块，月产能达100万只。 光迅科技（002281）：华为全球核心供应商，提供400G-1.6T全速率光模块，硅

‌全球规划数量较多的卫星星座有哪些？通过整理，笔者挑出七家规划超3000颗以上的卫星互联网星座，而成百上千颗及几十颗的不计其数，本贴只介绍规划超3000颗及以上的星座。1.Starlink‌：由美国SpaceX公司运营，是全球规模最大的卫星互联网星座，规划总规模接近‌4.2万颗卫星‌，截至2025年

A股商业航天产业链各环节龙头： 1.航天发展：卫星数据龙头 ， 覆盖气象 、 军事领域的应用 ， 背靠航天科工一院 ， 算力资产有望注入 ， 如果其要发展太空算力 ， 科工一院会是当之无愧的一哥 ， 当然了它也是商业航天的情绪龙头 。 2.航天动力：火箭发动机龙头

中国航天科技集团有限公司（简称“航天科技”）与中国航天科工集团有限公司（简称“航天科工”）都源于原来的中国航天工业总公司，在1999年分拆组建。它们是中国航天事业的两大核心主体，但核心使命、主营业务和市场定位有显著区别。为了让你一目了然，它们的核心区别可以概括为下表：对比维度中国航天科技集团有限公司

商业航天火箭IPO关联最强的18家公司深度解析一、核心逻辑：火箭IPO提速引爆供应链价值重估2025年12月27日，上交所发布商业火箭企业IPO指引，科创板第五套标准明确向商业航天开放，蓝箭航天、星际荣耀、中科宇航、星河动力、天兵科技等5家火箭公司已进入IPO辅导期。中信证券指出，对标猎鹰9号的可回

一、M9 材料概述M9 材料是英伟达 Rubin 架构的核心材料，是目前性能最高的覆铜板 (CCL) 类别，专为支持下一代 AI 芯片超高数据传输速率 (112Gbps) 和热稳定性设计。Rubin 架构已确定采用M9 树脂 + Q 布 (石英布)+HVLP 铜箔的 "黄金三角" 材料组合，主要应用

根据2025年12月谷歌在亚洲密集开展的供应链审厂最新动态，其为满足TPU（张量处理单元）等AI芯片日益增长的算力需求而构建的全新供应链体系即将成型。此次审厂聚焦于液冷散热、光通信、电力供应及核心材料等关键环节，标志着中国企业深度融入全球顶级AI算力基础设施建设，相关产业链将迎来业绩确定性极高的爆发

一、1、谷歌TPU全液冷方案加速国产供应商份额提升近期谷歌在中国的供应商审核已取得实质性进展，一家国内厂商已签下价值17亿人民币的TPUv7液冷机柜框架协议及过亿元试产订单，以配合明年6月的TPU发布。此举标志着独立于英伟达之外的ASIC液冷市场正式从预期转向订单兑现，谷歌开放且重视自产的供应链策略

一、AI算力硬件：液冷+M9正交背板成最强业绩弹性方向英伟达GB300服务器机柜2026年出货量预计达5.5万台，同比增长129%，带动整条AI服务器供应链需求激增。谷歌加速TPU芯片与Rubin平台部署，计划将2026年TPU出货量上调至600万颗（+50%），推动高端服务器配套升级。高密度算力导

【个股热度榜】数据角度看，盘后讨论比较多的是人工智能，其它的，锂电池、商业航天、半导体、无人驾驶、大消费等方向也有一定热度；然后还是老规矩，更多的内容盘前在评论区更新啦~【题材热度榜】梳理当日市场的题材舆情热度，找相关催化，梳理相关分支【市场主线话题】踏准主线你就在牛市，踏不准主线，就是熊市【近期新

英伟达创始人兼CEO黄仁勋在2025年10月曾表示，Rubin平台预计在2026年10月实现量产交付；英伟达首席财务官在2025年11月的财报电话会议上明确表示，预计Rubin芯片将于2026年下半年实现量产爬坡，因此Rubin量产节点大概率在明年三四季度，那么对于上游核心材料的备货节点将在明年上半

一、政策端深度解析监管逻辑:从“测试”到“商用”的关键跨越我国自动驾驶技术此前长期处于测试验证阶段(如各地智能网联汽车测试示范区)，而此次工信部颁发“L3级有条件自动驾驶车型准入许可”，标志着政策重心从“技术研发包容”转向“商业化合规引导”。L3级(有条件自动驾驶)的核心特征是系统可在特定场景(如高

在能源转型与科技升级的双重浪潮下，一种被誉为装备制造业 “皇冠上的明珠” 的设备正悄然改变着能源供给格局 —— 它就是燃气轮机。从数据中心的 7×24 小时续航，到电网调峰的灵活响应，再到国防装备的核心动力，燃气轮机的身影无处不在。今天我们就从定义、应用、市场、战略价值到企业格局，全面解码这一 “国

华为全联接大会揭开的不仅是技术路线图，更是一幅国产算力未来三年的投资航海图。   华为轮值董事长徐直军在2025华为全联接大会上公布了昇腾AI芯片未来三年的产品迭代路线图。这是华为首次明确未来三年昇腾芯片的演进规划，为国产算力产业链提供了前所未有的清晰度和确定性。   根

一、机器人产业链 产业信息 马斯克斥资10亿美元增持特斯拉股票，为五年来首次大规模增持 特斯拉OptimusGen3机器人将于Q4发布，2026年初实现量产 灵巧手自由度提升至22个，执行器集成化程度显著提高 9月下旬启动中国和泰国供应链审厂，多家供应商已接到通知 市场趋势 机器人板块

一、光模块：高速互联的核心载体 华为昇腾超节点对光模块需求激增（单集群需6912个），核心供应商包括： 华工科技（000988）：华为5G光模块首单企业，供应昇腾服务器400G/800G模块，月产能达100万只。 光迅科技（002281）：华为全球核心供应商，提供400G-1.6T全速率光模块，硅